ANGGARAN KAS
160
Anggaran Kas
161
TUJUAN Untuk menghitung arus kas bulanan, saldo kas, persyaratan pinjaman, dan pinjaman baru secara kumulatif untuk periode peramalan sampai dengan 24 bulan.
MENGISI TEMPLATE Dari sub-menu FORECASTINGpilihlahnomor: 1 Dari LOTUS pilihlahnama file: CASHBUD
MENU TEMPLATE Pilihan menu yang tersedia dan kegunaannya adalah sebagai berikut: OLD DATA - masukkan data melaluipengetikan ulang pada data yang sudah ada. NEW DATA- hapus data yang ada dan masukkan data baru. VIEW- lihat arus kas bulanan. GRAPH - hasil akan ditampakkan dalam bentuk grafik. PRINT - cetak anggaran kas (pertama yang 12 bulanan atau 24 bulanan tergantung kepada jangka waktu dari peramalan tersebut). HELP - tampilkan dua layarbantu (untukmemindahkan dari yang satu kepada yang lain gunakan kunci CURSOR MOVEMENT. Untuk kembalipada layar semula gunakan
.) END - memungkinkan bagi pemakai untuk meninggalkan template anggaran kas.
CARA MEMASUKKAN DATA Pilih menu OLD DATA. (Kecualibila anda ingin menghapus kertas kerja dan siap untuk mengerjakanulang,jangan gunakan NEWDATA.)Sub-menu
162
Pengantar Model Komputer Keuangan
akan terlihat dan memungkinkan anda untuk memilih memasukkan data pada bagian diatas dari template (UPPERDATA)atau pada bagian bawah dari template (LOWERDATA).(Pembagian kedalam 2 bagian pada bagian pengisian tersebut dibuat untuk memudahkan mengendalikan layar pada saat pengisian data.) Pilihlahsalah satu dan masukkan data.
KETERANGAN MENGENAI BEBERAPA CARA PENGISIAN UPPER DATA Penampilan layar untuk pengisian UPPER DATA bisa dilihat pada halaman berikutnya. Kolom untuk angka-angka terletak pada bagian kiri dimulai dari 3 sampai 24 yang mana menunjukkan baris nomor dari batas kertas kerja Lotus dan akan berkaitan dengan keterangan yang mengikutinya pada tampilan layar. Tagihan/Pembayaran (Baris 5-8) - Menunjukkan prosentase dari tagihan/pembayaran dari penjualan/pembelian bulanan pada buIan yang berjalan dan tiga bulan kedepan.
JUMlAH DARI KEDUA KOLOM TERSEBUT HARUS BERJUMlAH 100% Baris ke 10 bukan merupakan baris pengisian dan tidak akan menghitung sendiri sampai keseluruhan kertas kerja terhitung. Jika jumlahnya tidak sarna dengan 100%, anda akan diingatkan oleh program ini pada saat penghitungan atau pada saat anda memilih VIEW atau PRINT. Sebagai contoh, data diatas mempunyai penjualan pada bulan ini 20%, tagihan pada bulan ini, 70% bulan depan dan 10% untuk 2 bulan ke depan. Untuk pembelian yang dibuat pada bulan ini, tidak terjadi pembayaran. Seluruh pembayaran (100%)terjadisatu bulan setelah pembelian dilakukan.(CATATAN: kesulitan pada bisnis tersebut adalah asumsi perusahaan mengenai perubahan untuk tagihan/pembayaran dimasa yang akan datang harus ditangani dengan hati-hati. Lihatlah pada bagian PROBLEMdan SOLU-
Anggaran Kas
163
UPPER DATA SCREEN REPRESENTATION
-----------------------------------------------------------------3 Collections Payments 4 5 Month 0 > 20.00% ****** 0.00%< 6 Month +1 > 70.00% ****** 100.00%< 7 Month +2 > 10.00% ****** < 8 "Month +3 > ****** < 9 *********************************************** I
10 11
TOTAL
1
*
100.00% ******
% >
1
100.00% ********
***********************************************
12 Disc
******
<
% Taken > ****** Purchases as % of Sales >
< 60.00%<
15 Purchases - mos. in advance>
1 <
13 14 16 17 18 19 20 21 22 23
-
PRIOR MONTH'S SALES******************* 600 < 360 CAUTION Month -2 ********* > 500 < 360 CAUTION Month -3 ********* > < 300 CAUTION *********************************************** Beginning Cash ***********~ > 50 < Minimum Cash ************** > 50 < Number of Months*********** > 3 <
------------------------------------------------------------------
TION di bawah ini sebagai contoh dalam kasus seperti ini. Halaman 130, pada prinsipnya, untuk membantu bagaimana menangani situasiseperti ini.) DISC - % (Bariske 12) - Menggambarkandiscount kas yang ditawarkan kepada pelanggan atau ditawarkan oleh supplier. Jika perusahaan menawarkan 2% discount kepada pelanggan, 2% harus dimasukkan pada kolom bagian kiri rragihan). Jika supplier menawarkan 2% discount kepada perusahaan, 2% harus dimasukkan pada kolom sebelah kanan (Pembayaran). Pada layar tampilan diatas, tidak ada discount yang ditawarkan atau ada sehingga bagian untuk pengisian akan dibiarkan kosong. (masukkannol akan lebih baik.)Disc - % (Baris ke 12) dan % Taken (Baris ke 13) akan bekerja bersama. (Uhat bagian C dari contoh kasus dimana pada contoh keduanya terlibat baik Baris ke 12 danke 13).
--
164
Pengantar Model Komputer Keuangan
% Taken (Baris ke 13) - Menggambarkan bagian dari discount dari Baris ke 12 yang diambiloleh pelanggan/perusahaan. Pada contoh di atas, dimana tidak terdapat discount, baris ini tidak akan berarti apa-apa. (Lihatbagian C dari contoh kasus yang melibatkankedua baris tersebut yaitu Baris ke 12 dan ke 13). Purchases as % of Sales (Bariske 14) - Menggambarkanadanya hubungan antara pembelian dan penjualan. Pada data tersebut di atas, diasumsikan bahwa pembelian sebanding dengan 60% dari penjualan. Purchases -
mos. in advance (Baris ke 15) - Menggambarkan jumlah bulan di muka untuk penjualan selama pembelian itu dilakukan. Pada contoh di atas, pembelian yang dibuat pada bulan ini akan dipakai sebagai penjualan yang diharapkan akan terjadi pada bulan yang akan datang (Daribaris ke 14, jumlah pembelian pada bulan ini akan sebanding dengan 60% dari penjualan bulan yang akan datang.) PENTING: Isian pada Baris ke 15 harus 0, 1 atau 2.
Prior Month's Sales/Prior Month's Purchases (Bariske 17 - 19) - Baris ini menggambarkan penjualan/pembelain yang terjadi pada periode peramalan yang telah lalu.Pada data di atas, penjualan pada bulan yang lalu adalah 600 dan dua bulan yang lalu adalah 500. Data tersebut diisi oleh pemakai. Pembelian Bulanan yang lalu tidak diisi oleh pemakai akan tetapi dihitung sendiri oleh program tersebut. Data ini menampilkan hasil penghitungan yang telah dilakukandari Purchases as % of Sales (Bariske 14), Purchases - mos. in advance (Baris ke 15) dan beberapa data penjualan yang diisioleh pemakai. Jika diperlukan, pemakai bisa mengetik langsung (atau mengetik ulang data tersebut)ke dalam kolom Prior Month's Purchases. Akan tetapi, DENGAN MENGETIKUlANG MAKA AKAN MERUSAK SEMUA FORMULA YANG ADA PADA SEL dan penghitungan otomatis yang seharusnya terjadi pada ketiga bentuk inipun tidak akan ada. (Dengan memilih pilihan NEW DATA dari MENU TEMPLATE akan meng-
Anggaran Kas
165
hapus seluruh data yang ada dan menyimpan formulanyake dalam sel tersebut, seperti pada saat "memanggil"template CASHBUD.) Tergantung kepada problem tertentu, maka perlu untuk mengisi data langsung pada sel-sel tersebut. (LihatLOWERDATA "DISBURSEDOthPurch - Line 48" dibawah dalam usaha mencari cara lain untuk me- ngatasi pembelian bulan yang lalutanpa mengganggu formula yang terdapat pada kertas kerja yang ada.) LOWER DATA Data yang harus diisi (dan nomor baris yang dimaksud pada Lotus) pada bagian bawah layar adalah sebagai berikut: SALES (Baris ke 29) - Penjualan dapat diisi melalui dua cara: secara individual atau "otomatis." Pencatatan bulanan secara Individual dibuat dengan cara menggerakkan cursor pada bulan dan mengetik penjualannya sesuai dengan bulan yang bersangkutan. Ini adalah yang dinamakan metode pengisian pada setiap kasus dan segala bentuk bisnis. Pengisian "Otomatis" dilakukan hanya dengan memasukkan bulan pertama dari penjualannya. Jika prosentase pertumbuhannya adalah 0%, maka penjualan pertama akan secara otomatis (setelah PENGHITUNGAN dari template) terisi untuk keseluruhan bulan-bulan selanjutnya. (Pengisian dalam bentuk angka akan mengakibatkan penjualan akan meningkat atau menurun dalam bentuk prosentase pada bulan-bulan selanjutnya. Pengisian ini juga dalam bentuk otomatis.) PERHATIAN: Pengisian bulanan secara individual akan menghilangkan (melalui penghapusan formula pada sel) kemampuan untuk memproses secara otomatis yang bekerja pada bulan yang bersangkutan. secara PURCHASES (Baris ke 30) - Pembelian akan diperhitungkan otomatis atau dimasukkan secara individual. Pengisian "Otomatis" mengharuskan tidak adanya peng-
166
Pengantar Model Komputer Keuangan
isian pada setiap bagian pada baris ke 30. Jadi lewatkan baris tersebut seluruhnya dan langsung menuju ke bagian bawah dari baris pengisian.Iniadalah metode pengisianyang dipergunakan pada setiap kasus dan kondisibisnis yang ada. Pengisian Individualdilakukan dengan bergerak menuju sel tertentu dan mengetik data pembelian pada bulan yang bersangkutan. Metode ini tidak diharuskan akan tetapi bisa berguna dalam situasitertentu. PERHATIAN: Dengan menggunakan metode ini akan menghilangkanadanya proses secara otomatis dari bulan-buIan yang diisi secara individual. (Walaupun dalam situasi dimana diperlukan untuk menghilangkan adanya hubungan tetap antara penjualan dan pembelian, mungkin ini bisa berguna untuk memanfaatkan DISBURSED.- Oth Purch (bariske 48) tempat pengisian yang dibahas di bawah ini.) REVENUE- Lain-lain(Baris 38) - Baris pengisian (input)ini disediakan untuk jenis tagihan yang istimewa atau non-penjualan. Item harus dimasukkan secara individualuntuk bulan-bulan yang diminta. DISBURSED - Oth Purch (Baris ke 48) - Baris ini disediakan untuk pembelian yang istimewa atau pembelian yang tidak berhubungan langsungdengan penjualan.Inidapat digunakanuntuk menghindari pengisian (dan perusakan sel yang mempunyai formula sebagai hasil dari pengisian tersebut) kedalam PRIOR MONTH'S PURCHASES (Baris ke 17 - 19) atau PURCHASES (Bariske 30). Baris ke 51 -
55 adalah pengeluaran atau item lain yang dibutuhkan sebagai pengisian individualbulanan.
PERHITUNGAN HASIL Pada saat pengisian data, tekan dengan tanpa memasukkan angka. Perhitungan akan berjalan secara otomatis melalui program tersebut. Pro-
Anggaran Kas
167
gram tersebut akan kembali ke TEMPLATEMENU setelah perhitungan selesai. PENTING:Jangan mempergunakan tombol LOTUS untuk perhitungan.
INFORMASI TEKNIS DAN KETERBATASAN TEMPLATE Template anggaran kas hanya terbatas pada peramalan 24 bulanan. Pilihan cetak akan mencetak pertama kali data untuk dua belas bulanan atau keseluruhan data selama 24 bulan. Jika peramalan melebihi periode 12 bulanan, maka keseluruhan 24 bulanan akan dicetak. Atau, 12 bulanan yang akan tercetak.
SOAl Sport Uniforms, Inc. menyalurkan seragam baseball dan basketball kepada distributor barang-barang olah raga. Perusahaan tersebut hanya bergerak secara musiman yaitu pada Musim Semi dan Musim Gugo.r. Seluruh penjualan dalam bentuk kredit, perusahaan mengambil 20 persen dari penjualan yang terjadi selama bulan berjalan, 70 persen pada bulan-bulan selanjutnya, dan 10 persen dari dua bulan setelah penjualan terjadi. Pembelian diterima sebulan sebelum penjualan dan sebanding dengan 60 persen dari penjualan pada bulan-bulan selanjutnya. Pembayaran akan dilakukan sebulan setelah pembelian diterima. Biaya Administrasi diperkirakan berjumlah $140 pada bulan Pebruari, $210 pada bulan Maret, dan $170 pada bulan April. Kas lain-lain yang terjadi diperkirakan berjumlah $120 setiap bulannya dari bulan Pebruari sampai dengan April. Aktual (A) dan peramalan (F) dari penjualan untuk bulan Desember sampai dengan May adalah sebagai berikut: Des. (A) Jan. (A)
$ 500 Feb. (F) 600 Mar. (F)
800 1.100
Apr.
(F)
May
(F)
900 800
-
168
-
Pengantar Model Komputer Keuangan
Pada akhir bulan Januari, Sport Uniforms, Inc. mempunyai kas sejumlah $100. 1. Buatlah anggaran kas bulanan untuk bulan Pebruari sampai dengan April dengan asumsi bahwa saldo kas minimum setiap bulan yang diperlukan adalah $100. Tentukan jumlah pinjaman baru yang diperlukan setiap bulannya dan kumulatif hutang baru perbulannya. 2. Pengawas Sport Uniforms, Inc. 's menetapkan bahwa pinjaman bank dapat dikurangi dengan menurunkan hutang kepada supplier dan meminta kepada para pelanggan untuk melakukan pembayaran dipercepat dengan memberikan discount kas sebesar 2%. Dia mengestimasi bahwa hanya 50% dari supllier mereka yang harus dibayar pada bulan tersebut setelah pembelian, dan sisanya akan "dicicil" pada bulan-bulan berikutnya. (Dikarenakan dia belum mengirimkan pembayaran bulan Januari , dia akan menerima keuntungan dari tindakan terse but.) Dia mengestimasikan dengan menawarkan 2% kas discount kepada para pelanggan maka akan meningkatkan kemampuan untuk memenuhi pembayaran pada bulan berjalan sebesar 40% dan mengurangi jumlah pembayaran pada bulan kedua sebesar 50%. Jika 30% dari para pelanggan mengambil kesempatan discount ini dan dia menerapkan "cicilan" pada hutangnya, apa akibat terhadap arus kas yang bisa ditimbulkan? Berapa biaya discount yang harus dipikul perusahaan setiap bulannya?
JAWABAN JAWABAN
UNTUK BAGIAN I.
Pilihlah pilihan OLD DATA dan UPPER DATA. Masukkan data berikut ini (nomor yang terletak pada sisi kiri dikaitkan pada nomor baris yang ada pada template): Ketik untuk kembali ke MENU TEMPLATE, dan kemudian pilihlah OLD DATA dan masukkan kebagian LOWER DATA. Secara singkat, pengisian diperlukan pada bagian ini dikarenakan oleh: SALES (Baris ke 29) harus diisi secara individual.
Anggaran Kas
169
Line Number 3 4 5 6 7 8 9
10 11
Collections I
1
Month 0 > 20.00% ****** 0.00%< Month +1 > 70.00% ****** 100.00%< Month +2 > 10.00% ****** < Month +3 > ****** < *********************************************** TOTAL * 100.00% ****** 100.00% ******** ***********************************************
12 Disc - % > 13 % Taken > 14 15 16 17 18 19 20 21 22 23 24
Payments 1
****** ******
.
< <
Purchases as % of Sales > 60.00%< Purchases - mos. in advance> 1 < PRIOR MONTH'S SALES ******************< Month -1 ********* > 600 < Month -2 ********* > 500 < Month -3 ********* > < *********************************************** Beginning Cash ************ > 100 < Minimum Cash ************** > 100 < Number of Months*********** > 3 <
----------------------------------------
CATATAN bahwa tidak ada PRIOR MONTH'S PURCHASES yang dimasukkan!ltu akan secara "Otomatis" diperhitungkan dan digunakan pada saat kertas kerja itu diperhitungkan. PURCHASES tidak ada pengisian yang harus dilakukan pada PURCHASES (Baris ke 30). ltu akan diperhitungkan secara otomatis oleh program tersebut. ADMIN.EXPoand OTHER harus dimasukkan pada baris ke 52 dan ke 54. PERAGAXXII-l pada lembar berikutnyamenunjukkan hasilnyao PENAFSlRANAKANJAWABANUNTUKBAGIAN1: Efek bersih yang diramalkan terhadap kas, setiap bulannya diperlihatkan pada baris ke 590 Pengeluaran Sport Uniforms, Inc. yang melebihi peneri-
170
Penganlar Model Komputer Keuangan
PERAGA XXll-I
SPORT UNIFORMS, INC. PART 1. CASH BUDGET 25 26 27 28 29 30 31 32 33 34 35 36 37 38 39 40 41 42 43 44 45 46 47 48 49 50 51 52 53 54 55 56 57 58 59 60 61 62 63 64 65 66 67 68
-------------------------------------------------------MONTHLY CASH BUDGET
=================================~============s=====_==_ MONTHS: Growth 1 2 3 4 -------------------------------------------------------SALES 1100 900 800 0.00% 800 480 PURCHASES NA 660 540 480 REVENUE: Col1.Mo. -3 0 0 0 0 60 80 110 Col1.Mo. -2 50 630 Col1.Mo. -1 420 560 770 Col1.Mo. 0 160 220 180 160 Discounts 0 0 0 0 Other -0 0 0 0 -------------------------------------------------------RECEIPTS 630 840 1030 NA -------------------------------------------------------DISBURSED: purch. -3 0 0 0 0 purch. -2 0 0 0 0 540 480 Purch. -1 480 660 0 0 purch. 0 0 0 0 0 0 0 Discounts Oth Purch 0 0 0 0
--------------------------------------------------------
NA PURCHASES 480 660 540 PAYROLL 170 ADMIN. EXP. 140 210 TAXES 120 120 120 OTHER CAPIT EXP. -------------------------------------------------------NA DISB'MENTS 740 990 830 -------------------------------------------------------NA -150 200 NET CASH -110
========================================================
CASH BALANCE: 100 100 100 100 BEG. CASH: NA -10 -50 300 END CASH 100 100 100 100 MINIMUM BAL -------------------------------------------------------150 o NA BORRON 110 NA o o 200 PAYDONN 260 NA 60 NEN DEBT 110
Anggaran Kas
171
rnaan pada dua bulan pertarna (Pebrnari dan Maret) sebesar $110 dan $150. Pada bulan April, penerirnaan akan rnelebihi pengeluaran sebesar $200. Pada baris ke 66 rnenunjukkanjumlah pinjarnan setiap bulan. Pada baris ke 67 rnenunjukkan jumlah yang digunakan untuk rnernbayar kernbalipinjaman. Pada baris ke 68 adalah garis besar secara kurnulatifdari hutang barn (seperti, hutang tarnbahan yang dibutuhkan selarna periode perarnalan). Untuk bagian 1, hutang barn akan berjurnlah$260 pada bulan Maret. Pada akhir periode peramalan, hutang barn berjumlah $60 lebih tinggi dari periode peramalan awal. JAWABAN UNTUK BAGIAN 2. Pilihlah pilihan OLD DATA karena kebanyakan dari data pada bagian pertama adalah berhubungan dengan bagian ke 2. Mernilih pilihan UPPER DATA. Data yang ada akan sarna saja dengan sebelumnya hanya bagian yang digaris bawahi dibawah ini (nornor baris yang ditarnpilkan adalah untuk informasi): Line Number
Collections
5 6 7
Month 0 > Month +1 > Month +2 >
12 13
Disc - % > \ Taken >
Payments
40.00% 50.00% 10.00%
****** ****** ******
0.00%< 50.00%< 50.001<
2.00% 30.00\
****** ******
< <
Ketiga jurnlah yang digaris bawahi pada baris ke 5 dan ke 6 rnenentukan isian data yang barn yang diketik ulang pada data yang sudah ada. Ketiga bagian yang digaris bawahi lainnya (pada baris ke 7, 12 dan 13) diketik pada sel yang sebelurnnya belurn berisi data.
Pernbahan terhadap salah satu data harns dilakukanpada bagian LOWER DATA. Pada baris ke 38, REVENUE- Other, rnasukkan 12 pada bulan pertarna (lihat penjelasan baris 38" untuk informasi yang berhubungan dengan pengisian tersebut).
172
PenganJar
Model Komputer Keuangan
PERAGA
XXIT-2
SPORT UNIFORMS, INC. PART 2. CASH BUDGET 25 26 27 28 29 30 31 32 33 34 35 36 37 38 39 40 41 42 43 44 45 46 47 48 49 50 51 52 53 54 55 56 57 58 59 60 61 62 63 64 65 66 67 68
-------------------------------------------------------MONTHLY CASH BUDGET
===~=~~=~==========:==================================== 4 2 3 MONTHS: 1 Growth -------------------------------------------------------800 SALES 0.00% 800 1100 900 540 480 480 PURCHASES NA 660
REVENUE: 0 0 0 0 Coll.Mo. -3 110 Coll.Mo. -2 50 60 80 400 550 450 ColI. Mo. -1 300 440 360 320 Coll.Mo. 0 320 Discounts -7 -5 -5 -5 0 0 Other 120 0 -------------------------------------------------------893 985 NA RECEIPTS 785 -------------------------------------------------------DISBURSED: 0 0 Purch. -3 0 0 180 330 270 Purch. -2 240 Purch. -1 240 240 330 270 Purch. 0 0 0 0 0 Discounts 0 0 0 0 0 0 Oth purch 0 0 -------------------------------------------------------PURCHASES NA 420 570 600 PAYROLL ADMIN. EXP. 140 210 170 TAXES 120 OTHER 120 120 CAPIT EXP. -------------------------------------------------------890 680 DISB'MENTS 900 NA -------------------------------------------------------NET CASH NA 95 105 -7 CASH BALANCE: BEG. CASH: 100 205 199 293 END CASH 205 199 293 NA MINIMUM BAL 100 100 100 100 -------------------------------------------------------BORROW o o o NA PAYDOWN o o o NA NEW DEBT o o o NA
Anggaran Kas
173
Perubahan yang disarankan oleh pengawas akan menghasilkanhasil seperti yang terlihat pada Peraga XXII-2pada halaman berikut ini. PENAFSlRANATAS JAWABANUNTUKBAGIAN2: Tindakan yang dilakukan pengawas akan mengakibatkan adanya pertumbuhan arus kas jangka pendek dari perusahaan. Sehingga tidak diperlukan adanya pinjaman dana pada periode peramalan tersebut. Saldo kas pada akhir periode peramalan adalah $293 tanpa hutang, jika dibandingkan dengan $100 dengan hutang $60 pada skenario sebelumnya. Biaya dari discount kas dapat terlihat jelas pada baris ke 37, yaitu sebesar $5 setiap bulannya kecualiuntuk bulan Maret yaitu sebesar $7. PENJELASAN DARI BARIS KE 38 Dikarenakan batasan kredit yang baru tidak mempengaruhi hasil penjualan atau piutang pada periode yang lampau, maka piutang yang ada pada saat itu diharapkan akan tertagih sesuai dengan pengalaman-pengalaman yang lalu. Template CAHSBUD, pada dasamya, tidak dapat secara otomatis dikaitkan dengan "perpindahan langsung" yang mana memerlukan pengisian secara khusus oleh pemakai (lihat metode di bawah ini). Dalam situasi seperti ini, hanya prosentase pembayaran dari bulan ini dan satu bulan kemudian setelah penjualan berubah (dua bulan setelah itupun juga akan sarna). Berdasarkan perubahan ini, hanya penjualan bulan yang lalu, Januari, harus dirubah khusus untuk tagihan selama bulan yang pertama dari kebijaksanaan yang baru tersebut. 70% dari penjualan ini diharapkan dapat tertagih pada bulan ini. Sedangkan pengisian yang baru "memaksakan" jumlah 50% pada baris ke 35 (Coll.Mo.-l). Kita dapat mengetik ulang jumlah pada sel ini (300 setelah penghitungan) dengan jumlah yang lama ($420) dari Bagian 1, atau kita dapat mengisi perbedaannya kedalam baris ke 38. Dengan mengabaikan perubahan tersebut maka dapat diasumsikan bahwa bagian yang terbesar dari piutang ($120) dari bulan Januari kemungkinan tidak akan tertagih.
KETERANGAN TAMBAHAN TENTANG SOAl "PERPINDAHAN LANGSUNG". Situasi adanya "Perpindahan Langsung" (switchover) adalah umum dikalangan bisnis. Perusahaan-perusahaan seringkalidihadapkan kepada masa\
174
Pengantar Model Komputer Keuangan
lah likuiditas dimana mereka mencoba untuk mengatasinya (sementara) melalui "cicilan" pelanggan.
Pada Bagian ke 2 dari kasus ini juga mengikut sertakan data yang dapat \
merubah prosentase lain dari bagian pengisian piutang, perubahan itu akan menjadi lebih kompleks akan tetapi tidak begitu suIit untuk dapat diatasi. Tindakan umum yang dapat kita lakukan dalam mengatasi masalah "perpindahan langsung" adalah sebagai berikut: 1. Hitung arus kas yang didasarkan kepada asumsi penagihan yang lama. 2. Hitung arus kas yang didasarkan kepada asumsi penagihan yang baru. 3. Tentukan dari asumsi penagihan yang baru mana-mana yang menimbuIkan adanya permasalahan "perpindahan langsung". . a. Ini akan tergantung kepada beberapa situasi tertentu. b. Ini tidak akan memberikan pengaruh untuk periode 3 buIan pertama. 4. Tentukan perbedaan antara yang baru dan yang lama mana yang memberikan dampak ("perpindahan langsung') pada asumsi penagihan. (Catatan ini hanya berdampak pada bulan 1-3.) 5. Masukkan perbedaan pada baris 38. 6. Hitung uIang template untuk mendapatkan hasH yang benar.
