o
RECEIVABLES
Non-Trade receivables: bukan hasil dari transaksi penjualan. Biasanya disajikan terpisah dalam SoFP. contohnya:
1.
2.
Apa itu receivables?
Uang muka (advances) pada karyawan.
-
Receivables merupakan financial asset.
Uang muka pada anak perusahaan.
-
Receivables adalah klaim yang dimiliki terhadap konsumen dan
Deposit untuk menutupi potensi kerusakan atau kerugian.
lainnya, atas uang, barang atau jasa.
Deposit sebagai jaminan kinerja atau pembayaran.
Dividends and interest receivable. (interest receivable di
Ada berapa jenis receivables? -
Untuk tujuan laporan keuangan ada 2: o
o
-
bank merupakan trade receivables?)
Current receivables: perusahaan mengespektasikan dapat
Klaim atas:
ditagih receivables dalam 1 tahun atau selama siklus operasi
Perusahaan asuransi: casualties sustained
saat ini.
Defendants under suit
Non-current receivables: perusahaan mengespektasikan dapat
Pemerintah: pengembalian/restitusi pajak
ditagih receivables > 1 tahun atau > 1 siklus operasi.
Common carriers: untuk kerusakan atau kehilangan
Berdasarkan klasifikasi dalam SoFP ada 2: o
barang
Trade receivables: dihasilkan dari transaksi penjualan.
Accounts Receivable: perjanjian lisan dari pembeli untuk
barang
membayar barang dan jasa yang dijual. Jangka waktu
penagihan biasanya 30-60 hari.
Kreditur: pengembalian, kerusakan atau kehilangan
Konsumen: item yang dapat dikembalikan (kontainer, krat seperti coca cola)
Notes Receivable: perjanjian tertulis untuk membayar
PENGAKUAN A/R
sejumlah uang tertentu pada tanggal tertentu di masa
3.
A/R diakui sebesar apa?
depan.
Exchange price: jumlah dari debitur (konsumen atau peminjam).
Muncul dari aktivitas sales, financing, atau lainnya.
Dokumen: Invoice.
Bisa short-term atau long-term.
Faktor yang dapat menjadi sulit u/ mengukur exchange price:
4.
-
Kemungkinan diskon.
-
Panjang waktu antara penjualan dan jatuh tempo pembayaran
Cash
(elemen bunga).
Sales Discount
Pembayaran $4,000 dalam periode diskon
Ada berapa jenis discount?
Cash
A/R
Ada 2: -
Pembayaran $6,000 setelah periode diskon
Trade discount (potongan harga, biasanya dalam bentuk %). o
Diskon untuk menaikkan penjualan.
o
Tujuan:
-
o 5.
Cash to A/R > $6,000
A/R Sales Discount Forfeited Cash to A/R > $6,000
untuk menghindari perubahan harga yang sering dalam katalog
PENILAIAN A/R
untuk membedakan harga atas kuantitas berbeda yang
6.
Gimana pelaporan receivables?
dibeli
-
Klasifikasi: current dan non current (termasuk other receivables).
untuk menyembunyikan harga asli invoice dari pesaing
-
Penilaian dalam SoFP
Cash/Sales discount: untuk mempercepat pembayaran. o
A/R
7.
Receivables dinilai dan dilaporkan senilai apa?
Biasanya disajikan dalam istilah seperti, 2/10, n/30 atau 2/10,
Cash realizable value (jumlah bersih yang diharapkan diterima dalam
E.O.M., net 30, E.O.M.
bentuk kas.
Biasanya dilakukan sampai cash hampir terbatas.
Ada berapa metode pencatatan untuk cash/sales discount?
8.
Ada berapa metode untuk akun yang tidak dapat ditagih? Ada 2:
Gross Method
Net Method
(Dicatat senilai penjualan, sales
(Dicatat senilai penjualan bersih/
o
Dicatat hanya ketika A/R benar-benar tidak tertagih.
discount tidak dimanfaatkan)
net, sales discount dimanfaatkan)
o
Konsekuensi: A/R tidak disajikan sebesar cash realizable value
Penjualan $10,000, terms 2/10, n/30 A/R to sales > $10,000
A/R to sales > $9,800
-
Direct write-off method
melainkan disajikan sebesar gross, karena tidak matching principle.
o
Dapat digunakan ketika jumlah uncollectible tidak material.
o
Jurnal:
Penghapusan tidak tertagih AFDA
Penghapusan tidak tertagih BDE
A/R
xxx
A/R
A/R
Recovery (sudah dihapus ternyata dibayar)
Cash
xxx
AFDA
xxx
BDE or R/E (beda periode)
xxx
Recovery (sudah dihapus ternyata dibayar) xxx
A/R
xxx
xxx
Cash xxx
idem
A/R
idem
idem
A/R
idem
9.
Ada berapa basis yang digunakan untuk menentukan penyisihan dalam allowance method?
-
Allowance method : estimasi jumlah yang tidak akan tertagih pada
Ada 2, keduanya harus mempertimbangkan pengalaman rugi di masa
setiap akhir periode.
lalu.
o
-
Disyaratkan IFRS karena:
-
Dr. BDE ; Cr. AFDA (contra A/R) melalui penyesuaian setiap akhir periode.
o
o
Perusahaan mengestimasi jumlah yang tidak akan tertagih (matching principles).
Jurnal Estimasi tidak tertagih
AFDA
Diambil dari net credit sales.
Percentage of Receivables (SoFP Approach) o
Menggunakan aging schedule, receivables dikategorikan, cth: Jatuh tempo
Write-off (menghapus): Dr. AFDA (aktual) ; Cr. A/R
BDE
Percentage of Sales (I/S Approach) lebih matching principle
xxx xxx
% estimasi tdk tertagih
< 60 hari
5%
60-90 hari
15%
91-120 hari
50%
>120 hari
100%
10. Bagaimana penilaian penurunan nilai?
13. Bagaimana penerbitan N/R?
-
Dilakukan min. 1x pada setiap periode pelaporan
-
Dimulai dengan mempertimbangkan bukti objektif yang
o
Face value = PV of the note (PV of principle + PV of interest).
mengindikasikan kejadian rugi terjadi.
o
PV of interest = Ordinary Annuity
-
Kemungkinan kejadian rugi: o
Masalah keuangan konsumen yang signifikan
o
Gagal bayar
o
Negosiasi ulang jangka waktu pembayaran piutang krn masalah keuangan
o
Penilaian penurunan nilai harus dilakukan secara: o
Individual u/ receivable yang signifikan secara individu
o
Signifikan secara individu tapi tidak mengalami penurunan nilai, dimasukkan ke dalam kelompok yang memiliki
o
-
Diterbitkan senilai face value (nilai perjanjian)
Diterbitkan tidak senilai face value o
Discount = PV of the note < face value, atau Stated rate < market rate
o -
Premium = stated rate > market rate
Jurnal:
Penurunan estimasi future cash flow dari sejak pengakuan awal walaupun tidak dapat diidentifikasi secara individu.
-
-
Penerbitan N/R
xxx
Cash
xxx
Pengakuan menerima bunga (discount, zerointerest bearing notes) N/R
xxx
karakteristik risiko kredit serupa dan dinilai secara kolektif
Interest revenue
Tidak signifika secara individual harus dinilai secara kolektif
Menerima pembayaran bunga (discount,
11. Apa aja klasifikasi N/R?
xxx
interest bearing notes)
-
Interest bearing notes: bunga di nyatakan dengan jelas.
Cash *)
xxx
-
Zero-interest bearing notes : bunga jadi bagian dari nilai N/R
N/R
xxx
PENGAKUAN N/R 12. N/R diakui sebesar apa? Short-term dicatat sebesar face value (less allowance).
Interest revenue* *) cash = face amount x stated rate interest revenue = CA x market rate
xxx
14. Gimana kalau N/R no stated rate digunakan untuk menukarkan aset? -
Nilai aset yang dilepas, senilai cost.
-
Nilai N/R yg diterima, senilai fair value dari aset yg dilepas sebagai PV dari N/R.
-
15. Bagaimana penurunan nilai bisa terjadi?
-
Dapat terjadi ketika akuisisi perusahaan.
-
Harus diakui sebesar fair value dari pengakuan awal sampai receivables tidak dimiliki. (konsisten)
-
Selisih masuk gain or loss on sale of asset.
PENILAIAN N/R
-
-
Jurnal pengakuan unrealized: N/R to unrealized holding gain or loss-income xxx (FV – CA)
18. Bagaimana receivables bisa dihentikan pengakuannya? -
Ketika tidak lagi memiliki nilai (tidak ada hak kontraktual arus kas
Long-term receivables: N/R biasanya ada perbedaan antara fair
dari receivables). Misalnya:
value dan amortized cost karena dapat berubah menjadi diskon
o
Receivables sudah ditagih
atau premium selama waktu N/R dimiliki. (perubahan market
o
Receivables tidak dapat ditagih, seperti memiliki receivables
rate).
dimana konsumen tiba-tiba bangkrut, maka receivable
Kerugian penurunan nilai diukur melalui perbedaan antara CA
dihapuskan
dengan PV of estimated future cash flows discounted at the original effective-interest rate. (CA > PV of future cash flows) 16. Receivables diukurnya berdasarkan apa? Amortized cost atau Fair Value (menurut IASB lebih relevan dan dapat
-
Transfer ke pihak lain (tranfer risk and reward of ownership).
19. Ada berapa cara transfer receivables? -
Pinjaman yang dijamin dengan piutang (secured borrowing) o
Contoh:
dimengerti karena mencerminkan nilai cash equivalent instrumen keuangan saat ini)
SS (peminjam)
SS menjaminkan A/R $700,000 u/ mendapatkan kas $500,000,
17. Apa konsekuensi menggunakan pengukuran fair value?
finance charge 1%, bunga 12%
-
Receivables dicatat sebesar nilai wajarnya
Cash
-
Unrealized holding gain or loss (perubahan nilai wajar bersih
Finance charge
receivable dari satu periode ke periode lainnya) dilaporkan sebagai bagian dari net income (other income and expenses).
Bank Mandiri (kreditur)
N/P
N/R Finance revenue Cash
Memperoleh pembayaran $440,000, cash discount $6,000,
sales return $14,000
20. Ada berapa jenis penjualan receivable? -
Cash Sales discount
Sale with guarantee o
No entry
Menerbitkan jaminan untuk mengkompensasi kerugian pinjaman dari piutang yang ditransfer (belum ada transfer risk
Sales return
and reward).
A/R
PT. SS (faktor A/R)
Menyetorkan pembayaran dan bayar bunga N/P
PT. SS faktor A/R $500,000 ke PT. Faktor (menerima pembayaran
Cash
Interest exp
dari konsumen) finance charge 3%, jumlah yang ditahan 5%
Interest revenue
Cash
PT. Faktor (pembeli)
Cash
N/R
A/R atau N/R
Memperoleh sisa pembayaran atas A/R yang dimiliki dikurangi
Due from factor
Due to PT. SS
penghapusan tak tertagih $2,000
Finance charge
Finance Revenue
Liability to PT. Faktor
Cash AFDA
No entry -
A/R Membayar sisa pinjaman dan bunga N/P
Cash
Cash
Interest exp Cash
Sale without guarantee o
Penjual sudah transfer title, risiko dan reward pada pembeli piutang PT. SS (faktor A/R)
Interest revenue N/R
PT. Faktor (pembeli)
PT. SS faktor A/R $500,000 ke PT. Faktor (menerima pembayaran dari konsumen) finance charge 3%, jumlah yang ditahan 5%
-
Penjualan piutang (sale of receivable)
Cash
o
Jenis paling umum: sale to a factor (faktor: bank atau
Due from factor
Due to PT. SS
perusahaan keuangan yang membeli piutang dari bisnis untuk
Loss on sale of receivable
Financing Revenue
fee dan kemudian menagih secara langsung dari konsumen).
A/R atau N/R
A/R atau N/R
Cash
