Villamos energia trendek, kihívások II Energy Summit Hungary 2010/Budapest II. Ságodi Attila, KPMG Partner 2010. November 25.
A múltban a GDP növekedése maga után vonta az energiafogyasztás növekedését, az utóbbi évtizedben azonban a két trend erősen divergál (Index, 1990=1)
2.4
Együtt mozgás
Divergencia
Válság
22 2.2
GDP/fő (2009-es dollárban)
2.0 1.8 1.6 1.4
Villamosenergiafelhasználás/fő
1.2
Primer energia felhasználás/fő
1.0 0.8 0 8 1990
1992
1994
1996
1998
2000
2002
2004
2006
2008
2010
Forrás: World Bank, EIU © 2010 KPMG Advisory Ltd, the Hungarian member firm of KPMG International, a Swiss cooperative. All rights reserved. KPMG and the KPMG logo are registered trademarks of KPMG International, a Swiss cooperative.
2
150 145 140 135
Energiaffogyasztás
A GDP és az energiafogyasztás növekedésének szétválása több egymást erősítő tényezőre vezethető vissza
GDP
Energiafogyasztás
Gazdasági G d á i szerkezetátalakítás A kevésbé energiaigényes i i é iparágak térnyerése
130 125 120
Hatékonyságy g növekedés
115 110 105 100 95 90 Gazdasági növekedés
85 © 2010 KPMG Advisory Ltd, the Hungarian member firm of KPMG International, a Swiss cooperative. All rights reserved. KPMG and the KPMG logo are registered trademarks of KPMG International, a Swiss cooperative.
A válság hatására tovább erősödik a hatékonyságnövelő intézkedések iránti igény 3
Az energia-hatékonyság növelése kulcsfontosságú forrássá vált Mára az energia-megtakarítás vált az egyik legfontosabb energiaforrássá 3 000
2 500
2 000
Ez Magyarország számára külön jelentőséggel bír
Negajoule Biomassza Más megújuló Nukleáris Gáz Olaj Szén
33,2 %
Jelentős hazai potenciál a lakossági és az ipari szegmensben is
Az ország adottságaihoz illeszkedik („energiaszegénység”)
3,3% 1 500
1 000
63,5 %
• kiszolgáltatottságot csökkenti • hazai forrásból is megvalósítható
500
1971
1975
1980
1985
1990
© 2010 KPMG Advisory Ltd, the Hungarian member firm of KPMG International, a Swiss cooperative. All rights reserved. KPMG and the KPMG logo are registered trademarks of KPMG International, a Swiss cooperative.
1995
2000
2005
Csökkenti a többi EU-s cél megvalósításának terhét
4
A változások azt erősítik, hogy paradigmaváltásra van szükség a hosszú távú fenntarthatóság érdekében A gazdasági növekedés határozta meg a fogyasztás mértékét M Ú L T
Nö k ő energiapiaci Növekvő i i i kihí kihívások á k
Gazdasági növekedés serkentése • Növekvő tőkebevonás Fogyasztói társadalom kialakulása Kínálati oldal pörgése • Kvantitatív fejlődés • Kapacitás boom
Meghatározó hajtóerő lett az energia szektor
$ £ €
Gazdasági válságok megjelenése Egyre kevésbé fenntartható gazdasági és környezeti modell • Pazarló fogyasztás • Rossz hatékonyságú termelés
J E L E N J Ö V Ő
Paradigmaváltásra g van szükség g © 2010 KPMG Advisory Ltd, the Hungarian member firm of KPMG International, a Swiss cooperative. All rights reserved. KPMG and the KPMG logo are registered trademarks of KPMG International, a Swiss cooperative.
5
A jövőbeli folyamatokat három fontos tényező alakítja
Kihívások
Tényező 1
Technológiai fejlődés
2
Fogyasztás racionalizálása
3
Termelés racionalizálása
© 2010 KPMG Advisory Ltd, the Hungarian member firm of KPMG International, a Swiss cooperative. All rights reserved. KPMG and the KPMG logo are registered trademarks of KPMG International, a Swiss cooperative.
• Új technológiák kidolgozása • Szennyező alkalmazások csökkentése
• Megújuló technológiák fejlesztése • K+F ráfordítások
• Pazarlás csökkentése
• Környezetvédelem
• Rossz minőségű berendezések cseréje
• Fogyasztás kontrollja (okos mérés)
• Öregedő erőműpark modernizálása
• Megújuló energiaforrások használatának növelése
• Szennyezőanyag kibocsátás csökkentése
• Új beruházások létrehozása
6
1
A technológiai fejlődés alapot teremt a kihívások kezelésére
Technológiai fejlődés Fogyasztás racionalizálása Termelés racionalizálása
A tüzelőanyag mix változik a technológiai fejlesztések következtében
A fogyasztási trendek ésszerűsödnek az új és jobb alkalmazások felhasználásával Alacsony fogyasztású eszközök használata A fogyasztás figyelése és kontrollja
Magasabb hatékonyságú és kihasználtságú tüzelőanyagok
Szennyező y alkalmazások csökkenése
Megújuló források terjedése a felhasználónál
Új technológiák megjelenése
Lakossági és ipari fogyasztók esetében: • Elektromos alkalmazások száma nő • Földgáz kezd másodlagos forrássá válni © 2010 KPMG Advisory Ltd, the Hungarian member firm of KPMG International, a Swiss cooperative. All rights reserved. KPMG and the KPMG logo are registered trademarks of KPMG International, a Swiss cooperative.
Megújuló források felhasználása
K+F alapok és támogatások fejlődése elősegíti az új technológiai megoldások terjedését
A technológiai fejlesztések hatékonyság javuláshoz vezetnek
7
Európában a fogyasztás racionalizálásának eredményeként a növekedési trendek teljesen elválnak egymástól
Okos mérés
Technológiai fejlődés
2
Fogyasztás racionalizálása Termelés racionalizálása
A válság ráerősít a trendek kettéválására %
Környezetvédelem
Előrejelzés
320 300 280
GDP/fő Villamos energia felhasználás/fő
260 240
CO2
220 200 180 160
Tudatos fogyasztás Hatékony eszközök
Pazarlás visszafogása
140 120 100 80 60 40 20 0 1990
Forrás: EIU © 2010 KPMG Advisory Ltd, the Hungarian member firm of KPMG International, a Swiss cooperative. All rights reserved. KPMG and the KPMG logo are registered trademarks of KPMG International, a Swiss cooperative.
1995
2000
2005
2010
2015
2020 8
Technológiai fejlődés
A termelési struktúra a környezeti szempontból fenntartható irányba mozdul
Fogyasztás racionalizálása
3
Termelés racionalizálása
Az Európai Unió villamosenergiatermelésének változása 2008-hoz képest (TWh h) (Twh
1400 1200
E éb megújuló Egyéb új ló Szél
1000
Új termelés
800 600
Nettó termelés növekedés
400 200 0 -200
Kiváltandó termelés
-400 -600
Biomassza Víz Nukleáris Olaj Földgáz Szén Termelés összesen
-800 2009
2015
2020
2025
2030
2035
A gazdasági d á i fenntarthatóság f t th tó á kérdéses ké dé Forrás: IEA © 2010 KPMG Advisory Ltd, the Hungarian member firm of KPMG International, a Swiss cooperative. All rights reserved. KPMG and the KPMG logo are registered trademarks of KPMG International, a Swiss cooperative.
9
Technológiai fejlődés
A megújuló technológiák alapvetően a drágább villamosenergia-termelési módok közé tartoznak
Fogyasztás racionalizálása
3
(EUR/MWh)
543
550 Tüzelőanyag OPEX CAPEX
500 450
200
178
57
63
68
Biogáz erőmű
Kis víz zerőmű ((2 MW)
OCGT
78
84
Biom massza erőmű
52
Atom merőmű
Szén nerőmű (PCC)
52
CCGT
37
42
Nagy víz zerőmű (2 20 MW)
100
On n-shore szé élerőmű
150
50
Termelés racionalizálása
89
104 Tőzsdei spot ár: 60 72 EUR/MWh 60-72
Fotovo oltaikus
Konc centrált nap perőmű
Gá ázmotor
Offf-shore szé élerőmű
0
Az új termelési struktúra kialakítása költséges, nem egyértelmű, hogy ki viselje a fellépő költségeket Forrás: eur-lex.europa.eu, KPMG elemzés © 2010 KPMG Advisory Ltd, the Hungarian member firm of KPMG International, a Swiss cooperative. All rights reserved. KPMG and the KPMG logo are registered trademarks of KPMG International, a Swiss cooperative.
A közép-kelet-európai régió erőműveinek nagy része elavult, az élettartama végéhez közeledik A közép-kelet-európai régió erőműveinek kora
Fogyasztás racionalizálása
3
Termelés racionalizálása
A beruházások fő hajtóerői
80 000
• Új földgáztüzelésű kapacitások
(MW)
70 000
Technológiai fejlődés
• Megújuló technológiák
60 000 50 000
• Nukleáris kapacitások élettartam hosszabbítása
40 000 30 000
• Modernizálás
20 000
• Kapacitások cseréje
10 000 0 <10 év Szén, lignit
Olaj
11-20 év Földgáz
21-30 év
Nukleáris
Víz
>30 év
• Ellátásbiztonság
Egyéb megújuló
Forrás: ENTSO-E System Adequacy Forecast © 2010 KPMG Advisory Ltd, the Hungarian member firm of KPMG International, a Swiss cooperative. All rights reserved. KPMG and the KPMG logo are registered trademarks of KPMG International, a Swiss cooperative.
11
Az energiatermelés átalakítása hatalmas beruházási igényt támaszt Európában, különösen a közép-kelet-európai régióban A beruházások iránti igény magas Európában, ….
Technológiai fejlődés Fogyasztás racionalizálása
3
Termelés racionalizálása
… amelynek csaknem negyede a közép-kelet-európai régióban szükséges 2,2 MW 1,000 780 MW 1,7 1,000 MW 2,000600 MWMW 2,000 MW 4102,200 MW 2,6 MW
Elavult kapacitások azonosra cseréje
1,100 MW 18 9 18,9
34%
1,660 MW 800 MW 2, 3007,9 MW 1,3 00 3,9 MW
66% Új technológiára való átállás
5,2 3,7 16,9 650 MW 400 MW 430 MW 1,000 MW 650 MW 50 MW 750 MW 0 5 1,4 0,5 26 2,6 14 750 MW 5,4 65 0 MW 500 MW 0,8 50,2
Összesen:
Az IEA előrejelzése szerint 2020-ig 500 milliárd EUR beruházásra van szükség g az európai energiatermelő szektorba
74 GW
A közép-kelet-európai régió b beruházásigénye há á i é 120 milliárd illiá d EUR
Forrás: IEA, UCTE, KPMG © 2010 KPMG Advisory Ltd, the Hungarian member firm of KPMG International, a Swiss cooperative. All rights reserved. KPMG and the KPMG logo are registered trademarks of KPMG International, a Swiss cooperative.
12
A közép-kelet-európai régió beruházási igényének jelenleg csupán 25%-át fedik le a legjelentősebb energetikai vállalatok
Technológiai fejlődés Fogyasztás racionalizálása
3
Termelés racionalizálása
2020-ig üzembe helyezendő legfontosabb erőművi beruházások* Nukleáris
Lignit szén Lignit,
Földgáz
Víz
Beruházásigény
Megújuló
CEZ
10,4 mrd EUR
AES
3,8 mrd EUR
RWE
3,6 mrd EUR
Enel
3,6 mrd EUR
E.On
1,2 mrd EUR
PKE
2 1 mrd EUR 2,1
ÖMV
0,7 mrd EUR
PGE
1,7 mrd EUR
SNN
2 mrd EUR
(MW) 0
1000
Tervezett beruházás: 16,3 GW
2000
3000
4000
5000
6000
≈
30 mrd EUR
Kitől várjuk á j k a maradék dék 90 milliárd illiá d eurót? ót? *publikusan elérhető információk alapján © 2010 KPMG Advisory Ltd, the Hungarian member firm of KPMG International, a Swiss cooperative. All rights reserved. KPMG and the KPMG logo are registered trademarks of KPMG International, a Swiss cooperative.
13
Mindent egyszerre akarunk, így paradoxokban gondolkodunk
Olcsó árak
Stabil árak
Olcsó árak
Stabil árak
Szabadpiaci verseny
Megbízható ellátás
Szabadpiaci verseny
Megbízható ellátás
Bővebb választék, jobb ellátás llátá
Alacsonyabb kibocsájtás
Bővebb választék, jobb ellátás llátá
Alacsonyabb kibocsájtás
Energia függetlenség
Nukleáris mellőzése
Energia függetlenség
Nukleáris mellőzése
Ah helyes l prioritások i itá k meghatározása h tá á elengedhetetlen l dh t tl © 2010 KPMG Advisory Ltd, the Hungarian member firm of KPMG International, a Swiss cooperative. All rights reserved. KPMG and the KPMG logo are registered trademarks of KPMG International, a Swiss cooperative.
14
A közép-kelet-európai régió energiapiacába befektetők legfontosabb motivációi
Ismérvek
Nagy stratégiai befektetők
• Vertikálisan integrált nagyvállalatok • Stratégiai előnyök keresése • Regionális/globális jelenlét
• Helyi jelenlét, helyismeret
Közepes méretű regionális szereplők
• Projektfejlesztési j j tapasztalat p • Finanszírozási problémák • Kockázatvállalás
Pénzügyi befektetők
© 2010 KPMG Advisory Ltd, the Hungarian member firm of KPMG International, a Swiss cooperative. All rights reserved. KPMG and the KPMG logo are registered trademarks of KPMG International, a Swiss cooperative.
Motiváció po íciók erősítése • Piaci pozíciók • Földrajzi portfólió diverzifikálás • Megtérülés • Hazai feszültségek externalizálása
• Növekedés • Pozíciószerzés • Megtérülés • Stabil beruházási környezet • Portfólió szinergiák
• Megtérülés keresése
• Megtérülés
• Kockázatvállalás
• Pénzügyi portfólió diverzifikálása
• Pusztán pénzügyi alapú döntés
• Stabil beruházási környezet
15
A további beruházások ösztönzéséhez stabil beruházási környezet kiépítése szükséges
Ügyféligények
Befektetők igénye
További beruházások szükségessége
Stabil szabályozási környezet
Stabil beruházási környezet Kiszámítható piaci környezet
© 2010 KPMG Advisory Ltd, the Hungarian member firm of KPMG International, a Swiss cooperative. All rights reserved. KPMG and the KPMG logo are registered trademarks of KPMG International, a Swiss cooperative.
Stabil S gazdasági környezet
16
Stabil szabályozási környezet
T Termelés
A stabil szabályozási környezet az ellátási lánc egyes szintjein • Szerződéses háttér • Jogbiztonság
Szállítá ás, elosztá ás
(Péld háló (Példa: hálózati ti ttarifa if szabályozás) bál á )
CAPEX jóváírás
Ex post jóváírás
A szabályozási időszak hossza
1 év
Hatékonysági kritériumok
Nem szabályozott
Ellátásfolytonosság szabályozása
Indirekt
Bónusz-malusz Bó l rendszer
Fogyasztóvédelem szabályozása
Indirekt
Bónusz-malusz rendszer
• Környezetvédelmi szabályozás
Ex ante jóváírás
• Engedélyezés • Megtérülés szabályozása • Költségelismerés • Ellátásbiztonság és ellátás stabilitás • Meghatározott szabályozási időszak • Kereskedelmi szabályozás
K Kereskedelem
A szabályozási környezet mutatószámok mentén vizsgálható
• Kikapcsolhatóság • Fogyasztóvédelem • Stabil St bil piaci i i viszonyok i k © 2010 KPMG Advisory Ltd, the Hungarian member firm of KPMG International, a Swiss cooperative. All rights reserved. KPMG and the KPMG logo are registered trademarks of KPMG International, a Swiss cooperative.
5 év
Egyedileg meghatározott
17
Kiszámítható piaci környezet
Eredmények
Keretrendszer
Gazdasági erőfölénnyel való visszaélés megszűnése
Kiszámíthatóság/tervezhetőség Transzparens energiatőzsde
PX
Kisebb belépési korlátok Hálózathoz való hozzáférés Erőforrásokhoz való könnyebb hozzáférés Unbundling
Határkeresztező H tá k t ő kapacitásokhoz való hozzáférés Árverseny Javuló szolgáltatások
Gazdasági racionalitás
© 2010 KPMG Advisory Ltd, the Hungarian member firm of KPMG International, a Swiss cooperative. All rights reserved. KPMG and the KPMG logo are registered trademarks of KPMG International, a Swiss cooperative.
S k piaci Sok i i szereplő lő 18
Stabil gazdasági környezet
Magyarország helyzete a régió 16 országához képest
1.
5.
(Országok rangsora)
12.
16.
Összesített pozíció Politikai környezet Makroökonómiai környezet Piaci lehetőségek Vállalkozásokkal szembeni politika Külföldi befektetőkkel szembeni politika Külkereskedelem és árfolyam szabályozás Adó politika Finanszírozási helyzet Munkaerő piac Infrastruktúra 2005-2009
Forrás: EIU © 2010 KPMG Advisory Ltd, the Hungarian member firm of KPMG International, a Swiss cooperative. All rights reserved. KPMG and the KPMG logo are registered trademarks of KPMG International, a Swiss cooperative.
2010-2014 19
A villamosenergia-ipar a technológiai K+F-en és gyártáson keresztül jelentős GDP növelő és munkahelyteremtő potenciállal rendelkezik A kutatás és fejlesztés erősödése nagyban összefügg a gazdaság növekedésével 350
Magyarország nem használja ki a megújuló iparág munkahelyteremtő lehetőségét „A villamosenergia-ipar tőkeintenzív iparág”
1600 %
% 1400
300
1200
250
CAGR
+25%
1000 200 800 150
CAGR
+10% 100
50
600
CAGR
400
+4% 200
0
0 1995 1996 1997 1998 1999 2000 2001 2002 2003 2004 2005 2006 2007
Kína GDP/fő változása
1 millió lakosra jutó szabadalom (Kína)
Magyarország GDP/fő változása
1 millió lakosra jutó szabadalom (Magyarország)
CAGR
-4%
Dániában minden kétszázötvenedik ember, Németországban minden kétezredik ember dolgozik a szélenergia iparban szélenergia-iparban. Magyarországon csupán minden százezredik!?
Forrás: EWEA, Stróbl © 2010 KPMG Advisory Ltd, the Hungarian member firm of KPMG International, a Swiss cooperative. All rights reserved. KPMG and the KPMG logo are registered trademarks of KPMG International, a Swiss cooperative.
20
A megújuló szektorban foglalkoztatottak száma már most is magas, további növekedés várható
Szélerőmű
Biomassza
179 500
135 800 105 400 84 300
Naperőmű
168 500 147 800
13,6 ,
122 700
120 300 96 100
10,3
95 000
8,0
65 100
6,4 3,2
2007
2010
2015
2020
2007
4,0
2010
foglalkoztatottak száma (fő) Forrás: Energiewirtschaftliche Tagesfragen, 59. k. 10. sz. 2009. p. 17. © 2010 KPMG Advisory Ltd, the Hungarian member firm of KPMG International, a Swiss cooperative. All rights reserved. KPMG and the KPMG logo are registered trademarks of KPMG International, a Swiss cooperative.
4,9
2015
5,6
2020
40 000
0,5 ,
0,8
1,2
1,5
2007
2010
2015
2020
arány az áramtermelésből (%)
Köszönöm a fi figyelmet! l t! Ságodi Attila Partner, KPMG energetikai és közüzemi tanácsadás KPMG Tanácsadó Kft. H-1139, Budapest, Váci út 99. Tel: +36 70 333 1466 E-mail:
[email protected] GO HEADER & FOOTER TO EDIT THIS TEXT
11/24/2010
22
