KIEGÉSZÍTŐ MELLÉKLET A Generali Önkéntes Nyugdíjpénztár évi éves beszámolójához

GENERALI Önkéntes Nyugdíjpénztár

KIEGÉSZÍTŐ MELLÉKLET

A Generali Önkéntes Nyugdíjpénztár 2014. évi éves beszámolójához


ÁLTALÁNOS RÉSZ Önkéntes pénztári ágazat alakulása

A Generali (korábban Évgyűrűk) Önkéntes Nyugdíjpénztár 1999. október 1-től működik, a fenti időpontban 5 pénztár olvadt be a Postabank Kiegészítő Nyugdíjpénztárba: Pest-Buda Nyugdíjpénztár Észak-Magyarországi Nyugdíjpénztár Jóreménység Postabank Nyugdíjpénztár Göcsej-Őrség Postabanki Regionális Nyugdíjpénztár Zenit Országos Nyugdíjpénztár 2001. 06. 27-én a Magyar Szakszervezetek Országos Nyugdíjpénztára, a Zemplén Nyugdíjpénztár, valamint a Kelet Jövője Nyugdíjpénztár közgyűlése is úgy döntött, hogy 2001. június 30-i fordulónappal beolvad az akkor még Évgyűrűk Önkéntes Nyugdíjpénztárba. 2003. szeptember 30-i hatállyal az Aranyhíd Országos Nyugdíjpénztár olvadt be a Nyugdíjpénztárba. A vagyonátadás megtörtént, a Pénzügyi Szervezetek Állami Felügyelete határozatában engedélyezte a beolvadást. Az Évgyűrűk Önkéntes Nyugdíjpénztár közgyűlése 2005. december 20-án úgy határozott, hogy a Pénztár nevét megváltoztatja, az új név: Generali Önkéntes Nyugdíjpénztár. A névváltozást a Fővárosi Bíróság 2006. 02. 10-i keltezésű végzésében elfogadta. Magánpénztári ágazat alakulása

A Generali Önkéntes Nyugdíjpénztár 2008. május 7-én megtartott Küldöttközgyűlésén kinyilvánította azon szándékát, hogy magán-nyugdíjpénztári tevékenységet is végezni kíván, azaz a jogszabályban meghatározott engedélyek beszerzését követően vegyes pénztárrá alakul, és így az önkéntes pénztár magánnyugdíjpénztári feladatokat is el fog látni. PSZÁF működési engedély határozat száma, dátuma: E-IV/14/2008. sz. határozat, 2008. június 06.

Kiegészítő melléklet a 2014. évi éves beszámolóhoz

2


PSZÁF tevékenységi engedély határozat száma, dátuma: E-IV/26/2008. sz. határozat, 2008. november 07. A Generali Önkéntes és Magánnyugdíjpénztár 2011. június 1-jén megtartott küldöttközgyűlése az Öpt. 44/B.§(1) és a magánnyugdíjról és magánnyugdíjpénztárakról szóló 1997. évi LXXXII. törvény 81/B.§(1) alapján elfogadott 3/2011.(VI.1.) számú magán ágazati, 4/2011.(VI.1) számú önkéntes ágazati küldöttközgyűlési határozataival elhatározta magán és önkéntes ágazatainak szétválását. A Generali Önkéntes és Magánnyugdíjpénztár ágazatai szétválásának időpontja 2011. június 30.- a Generali Önkéntes Nyugdíjpénztár létrejöttének időpontja 2011. július 1. 2013. január 1-jei hatállyal a K&H Önkéntes Nyugdíjpénztár, míg 2013. július 1-jei hatállyal a Masped Kiegészítő Nyugdíjpénztár olvadt be a Nyugdíjpénztárba. Jelen kiegészítő melléklet a Generali Önkéntes Nyugdíjpénztár 2014. december 31-ei fordulónapra elkészített éves beszámolójához kapcsolódik. Általános adatok

A pénztár elnevezése: Generali Önkéntes Nyugdíjpénztár A pénztár székhelye: 1066 Budapest, Teréz krt. 42-44. Levelezési cím: 6713 Szeged Pf.: 97. Telefonszám: Generali TeleCenter 06 (40) 200-250 Internetes honlap: www.generalipenztar.hu Adószám: 18215625-1-42 Pénztár szolgáltatói

Vagyonkezelő:

Generali Alapkezelő Zrt.

Letétkezelő:

K&H Bank Zrt.

Számlavezető:

CIB Bank Zrt.


3


Könyvvizsgáló:

Circulum Audit Könyvelő és Tanácsadó Kft Székhelye: 1088 Budapest, Rákóczi u. 13. II/9. cégjegyzékszám: 01-09-708967 könyvvizsgálói eng.száma: 002121 képviseletében Karikás Judit természetes személy (lakcíme: 1066 Budapest, Zichy Jenő utca 34. 3/26. anyja neve: Gere Erzsébet könyvvizsgálói eng. száma: 006234).

Beszámoló elkészítésével megbízott személy:

Harasztosiné Szilágyi Zsuzsanna PM 156318 (2141 Csömör, Patak utca 2.)


4


A számviteli politika rövid ismertetése

A 2014. évről készített beszámoló mérlegkészítésének időpontja: 2015. február 28. Amortizációs politikánk megfelel a nyugdíjpénztárak beszámolókészítési és könyvvezetési kötelezettséget szabályozó kormányrendeletben meghatározottaknak. Tárgyi eszközeink a mérlegben nyilvántartási értéken szerepelnek. Az immateriális javak és tárgyi eszközök értékcsökkenésének a bekerülési értékhez (bruttó értékhez) viszonyított arányát a következő amortizációs kulcsok alapján kell megállapítani: Vagyoni értékű jogok

16%

Szellemi termékek

33%

Épületek és kapcsolódó vagyoni értékű jogok

2%

Építmények és kapcsolódó vagyoni értékű jogok

3%

Gépek, berendezések, felszerelések

14,5%

Számítástechnikai és ügyviteltechnikai eszközök

33%

Járművek

20%

A pénztár az értékcsökkenés elszámolásánál az immateriális javak és tárgyi eszközök bekerülési (beszerzési, illetve előállítási) értékét maradványértékkel nem csökkenti. Az értékcsökkenési leírást a pénztárnak negyedévenként kell elszámolni a használatba vett (aktivált) immateriális javak és tárgyi eszközök után az üzembe helyezést, illetve a használatbavételt követő negyedév első napjától kezdődően. Az ingatlanokhoz kapcsolódó vagyoni értékű jogok közül a pénztár tulajdonában lévő ingatlanhoz (épület, építmény) kapcsolódó vagyoni értékű jogok értékcsökkenését az épületre, építményre vonatkozó amortizációs kulcsok alapján kell megállapítani. A pénztár tulajdonába nem tartozó ingatlanokhoz kapcsolódó vagyoni értékű jogok értékcsökkenésének elszámolásánál a vagyoni értékű jogra megállapított amortizációs kulcsot kell alkalmazni. A 100 ezer forint egyedi beszerzési, előállítási érték alatti vagyoni értékű jogok, szellemi termékek, tárgyi eszközök bekerülési értékét a használatbavételkor a Pénztár értékcsökkenési leírásként számolja el egy összegben.


5


Az Öbr.-ben meghatározott befektetési formákba eszközölt működési, fedezeti, likviditási és kockázati célú befektetések, valamint a függő portfólió mérlegfordulónapra, illetve a negyedév utolsó napjára vonatkozóan meghatározott (kamatozó értékpapírok, illetve diszkontértékpapírok esetében a felhalmozott kamatot is tartalmazó) piaci értéke és könyv szerinti értéke közötti különbözet összegét a befektetési tevékenység bevételei között az értékelési különbözet várható hozamaként kell elszámolni az egyes eszközcsoportokon belül elkülönítetten megnyitott és vezetett értékelési különbözet számlákkal szemben. Az értékelési különbözet várható hozambevételei között elkülönítetten kell kimutatni az időarányosan járó kamatot, a járó osztalékot, a devizaárfolyam-változásból adódó különbözeteket, valamint az egyéb piaci értékítéletból adódó értékkülönbözeteket. A pénztár elszámolóegységes rendszert nem alkalmaz, hozamfelosztás negyedévente történik, a negyedév fordulónapjára vonatkozóan. A pénztár a pénztári beszámoló részét képező mérleget és eredménykimutatást a közgyűlés jóváhagyását követően, de legkésőbb az üzleti évet követő év június 30-ig a beszámoló könyvvizsgálói záradékával együtt köteles közzétenni. A Pénztár az önkéntes kölcsönös nyugdíjpénztárak befektetési és gazdálkodási szabályairól szóló 281/2001. (XII. 26.) számú kormányrendelet 25. § (1) bekezdésében részletezett adatokat az üzleti évet követő év június 30-ig a Pénzügyi Közlönyben hozza nyilvánosságra. A pénztár az 1993. évi XCVI. Tv. 64/a § (1) bekezdése értelmében köteles könyvvizsgálót igénybe venni. A könyvvizsgálói feladatok ellátására csak akkor adható az érvényes könyvvizsgálói engedéllyel rendelkező, bejegyzett könyvvizsgáló (könyvvizsgáló társaság) részére megbízás, ha a Felügyelet az általa vezetett pénztári minősítésű könyvvizsgálók névjegyzékében a könyvvizsgálót határozatával nyilvántartásba vette. A könyvvizsgáló alkalmazásának és jogkörének további részleteit az Öpt. idevágó paragrafusai tartalmazzák.


6


Számszaki rész 1. A Pénztár taglétszámára vonatkozó információk

2014. évi változás

Összesen (fő)

Időszak elején

38 548

Időszak alatti változás - Új belépő - Átlépő más pénztárból - Önsegélyező pénztárból átlépő - Átlépő más pénztárba - Szolgáltatásban részesült - Elhalálozott - Kilépett

-348 616 139 0 131 376 72 328

- Egyéb megszűnés

196

Időszak végén Ebből: férfi nő

38 200 18 335 19 865

- Ebből: szüneteltető

0

- Járadékot igénybe vevő

7

Taglétszám életkor szerinti megoszlása 20 év alatt

Fő 7

20-30 év

2 928

31-40 év

10 685

41-50 év

12 161

51-60 év

10 530

60 év felett

1 889

Összesen

38 200

Önkéntes pénztárunk 4.661 munkáltatóval áll kapcsolatban.


7


2. Bevételek A befizetések megoszlása jogcímenként: adatok eFt-ban Jogcím

Tagdíjbevételek

2013. év

%-os megoszlásban 2013. év


2014. év

1 357 067

57,10%

1 619 464

61,71%

Pénztártagok egyéb befizetései

82 954

3,49%

98 018

3,74%

Támogatások, adományok

44 200

1,86%

18 265

0,70%

892 483

37,55%

888 407

33,85%

2 376 704

100,00%

2 624 154

100,00%

Egyéb bevételek Összesen

A befizetések tartalékok szerinti megoszlása: adatok eFt-ban Tartalék

Működési tartalék Fedezeti tartalék Likviditási tartalék Összesen


2013. év


2014. év

152 289

6,41%

131 825

5,02%

2 222 671

93,52%

2 490 921

94,93%

1 744

0,07%

1 408

0,05%

2 376 704

100,00%

2 624 154

100,00%

A tagdíjbevételek tartalékok közötti felosztásának aránya a következő: A belépést követően befizetett első tagdíj(ak) 4.000,- Ft összeg erejéig 100%-ban a működési tartalékon kerül(nek) jóváírásra.


8


A továbbiakban megfizetett tagdíjak felosztása: Éves befizetés Fedezeti tartalék 1-10.000 Ft-ig 90,0% 10.001-100.000 Ft 95,0% 100.001-400.000 Ft 98,0% 400.000 Ft felett 99,5%

Működési tartalék 10,0% 4,9% 2,0% 0,5%

Likviditási tartalék 0,0% 0,1% 0,0% 0,0%

Az egységes tagdíj valamennyi pénztártagra vonatkozóan havi 3.000 Ft, évente összesen 36.000 Ft. A tag az egységesen megállapítottnál magasabb tagdíjfizetési kötelezettséget is vállalhat. A pénztár munkáltatói a vállalt kötelezettségeiket teljesítették. 3. Szolgáltatások, elszámolások adatok eFt-ban 2013. év

2014. év

Szolgáltatás, elszámolás jogcímek szerint Elhalálozás miatti kifizetés

28 887

35 509

Átlépők

181 552

69 598

10 éves várakozási idő utáni kifizetések

596 396

558 162

Egyösszegű kifizetés

466 094

442 863

2 219

2 925

1 275 148

1 109 057

Járadékfolyósítás ÖSSZESEN:

A pénztár a kilépő, átlépő, elhunyt, szolgáltatást igénybe vevő tagokkal szemben a szolgáltatási szabályzat értelmében kilépési költséget számított fel 7.371 eFt értékben.


9


Kifizetés igénybevételére jogosultak 2014. december 31-én:

Felhalmozási időszakban kifizetés igénybevételére jogosultak vagy egy éven belül jogosulttá váló tagok száma

14 989

Felhalmozási időszakban kifizetés igénybevételére jogosultak vagy egy éven belül jogosulttá váló tagok egyéni számlaköveteléseinek összege eFt

14 135 110

4. Működési eredmény, céltartalék alakulása Adatok eFt-ban %-os megoszlásban 2013. év

2013. év I.

Működési célú bevételek - Tagdíjbevételek - Tagok egyéb befizetései - Támogatás, adomány - Egyéb bevételek


2014. év

152 289 60 561 0 27 958 63 770

100,00% 39,77% 0,00% 18,36% 41,87%

131 825 67 112 0 631 64 082

100,00% 50,91% 0,00% 0,48% 48,61%

203 147 78 285 58 559 7 061 59 242

100,00% 38,53% 28,83% 3,48% 29,16%

171 766 57 111 46 932 7 489 60 234

100,00% 33,25% 27,32% 4,36% 35,07%

2 804 2 770 37 0 -3

100,00% 98,79% 1,32% 0,00% -0,11%

1 654 1 417 33 0 204

100,00% 85,67% 2,00% 0,00% 12,33%

IV. Befektetési tevékenység ráfordításai - Fizetendő kamatok és kamat jellegű ráfordítások - Értékelési különbözetből képzett működési céltartalék - Értékpapírok eladásának árfolyam vesztesége

620 0 -3 5

100,00% 0,00% -0,48% 0,81%

714 0 204 3

100,00% 0,00% 28,57% 0,42%

- Befektetési tevékenységgel kapcs. egyéb ráfordítások

618

99,67%

507

71,01%

-180

0

100,00%

VI. Pénztári tevékenység eredménye

-48 854

-39 001

VII. Tartaléktőke

140 260

123 110

II. Működési költségek és ráfordítások - Anyagjellegű ráfordítások - Személyi jellegű ráfordítások - Elszámolt értékcsökkenési leírás - Működéssel kapcsolatos egyéb ráfordítások III. Befektetési tevékenység bevételei - Kapott kamatok - Értékpapírok eladásának árfolyam nyeresége - Pénzügyi műveletek egyéb bevétele - Értékelési különbözetben elszámolt várható hozam

V. Rendkívüli eredmény


10


Működési céltartalék alakulása

adatok eFt-ban Nyitó állomány

- Jövőbeni kötelezettségekre - értékelési különbözetre ÖSSZESEN:

Változás

Záró állomány

0

0

0

83

203

286

83

203

286

Tárgyidőszakban rendkívüli bevétel és rendkívüli ráfordítás nem merült fel. A Pénztár kiegészítő tevékenységet nem folytat. 5. Pénzügyi tervtől való eltérés vizsgálata A tényadatok a 2014. május 26-án elfogadott 2014. évre vonatkozó terv-számokkal kerültek összehasonlításra. Pénztárunk taglétszáma 1.337 fővel volt magasabb a tervezett létszámhoz képest, 2014. évben az új belépők és átlépők száma 85 fővel volt több, mint a tervben szereplő érték. Tervezésnél 2.355 fő létszám csökkenéssel számoltunk, a tényadat ennél kedvezőbben alakult, taglétszámunk 1.103 fővel csökkent. Taglétszám alakulása (fő) Tény

Terv Záró 2014.12.31.

36 863

38 200

A tényleges tagdíjbevétel 241.526 eFt-al magasabb a tervezett összeghez képest, melynek oka a kedvezőbben alakult taglétszám adat és a magasabb tagdíjfizetési hajlandóság. Tagdíjbevételek alakulása (eFt) Fedezeti tartalék terv

Fedezeti tartalék tény

Fedezeti tartalék Likviditási tartalék Működési tartalék

1 316 809 688 60 441

1 551 594 758 67 112

ÖSSZESEN:

1 377 938

1 619 464


11


Tagjaink felé 191.938 eFt-al kevesebb kifizetést teljesítettünk a tervezett értékhez képest.

Elszámolások, szolgáltatások (eFt) Tény

Terv

Elszámolások, fedezete

szolgáltatások 1 300 995

1 109 057

A magasabb tagdíjbevételeknek köszönhetően tényleges működési eredményünk 21.574 eFt-tal magasabb a tervezett eredményhez képest. Működési eredmény alakulása (eFt) Tény

Terv Működés eredménye (tagdíjat nem fizető tagoktól levont hozam figyelembevételével)

-28 893

-7 319

A tervezettnél jelentősen magasabb tagdíj és hozambevételeknek illetve a tagok részére történő alacsonyabb visszatérítésnek köszönhetően a fedezeti céltartalék 1.402.553 eFt-tal volt magasabb a tervezettnél.

Céltartalékok alakulása (eFt) Tény

Terv Fedezeti céltartalék Likviditási céltartalék

18 706 318

20 108 871

19 333

19 132


12


6. Befektetések Befektetett eszközök és forgóeszközök között nyilvántartott befektetések értékeinek változása: Eft

Nyilvántartási érték Nyitó

Pénzeszközök Egyéb részesedések

Tagi kölcsön Összesen:

Piaci érték Záró

Nyitó

Értékelési különbözet

Változás

Záró

Nyitó

Változás

Záró

440 598

116 959

557 557

441 600

119 004

560 604

1 002

2 045

3 047

4 443 494

809 872

5 253 366

4 900 365

1 102 812

6 003 177

456 871

292 940

749 811

0

0

0

3 628

-28 842

-25 214

3 628

-28 842

-25 214

11 666 681

783 123

12 449 804

12 520 451

1 124 802

13 645 253

853 770

341 679

1 195 449

1 392

4 694

6 086

1 392

4 694

6 086

0

0

0

29 826

2 358

32 184

29 826

2 358

32 184

0

0

0

16 581 991

1 717 006

18 298 997

17 897 262

2 324 828

20 222 090

1 315 271

607 822

1 923 093

Határidős ügyletek Forgatási célú hitelviszonyt megtestesítő értékpapírok Befektetési tevékenységből származó követelés/ kötelezettség

Változás

Forgatási célú értékpapírok értékpapír fajtánként 2014. december 31-én: adatok eFt-ban

Megnevezés

Piaci érték (2014.12.31.)

Bekerülési érték

Értékelési különbözet

Egyéb kötvények

2 453 214

2 580 327

127 113

Magyar Államkötvények

8 374 209

9 413 420

1 039 211

Diszkont Kincstárjegyek

1 070 314

1 073 741

3 427

9 999

10 725

726

Jelzáloglevelek

542 068

567 040

24 972

Belföldön kibocsátott részvények

765 512

732 037

-33 475

4 085 541

4 870 353

784 812

402 313

400 787

-1 526

0

-25 214

-25 214

17 703 170

19 623 216

1 920 046

Befektetési jegyek (határozott futamidejű)

Befektetési jegyek (határozatlan futamidejű) Külföldön kibocsátott részvények Határidős ügyletek Összesen:


13


Befektetések főbb adatainak földrajzi megoszlása 2014. december 31-én: adatok eFt-ban

Befektetések időszak végi értéke könyv szerinti értéken

Megnevezés

Befektetésekből a részvények és egyéb változó hozamú értékpapírok - piaci értéken

Befektetések időszak végi értéke - piaci értéken

ÖSSZESEN:

18 298 997

20 222 090

6 013 901

Európai Gazdasági Térség összesen

17 789 741

19 655 499

5 449 981

EU tagországok összesen

17 789 741

19 655 499

5 449 981

156 419

151 002

151 002

20 767

23 511

23 511

Lengyelország

226 653

227 799

226 273

Luxemburg

361 641

366 790

0

16 109 069

17 837 684

4 000 482

Németország

915 192

1 048 713

1 048 713

Egyéb ország

509 256

566 591

563 920

Amerikai Egyesült Államok

509 256

566 591

563 920

0

0

0

Ausztria Cseh Köztársaság

Magyarország

Egyéb más országok

Befektetések főbb adatainak devizanemenkénti megoszlása 2014. december 31-én: adatok eFt-ban Megnevezés

Befektetések időszak végi értéke - Befektetések időszak végi értéke könyv szerinti értéken piaci értéken

HUF

14 995 373

16 592 386

EUR

1 914 734

2 119 423

USD

1 141 423

1 258 924

247 467

251 357

18 298 997

20 222 090

Egyéb Összesen

A Pénztár opciós ügyleteket nem kötött. A Pénztárnak egyéb függő és jövőbeni (biztos) kötelezettsége, kölcsönbe adott értékpapír és kockázati tőkealapjegy állománya nincs.


14


7. Immateriális javak és tárgyi eszközök Bruttó érték alakulása (eFt): Bruttó érték alakulása Eft Immateriális javak - Vagyoni értékű jogok - Szellemi termékek Gépek, berendezések Járművek Beruházások, felújítások

Nyitó 45 025 45 025 0 719 0 0

Csökkenés 38 38 0 448 0 0

Növekedés 751 751 0 158 0 0

Összesen:

45 744

486

909

Záró 45 738 45 738 0 429 0 0 46 167

Értékcsökkenés alakulása (eFt): ÉCS alakulása Eft Immateriális javak - Vagyoni értékű jogok - Szellemi termékek Gépek, berendezések Járművek

Nyitó 26 578 26 578 0 475 0

Csökkenés 0 0 0 239 0

Növekedés 7 261 7 261 0 189 0

Összesen:

27 053

239

7 450

Záró 33 839 33 839 0 425 0 34 264

8. Követelések alakulása Adatok eFt-ban Jogcím

2013. év

Tagdíjkövetelések Tagi kölcsönök Rendszeres támogatásokhoz kapcsolódó követelés Befektetési tevékenységből származó követelés Pénztártagokkal szembeni egyéb követelés Munkavállalókkal szembeni követelések Összesen:


2014. év 908 417

895 045

29 826

32 184

0

370

1 392

6 086

516

91

0

62

940 151

933 838

15


9. Kötelezettségek állománya

Adatok eFt-ban Jogcím

2013. év

Tagokkal szembeni kötelezettségek Kötelezettség áruszállításból és szolgáltatásból (szállítók)

2014. év 469

1 479

4 588

1 758

1

0

Vagyonkezelővel szembeni kötelezettség

29 885

34 598

Letétkezelővel szembeni kötelezettségek

1 358

1 671

Pénztárfelügyelettel szembeni kötelezettségek

1 434

1 490

Költségvetési befizetési kötelezettségek

4 244

3 003

Jövedelem elszámolási számla

2 335

0

Azonosítatlan függő befizetések

16 905

14 285

292

178

61 511

58 462

Rövid lejáratú hitelek

Egyéb rövid lejáratú kötelezettség Összesen:

10. Aktív időbeli elhatárolások részletezése

Adatok eFt-ban Jogcím Bevételek aktív időbeli elhatárolása

2013. év

2014. év 5

0

Költségek és ráfordítások aktív időbeli elhatárolása

137

121

Összesen:

142

121


16


A költségek aktív időbeli elhatárolása között a következő tételek találhatók: Jogcím

eFt

- biztosítási díjak

16

- rendszergazda szolgáltatás díja

78

- fiókbérleti díj

27

Összesen:

121

11. Passzív időbeli elhatárolások

Adatok eFt-ban Jogcím

2013. év

2014. év

Bevételek passzív időbeli elhatárolása

1 300

971

Költségek és ráfordítások passzív időbeli elhatárolása

2 354

3 372

Összesen:

3 654

4 343

Bevételek passzív időbeli elhatárolása között a tagi kölcsönök után elszámolt, de a tárgyévet követő időszakot megillető kamat került kimutatásra. A költségek passzív időbeli elhatárolása között a következő tételek találhatók: Jogcím

eFt

- könyvvizsgálói díj

2 159

- informatikai szolgáltatás díja

1 142

- iroda bérleti díja

45

- egyéb igénybevett szolgáltatások

26

Összesen:


3 372

17


12. Céltartalékok alakulása, alapokat érintő rendezések Adatok eFt-ban Céltartalék megnevezése

Nyitó állomány

Működési céltartalék Fedezeti céltartalék - Egyéni számlákon - Szolgáltatási számlákon Likviditási és kockázati céltartalék - Értékelési különbözetre - Egyéb likviditási célokra - Azonosítatlan befizetések hozamára Meg nem fizetett tagdijak

Változás

Záró állomány

Megoszlás

83

203

286

17 770 926

2 337 945

20 108 871

100,00%

17 763 037

2 337 676

20 100 713

99,96%

7 889

269

8 158

0,04%

17 579

1 553

19 132

100,00%

51

-8

43

0,22%

17 325

1 733

19 058

99,62%

203

-172

31

0,16%

tartaléka - Működési célú

879 869 54 867

-25 390

100,00%

-1 382

854 479 53 485

- Fedezeti célú

824 351

-23 985

800 366

93,67%

651

-23

628

0,07%

18 668 457

2 314 311

20 982 768

- Likviditási és kockázati célú Céltartalékok összesen

6,26%

Alapokat érintő rendezések eFt Fedezeti céltartalékot érintő rendezések: - azonosított függő tételek hozama - tagdíjat nem fizető tagoktól levont hozam - egyéb rendezés

-31 632 413 -32 062 17

Likviditási céltartalékot érintő rendezések: - azonosított függő tételek hozama - tagdíjat nem fizető tagoktól levont hozam - kilépők, átlépők, visszautalt szolgáltatás leírása - függő tételek hozamának átvezetése - értékhatár alatti negatív elszámolások leírása - egyéb rendezés

670 16 380 304 125 -47 -108

Függő tételekre képzett céltartalékot érintő rendezések: - azonosított függő tételek hozama fedezeti tartalékra - azonosított függő tételek hozama likviditási tartalékra - azonosított függő tételek hozama működési tartalékra - függő tételek hozamának átvezetése likvid tartalékra

-576 -413 -16 -22 -125

Működési céltartalékot érintő rendezések: - azonosított függő tételek hozama - tagdíjat nem fizető tagoktól levont hozam


31 704 22 31 682

18


Specifikus rész 13. Mutatószámok Gazdálkodást közvetlenül jellemző mutatók 2013. év 1. Tagdijbevétel / összes bevétel tartalékonként Fedezeti tartalék Likviditási tartalék Működési tartalék 2. Befektetési tevékenység bevétele / összes bevétel tartalékonként

2014. év

32,02% 12,09% 39,05%

33,90% 22,47% 50,28%

Fedezeti tartalék Likviditási tartalék Működési tartalék 3. Támogatások, adományok / összes bevétel tartalékonként Fedezeti tartalék Likviditási tartalék Működési tartalék 4. Tagok egyéb befizetései+egyéb és rendkívüli bevételek/ összes bevétel tartalékonként

45,08% 69,09% 1,81%

45,58% 58,26% 1,24%

0,40% 0,00% 18,03%

0,39% 0,00% 0,47%

Fedezeti tartalék Likviditási tartalék Működési tartalék 5. Anyagjellegű ráfordítások / működéssel kapcsolatos költségek, ráfordítások

22,50% 18,82% 41,11%

20,13% 19,27% 48,01%

38,50%

33,25%

28,80%

27,32%

32,61%

39,43%

0,09%

0,00%

0,29% 98,56% 1,15%

0,22% 99,62% 0,16%

6. Bér és személyi jell. kiadások / működéssel kapcsolatos költségek, ráfordítások 7. Egyéb költségek, ráfordítások / működéssel kapcsolatos költségek, ráfordítások 8. Rendkívüli ráfordítások / működéssel kapcsolatos költségek, ráfordítások 9. Likviditási tartalék egyes tartalékai / likviditási tartalék záró állománya -

Értékelési különbözetre Egyéb kockázatokra Azonosítatlan befiz. hozamára


19


Egyéb mutatók 2013. év Egyéni számlák állományának átlagos értéke Ft/fő Egy főre jutó átlagos havi befizetés Ft/fő/hó


2014. év

460 803

526 197

3 030

3 517

20


14. Pénztár befektetési politikája Makrogazdasági összefoglaló Gazdasági növekedés Idén a visszafogott európai átlaghoz képest dinamikusan bővült a magyar gazdaság. A növekedéshez nagyobb mértékben járult hozzá a belföldi kereslet a lakossági fogyasztásnak, valamint a magán és állami beruházásoknak köszönhetően. Tovább bővült az export, melyen belül kiemelkedő volt a turisztikai, szállítási és egyéb szolgáltatások mértéke, ám az áruexport volumene lecsökkent, összhangban az ipari kibocsátás lendületvesztésével. Ágazati szempontból az ipar, az építőipar és a mezőgazdaság járult hozzá legnagyobb mértékben a kibocsátáshoz, ám a hozzáadott értéke az iparnak és az építőiparnak is lecsökkent, míg a szolgáltató szektoré nőtt. A következő években a növekedés motorja a hazai kereslet lehet. A lakossági fogyasztást meghatározó óvatossági megfontolások oldódhatnak a jövőben, ez látható a reáljövedelemre érzékeny keresletű termékek (élelmiszer, nem tartós fogyasztási cikkek) iránti megemelkedett fogyasztásból. Növekedett egyúttal a lakossági hitelezések mértéke is, mind a fogyasztási hitelek és a lakáshitelek területén is, ami az emelkedő reáljövedelmeknek és a csökkenő kamatoknak tulajdonítható. A magánberuházásokat idén az EU támogatások gyorsuló lehívása, a növekedési hitelprogram kedvező hitelfeltételei, valamint a növekvő kereslet stimulálta. Az egyes szektorokon belül kiemelkedő volt a feldolgozóipari beruházás, mely az autóipari termelésnek beszállító tevékenységekhez köthető, továbbá jelentősek voltak a mezőgazdasági beruházások is. Az állami tulajdonban lévő vállalatok beruházásai elsősorban a tömegközlekedés fejlesztéséhez és vízgazdálkodási projektekhez köthetők. Lakossági szinten a válság miatt korábban elhalasztott beruházások jellemzően lakásfelújítások- megvalósítása meghatározó volt az elmúlt időszakban. Infláció A harmadik negyedévben is alacsony szinteken maradt az infláció Magyarországon. A közvetlen fogyasztói árindex alacsony mértékben negatív tartományba süllyedt, ám a változékony árú termékek (pl.: élelmiszer) és a hatóságilag módosított áraktól megtisztított maginfláció alapján továbbra sem beszélhetünk deflációról. A csekély pénzromlást támogatta az alacsony nemzetközi infláció, az olaj világpiaci árának meredek csökkenése, azonban a leértékelődő forint áttételesen inflációt gerjesztő hatású lehet az importtermékeken keresztül. Ez előbbi hatást ellentételezi viszont a kereskedelmi partnerek mérsékelt termelése, mely továbbra is


21


kihasználatlanul hagyhatja a hazai export kapacitásokat, így mérsékelve tovább az inflációt. Költségvetés, egyensúly A külső államadósság a GDP 39%-ára növekedett a már meglévő állampapírok felértékelődése miatt, amely az az alacsony hozamoknak volt köszönhető, valamint közrejátszott a forint 1%-os gyengülése az euróval szemben. A nettó finanszírozási képesség magas szinten stabilizálódhat 2015-ben és 2016-ban. A lakossági és vállalati magas finanszírozási képesség mellett alacsony maradhat az állam finanszírozási képessége. A nettó export hozzájárulása viszont a finanszírozási többlethez képest elapadhat. A lakossági rész a csökkenő eladósodottságnak, a vállalati rész pedig az olcsó hiteleknek és a növekedési hitelprogramnak köszönhetően. A nominális GDP növekedéstől elmaradóan növekvő társadalombiztosítási kiadások a költségvetési egyensúly fenntartását segíti. A 2014-es költségvetési hiány a GDP 2,5%-2,6%-ára rúghat, ami kedvezőbb a korábbi előrejelzéseknél. Magyarország külső egyensúlyi többlete a GDP 8%-ában stabilizálódott az elmúlt negyedévek adatai alapján, amihez főleg az EU-s transzferek felhasználása és a gazdaság visszamenőleg is jelentős külkereskedelmi többlete járult hozzá. Munkaerőpiac A munkanélküliségi ráta 7,6%-ra apadt, amihez hozzájárult a májusban megtorpant közmunkaprogram újbóli felfutása, valamint a versenyszférában apránként növekvő munkakereslet. A gazdasági növekedéssel tovább bővülhet a foglalkoztatottság, elsősorban a versenyszférában jelentkezhet a közeljövőben. A fokozódó munkakereslet, valamint az üzemanyagok árának csökkenése, az általános árszint csökkenésével a reálbérek értékének növekedését idézhetik elő, ami a lakosság eladósodottágának mérséklése mellett a fogyasztást is dinamizálhatja. Állampapírpiac, CDS felár Az elmúlt negyedévben a hozamgörbe jelentős változáson ment keresztül, meredeksége több mint 100 bázisponttal csökkent. Az éven belüli állampapírok hozamai tartósan, továbbra is alapkamat szintje alatt tartózkodtak, melynek oka a bőséges likviditás, régiós alacsony hozamkörnyezet. 3 hónapos aukciós hozamszintek elérték az 1,3-1,4 szinteket. Az éven túli állampapírok hozamai történelmi


22


mélypontra süllyedt, különösen a 10-15 éves futamidejű papírok esetében, mely közel 1 %-ot mérséklődött a negyedév során. Jelentős hozamesés oka az EKB által lebegtetett likviditásbővítésnek volt köszönhető. Annak érdekében, hogy az államadósság ne halmozódjon még az olcsó finanszírozás adta körülmények között sem, az államadósság kezelő központ visszafogta az összes kibocsátott mennyiséget. A forint államkötvények CDS felára lényegében változatlan maradt, a devizakötvények kockázati felára pedig csökkent. Forint árfolyam A forint árfolyama számottevő árfolyam ingadozás mellett gyengült a negyedik negyedévben a legfontosabb devizákkal szemben (EUR, USD, CHF). Jellemzően 305-310- es sávban mozgott a forint az euróval szemben, majd a felerősödött orosz helyzetnek köszönhetően év végére megközelítette a 318-as szintet. A sokak által várt év végi korrekció az árfolyamban – aminek következtében alacsonyabb államadósság vált volna elérhetővé – végül elmaradt. A deviza alapú hitelek forintosításával a gyengülő árfolyam következtében nem szenvednek el veszteséget a hitelesek, és az exportorientált vállalatok nyereségére jótékony hatással van.

Alapkamat A Magyar Nemzeti Bank 2014. júniusában átmenetileg befejezte a két évig tartó kamatcsökkentő ciklusát. A jegybanki alapkamat 2,1%-on állapodott meg a második félévben és további kamatcsökkentésre csak 2015. március és április hónapjaiban került sor. A kedvező nemzetközi kamat és inflációs környezet miatt a jegybanki alapkamat két lépcsőben 1,8%-ra csökkent. Részvénypiaci összefoglaló Az előző évek határozott emelkedő trendje után 2014, számos meghatározó részvénypiacon nagyobb ingadozásokat hozott. Az ukrán-orosz háborús veszély, Krím katonai elfoglalása, majd az ezt követő diplomáciai fenyegetések már az év első felében negatívan hatottak a befektetői hangulatra, a gazdasági szankciók és a rubel/hrivnya látványos gyengülése pedig a harmadik negyedévtől érzékelhetően hatott az európai ipari termelési adatokra. A dollár erősödése egy markáns, meghatározó trend maradt az év második felében, a forinttal szemben mintegy 20%-kal tudott erősödni éves szinten az amerikai deviza.


23


Októbertől az olajpiacon kezdődött hatalmas eladói nyomás, amely az 50 dolláros szint közelébe, majd az alá taszította a fekete arany hordónkénti árfolyamát. 2014 során is kitartott az elmúlt évekre jellemző emelkedő trend az iránymutató amerikai részvénypiacokon. Az amerikai S&P 500 index a korrekciókat gyorsan ledolgozta, igaz októberben közel 10%-os gyengüléssel az előző három év legnagyobb visszaesése bontakozott ki, az évet mégis történelmi csúcs közelében, 2059 ponton zárta az indikátor. Európában mérsékeltebb volt az optimizmus: a német és a spanyol index kisebb emelkedéssel fejezte be az esztendőt, az olasz indikátor stagnált, míg a brit részvénypiac alulteljesítőnek bizonyult. A globális feltörekvő piacokon január végétől szeptember elejéig tartott ki az emelkedő trend, ezt követően azonban látványos alulteljesítés és visszaesés kezdődött. A brazil választások sem tudták tartósan megnyugtatni a latin-amerikai részvénypiac befektetőit, Oroszország folyamatosan eladói nyomás alatt állt. A Távol-Keleten India, Thaiföld, Indonézia és Vietnam tartozott az éllovasok közé, a dél-koreai Kospi viszont nem tudott pozitív hozamot felmutatni. A magyar részvénypiac 10% körüli eséssel zárta az évet, ezzel a régióban komoly alulteljesítőnek bizonyult. A MOL-t sújtották az INA-val kapcsolatos horvát politikai csatározások, június végére az egyébként is nyomott árfolyamszintekről egy gyorsított könyvépítéssel történő nagyobb részvénycsomag eladása ötéves mélységbe, 12000 Ft alá taszította a kurzust, ahonnan az utolsó negyedév olajár zuhanása mellett nem sikerült a felépülés. A devizahitelek átváltására vonatkozó kormányzati szándék újabb komoly terheket ró a bankszektorra, az OTP megítélésére az orosz/ ukrán problémák is negatívan hatottak. A kelet-európai piacok politikai krízisének gazdasági eszkalálódása a Richter esetében is érzékeny hatással járhat, a gyógyszeripari társaság exportkilátásait negatívan befolyásolja. Az osztalékot az idei évben nem fizető Magyar Telekom pozitív szereplésében a vissza-visszatérő kivásárlási pletykák és az egyre alacsonyabb hozamkörnyezet támogatása játszhatott szerepet. A kisebb papírok közül az évről évre jelentős osztalékot fizető Állami Nyomda szerepelt a legjobban. A MOL 2015 januári vételi ajánlata előtt 2014 során már 40%al emelkedtek a TVK részvényei. A nagy vesztesek közé tartozott a Synergon, az Appeninn és a CIG Pannónia. A harmadik negyedév látványos trendfordulót hozott az EUR/USD kurzusában, a leginkább figyelemmel követett devizapárban az év első felében még 1,35-1,40 szintek között mozogtak a jegyzések, az év végén azonban már az 1,20-as kurzus tekinthető irányadónak – ennyire erőteljes, 15% feletti elmozdulás ilyen rövid periódus alatt évtizedes távlatban is kirívónak számít. A határozott irányváltozást az Európai Központi Bank döntéshozóinak elkötelezettsége hozta meg, a gazdaság


24


felpörgetése érdekében, likviditásbővítő és eszközvásárlási intézkedésekkel megkezdődött a nem konvencionális eszköztár alkalmazása (európai QE). Európában mérsékeltebb volt az optimizmus: a német és a spanyol index kisebb emelkedéssel fejezte be az esztendőt, az olasz indikátor stagnált, míg a brit részvénypiac alulteljesítőnek bizonyult. Várakozások A globális piaci hangulatot és kockázatvállalási hajlandóságot a kedvező árupiaci trendek, és bíztató reálgazdasági folyamatok az Egyesült Államokban, valamint a japán és az euro zóna jegybankjai által folytatott monetáris lazítási programok befolyásolják érdemben. 2014-ben összességében -0,2% lehet az infláció, míg 2015-re 0,9% pénzromlást jeleznek előre, majd 2016 végére érheti el az MNB által elfogadható inflációs célértéket, a 3%-ot. Idén a maginfláció 2,2%, míg jövőre 2,4%-ot várnak elemzők. A következő években a külső egyensúlyi pozíciónk magas szinten történő stabilizálódására lehet számítani, ami két ellentétes hatás – növekvő nettó export többlet és csökkenő EU transzfer felhasználás – eredője. A munkakereslet és kínálat szerkezete eltérhet egymástól, erre utal a rendelkezésre álló betöltetlen állások válság előtti szintet megközelítő értéke és ezzel együtt jelenlévő álláskeresők nagy száma. A munkaerő piac feszesebbé válásához hozzájárul az alacsonyabb munkanélküliség és a versenyszféra, ezen belül is elsősorban a szolgáltató szektor emelkedő munkakereslete. A Jegybank monetáris politikájának irányultságát erőteljesen befolyásolhatja a fejlett jegybankok monetáris politikája és a külső inflációs környezet (a Fed kamatemelési, likviditáscsökkentő politikája a szigorítás, az EKB lazító intézkedései, ill. a továbbra is alacsony külpiaci infláció a további enyhítés irányába hathatnak), valamint a hazai foglalkoztatottság és fogyasztás dinamikusabb bővülése, így az infláció gyorsabb emelkedése. A kamatcsökkentő ciklus befejezése óta az állampapír hozamok látványos csökkenésére reagálva azonban elképzelhető további kamatcsökkentés is. Piaci konszenzus szerint 50-60 bázispont kamatvágás is reális lehet, követve a korábbi monetáris politikabeli reakciókat. A Nemzetközi Valutaalap (IMF) legfrissebb, októberi előrejelzése szerint a világgazdaság 3,8%-os növekedésre lehet képes 2015-ben. A néhány hónappal korábbi prognózishoz képest leginkább az euró-zóna, Oroszország, a Közel-Kelet és Japán kilátásai romlottak a fontosabb régiók közül. Az amerikai gazdaság első negyedéves gyengélkedése átmeneti tényezőknek tudható be, az Egyesült Államok a fejlett piacok közül a leginkább meggyőző képet nyújtja a válságból történő kilábalás terén.


25


A munkaerő piaci adatok folyamatos javulása 2017-re 5% körüli munkanélküliségi rátát tesz elérhetővé az amerikai jegybank szerint, így 2015-ben valószínűnek látszik az első kamatemelés a zéró közeli szintekről a tengerentúlon. A Fed eszközvásárlási programja (QE) októberben véget ért, ezzel egy fontos védőhálóra már nem számíthatnak a tőkepiaci szereplők, melynek következtében növekedhet a piacok ingadozása, a volatilitás. Benchmark elemek teljesítménye 2014. évben Indexek BUX CECE (EUR) MAX MSCI BRIC RMAX S&P 100 (T) SX5E (T) ZMAX

I. név -5,57% 5,00% 1,56% 0,32% 0,88% 4,13% 5,17% 0,76%

II. név 6,14% -0,52% 6,34% 8,03% 1,03% 6,25% 3,15% 0,70%

III. név -3,88 2,69% 0,40% 3,29% 0,90% 9,89% -0,02% 0,58%

IV. név -0,69% -7,05% 3,38% 1,01% 0,45% 8,97% -1,04% 0,39%

2014. -10,40% -0,31% 12,58% 13,08% 3,31% 32,49% 7,33% 2,46%

A 2014. évre érvényes befektetési politika értékelése ÁLTALÁNOS IRÁNYELVEK ÉS CÉLOK A Generali Önkéntes Nyugdíjpénztár választható portfoliós rendszert működtet, amellyel lehetővé kívánja tenni, hogy tagjai döntést hozzanak az egyéni nyugdíjszámlájukon elhelyezett megtakarításaik kezeléséről. A rendszer működtetésével a tagok arról dönthetnek, hogy korábbi megtakarításuk, illetve későbbi befizetéseik a pénztár által kialakított különböző befektetési eszköz összetételű portfoliók közül melyikbe kerüljön. A Pénztár az eszközeit - a befektetési üzletmenet vagyonkezelőhöz való kihelyezésével - a mindenkori jogszabályi rendelkezések keretei között fekteti be, biztosítva  a Pénztár folyamatos fizetőképességének fenntartását,  a befektetések összhangját a Pénztár rövid lejáratú, közép és hosszú távú kötelezettségeivel,  a kockázat-hozam optimális viszonyát. Az önkéntes nyugdíjpénztári tevékenység céljának és a pénztártagok érdekeinek megfelelően a befektetések kiválasztását a fedezeti tartalék esetében a választható portfoliók időhorizontjához alkalmazkodó, elsősorban hosszú távú szemlélet jellemzi, ennek megfelelően a Pénztár elsősorban Kiegészítő melléklet a 2014. évi éves beszámolóhoz

26


 stratégiai befektetőként lép fel a tőkepiacon,  a hosszú távú piaci tendenciák alapján dönt a befektetések allokációjáról, elérendő célok:  egyes portfoliók hozamának maximalizálása, a kockázatok elfogadható szintje mellett,  hosszútávon az idősúlyos inflációt meghaladó idősúlyos hozam elérése. A Pénztár kisebb volumenben rövidebb időtávú, taktikai befektetéseket is végezhet. A fentiekben megfogalmazott célokat az egyes portfolióknál a következő a Befektetési politikában rögzített stratégiai eszközösszetétellel kívánta a Pénztár elérni. A tagok által választható portfóliók:  ELDORADO FIX (pénzpiaci) portfólió  ELDORADO STANDARD (Konzervatív) portfólió  ELDORADO MEDIUM (Kiegyensúlyozott) portfólió  ELDORADO BUSINESS (Növekedési) portfólió A választható portfóliók jellemzői: ELDORADO FIX (pénzpiaci) portfólió Az ELDORADO FIX egy pénzpiaci portfólió, amely 100%-ban bankszámlapénzt tartalmaz. A nyugdíjpénztár célja a portfolió kialakításával az, hogy megtakarítási lehetőséget nyújtson azon pénztártagok részére, akik a legkisebb kockázat mellett kívánnak befektetni, kizárva mind a részvény, mind az állampapír piaci hozamok ingadozásából eredő kockázatokat. ELDORADO FIX portfólió Eszközcsoport

Min. arány

Max. arány

Cél arány

Bankszámlapénz

100%

100%

100%

Megjegyzés Az alap vagyona a számlakezelő bankkal történt megállapodás alapján BUBOR-hoz kötött folyószámlán kamatozik


27


A portfolióreferencia indexe: Eldorado Fix Súly Index 100,0 % 3 hónapos BUBOR-200Bsp ELDORADO STANDARD (Konzervatív) portfólió Az ELDORADO STANDARD egy konzervatív portfólió, esetében olyan rövid távú, elsősorban pénzpiaci portfoliót kell kialakítani, amely alacsony veszteségkockázatot és megfelelő likviditást biztosít. A Portfolióban a részvények, részvénybefektetésen alapuló befektetési instrumentumok aránya a befektetett eszközök 10 százalékát nem haladhatja meg.

Eszközcsoport

Min. Max. arány arány

Cél arány

Megjegyzés

Fedezeti tartalék Magyar állampapírok, MNB kötvények, államilag garantált kötvények

80%

100%

Egyéb (nem állam-) kötvények

0%

15%

0%

-

Külföldi kötvények

0%

5%

0%

-

Jelzáloglevelek

0%

15%

10%

Magyar részvények

0%

10%

0%

-

Magyarországon kibocsátott befektetési jegyek

0%

10%

0%

-

Külföldi befektetési jegy

0%

10%

0%

-

Külföldi részvények

0%

10%

0%

90%

részportfolió durationje - legfeljebb az RMAX index - átlag durationje + 3 év

- a Standard&Poor’s 100, a DJ Euro Stoxx 50, a CECE (EUR), az MSCI BRIC kosarában szereplő részvények


28


a Standard&Poor’s 100, a Euro Stoxx 50, a CECE (EUR), az MSCI BRIC kosarában szereplő részvényeken kívül azon tőzsdéken forgó részvények, amelyek a fenti indexekben lévő részvények kibocsátó országát reprezentálják.

Szabványosított, illetve nem szabványosított határidős és opciós ügyletek

0%

5%

0%

Ilyen eszköz csak fedezeti vagy arbitrázs céljából köthető, a spekulációs kötés nem megengedett (281/2001. (XII. 26.) Korm. rendelet 2. sz. melléklet 1.g) szerinti szabályok szerint). Nem szabványosított határidős és opciós ügylet csak devizaárfolyam-kockázat fedezeti céllal köthető.

Bankszámlapénz és bankbetét

0%

15%

0%

Átmenetileg (legfeljebb 10 egymást követő munkanapon) az eszközök 20%-a is lehet.

A magyar és külföldi részvények vonatkozásában külön-külön megadott maximum arány egy időben nem állhat fenn. Összességében a részvények, részvénybefektetéseken alapuló instrumentumok maximum aránya legfeljebb 10 % lehet. A fenti első négy eszközcsoportban illetve bankszámlapénzben és bankbetétben együttesen minimum 90% arányt kell tartani. A portfolióreferencia indexe: Súly 60,0 % 40,0 %

Index RMAX MAX

ELDORADO MEDIUM (Kiegyensúlyozott) portfólió Az ELDORADO MEDIUM egy kiegyensúlyozott portfólió, esetében olyan középtávú, vegyes befektetési portfoliót kell kialakítani, amely mérsékelt kockázatvállalás mellett megfelelő hozamot biztosít. A kiegyensúlyozott portfoliónál elsősorban az olyan befektetési instrumentumokat kell alkalmazni, amelyek hozamelőnye várhatóan a befektetést követő 10 éven belül jelentkezik. Jelen portfolió benchmarkja megegyezik a VPR szabályzat hatálybalépését megelőző aktuális nyugdíjpénztári benchmarkkal.


29


A Portfolióban a részvények, részvénybefektetésen alapuló befektetési instrumentumok aránya a befektetett eszközök 30 százalékát nem haladhatja meg. Eszközcsoport Fedezeti tartalék Magyar állampapírok, MNB kötvények, államilag garantált kötvények

Egyéb (nem állam-) kötvények Külföldi kötvények Jelzáloglevelek Magyar részvények Magyarországon kibocsátott befektetési jegyek Külföldi befektetési jegy Külföldi részvények


Bankszámlapénz és bankbetét Származtatott befektetési alapok

Min. arány

Max. arány

Cél arány

60%

90%

75%

Megjegyzés

részportfolió durationje: - legalább 1 év - legfeljebb a MAX index átlag durationje + 1 év

0%

10%

0%

-

0% 0% 0%

10% 10% 10%

0% 7,50% 2,50%

-

0%

20%

5%

-

0%

15%

2,50%

2,50%

20%

5%

-

- a Standard&Poor’s 100, a Euro Stoxx 50, a CECE (EUR), az MSCI BRIC kosarában szereplő részvények - a Standard&Poor’s 100, a Euro Stoxx 50, a CECE (EUR), az MSCI BRIC kosarában szereplő részvényeken kívül azon tőzsdéken forgó részvények, amelyek a fenti indexekben lévő részvények kibocsátó országát reprezentálják.

0%

5%

0%

Ilyen eszköz csak fedezeti vagy arbitrázs céljából köthető, a spekulációs kötés nem megengedett (281/2001. (XII. 26.) Korm. rendelet 2. sz. melléklet 1.g) szerinti szabályok szerint). Nem szabványosított határidős és opciós ügylet csak devizaárfolyam-kockázat fedezeti céllal köthető.

0%

15%

0%

Átmenetileg (legfeljebb 10 egymást követő munkanapon) az eszközök 20%-a is lehet.

0%

5%

2,50%

A magyar és külföldi részvények, részvénybefektetéseken alapuló instrumentumok, valamint a származtatott ügyletekbe fektető befektetési alapok vonatkozásában külön-külön megadott maximum arány egy időben nem állhat fenn. Ezen


30


instrumentumok maximális aránya összesen 30% lehet, de nem lehet kevesebb, mint 2,5%. A befektetési alapok összege 2,5% és 32,5% között kell, hogy legyen. A magyar részvények és részvénytúlsúlyos befektetési alapok együttes aránya összesen 17,5%-a lehet. A magyar és külföldi részvények, részvénybefektetéseken alapuló instrumentumok vonatkozásában külön-külön megadott minimum arány egy időben nem állhat fenn. A portfolió referencia indexe: Súly 80,0 % 2,5 % 2,5 % 11,25 % 3,75 %

Index MAX BUX RMAX DJ Euro Stoxx 50 index (Fejlett Európa) Standard & Poor’s 100 index (USA)

ELDORADO BUSINESS (Növekedési) portfólió Az ELDORADO BUSINESS egy növekedési portfolió, esetében olyan hosszú távú, dinamikus befektetési portfoliót kell kialakítani, amely magasabb hozam-kockázati profilú eszközök bevonásával, a Pénztár által vállalható kockázat mellett, a lehető legmagasabb hozamot biztosítja. A befektetési portfolió kialakítása és kezelése során a hosszú távú szemlélet melletti hozammaximalizálásra kell törekedni. A Portfolióban a részvények, részvénybefektetésen alapuló befektetési instrumentumok arányának a befektetett eszközök 40 százalékát meg kell haladnia. Eszközcsoport Fedezeti tartalék Magyar állampapírok, MNB kötvények, államilag garantált kötvények Egyéb (nem állam-) kötvények Külföldi kötvények Jelzáloglevelek Magyar részvények Magyarországon kibocsátott befektetési

Min. arány

Max. arány

Cél arány

Megjegyzés

27,50% 57,50% 42,50% részportfolió durationje: - legalább 2 év - legfeljebb a MAX index átlagdurationje + 1 év

0% 0% 0% 0% 0%

10%

0%

10% 0% 15% 7,50% 22,50% 7,50% 50%

12,50%


-

31


jegyek Külföldi befektetési jegy

0%

Külföldi részvények

0%

a Standard&Poor’s 100, a Euro Stoxx 27,50% 12,50% 50, a CECE (EUR), az MSCI BRIC kosarában szereplő részvények

Struktúrált termékek*

0%

5%

0%


0%

5%-

0%

a Standard&Poor’s 100, a Euro Stoxx 50, a CECE (EUR), az MSCI BRIC kosarában szereplő részvényeken kívül azon tőzsdéken forgó részvények, amelyek a fenti indexekben lévő részvények kibocsátó országát reprezentálják. a vagyonkezelőnek meg kell jelölnie, hogy a termék melyik benchmarkelemmel legyen benchmarkolva Ilyen eszköz csak fedezeti vagy arbitrázs céljából köthető, a spekulációs kötés nem megengedett (281/2001. (XII. 26.) Korm. rendelet 2. sz. melléklet 1.g) szerinti szabályok szerint). Nem szabványosított határidős és opciós ügylet csak devizaárfolyam-kockázat fedezeti céllal köthető.

Bankszámlapénz és bankbetét

0%

15%

0%

Származtatott befektetési alapok

0%

5%

5%

12,50%

-

Átmenetileg (legfeljebb 10 egymást követő munkanapon) az eszközök 20%-a is lehet. Benchmark: RMAX

*A strukturált termékek olyan instrumentumok, amelyek két vagy több termék egyetlen termékbe tömörítésével jönnek létre. A strukturált termékek alapja jellemzően valamilyen fix kamatozású instrumentum, melyet általában részvényekkel, opciókkal, árupiaci vagy határidős termékekkel egészítenek ki. A kockázatos eszközökkel való ötvözés következtében a termékekben tőkeáttétel jelenhet meg, így a strukturált termékek kockázata lényegesen meghaladja mind a kötvénypiaci,mind az egyedi részvénybefektetés szintjét. A magyar és külföldi részvények, részvénybefektetéseken alapuló instrumentumok vonatkozásában külön-külön megadott minimum arány egy időben nem állhat fenn, csak akkor, ha strukturált termékeken keresztül van megfelelő mennyiségű plusz részvényállomány. A részvény alapú befektetések együttes aránya –ideértve a származtatott ügyletekbe fektető befektetési alapot is- nem lehet kevesebb, mint 35% és nem lehet több mint, 65%. A befektetési jegyek állománya összesen nem lehet kevesebb, mint 10% és nem lehet több mint, 50%.


32


A nemzetközi részvény és az ilyen instrumentumokba fektető befektetési alapok állománya összesen nem lehet kevesebb, mint 25% és nem lehet több mint, 55%. A strukturált termékeket a PSZÁF 2007. április 24-én kelt állásfoglalásának megfelelően a "befektetési célnak" megfelelően kell benchmarkolni. A portfolió referencia indexe: Súly 45,0 % 5,0 % 5,0 % 16,0 % 16,0 % 6,5 % 6,5 %

Index MAX RMAX BUX CECEEUR (Közép-Kelet Európa) MSCI BRIC (Brazília, Oroszország, India, Kína) DJ Euro Stoxx 50 index (Fejlett Európa) Standard & Poor’s 100 index (USA)

Likviditási és a működési tartalék Min. Max. arány arány Likviditási tartalék Magyar állampapírok 70% 100% és MNB kötvények Bankszámlapénz és 0% 30% bankbetét Működési tartalék Magyar állampapírok 70% 100% és MNB kötvények Bankszámlapénz és 0% 30% bankbetét Eszközcsoport

Cél arány

Megjegyzés (Hatályos: 2013. 08. 21-től)

85% 15%

átmenetileg (legfeljebb 10 egymást követő munkanapon) az eszközök 100%-a is lehet

85%

-

15%

átmenetileg (legfeljebb 10 egymást követő munkanapon) az eszközök 100%-a is lehet

A referencia indexek: A likviditási és a működési tartalék esetében: 100% RMAX


33


A választható portfoliók 2014. évben elért hozamai és a referencia hozamok:

Portfolió

2014. évi nettó hozamráta

2014. évi referencia hozamráta

10 éves átlagos nettó hozamráta (2005-2014)

10 éves átlagos referencia hozamráta

10 éves átlagos vagyonnövekedési mutató

(2005-2014)

Konzervatív (Eldorado Standard)

7,74%

6,95%

7,04%

7,36%

6,99%

10,02%

11,88%

7,09%

8,05%

7,48%

7,78%

9,92%

5,96%

6,02%

6,54%

0,14%

0,62%

4,47%

4,87%

3,59%

Kiegyensúlyozott (Eldorado Medium) Növekedési (Eldorado Business)

Eldorado Fix

A fenti táblázat alapján megállapítható, hogy 2014. évben az Eldorado Standard portfolió a referencia hozam szintje fölött teljesített. A túlteljesítés mértéke 0,79% volt. A nominálisan legjobban teljesítő Eldorado Medium portfolió 10,02%-os hozamot ért el, de a referencia hozam szintjétől 1,86%-kal elmaradt. A növekedési portfolió 2,14%-kal teljesített a referenciahozam szintje alatt. A pénzpiaci jellegű Eldorado Fix portfolió a kedvezőtlen kamat kondíciók miatt alacsony hozamot ért el és a referencia hozam szintjétől is 0,48%-kal elmaradt. Az egyes portfoliók hosszú távú teljesítményét értékelve megállapítható, hogy az Eldorado Business növekedési portfolió 10 éves átlagos hozamrátája csak kis mértékben 0,06%-kal maradt el a referenciahozam szintjétől. A többi portfolió 10 éves átlagos hozamrátája 0,32%-0,96%-kal maradt el a 10 éves átlagos referencia hozamráta szintjétől.


34


A 2015. évre érvényes befektetési politika A Pénztár Befektetési politikáját a négy választható portfólió tekintetében 2015. évben változatlan formában fenn kívánja tartani a májusra tervezett közgyűlésig. Az Igazgatótanács a soron következő közgyűlésre előterjesztést készít elő a Választható portfoliós szabályzat és a Befektetési politika módosítására vonatkozóan. Így az egyes portfoliók 2015. évre érvényes benchmarkjai a 2014. évvel egyezően a következők szerint alakultak: Eldorado Fix: Súly 100,0 %

Index A kamatperiódust megelőző hónap 15. napján érvényes 3 hónapos BUBOR-200Bsp

Eldorado Standard: Súly 60,0 % 40,0 %

Index RMAX MAX

Eldorado Medium: Súly 80,0 % 2,5 % 2,5% 11,25 % 3,75 %

Index MAX BUX MAX DJ Euro Stoxx 50 index (Fejlett Európa) Standard & Poor’s 100 index (USA)

Eldorado Business: Súly 45,0 % 5,0% 5,0 % 16,0 % 16,0 % 6,5 % 6,5 %

Index MAX RMAX BUX CECEEUR (Közép-Kelet Európa) MSCI BRIC (Brazília, Oroszország, India, Kína) DJ Euro Stoxx 50 index (Fejlett Európa) Standard & Poor’s 100 index (USA)


35


Likviditási és a működési tartalék A likviditási tartalék esetében: 100% RMAX A működési tartalék esetében: 100% RMAX

15. Az önkéntes nyugdíjpénztárra vonatkozó kiegészítések Az önkéntes nyugdíjpénztárban munkaviszonyban foglalkoztatottak átlagos létszáma 2014. december 31-én 13,5 fő volt, ebből 3 fő állományban lévő kismama. Elszámolt bérköltség: Adatok eFt-ban 2013. év Bérköltség

2014. év 41 139

32 875

39 246

30 991

1 893

1 884

5 690

4 603

Bérjárulékok

11 730

9 454

Személyi jellegű ráfordítások összesen:

58 559

46 932

- munkaviszonyban állók - állományba nem tartozók munkadíja Személyi jellegű egyéb kifizetések

A Pénztár 2014-ben ügyvezetőt nem alkalmazott. Az IT, EB tagok részére a tárgyidőszakban bruttó 1.680 eFt tiszteletdíj került elszámolásra. 16. Ellenőrzések, önellenőrzések A Pénztár felügyeleti szerve - a Magyar Nemzeti Bank - a tárgyidőszakban a Pénztárnál átfogó ellenőrzést folytatott, melyre 2014. január 09-től kezdődően került sor, a vizsgálat befejező időpontja 2014. február 28. Vizsgálat alá vont időszak: 2011. március 4-től a vizsgálat helyszíni szakaszának lezárásáig.


36


Az ellenőrzés megállapításait tartalmazó határozat a Pénztárhoz 2014. szeptember 26-án érkezett meg. A határozatban szereplő megállapításokat a Pénztár elfogadta, a határozatban előírt kötelezéseket teljesítette és igazolta az MNB felé. Az adóhatóság a vonatkozó adóévet követő 6 éven belül bármikor vizsgálhatja a könyveket és nyilvántartásokat és pótlólagos adót vagy bírságot állapíthat meg. A Társaság vezetőségének nincs tudomása olyan körülményről, amelyből a Társaságnak ilyen címen jelentős kötelezettsége származhat. 17. Rendkívüli események A pénztárnál a tárgyidőszakban rendkívüli bevétel és ráfordítás nem merült fel.

Budapest, 2015. május 19.

Schaub Erika IT elnök

Mellékletek: 1. Cash-flow kimutatás 2014. év 2. Portfólió állomány 2014.12.31. 3. Tartalékok alakulása 2014. év 4. Tisztségviselők 5. Cégjegyzésre jogosultak adatai 6. Függő tételek alakulása 2014. év 7. Határidős ügyletek eredménye 2014. év 8. Taglétszám alakulása korévenként 2014. év 9. Szolgáltatást igénybevevők létszáma korévenként 2014. év


37


1. sz. melléklet Cash-Flow kimutatás 2014. év Megnevezés Működés és kiegészítő vállalkozási tevékenység mérleg szerinti eredménye (+/-) Immateriális javak nettó értékében bekövetkezett állományváltozás (+/-) Immateriális javakra adott előlegek állomány változása (+/-) Tárgyi eszközök (beruházások és beruházásra, felújításra adott előlegek kivételével) nettó értékében bekövetkezett állományváltozás (+/-) Beruházások, beruházásra, felújításra adott előlegek állomány változása (+/-) Befektetett pénzügyi eszközök (hosszú lejáratú bankbetétek kivételével) állomány változása (+/-) Készletek (készletekre adott előlegek kivételével) értékében bekövetkezett állományváltozás (+/-) Készletekre adott előlegek állományváltozása (+/-) Tartaléktőke állomány változása (+/-) Követelésállomány változása (+/-) Forgóeszközök között kimutatott értékpapírok állományváltozása (+/-) Működési céltartalék állományváltozása, céltartalékok egymás közötti átcsoportosítása miatt (+/-) Meg nem fizetett tagdíjak tartalék állományának változása (+/-) Hosszú lejáratú kötelezettségek állomány változása (+/-) Tagokkal szembeni kötelezttségek állomány változása (+/-) Szállítói kötelezettség állomány változása (+/-) Hitelfelvétel, kapott kölcsönök (+) Hitel, kölcsön visszafizetés (-) Azonosítatlan függő befizetés állomány változása (+/-) Egyéb rövid lejáratú kötelezettség állomány változása (+/-) Hosszú lejáratú bankbetétek elhelyezése (-) Hosszú lejáratú bankbetétek megszüntetése (+) Aktív időbeli elhatárolások állomány változása (+/-) Passzív időbeli elhatárolások állomány változása (+/-) Fedezeti céltartalékképzés (+) Fedezeti céltartalékba átcsoportosítás likviditási céltartalékból (+) Fedezeti céltartalékba átcsoportosítás tartaléktőkéből (+) Más pénztártól átlépő pénztártagok áthozott tagi követelése (+) Likviditási céltartalékba átcsoportosítás fedezeti tartalékból (-) Más pénztárba átlépő pénztártagok átvitt tagi követelése (-) Tagoknak, kedvezményezetteknek visszatérítés fedezeti céltartalékból (-) Fedezeti céltartalék felhasználás szolgáltatásnyújtásra (-) Egyéb fedezeti céltartalék állományváltozás (+/-) Likviditási céltartalékképzés (+) Likviditási céltartalékba átcsoportosítás fedezeti céltartalékból (+) Likviditási céltartalékba átcsoportosítás tartaléktőkéből (+) Likviditási céltartalékból átcsoportosítás fedezeti tartalékba (-) Likviditási céltartalék átcsoportosítás tartaléktőkébe (-) Egyéb likviditási céltartalék állományváltozás (+/-) Pénzeszköz változás Készpénz állomány változása (forint- és valutapénztár) Számlapénz (pénztári elszámolási számla, éven belüli lejáratú forint és deviza betétszámlák, egyéb elkülönített betétszámlák) állomány változása


Előző év

Tárgyév

-48 854

-39 001

4 145

6 548

0 244

0 240

0

0

0

0

0 0

0 0

33 589

31 704

-39 913

6 313

-4 365 101

-2 198 772

-2 54 438 0 -461

203 -25 390 0 1 010

-2 509

-2 830

1

-1

0 -3 440 7 139 0 0 135 -878

0 -2 620 1 392 0 0 21 689

2 914 038 46 0 89 537 382 181 552

3 368 177 429 0 122 703 379 69 598

625 283 468 313 2 619 606

593 671 445 788 -43 928

-282

1 460

382 0 46 3 10 317

379 0 429 22 165

-3 402

119 004

30

58

-3 432

118 946

38


Portfólió állomány választható porfóliós rendszert működtető önkéntes nyugdíjpénztrárnál Nagyságrend: ezer forint Kiegyensúlyozott portfolió

Sorszám

Sorkód

Megnevezés

001

72OB1

Portfólió azonosító kódja

002

72OB2

Portfólió összesen

003

72OB21

Bankszámlák és készpénz összesen

004

72OB211

Házipénztár (forint és valuta)

005

72OB212

Pénzforgalmi számla és befektetési számla

006

72OB212001

Kiegyensúlyozott portfolió befektetési alszámla

72OB212002 Konzervatív portfolió befektetési alszámla

72OB212003 Növekedési portfolió befektetési alszámla

72OB212004 Fix portfolió befektetési alszámla

72OB212005 Működési portfolió befektetési alszámla

72OB212006 Likviditási portfolió befektetési alszámla

72OB212007 Főszámla (függő) CIB

72OB212008 Működési alszámla

72OB212009 Téves utalások elszámolása számla

72OB212010 Elszámolások számla

72OB212011 Tagi kölcsön elszámolási számla

72OB212012 Befektetési számla függő

ISIN/ azonosító kód

Tétel neve

Konzervatív portfolió

Ár (eFt) Darabszám Portfólió illetve illetve Könyv szerinti azonosító Piaci érték árfolyam kötvény érték kódja (%) névértéke

Növekedési portfolió


Darabszám illetve kötvény névértéke

Könyv szerinti érték

Piaci érték




Szolgáltatási számlák portfóliója

Fix portfolió

Portfólió Piaci érték azonosító kódja



Piaci érték

Darabszám Könyv illetve szerinti kötvény érték névértéke

Likviditási és kockázati portfólió Működési portfólió összesen összesen

Fedezeti portfólió összesen

Piaci érték

Darabszám illetve Könyv kötvény szerinti érték névértéke


Piaci érték


Piaci érték

Azonosítatlan (függő) befizetések Darabszám Könyv illetve szerinti kötvény érték névértéke

Piaci érték

Portfóliók összesen


Piaci érték

Könyv szerinti Piaci érték érték

1

2

3

4

5

6

7

8

9

10

11

12

13

14

15

16

17

18

19

44

45

46

47

48

49

50

51

52

53

54

55

56

57

58

59

60

61

62

a

b

c

d

e

f

g

h

i

j

k

l

m

n

o

p

q

r

s

au

av

az

ba

bb

bc

bd

be

bf

bg

bh

bi

bj

bk

bl

bm

bn

bo

bp

0001

0002

15 038 122 16 784 043

104040270002733100000004 104040270002733200000003 104040270002733300000002 104040270002733400000001 104040270002733500000000 104040270002733600000009 107020196589599352000001 107020196589599351100005 107020196589599352100008 107020196589599352200005 107020196589599352300002 104040270002733700000008

0003

824 637 861 603

0004

1 954 250 2 093 475

363 921 364 009

7 572 8 158

18 188 502 20 111 288

50 864 51 150

18 641 18 683

144 331

147 008

826

826

42 045

42 327

362 639

362 727

0

0

549 841

552 888

3 409

3 409

784

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

94

94

144 331

147 008

826

826

42 045

42 327

362 639

362 727

0

0

549 841

552 888

3 315

3 315

784

0001

3 508

3 508

0002

0

0 0003

0

0 0004

0

0

0

0

0

3 508

3 508

0

0

0001

0

0

0002

816

816 0003

0

0 0004

0

0

0

0

0

816

816

0

0001

0

0

0002

0

0 0003

418

419 0004

0

0

0

0

0

418

419

0001

0

0

0002

0

0 0003

0

0 0004

362 639

362 727

0

0

0

362 639

0001

0

0

0002

0

0 0003

0

0 0004

0

0

0

0

0

0001

0

0

0002

0

0 0003

0

0 0004

0

0

0

0

0001

0

0

0002

0

0 0003

0

0 0004

0

0

0

0001

0

0

0002

0

0 0003

0

0 0004

0

0

0001

0

0

0002

0

0 0003

0

0 0004

0

0001

0

0

0002

0

0 0003

0

0 0004

0001

0

0

0002

0

0 0003

0

784

40 990 40 969

18 298 997 20 222 090

3 524

3 524

557 558

0

0

94

560 605 94

784

3 524

3 524

557 464

560 511

0

0

0

0

0

3 508

3 508

0

0

0

0

0

0

816

816

0

0

0

0

0

0

0

418

419

362 727

0

0

0

0

0

0

0

362 639

362 727

0

0

684

684

0

0

0

0

0

684

684

0

0

0

0

0

784

784

0

0

0

784

784

0

0

0

0

0

0

0

0

3 181

3 181

0

3 181

3 181

0

0

0

0

0

1 215

1 215

0

0

0

0

0

1 215

1 215

0

0

0

0

0

0

290

290

0

0

0

0

0

290

290

0

0

0

0

0

0

0

958

958

0

0

0

0

0

958

958

0 0004

0

0

0

0

0

0

0

168

168

0

0

0

0

0

168

168

343

0001

0

0

0002

0

0 0003

0

0 0004

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

343

343

0

343

72OB212013 Úton lévő tétel

0001

0

0

0002

0

0 0003

0

0 0004

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

72OB212014 Befektetési számla K&H EUR

0001

45 140

45 217

0002

10

10 0003

10 592

10 603 0004

0

0

0

0

0

55 742

55 830

0

0

0

0

0

0

0

55 742

55 830

72OB212015 Befektetési számla K&H USD

0001

95 683

98 283

0002

0

0 0003

30 988

31 258 0004

0

0

0

0

0

126 671

129 541

0

0

0

0

0

0

0

126 671

129 541

72OB212016 Befektetési számla K&H PLN

0001

0

0

0002

0

0 0003

47

47 0004

0

0

0

0

0

47

47

0

0

0

0

0

0

0

47

47


39

0


Lekötött betét (betétszerződés): hitelintézeti betétszámlán lekötött pénzösszeg

007

72OB213

0

008

72OB213001 Lekötött betét

0

0

009

72OB22

Értékpapírok összesen

14 866 952

16 634 159

822 143

859 109

1 903 725

2 043 919

010

72OB221

Hitelviszonyt megtestesítő értékpapírok (kötvények)

10 380 853

11 467 391

763 581

797 641

642 953

011

72OB22101 Magyar állampapír

8 190 258

9 159 097

695 066

727 638

448 848

012

Értékpapír, melyben foglalt kötelezettség 72OB22102 teljesítéséért a magyar állam készfizető kezességet vállal

1 747 578

1 859 409

68 515

70 003

013

72OB22103 Külföldi állampapír

0

0

0

014

72OB2210300 1

0

0

0

0

0

0

143 204

144 802

143 204

144 802

299 813

304 083

299 813

304 083

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0001

0001

015

Értékpapír, melyben foglalt kötelezettség 72OB22104 teljesítéséért külföldi állam készfizető kezességet vállal

016

72OB2210400 1

017

Magyarországon bejegyzett gazdálkodó 72OB22105 szervezet által nyilvánosan forgalomba hozott kötvény

018

72OB2210500 MOL HB 3,875 10/15 1

019

Külföldön bejegyzett gazdálkodó 72OB22106 szervezet által nyilvánosan forgalomba hozott kötvény

020

72OB2210600 Magnolia 03/29/49 1

0001

XS0231264275

XS0247761827

321,781683 0001

304,083605 0001

0

0

0002

0

0

0

0 0004

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

7 572 8 158

17 600 392

19 545 345

47 455

47 741

17 857

17 899

37 466

37 445

17 703 170 19 648 430

691 213

0

0

7 572 8 158

11 794 959

12 964 403

47 455

47 741

17 857

17 899

37 466

37 445

11 897 737 13 067 488

489 183

0

0

7 572 8 158

9 341 744

10 384 076

47 455

47 741

17 857

17 899

37 466

37 445

9 444 522 10 487 161

118 255

125 124

0

0

0

0

1 934 348

2 054 536

0

0

0

0

0

0

1 934 348 2 054 536

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0 0003

0

0 0004

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0 0003

0

0 0004

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

159 116

160 891

0

0

0

0

0

0

0

0 0003

0

0

159 116

160 891

0

0

0

0

0

0

0

359 751

364 900

0

0

0

0

0

0

359 751

364 900

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0002

0002

0

0

0 0003

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

159 116

160 891

159 116

160 891

359 751

364 900

359 751

364 900

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

59 938

60 817

0

0

0

0

0

0 0003

59 938

60 817 0004

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0 0003

0

0 0004

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0 0003

0

0 0004

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0 0003

0

0 0004

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0002

0

0

0

0

0

0

669 838

0

0

467 995

462 986

0

0

0

0

1 167 825

1 132 824

0

0

0

0

0

0

029

72OB2221

A Budapesti Értéktőzsdére vagy más elismert értékpapírpiacra bevezetett Magyarországon nyilvános forgalomba hozott részvény

595 776

568 510

0

0

169 736

163 528

0

0

0

0

765 512

732 038

0

0

0

0

0

0

0001

0

16 089 0004

0

699 830

026

0

15 912

0002

Részvények

025

0001

0

0

72OB222

024

0

0

028

023

0001

0

0

16 089

027

022

0

0

15 912

Magyarországon bejegyzett hitelintézet 72OB22107 által nyilvánosan forgalomba hozott kötvény 72OB2210700 Külföldön bejegyzett hitelintézet által 72OB22108 nyilvánosan forgalomba hozott kötvény 72OB2210800 Magyarországi helyi önkormányzat által 72OB22109 nyilvánosan forgalomba hozott kötvény Külföldi önkormányzat által nyilvánosan 72OB22110 forgalomba hozott kötvény 72OB2211000

021

0

0

0002

0002

0002


0

0

0

0

0

0

0

0

1 167 825 1 132 824

765 512

732 038

40


027

72OB22110001

028

72OB222

029

030

0

0

699 830

669 838

0 0003

0

0

595 776

568 510

14 172

22 001

0002

0

0

0

0

0 0003

10 000

5 082

8 800 0004

2 500

5 000

7 250

0002

0

0

0 0003

1 000

2 000

0,187000 0001

290 000

65 566

54 230

5,239000 0001

1 500

4 702

7 859

0002

0

0

0 0003

66 500

0002

0

0

0 0003

750

HU0000073507

0,338000 0001

200 000

63 785

67 600

0002

0

0

0 0003

72OB2221006 MASTERPLAST Nyrt.

HU0000093943

0,420000 0001

100 000

50 107

42 000

0002

0

0

72OB2221007 MOL

HU0000068952

11,545000 0001

10 500

121 071

121 222

0002

0

72OB2221008 OTP

HU0000061726

72OB2221009 PannErgy

HU0000089867

72OB2221010 RÁBA

HU0000073457

3,811000 0001

35 000

140 622

133 385

0002

0,309000 0001

30 000

9 868

9 270

0002

1,060000 0001

15 500

20 225

16 430

0002

72OB2221011 Richter Gedeon Törzsrészvény 72OB2221012 SYNERGON DEMAT

HU0000123096

3,535000 0001

22 500

76 780

79 538

HU0000069950

0,103000 0001

75 000

23 878

7 725

0

0

0

0

HU0000093257

0,880000 0001

25 000

72OB2221002 Alteo Nyrt.

HU0000103593

2,900000 0001

72OB2221003 CIG Pannónia Életbiztosító

HU0000097738

72OB2221004 DANUBIUS

HU0000074067

72OB2221005 MTELEKOM

72OB2222

032

72OB2222001

034

0

A Budapesti Értéktőzsdére vagy más elismert értékpapírpiacra bevezetett 72OB2221 Magyarországon nyilvános forgalomba hozott részvény 72OB2221001 Állami Nyomda Törzsrészvény

031

033

0001 Részvények

Ma-on kibocsátott, nyilvánosan forg-ba hozott részvény, melynek kibocsátója köt. vállalt az általa adott értékpapír fél éven belüli, bármely tőzsdére vagy elismert értékpapírpiacra történő bevezetésére és a bev-nek nincs törvényi v. egyéb akadálya 0001

0002

0

0

0

0

467 995

0

462 986

0 0004

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

1 167 825

1 132 824

0

0

0

0

0

0

169 736

163 528

0

0

0

0

0

0

0

0

0

35 000

2 900 0004

0

0

0

0

0

14 829

12 435 0004

0

0

0

0

2 250

3 929 0004

0

0

0

0

50 000

15 758

16 900 0004

0

0

0

0 0003

25 500

13 455

10 710 0004

0

0

0

0 0003

3 000

34 898

34 635 0004

0

0

0

0 0003

9 500

38 751

36 205 0004

0

0

0 0003

10 000

3 242

3 090 0004

0

0

0 0003

5 000

6 414

5 300 0004

0002

0

0

0 0003

7 500

25 593

0002

0

0

0 0003

20 500

7 464

0

0

0

0 0003

765 512

732 038

0

0

0

0

0

0

19 254

30 801

0

0

0

0

0

0

0

0

35 000

3 500

7 000

10 150

0

0

0

0

0

0

0

0

0

356 500

80 395

66 665

0

0

0

0

0

0

0

0

2 250

6 952

11 788

0

0

0

0

0

0

0

0

0

250 000

79 543

84 500

0

0

0

0

0

0

0

0

0

125 500

63 562

52 710

0

0

0

0

0

0

0

0

0

13 500

155 969

155 857

0

0

0

0

0

0

0

0

0

44 500

179 373

169 590

0

0

0

0

0

0

0

0

40 000

13 110

12 360

0

0

0

0

0

0

0

0

20 500

26 639

21 730

0

0

0

26 512 0004

0

0

0

0

0

30 000

102 373

106 050

0

0

2 112 0004

0

0

0

0

0

95 500

31 342

9 837

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

1 167 825

1 132 824

765 512

732 038

19 254

30 801

3 500

7 000

10 150

0

356 500

80 395

66 665

0

2 250

6 952

11 788

0

0

250 000

79 543

0

0

0

125 500

63 562

52 710

0

0

0

0

13 500

155 969

155 857

0

0

0

0

0

44 500

179 373

169 590

0

0

0

0

0

40 000

13 110

12 360

0

0

0

0

0

20 500

26 639

21 730

0

0

0

0

0

0

30 000

102 373

106 050

0

0

0

0

0

0

95 500

31 342

9 837

0

0

0

0

0

0

0

0

0 0004

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

402 313

400 786

0

0

0

0

0

0

402 313

400 786

0

0002

0

0

0 0003

2 500

30 045

33 006 0004

0

0

0

0

0

2 500

30 045

33 006

0

0

0

0

0

0

0

0

2 500

30 045

33 006

0

0

0002

0

0

0 0003

500

14 661

13 852 0004

0

0

0

0

0

500

14 661

13 852

0

0

0

0

0

0

0

0

500

14 661

13 852

0

0

0

0002

0

0

0 0003

1 500

9 670

10 062 0004

0

0

0

0

0

1 500

9 670

10 062

0

0

0

0

0

0

0

0

1 500

9 670

10 062

0

0

0

0002

0

0

0 0003

3 000

19 171

18 171 0004

0

0

0

0

0

3 000

19 171

18 171

0

0

0

0

0

0

0

0

3 000

19 171

18 171

2,253353 0001

27 500

64 172

61 967

0002

0

0

0 0003

5 000

11 263

11 267 0004

0

0

0

0

0

32 500

75 435

73 234

0

0

0

0

0

0

0

0

32 500

75 435

73 234

8,041838 0001

0

0

0

0002

0

0

0 0003

2 500

27 993

20 104 0004

0

0

0

0

0

2 500

27 993

20 104

0

0

0

0

0

0

0

0

2 500

27 993

20 104

53,799000 0001

0

0

0

0002

0

0

0 0003

250

11 097

13 450 0004

0

0

0

0

0

250

11 097

13 450

0

0

0

0

0

0

0

0

250

11 097

13 450

6,930729 0001

0

0

0

0002

0

0

0 0003

1 500

12 020

10 396 0004

0

0

1 500

12 020

10 396

0

0

0

0

0

0

0

0

1 500

12 020

10 396

PLTLKPL00017

0,614682 0001

0

0

0

0002

0

0

0 0003

15 000

10 167

9 220 0004

0

0

0

0

0

15 000

10 167

9 220

0

0

0

0

0

0

0

0

15 000

10 167

9 220

PLPGER000010

1,395593 0001

0

0

0

0002

0

0

0 0003

17 500

21 701

24 423 0004

0

0

0

0

0

17 500

21 701

24 423

0

0

0

0

0

0

0

0

17 500

21 701

24 423

72OB2223011 PKN ORLEN

PLPKN0000018

3,614210 0001

0

0

0

0002

0

0

0 0003

5 500

20 078

19 878 0004

0

0

0

0

0

5 500

20 078

19 878

0

0

0

0

0

0

0

0

5 500

20 078

19 878

72OB2223012 PKO BANK POLSKI

PLPKO0000016

2,641949 0001

0

0

0

0002

0

0

0 0003

20 000

52 365

52 839 0004

0

0

0

0

0

20 000

52 365

52 839

0

0

0

0

0

0

0

0

20 000

52 365

52 839

72OB2223013 Polskie Gornictwo Naftove I Gazownict

PLPGNIG00014

0,328766 0001

0

0

0

0002

0

0

0 0003

30 000

11 614

9 863 0004

0

0

0

0

0

30 000

11 614

9 863

0

0

0

0

0

0

0

0

30 000

11 614

9 863

72OB2223014 Polytec Holding AG

AT0000A00XX9

1,968063 0001

20 000

39 882

39 361

0002

0

0

0 0003

5 000

9 911

9 840 0004

0

0

25 000

49 793

49 201

0

0

0

0

0

0

0

0

25 000

49 793

49 201

72OB2223015 PZU

PLPZU0000011

35,905680 0001

0

0

0

0002

0

0

0 0003

1 200

36 503

43 087 0004

0

0

0

0

0

1 200

36 503

43 087

0

0

0

0

0

0

0

0

1 200

36 503

43 087

104 054

101 328

PLPEKAO00016

13,202356 0001

0

0

72OB2223002 Bank Zachodni

PLBZ00000044

27,705000 0001

0

72OB2223003 CEZ AS

CZ0005112300

6,707850 0001

72OB2223004 Erste Bank

AT0000652011

6,056909 0001

72OB2223005 FACC

AT00000FACC2

72OB2223006 KGHM Polska

PLKGHM000017

72OB2223007 Komercni Banka

CZ0008019106

72OB2223008 OMV AG

AT0000743059

72OB2223009 Orange Polska 72OB2223010 PGE


298 259

299 458

0

84 500

0002

Tőzsdére vagy más elismert értékpapírpiacra bevezetett, külföldön 72OB2223 kibocsátott, nyilvánosan forgalomba hozott részvény 72OB2223001 Bank Pekao

0

0

41


Külföldön kibocsátott, nyilvánosan forg-ba hozott részvény, melynek kibocsátója köt. vállalt az általa adott értékpapír fél éven belüli, bármely tőzsdére v. elismert értékpapírpiacra történő bevezetésére és a bev-nek nincs törvényi v. egyéb akadálya

035

72OB2224

036

72OB2224001

037

72OB223

Befektetési jegyek, illetve egyéb kollektív befektetési értékpapír

3 372 640 4 064 859

038

72OB2231

Magyarországon bejegyzett befektetési alap befektetési jegye, ide nem értve az ingatlan befektetési alapot

2 379 264 2 910 699

039

72OB2231001 ARANY OROSZLÁN BEF.JEGY

HU0000701818

0,000938 0001

1 469 186 847

0002

72OB2231002 GENERALI ABSZOLÚT HOZAM

HU0000706833

0,001193 0001

489 736 469

608 000

584 236

0002

72OB2231003 GENERALI GOLD "A"

HU0000706809

0,002415 0001

0

0

0

0002

72OB2231004 Generali IPO részvény Alap

HU0000706791

0,001306 0001

118 901 917

150 000

155 331

72OB2231005 Generali Mustang Amerikai részvény alap

HU0000705603

0,001528 0001

371 694 500

400 000

72OB2231006 Generali Tripla 5 Bef. Alap Bef.jegy

HU0000709415

10,725000 0001

0

0

72OB2231007 K&H Kötvény Befektetési Jegy

HU0000702345

0,006781 0001

33 190 000

200 988 0

0

0

0

040

72OB2232

041

72OB2232001

0001

Magyarországon bejegyzett ingatlan befektetési alap befektetési jegye 0001 Külföldön bejegyzett befektetési alap befektetési jegye, ide nem értve az ingatlan befektetési alapot

0

0

0

0

0

0

0

0 0003

0

0

722 900

816 219

0

0

294 499

357 746

0

0

0 0003

98 921 084

80 500

92 787 0004

0

0

0 0003

57 962 713

71 000

69 147 0004

0

0

0 0003

23 977 759

38 000

57 896 0004

0002

0

0

0 0003

15 853 588

20 000

568 009

0002

0

0

0 0003

69 678 362

0

0002

0

0

0 0003

1 000

225 045

0002

0

0

0 0003

0

0 0002

0

0 0

0

51 461

0002

0

0

0 0003

0

0

0 0004

1 020 276 1 378 078

0002

0

0

0

0

0

0

0 0004

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0 1 568 107 931

0

0

0

0

0

0

547 699 182

0

0

0

0

0

0

23 977 759

20 711 0004

0

0

0

0

0

0

75 000

106 480 0004

0

0

0

0

0

0

9 999

10 725 0004

0

0

0

0

0

0

1 000

9 999

0

0 0004

0

0

0

0

0

0

33 190 000

200 988

0

0

0

0

0

0

0

0

0 0003

0

0 0004

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

042

72OB2233

043

72OB2233001 Ishares ATX ETF

DE000A0D8Q23

6,861453 0001

72OB2233002 ETF Guggenheim Bric (CLAYMORE)

US18383M1009

7,403344 0001

0

0

0

0002

0

0

0 0003

10 500

80 544

77 735 0004

0

0

72OB2233003 Ishares DJ Stoxx 50(DE)

DE0005933956

9,994609 0001

57 500

457 499

574 690

0002

0

0

0 0003

4 000

32 148

39 978 0004

0

72OB2233004 Ishares Euro HY Corp Bond ETF

DE000A1C8QT0

34,159267 0001

10 000

335 511

341 593

0002

0

0

0 0003

1 200

40 261

40 991 0004

72OB2233005 Ishares INC MSCI BRIC Index Fund

US4642866572

9,077324 0001

0

0

0

0002

0

0

0 0003

9 500

85 932

72OB2233006 Vanguard FTSE Em. Mark. ETF

US9220428588

10,370383 0001

0

0

0

0002

0

0

0 0003

7 000

70 945

72OB2233007 SPDR Index SHS FDS Bric 40 ETF

US78463X7984

5,656808 0001

0

0

0

0002

0

0

0 0003

15 500

78 608

72OB2233008 SPDR S&P 500 ETF TRUST

US78462F1030

53,261580 0001

3 500

150 594

186 416

0002

0

0

0 0003

1 000

39 963

0

0

0

0

044

72OB2234

Külföldön bejegyzett ingatlan befektetési alap befektetési jegye

993 376 1 154 160

0

7 500

49 772


428 401

0

458 473

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

4 095 540

4 881 078

0

0

0

0

0

0

4 095 540

4 881 078

2 673 763

3 268 445

0

0

0

0

0

0

2 673 763

3 268 445

1 100 776

1 470 865

0

0

0

0

0

0

0

0

0 1 568 107 931 1 100 776

1 470 865

679 000

653 383

0

0

0

0

0

0

0

0

0

547 699 182

679 000

38 000

57 896

0

0

0

0

0

0

0

0

0

23 977 759

38 000

57 896

134 755 505

170 000

176 042

0

0

0

0

0

0

0

0

0

134 755 505

170 000

176 042

441 372 862

475 000

674 489

0

0

0

0

0

0

0

0

0

441 372 862

475 000

674 489

10 725

0

0

0

0

0

0

0

0

0

1 000

9 999

10 725

225 045

0

0

0

0

0

0

0

0

0

33 190 000

200 988

225 045

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

1 421 777

1 612 633

0

0

0

0

0

0

1 421 777

1 612 633

49 772

51 461

0

0

0

0

0

0

0

7 500

0

0

0

0

0

0

653 383

0

0

0

0

0

10 500

80 544

77 735

0

0

0

0

0

0

0

10 500

80 544

77 735

0

0

0

0

61 500

489 647

614 668

0

0

0

0

0

0

0

61 500

489 647

614 668

0

0

0

0

0

11 200

375 772

382 584

0

0

0

0

0

0

0

11 200

375 772

382 584

86 234 0004

0

0

0

0

0

9 500

85 932

86 234

0

0

0

0

0

0

0

9 500

85 932

86 234

72 593 0004

0

0

7 000

70 945

72 593

0

0

0

0

0

0

0

7 000

70 945

87 680 0004

0

0

0

0

0

15 500

78 608

87 680

0

0

0

0

0

0

0

15 500

78 608

87 680

53 262 0004

0

0

0

0

0

4 500

190 557

239 678

0

0

0

0

0

0

0

4 500

190 557

239 678

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

7 500

49 772

51 461

72 593

42


045

72OB2234001

046

72OB2235

047

72OB2235001

048

72OB224

049

0001

0

0

0

0

0

0

Jelzáloglevél

413 629

432 071

58 562

61 468

69 877

72OB2241

Magyarországon bejegyzett jelzáloghitelintézet által kibocsátott, nyilvánosan forgalomba hozott jelzáloglevél

413 629

432 071

58 562

61 468

050

72OB2242

Külföldön bejegyzett jelzáloghitel-intézet által kibocsátott, nyilvánosan forgalomba hozottjelzáloglevél

0

0

0

051

72OB2242001

0

0

0

052

72OB23

Határidős ügyletek

0

-23 963

053

72OB23001

Határidős ügylet 2015.01.28 EUR

0001

0

-213

72OB23002


0001

0

-3 278

72OB23003


0001

0

-3 701

72OB23004

Határidős ügylet 2015.01.28 USD

0001

0

72OB23005


0001

0

0001

Egyéb kollektív befektetési értékpapír 0001

0001

72OB23006


054

72OB24

Opciós ügyletek

055

72OB24001

056

72OB25

057

72OB25001

058

72OB26

059

72OB26001

060

72OB27

061

72OB27001

062

72OB28

Tagi kölcsön

063

72OB28001

Tagi kölcsön

064

72OB29

Kockázatitőkealap-jegy

065

72OB29001

0001 Repó ügyletek 0001 SWAP ügyletek 0001 Ingatlan 0001 0001 0001 Értékpapír-kölcsönzési ügyletekből származó követelések

0

0 0003

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0 0003

0

0 0004

0

0

0

0

73 501

0

0

0

69 877

73 501

0

0

0

0

0

0

0 0003

0

0 0004

0

0

0

0

0002

0

0 0003

0

0002

0

0 0003

0

0002

0

0 0003

0

-511 0004

-6 526

0002

0

0 0003

0

-3 691

0002

0

0 0003

0

0

-6 554

0002

0

0 0003

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

24 390

24 390

24 390

24 390

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0002

0

0002

0

0002

0002 0002 0002 0002 0002 0002

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

542 068

567 040

0

0

0

0

0

0

0

542 068

567 040

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

-25 214

0

0

0 0004

0

0

0

0

0

0

-213

0

-740 0004

0

0

0

0

-4 018

0

0

0

0

0

-4 212

0

0 0004

0

0

0

0

-6 526

0 0004

0

0

0

0

-3 691

0

0 0004

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0 0003

0

0 0004

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0 0003

0

0 0004

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0 0003

0

0 0004

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0 0003

0004

0

0

0

0

0

1 668

4 843

4 843

1 282

1 282

0

0

1 668

1 668 0003

4 843

4 843 0004

1 282

1 282

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0 0003

0

0 0004

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0 0003

0

0 0004

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0 0003

0

0 0004

0

0

0

0

72OB30

067

72OB30001

068

72OB31

069

72OB31001

070

72OB32

Követelés értékpapír ügyletekből

2 449

2 449

0

0

071

72OB32001

Magnolia 03/29/49 kamat EUR

0001

1 574

1 574

0002

0

0 0003

72OB32002

Spider osztalékkövetelés

0001

875

875

0002

0

0 0003

72OB32003

SPDR BRIC 40 ETF osztalékkövetelés

0001

0

0

0002

0

0 0003

72OB32004

PZU osztalékkövetelés

0001

0

0

0002

0

0 0003

1 526

072

72OB33

Kötelezettségek értékpapír ügyletekből

0

0

0

0

073

72OB33001

0

0

0

0 0003

074

72OB4

Egyéb, tőzsdén vagy más szabályozott piacon jegyzett értékpapír 0001

0001 A portfóliót választó tagok száma

0002

0002

0002

32 484


0 0004

0

1 668

066

0001

-1 251

1 217

3 637

0

0

0 0 0 0 0 0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

542 068

567 040

0

0

542 068

567 040

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

-213

0

0

0

0

0

0

0

-4 018

0

0

0

0

0

0

0

-4 212

0

0

0

0

0

0

0

0

-6 526

0

0

0

0

0

0

0

0

-3 691

-6 554

0

0

0

0

0

0

0

0

-6 554

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

32 183

32 183

0

0

0

0

0

0

32 183

32 183

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0 0 0

0

0

0

-25 214

0 0 0 0

0

0

0

0

0

32 183

32 183

32 183

32 183

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

6 086

6 086

0

0

0

0

0

0

6 086

6 086

315 0004

0

0

0

0

0

1 889

1 889

0

0

0

0

0

0

0

1 889

1 889

250

250 0004

0

0

0

0

0

1 125

1 125

0

0

0

0

0

0

0

1 125

1 125

1 546

1 546 0004

0

0

0

0

0

1 546

1 546

0

0

0

0

0

0

0

1 546

1 546

1 526 0004

0

0

0

0

0

1 526

1 526

0

0

0

0

0

0

0

1 526

1 526

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

315

3 851

3 637

0

641

0

0

7

43


3. sz. melléklet Fedezeti céltartalék alakulása 2014. év Nagyságrend: ezer forint Megnevezés

Előző év

Tárgyév

I. Egyéni számlákon Nyitó állomány

13 416 369

17 763 037

2 222 671

2 490 921

89 537

122 703

1 426 698

1 478 469

396 870

607 462

46

429

Tartaléktőke átcsoportosítás (+/-)

-31 320

-31 682

Szolgáltatások fedezetére átcsoportosítás szolgáltatási tartalékba (-)

470 811

447 121

Tagoknak, kedvezményezetteknek visszatérítés (-)

625 283

593 671

Más pénztárba átlépő tag követelésének átadása (-) Egyéni számlákat terhelő szolgáltatási célú egyéb ráfordítások (-) Egyéni számlákat terhelő befektetésekkel kapcsolatos ráfordítások (-)

181 552

69 598

827 651

823 754

305 030

385 582

2 652 493

-10 900

17 763 037

20 100 713

6 859

7 889

470 811

447 121

Más pénztárból átlépő tagok által hozott tagi követelés (+)

0

0

Szolgáltatási tartalékon jóváírt egyéb bevételek (+)

0

0

Szolgáltatási tartalékot megillető értékelési különbözet (+/-)

123

242

Szolgáltatási tatalékot megillető hozambevételek (+)

523

485

Likviditási tartalékokból átcsoportosítás (+)

0

0

Tartaléktőkéből átcsoportosítás (+)

0

0

468 313

445 788

0

0

0

0

1 877

1 635

0

0

166

66

-71

-90

7 889

8 158

Tárgyévben egyéni számlákon jóváírt szolgáltatási célú bevételek (+) Más pénztárból átlépő tagok által áthozott tagi követelés egyéni számlákon (+) Egyéni számlákat megillető hozambevételek (+) Egyéni számlákat megillető értékelési különbözet (+/-) Likviditási tartalékokból átcsoportosítás (+)

Egyéb változás (+/-) Egyéni számlák záróállománya II. Szolgáltatási tartalékon Nyitó állomány Egyéni számláról tárgyévben átcsoportosított szolgáltatások fedezete (+)

Tagoknak, kedvezményezetteknek nyújtott pénztári szolgáltatások (-) Tagoknak, kedvezményezetteknek visszatérítés (-) Más pénztárba átlépő tag szolgáltatási fedezetének átadása (-) Szolgáltatások folyósításával kapcsolatos kiadások (-) Szolgáltatási számlát terhelő egyéb kiadások (-) Szolgáltatási számlákat terhelő befektetéssel kapcsolatos ráfordítások (-) Egyéb változás (+/-) Szolgáltatási tartalék záró állománya


44


3. sz. melléklet Likviditási céltartalék alakulása 2014. év Nagyságrend: ezer forint Megnevezés Likviditási portfolió értékelési különbözetére Nyitó állomány Tárgyévben likviditási portfolió értékelési különbözetére képzett céltartalék (+) Likviditási portfolió értékelési különbözet tartalékába átcsoportosítás egyéni számláról (+) Likviditási portfolió értékelési különbözet tartalékába átcsoportosítás szolgáltatási tartalékból (+) Likviditási portfolió értékelési különbözet tartalékába átcsoportosítás működési céltartalékból (+) Likviditási portfolió értékelési különbözet tartalékának egyéb bevételei (+) Likviditási portfolió értékelési különbözet tartalékából átcsoportosítás egyéni számlára (-) Likviditási portfolió értékelési különbözet tartalékából átcsoportosítás szolgáltatási tartalékba (-) Likviditási portfolió értékelési különbözet tartalékából átcsoportosítás működési célra (-) Likviditási portfolió értékelési különbözet tartalékának felhasználása egyéb célra (-)

Likviditási portfolió értékelési különbözet tartalékának záró állománya Azonosítatalan befizetések befektetési hozamára Nyitó állomány Tárgyévben az azonosítatlan befizetések befektetési hozamára képzett céltartalék (+) Azonosítatalan befizetések befektetési hozamának kockázati tartalékába átcsoportosítás egyéni számláról (+) Azonosítatalan befizetések befektetési hozamának kockázati tartalékába átcsoportosítás szolgáltatási tartalékból (+) Azonosítatalan befizetések befektetési hozamának kockázati tartalékába átcsoportosítás működési céltartalékból (+) Azonosítatalan befizetések befektetési hozama kockázati tartalékának gyéb bevételei (+) Azonosítatalan befizetések befektetési hozamának kockázati tartalékából átcsoportosítás egyéni számlára (-) Azonosítatalan befizetések befektetési hozamának kockázati tartalékából átcsoportosítás szolgáltatási tartalékba (-) Azonosítatalan befizetések befektetési hozamának kockázati tartalékából átcsoportosítás szolgáltatási tartalékba (-) Azonosítatalan befizetések befektetési hozamának kockázati tartalékának felhasználása egyéb célra (-)

Azonosítatalan befizetések befektetési hozamának kockázati tartalékának záró állománya Egyéb likviditási célokra Nyitó állomány Tárgyévben egyéb likviditási célokra képzett tartalék (+) Egyéb likviditási célokra képzett tartalékba átcsoportosítás egyéni számláról (+) Egyéb likviditási célokra képzett tartalékba átcsoportosítás szolgáltatási tartalékból (+) Egyéb likviditási célokra képzett tartalékba átcsoportosítás működési céltartalékból (+) Egyéb likviditási célokra képzett tartalék egyéb bevételei (+) Egyéb likviditási célokra képzett tartalékból átcsoportosítás egyéni számlára (-) Egyéb likviditási célokra képzett tartalékból átcsoportosítás szolgáltatási tartalékba (-) Egyéb likviditási célokra képzett tartalékból átcsoportosítás működési célra (-) Egyéb likviditási célokra képzett tartalék felhasználás egyéb célokra (-)

Egyéb likviditási célokra képzett tartalék záró állománya


Előző év

Tárgyév 12

51

39

-8

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

51

43

1 696

203

-1 315

404

556

0

0

0

30

0

0

0

46

413

0

0

0

0

718

163

203

31

5 504

17 325

994

1 064

382

379

0

0

0

0

10 807

445

0

17

0

0

0

0

362

138

17 325

19 058

45


4. számú melléklet A Pénztár Igazgatótanácsának tagjai: Elnök:

Paál Zoltán (2014.12.31-ig) Schaub Erika (2015.01.27-től)

Tagok:

Bába-Szabó Magda (2015.01.27-től) Bacskai Sándor József Horváth Gergely Dániel Jánosi Máté Mátraházi István Lengyel Márk Schaub Erika (2015.01.26-ig) Takács Attila Imre Végh József

A Pénztár Ellenőrző Bizottságának tagjai: Elnök:

Hegedűs Anna

Tagok:

Demjénné György Judit dr. Scheffer Zsolt Dr. Vásárhelyi Árpád Ecsedi Paula Radnóti Tibor Szucskó Orsolya


46


5. számú melléklet Cégjegyzésre jogosultak adatai: Paál Zoltán (2014.12.31-ig) Schaub Erika (2015.01.27-től) Schaub Erika (2015.01.26-ig) Bába-Szabó Magda (2015.01.27-től) Mátraházi István Bacskai Sándor Lengyel Márk Horváth Gergely Jánosi Máté Végh József Takács Attila

IT elnök IT elnök IT tag IT tag IT tag IT tag IT tag IT tag IT tag IT tag IT tag

1116 Budapest, Sáfrány u. 29. 2096 Üröm, Damjanich u. 8/b. 2096 Üröm, Damjanich u. 8/b. 1026 Budapest, Gárdonyi Géza út 13. 1146 Budapest, Thököly u. 102. 4225 Debrecen, Északi sor 56. 1036 Budapest, Pacsirtamező u. 3. 21/a. 2112 Veresegyház, Harmat u. 16. 1039 Budapest, Aradi u. 4. 2040 Budaörs, Csillagvölgy u. 31. 2151 Fót, Mátyás Király u. 10/2.

Harasztosiné Szilágyi Zsuzsanna Ungváryné dr. Kapitány Adrienn

számvitelért felelős vezető vezető jogtanácsos

2141 Csömör, Patak utca 2. 1194 Budapest, Temesvár u. 91


47


6. számú melléklet Függő tételek tárgyévi változása eFt Nyitó Függő tételek

Növekedés

16 905

Csökkenés

1 861 466

Záró 14 285

1 864 086

Függő tételek tárgyévi változása havonkénti bontásban eFt Hónap

Nyitó

Növekedés

Csökkenés

16 905

Egyenleg 16 905

2014. január

16 905

90 726

79 055

28 576

2014. február

28 576

115 998

107 310

37 264

2014. március

37 264

140 265

141 357

36 172

2014. április

36 172

138 334

139 331

35 175

2014. május

35 175

122 661

123 694

34 142

2014. június

34 142

165 094

171 478

27 758

2014. július

27 758

142 554

136 006

34 306

2014. augusztus

34 306

129 463

123 108

40 661

2014. szeptember

40 661

127 926

147 070

21 517

2014. október

21 517

135 731

122 900

34 348

2014. november

34 348

178 812

146 425

66 735

2014. december

66 735

373 902

426 352

14 285

1 861 466

1 864 086

Függőből negyedéven túl azonosítatlan tételek összege: 125 eFt.

Függő tételekből tárgyévben visszautalt összeg: 6.011 eFt.


48


7. számú melléklet Határidős ügyletek eredménye Kiegyensúlyozott portfolió

Ügylet

Kötésnap

Lejárat

Devizanem

Ügyleten realizált Vételi/Eladási árfolyam különbözet érték (forint)

Eladási

2013.12.19

2014.03.10

EUR

1 050 000,00

Vételi

2014.03.06

2014.03.10

EUR

1 050 000,00

Eladási

2014.01.30

2014.02.28

USD

112 000,00

Vételi

2014.02.17

2014.02.28

USD

112 000,00

Eladási

2014.03.06

2014.03.20

EUR

1 050 000,00

Vételi

2014.03.20

2014.03.20

EUR

1 050 000,00

Eladási

2013.11.28

2014.05.22

USD

490 000,00

Vételi

2014.05.20

2014.05.22

USD

490 000,00

Eladási

2014.03.20

2014.06.12

EUR

1 050 000,00

Vételi

2014.06.11

2014.06.12

EUR

1 050 000,00

Eladási

2014.05.20

2014.08.25

USD

490 000,00

Vételi

2014.08.22

2014.08.25

USD

490 000,00

Eladási

2014.06.11

2014.09.18

EUR

1 050 000,00

Vételi

2014.09.16

2014.09.18

EUR

1 050 000,00

Eladási

2014.08.22

2014.11.25

USD

490 000,00

Vételi

2014.11.24

2014.11.25

USD

490 000,00

Eladási

2014.07.10

2014.12.17

EUR

450 000,00

Eladási

2014.10.21

2014.12.17

EUR

462 000,00

Eladási

2014.07.14

2014.12.17

USD

610 000,00

Vételi

2014.12.16

2014.12.17

EUR

912 000,00

Vételi

2014.12.16

2014.12.17

USD

610 000,00


-9 376 500

430 080

-2 436 000

-343 000

7 507 500

-6 276 900

-7 728 000

-4 248 300

-14 922 680

49



Ügylet

Kötésnap

Lejárat

Devizanem

Ügyleten realizált Vételi/Eladási árfolyam különbözet érték (forint)

Eladási

2014.01.30

2014.02.28

USD

18 000,00

Vételi

2014.02.17

2014.02.28

USD

18 000,00

Eladási

2014.07.10

2014.12.17

EUR

50 000,00

Eladási

2014.10.21

2014.12.17

EUR

92 000,00

Vételi

2014.12.16

2014.12.17

EUR

142 000,00


69 120

-452 580

50


Nyitott határidős ügyletek a mérleg fordulónapján Kiegyensúlyozott portfolió Ügylet

Kötésnap

Lejárat

Devizanem

Mennyiség

Eladási

2014.09.16

2015.01.28

EUR

1 050 000,00

Eladási

2014.11.24

2015.01.28

USD

490 000,00

Eladási

2014.12.15

2015.03.20

EUR

470 000,00

Eladási

2014.12.16

2015.03.20

EUR

912 000,00

Eladási

2014.12.16

2015.03.20

USD

610 000,00

Eladási

2014.12.18

2015.03.20

USD

968 000,00

Növekedési portfolió Ügylet

Kötésnap

Lejárat

Devizanem

Mennyiség

Eladási

2014.12.15

2015.03.20

EUR

94 000,00

Eladási

2014.12.16

2015.03.20

EUR

142 000,00

Ügylet eredménye Kiegyensúlyozott portfolió

Ügylet

Kötésnap

Lejárat

Devizanem

Mennyiség

Eladási

2014.09.16

2015.01.28

EUR

1 050 000,00

Eladási

2014.11.24

2015.01.28

USD

490 000,00

Vételi

2015.01.26

2015.01.28

EUR

1 050 000,00

Vételi

2015.01.26

2015.01.28

USD

490 000,00

Eladási

2014.12.15

2015.03.20

EUR

470 000,00

Eladási

2014.12.16

2015.03.20

EUR

912 000,00

Eladási

2014.12.16

2015.03.20

USD

610 000,00

Eladási

2014.12.18

2015.03.20

USD

968 000,00

Vételi

2015.03.18

2015.03.20

USD

1 578 000,00

Vételi

2015.03.18

2015.03.20

EUR

1 382 000,00

Mérlegkészítésig realizált árfolyam különbözet (forint)

-10 383 800

-41 991 520


Ügylet

Kötésnap

Lejárat

Devizanem

Mennyiség

Eladási

2014.12.15

2015.03.20

EUR

94 000,00

Eladási

2014.12.16

2015.03.20

EUR

142 000,00

vételi

2015.03.18

2015.03.20

EUR

236 000,00


Mérlegkészítésig realizált árfolyam különbözet (forint) 1 646 640

51


8. számú melléklet Taglétszám alakulása korévenként 2014. év Tagsági viszony évközi megszűnése Sorszám PSZÁF kód Megnevezés

001 002 003 004 005 006 007 008 009 010 011 012 013 014 015 016 017 018 019 020 021 022 023 024 025 026 027 028 029 030 031 032 033 034 035 036 037 038 039 040 041 042 043 044 045 046 047 048 049 050 051 052 053 054 055

74OA01 74OA02 74OA03 74OA04 74OA05 74OA06 74OA07 74OA08 74OA09 74OA10 74OA11 74OA12 74OA13 74OA14 74OA15 74OA16 74OA17 74OA18 74OA19 74OA20 74OA21 74OA22 74OA23 74OA24 74OA25 74OA26 74OA27 74OA28 74OA29 74OA30 74OA31 74OA32 74OA33 74OA34 74OA35 74OA36 74OA37 74OA38 74OA39 74OA40 74OA41 74OA42 74OA43 74OA44 74OA45 74OA46 74OA47 74OA48 74OA49 74OA50 74OA51 74OA52 74OA53 74OA54 74OA55

16 17 18 19 20 21 22 23 24 25 26 27 28 29 30 31 32 33 34 35 36 37 38 39 40 41 42 43 44 45 46 47 48 49 50 51 52 53 54 55 56 57 58 59 60 61 62 63 64 65 66 67 68 69 70

Év elején

Belépő

Át(Ki)lépés

Elhalálozás

Szolgáltatás igénybevétele

Egyéb megszűnés**

Év végén

Mód

1 a

2 b

3 c

4 d

5 e

6 f

7 g

8

1 0 0 3 10 19 43 89 146 207 285 380 462 537 583 639 713 839 914 959 1 119 1 279 1 368 1 405 1 432 1 209 1 240 1 223 1 264 1 322 1 278 1 241 1 137 1 129 1 179 1 011 1 001 1 094 1 165 1 104 1 112 1 055 1 152 1 098 1 035 704 414 252 157 122 92 75 49 33 30

0 0 1 2 8 15 15 14 12 18 21 27 26 20 17 18 18 20 23 22 28 29 23 20 29 24 25 20 8 15 14 24 20 18 14 6 14 15 23 16 22 15 13 12 6 3 1 1 0 0 0 0 0 0 0

0 0 0 0 0 0 0 0 0 1 1 0 4 3 6 3 10 5 11 11 20 26 21 20 11 13 19 15 16 26 13 27 11 17 20 14 9 25 13 12 10 16 5 10 7 4 2 1 0 0 0 0 0 0 0


0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 1 1 0 0 0 0 2 1 0 2 4 0 0 1 4 2 2 5 6 1 5 3 3 3 5 7 5 1 2 2 0 1 0 1 0

0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 2 3 0 0 1 0 0 0 6 8 22 41 78 80 26 28 40 11 6 6 6 2 3 1

0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 3 8 3 5 5 8 12 8 9 5 5 12 3 4 5 2 4 6 7 3 7 6 8 3 1 3 1 6 3 9 6 7 8 3 2 2 1 1 0 1 0 0

1 0 1 5 18 34 58 103 158 224 305 407 484 551 586 651 716 849 918 958 1 118 1 272 1 365 1 400 1 438 1 217 1 240 1 222 1 254 1 305 1 269 1 229 1 140 1 122 1 163 992 1 001 1 078 1 166 1 100 1 105 1 026 1 107 1 013 942 662 377 209 142 113 85 68 46 29 29

52


Tagsági viszony évközi megszűnése Sorszám PSZÁF kód Megnevezés

056 057 058 059 060 061 062 063 064 065 066 067 068 069 070 071 072 073 074 075 076 077 078 079 080 081 082 083 084 085

74OA56 74OA57 74OA58 74OA59 74OA60 74OA61 74OA62 74OA63 74OA64 74OA65 74OA66 74OA67 74OA68 74OA69 74OA70 74OA71 74OA72 74OA73 74OA74 74OA75 74OA76 74OA77 74OA78 74OA79 74OA80 74OA81 74OA82 74OA83 74OA84 74OA85

71 72 73 74 75 76 77 78 79 80 81 82 83 84 85 86 87 88 89 90 91 92 93 94 95 96 97 98 99 100

086

74OA86

Összesen

Év elején

Belépő

Át(Ki)lépés

Elhalálozás

Szolgáltatás igénybevétele

Egyéb megszűnés**

Év végén

Mód

1 a

2 b

3 c

4 d

5 e

6 f

7 g

8

22 24 20 23 8 14 8 5 3 2 1 1 0 1 0 1 1 0 2 0 1 0 0 0 0 1 0 1 0 0

0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0

1 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0

2 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0

1 2 0 1 0 0 0 0 0 0 0 0 0 1 0 0 0 0 1 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0

1 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0

17 22 20 22 8 14 8 5 3 2 1 1 0 0 0 1 1 0 1 0 1 0 0 0 0 1 0 1 0 0

38 548

755

459

72

376

196

38 200


53


9. számú melléklet Szolgáltatást igénybevevők létszáma korévenként 2014. év Szolgáltatás megnevezése Sorszám PSZÁF kód

001

002 003 004 005 006 007 008 009 010 011 012 013 014 015 016 017 018 019 020 021 022 023 024 025 026 027 028 029 030 031 032 033 034 035 036 037 038 039 040 041 042 043 044 045 046 047 048 049 050 051 052 053 054 055 056 057 058 059 060 061 062 063

74OC01

74OC1 74OC101 74OC102 74OC103 74OC104 74OC105 74OC106 74OC107 74OC108 74OC109 74OC110 74OC111 74OC112 74OC113 74OC114 74OC115 74OC116 74OC117 74OC118 74OC119 74OC120 74OC121 74OC122 74OC123 74OC124 74OC125 74OC126 74OC127 74OC128 74OC129 74OC130 74OC131 74OC132 74OC133 74OC134 74OC135 74OC136 74OC137 74OC138 74OC139 74OC140 74OC141 74OC142 74OC143 74OC144 74OC145 74OC146 74OC147 74OC148 74OC149 74OC150 74OC151 74OC152 74OC153 74OC154 74OC155 74OC156 74OC157 74OC158 74OC159 74OC160 74OC161

Megnevezés

1 a

Mindösszesen Összesen 16 17 18 19 20 21 22 23 24 25 26 27 28 29 30 31 32 33 34 35 36 37 38 39 40 41 42 43 44 45 46 47 48 49 50 51 52 53 54 55 56 57 58 59 60 61 62 63 64 65 66 67 68 69 70 71 72 73 74 75 76

Év elején

Új igénybevevők 2 3 b c 8

Egyösszegű szolgáltatás

0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0

377

376 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 4 2 0 0 2 0 0 0 5 11 43 45 54 64 21 47 36 8 4 5 6 4 1 2 4 0 0 2 0 2


Lejárt

Elhalálozás 4 d 378

376 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 4 2 0 0 2 0 0 0 5 11 43 45 54 64 21 47 36 8 4 5 6 4 1 2 4 0 0 2 0 2

Egyéb ok

Év végén

Mód

5 e

6 f

7 g

0

0

7

Szolgáltatás évközi megszűnése 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0

0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0

54

8 h


1 a

2 b 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0

Új igénybevevők 3 c 0 0 0 0 0 0 0 2 0 0 0 0 2 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0

3 éves járadék

2 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 1 0 1 0 0 0 0 0 0 0 0

1 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 1 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0

Szolgáltatás megnevezése Sorszám PSZÁF kód

Megnevezés

064 065 066 067 068 069 070 071 072 073 074 075 076 077 078 079 080 081 082 083 084 085 086 087

74OC162 74OC163 74OC164 74OC165 74OC166 74OC167 74OC168 74OC169 74OC170 74OC171 74OC172 74OC173 74OC174 74OC175 74OC176 74OC177 74OC178 74OC179 74OC180 74OC181 74OC182 74OC183 74OC184 74OC185 ......

77 78 79 80 81 82 83 84 85 86 87 88 89 90 91 92 93 94 95 96 97 98 99 100 ......

088 089 090 091 092 093 094 095 096 097 098 099 100 101 102 103 104 105 106 107 108 109 110 111 112 113 114 115 116 117 118 119 120 121 122 123 124 125 126 127 128 129 130 131 132 133 134 135 136 137 138 139 140 141 142 143 144

74OC2 74OC201 74OC202 74OC203 74OC204 74OC205 74OC206 74OC207 74OC208 74OC209 74OC210 74OC211 74OC212 74OC213 74OC214 74OC215 74OC216 74OC217 74OC218 74OC219 74OC220 74OC221 74OC222 74OC223 74OC224 74OC225 74OC226 74OC227 74OC228 74OC229 74OC230 74OC231 74OC232 74OC233 74OC234 74OC235 74OC236 74OC237 74OC238 74OC239 74OC240 74OC241 74OC242 74OC243 74OC244 74OC245 74OC246 74OC247 74OC248 74OC249 74OC250 74OC251 74OC252 74OC253 74OC254 74OC255 74OC256

Összesen 16 17 18 19 20 21 22 23 24 25 26 27 28 29 30 31 32 33 34 35 36 37 38 39 40 41 42 43 44 45 46 47 48 49 50 51 52 53 54 55 56 57 58 59 60 61 62 63 64 65 66 67 68 69 70 71

Év elején


Lejárt

Elhalálozás 4 d 0 0 0 0 0 0 0 2 0 0 0 0 2 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0

2 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 1 0 1 0 0 0 0 0 0 0 0

Egyéb ok 5 e 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0

Év végén

Mód

6 f 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0

7 g 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0

Szolgáltatás évközi megszűnése 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0

1 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 1 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0

55

8 h


1 a

2 b 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0

Új igénybevevők 3 c 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0

5 éves járadék

2 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 1 0 0 0 0 1 0

0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0


Megnevezés

145 146 147 148 149 150 151 152 153 154 155 156 157 158 159 160 161 162 163 164 165 166 167 168 169 170 171 172 173

74OC257 74OC258 74OC259 74OC260 74OC261 74OC262 74OC263 74OC264 74OC265 74OC266 74OC267 74OC268 74OC269 74OC270 74OC271 74OC272 74OC273 74OC274 74OC275 74OC276 74OC277 74OC278 74OC279 74OC280 74OC281 74OC282 74OC283 74OC284 74OC285 ......

72 73 74 75 76 77 78 79 80 81 82 83 84 85 86 87 88 89 90 91 92 93 94 95 96 97 98 99 100 ......

174 175 176 177 178 179 180 181 182 183 184 185 186 187 188 189 190 191 192 193 194 195 196 197 198 199 200 201 202 203 204 205 206 207 208 209 210 211 212 213 214 215 216 217 218 219 220 221 222 223 224 225

74OC3 74OC301 74OC302 74OC303 74OC304 74OC305 74OC306 74OC307 74OC308 74OC309 74OC310 74OC311 74OC312 74OC313 74OC314 74OC315 74OC316 74OC317 74OC318 74OC319 74OC320 74OC321 74OC322 74OC323 74OC324 74OC325 74OC326 74OC327 74OC328 74OC329 74OC330 74OC331 74OC332 74OC333 74OC334 74OC335 74OC336 74OC337 74OC338 74OC339 74OC340 74OC341 74OC342 74OC343 74OC344 74OC345 74OC346 74OC347 74OC348 74OC349 74OC350 74OC351

Összesen 16 17 18 19 20 21 22 23 24 25 26 27 28 29 30 31 32 33 34 35 36 37 38 39 40 41 42 43 44 45 46 47 48 49 50 51 52 53 54 55 56 57 58 59 60 61 62 63 64 65 66

Év elején


Lejárt

Elhalálozás 4 d 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0

0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0

Egyéb ok 5 e 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0

Év végén

Mód

6 f 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0

7 g 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0

Szolgáltatás évközi megszűnése 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0

2 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 1 0 0 0 0 1 0

56

8 h


1 a

2 b 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0

Új igénybevevők 3 c 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0

8 éves járadék

1 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0

0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0


Megnevezés

226 227 228 229 230 231 232 233 234 235 236 237 238 239 240 241 242 243 244 245 246 247 248 249 250 251 252 253 254 255 256 257 258 259

74OC352 74OC353 74OC354 74OC355 74OC356 74OC357 74OC358 74OC359 74OC360 74OC361 74OC362 74OC363 74OC364 74OC365 74OC366 74OC367 74OC368 74OC369 74OC370 74OC371 74OC372 74OC373 74OC374 74OC375 74OC376 74OC377 74OC378 74OC379 74OC380 74OC381 74OC382 74OC383 74OC384 74OC385 ……

67 68 69 70 71 72 73 74 75 76 77 78 79 80 81 82 83 84 85 86 87 88 89 90 91 92 93 94 95 96 97 98 99 100 ……

260 261 262 263 264 265 266 267 268 269 270 271 272 273 274 275 276 277 278 279 280 281 282 283 284 285 286 287 288 289 290 291 292 293 294 295 296 297 298 299 300 301 302 303 304 305 306 307 308 309 310

74OC4 74OC401 74OC402 74OC403 74OC404 74OC405 74OC406 74OC407 74OC408 74OC409 74OC410 74OC411 74OC412 74OC413 74OC414 74OC415 74OC416 74OC417 74OC418 74OC419 74OC420 74OC421 74OC422 74OC423 74OC424 74OC425 74OC426 74OC427 74OC428 74OC429 74OC430 74OC431 74OC432 74OC433 74OC434 74OC435 74OC436 74OC437 74OC438 74OC439 74OC440 74OC441 74OC442 74OC443 74OC444 74OC445 74OC446 74OC447 74OC448 74OC449 74OC450

Összesen 16 17 18 19 20 21 22 23 24 25 26 27 28 29 30 31 32 33 34 35 36 37 38 39 40 41 42 43 44 45 46 47 48 49 50 51 52 53 54 55 56 57 58 59 60 61 62 63 64 65

Év elején


Lejárt

Elhalálozás 4 d 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0

0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0

Egyéb ok 5 e 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0

Év végén

Mód

6 f 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0

7 g 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0

Szolgáltatás évközi megszűnése 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0

1 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0

57

8 h

GENERALI Önkéntes Nyugdíjpénztár Szolgáltatás megnevezése Sorszám PSZÁF kód

Megnevezés

311 312 313 314 315 316 317 318 319 320 321 322 323 324 325 326 327 328 329 330 331 332 333 334 335 336 337 338 339 340 341 342 343 344 345

74OC451 74OC452 74OC453 74OC454 74OC455 74OC456 74OC457 74OC458 74OC459 74OC460 74OC461 74OC462 74OC463 74OC464 74OC465 74OC466 74OC467 74OC468 74OC469 74OC470 74OC471 74OC472 74OC473 74OC474 74OC475 74OC476 74OC477 74OC478 74OC479 74OC480 74OC481 74OC482 74OC483 74OC484 74OC485 ……

66 67 68 69 70 71 72 73 74 75 76 77 78 79 80 81 82 83 84 85 86 87 88 89 90 91 92 93 94 95 96 97 98 99 100 ……

346 347 348 349 350 351 352 353 354 355 356 357 358 359 360 361 362 363 364 365 366 367 368 369 370 371 372 373 374 375 376 377 378 379 380 381 382 383 384 385

74OC5 74OC501 74OC502 74OC503 74OC504 74OC505 74OC506 74OC507 74OC508 74OC509 74OC510 74OC511 74OC512 74OC513 74OC514 74OC515 74OC516 74OC517 74OC518 74OC519 74OC520 74OC521 74OC522 74OC523 74OC524 74OC525 74OC526 74OC527 74OC528 74OC529 74OC530 74OC531 74OC532 74OC533 74OC534 74OC535 74OC536 74OC537 74OC538 74OC539

Összesen 16 17 18 19 20 21 22 23 24 25 26 27 28 29 30 31 32 33 34 35 36 37 38 39 40 41 42 43 44 45 46 47 48 49 50 51 52 53 54

1 a

10 éves járadék

2 b 0 0 0 1 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0

Új igénybevevők 3 c 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0

2 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0

0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0

Év elején


Lejárt

Elhalálozás 4 d 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0

0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0

Egyéb ok 5 e 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0

Év végén

Mód

6 f 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0

7 g 0 0 0 1 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0

Szolgáltatás évközi megszűnése 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0

2 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0

58

8 h


Megnevezés

386 387 388 389 390 391 392 393 394 395 396 397 398 399 400 401 402 403 404 405 406 407 408 409 410 411 412 413 414 415 416 417 418 419 420 421 422 423 424 425 426 427 428 429 430 431

74OC540 74OC541 74OC542 74OC543 74OC544 74OC545 74OC546 74OC547 74OC548 74OC549 74OC550 74OC551 74OC552 74OC553 74OC554 74OC555 74OC556 74OC557 74OC558 74OC559 74OC560 74OC561 74OC562 74OC563 74OC564 74OC565 74OC566 74OC567 74OC568 74OC569 74OC570 74OC571 74OC572 74OC573 74OC574 74OC575 74OC576 74OC577 74OC578 74OC579 74OC580 74OC581 74OC582 74OC583 74OC584 74OC585

55 56 57 58 59 60 61 62 63 64 65 66 67 68 69 70 71 72 73 74 75 76 77 78 79 80 81 82 83 84 85 86 87 88 89 90 91 92 93 94 95 96 97 98 99 100

432 433 434 435 436 437 438 439 440 441 442 443 444 445 446 447 448 449 450 451 452 453 454 455 456 457 458 459 460 461 462 463 464 465

74OC6 74OC601 74OC602 74OC603 74OC604 74OC605 74OC606 74OC607 74OC608 74OC609 74OC610 74OC611 74OC612 74OC613 74OC614 74OC615 74OC616 74OC617 74OC618 74OC619 74OC620 74OC621 74OC622 74OC623 74OC624 74OC625 74OC626 74OC627 74OC628 74OC629 74OC630 74OC631 74OC632 74OC633

Összesen 16 17 18 19 20 21 22 23 24 25 26 27 28 29 30 31 32 33 34 35 36 37 38 39 40 41 42 43 44 45 46 47 48

1 a

25 éves járadék

2 b 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 1 0 1 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0

Új igénybevevők 3 c 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0

1 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0

0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0

Év elején


Lejárt

Elhalálozás 4 d 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0

Egyéb ok

Év végén

5 6 e f 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 Szolgáltatás évközi megszűnése 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0

Mód 7 g 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 1 0 1 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 1 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0

59

8 h


466 467 468 469 470 471 472 473 474 475 476 477 478 479 480 481 482 483 484 485 486 487 488 489 490 491 492 493 494 495 496 497 498 499 500 501 502 503 504 505 506 507 508 509 510 511 512 513 514 515 516 517

74OC634 74OC635 74OC636 74OC637 74OC638 74OC639 74OC640 74OC641 74OC642 74OC643 74OC644 74OC645 74OC646 74OC647 74OC648 74OC649 74OC650 74OC651 74OC652 74OC653 74OC654 74OC655 74OC656 74OC657 74OC658 74OC659 74OC660 74OC661 74OC662 74OC663 74OC664 74OC665 74OC666 74OC667 74OC668 74OC669 74OC670 74OC671 74OC672 74OC673 74OC674 74OC675 74OC676 74OC677 74OC678 74OC679 74OC680 74OC681 74OC682 74OC683 74OC684 74OC685

Megnevezés

49 50 51 52 53 54 55 56 57 58 59 60 61 62 63 64 65 66 67 68 69 70 71 72 73 74 75 76 77 78 79 80 81 82 83 84 85 86 87 88 89 90 91 92 93 94 95 96 97 98 99 100

1 a

Év elején 2 b 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 1 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0

Új igénybevevők 3 c 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0


Lejárt

Elhalálozás 4 d 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0

Egyéb ok 5 e 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0

Év végén 6 f 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0

Mód 7 g 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 1 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0

60

8 h

KIEGÉSZÍTŐ MELLÉKLET A Generali Önkéntes Nyugdíjpénztár évi éves beszámolójához

Recommend Documents