Az OTP Bankcsoport fejlődése az elmúlt 10 évben OTP Bank – 10 éve a tőzsdén
Dr. Csányi Sándor Elnök, vezérigazgató 2005. augusztus 10.
Az egykor kevéssé hatékony, monopol OTP Bank mára innovatív piacvezető bankká alakult át Az OTP 1991-ben • Domináns nemzeti
megtakarítás gyűjtő pénzintézetből általános kereskedelmi bankká alakítás megkezdése A korábbi monopol piacokon gyors térvesztés a nyugat-európai bankok piacra lépése miatt Nagy, nem hatékony fiókhálózat, túlreprezentáltság a vidéki szegényebb területeken Az FX és a vállalati banki területeken tapasztalathiány Alacsony profitabilitás (2% ROE), nagy minősített hitel- állomány Lassú és elavult technikájú bank „hírneve”
•
•
• • •
Az OTP Csoport adózott eredménye
Az OTP Csoport napjainkban
Millió EUR, IAS*
• Az egyetlen független
A sikeres átalakítás alapja
• • • •
37,8%
Termékfejlesztés Technológiai innováció Teljesítmény-orientált vállalati kultúra Fókuszált helyi menedzsment
560 31,1%
31,6%
6 1993
49
45
56
1994
1995
1996
Privatizáció első köre
*
117
122
1997
1998
1999
IPO Merkantil Csoport akvizíciója
Éves átlagos EUR/HUF 1995 és 2004 között rendre: 162,65; 191,15; 210,93; 240,98; 252,80; 260,04; 256,68 ; 242,97; 253,51; 251,68 ** Az új IFRS szabályok szerint korrigált
OTP Bank - 10 éve a Tőzsdén
30,0%
111
149
2000
25%-os állami tulajdonrész értékesítése
521**
30,3% 32,6%
35,3%
•
•
329 251
191
•
2001
IRB(OBS) akvizíció
2002
2003
2004
DSK és Robank akvizíció
• •
bankcsoport a régióban, nagyfokú transzparenciával Magyarország vezető pénzügyi csoportja ~25%os mérleg-főösszeg, ~30%os betét, ~40%-os profit részesedéssel A nyugat-európai működési hatékonysági, kockázatkezelési és marketing benchmarkok megközelítése ROE 38%-ra emelése, rosszhitel állomány csökkenése Sikeres külföldi akvizíciók A piaci eredményvárakozások folyamatos elérése/túlteljesítése
ROAE
“Az évtized legjobban fejlődő pénzintézete Kelet-Közép- Európában” – EUROMONEY 2
A privatizáció három lépcsőjében 1999 októberére 1 szavazat-elsőbbségi részvényre csökkent az állami tulajdon 1992 1993
1994 1995 1996
1997 1998
1999 2000 2001 2002 2003 2004
Új tulajdonos
Árfolyam
Jelenlegi tulajdonosok 2005. március 31.
Időpont
Esemény
1990. dec.
Részvénytársasági forma 100%-os állami tulajdonnal
1992. szept.
Osztalékelsőbbségi részvények értékesítése, (a jegyzett tőke 3,9%-a)
Magyar magánbef.
1994. ápr.
Kárpótlási jegy cserés privatizáció (20%)
Magyar magánbef.
3,3
1995. máj.
Az állam átad 20%-os részesedést
Társ. bizt. alapok
1,7 2,0
Munkavállalók, vezetők Belföldi magánsz. Belföldi intézmény
1995. júl. 17-21. 1995. aug. 10.
1. nyilvános kibocsátás (33%) Magánbef. és int. bef. Első kereskedési nap a BÉT-
83,9
Külföldi intézmény
1997. szept. 3. 1997. Okt 14-21. 1999. okt. 18-22.
1.200 Ft (9,5 $)
2,0
Nemzetközi fejlesztési int. Állam (0,3%)
6,7
Saját tulajdon
en
Szavazatelsőbbségi (arany) részvény kibocsátása 2. nyilvános kibocsátás (25%)
Magyar állam
Magánbef. és 3. nyilvános kibocsátás,(14%) int. bef. Magánbef. és int. bef.
6.010 Ft (30,4 $) 9.900 Ft (40,98$)
2005 *Forrás Tőzsdei gyorsjelentés, teljes alaptőke alapján
OTP Bank - 10 éve a Tőzsdén 3
Az OTP Bank elsőként lépett be az új, innovatív termékek piacaira, melyek legtöbbjén ma is piacvezető szerepet tölt be Szolgáltatás
1992 1993 1994 1995
1996 1997
1998 1999
Értékpapír kereskedelem
2004 végi piaci piaci részesedés
Piaci helyezés
24,8%(1)
No. 1
9,4%(2)
No. 4
Befektetési alapok
39,6%(3)
No. 1
Nyugdíjpénztár(4)
21,8%(5)
No. 1
Járműfinanszírozás
20,0%(6)
No. 2
56,0%
No. 1
49,7%(7)
No. 1
Biztosítás
2000
2001 2002 2003 2004 2005
Bankkártya Jelzáloghitelezés
(1) Becslés a háztartások nem hitelintézeti értékpapír állománya alapján; (2) Díjtartalék alapján számított részesedés; (3) Értékpapír alapok nettó eszközértéke alapján számított arány; (4) A Bank 1994-ben az önkéntes-, 1997-ben a magánnyugdíjpénztárat alapította meg, majd 2002-ben az önkéntes egészségpénztárat hozta létre; (5) Pénztári vagyon alapján; (6) Új gépkocsi értékesítések piaca; (7) OTP Bankcsoport Forrás: MNB, BAMOSZ, PSZÁF adatok
OTP Bank - 10 éve a Tőzsdén 4
Az OTP úttörő informatikai/működési megoldásokkal áll elő az ügyfelek kényelmének növelésére és a belső folyamatok támogatására Növekedés a szerződések számában
Meghatározó informatikaiműködési előrelépések
1992 1993
Automata TeleBANK, Integrált Információs Rendszer I. fázis
Telebank
Telebank Ezer 345
1994 1995 1996
1997 1998 1999 2000 2001 2002 2003 2004 2005
58
TeleBANK Center (élőhangos), Integrált Információs Rendszer II. fázis Passzív mobilbank
SAP II., Adattárház II. Központi Back Office támogató rendszer Egyéni fióki teljesítmény mérés
41
1999 2000 2001 2002 2003 2004
Internetes banki szolgáltatás
Internetbank Ezer
60
0
Lakáshitel rendszer fejlesztés: PreLak
Aktív mobilbank
613
179
HáziB@NK
SAP I., SUBA, Adattárház I.
435
537
Piaci részesedés (becsült)
133
210
278
312
74
1999 2000 2001 2002 2003 2004
Mobil bank
Mobilbank Ezer
4
35
97
152
201
270
43
1999 2000 2001 2002 2003 2004
OTP Bank - 10 éve a Tőzsdén 5
1991 után bevezetett
Az OTP Csoport magyarországi szolgáltatásait ma közel 4 millió ügyfél használja
1991-ben már létező
Az OTP Bank piaci szegmensei, értékesítési csatornái és termékei 2004. év végén Ügyfelek
Önkormányzatok 43.000 betéti számla*
Csatornák
Termékek
Fiókok 437
Lakosság
Vállalatok
Tömegpiac
Vagyonosok ~10.000 privát banki ügyfél
Több, mint 3 millió ügyfél
ATM /POS 1.400 ATM 21.600 POS; 50,2 mn ATM tranzakció
Számlák
Hitelek
Több, mint 4 millió lakossági számla
9,7 mrd EUR hitelállomány
Telebank 613.000 szerződés
Kereskedelem finanszírozás 600 millió EUR állomány
Internet 312.000 szerződés
Hitel/betéti kártyák 333.350 hitelkártya, 3,2 millió betéti kártya
Kis- és középvállalatok ~200.000 ügyfél
Mobilbank 270.000 szerződés
Alapkezelés* 3,1 mrd EUR kezelt vagyon
Üzleti terminál ~13.000
Jelzálog hitelek 3,9 mrd EUR** állomány
Nagyvállalatok ~300 ügyfél
Banki tanácsadók/ügyfélreferensek
Biztosítás 1,5 millió biztosítási szerződés
* az önkormányzati- és nyugdíjalapokat is tartalmazza ** lakáshitelekkel együtt
OTP Bank - 10 éve a Tőzsdén 6
A növekedés mellett a hatékonyság javítása folyamatosan a menedzsment figyelmének fókuszában van OTP Csoport Kiadás/bevétel IFRS, Százalék
OTP Csoport ROAE IFRS, Százalék
1995
73,1*
1996
74,2*
1997
71,1
36,5 *
1998
70,4
35,3
1999
69,8
30,0
2000
70,1
31,6
2001
67,2
32,6
2002
66,7
30,3
2003 2004
62,9 55,5
19,2* 24,2*
31,1 37,8
2005
Profitnövekedés 1995-2004, Százalék 1.922% OTP Csoport
684% 100%
Teljes magyar bankszektor**
1995 1996 1997 1998 1999 2000 2001 2002 2003 2004
* OTP Bank, nem konszolidált IFRS **A Magyar Fejlesztési Bank kihagyásával 1998-ban és 2002-ben és a Postabank kihagyásával 1998-ban Forrás:OTP Éves Jelentés; PSZÁF Éves Jelentések
OTP Bank - 10 éve a Tőzsdén 7
OTP Leányvállalatok
Az elmúlt években az OTP Bank fontos lépéseket tett egy regionális pénzügyi csoport kialakításáért Az OTP külföldi bankjai 2004. évi adatok, IFRS szerint
1992 1994 1995 1996 1997 1998
OTP Csoport* Fiókok száma** 843 Ügyfelek száma** ~8 millió Mérlegfőösszeg 4.162,4 Mrd Ft Adózott eremény 140,8 Mrd Ft ROAE 37,8% Lengyelo . Kiadás/bevétel arány 55,5%
OTP Banka Slovensko Fiókok száma 68 Ügyfelek száma 0,3 millió Mérlegfőösszeg 214,9 Mrd Ft Adózott eredmény 512 millió Ft Cseho . ROAE 3,5% Kiadás/bevétel arány 95,6% Mérlegfőösszeg szerinti piaci részesedés 2,8%
1993
Szlovákia
2000
Bulgária
2001 2002
Románia
2003 2004 2005
Horvátország
Ukra jna Szlov ákia Magyaro .
Sikeres akvizíciók célországai
1999
Célországok
Horváto . Bosznia Her cegovina
Nova Banka* (Horváto .) 92 Fiókok száma ~0,3 millió Ügyfelek száma 263,2 Mrd Ft Mérlegfőösszeg 5,0 Mrd Ft Adózott eredmény 21,2 % ROAE 84,0% Kiadás/bevétel arány Mérlegfőösszeg szerinti 3,8% piaci részesedés * Konszolidált adatok Nova Banka nélkül ** Csak bankok *** DSK Csoport, bolgár IFRS szerint
OTP Bank - 10 éve a Tőzsdén
Serbia & Montenegro Szerbia Montenegro
Rom ánia
Bulgaria Bulg ária
OTP Bank 437 Fiókok száma ~3,5 millió Ügyfelek száma 3.054,5 Mrd Ft Mérlegfőösszeg 127,2 Mrd Ft Adózott eredmény 38,2 % ROAE 46,1 % 44,2 Kiadás/bevétel arány Mérlegfőösszeg szerinti 19,4% piaci részesedés
OTP Bank Romania /RoBank / 15 Fiókok száma 0,03 millió Ügyfelek száma 44,6 Mrd Ft Mérlegfőösszeg Moldova 50 millió Ft Adózott eredmény 0,7% ROAE 80,6 % Kiadás/bevétel arány Mérlegfőösszeg szerinti ~1% piaci részesedés
DSK*** (Bulgária) 323 Fiókok száma ~3,7 millió Ügyfelek száma 410,5 Mrd Ft Mérlegfőösszeg 9,4 Mrd Ft Adózott eredmény 21,4 % ROAE 56,8 % Kiadás/bevétel arány Mérlegfőösszeg szerinti 13,1% piaci részesedés
8
Ügyfeleink folyamatos bizalma az elmúlt 10 év munkájának legnagyobb elismerése Az OTP Bank Magyarországon kiemelkedő elismertségű a lakossági ügyfelek körében A kérdésekre adott válaszok aránya a GfK* 2005 májusi felmérése szerint „A pénzintézetnek jó a hírneve” Százalék
„Szakértő a pénzügyek területén” Százalék
51
2
49
2
2. helyezett bank
2. helyezett bank
13
1
0
10
20
30
40
50
60
„Vonzóbb, érdekesebb ajánlatai vannak, mint más banknak” Százalék
2
2. helyezett bank
0
20
40
60
10
20
30
40
50
60
55
2
2. helyezett bank
14
0
„Legjobb barátomnak ajánlanám” Százalék
48
1
14
1
13
1
0
20
40
60
* Gfk Hungária Piackutató Kft.
OTP Bank - 10 éve a Tőzsdén 9
Számos külföldi szakmai díj jelzi azt, hogy az OTP Bank sikere a nemzetközi szintéren is kiemelkedő 1992 1993 1994 1995 1996 1997
1998 1999 2000 2001 2002 2003 2004 2005
Díjak/elismerések
Díjadó
… A legjobb Bank Magyarországon A legjobb bank Magyarországon A legjobb bank Magyarországon Az év ingatlanfejlesztője A legjobb értékpapír-kereskedő cég Mo-on Az évtized legtöbbet fejlődő bankja KKE-ban A legjobb bank Magyarországon A legjobb bank Magyarországon A legjobb bank Magyarországon Amerikai dolláralapok minőségi díja Az év legjobb Internetbankja A legjobb bank Magyarországon A legjobb bank Magyarországon Amerikai dolláralapok minőségi díja A legjobb bank Magyarországon A legjobb bank Magyarországon A legjobb bank Magyarországon A legjobb bank Magyarországon Az év bankja a feltörekvő piacokon A világ 100 legértékesebb vállalatának tagja A legjobb bank Magyarországon Európa legjobb regionális kisbankja
… Global Finance EUROMONEY Global Finance Nemzetközi Ingatlanszövetség EUROMONEY EUROMONEY EUROMONEY The Banker Global Finance JP Morgan Chase Index, HP, NBI MINŐSÍTÉSEK, 2005 EUROMONEY MOODY’S The Banker hosszú lej. betétek: A1 Global Finance rövid lej. betétek: P–1 pénzügyi erősség: BThe Banker Global Finance STANDARD & POOR’S hosszú távú ráta: BBBpi EUROMONEY The Banker FITCH IBCA The Banker Biztonság: 2 Business Week CAPITAL INTELLIGENCE EUROMONEY hosszú távú: BBB rövid távú: A-2 EUROMONEY
OTP Bank - 10 éve a Tőzsdén 10
A forintban 64-szeresére, euróban 47-szeresére növekvő árfolyam tükrözi a befektetők elégedettségét Az OTP Bank részvényeinek és összehasonlító benchmarkoknak a 10 éves hozama 1995. aug. 10.- 2005. augusztus 5., euróban számítva, százalék, 1995. aug. 10.=100% OTP 4700%
5000 4000 3000 2000
BUX 1009%
1000
100% Aug-04
Aug-03
Aug-02
Aug-01
Aug-00
Aug-99
Aug-98
Aug-97
Aug-96
Aug-95
0
MS EU Bank Index 285%
Az OTP Bank tőzsdei értékelése kiemelkedő Európában 2005. augusztus 5-ei tőzsdei kapitalizáció/ 2004 végi sajáttőke, helyi valutában számítva OT P Bank Komercni Banka Bank Pekao Banco Bilbao St andard Chart ered Ert se Bank Lloyds T SB A llied Irish Banks UBS Bank Zachodni Bank of Ireland Banco Popular Espanol Mediobanca Barclays Fort is HBSC Dexia Banca Int esa Societ e Generale KBC Unicredit o Danske Bank A BN A mro Skandinaviska Eskilda SanPaolo IMI Nordea Svenska Handelsbanken ING Banco Sant ander BNP Paribas
3,3 3,2 3,0 3,0 2,9 2,8 2,8 2,7 2,6 2,5 2,2 2,2 2,2 2,1 2,1 2,1 2,0 2,0 2,0 1,9 1,9 1,8 1,8 1,8 1,8 1,8 1,7 1,7 1,7
4,7
Forrás: Bloomberg
OTP Bank - 10 éve a Tőzsdén 11
Az elmúlt tíz év alatt az OTP Csoport nemzetközi összehasonlításban is számottevő pénzügyi csoporttá fejlődött 2004
Mérlegfőösszeg
Adózott eredmény
Piaci kapitalizáció
Mrd €
M€
Mrd €, 2005.08.05
140
24%
33 467 30
6%
545
-1 913 (1) 486 (1)
275
6%
16 253 30 29
100%
29 265 31 17 17
12%
12%
100%
OTP Bank - 10 éve a Tőzsdén
59%
322
n.a. 1 884
220 1 682 269 211
2 131
560 560
16
12%
27
16%
100%
211
405
11
25
7
19%
100%
28
9
%
A régió aránya Összesen Közép- és KeletEurópában
Nemzetközi jelenlét
CZ
SK
HU
CR
SE
PL
HU
CZ
SK
SL
RO
BU
BO
RU
SE
CR
LA
LI
U
ET
HU
CZ
SK
RU
CR
PL
HU
CZ
SK
SL
PL
HU
CZ
SK
CR
RO
U
BO
RU
BE
SL
LI
BU
SE
AL
RO
BU
RO
CR
PL
CZ
SK
BO
CR
T
HU
SK
BU
(1) Adózás előtt Forrás: Vállalati prezentációk
12
Az OTP Bankcsoport stratégiája 2005-2009 OTP Bank – 10 éve a tőzsdén
Dr. Spéder Zoltán Alelnök, vezérigazgató-helyettes 2005. augusztus 10.
A következő 5 év makrogazdasági kereteit az euró bevezetéséhez szükséges konvergencia-program határozza meg Magyarországon Reál GDP növekedés Év/év 4%
3.5%
Államháztartási hiány a GDP százalékában
3.6% 3.1%
Magyarország
3%
1.7%
2%
1.8%
3.7%
3.4%
2.0%
1.9%
6%
4.8%
5% 4% 3%
1.3% EU átlag
5.4%
3.4%
Magyarország 3.2%
3.0%
Maastrichti kritérium
2%
1%
1% 0%
0%
2005
2006
2007
2008
2009
Infláció Éves átlag 4%
2006
2007
2008
2009
Irányadó kamatszint Éves átlag 8%
3.5%
3.7%
Magyarország
3.0% 3% 2.0%
2005
2.1%
3.0% 2.0%
2% 1.9%
1.8%
1.6%
EU átlag
5.9%
6%
5.8%
5.6%
Magyarország
5%
5.0%
4% 3%
1%
7.4%
7%
2.1%
2.3%
2.6%
2.9%
3.2% EU átlag
2% 1%
0%
0% 2005
2006
2007
2008
2009
2005
2006
2007
2008
2009
OTP Bank - 10 éve a Tőzsdén 14
A leányvállalatok országainak gazdasági növekedése középtávon meghaladja Magyarországét Átlagos reál GDP növekedés Év/év M a g y a ro rs z á g B u lg á ria
4 ,7 %
H o r vá t o r s z á g
3 ,7 %
• A felzárkózási folyamatban elmaradottabb Romániában és Bulgáriában lehet a leggyorsabb a gazdaság bővülése
5 ,1 %
R o m á n ia S z l o vá k i a EU
• A következő 5 évben a hazait meghaladó átlagos növekedési ütem várható a leányvállalatok országaiban
3 ,5 %
4 ,7 %
1 ,7 %
0%
2%
4%
6%
Irányadó kamatszint Éves átlag
• Az érintett országok közül Szlovákia már jelenleg is teljesíti a hosszú lejáratú kamatokra vonatkozó maastrichti kritériumot. • Bulgáriát rögzített árfolyamrendszer mellett alacsony inflációs környezet és alacsony rövid futamidejű kamatok jellemzik.
12% 11% 10% 9% 8% 7% 6% 5% 4% 3% 2% 1% 0%
Magyarország Horvátország Románia Szlovákia
• A régiós átlagot meghaladó inflációval rendelkező Romániában a kamatok konvergenciája lassabban valósulhat meg.
EU és Bulgária*
2005
2006
2007
2008
2009
*Bulgáriában valutatanács működik, így a kamatszint megegyezik az eurozónáéval
OTP Bank - 10 éve a Tőzsdén 15
A magyar háztartások megtakarításai között fokozatosan csökken a bankbetétek aránya A háztartások pénzügyi eszközeinek összetétele Magyarországon, 2003-2010, ezer milliárd, százalék Ezer milliárd Ft
Eszközszerkezet az Európai Unióban, 2002-2003, százalék
13,9 15,8 17,6 19,3 21,1 23,2 25,5 28,1
Egyéb követelések 100% 90%
Biztosítás-technikai 80% tartalékok és pénztári 70% vagyon Befektetési jegyek
13% 5%
30%
60% 50%
8%
40%
15% 5%
29%
8%
16% 5%
29%
8%
CAGR 17% 5%
30%
8%
Részvények, üzletrészek
19%
20%
5%
6%
30%
8%
30%
7%
22% 6%
30%
7%
23% 6%
Nem részvény értékpapírok
43%
41%
40%
38%
36%
35%
34%
30%
7%
11%
80%
7%
10%
50%
28% 28%
24% 24%
15% 15%
15% 15%
13% 13%
15% 15%
9,0% 9% 12,0% 12% 13% 13% 14% 14% 8% 8%
19% 19% 16% 16%
38% 38%
2% 2% 2% 2% 46% 46%
32% 32%
10%
32% 32%
5,0% 5%
10% 10%
30% 20%
6%
33% 33%
70%
40%
33%
34% 34%
38% 38%
27% 27%
0%
0%
Készpénz és betétek
12%
90%
60%
30% 20%
18%
100%
2003
2004
2005
2006
2007
2008
2009
2010
EU 15
Németo. Franciao. Portugália Spanyolo.
Forrás: Eurostat, McKinsey, nemzeti bankok, OTP Bank
OTP Bank - 10 éve a Tőzsdén 16
A magas jövedelemarányos adósságteher ellenére tovább emelkedhet a háztartási eladósodottság Magyarországon is A háztartások adósságterhe és adóssága a rendelkezésre álló jövedelem(DI) arányában, % Adósság/DI Adósságteher/DI
108
200
22
43
120
108
70
97
140
119
18
16
16 12
10
10 8 4
35
57
16
14
14
6
19
20
20
20
150
12
12
11 9
8
8
6
5
4
6
6
8
8 5 4
2
2
10
4
5
12 10
10
88 6
6
6 4
4
6
7 5
2
0 2003
2003
2003
2003
2003
2003
2003
2004
2004
2004
2004
ESP
NL
I
P
D
Fr
GMU
UK
USA
No
Cz
kamatteher (b.s.)
tőketörlesztés (b.s)
2005 2009 Hun
Hun
Összesen
• A magyar háztartások rendelkezésre álló jövedelemarányos adósságterhe a rövidebb futamidő miatt magasabb törlesztő-részletek és a magasabb kamatszint miatt eléri a GMU átlagát . • A jövedelem bővülése, az adósság futamidejének növekedése és a kamatszint csökkenése miatt azonban az adósságteher nem gátolja a kötelezettségek további növekedését. Forrás: nemzeti bankok (UK, Norvégia, ECB, FED, Csehország), OTP ÜKI becslés (Mao.)
OTP Bank - 10 éve a Tőzsdén 17
A leányvállalatok országaiban a bankrendszeri penetráció növekedését várhatóan a hitelállomány bővülése hajtja A bankrendszer mérlegfőösszege / GDP (%) 120
257%
100
• Horvátországban és Szlovákiában a bankrendszer mérete a GDP arányában meghaladja a hazait.
80 60
• A leggyorsabb növekedés a következő öt évben az alacsony bázisról induló Romániában várható, de ezzel együtt sem éri el a jelenlegi magyarországi szintet.
40 20 EU 2003
2009
2008
Bulgária Románia
Magyarország Horvátország Szlovákia
Bulgária Románia
40 30 20 10
Magyarország Horvátország Szlovákia
EU 2003
2009
2008
0 2007
• Szlovákiában az egyéb pénzügyi közvetítők térnyerésével zsugorodik a betéti piac.
50
2006
EU 2003
2009
2008
2007
2006
2005
2004
2003
2002
2001
0
60
2005
10
96%
70
2004
20
80
2003
30
Összes betét/GDP (%)
2002
40
2000
• Lakossági hitelek: a fogyasztási és ingatlanhitelek bővülésével a háztartások fogyasztása lehet a GDP növekedés motorja.
116%
• A betétek várhatóan Romániában és Bulgáriában a nominális GDP-t meghaladó ütemben emelkednek.
2001
• Vállalati hitelek: a Összes hitel/GDP (%) felzárkózás éveiben 80 70 növekvő vállalati finanszírozási igény 60 várható. 50
2000
Magyarország Horvátország Szlovákia
2007
2006
2005
2004
2003
2002
2001
2000
0
Bulgária Románia
OTP Bank - 10 éve a Tőzsdén 18
Magyarországon a háztartások megtakarításaiból a Bankcsoport célja domináns piaci részesedésének megőrzése Hitelintézeti megtakarítások Mrd Ft 2700 1800
OT P Csoport lakossági betétei
231,2 11,9%
900
Megcélzott piaci részesedés* 2005.
CAGR 2004-2009 5,3%
233,4
1710,5
1506,0
Befektetési alapok Mrd Ft 600
36,1%
400 200
2009.
100 0 2004.tény
2005.terv
371,6
308,1
32,5%
2004.tény
2005.terv
CAGR 2004-2009 16,7%
200 100
14,3
15,9
Megcélzott piaci részesedés*
9,5%
2005. CAGR 2004-2009 22,1%
750
8,8%
0 2004.tény
2005.terv
150
288,4
348,9
2004.tény
2005.terv
2009. 22,9%
0
2009.terv
Nem-életbiztosítási díjtartalékok Életbiztosítási díjtartalékok
781,0
300
2009.
21,1%
21,0%
450
192,8
Megcélzott piaci részesedés
OT P Pénztárak
Mrd Ft 900
2005.
20,9
102,9
84,4
34,6%
2009.terv
Pénztári megtakarítások
600 20,4%
2009.
*Háztartások hitelintézeti megtakarításai
Biztosítási díjtartalékok OT P Csoport összes biztosítási díjtartaléka
550,9
0
2009.terv
OT P-LT P betétek Merkantil Bank lakossági betétei OT P Bank lakossági devizabetétek OT P Bank lakossági Ft betétek
Mrd Ft 300
39,5%
20,6%
300
1960,1
2005.
CAGR 2004-2009 12,3%
500
269,2
Megcélzott piaci részesedés
OT P Befektetési A lapok
2009.terv
*Összes biztosítási díjtartalék, nem csak háztartás
OTP Bank - 10 éve a Tőzsdén 19
A háztartások hiteleit illetően a deviza alapú lakáshitelezés és a fogyasztási hitelezés további erősítésére fókuszál a Bank Mrd Ft 2500
13,9 CAGR 2004-2009 18,9%
2000 1500 1000
Lakáshitelek
OT P Bankcsoport lakáshitelei
20,4%
8,3
2096,6
7,9
500
770,3
966,0
0
170,4
167,3
146,4
2004.tény
2005.terv
2009.terv
OT P Bank
Mrd Ft 1000
49,5%
OTP Jelzálogbank
OT P Csoport megcélzott lakáshitel piaci részesedése, 2009. OTP 3,2%
48,5%
OTP Jelzálogbank 45,0%
41,7%
OT P Jelzálogbank
0,4% OTP-LTP
0,3% OTP-LTP
OT P-LT P
OT P Bankcsoport fogyasztási hitelei
Fogyasztási hitelek OTP Csoport megcélzott fogyasztási hitel piaci részesedése, 2005.
OTP Csoport megcélzott fogyasztási hitel piaci részesedése, 2009.
69,5
800
CAGR 2004-2009 28,1%
OT P Bank 20,1%
221,6
600 400
OT P Csoport megcélzott lakáshitel piaci részesedése, 2005. OTP 7,4%
53,3%
34,3
200 200,9
99,5
519,3
257,1
0 2004.tény
2005.terv
OT P Bank
Merkantil Bank
38,5%
27,6%
3,9
2009.terv
25,9%
7,5% Merkantil Bank
9,6%
OTP Bank Merkantil Bank
3,0% OTP JZB
OT P Jelzálogbank
OTP Bank - 10 éve a Tőzsdén 20
A külföldi leányvállalatok esetében a célkitűzés a piaci részesedés jelentős emelése RoBank
Vállalkozói betét
10,0% 5,9% 5,5%
8,1% 6,1% 5,1%
2009 2005 2004
9,8% 5,8% 4,0%
5,0% 2,5% 1,8%
4,5% 4,1% 4,1%
6,2% 6,0% 8,1%
0,9%
7,2% 0,6%
5,0% 0,8%
2,8% 0,7%
4,6% 1,5%
3,8%
8,2%
Lakossági betét
2,5%
5,8%
4,6% 3,9%
6,4% 6,2%
6,8%
Lakáshitel
Lakossági betét
2,6%
1,0%
Fogyasztási hitel
46,7%
3,5%
3,3% 1,1%
Vállalkozói betét
46,0%
2004
Nova Banka
2009 2005 2004
Vállalkozói hitel
47,5%
2005
2,8%
Lakáshitel
37,7%
2,8%
Fogyasztási hitel
40,0%
Vállalkozói hitel
Lakáshitel
40,5%
2009
Vállalkozói betét
25,8%
Fogyasztási hitel
27,3%
3,5%
Lakáshitel
Lakossági betét
30,9%
Fogyasztási hitel Vállalkozói betét Vállalkozói hitel
Mérlegfőösszeg szerint
16,0% 13,1%
Lakossági betét
Mérlegfőösszeg szerint
18,7%
Horvátország Mérlegfőösszeg szerint
Románia
OBS Mérlegfőösszeg szerint
Szlovákia
DSK Bank
Vállalkozói hitel
Bulgária
5,5% 5,1%
5,6% 3,3% 3,0%
5,2% 4,0% 3,9%
3,1% 2,1% 2,1%
2009 2005 2004
Az egyes piacok esetében a feltüntetett piaci részesedések az organikus növekedéssel, akvizíciók nélkül megcélzott piaci pozíciót mutatják.
OTP Bank - 10 éve a Tőzsdén 21
A Bankcsoport költséghatékonyság további javítását célozza meg, a kiadás/bevétel mutató 2009-re 50% alá csökken* Nettó kamatmarzs 7% 6% 5% 4% 3% 2% 1% 0%
5,31%
6,53%
2004. tény
5,01%
6,27%
2005. terv
Banki
Jutalékmarzs* *
4,13% 4,64%
7% 6% 5% 4% 3% 2% 1% 0%
2009. terv
Banki
50% 40% 55,7%
44,5%
54,1%
40,8%
2004. tény Banki
2005. terv
2009. terv
3,44% 1,34%
2005. terv
1,15% 2009.terv
Konszolidált
A következő években folytatódik a nettó kamatmarzs csökkenése
A jutalékmarzsot illetően az OTP Bank esetében jelentős növekedésre számítunk, míg konszolidált szinten kismértékben csökken
A kiadás/bevétel arányt a Bank 2009-re közel 40%-ra, míg konszolidált szinten 50% alá kívánja csökkenteni
49,9%
10% 0%
3,04%
60%
47,9%
1,39%
2004. tény
Konszolidált
Kiadás/bevétel arány
30% 20%
3,00%
Konszolidált
* A jelenlegi csoport organikus növekedésére vonatkozó tervek, magyar számviteli szabályok szerint ** Nettó jutalékbevétel az átlagos ügyfél betét- és hitelállomány összegére vetítve
OTP Bank - 10 éve a Tőzsdén 22
Az OTP Bank teljesítménye továbbra is meghatározó, de nő a külföldi leányvállalatok hozzájárulása az eredmény növekedéséhez OT P Bank adózás előtti eredmény* Mrd Ft 300
Mrd Ft 300
CAGR 2004-2009 12,2%
250 200
Leányvállalatok adózás előtti eredménye**
250
150
150 219,3
100 123,5
50
146,5
100
0 2004
2005
2009
14,9
28,1
24,9
43,2
2004
2005
2009
Hazai leányvállalatok
15,8%
150
65,3
100 50
0
200
1,0%
11,3
CAGR 2004-2009 14,2%
250
CAGR 2004-2009 22,5%
200
18,6%
Mrd Ft 300
Konszolidált adózás előtti eredmény*
50
294,4 151,4
175,3
2004
2005
0 2009
Külföldi leányvállalatok
Bankcsoport tagok részesedése az adózás előtti eredmény növekedéséből* 2004
Mrd Ft 60 50 40
9% 72% 4,3
30 20
9,9
2009
Mrd Ft 60 50 -1,6
40
20% 48,6
36,0
10
30
0
18,1
6,5
40%
45%
20 10
15%
0,5
44,4
20,2
0 OTP Bank Hazai Külföldi kapott osztalék leányvállalatok leányvállalatok nélkül
Kiszűrések változása
Konszolidált eredmény
OTP Bank Hazai Külföldi kapott osztalék leányvállalatok leányvállalatok nélkül
Kiszűrések változása
Konszolidált eredmény
* A jelenlegi csoport organikus növekedésére vonatkozó tervek, magyar számviteli szabályok szerint. Kapott osztalékkal együtt, bankadó és társasági adó fizetés előtt ** A 2005-re tervezett akvizíciók nélkül
OTP Bank - 10 éve a Tőzsdén 23
A jelenlegi* OTP Csoport organikus fejlődéssel 15%-os átlagos eredménybővülést céloz meg a következő évekre OTP Csoport stratégiai tervének sarokszámai Konszolidált**, magyar számviteli szabályok szerint, milliárd euró***, % 2005 2009 Piacok mérete (mérlegfőösszeg) Magyarország Jelenlegi* piacok összesen
CAGR/ Változás
73,5 175,0
116,1 281,0
12,1% 12,6%
24,9% 12,0%
26,6% 14,6%
+1,7%p +2,6%p
OTP Csoport Piaci részesedés Magyarország**** Jelenlegi* piacok összesen Mérlegfőösszeg Magyarország**** Jelenlegi piacok összesen Fő mutatók Kamatmarzs Jutalékmarzs Kiadás/bevétel Adózott eredmény (millió euró) Adózott eredmény (millió euró, IFRS)
18,3 21,0
30,8 39,8
13,9% 17,4%
6,3% 1,3% 54,1% 554 620
4,6% 1,2% 49,9% 973 1.031
-1,7%p -0,1%p -4,2%p 15,1% 13,5%
ROAE
31,8%
35,7%
+3,9%p
* Magyarország, Bulgária, Szlovákia, Románia, Horvátország ** A jelenlegi csoport organikus növekedésére vonatkozó tervek hatékony tőkeszerkezet megtartása mellett *** Állományok év végi, eredmény tételek éves átlagos HUF/EUR-on átszámítva. Éves átlagos HUF/EUR: 2005:249,4; 2009:252,8 **** Nem konszolidált, összegzett, hitelintézeti rendszerhez mérten Forrás: OTP
OTP Bank - 10 éve a Tőzsdén 24
Az OTP Bank az értékesítés növelésével, az „értékes” ügyfélkör megtartásával tudja a megcélzott piaci pozíciót elérni Az értékajánlat fejlesztésének célkitűzései
Az adattárház nyújtotta lehetőségek, szegmentáció és CRM rendszer fokozott használata a termékértékesítésben és értékajánlatok kidolgozásában Szegmentációs módszertan és adattartalom fejlesztése A keresztértékesítések volumenének és a termékhasználat intenzitásának növelése szegmens specifikus értékesítési kampányok révén, az értékesítési kampányok eredményességének javítása Mikro- és kisvállalkozói értékajánlat megújítása, a szolgáltatási színvonal és az ügyfélkezelés hatékonyságának javítása
Az értékesítési csatornák fejlesztésének programjai
„A fiókhálózat átalakítása – egységes értékesítési stratégia kialakítása” projekt folytatása: –értékesítést támogató eszközök használatának általánossá tétele –legjobb fióki gyakorlatok elterjesztése –az új ösztönzési rendszer bevezetése
Elektronikus csatornák fejlesztése az elérhető szolgáltatások körének bővítésével, valamint kényelmi funkciók kialakításával; az OTPdirekt brand erősítése Az egyéb értékesítési csatornák (csoporttagok ügynökhálózata, egyéb külső közvetítők) hatékonyságának, kihasználtságának javítása
OTP Bank - 10 éve a Tőzsdén 25
A belső fejlődés fő programjai a a Bázel II. követelményrendszerre való felkészülés és az ösztönzési rendszerek továbbfejlesztése Kockázatkezelés Hitelkockázat-kezelés: – 2005-ben teljes körűen biztosítani kell a Basel II. szabályozásnak való megfelelést minden háttérfolyamat és belső szabályozási követelmény tekintetében – véglegesíteni kell a működési kockázatokkal foglalkozó terület szerepét – aktualizálni kell a banki és leányvállalati kockázatkezelés módszereit és csoport szintű kialakítását
Piaci, ország- és partnerkockázatok kezelése: – Az országok és professzionális pénz- és tőkepiaci szereplők minősítési módszertanának átalakítása az új tőkeegyezmény követelményeivel összhangban – A csoportszintű ország- és partnerminősítési rendszerek továbbfejlesztése
Humánerőforrás menedzsment Megújult javadalmazási rendszer bevezetése – Folyamatos és objektív egyéni teljesítmény mérés – Teljesítmény-arányos bérezés – Felső korlát nélküli többletjövedelem-szerzési lehetőség a hálózatban
Fiókvezetők és ügyintézők képzése, értékesítési készségeinek fejlesztése az értékesítési teljesítmény javítása érdekében Alap és speciális szakmai tudást biztosító oktatások
OTP Bank - 10 éve a Tőzsdén 26
Jövőbe mutató megállapítások
Jelen előadás számos előremutató megállapítást tartalmaz az OTP Bank és Bankcsoport jövőbeni pénzügyi kondícióira, működési eredményeire és üzleti tevékenységére vonatkozóan. Ezek a megállapítások és előrejelzések kockázatot és bizonytalanságot hordoznak, mert olyan eseményekhez kapcsolódnak, és olyan körülményektől függnek, melyek a jövőben következnek be. Számos olyan tényező van, mely a ténylegesen kialakuló eredményeket és folyamatokat eltérítheti azoktól a jövőbe mutató megállapításoktól és előrejelzésektől, melyek jelen dokumentumban szerepelnek vagy abból következtethetők. A megállapítások előre jelzett árfolyamok, gazdasági kondíciók és a jelenlegi szabályozói feltételek figyelembevételével készültek. A dokumentum egyetlen részlete sem tekinthető eredmény előrejelzésnek.
OTP Bank - 10 éve a Tőzsdén 27
