No title

13

Oleh : Debrina Puspita Andriani Teknik Industri Universitas Brawijaya e-mail : [email protected] / [email protected] www.debrina.lecture.ub.ac.id

O U T

1.  Pengantar 2.  Definisi Istilah

L

3.  Perhitungan Dasar Perpajakan 4.  Pengaruh Model Depresiasi Terhadap Pajak 5.  Mentabulasikan Aliran Kas Setelah Pajak

I N E

ENGINEERING ECONOMY - WWW.DEBRINA.LECTURE.UB.AC.ID

2

PENGANTAR Pajak harus dipertimbangkan dalam studi ekonomi teknik untuk menentukan potensi profit mendatang yang diperkirakan akan diterima dari suatu proposal teknik yang dianalisis

Pajak yang dipungut dari suatu perusahaan/perorangan akan mengurangi total besarnya keuntungan yang diperoleh

Pajak biasanya terdiri dari pajak pusat dan pajak daerah


3

DEFINISI ISTILAH Pendapatan kotor (Gross Income/GI) jumlah semua pendapatan baik yang berasal dari penjualan maupun pendapatan bunga selama satu periode akuntansi Pengeluaran (Expenses/E) ongkos-ongkos yang harus ditanggung ketika terjadi transaksi bisnis, termasuk di antaranya pengeluaran bunga atas pinjaman modal dan pengeluaran-pengeluaran lainnya


4

DEFINISI ISTILAH Pendapatan terkena pajak (taxable income/TI) jumlah pendapatan yang akan dikenakan pajak pendapatan sesuai dengan peraturan perpajakan yang berlaku

TI = GI – E – D Dimana: TI : Taxable Income/pendapatan terkena pajak GI : Gross Income/pendapatan kotor E : Expenses/pengeluaran D : Depreciation/penyusutan


5

DEFINISI ISTILAH Pendapatan Kapital (Capital Gain/CG) suatu pendapatan yang diperoleh apabila harga jual (SP) dari suatu aset melebihi harga belinya (PP) §  Short Term Gain (STG) à penjualan berlangsung dalam selang kurang dari satu tahun sejak pembelian aset yang bersangkutan §  Long Term Gain (LTG) à penjualan berlangsung dalam selang lebih dari satu tahun sejak pembelian aset yang bersangkutan

CG = SP – PP; CG > 0 Dimana: CG : pendapatan capital SP : harga jual aset PP : harga beli aset


6

DEFINISI ISTILAH Kerugian kapital (capital loss/CL) Terjadi bila harga jual (SP) suatu aset kurang dari nilai bukunya (BV) § Short-Term Loss (STL) à selang penjualan dan pembelian < 1 tahun § Long-Term Loss (LTL) à selang penjualan dan pembelian > 1 tahun

CL = BV – SP Dimana: CL : kerugian capital BV : nilai buku aset saat penjualan berlangsung SP : harga jual aset


7

DEFINISI ISTILAH

Recaptured Depreciation (RD) Terjadi apabila suatu aset yang terdepresiasi dijual dengan harga yang lebih tinggi dari nilai bukunya

RD = SP – BV


8


9

BESARNYA PAJAK P = (TI) T

P

= Besarnya pajak

TI

= Taxable income (pendapatan terkena pajak)

TI = GI – E – D

T

= Tingkat pajak yang dikenakan untuk pendapatan terkena pajak sebesar TI

P = (GI – E – D) T

GI

= Gross income (pendapatan kotor)

E

= Expenses (pengeluaran)

D

= Depresiasi atau penyusutan


10

BESARNYA PAJAK Tingkat pajak yang dikenakan dapat berbedabeda tergantung besarnya pendapatan terkena pajak dari suatu perusahaan Perusahaan yang Taxable income-nya lebih rendah dikenai pajak lebih rendah Besarnya tingkat pajak untuk tiap interval Taxable income tertentu bisa berubah-ubah tergantung kebijakan pemerintah


11

CONTOH (1) Pada tahun 2012 PT. FGH memiliki pendapatan kotor sebesar Rp 5,5 milyar dengan total pengeluaran dan depresiasi untuk tahun tersebut adalah Rp 3,7 milyar. Berapakah pajak pendapatan yang harus dibayar oleh perusahaan bila pada interval TI tersebut tingkat pajak yang dikenakan adalah 45%?


12

PENYELESAIAN (1) GI

= Rp 5,5 milyar

(E + D) = Rp 3,7 milyar T

= 45%

TI

= GI – (E + D) = Rp 5,5 milyar – Rp 3,7 milyar = Rp 1,8 milyar

Pajak yang harus dibayar = Rp 1,8 milyar (45%) = Rp 810 juta


13


14

PEMILIHAN MODEL DEPRESIASI Besarnya depresiasi secara langsung mempengaruhi besarnya pendapatan terkena pajak à mempengaruhi besarnya pajak yang harus dibayar

TI = BTCF – D BTCF = before tax cash flow (aliran kas sebelum pajak); BTCF = GI – E


15

PEMILIHAN MODEL DEPRESIASI Dengan metode depresiasi yang berbeda, nilai present worth dari pajak yang akan dibayar akan semakin rendah apabila metode depresiasi yang digunakan semakin cepat menurunkan nilai dari aset yang didepresiasi § Bila depresiasi dibuat besar pada tahun awal dari umur suatu aset maka nilai Taxable Income akan kecil § Bila Taxable Income kecil, besarnya pajak yang harus dibayar juga kecil § Total present worth dari pajak yang ditanggung akan lebih kecil bila depresiasi dibuat besar pada tahun awal periode depresiasi


16

PEMILIHAN MODEL DEPRESIASI Besarnya aliran kas setelah pajak

ATCF = BTCF – P ATCF

= after tax cash flow (aliran kas setelah pajak)

BTCF

= before tax cash flow (aliran kas sebelum pajak)

P

= besarnya pajak yang harus dibayar


17

CONTOH (2) Misalkan harga awal sebuah aset adalah Rp 50 juta dengan umur 5 tahun. Aliran kas sebelum pajak setiap tahunnya adalah Rp 20 juta. Apabila tingkat pajak yang dikenakan adalah 30% dan ROR setelah pajak adalah 10%, bandingkan nilai present worth dari pajak yang dikenakan apabila digunakan metode: § Depresiasi garis lurus § Depresiasi SOYD


18

PENYELESAIAN (2) Menggunakan Depresiasi Garis Lurus Dt = Rp 50 juta / 5 tahun = Rp 10 juta TI = Rp 20 juta – Rp 10 juta = Rp 10 juta (besarnya pendapatan terkena pajak) P

= 30% x Rp 10 juta = Rp 3 juta (besarnya pajak/tahun)

PW = Rp 3 juta (P/A, 10%, 5) = Rp 3 juta (3,791) = Rp 11,373 juta (nilai present worth dari pajak selama 5 tahun)


19

PENYELESAIAN (2) Menggunakan Depresiasi SOYD SOYD

= N(N+1)/2 = 5(5+1)/2 = 15

Dt

= (N – t + 1)/SOYD x (P – S) = (5 – t + 1)/15 x Rp 50 juta

Tahun (t)

BTCF

depresiasi

TI

pajak

0 1 2 3 4 5

-‐50 20 20 20 20 20

16,667 13,333 10,000 6,667 3,333

3,333 6,667 10,000 13,333 16,667

1,000 2,000 3,000 4,000 5,000

Menggunakan Depresiasi SOYD PW = 1 juta (P/A, 10%, 5) + 1 juta (P/G, 10%, 5) = 1 juta (3,791) + 1 juta (6,862) = 10,653 juta ENGINEERING ECONOMY - WWW.DEBRINA.LECTURE.UB.AC.ID

20


21

CONTOH (3) Sebuah peralatan penunjang produksi direncanakan akan dibeli oleh PT. ABC. Harga awal alat adalah Rp 50 juta dengan masa pakai 5 tahun dan nilai sisa nol. Selama 5 tahun, pendapatan yang diharapkan adalah sebesar (28 juta – 1 juta n) dimana n adalah tahun terjadinya aliran kas. Sedangkan pengeluaran tahunan diperkirakan sebesar (9,5 juta + 0,5 juta n). a.  Apabila tingkat pajak efektif 30% dan metode depresiasi garis lurus, tabulasikanlah aliran kas setelah pajak dari alat tersebut b.  Hitung nilai PW dari aliran kas tersebut bila MARR setelah pajak adalah 8%


22

PENYELESAIAN (3) a.

Tahun Pendapatan A 0 1 2 3 4 5

B 27 26 25 24 23

Pengeluaran C 50 10 10,5 11 11,5 12

BTCF B -‐ C D -‐50 17 15,5 14 12,5 11

Depresiasi E

TI D -‐ E F

Pajak 30% x F G

10 10 10 10 10

7 5,5 4 2,5 1

2,1 1,65 1,2 0,75 0,3

ATCF D -‐ G H -‐50 14,9 13,85 12,8 11,75 10,7

Dt = Rp 50 juta / 5 tahun = Rp 10 juta


23

PENYELESAIAN (3) b.

Tahun 0 1 2 3 4 5

ATCF -‐50 14,9 13,85 12,8 11,75 10,7

(P/F, 8, t) 1,0000 0,9259 0,8573 0,7938 0,7350 0,6806 Total PW

PW -‐50 13,7959 11,8736 10,1606 8,6363 7,2824 1,7488


24

No title

Recommend Documents