No title

2010 2011 2013

VÝROČNÍ ZPRÁVA

2012

2

V ÝROČNÍ ZPRÁVA ZA ROK 2012 MOTOR PAL , a . s.

OBSAH Základní informace o společnosti Úvodní slovo předsedy představenstva Profil společnosti Organizační struktura, orgány společnosti Řídicí a kontrolní orgány společnosti Významná/klíčová data výsledků 2010-2012 Zpráva představenstva společnosti Zpráva statutárního orgánu společnosti Zpráva dozorčí rady k účetní závěrce MOTORPAL, a.s. za rok 2012 Prodej a marketing Výroba a logistika Rozvoj a vývoj Kvalita Lidské zdroje Finance Údaje o osobách odpovědných za výroční zprávu a za ověření účetní závěrky Účetní závěrka v plném rozsahu k 31. prosinci 2012 Zpráva nezávislého auditora akcionářům společnosti MOTORPAL, a.s.

4 5 6 7 8 9 10 12 14 16 18 20 22 23 25 26 28 48

3

4

ZÁKLADNÍ INFORMACE O SPOLEČNOSTI MOTORPAL, a.s. MOTORPAL, a.s. (dále jen „Motorpal“) je zapsaná do obchodního rejstříku vedeného Krajským soudem v Brně, oddíl B, vložka 5156. IČ: Sídlo:

276 22 819 Humpolecká 313/5, 587 41 Jihlava

Telefon:

+420 567 131 111

Fax:

+420 567 132 349

E-mail: Internet:

[email protected] www.motorpal.cz


ÚVODNÍ SLOVO PŘEDSEDY PŘEDSTAVENSTVA Vážení akcionáři, předkládáme vám Výroční zprávu za rok 2012, která popisuje ekonomické výsledky a zprávy za jednotlivé oblasti činností v Motorpalu. V roce 2012 jsme dosáhli kladného hospodářského výsledku ve výši 32 158 tis. Kč. Především kvůli poklesu poptávky v posledním čtvrtletí roku jsme tedy dosáhli za celé období nižšího zisku, než jaký jsme plánovali. Na konci roku 2012 se snížily objednávky od dvou největších zákazníků. Stalo se tak v důsledku zpomalení na trhu v globálním měřítku. Motorpal na druhé straně nemá možnost rychle nahrazovat výpadky zákazníků ani měnit produktovou strukturu. Musí proto přizpůsobovat náklady, což je možné realizovat až s časovým posunem. Motorpal musel v reakci na aktuální situaci snížit počet zaměstnanců a přestal prodlužovat pracovní poměry na dobu určitou. Trh, na kterém Motorpal působí, je velmi volatilní a v současné době nelze vůbec dělat dlouhodobé prognózy. Například čínský trh v sektoru Motorpalu v roce 2012 poklesl o 20 %. Výkony Motorpalu se v roce 2012 zvýšily oproti roku 2011 o 11,3 % a ve srovnání s rokem 2010 o 52,8 %. To s sebou nese náklady na financování růstu. Motorpal musí zároveň realizovat nutné investice. Důsledkem toho je přetrvávání složité situace v oblasti financování. Pro budoucnost Motorpalu jsou klíčové projekty spojené s přípravou výroby CR (common rail) systému. Posunuli jsme se jak v oblasti vývoje, tak v oblasti získávání partnerů a zákazníků. V uplynulém roce se naší firmě podařilo posílit své pozice a zahájit nové projekty jak v Rusku, tak v Číně. V této době jsme zintenzivnili aktivity i v Indii. Pro úspěšné získávání nových projektů je nezbytné zásadním způsobem zrychlit a zkvalitnit předvýrobní etapy a urychlit zavedení systému logistického plánování. V situaci, kdy se pohybujeme ve vysoce konkurenčním prostředí, kdy se musíme poprat s řadou nepříznivých vnějších vlivů a kdy jsme v pozici globální firmy, je naprosto zásadní velmi intenzivně pracovat na trvalém zlepšování ve všech oblastech. Klíčové je dobře definovat ukazatele procesů a napojit na ně systém odměňování. Máme rozpracované velké projekty a trvale zvyšujeme úroveň zaměstnanců i technologického vybavení. Jsem přesvědčen, že všechny úkoly zvládneme ke spokojenosti nejen akcionářů, ale hlavně zákazníků a zaměstnanců.

Za představenstvo

RNDr. Milan Medonos Me předseda představenstva

5

6

PROFIL SPOLEČNOSTI Výroční zpráva společnosti MOTORPAL, a.s. byla sepsána v souladu s požadavky § 21 Zák. 563/1991 Sb. o účetnictví Motorpal je významným výrobcem vstřikovacích zařízení pro dieselové motory. Ty se převážně používají v aplikacích pro zemědělství a stavebnictví. Dieselové agregáty s prvky z Motorpalu jsou i součástí lodí, lokomotiv, autobusů a lehkých nákladních vozů. Firma se pohybuje na globálním trhu, přičemž její tradice začíná již v roce 1946. Ke klíčovým produktům patří především vstřikovací čerpadla, vstřikovače a trysky pro vznětové motory. Dále jsou to výrobky pro automobilový průmysl (např. vyvažovací hřídele, zdvihátka) a produkty přesného strojírenství (výroba na tisíciny milimetru). Všechny produkty společnosti splňují nejpřísnější platné předpisy. Firma díky vlastnímu vývoji drží krok s požadavky, které vyplývají ze stále přísnějších emisních limitů motorů. Motorpal je kvalifikovaným OEM partnerem celé řady významných výrobců motorů (dodavatel Tier 1), a to jak ve vyspělých zemích EU a Ameriky, tak na východních trzích (Indie, Čína, Bělorusko, Rusko, země bývalého SNS aj.). Poskytuje zákazníkům komplexní služby od vývoje přes vzorkování a naladění vstřikovací soupravy na daný motor až po sériové dodávky. Společnost je certifikována podle norem ISO 9001, ISO/TS 16949 a ISO 14001. Motorpal vyrábí ve čtyřech závodech umístěných v Jihlavě, Jemnici, Batelově a ve Velkém Meziříčí. Společnost patří s 1 822 zaměstnanci (stav k 31.12. 2012) mezi významné zaměstnavatele v kraji Vysočina. Z pohledu akcionářské struktury je Motorpal českou společností, vlastníky jeho akcií na jméno jsou čtyři fyzické osoby. Společnost nemá organizační složku v zahraničí.


ORGANIZAČNÍ STRUKTURA SPOLEČNOSTI Organizační struktura společnosti Motorpal je z hlediska plánování, řízení výroby a následné kontroly rozdělena na čtyři základní oblasti. Jsou jimi oblast výroby a logistiky, oblast obchodu a rozvoje, oblast technických řešení a ostatní správní činnosti. Oproti předchozímu roku došlo v roce 2012 k zásadní změně v oblasti logistiky. Tato změna spočívala ve vzniku samostatného úseku logistiky, kam se přesunula jednotlivá logistická oddělení z ostatních úseků, tj. nákupní, skladová, výrobní i odbytová logistika. Samotná výroba je dále rozčleněna podle umístění a druhu výroby na pět samostatných celků: Výroba I Jihlava – Čerpadla Výroba II Jihlava – Trysky Výroba III Jemnice Výroba IV Batelov Výroba V Velké Meziříčí Oblast obchodu a rozvoje je tvořena obchodním oddělením, marketingem a obchodně technickými službami. Oblast technických řešení se skládá z technického úseku s odpovědností za konstrukci a technologii, úseku technického servisu, který se zabývá výrobou a opravami přípravků, nářadí, měřidel, zkušebního a servisního zařízení a jednoúčelových strojů, a v neposlední řadě důležitého oddělení údržby. Servis výše uvedeným organizačním jednotkám zajišťují liniové útvary – Finance, Facility, Lidské zdroje, Informatika a Kvalita. Řídicí a kontrolní orgány společnosti

Složení statutárních orgánů k 31. prosinci 2012:

Představenstvo Předseda Místopředseda Člen

Milan Medonos Miroslav Čižík Petr Bič

Dozorčí rada Předseda

Petr Vykoukal

Člen

Pavel Krov

Člen

Petr Szelke

7

8

ORGANIZAČNÍ STRUKTURA PLATNÁ K 31. PROSINCI 2012 PŘEDSTAVENSTVO GENERÁLNÍ ŘEDITEL

Asistent generálního ředitele

Úsek - LIDSKÉ ZDROJE

Úsek FACILITY

Oblast - FINANCE

Oblast KVALITA

Oblast OBCHOD A ROZVOJ

Oblast LOGISTIKA - SCM

Oblast TECHNICKÉ ŘEŠENÍ

Vicepresident pro kvalitu

Vicepresident pro obchod a rozvoj

Vicepresident pro SCM

Vicepresident technických řešení

Systém kvality a domumentace

Úsek – Obchodní

Úsek – Nákup

Úsek – Technický

Kvalifikace dodavatele

Úsek – Logistika

Úsek – Technický servis

Zákaznická kvalita

Informatika

TPV konstrukce přípravků

MOTORPAL Production System

Výroba I. Ji - čerpadla

Údržba

Metrologie a měrová služba

Výroba II. Ji. - trysky, vstřikovače

Kvalita výroby

Výroba III. - Jemnice

Výroba IV. - Batelov

Výroba V. - Velké Meziříčí

V ÝROČNÍ ZPRÁVA ZA ROK 20 2012 12 MOTOR PAL, PAL , a . s.

VÝZNAMNÁ/KLÍČOVÁ DATA VÝSLEDKŮ 2010-2012 Výkazy zisku a ztrát

jednotky

2010

2011

2012

Tržby za prodej vlastních výrobků a služeb

tis. Kč

997 809

1 281 095

1 466 053

Provozní výsledek

tis. Kč

- 132 382

47 161

62 803

Zisk před zdaněním

tis. Kč

- 151 630

6 645

32 158

Obratová rendita před zdaněním

% k tržbám

- 15,2 %

0,5 %

2,2 %

Zisk po zdanění

tis. Kč

- 145 923

6 646

35 158

Obratová rendita po zdanění

% k tržbám

- 14,6 %

0,5 %

2,2 %

Výkony

tis. Kč

979 234

1 344 248

1 496 679

Tržby z prodeje zboží

tis. Kč

52 128

93 908

113 405

Tržby z prodeje vstřikovacích systémů

tis. Kč

972 486

1 253 041

1 439 250

Osobní náklady

tis. Kč

395 457

487 778

528 254

Rozvaha/Financování

jednotky

2010

2011

2012

Dlouhodobá aktiva

tis. Kč

561 956

517 471

447 735

Krátkodobá aktiva

tis. Kč

337 457

463 400

460 633

Vlastní kapitál

tis. Kč

- 16 429

20 098

51 946

tis. Kč

0

0

732

tis. Kč

- 20 482

- 166 405

- 160 491

tis. Kč

920 026

977 161

901 951

- dlouhodobé závazky

tis. Kč

31 428

33 314

35 318

- krátkodobé závazky

tis. Kč

329 140

382 893

363 002

- bankovní úvěry

tis. Kč

548 788

550 844

493 487

Bilanční suma

tis. Kč

911 963

1 001 113

959 847

Peněžní toky z provozní činnosti

tis. Kč

22 712

- 6 906

87 436

Peněžní toky z investiční činnosti

tis. Kč

- 43 126

- 26 499

- 33 286

Peněžní toky z finanční činnosti

tis. Kč

21 022

29 334

- 52 128

Výdaje na výzkum a vývoj

tis. Kč

23 182

11 464

10 990

Poměr vlastního kapitálu k celkovým pasivům

- 1,8 %

2,0 %

5,4 %

Krytí dlouhodobých aktiv vlastním kapitálem

- 2,9 %

3,9 %

11,6 %

z toho - zákonný rezervní fond - neuhrazená ztráta (-)/nerozdělený zisk (+) minulých let Cizí zdroje z toho

Počet zaměstnanců (přepočtené stavy)

počet

1 431

1 756

1 883

z toho THP

počet

298

318

336

Průměrný měsíční výdělek

v Kč

16 956

17 001

16 648

9

10

ZPRÁVA PŘEDSTAVENSTVA O ČINNOSTI SPOLEČNOSTI Hospodaření roku 2012 skončilo se ziskem 32,2 mil. Kč. Provozní zisk byl 62,8 mil. Kč. Nepodařilo se dosáhnout plánovaných hodnot, ale přesto je to dobrý výsledek. Splnili jsme všechny bankovní ukazatele a byli jsme schopni celý rok splácet úvěry. Negativně se na kondici firmy projevil pokles objednávek dvou největších zákazníků v posledním kvartálu uplynulého roku. Ten vyplýval z tržní nestability a neustále se vracejících menších krizí. Z pohledu výkonů jsme dosáhli nárůstu o 11,3 % proti roku 2011. Objem výroby se tedy výrazně zvýšil. Upevnili jsme pozice na běloruském a ruském trhu a zahájili jsme nové projekty s firmami Deutz (projekt do Číny), Bosch (zvedáky, vačky), Delphi. V oblasti výroby trysek se po dokončení vývoje zahájil prodej trysek Common Rail (CR). Začali jsme dodávat komponenty pro CR do Číny. Plán na získání partnerů pro vývoj CR, především v oblasti systému pro dodatečnou úpravu výfukových plynů (tzv. „aftertreatementu“), jsme splnili, stejně tak jsme uspěli při akvizici potenciálních zákazníků pro CR naší výroby. Nedaří se nám plnit projekty na vnitřní reorganizaci systému. Logistické plánování a zlepšení systému procesního řízení je pro nás výzvou i pro rok 2013. Pokud chceme uspět na globálním trhu, nesmíme ve zdokonalování systému řízení polevit. Nákladově jsme překročili objem v oblasti služeb, kde se projevily navýšené splátky leasingu, kterými jsme financovali investice. Další položka nad rámec plánu byla spotřeba nářadí. V současnosti již spotřebu nářadí řeší speciální projekt. Stále nás brzdí nízká volná hotovost a závazky, které vznikly během krize. Velmi intenzivně pracujeme na tom, aby se závazky dostaly co nejdříve do normálního režimu. Protože ho považujeme za velmi perspektivní, klademe zásadní důraz na projekt výroby vstřikování Common Rail. Intenzivně spolupracujeme s partnerskými firmami i se zákazníky. Cílem naší činnosti je dokončení vývoje v roce 2013 a zahájení sériové výroby v roce 2015.

Za představenstvo

RNDr. Milan Medonos


11

12

ZPRÁVA STATUTÁRNÍHO ORGÁNU SPOLEČNOSTI PODLE USTANOVENÍ § 66a) OBCHODNÍHO ZÁKONÍKU A.

OSOBY TVOŘÍCÍ HOLDING

Ovládaná osoba Společnost MOTORPAL, a.s. se sídlem Jihlava, Staré Hory, Humpolecká 313/5, PSČ 587 41 IČ: 276 22 819 zapsaná v obchodním rejstříku vedeném Krajským soudem v Brně, oddíl B, vložka 5156 Statutární zástupci: předseda představenstva RNDr. Milan Medonos, místopředseda představenstva Ing. Miroslav Čižík (dále jen „Ovládaná osoba“ nebo „Motorpal“) Ovládající osoba RNDr. Milan Medonos Ústí nad Labem, Severní terasa, Rabasova 3180/13, PSČ 400 11, r. č. 610206/0932. Z knihy akcionářů vedené společností je společnosti známo, že od 10. prosince 2007 je ovládající osobou RNDr. Milan Medonos (dále jen „Ovládající osoba“). Propojené osoby Za propojené osoby jsou považovány osoby zastoupené Ovládající osobu RNDr. Milanem Medonosem. Motorpal je propojen se společností ROCCAFORTE s. r. o., se sídlem Praha 9, Kyje, Koberkova 1177, PSČ 198 00, IČ 276 08 166, společností L M I spol. s r.o., se sídlem Ústí nad Labem, Rabasova 3180/13, PSČ 400 11, IČ 413 24 781, a společností WRES, a. s., se sídlem Praha 7, Holešovice, Jankovcova 788/16, PSČ 170 00, IČ 279 22 065 (dále jen „Propojené osoby“). B.

VZTAHY MEZI OSOBAMI HOLDINGU

Způsob ovládání Ovládající osoba RNDr. Milan Medonos má podle knihy akcionářů od 10. prosince 2007 obchodní podíl na Ovládané osobě ve výši 41 % základního kapitálu Ovládané osoby. C.

ROZHODNÉ OBDOBÍ

Tato zpráva je zpracována za účetní období od 1. ledna 2012 do 31. prosince 2012. D.

SMLOUVY A DOHODY UZAVŘENÉ MEZI OSOBAMI HOLDINGU

V rozhodném období byla mezi Ovládající a Ovládanou osobou uzavřena Dohoda o náhradě škody způsobené mankem na zásobách. E.

TRANSAKCE MEZI OSOBAMI HOLDINGU

Společnost vykazovala tyto zůstatky s Ovládající osobou: (tis. Kč)

31. prosince 2012

Pohledávky Jiné pohledávky

5 478

Celkem

5 478


13

F.

PRÁVNÍ ÚKONY MEZI OSOBAMI HOLDINGU

Motorpal neeviduje žádné právní úkony mezi Ovládající a Ovládanou osobou vyjma úkonů učiněných na valných hromadách. Z těchto právních úkonů nevyplynula Ovládané osobě újma. G.

OPATŘENÍ MEZI OSOBAMI HOLDINGU

V rozhodném období nedošlo k žádným opatřením nespecifikovaným v předcházejících oddílech zprávy. H.

DŮVĚRNOST INFORMACÍ

Za důvěrné jsou v rámci holdingu považovány informace a skutečnosti, které jsou součástí obchodního tajemství Ovládající, Ovládané i další Propojené osoby, a také ty informace, které byly za důvěrné jakoukoliv osobou, která je součástí holdingu, označeny. Dále jsou to veškeré informace z obchodního styku, které by mohly být samy o sobě nebo v souvislosti s jinými informacemi nebo skutečnostmi k újmě jakékoliv z osob tvořících holding. I.

ZÁVĚR

Tato zpráva byla zpracována statutárním orgánem Ovládané osoby dne 29. března 2013 a bude uložena do sbírky listin vedené obchodním rejstříkem Krajského soudu v Brně jako součást výroční zprávy.

Jihlava, 29. března 2013

RNDr. Milan Medonos předseda představenstva

Ing. Miroslav Čižík místopředseda představenstva

14

ZPRÁVA DOZORČÍ RADY K ÚČETNÍ ZÁVĚRCE MOTORPAL, A.S. ZA ROK 2012 Dozorčí rada Motorpalu provedla v souladu s § 197–201 zákona č. 513/1991 Sb. a platnými stanovami prověrku účetní závěrky Motorpalu za rok 2012 a návrhu představenstva na vypořádání hospodářského výsledku za rok 2012 a vydává toto stanovisko: Ověření účetní závěrky za rok 2012 Předložená účetní závěrka Motorpalu, která se skládá z rozvahy, výkazu zisku a ztráty, přehledu o finančních tocích a přílohy v plném rozsahu, byla sestavena dle platné legislativy. Porovnáním údajů bylo ověřeno, že všechny předepsané vazby ročních účetních výkazů navazují na stavy příslušných účtů. Správnost účetní závěrky a rozdělení hospodářského výsledku za rok 2012 Hospodářský výsledek za rok 2012 – zisk ve výši 32 158 tis. Kč – byl vykázán správně a odpovídá zjištěnému stavu aktiv a pasiv, ověřovaných inventurou a proúčtovaným nákladům a výnosům. Návrh vypořádání: Příděl do rezervního fondu ve výši 5 % 1 608 tis. Kč, zbývající část zisku za rok 2012 ve výši 30 550 tis. Kč převést na neuhrazenou ztrátu minulých let. Projednání auditorské zprávy firmy PricewaterhouseCoopers Audit, s. r. o. Dozorčí rada projednala a odsouhlasila auditorskou zprávu firmy PricewaterhouseCoopers Audit, s. r. o. Dozorčí rada doporučuje řádné valné hromadě akcionářů Motorpalu schválit účetní závěrku za rok 2012 a návrh představenstva na vypořádání hospodářského výsledku za rok 2012.

Dozorčí rada


15

16

PRODEJ A MARKETING Motorpal dlouhodobě patří mezi uznávané dodavatele vstřikovacích zařízení pro naftové motory. Díky svým kvalitním produktům a zajištění komplexních služeb zákazníkům se firmě i v roce 2012 dařilo obhájit svou pozici na trhu, udržet si stávající zákazníky a získávat nové obchodní příležitosti a předpoklady pro další růst a rozvoj. Rok 2012 se nesl ve znamení pokračujícího oživení poptávky. I přes stagnaci ve druhém pololetí, či dokonce pokles požadavků některých zákazníků koncem roku, se dařilo meziročně navyšovat objemy prodeje. Nálada na trzích byla ale zároveň ve znamení nesmírné opatrnosti všech obchodních partnerů, se snahou o maximální zajištěnost realizovaných obchodů. Obchodní obrat společnosti za prodej vlastních výrobků dosáhl v roce 2012 částky 1 439 mil. Kč, což je 95% naplnění plánu tržeb pro rok 2012 a zároveň 15% nárůst proti dosaženému objemu tržeb v roce 2011. Celkové meziroční navýšení tržeb tak představuje částku 185 mil. Kč. Objem prodeje se podařilo významně navýšit nejen díky pokračující stabilizaci trhu i odbytových podmínek u standardních odběratelů, ale také zásluhou náběhu výroby a prodeje nově získaných příležitostí z minulých období, kdy celý tým Motorpalu intenzivně pracoval na potenciálu navýšení objemu tržeb jak u stávajících, tak i u nových zákazníků (zák. náhradní spotřeby) či programů. Přínos těchto nových projektů do celkových tržeb roku 2012 tak dosáhl částky 72 mil. Kč. Rozhodující podíl na těchto tržbách měly aktivity u zákazníků MMZ, Wuxi R. I., R. Bosch a dále rozšíření sortimentu pro trh náhradní spotřeby. Z pohledu zákazníků přispěl k posílení objemu tržeb zásadní částkou ve výši 72 mil. Kč zvýšený prodej firmě MMZ (v roce 2012 byl celkový objem tržeb 292 mil. Kč proti 220 mil. Kč v roce 2011), kde se podařilo jednak navýšit odběry stávajících produktů a jednak osvojit nové varianty čerpadel na další aplikace motorů. Dalším významným přínosem bylo meziroční navýšení objemů prodeje firmě Deutz ve výši 43 mil. Kč (objem tržeb v roce 2012 ve výši 539 mil. Kč proti 496 mil. Kč v roce 2011). Tento objem se podařilo zabezpečit hlavně díky trvalému úsilí a pružnosti Motorpalu při zajišťování sortimentních požadavků firmy Deutz. Třetím zákazníkem s rozhodujícím podílem na navýšení tržeb byla společnost Zetor Tractors s meziročním nárůstem tržeb ve výši 43 mil. Kč (objem tržeb 2012 ve výši 120 mil. Kč proti 77 mil. Kč v roce 2011). Nárůst u Zetor Tractors byl způsoben hlavně posílením prodejů traktorů na tradičních (především Polsko, ostatní Evropa a USA) i nových trzích (Irák). Skladba vyráběného sortimentu se opět posunula ve prospěch vyšších montážních celků k OEM zákazníkům – čerpadla a vstřikovače (MMZ, Kukje, CIL, Deutz, Zetor Tractors, apod.). V kategorii OEM zákazníků také došlo k největšímu oživení požadavků. Rovněž v segmentu zákazníků pro náhradní spotřebu došlo v roce 2012 k dalšímu oživení poptávky a nárůstu tržeb. Dřívější trvalejší stagnaci a vliv krize ve standardních sortimentech (obava zákazníků investovat do budování skladových zásob a neochota riskovat nákupy pouze na základě výhledů a odhadů potřeb trhu tak, jak tomu bylo vždy v minulých obdobích) se podařilo kompenzovat osvojením dalších typů výrobků (trysky, elementy, ventily) nebo zahájením dodávek pro jiné zákazníky. Výsledkem za období je tak i v této oblasti tržeb nárůst o 23 mil. Kč na celkový objem 220 mil. Kč. To představuje meziroční navýšení o 12 %. V roce 2012 dosáhl podíl zboží určeného pro export (přímý i nepřímý) úrovně 87 % z celkového objemu tržeb.


17

Marketingové aktivity byly v roce 2012 směrovány hlavně na navýšení tržeb a získání dalších zákazníků ve standardním sortimentu zboží. Soustředily se zvláště na rozvoj obchodních aktivit na trzích Ruska, Běloruska, Indie a Číny, kde – s ohledem na stávající technické možnosti produktů od místních výrobců a očekávaný náběh přísnější legislativy v plnění emisních norem – vidí Motorpal stále významný potenciál pro navyšování objemů prodeje a trvalou expanzi. Rozhodujícím parametrem k masivnímu vstupu na tato teritoria však i nadále zůstává cena. Dalším pokračujícím úkolem marketingu byla i v roce 2012 cílená snaha o získání zákazníků/vývojových partnerů pro implementaci CR systému Motorpal. Tyto aktivity byly logicky směrovány hlavně na stávající zákazníky s cílem nabídnout odpovídající technické řešení a zajistit tak obchodní potenciál i pro následující období spojené s náběhem přísnější legislativy. Zároveň byli ale vytipováni a osloveni i noví potenciální partneři. V neposlední řadě – v souladu se strategickým záměrem Motorpalu – byly akviziční činnosti směrovány i na vyhledávání příležitostí v oblasti rozvoje dodávek přesných komponentů pro ostatní špičkové výrobce vstřikovacích zařízení (například R. Bosch, Delphi Diesel Systems, Stanadyne) nebo pro automobilový průmysl (Wabco, ZF).

18

VÝROBA A LOGISTIKA Začátek roku 2012 byl ve znamení růstu a maximální snahy zvládnout rostoucí poptávku. Růst výroby byl značný, ale nebyl potvrzen dlouhodobými výhledy zákazníků. To se pak projevilo na konci roku, kdy bylo nutné naopak omezovat kapacity a řešit náklady spojené s poklesem poptávky. Situaci se podařilo zvládnout a podařilo se udržet hladinu osobních nákladů i velmi vysoké procento plnění výrobních objednávek. Pro oblast logistiky a výroby bylo pro rok 2012 hlavním úkolem zdokonalení systému plánování. Proběhla organizační změna, která přiblížila organizační strukturu procesnímu pohledu. Cílem bylo definovat logistiku jako centrální proces řízení toku materiálu a plánování od zákazníka k dodavateli. Zahájili jsme několik projektů, ale výsledky, které jsme předpokládali, se nám nepodařilo splnit. Přesto jsme dosáhli důležitého posunu a odstartovali jsme změny, které pokračují v roce 2013. Redefinice procesů a formální definice rozhraní mezi procesy bude mít za cíl plynulou výrobu, plánování na základě výhledů a upřesňování na základě závazných objednávek od zákazníků. Logistika a výroba v roce 2012 hledaly cestu pro komunikaci mezi logistickým plánováním na úrovni výrobních objednávek a plánováním práce na úrovni dílenského řízení. Tyto mechanismy jsou realizovány v roce 2013. V roce 2012 vznikl nový systém odměňování, u něhož byla hlavním kritériem produktivita. Ukazatele procesů jsou však stále v režimu testování a systém odměňování bude tedy v plné podobě nastaven až v roce 2013. Pro další zvyšování konkurenceschopnosti se výroba zaměřuje především na řízení průběžné doby ve výrobě pomocí snižování rozpracovanosti na úrovni dílenského řízení. Zaměřuje se na řízení nákladů především formou důsledného dodržování technologických postupů a systematickým odstraňováním neshod. Logistika se prosazuje jako centrální plánování propojující zákazníka s požadavky na dodavatele. Zkracuje průběžnou dobu především snižováním velikosti výrobních objednávek a odstraňuje výkyvy v poptávce na kapacity plánováním dle výhledu.


19

20

ROZVOJ A VÝVOJ V hlavním segmentu trhu, který je pro Motorpal relevantní, tzn. v oblasti „off-road“ aplikací vstřikovacích systémů pro dieselové motory, v roce 2012 zesílil tlak na snížení cen stávajících aplikací. V souvislosti s blížícím se náběhem přísnějších emisních předpisů (Stage 4) se zvýšila poptávka po sofistikovanějších systémech schopných plnit požadavky výrobců motorů na technické parametry nutné k dosažení emisních limitů a dalšího zvyšování provozních vlastností. Na tyto požadavky reagoval Motorpal aplikačním vývojem čerpadla typu Mg, které má nahradit stávající čerpadla Mf. Cílem je snížení výrobních nákladů nutných pro dosažení akceptovatelné ceny na specifických východních trzích. Zavedení tohoto „low-cost“ provedení dále posílilo pozici Motorpalu v oblasti nízkoemisních vstřikovacích systémů především v zemích bývalého SNS. Jako nástroj pro uspokojení poptávky po moderních vstřikovacích systémech zaměřených na plnění emisních limitů byla dále rozpracována koncepce rozvoje a vývoje aplikací a nových výrobků ve dvou hlavních směrech. První z cest je další aplikační vývoj nynějších mechanických čerpadel, především typové řady Mi Mercer. Vývoj těchto aplikací se v roce 2012 zaměřil na další vylepšení kompletního vstřikovacího systému s mechanickými čerpadly typu Mi. Spolu s nedílnou optimalizací vstřikovačů a vstřikovacích trysek pro konkrétní motorovou aplikaci to přineslo zlepšení parametrů výstřiku, a to především zvýšením vstřikovacího tlaku k hranici 1 200 bar. Zmíněný pokrok pak společně s dalším zdokonalením funkce řízení ovládání ventilu EGR (recirkulace výfukových plynů) v závislosti na otáčkách, zatížení motoru a protitlaku ve výfuku, umožnil rozšířit potenciál tohoto vstřikovacího systému od již homologovaného řešení Stage 3B k vyššímu emisnímu limitu Stage 4. Významným počinem v oblasti dalšího vývoje mechanických čerpadel v roce 2012 byl úspěšný vývoj modernizovaných čerpadel Zi, který probíhal ve spolupráci s rakouskou firmou AVL. Optimalizací stávající konstrukce čerpadla Zi se nám podařilo posunout hranici dosažitelných vstřikovacích tlaků z obvyklých zhruba 700 bar na úroveň 1 000 bar. To umožňuje dosáhnout lepších emisních a provozních parametrů a také v tomto segmentu velkých motorů (s výkony od 500 do 1 000 kW, určených pro lokomotivy a lodní aplikace) tolik požadovaného snížení spotřeby paliva. Po další modernizaci této typové řady z 8V na 6V a také 12V provedení bude Motorpal disponovat v této oblasti velmi konkurenčním řešením. Jako mezistupeň mezi mechanickými vstřikovacími systémy a systémem Common Rail byl v roce 2012 zahájen vývoj elektronického regulátoru pro vozidlové aplikace čerpadla Mi. Tento systém disponuje vlastní řídící jednotkou a umožňuje významné rozšíření regulačních možností, díky čemuž se podařilo zlepšit i provozní vlastnosti motoru. Důležitou vlastností tohoto provedení je možnost vyřešení požadavků na diagnostiku a regulaci parametrů motoru v závislosti na funkci systémů dodatečné úpravy výfukových plynů (DPF a SCR). Druhou cestou, z hlediska budoucnosti velmi významnou, je probíhající vývoj vlastního vysokotlakého vstřikovacího systému Common Rail pro vstřikovací tlak 1 600 bar. V něm navazujeme na projekt, který byl ukončený v roce 2010 v rámci programu Impuls Ministerstva průmyslu a obchodu. V roce 2012 probíhaly další funkční zkoušky optimalizovaných prototypů vstřikovačů a vysokotlakých čerpadel. Zaměření paralelně probíhajícího vývoje vlastní elektronické řídící jednotky (ECU) se přesunulo od ověřování HW a SW funkčních vzorků do oblastí vývoje řízení, regulace a diagnostiky kompletního vstřikovacího systému. V rámci R&D Marketingu byla zahájena jednání s potenciálními zákazníky na přípravě projektů pro aplikační vývoj systému Common Rail pro konkrétní motory. Se dvěma vývojovými partnery byla zahájena spolupráce v oblasti systémů pro dodatečnou úpravu výfukových plynů (tzv. „aftertreatmentu“) jako součást koncepce nabídky vývoje komplexního řešení celého systému: vstřikovací zařízení - dieselový motor – aftertreatment. V souvislosti s cílem zahájení výroby


ROZVOJ A VÝVOJ systému Common Rail v roce 2015 byly zahájeny práce na přípravě sériové výroby. Přechod na výrobu vysokotlakých vstřikovacích systémů vyžaduje samozřejmě také příslušné inovace technologie výroby. Nejvýznamnějším posunem v této oblasti je ukončení zkušebního provozu stroje MIKRON NX 24 na výrobu těles trysek. Do provozu byly také uvedeny dvě speciální pračky od firmy Hösel, které poslouží nezbytnému zvýšení kvality v oblasti čistoty a ekologie výroby trysek. Tyto investice umožňují už v současné době postupné osvojování výroby vysokotlakých vstřikovacích trysek a jsou součástí postupných inovací vedoucích k zajištění schopnosti výroby kompletního vstřikovacího systému Common Rail. V březnu 2012 byl oficiálně zahájen projekt v programu Technologické agentury ČR na podporu rozvoje dlouhodobé spolupráce ve výzkumu, vývoji a inovacích mezi veřejným a soukromým sektorem „Centra kompetence“. Tento dlouhodobý projekt v rámci Centra kompetence automobilového průmyslu Josefa Božka umožní Motorpalu v letech 2012 až 2017 nejen čerpat dotace, ale také využívat při vývoji synergických efektů a know-how nejvýznamnějších výrobních firem, výzkumných organizací a vysokých škol působících v České republice v oblasti vývoje a výroby spalovacích motorů a příslušenství. Především však bude základem pro vývoj další generace systému Common Rail se vstřikovacím tlakem 2 000 bar, který bude možné nabízet zákazníkům po roce 2017.

21

22

KVALITA Rok 2012 znamenal pokračování v úsilí o posunutí úlohy úseku Kvality od problémů, které jsou spojené s řešením interních a externích neshod, směrem ke kvalitnímu plánování a řízení všech procesů v Motorpalu. Klíčovým momentem je kladení důrazu na principy procesního inženýrství, pokročilého systému plánování kvality a na metodiku PDCA. Ve spojení s důsledným sledováním odchylek od naplánovaných hodnot, jejich analýzou, účinným systémem provádění nápravných opatření a standardizací prověřených postupů získáváme postupně nástroj, který povede k celkovému snížení nákladů spojených s neoptimálně fungujícími procesy v poměru k tržbám. Rovněž tak poměr mezi náklady na neshody a náklady na prevenci se bude měnit ve prospěch prevence. V souladu s výše naznačenými principy došlo na úseku Kvality k několika organizačním změnám. Systém kvality a dokumentace byl posílen o specialisty na optimalizaci a výkonnost procesů a útvar MPS byl posílen o specialistku na office excellence. Oddělení Metrologie a Měrové laboratoře byly sloučeny do jednoho oddělení Metrologie a měrová služba. Byla také vytvořena koncepce rozvoje metrologie s cílem zajistit optimální měrovou službu jak pro stávající výrobní programy, tak i pro budoucí nové výroby. V oblasti neshod zjištěných v rámci interních auditů byl vyvinut důrazný tlak na realizaci nápravných opatření, a to jak z hlediska jejich účinnosti, tak i z hlediska zrychlení jejich uvedení do praxe. Potvrzením správného směru práce na úseku Kvality je i úspěšné zvládnutí prvního dohledového auditu dle normy ISO/TS 16949 a recertifikačního auditu dle normy ISO 9001.


LIDSKÉ ZDROJE Rok 2012 byl z pohledu lidských zdrojů stabilním rokem s minimálním výkyvem stavu zaměstnanců. Evidenční stav zaměstnanců k začátku i konci roku se pohyboval lehce přes 1800 zaměstnanců. Fluktuace neboli obměna zaměstnanců v tomto roce dosáhla 12 %. V oblasti vzdělávání pokračoval Motorpal díky dvěma významným projektům financovaným z Evropského sociálního fondu a státního rozpočtu ČR v intenzivním vzdělávání všech zaměstnanců. Klíčovým tématem byla i v roce 2012 oblast Štíhlé výroby, ve které v tomto období proběhlo celkem 69 školících dnů s 2167 účastníky. V rámci projektu Auto Adapt, zaměřeného více na měkké dovednosti, proběhlo v roce 2012 celkem 42 kurzů s 639 účastníky. Spolupráce mezi managementem společnosti Motorpal a odborovou organizací, včetně podpisu Kolektivní smlouvy, probíhala bez komplikací. Kolektivní smlouva byla uzavřena včas. Veškerá pracovněprávní agenda byla vedena v souladu se Zákoníkem práce a dalšími právními a mzdovými předpisy. V pravidelné roční anketě, týkající se spokojenosti zaměstnanců, provedené na konci roku, bylo zaznamenáno oproti roku 2011 významné zlepšení. Otázkou je, jakou roli zde sehrála změna v oblasti identifikace účastníků ankety, protože anketa přestala být anonymní.

Výsledky ankety spokojenosti pracovníků: Znalost cílů Pracovní prostředí

Náplň práce

67,4 %

73,7 %

64,5 % Osobní rozvoj

Vztahy na pracovišti

72,9 %

69,7 %

61,3 %

Styly vedení 76,8 %

73,3 % Pravomoc a odpovědnost

Informovanost

47,0 %

59,3 % 65,4 %

Sociální program a vedlejší výhody

Image firmy

Systém odměňování

2010 2011 2012

23

24

LIDSKÉ ZDROJE Stav zaměstnanců k 31. prosinci 2012 DJ Správa

DR

THP

MV

Celkem

51

209

10

270

Výroba I

333

15

11

1

360

Výroba II

255

24

14

1

294

Výroba III

324

19

14

1

358

Výroba IV

197

17

10

1

225

Výroba V

52

5

4

1

62

Kvalita výroby

42

33

1

76

Údržba

64

5

Technický servis Celkem a. s.

69

69

14

24

1

108

1230

251

324

17

1822

Roční průměrný přepočtený stav zaměstnanců 2010

2011

D

THP

Správa

76

234

Výroba I

263

10

Celkem

2012

D

THP

Celkem

D

THP

Celkem

310

79

241

273

341

11

320

48

214

262

352

361

13

374

Výroba II

180

10

190

248

13

261

288

15

303

Výroba III

246

10

256

332

12

344

365

14

379

Výroba IV

202

10

212

237

9

246

243

11

254

Výroba V

68

4

72

70

5

75

58

5

63

40

34

74

Kvalita výroby Údržba

55

5

60

60

5

65

64

5

69

Technický servis

43

15

58

71

22

93

80

25

105

Celkem a. s.

1133

298

1431

1438

318

1756

1547

336

1883


FINANCE V roce 2012 se podařilo navýšit tržby, což vyplývalo z dalšího růstu poptávky. Zjevného pozitivního posunu jsme dosáhli zejména u dvou největších zákazníků - společností Deutz a MMZ. V meziročním vyjádření činilo zvýšení tržeb 14 %. Roční výkony narostly meziročně o 11 %, přičemž výkonová spotřeba se navýšila o 8 %. Zejména využití obchodních příležitostí na trhu a zajištění vyššího objemu tržeb přispěly k dosažení kladného hospodářského výsledku. Společnost v průběhu roku 2012 pokračovala v obchodních jednáních se stávajícími i novými zákazníky. Některé zakázky se již podařilo realizovat, ale část zakázek je ve stádiu vzorkování s tím, že sériové dodávky budou zahájeny v průběhu roku 2013. Meziročně došlo k nárůstu objemu osobních nákladů, což bylo zmíněno již ve výše popsaném nárůstu výkonů. V oblasti finančního hospodářského výsledku měly největší vliv na konečný výsledek nákladové úroky z úvěrů.

Finanční údaje (mil. Kč)

2009

2010

2011

2012

I. Tržby za prodej vlastních výrobků a služeb II. Přidaná hodnota

658,7

997,8

1 281,1

1 466,1

207,2

336,9

553,4

642,2

III. Zisk před zdaněním

- 199,1

- 151,6

6,6

32,2

IV. Hospodářský výsledek za účetní období

- 160,7

- 145,9

6,6

32,2

V. EBITDA * VI. EBIT * VII. Průměrný počet zaměstnanců VIII. Investiční výdaje z toho leasing IX. Poměr tržeb na zaměstnance Ukazatele I. Hrubá marže

- 95,3

- 57,4

108,0

115,9

- 168,6

- 129,1

37,7

46,1

1 144

1 431

1 756

1 883

78,5

70,4

51,7

63,2

29,5

27,3

25,2

29,9

0,6

0,7

0,7

0,8

2009

2010

2011

2012

31,5 %

33,8 %

43,2 %

43,8 %

II. Marže EBITDA

- 14,5 %

- 5,8 %

8,4 %

7,9 %

III. Marže EBIT

- 25,6 %

- 12,9 %

2,9 %

3,1 %

11,9 %

7,1 %

4,0 %

4,3 %

IV. Poměr investičních výdajů k tržbám

* Počítáno dle metody ze Smlouvy o syndikovaném úvěru s Českou spořitelnou a Commerzbank října 2007.

ze dne 16.

Začátkem roku 2013 dochází k poklesu zakázkové náplně. Předpokládáme, že se jedná o krátkodobý výpadek tržeb s tím, že se podaří dosáhnout v období 2013 minimálně stejného hospodářského výsledku jako v roce 2012.

25

26

ÚDAJE O OSOBÁCH ODPOVĚDNÝCH ZA VÝROČNÍ ZPRÁVU A ZA OVĚŘOVÁNÍ ÚČETNÍ ZÁVĚRKY Výroční zpráva RNDr. Milan Medonos, předseda představenstva společnosti MOTORPAL, a.s. a Ing. Miroslav Čižík, místopředseda představenstva společnosti MOTORPAL, a.s. prohlašují, že údaje uvedené ve Výroční zprávě odpovídají skutečnosti a žádné podstatné okolnosti, které by mohly ovlivnit přesné a správné posouzení společnosti MOTORPAL, a.s., nebyly opomenuty či zkresleny. V období mezi 31. prosincem 2012 a datem vydání výroční zprávy nedošlo k žádným událostem, které by měly významný dopad na výroční zprávu k 31. prosinci 2012.

Jihlava, 20. května 2013


Ing. Ing Miroslav Čižík místopředseda představenstva

Ověřování účetní závěrky PricewaterhouseCoopers Audit, s. r. o. – osvědčení KA č. 021 nám. Svobody 20, 602 00 Brno


ZPRÁVA NEZÁVISLÉHO AUDITORA A ÚČETNÍ ZÁVĚRKA V PLNÉM ROZSAHU K 31.PROSINCI 2012

27

28

ZPRÁVA NEZÁVISLÉHO AUDITORA AKCIONÁŘŮM SPOLEČNOSTI MOTORPAL, A.S.


ÚČETNÍ ZÁVĚRKA V PLNÉM ROZSAHU K 31. PROSINCI 2012 ROZVAHA (v celých tisících Kč) Označení

AKTIVA Brutto

a

b

B. B.

I.

B.

I.

B.

II.

B.

II.

B.

III.

B.

III.

I.

C.

I.

C.

II.

C.

II.

C.

III.

C.

III.

C.

IV.

C.

IV.

D.

I.

D.

I.

31/12/2011

Netto

Netto

Netto

1

2

3

4

AKTIVA CELKEM

2521160

-1561313

959847

1001113

Dlouhodobý majetek

1961385

-1513650

447735

517471

64514

-58114

6400

7027

98

-98

0

3

63722

-58016

5706

650

694

0

694

6374

1896824

-1455517

441307

510397

8719

0

8719

8722

Dlouhodobý nehmotný majetek 1.

Zřizovací výdaje

2.

Software

3.

Nedokončený dlouhodobý nehmotný majetek Dlouhodobý hmotný majetek

1.

Pozemky

2.

Stavby

3.

Samostatné movité věci a soubory movitých věcí

4.

Jiný dlouhodobý hmotný majetek

5.

Nedokončený dlouhodobý hmotný majetek

6.

Poskytnuté zálohy na dlouhodobý hmotný majetek

421742

-206069

215673

219725

1457970

-1249448

208522

251703

151

0

151

171

8114

0

8114

10338

128

0

128

19738

Dlouhodobý finanční majetek

47

-19

28

47

1.

Podíly - ovládaná osoba

19

-19

0

19

2.

Ostatní dlouhodobé cenné papíry a podíly

22

0

22

22

3.

Poskytnuté zálohy na dlouhodobý finanční majetek

6

0

6

6

Oběžná aktiva

508296

-47663

460633

463400

Zásoby

295232

-38198

257034

234769

C. C.

31/12/2012 Korekce

1.

Materiál

2.

Nedokončená výroba a polotovary

92151

-3813

88338

69311

113587

-25752

87835

86412

87024

-8025

78999

77792

1745

-608

1137

815

3.

Výrobky

4.

Zboží

5.

Poskytnuté zálohy na zásoby

725

0

725

439

Dlouhodobé pohledávky

32446

0

32446

21816

Pohledávky z obchodních vztahů

32446

0

32446

21816

1.

Krátkodobé pohledávky

178779

-9465

169314

206600

1.

Pohledávky z obchodních vztahů

145886

-9465

136421

177083

21529

0

21529

24718

4821

0

4821

4505

2.

Stát - daňové pohledávky

3.

Krátkodobé poskytnuté zálohy

4.

Dohadné účty aktivní

902

0

902

170

5.

Jiné pohledávky

5641

0

5641

124

Krátkodobý finanční majetek

1839

0

1839

215

33

0

33

35

1806

0

1806

180

1.

Peníze

2.

Účty v bankách Časové rozlišení

51479

0

51479

20242

1.

Náklady příštích období

42260

0

42260

12998

2.

Komplexní náklady příštích období

8179

0

8179

5156

3.

Příjmy příštích období

1040

0

1040

2088

29

30

Označení

PASIVA

a

b

A.

I.

A.

I.

A.

II.

A.

III.

A.

III.

A.

IV.

A.

V.

1.

7

959847

1001113

Vlastní kapitál

51946

20098

Základní kapitál

32000

32000

32000

32000

Kapitálové fondy

144511

144511

1.

Ostatní kapitálové fondy

144512

144512

2.

Oceňovací rozdíly z přecenění majetku a závazků

-1

-1

3768

3346

732

0

Rezervní fondy a ostatní fondy ze zisku Zákonný rezervní fond

2.

Statutární a ostatní fondy

3036

3346

Výsledek hospodaření minulých let

-160491

-166405

Neuhrazená ztráta minulých let

-160491

-166405

32158

6646

901951

977161

Rezervy

10144

10110

Ostatní rezervy

10144

10110

Dlouhodobé závazky

35318

33314

Závazky - podstatný vliv

35318

33314

Výsledek hospodaření běžného účetního období

B.

Cizí zdroje I. 1.

B.

Základní kapitál

1.

1.

B.

II. 1.

B.

III.

B.

III.

B.

IV.

B.

IV.

C.

I.

C.

I.

31/12/2011

6

PASIVA CELKEM A.

31/12/2012

Krátkodobé závazky

363002

382893

1.

Závazky z obchodních vztahů

308671

312986

2.

Závazky k zaměstnancům

25797

25244

3.

Závazky ze sociálního zabezpečení a zdravotního pojištění

13909

13886

4.

Stát - daňové závazky a dotace

8677

17111

5.

Krátkodobé přijaté zálohy

670

3689

6.

Dohadné účty pasivní

4187

9929

7.

Jiné závazky Bankovní úvěry a výpomoci

1091

48

493487

550844

1.

Bankovní úvěry dlouhodobé

110603

200972

2.

Krátkodobé bankovní úvěry

382884

349872

Časové rozlišení

5950

3854

1.

Výdaje příštích období

5917

3816

2.

Výnosy příštích období

33

38


31

VÝKAZ ZISKU A ZTRÁTY (v celých tisících Kč) Označení

TEXT

Skutečnost v účetním období 2012

2011

1

2

a

b

I.

Tržby za prodej zboží

113405

93908

Náklady vynaložené na prodané zboží

104767

88141

A. +

Obchodní marže

8638

5767

II.

Výkony

1496679

1344248

1466053

1281095

3078

44585

II.

1.

Tržby za prodej vlastních výrobků a služeb

2.

Změna stavu zásob vlastní činnosti

3.

Aktivace

27548

18568

Výkonová spotřeba

863113

796617

1.

Spotřeba materiálu a energie

709967

661270

2.

Služby

153146

135347

Přidaná hodnota

642204

553398

Osobní náklady

528254

487778

1.

Mzdové náklady

390327

360177

2.

Odměny členům orgánů společnosti a družstva

3.

Náklady na sociální zabezpečení a zdravotní pojištění

4.

B. B. + C. C.

D. E.

20

30

132150

122304

Sociální náklady

5757

5267

Daně a poplatky

1394

1245

Odpisy dlouhodobého nehmotného a hmotného majetku III. III.

Tržby z prodeje dlouhodobého majetku a materiálu

70265 19288

1.

Tržby z prodeje dlouhodobého majetku

89711

0

2.

Tržby z prodeje materiálu

20629

19288

F.

Zůstatková cena prodaného dlouhodobého majetku a materiálu

F.

69739 110340

102527

14998

1.

Zůstatková cena prodaného dlouhodobého majetku

88237

0

2.

Prodaný materiál

14290

14998

Změna stavu rezerv a opravných položek v provozní oblasti a komplexních nákladů

-8874

-5127

Ostatní provozní výnosy

17063

54963

G. IV. H.

Ostatní provozní náklady

13764

11329

*

Provozní výsledek hospodaření

62803

47161

IX.

Výnosy z přecenění cenných papírů a derivátů

1864

0

Náklady z přecenění cenných papírů a derivátů

4068

0

L. M.

Změna stavu rezerv a opravných položek ve finanční oblasti X.

Výnosové úroky

N.

Nákladové úroky XI.

O. * 1.

6

26452

31223

3010

0

Ostatní finanční náklady

4987

9299

-30645

-40516

0

-1

Daň z přijmů za běžnou činnost

Q.

0

7

Ostatní finanční výnosy Finanční výsledek hospodaření

Q.

19

0

-1

**

Výsledek hospodaření za běžnou činnost

- splatná

32158

6646

***

Výsledek hospodaření za účetní období

32158

6646

****

Výsledek hospodaření před zdaněním

32158

6645

32

Přehled o změnách vlastního kapitálu za rok končící 31. prosince 2012 Základní kapitál

Zákonný rezervní fond

Ostatní Kapitálové fondy

Sociální Fond

Oceňovací rozdíly z přecenění

Neuhrazená ztráta

Celkem

2 000

0

144 509

3 467

0

- 166 405

- 16 429

Oceňovací rozdíly z přecenění cenných papírů a podílů

0

0

0

0

-1

0

-1

Přijatý dar

0

0

3

0

0

0

3

Čerpání sociálního fondu

0

0

0

-121

0

0

-121

30 000

0

0

0

0

0

30 000

0

0

0

0

0

6 646

6 646

Zůstatek k 31. prosinci 2011

32 000

0

144 512

3 346

-1

-159 759

20 098

Převod hospodářského výsledku minulého roku do zákonného rezervního fondu

0

732

0

0

0

-732

0

Čerpání sociálního fondu

0

0

0

-310

0

0

-310

Výsledek hospodaření za účetní období

0

0

0

0

0

32 158

32 158

32 000

732

144 512

3 036

-1

-128 333

51 946

(tis. Kč) Zůstatek k 1. lednu 2011

Emise nových akcií Výsledek hospodaření za účetní období

Zůstatek k 31. prosinci 2012


33

Přehled o peněžních tocích za rok končící 31. prosince 2012 (tis. Kč)

2012

2011

32 158

6 645

Peněžní toky z provozní činnosti A.

I.

A.

I.

A.

I.

Účetní zisk z běžné činnosti před zdaněním Úpravy o nepeněžní operace: 1.

Odpisy stálých aktiv

69 739

70 265

A.

I.

2.

Změna stavu opravných položek a rezerv

- 5 832

29

A.

I.

3.

Zisk z prodeje stálých aktiv

- 1 474

0

A.

I.

4.

Vyúčtované nákladové úroky

26 445

31 217

A.

I.

5.

Úpravy o ostatní nepeněžní operace

- 4 091

2 169

A.

*

116 945

110 325

A.

II.

A.

II.

21 719

- 66 542

Čistý peněžní tok z provozní činnosti před zdaněním, změnami pracovního kapitálu a mimořádnými položkami Změny stavu nepeněžních složek pracovního kapitálu: 1.

Změna stavu pohledávek a přechodných účtů aktiv

A.

II.

2.

Změna stavu krátkodobých závazků a přechodných účtů pasiv

A.

II.

3.

Změna stavu zásob

- 23 826

53 097

- 2 874

- 73 113

A.

**

Čistý peněžní tok z provozní činnosti před zdaněním a mimořádnými položkami

111 964

23 767

A.

III.

A.

IV.

1.

Úroky vyplacené

- 24 535

- 30 680

2.

Úroky přijaté

7

6

A.

V

3.

Zaplacená daň z příjmů za běžnou činnost

0

1

Čistý peněžní tok z provozní činnosti

87 436

- 6 906

- 82 071

- 26 499

48 785

0

- 33 286

- 26 499

- 51 818

- 548

A. ***

Peněžní toky z investiční činnosti B.

I.

Výdaje spojené s nabytím stálých aktiv

B.

II.

Příjmy z prodeje stálých aktiv

B. ***

Čistý peněžní tok z investiční činnosti Peněžní toky z finanční činnosti

C.

I.

Změna stavu dlouhodobých a krátkodobých závazků

C.

II.

Změna stavu vlastního kapitálu:

C.

II.

1.

Zvýšení peněžních prostředků z titulu zvýšení základního kapitálu

0

30 000

C.

II.

2.

Další vklady

0

3

C.

II.

3.

Přímé platby na vrub fondů

C. ***

- 310

- 121

- 52 128

29 334

Čisté zvýšení / snížení peněžních prostředků a peněžních ekvivalentů

2 022

- 4 071

Stav peněžních prostředků a peněžních ekvivalentů na počátku roku

- 39 849

- 35 778

Stav peněžních prostředků a peněžních ekvivalentů na konci roku

- 37 827

- 39 849

Čistý peněžní tok z finanční činnosti

34

1.

Všeobecné informace

1.1. Základní informace o Společnosti MOTORPAL, a.s. (dále „Společnost“) byla zapsána do obchodního rejstříku dne 23. listopadu 2006 a její sídlo je v Jihlavě, Starých Horách, Humpolecká 313/5, PSČ 587 41. Hlavním předmětem podnikání Společnosti je výroba vstřikovacího zařízení naftových motorů a výroba dílů a příslušenství dvoustopých motorových vozidel. Identifikační číslo Společnosti je 276 22 819. Složení představenstva k 31. prosinci 2012 bylo následující: Jméno

Funkce

RNDr. Milan Medonos

předseda

Ing. Miroslav Čižík

místopředseda

Ing. Petr Bič

člen

Složení dozorčí rady k 31. prosinci 2012 bylo následující: Jméno

Funkce

Petr Vykoukal

předseda

Pavel Krov

člen

Petr Szelke

člen

Společnost je členěna následujícím způsobem: Statutárním orgánem Společnosti je tříčlenné představenstvo. Představenstvu jsou přímo podřízeni generální ředitel a prezident. Generálnímu řediteli jsou podřízeny čtyři oblasti: Kvalita, Obchod a rozvoj, Logistika – Supply Chain Management, Technická řešení a tři úseky: Finanční, Facility a Lidské zdroje. Výroba spadá pod oblast Logistiky a je organizována následovně: Výroba I – Jihlava Výroba II - Jihlava Výroba III – Jemnice Výroba IV – Batelov Výroba V – Velké Meziříčí

kompletace vstřikovacích čerpadel, výroba těles čerpadel, vačkových hřídelů a dílů pro automobilový průmysl vstřikovací trysky a vstřikovače přesuvníky vstřiku, regulátory, korektory, zvedáky pro vstřikovací zařízení písty a válce pro vstřikovací zařízení vstřikovací trysky


35

2.

Účetní postupy

2.1. Základní zásady zpracování účetní závěrky Účetní závěrka je sestavena v souladu s účetními předpisy platnými v České republice a je sestavena v historických cenách kromě níže uvedených případů. Deriváty a cenné papíry (mimo podílů v ovládaných osobách nebo v účetních jednotkách pod podstatným vlivem) jsou vykázány v reálné hodnotě. 2.2. Dlouhodobý nehmotný majetek Nehmotný majetek, jehož doba použitelnosti je delší než 1 rok a pořizovací cena převyšuje 60 000 Kč za položku, je považován za dlouhodobý nehmotný majetek. Nakoupený nehmotný majetek je prvotně vykázán v pořizovacích cenách, které zahrnují cenu pořízení a náklady s jeho pořízením související. Veškeré výdaje na výzkum jsou účtovány do nákladů. Dlouhodobý nehmotný majetek je odpisován metodou rovnoměrných odpisů na základě jeho předpokládané doby životnosti následujícím způsobem: Dlouhodobý nehmotný majetek

Předpokládaná doba životnosti

Software

5 let

Ocenitelná práva 5 let Odpisový plán je v průběhu používání dlouhodobého nehmotného majetku aktualizován na základě očekávané doby životnosti. Pokud zůstatková hodnota aktiva přesahuje jeho odhadovanou zpětně získatelnou částku, je jeho zůstatková hodnota snížena na tuto částku prostřednictvím opravné položky. 2.3. Dlouhodobý hmotný majetek Hmotný majetek, jehož doba použitelnosti je delší než 1 rok a pořizovací cena převyšuje 40 000 Kč za položku, je považován za dlouhodobý hmotný majetek. Dlouhodobý majetek v pořizovací ceně od 5 000 Kč do 40 000 Kč se odepisuje časově rovnoměrně následujících 24 měsíců po zařazení do používání. Nakoupený dlouhodobý hmotný majetek je prvotně vykázán v pořizovacích cenách, které zahrnují cenu pořízení a náklady s jeho pořízením související. Dlouhodobý hmotný majetek vytvořený vlastní činností se oceňuje vlastními náklady. Dlouhodobý hmotný majetek s výjimkou pozemků a uměleckých děl, které se neodepisují, je odpisován metodou rovnoměrných odpisů na základě jeho předpokládané doby životnosti následujícím způsobem: Dlouhodobý hmotný majetek

Předpokládaná doba životnosti

Budovy a stavby

40 - 70 let

Stroje a zařízení

5 - 25 let

Inventář

5 - 10 let

Motorová vozidla

5 - 10 let

36 Odpisový plán je v průběhu používání dlouhodobého hmotného majetku aktualizován na základě očekávané doby životnosti. Pokud zůstatková hodnota aktiva přesahuje jeho odhadovanou zpětně získatelnou částku, je jeho zůstatková hodnota snížena na tuto částku prostřednictvím opravné položky. Náklady na opravy a údržbu dlouhodobého hmotného majetku se účtují přímo do nákladů. Technické zhodnocení dlouhodobého hmotného majetku je aktivováno. 2.4. Zásoby Nakoupené zásoby jsou oceňovány pořizovací cenou sníženou o opravnou položku. Pořizovací cena zahrnuje veškeré náklady související s pořízením těchto zásob (zejména dopravné, clo atd.). Pro úbytky nakoupených zásob užívá Společnost metodu váženého průměru. Zásoby vlastní výroby, tj. nedokončená výroba, polotovary a hotové výrobky, jsou oceňovány vlastními výrobními náklady sníženými o opravnou položku. Vlastní výrobní náklady zahrnují přímý a nepřímý materiál, přímé a nepřímé mzdy a výrobní režii. Opravná položka k pomalu obrátkovým a zastaralým zásobám je tvořena na základě analýzy obrátkovosti zásob a na základě individuálního posouzení zásob. 2.5. Pohledávky Pohledávky jsou vykázány v nominální hodnotě snížené o opravnou položku k pochybným pohledávkám. Opravná položka k pochybným pohledávkám je vytvořena na základě věkové struktury pohledávek a individuálního posouzení bonity dlužníků. Společnost nevytváří opravné položky k pohledávkám za spřízněnými stranami. 2.6. Komplexní náklady příštích období Náklady na vývoj jsou vykázány jako komplexní náklady příštích období, pokud je vysoce pravděpodobné, že budou využity pro výrobu výrobků, které budou prodávány externím odběratelům. 2.7. Peníze a peněžní ekvivalenty Peněžní prostředky jsou peníze v hotovosti včetně cenin a peněžních prostředků na účtu včetně přečerpání běžného nebo kontokorentního účtu. Peněžními ekvivalenty se rozumí krátkodobý likvidní finanční majetek, který je snadno a pohotově směnitelný za předem známou částku peněžních prostředků a u tohoto majetku se nepředpokládají významné změny hodnoty v čase. Za peněžní ekvivalenty jsou považovány peněžní úložky s nejvýše tříměsíční výpovědní lhůtou a likvidní dluhové cenné papíry k obchodování na veřejném trhu. Společnost sestavila přehled o peněžních tocích s využitím nepřímé metody. 2.8. Přepočet cizích měn Transakce prováděné v cizích měnách jsou přepočteny a zaúčtovány devizovým kurzem platným v den transakce. Zůstatky peněžních aktiv, pohledávek a závazků vedených v cizích měnách byly k datu účetní závěrky přepočteny devizovým kurzem zveřejněným Českou národní bankou k rozvahovému dni. Všechny kurzové zisky


37 a ztráty z přepočtu peněžních aktiv, pohledávek a závazků jsou účtovány do výkazu zisku a ztráty a jsou vykázány souhrnně. Společnost považuje zálohy zaplacené za účelem nákupu dlouhodobých aktiv nebo zásob za pohledávky vyjádřené v cizí měně, a tudíž tyto položky majetku přepočítává devizovým kurzem zveřejněným Českou národní bankou k rozvahovému dni. 2.9. Finanční deriváty Finanční deriváty zahrnující měnové obchody, futures na úrokovou míru, FRA, měnové a úrokové swapy, měnové a úrokové opce a ostatní finanční deriváty jsou nejprve zachyceny v rozvaze v pořizovací ceně a následně přeceňovány na reálnou hodnotu. Reálné hodnoty jsou odvozeny z tržních cen, z modelů diskontovaných peněžních toků nebo modelů pro oceňování opcí. Všechny deriváty jsou vykazovány v položce jiné pohledávky, mají-li pozitivní reálnou hodnotu, nebo v položce jiné závazky, je-li jejich reálná hodnota pro Společnost záporná. Deriváty vložené do jiných finančních nástrojů nejsou samostatně vykazovány. Změny reálné hodnoty finančních derivátů k obchodování jsou vykázány jako výnosy či náklady z přecenění cenných papírů a derivátů. 2.10. Výnosy Tržby jsou zaúčtovány k datu doručení výrobků či zboží a jeho akceptace zákazníkem, popřípadě k datu poskytnutí služeb, a jsou vykázány po odečtení slev a daně z přidané hodnoty. 2.11. Leasing Pořizovací cena majetku získaného formou finančního nebo operativního leasingu není aktivována do dlouhodobého majetku. Leasingové splátky jsou účtovány do nákladů rovnoměrně po celou dobu trvání leasingu. Budoucí leasingové splátky, které nejsou k rozvahovému dni splatné, jsou vykázány v příloze k účetní závěrce, ale nejsou zachyceny v rozvaze. 2.12. Rezervy Společnost tvoří rezervy, pokud má současný závazek, je pravděpodobné, že bude na vypořádání tohoto závazku třeba vynaložit vlastní zdroje a existuje spolehlivý odhad výše závazku. 2.13. Zaměstnanecké požitky Na nevybranou dovolenou Společnost vytváří rezervu. K financování státního důchodového pojištění hradí Společnost pravidelné odvody do státního rozpočtu. 2.14. Úrokové náklady Veškeré úrokové náklady jsou účtovány do nákladů. 2.15. Odložená daň Odložená daň se vykazuje u všech přechodných rozdílů mezi zůstatkovou hodnotou aktiva nebo závazku v rozvaze a jejich daňovou hodnotou. Odložená daňová pohledávka je zaúčtována, pokud je pravděpodobné, že ji bude možné daňově uplatnit v budoucnosti.

38 2.16. Spřízněné strany Spřízněnými stranami Společnosti se rozumí: strany, které přímo nebo nepřímo mohou uplatňovat rozhodující vliv u Společnosti, a společnosti, kde tyto strany mají rozhodující nebo podstatný vliv, strany, které přímo nebo nepřímo mohou uplatňovat podstatný vliv u Společnosti, členové statutárních, dozorčích a řídících orgánů Společnosti a osoby blízké těmto osobám, včetně podniků, kde tito členové a osoby mají podstatný nebo rozhodující vliv, dceřiná společnost. Významné transakce a zůstatky se spřízněnými stranami, jsou uvedeny v poznámce 15. 2.17. Dotace Dotace je zaúčtována v okamžiku jejího přijetí či nezpochybnitelného nároku na přijetí. Dotace přijatá na úhradu nákladů se účtuje do provozních nebo finančních výnosů ve věcné a časové souvislosti s účtováním nákladů na stanovený účel. Dotace přijatá na pořízení dlouhodobého majetku včetně technického zhodnocení a na úhradu úroků zahrnutých do pořizovací ceny majetku snižuje pořizovací cenu nebo vlastní náklady na pořízení. 2.18. Následné události Dopad událostí, které nastaly mezi rozvahovým dnem a dnem sestavení účetní závěrky, je zachycen v účetních výkazech v případě, že tyto události poskytly doplňující informace o skutečnostech, které existovaly k rozvahovému dni. V případě, že mezi rozvahovým dnem a dnem sestavení účetní závěrky došlo k významným událostem představujícím skutečnosti, které nastaly po rozvahovém dni, jsou důsledky těchto událostí popsány v příloze účetní závěrky, ale nejsou zaúčtovány v účetních výkazech.


39

3. (tis. Kč)

Dlouhodobý nehmotný majetek 1.ledna 2012

Přírustky/ přeúčtování

Vyřazení/ přeúčtování

31. prosince 2012

55 427 98

8 295

0

63 722

0

0

98

Pořizovací cena Software Zřizovací výdaje Nedokončený majetek Celkem

7 374

1 615

- 8 295

694

62 899

9 910

- 8 295

64 514

54 777

3 239

0

58 016

Oprávky a opravné položky Software Zřizovací výdaje Opravná položka Celkem Zůstatková hodnota

(tis. Kč)

95

3

0

98

1 000

0

- 1 000

0

55 872

3 242

- 1 000

58 114

7 027

6 400

1.ledna 2011



31. prosince 2011

55 225

202

0

55 427

8 269

0

- 8 269

0

Pořizovací cena Software Ocenitelná práva Zřizovací výdaje Nedokončený majetek Celkem

98

0

0

98

6 721

854

- 201

7 374

70 313

1 056

- 8 470

62 899

53 956

821

0

54 777

8 269

0

- 8 269

0

Oprávky a opravné položky Software Ocenitelná práva Zřizovací výdaje

75

20

0

95

Opravná položka

0

1 000

0

1 000

62 300

1 841

- 8 269

55 872

Celkem Zůstatková hodnota

8 013

7 027

40

4.

Dlouhodobý hmotný majetek

(tis. Kč)

1.ledna 2012



31. prosince 2012

Pořizovací cena 8 722

0

-3

8 719

417 868

4 414

- 540

421 742

1 454 930

20 355

-17 315

1 457 970

171

0

- 20

151

Nedokončený majetek

10 338

104 377

- 106 601

8 114

Poskytnuté zálohy

19 738

24 007

- 43 617

128

1 911 767

153 153

- 168 096

1 896 824

Pozemky Budovy a stavby Samostatné movité věci a soubory movitých věcí Jiný dlouhodobý hmotný majetek

Celkem Oprávky a opravné položky Budovy a stavby Samostatné movité věci a soubory movitých věcí Opravná položka Celkem Zůstatková hodnota

(tis. Kč)

198 113

8 473

- 541

206 045

1 202 321

63 650

-17 315

1 248 656

936

0

- 120

816

1 401 370

72 123

- 17 976

1 455 517

510 397

441 307

1.ledna 2011



31. prosince 2011

8 722

0

0

8 722

Pořizovací cena Pozemky Budovy a stavby Samostatné movité věci a soubory movitých věcí Jiný dlouhodobý hmotný majetek Nedokončený majetek Poskytnuté zálohy Celkem

416 428

1 440

0

417 868

1 471 956

10 645

-27 671

1 454 930

171

0

0

171

8 854

13 196

- 11 712

10 338

10 174

16 149

- 6 585

19 738

1 916 305

41 430

- 45 968

1 911 767

Oprávky a opravné položky Budovy a stavby Samostatné movité věci a soubory movitých věcí Opravná položka Celkem Zůstatková hodnota

189 791

8 322

0

198 113

1 168 888

61 102

-27 669

1 202 321

3 730

0

- 2 794

936

1 362 409

69 424

- 30 463

1 401 370

553 896

510 397

Společnost provedla k 31. prosinci 2012 test na znehodnocení svých dlouhodobých aktiv. Hlavní předpoklady využité v tomto testu zahrnují diskontní sazbu ve výši 10,0 %, tempo růstu v letech 2013 až 2017 v souladu se střednědobým finančním plánem Společnosti a dále dlouhodobé tempo růstu ve výši 2 %. Výsledkem testu bylo, že aktiva Společnosti znehodnocena nejsou. Společnost rovněž používá majetek získaný finančním leasingem, který je však účtován jako dlouhodobý hmotný majetek až po skončení doby leasingu a po převodu vlastnického práva.


41

Leasingové splátky ze současných smluv o finančním leasingu: (tis. Kč)

31. prosince 2012

31. prosince 2011

172 104

94 245

Splátky splatné do jednoho roku

33 866

23 464

Splátky splatné později

51 077

22 371

257 047

140 080

Splacené splátky

Celková výše splátek splacených i splatných ze současných smluv Údaje o operativním leasingu jsou uvedeny v poznámce 9.

5.

Zásoby

Společnost vytvořila opravnou položku k zásobám k 31. prosinci 2012 ve výši 38 198 tis. Kč (k 31. prosinci 2011: 42 801 tis. Kč).

6. Pohledávky Pohledávky po splatnosti k 31. prosinci 2012 činily 50 106 tis. Kč (k 31. prosinci 2011: 69 904 tis. Kč). Opravná položka k pohledávkám k 31. prosinci 2012 činila 9 465 tis. Kč (k 31. prosinci 2011: 9 627 tis. Kč).

7.

Vlastní kapitál

Schválené a vydané akcie: 1.ledna 2011

31. prosince 2011

Počet (ks)

Účetní hodnota (tis. Kč)

Počet (ks)

Účetní hodnota (tis. Kč)

Kmenové akcie v hodnotě 20 000 Kč, plně splacené

100

2 000

100

2 000

Kmenové akcie v hodnotě 300 000 Kč, plně splacené

100

30 000

100

30 000

Hlavní akcionáři s podílem více než 20 %: (v %)

31. prosince 2012

31. prosince 2011

RNDr. Milan Medonos

41

41

Grzegorz Hóta

27

27

Martin Burda

27

27

Ostatní akcionáři (méně než 20 %) Celkem

5

5

100

100

Zákonný rezervní fond je tvořen ze zisku Společnosti podle zákona a nelze jej rozdělit mezi akcionáře, ale lze jej použít výhradně k úhradě ztrát.

42 Dne 12. června 2012 valná hromada schválila účetní závěrku Společnosti za rok 2011 a rozhodla o rozdělení zisku za rok 2011 ve výši 6 646 tis. Kč takto: (tis. Kč) 732

Příděl do rezervního fondu Převod na neuhrazenou ztrátu minulých let

5 914

8. Rezervy (tis. Kč) Rezerva na záruční opravy Rezerva na nevybranou dovolenou Rezervy celkem

9.

31. prosince 2012

31. prosince 2011

5 000

5 000

5 144

5 110

10 144

10 110

Závazky a budoucí závazky

Závazky z obchodních vztahů a jiné závazky nebyly zajištěny žádným majetkem Společnosti a nemají splatnost delší než 5 let. Společnost nemá žádné závazky po splatnosti ze sociálního nebo zdravotního pojištění ani žádné ostatní závazky po splatnosti k finančním úřadům či jiným státním institucím. Závazky z obchodních vztahů po splatnosti činily k 31. prosinci 2012 130 581 tis. Kč (k 31. prosinci 2011: 138 594 tis. Kč). Celková výše závazků nezahrnutých v rozvaze, která vychází z uzavřených smluv o operativním pronájmu k 31. prosinci 2012, činila 11 001 tis. Kč (k 31. prosinci 2011: 5 048 tis. Kč).

10. Úvěry a ostatní půjčky (tis. Kč)

31. prosince 2012

31. prosince 2011

39 666

40 064

Jiné bankovní úvěry splatné do jednoho roku včetně části dlouhodobých úvěrů splatné do 1 roku)

343 218

309 808

Dlouhodobé bankovní úvěry se splatností 1 – 5 let

110 603

200 972

Bankovní kontokorenty

Bankovní úvěry a kontokorenty celkem

493 487

550 844

Jiné půjčky se splatností nad jeden rok

35 318

33 314

Dlouhodobé půjčky celkem

35 318

33 314


43

Bankovní úvěry lze rozčlenit takto: Druh úvěru splatnost

Úroková sazba (%)

Měna

Zůstatek k 31. prosinci 2012 (tis. Kč)

COMMERZBANK AG, Česká spořitelna, a.s.

termínovaný, 30. prosince 2015

EURIBOR + 4,0 %

EUR

193 821


revolvingový, 29. března 2013

PRIBOR + 4,0 %

CZK

260 000


kontokorentní, 29. března 2013

PRIBOR + 4,0 %

CZK

39 666

Bankovní úvěry celkem

493 487 Jiné půjčky lze rozčlenit takto:

Jiné půjčky se splatností nad jeden rok Celkem

Splatnost

Úroková sazba (%)

Měna

Zůstatek k 31. prosinci 2012 (tis. Kč)

*

6%

CZK

35 318 35 318

* Splatnost půjček je vázána na splnění podmínek podle smlouvy o syndikovaném bankovním úvěru. Jelikož se nepředpokládá splnění těchto podmínek v roce 2013, považují se tyto půjčky za dlouhodobé. K bankovním úvěrům se vztahují jisté smluvní podmínky. Porušení těchto smluvních podmínek může vést k okamžité splatnosti úvěrů. Společnost k 31. prosinci 2012 těsně splnila veškeré tyto podmínky. Dne 28. února 2013 byl podepsán dodatek č. 13 ke smlouvě o syndikovaném úvěru, kterým byla kromě jiného prodloužena splatnost krátkodobého revolvingového a kontokorentního úvěru do 31. května 2013. Vedení Společnosti očekává, že splatnost krátkodobého revolvingového a kontokorentního úvěru, které jsou splatné v roce 2013, bude prodloužena. Společnost uzavřela smlouvu o zřízení zástavního práva k nemovitostem, k věcem movitým, k zásobám, k podniku, k ochranným známkám a k pohledávkám z účtu. Akcie Společnosti jsou taktéž zastaveny ve prospěch zástavního věřitele na základě zástavní smlouvy. Zástava slouží jako bankovní zástava k zajištění závazků Společnosti ze smlouvy o syndikovaném úvěru.

44

11. Finanční deriváty Reálná hodnota finančních derivátů je vykázána v položce „Ostatní pohledávky“, pokud je pro Společnost kladná, nebo v položce „Ostatní závazky“, pokud je záporná: 31. prosince 2012 Reálná hodnota (tis. Kč)

Nominální

31. prosince 2011 Reálná hodnota

Nominální

Kladná

Záporná

hodnota

Kladná

Záporná

hodnota

Měnové forwardy

0

1 050

187 500

0

0

0

Deriváty určené k obchodování celkem

0

1 050

187 500

0

0

0

Změna reálné hodnoty derivátů k obchodování je vykázána ve výkazu zisku a ztráty. Společnost má finanční deriváty, které slouží v souladu se strategií řízení rizik Společnosti jako efektivní zajišťovací nástroj, ale nelze pro ně podle českých účetních předpisů použít zajišťovací účetnictví, protože nesplňují kritéria pro zajišťovací účetnictví. Tyto deriváty jsou proto vykázány ve výše uvedené tabulce jako deriváty určené k obchodování.

12. Daň z příjmů Daňový náklad zahrnuje: (tis. Kč)

2012

2011

Splatnou daň (19 %)

0

-1

Celkem daňový náklad

0

-1

31. prosince 2012

31. prosince 2011

- 15 428

- 25 479

11 138

12 247

Odložená daň byla vypočtena s použitím sazby daně 19 %. Odloženou daňovou pohledávku lze analyzovat následovně: (tis. Kč) Rozdíl účetní a daňové zůstatkové hodnoty majetku Rezervy a opravné položky Neuplatněné daňové ztráty

18 276

33 897

Čistá odložená daňová pohledávka

13 986

20 665

Výsledná potenciální odložená daňová pohledávka ve výši 13 986 tis. Kč k 31. prosinci 2012 (k 31. prosinci 2011: 20 665 tis. Kč) nebyla zaúčtována, protože její uplatnění v budoucnosti není pravděpodobné. Při jejím výpočtu k 31. prosinci 2012 a 2011 byla použita sazba daně z příjmů 19 %. Společnost vykázala odloženou daňovou pohledávku do výše odloženého daňového závazku vyplývajícího z rozdílu mezi účetními a daňovými zůstatkovými cenami majetku. Tato odložená daňová pohledávka vychází ze střednědobého finančního plánu na roky 2013 až 2015. Vedení Společnosti je přesvědčeno, že odložená daňová pohledávka v této výši bude uplatněna. Společnost měla daňovou ztrátu k 31. prosinci 2009 ve výši 172 603 tis. Kč, z níž k datu sestavení účetní závěrky předpokládá uplatnit 151 516 tis. Kč. Předpokládaná zbývající část daňové ztráty roku 2009 ve výši 21 087 tis. Kč může být uplatněna do roku 2014. Dále měla společnost daňovou ztrátu k 31. prosinci 2010 ve výši 75 117 tis. Kč. Tato může být uplatněna do roku 2015.


45

13. Členění výnosů podle odvětví Výnosy z provozní činnosti: (tis. Kč)

2012

2011

- zahraničí

1 345 761

1 167 572

- tuzemsko

206 894

179 377

452

78

Prodej vlastních výrobků a zboží

Prodej služeb - zahraničí - tuzemsko Prodej vlastních výrobků, služeb a zboží celkem

26 351

27 976

1 579 458

1 375 003

110 340

19 288

0

30 000

Prodej dlouhodobého majetku a materiálu Jiné výnosy - prodej nářadí - odpis závazků vůči bývalým minoritním akcionářům z důvodu promlčení

0

14 443

17 063

10 520

1 706 861

1 449 254

- ostatní (zejména náhrady za nekvalitu, pronájem, přefakturace a úhrada mank z inventur) Výnosy z provozní činnosti celkem

Významná část prodejů Společnosti je realizována se dvěma odběrateli.

14. Zaměstnanci Osobní náklady (tis. Kč) 2012

2011

Průměrný přepočtený počet zaměstnanců během roku 2012

2011

Vedení Společnosti

21 987

19 137

19

18

Ostatní zaměstnanci

506 267

468 641

1 864

1 738

Celkem

528 254

487 778

1 883

1 756

Vedení Společnosti zahrnuje výkonné členy představenstva, ostatní ředitele a vedoucí zaměstnance, kteří jsou jim přímo podřízeni. Vedoucím zaměstnancům a členům představenstva Společnosti jsou k dispozici služební vozidla. V roce 2012 Společnost vyplatila členům dozorčí rady odměny v celkové výši 20 tis. Kč (2011: 30 tis. Kč). Žádné půjčky či jiná další peněžní a nepeněžní plnění vedení Společnosti či členům dozorčí rady nebyly v uplynulých dvou letech poskytnuty.

46

15. Transakce se spřízněnými stranami (tis. Kč)

2012

2011

Náklady Finanční náklady navyšující jistinu úvěru

2 004

1 886

Celkem

2 004

1 886

31. prosince 2012

31. prosince 2011

Jiné pohledávky

5 478

0

Celkem

5 478

0

Přijaté půjčky

35 318

33 314

Celkem

35 318

33 314

2012

2011

Společnost vykazovala tyto zůstatky se spřízněnými stranami: (tis. Kč) Pohledávky

Závazky

Přijaté půjčky jsou úročeny tržními úrokovými sazbami, které jsou uvedeny v Poznámce 10.

16. Odměna auditorské společnosti Celková odměna auditorské společnosti PricewaterhouseCoopers Audit, s.r.o.: (tis. Kč) Povinný audit účetní závěrky

674

674

Jiné ověřovací služby

462

462

1 136

1 136

Odměna auditorské společnosti celkem

17. Poskytnuté dotace Na základě Smlouvy o spolupráci s Centrem kompetence Technologické agentury České republiky čerpala v roce 2012 Společnost dotaci v rámci projektu Centrum kompetence automobilového průmyslu Josefa Božka, a to ve výši 592 tis. Kč. Žádná další dotace nebyla v roce 2012 Společnosti poskytnuta. Na základě grantové smlouvy uzavřené s Domem zahraničních služeb Národní agenturou pro evropské vzdělávací programy čerpala v roce 2011 Společnost grant v rámci Programu celoživotního učení pro akci programu Leonardo da Vinci – Projekty mobility, a to ve výši 207 tis. Kč. Žádná další dotace nebyla v roce 2011 Společnosti poskytnuta.

18. Potenciální závazky Vedení Společnosti si není vědomo žádných potenciálních závazků Společnosti k 31. prosinci 2012 a 2011.


47

19. Přehled o peněžních tocích Peníze a peněžní ekvivalenty uvedené v přehledu o peněžních tocích zahrnují: (tis. Kč)

31. prosince 2012

31. prosince 2011

33

35

Pokladní hotovost a peníze na cestě Účty v bankách

1 806

180

Debetní saldo běžného účtu zahrnuté v běžných bankovních úvěrech

- 39 666

- 40 064

Peníze a peněžní ekvivalenty celkem

- 37 827

- 39 849

20. Předpoklad nepřetržitého trvání Společnosti V roce 2012 dokázala Společnost navýšit tržby oproti roku 2011 o 15 %. Zároveň oproti roku 2011 vzrostl i hospodářský výsledek z provozní činnosti ze 47 161 tis. Kč na 62 803 tis. Kč. Vlastní kapitál v roce 2012 dosáhl výše 51 946 tis. Kč. V roce 2011 to bylo 20 098 tis. Kč. Významná část tržeb Společnosti byla i v roce 2012 realizována se dvěma odběrateli. V průběhu roku 2012 se povedlo dále stabilizovat odběratelskou základnu a zefektivnit výrobu. I přes výrazné zlepšení situace Společnosti v roce 2012 došlo v prvních dvou měsících roku 2013 k poklesu tržeb ve srovnání se stejným obdobím roku předchozího. Z tohoto důvodu přijala Společnost některá opatření k udržení plánované ziskovosti Společnosti a zároveň upravila svůj finanční plán na rok 2013. Zůstatek podřízené půjčky, kterou akcionáři poskytli Společnosti v roce 2010, činil k 31. prosinci 2012 35 318 tis. Kč. V průběhu ledna 2013 poskytli akcionáři Společnosti krátkodobou finanční výpomoc ve výši 30 000 tis. Kč. Pro zajištění naplnění předpokladu nepřetržitého trvání Společnosti je nutná pokračující podpora ze strany financujících bank a akcionářů Společnosti.

21. Následné události S výjimkou informací popsaných v poznámkách 10 a 20 po rozvahovém dni nedošlo k žádným událostem, které by měly významný dopad na účetní závěrku k 31. prosinci 2012.

22. března 2013


Ing. Miroslav Čižík místopředseda představenstva

48

ZPRÁVA NEZÁVISLÉHO AUDITORA AKCIONÁŘŮM SPOLEČNOSTI MOTORPAL, A.S.


49

50


51

MOTORPAL - ALL THE DIESEL NEEDS

www.motorpal.cz

No title

Recommend Documents