and its subsidiaries

PT Bank Pembangunan Daerah Jawa Barat dan Banten Tbk dan entitas anaknya/and its subsidiaries Laporan keuangan konsolidasian tanggal 31 Desember 2014 dan untuk tahun yang berakhir pada tanggal tersebut beserta laporan auditor independen/ Consolidated financial statements as of December 31, 2014 and for the year then ended with independent auditors’ report

The original consolidated financial statements included herein are in the Indonesian language.

PT BANK PEMBANGUNAN DAERAH JAWA BARAT DAN BANTEN Tbk DAN ENTITAS ANAKNYA LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN TANGGAL 31 DESEMBER 2014 DAN UNTUK TAHUN YANG BERAKHIR PADA TANGGAL TERSEBUT BESERTA LAPORAN AUDITOR INDEPENDEN

PT BANK PEMBANGUNAN DAERAH JAWA BARAT DAN BANTEN Tbk AND ITS SUBSIDIARIES CONSOLIDATED FINANCIAL STATEMENTS AS OF DECEMBER 31, 2014 AND FOR THE YEAR THEN ENDED WITH INDEPENDENT AUDITORS’ REPORT

Daftar Isi/Table of Contents

Halaman/ Page Laporan Auditor Independen

Independent Auditors’ Report

Laporan Posisi Keuangan Konsolidasian ……………

1-4

.…….…Consolidated Statement of Financial Position

Laporan Laba Rugi Komprehensif Konsolidasian ….

5-6

...Consolidated Statement of Comprehensive Income

Laporan Perubahan Ekuitas Konsolidasian ..............

7

...….....Consolidated Statement of Changes in Equity

Laporan Arus Kas Konsolidasian ..............................

8-9

.……………...Consolidated Statement of Cash Flows

Catatan atas Laporan Keuangan Konsolidasian .......

10-198

......…Notes to the Consolidated Financial Statements

***************************


PT BANK PEMBANGUNAN DAERAH JAWA BARAT DAN BANTEN Tbk DAN ENTITAS ANAKNYA LAPORAN POSISI KEUANGAN KONSOLIDASIAN Tanggal 31 Desember 2014 (Disajikan dalam jutaan Rupiah, kecuali dinyatakan lain)

PT BANK PEMBANGUNAN DAERAH JAWA BARAT DAN BANTEN Tbk AND ITS SUBSIDIARIES CONSOLIDATED STATEMENT OF FINANCIAL POSITION As of December 31, 2014 (Expressed in millions of Rupiah, unless otherwise stated)

31 Desember/ December 31, 2014

Catatan/ Notes


ASET

ASSETS

Kas

2.767.678

2a,2d,4

2.595.260

Cash

Giro pada Bank Indonesia

5.177.942

2a,2d,2e,5

4.454.108

Current accounts with Bank Indonesia

Giro pada bank lain - pihak ketiga

128.604

176.979

Current accounts with other banks third parties -

Cadangan kerugian penurunan nilai

2a,2d,2e 2m,6

(62)

(91)

128.542 Penempatan pada Bank Indonesia dan bank lain - pihak ketiga Cadangan kerugian penurunan nilai

176.888 2a,2d,2f, 2m,7

4.764.263

2.629.337

(3.154)

(352)

4.761.109

Surat berharga - pihak ketiga

7.125.371

2d,2g, 2m,9

568.461

2d,2h,2m,10

Wesel ekspor dan tagihan lainnya - pihak ketiga

19.555

2d,2i, 2m,11


Pembiayaan syariah dan piutang syariah - setelah dikurangi margin ditangguhkan - pihak-pihak berelasi - pihak ketiga

873.083 48.743.915

2d,2k,2m,2af 12,43

-

Marketable securities purchased under agreements to resell

44.721

Bills and other receivables third parties -

929.529 44.379.051

Loans related parties third parties -

(1.588.837)

(1.019.520)

48.028.161

44.289.060

2l,2m,2af, 13,43

(99.147)

18.435

2.248 3.591.512

Allowance for impairment losses

Sharia financing and receivables after deducted by margin unamortized related parties third parties -

3.593.760 (62.094)

4.300.969 Tagihan akseptasi

Marketable securities third parties -

45.308.580

4.400.116 Cadangan kerugian penurunan nilai


10.291.810

49.616.998

4.400.116

Placements with Bank Indonesia and other banks third parties -

2.628.985

Efek-efek yang dibeli dengan janji dijual kembali

Kredit yang diberikan - pihak-pihak berelasi - pihak ketiga



3.531.666 2d,2m,2n,14

Catatan atas laporan keuangan konsolidasian terlampir merupakan bagian yang tidak terpisahkan dari laporan keuangan konsolidasian ini secara keseluruhan.

33.235

Acceptance receivables

The accompanying notes to the consolidated financial statements form an integral part of these consolidated financial statements taken as whole.

1


PT BANK PEMBANGUNAN DAERAH JAWA BARAT DAN BANTEN Tbk DAN ENTITAS ANAKNYA LAPORAN POSISI KEUANGAN KONSOLIDASIAN (lanjutan) Tanggal 31 Desember 2014 (Disajikan dalam jutaan Rupiah, kecuali dinyatakan lain)


PT BANK PEMBANGUNAN DAERAH JAWA BARAT DAN BANTEN Tbk AND ITS SUBSIDIARIES CONSOLIDATED STATEMENT OF FINANCIAL POSITION (continued) As of December 31, 2014 (Expressed in millions of Rupiah, unless otherwise stated)

Catatan/ Notes


ASET (lanjutan)

ASSETS (continued)

Penyertaan saham - pihak-pihak berelasi

31.984


(4.236)

(7.569)

27.748

24.415

Aset tetap setelah dikurangi akumulasi penyusutan masing-masing sebesar Rp753.707 dan Rp655.626 pada tanggal 31 Desember 2014 dan 2013 Aset pajak tangguhan - neto Bunga yang masih akan diterima

Aset lain-lain - neto TOTAL ASET

1.044.844 6.959 452.642

1.408.121

2d,2m,2o,2af 15,43

2p,16 2ac,26c 2d,17 2d,2m,2q, 2r,2s,18

75.836.537


31.984

Investment in shares related parties Allowance for impairment losses

699.069

Fixed assets net of accumulated depreciation of Rp753,707 and Rp655,626, as of December 31, 2014 and 2013, respectively

5.819

Deferred tax assets - net

418.360

Interest receivables

1.764.837

Other assets - net

70.958.233

TOTAL ASSETS


2





Catatan/ Notes


LIABILITAS, DANA SYIRKAH TEMPORER DAN EKUITAS

LIABILITIES, TEMPORARY SYIRKAH FUND AND EQUITY

LIABILITAS Liabilitas segera Simpanan nasabah - pihak-pihak berelasi - pihak ketiga

LIABILITIES 1.812.382

16.845.043 36.273.757

2d,2t,19 2d,2u,2af 20,43

53.118.800 Simpanan nasabah - Syariah - pihak-pihak berelasi - pihak ketiga

Simpanan dari bank lain - pihak-pihak berelasi - pihak ketiga

Efek-efek yang dijual dengan janji dibeli kembali Liabilitas akseptasi Efek hutang yang diterbitkan - neto Pinjaman yang diterima - pihak ketiga Estimasi kerugian komitmen dan kontinjensi

Obligations due immediately

11.769.248 35.104.913

Deposits from customers related parties third parties -

46.874.161 2u,2af,20,43

439 368.651

260 346.280

369.090

346.540

136.608 3.172.022

2d,2v2af 21,43

3.308.630 Liabilitas derivatif

1.945.539

-

144.875 4.801.850

Deposits from customers - Sharia related parties third parties -

Deposits from other banks related parties third parties -

4.946.725 2d,2j,8

90

Derivatives payable

2.978.073

Marketable securities sold under agreements to repurchase

2d,2w,22 2.062.916 18.435

2d ,2n,14

33.235

Acceptances payable

1.721.901

1f,2d,2x,23

2.396.611

Debt securities issued - net

324.337

Borrowings third parties -

2d, 24 456.490

2.130

2an,25

1.498

Estimated losses on commitments and contingencies

105.751

2ac,26a

101.676

Taxes payable

Liabilitas pajak tangguhan - neto

20.373

2ac,26c

23.971

Deferred tax liabilities - net

Bunga yang masih harus dibayar

121.606

2d,27

124.776

Interest payable

Liabilitas lain-lain

766.221

2d,2ad,28

799.593

Other liabilities

60.896.825

Total liabilities

5.047 4.248.094

5.774 2.770.132

Temporary syirkah fund Non-bank related parties third parties -

4.253.141

2.775.906

615.064

567.237

4.868.205

3.343.143

Hutang pajak

Total liabilitas Dana syirkah temporer Bukan bank - pihak-pihak berelasi - pihak ketiga Bank - pihak ketiga Total dana syirkah temporer

63.884.725 2u,2af,29,43


Bank third parties Total temporary syirkah fund


3





Catatan/ Notes


EKUITAS

EQUITY

Ekuitas yang dapat diatribusikan kepada pemilik entitas induk

Equity attributable to equity holders of the parent entity

Modal saham nilai nominal Rp250 (nilai penuh) per saham Modal dasar: Seri A - 9.600.000.000 saham Seri B - 6.400.000.000 saham Modal ditempatkan dan disetor penuh: Seri A - 7.272.218.666 saham Seri B - 2.424.072.500 saham Tambahan modal disetor

2.424.073 823.423

2ak

Share capital Rp250 (full amount) par value per share Authorized capital: Class A - 9,600,000,000 shares Class B - 6,400,000,000 shares

30

2.424.073

Issued and fully paid capital: Class A - 7,272,218,666 shares Class B - 2,424,072,500 shares

823.423

Additional paid in capital

2ai,31

Saldo laba - telah ditentukan penggunaannya - belum ditentukan penggunaannya

2.661.163 1.134.377

2.041.782 1.394.943

Retained earnings appropriated unappropriated -

Total ekuitas yang dapat diatribusikan kepada pemilik entitas induk

7.043.036

6.684.221

Total equity attributable to equity holders of the parent entity

34.044

Non-controlling interest

7.083.607

6.718.265

Total equity

75.836.537

70.958.233

TOTAL LIABILITIES AND EQUITY

Kepentingan non-pengendali Total ekuitas TOTAL LIABILITAS DAN EKUITAS

2al

40.571

2b,44



4


PT BANK PEMBANGUNAN DAERAH JAWA BARAT DAN BANTEN Tbk DAN ENTITAS ANAKNYA LAPORAN LABA RUGI KOMPREHENSIF KONSOLIDASIAN Untuk Tahun yang Berakhir pada Tanggal 31 Desember 2014 (Disajikan dalam jutaan rupiah, kecuali dinyatakan lain)

PT BANK PEMBANGUNAN DAERAH JAWA BARAT DAN BANTEN Tbk AND ITS SUBSIDIARIES CONSOLIDATED STATEMENT OF COMPREHENSIVE INCOME For The Year Ended December 31, 2014 (Expressed in millions of rupiah, unless otherwise stated)

Tahun yang berakhir pada tanggal 31 Desember/ Years ended December 31, Catatan/ Notes

2014

PENDAPATAN BUNGA DAN SYARIAH Pendapatan bunga dan syariah Pendapatan provisi dan komisi pembiayaan syariah

8.562.830

2z,34

8.096.294

228.990

2aa,34

36.694

8.791.820 BEBAN BUNGA DAN BAGI HASIL SYARIAH

(4.330.222)

PENDAPATAN BUNGA DAN SYARIAH NETO

4.461.598

PENDAPATAN OPERASIONAL LAINNYA Provisi dan komisi selain dari kredit yang diberikan Penerimaan kembali kredit yang telah dihapus buku Keuntungan transaksi valuta asing - neto Keuntungan dari penjualan surat berharga yang diperdagangkan - neto Keuntungan yang belum direalisasi dari perubahan nilai wajar surat berharga - neto Lain-lain

LABA OPERASIONAL PENDAPATAN (BEBAN) NON-OPERASIONAL Pendapatan non-operasional Beban non-operasional

INTEREST AND SHARIA INCOME Interest and sharia income Sharia financing fees and commission income

8.132.988 2z,35

(3.350.845)

INTEREST EXPENSE AND SHARIA PROFIT SHARING

4.782.143

NET INTEREST AND SHARIA INCOME

282.644

268.719

OTHER OPERATING INCOME Non-loan related fees and commissions

132.418

136.140

23.683

32.636

2.761

1.926

67.934 56.464

17.837

565.904

457.258

2aa,2k,2c, 2g,36

BEBAN OPERASIONAL LAINNYA Beban umum dan administrasi Beban tenaga kerja dan tunjangan Penyisihan kerugian penurunan nilai atas aset keuangan dan non keuangan - neto Kerugian yang belum direalisasi dari perubahan nilai wajar surat berharga - neto Penyisihan kerugian komitmen dan kontinjensi Lain-lain

2013

2ab,2ad,2m, 2g,2q,37 (1.320.527) (1.320.129)

(1.256.991) (1.265.943)

(662.681)

(616.067)

-

(56.585)

(631) (307.699)

(65) (291.819)

(3.611.667)

(3.487.470)

1.415.835

1.751.931

37.984 (15.329)

38 38

22.655

27.497 (26.554)

Recoveries from loans written-off Gain from foreign exchange transactions - net Gain on sale of held-for-trading marketable securities - net Unrealized gain on changes in fair value of marketable securities - net Others

OTHER OPERATING EXPENSES General and administrative expenses Salaries and employee benefits Provision for impairment losses on financial and non-financial assets - net Unrealized loss on changes in fair value of marketable securities - net Provision for losses on commitments and contingencies Others

OPERATING INCOME NON-OPERATING INCOME (EXPENSES) Non-operating income Non-operating expenses

943



5


PT BANK PEMBANGUNAN DAERAH JAWA BARAT DAN BANTEN Tbk DAN ENTITAS ANAKNYA LAPORAN LABA RUGI KOMPREHENSIF KONSOLIDASIAN (lanjutan) Untuk Tahun yang Berakhir pada Tanggal 31 Desember 2014 (Disajikan dalam jutaan rupiah, kecuali dinyatakan lain)

PT BANK PEMBANGUNAN DAERAH JAWA BARAT DAN BANTEN Tbk AND ITS SUBSIDIARIES CONSOLIDATED STATEMENT OF COMPREHENSIVE INCOME (continued) For the Year Ended December 31, 2014 (Expressed in millions of rupiah, unless otherwise stated)


2014

LABA SEBELUM BEBAN PAJAK BEBAN PAJAK - NETO LABA TAHUN BERJALAN Pendapatan komprehensif lain TOTAL LABA KOMPREHENSIF TAHUN BERJALAN

1.438.490 (318.455)

2013

1.752.874 2ac,26b

(376.487)

INCOME BEFORE TAX EXPENSE TAX EXPENSE - NET

1.120.035

1.376.387

INCOME FOR THE YEAR

-

-

Other comprehensive income

1.120.035

1.376.387

TOTAL COMPREHENSIVE INCOME FOR THE YEAR

1.372.913 3.474

INCOME FOR THE YEAR ATTRIBUTABLE TO: Equity holders of the parent entity Non-controlling interest

1.376.387

TOTAL

LABA TAHUN BERJALAN YANG DAPAT DIATRIBUSIKAN KEPADA: Pemilik entitas induk Kepentingan non-pengendali

1.116.095 3.940

TOTAL

1.120.035

44

TOTAL LABA KOMPREHENSIF YANG DAPAT DIATRIBUSIKAN KEPADA: Pemilik entitas induk Kepentingan non-pengendali

1.116.095 3.940

1.372.913 3.474

TOTAL COMPREHENSIVE INCOME FOR THE YEAR ATTRIBUTABLE TO: Equity holders of the parent entity Non-controlling interest

TOTAL

1.120.035

1.376.387

TOTAL

141,59

BASIC EARNINGS PER SHARE ATTRIBUTABLE TO EQUITY HOLDERS OF THE PARENT ENTITY (FULL AMOUNT)

LABA PER SAHAM DASAR YANG DAPAT DIATRIBUSIKAN KEPADA PEMILIK ENTITAS INDUK (NILAI PENUH)

115,11

2ae,42



6


PT BANK PEMBANGUNAN DAERAH JAWA BARAT DAN BANTEN Tbk DAN ENTITAS ANAKNYA LAPORAN PERUBAHAN EKUITAS KONSOLIDASIAN Untuk Tahun yang Berakhir Pada Tanggal 31 Desember 2014 (Disajikan dalam jutaan rupiah, kecuali dinyatakan lain)

Catatan/ Notes Saldo 31 Desember 2012 Perubahan kepentingan non-pengendali Pembagian laba tahun 2012: Cadangan umum Dividen kas Dividen entitas anak Total laba komprehensif tahun berjalan

33 2ag,33 2ag

Saldo 31 Desember 2013 Perubahan kepentingan non-pengendali Pembagian laba tahun 2013: Cadangan umum Dividen kas Dividen entitas anak Total laba komprehensif tahun berjalan Saldo 31 Desember 2014

33 2ag,33 2ag

Modal ditempatkan dan disetor penuh/ Issued and fully paid capital

Tambahan modal disetor/ Additional paid in capital

PT BANK PEMBANGUNAN DAERAH JAWA BARAT DAN BANTEN Tbk AND ITS SUBSIDIARIES CONSOLIDATED STATEMENT OF CHANGES IN EQUITY For the Year Ended December 31, 2014 (Expressed in millions of rupiah, unless otherwise stated)

Saldo laba/Retained earnings Telah ditentukan penggunaannya/ Appropriated

Belum ditentukan penggunaannya/ Unappropriated

Equity yang dapat diatribusikan kepada pemilik entitas induk/ Equity attributable to equity holders of the parent entity

Kepentingan non-pengendali/ Non-controlling interest

2.424.073

823.423

1.520.190

1.207.467

5.975.153

-

-

-

-

-

-

-

521.592 -

2.424.073

823.423

2.041.782

-

-

619.381 -

2.424.073

823.423

2.661.163

33.687

Total ekuitas/ equity 6.008.840

(1.635 )

(1.635)

Balance as of December 31, 2012 Change in non-controlling interest Distribution of 2012 income: General reserve Cash dividends Dividend of subsidiary Total comprehensive income for the year

(521.592 ) (663.845 ) 1.372.913

(663.845) 1.372.913

(1.482 ) 3.474

(663.845) (1.482) 1.376.387

1.394.943

6.684.221

34.044

6.718.265

Balance as of December 31, 2013

4.952

4.952

Change in non-controlling interest Distribution of 2013 income: General reserve Cash dividends Dividend of subsidiary Total comprehensive income for the year

(619.381 ) (757.280 ) 1.116.095

(757.280) 1.116.095

(2.365 ) 3.940

(757.280) (2.365) 1.120.035

1.134.377

7.043.036

40.571

7.083.607


Balance as of December 31, 2014


7


PT BANK PEMBANGUNAN DAERAH JAWA BARAT DAN BANTEN Tbk DAN ENTITAS ANAKNYA LAPORAN ARUS KAS KONSOLIDASIAN Untuk Tahun yang Berakhir pada Tanggal 31 Desember 2014 (Disajikan dalam jutaan rupiah, kecuali dinyatakan lain)

PT BANK PEMBANGUNAN DAERAH JAWA BARAT DAN BANTEN Tbk AND ITS SUBSIDIARIES CONSOLIDATED STATEMENT OF CASH FLOWS For the Year Ended December 31, 2014 (Expressed in millions of rupiah, unless otherwise stated)


2014

2013

ARUS KAS DARI AKTIVITAS OPERASI Penerimaan bunga dan syariah, provisi dan komisi Pembayaran bunga Pembayaran beban karyawan Pembayaran beban umum dan administrasi Penerimaan dari pendapatan operasional lainnya Penerimaan kredit yang telah dihapusbuku Pembayaran beban lainnya Pembayaran pajak penghasilan Penerimaan kas sebelum perubahan dalam aset dan liabilitas operasi Penurunan (kenaikan) dalam aset operasi: Surat Berharga Wesel ekspor dan tagihan lainnya Penempatan pada Bank Indonesia dan bank lain Kredit yang diberikan dan pembiayaan syariah Tagihan akseptasi Aset lain-lain Kenaikan (penurunan) dalam liabilitas operasi: Liabilitas segera Simpanan: Giro Tabungan Deposito berjangka Simpanan dari bank lain Liabilitas akseptasi Liabilitas lain-lain Hutang pajak Arus kas neto diperoleh dari (digunakan untuk) aktivitas operasi

CASH FLOWS FROM OPERATING ACTIVITIES 8.732.718 (4.332.101) (1.345.722)

8.150.042 (3.353.821) (1.205.041)

(1.222.446)

(1.172.631)

435.520

322.170

132.418 (310.055)

136.140 (341.726)

(310.240)

(367.536)

1.780.092

1.906.616 3.160.294 (5.678.228) (1.265.684) (191.738) 26.528 36.307

(10.399.769)

Net cash provided by (used in) operating activities

(14.202) 25.166

(176.670) 22.679

26.094

461.964 (10.789.251) 191.740 (456.327)

(133.157)

184.404

5.162.483 793.028 1.788.919 (1.590.268) (14.800) 9.213 (8.877)

2.660.169

ARUS KAS DARI AKTIVITAS INVESTASI Penerimaan dividen kas Pembayaran atas jatuh tempo (pembelian) surat berharga yang dimiliki hingga jatuh tempo - neto Pembelian aset tetap Efek-efek yang dibeli dengan janji dijual kembali Penambahan penyertaan saham Hasil penjualan aset tetap Arus kas neto diperoleh dari aktivitas investasi

Income tax paid Receipts from cash before changes in operating assets and liabilities Decrease (increase) in operating assets: Marketable securities Bills and other receivables Placement with Bank Indonesia and other banks Loans and sharia financing Acceptances receivable Other assets Increase (decrease) in operating liabilities: Obligations due immediately Deposits: Current accounts Savings account Time deposits Deposits from other banks Acceptances payable Other liabilities Taxes payable

2.167.597

(5.171.974) 14.800 (6.348)

Interest and sharia income fees and commissions received Interest expenses paid Employee expenses paid General and administrative expenses paid Receipts from other operating income Recoveries from loan debts written - off Other expenses paid

CASH FLOWS FROM INVESTING ACTIVITIES 7.928

6.116

Cash dividends received

3.205.583 (78.288)

(6.065.951) (52.991)

(568.461) 75

11.567.261 2.053

Payment of matured (purchase of) held to maturity marketable securities - net Acquisitions of fixed assets Marketable securities purchased under agreement to resell Additional investments in shares Proceeds from sale of fixed assets

5.456.488

Net cash provided by investing activities

16

2.566.837



8


PT BANK PEMBANGUNAN DAERAH JAWA BARAT DAN BANTEN Tbk DAN ENTITAS ANAKNYA LAPORAN ARUS KAS KONSOLIDASIAN (lanjutan) Untuk Tahun yang Berakhir Pada Tanggal 31 Desember 2014 (Disajikan dalam jutaan rupiah, kecuali dinyatakan lain)

PT BANK PEMBANGUNAN DAERAH JAWA BARAT DAN BANTEN Tbk AND ITS SUBSIDIARIES CONSOLIDATED STATEMENT OF CASH FLOWS (continued) For the Year Ended December 31, 2014 (Expressed in millions of rupiah, unless otherwise stated)


2014

ARUS KAS DARI AKTIVITAS PENDANAAN Penerimaan (pembayaran) dari efek-efek yang dijual dengan janji dibeli kembali Penerimaan dari pinjaman yang diterima Penambahan modal entitas anak dari kepentingan non pengendali Pembayaran dividen kas Pelunasan efek hutang yang diterbitkan Arus kas neto diperoleh dari (digunakan untuk) aktivitas pendanaan

(915.157)

1.055.277

132.153

(757.280)

2013

93.177

33

(676.000)

(2.216.284)

CASH FLOWS FROM FINANCING ACTIVITIES Proceeds from (repayment of) marketable securities sold under agreements to repurchase

-

Proceeds from borrowings Additional paid-up capital of subsidiaries from non-controlling interest Cash dividends paid Repayment of debt securities issued

485.109

Net cash provided by (used in) financing activities

500 (663.845)

KENAIKAN (PENURUNAN) NETO KAS DAN SETARA KAS

3.010.722

(4.458.172)

NET INCREASE (DECREASE) IN CASH AND CASH EQUIVALENTS

KAS DAN SETARA KAS PADA AWAL TAHUN

9.829.747

14.285.744

CASH AND CASH EQUIVALENTS AT BEGINNING OF YEAR

2.175

NET EFFECT OF CHANGES IN EXCHANGE RATE ON CASH AND CASH EQUIVALENTS

9.829.747

CASH AND CASH EQUIVALENTS AT END OF YEAR

DAMPAK BERSIH PERUBAHAN NILAI TUKAR ATAS KAS DAN SETARA KAS KAS DAN SETARA KAS PADA AKHIR TAHUN

(1.704) 12.838.765

Kas dan setara kas pada akhir tahun terdiri dari: Kas

2.767.678

4

2.595.260


5.177.942

5

4.454.108

128.604

6

176.979

Giro pada bank lain Penempatan pada Bank Indonesia dan bank lain jangka waktu jatuh tempo tiga bulan atau kurang sejak tanggal perolehan Total kas dan setara kas

4.764.541

7

12.838.765

2.603.400 9.829.747


Cash and cash equivalents at end of the year consisted of: Cash Current accounts with Bank Indonesia Current accounts with other banks Placements with Bank Indonesia and other banks maturing within three months or less since the acquisition date Total cash and cash equivalents


9


PT BANK PEMBANGUNAN DAERAH JAWA BARAT DAN BANTEN Tbk DAN ENTITAS ANAKNYA CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN Tanggal 31 Desember 2014 dan Untuk Tahun yang Berakhir pada Tanggal Tersebut (Disajikan dalam jutaan rupiah, kecuali dinyatakan lain) 1.

PT BANK PEMBANGUNAN DAERAH JAWA BARAT DAN BANTEN Tbk AND ITS SUBSIDIARIES NOTES TO THE CONSOLIDATED FINANCIAL STATEMENTS As of December 31, 2014 and For the Year Then ended (Expressed in millions of rupiah, unless otherwise stated)

INFORMASI UMUM a.

1.

Pendirian dan informasi umum Bank

GENERAL INFORMATION a.

Establishment and general about the Bank

information

PT Bank Pembangunan Daerah Jawa Barat dan Banten Tbk (“Bank”) didirikan berdasarkan Peraturan Pemerintah No. 33 tahun 1960 tentang penentuan perusahaan milik Belanda di Indonesia yang dikenakan nasionalisasi. Salah satu perusahaan milik Belanda yang berkedudukan di Bandung yaitu N.V. Denis (De Eerste Nederlandsche Indische Shareholding) terkena ketentuan tersebut dan diserahkan kepada Pemerintah Daerah Provinsi Daerah Tingkat I Jawa Barat. Bank telah mulai beroperasi secara komersial pada tanggal 20 Mei 1961.

PT Bank Pembangunan Daerah Jawa Barat dan Banten Tbk (the “Bank”) was established based on the Government Regulation No. 33 year 1960 regarding the nationalization of a Dutch-owned company domiciled in Indonesia. The regulation applied to a Dutch owned company, N.V. Denis (De Eerste Nederlandsche Indische Shareholding), which was then handed over to the Regional Government of West Java Province Level I. The Bank started its commercial operations on May 20, 1961.

Sebagai tindak lanjut dari Peraturan Pemerintah No. 33 tahun 1960, Pemerintah Daerah Provinsi Daerah Tingkat I Jawa Barat mendirikan Bank Karya Pembangunan, dengan Akta Notaris Noezar No. 152 tanggal 21 Maret 1961 dan No. 184 tanggal 13 Mei 1961 yang kemudian dikukuhkan dengan Surat Keputusan Gubernur Provinsi Jawa Barat No. 7/GKDN/BPD/61 tanggal 20 Mei 1961 dengan nama PD Bank Karya Pembangunan Daerah Jawa Barat. Berdasarkan Peraturan Daerah Provinsi Jawa Barat No. 11/PD-DPRD/72 tanggal 27 Juni 1972, kedudukan hukum PD Bank Karya Pembangunan Daerah Jawa Barat dikukuhkan sebagai Perusahaan Daerah yang berusaha di bidang perbankan. Selanjutnya, melalui Peraturan Daerah Provinsi Jawa Barat No. 1/DP-40/PD/1978 tanggal 27 Juni 1978, nama PD Bank Karya Pembangunan Daerah Jawa Barat diubah menjadi Bank Pembangunan Daerah Jawa Barat. Bank Pembangunan Daerah Jawa Barat mendapat sebutan “Bank Jabar” dan logo baru berdasarkan Peraturan Daerah No. 11 tahun 1995.

Following the Government Regulation No. 33 year 1960, the Regional Government of West Java Province Level I established Bank Karya Pembangunan, as covered by Notarial Deeds No. 152 dated March 21, 1961 and No. 184 dated May 13, 1961 of Noezar which was approved based on Decision Letter of the Governor of West Java Province No. 7/GKDN/BPD/61 dated May 20, 1961, using the name of PD Bank Karya Pembangunan Daerah Jawa Barat. Based on Provincial Government Regulation No. 11/PDDPRD/72 dated June 27, 1972 of West Java Province, the legal status of PD Bank Karya Pembangunan Daerah Jawa Barat was changed to become a Regional Enterprise engaged in a banking business. Subsequently, based on Provincial Government Regulation No. 1/DP-40/PD/1978 dated June 27, 1978 of West Java Province, PD Bank Karya Pembangunan Daerah Jawa Barat changed its name to Bank Pembangunan Daerah Jawa Barat. Bank Pembangunan Daerah Jawa Barat obtained its trade name of “Bank Jabar” and a new logo based on Provincial Government Regulation No. 11 year 1995.

Berdasarkan surat keputusan Direksi Bank Indonesia No. 25/84/KEP/DIR tanggal 2 Nopember 1992, Bank memperoleh status sebagai bank devisa.

Based on the Decision Letter No. 25/84/KEP/DIR dated November 2, 1992 of the Directors of Bank Indonesia, the Bank obtained the status of a foreign exchange bank.

Penyesuaian bentuk badan hukum Bank menjadi Perseroan Terbatas dinyatakan dalam Akta Notaris No. 4 tanggal 8 April 1999 yang dibuat di hadapan Notaris Popy Kuntari Sutresna, S.H., M. Hum., yang telah mendapatkan pengesahan dari Menteri Kehakiman dengan Surat Keputusan No. C27103.HT.01.01.TH.99 tanggal 16 April 1999 dan diumumkan dalam Berita Negara Republik Indonesia No. 39 tanggal 14 Mei 1999.

The change in the Bank’s legal status to a Limited Liability Corporation was stated under Notarial Deed No. 4 dated April 8, 1999 of Popy Kuntari Sutresna, S.H., M. Hum., which was approved by the Minister of Justice in its Decision Letter No. C2-7103.HT.01.01.TH.99 dated April 16, 1999 and was published in the State Gazette No. 39 dated May 14, 1999 of the Republic of Indonesia. 10




INFORMASI UMUM (lanjutan) a.

b.

Pendirian (lanjutan)

dan

informasi

1. umum

Bank

GENERAL INFORMATION (continued) a.

Establishment and general about the Bank (continued)

information

Pada tanggal 12 September 2007, nama Bank diubah menjadi PT Bank Pembangunan Daerah Jawa Barat dan Banten berdasarkan pengesahan dari Menteri Kehakiman dan Hak Asasi Manusia melalui surat No. W8-02673 HT.01.04-TH.2007. Berdasarkan Surat Keputusan Direksi No. 1065/SK/DIR PPN/2007 tanggal 29 Nopember 2007, Bank mengubah penyebutan nama menjadi “Bank Jabar Banten”.

On September 12, 2007, the name of the Bank was changed to PT Bank Pembangunan Daerah Jawa Barat dan Banten based on the approval of the Minister of Justice and Human Rights in its letter No. W8-02673 HT.01.04TH.2007. Based on the Bank’s of Board Directors’ Decision Letter No. 1065/SK/DIR PPN/2007 dated November 29, 2007, the Bank changed its call name to “Bank Jabar Banten”.

Berdasarkan Surat Bank Indonesia No.12/78/APBU/Bd tanggal 30 Juni 2010 perihal Rencana Perubahan Logo Bank, serta Surat Keputusan Direksi Nomor.1337/SK/DIR-PPN/2010 tanggal 5 Juli 2010 tentang Perubahan Logo dan Penyebutan Nama serta pemberlakuan Brand Identity Guidelines, maka pada tanggal 2 Agustus 2010 perubahan penyebutan nama “Bank Jabar Banten” menjadi “bank bjb” secara resmi diubah.

Based on the letter of Bank Indonesia No.12/78/APBU/Bd dated June 30, 2010 regarding the Amendment Plan of the Bank’s logo, as well as Board of Directors’ Decision Letter No.1337/SK/DIR-PPN/2010 dated July 5, 2010 regarding the Amendment of Call name and Logo enforcement of Brand Identity Guidelines on August 2, 2010, the change in call name of “Bank Jabar Banten to “bank bjb” was officially changed.

Anggaran Dasar PT Bank Pembangunan Daerah Jawa Barat dan Banten Tbk sebagaimana tertuang di Akta Pendirian No. 4 tanggal 8 April 1999 dan Perbaikan Akta Pendirian Perseroan No. 8 tanggal 15 April 1999 yang telah beberapa kali diubah dan terakhir diubah dengan Akta Pernyataan Keputusan Rapat Umum Pemegang Saham Luar biasa PT Bank Pembangunan Daerah Jawa Barat dan Banten Tbk No. 75 tanggal 25 Juli 2011 yang telah diberitahukan dengan Keputusan Menteri Hukum dan Hak Asasi Manusia Republik Indonesia sebagaimana dimaksud dalam surat penerimaan Pemberitahuan Perubahan Anggaran Dasar No. AHU.01.10.26872 tanggal 18 Agustus 2011.

The Articles of Association of PT Bank Pembangunan Daerah Jawa Barat dan Banten Tbk as stated in the Deed of Establishment No. 4 dated April 8, 1999 and Establishment Deed Amendment No. 8 dated April 15, 1999, have been amended several times with the latest update based on the Minutes of the Shareholders’ Extraordinary General Meeting of PT Bank Pembangunan Daerah Jawa Barat dan Banten Tbk as covered in the Notarial Deed No. 75 dated July 25, 2011 which notified by approval of the Ministry of Justice and Human Rights of the Republic of Indonesia as mentioned in the acceptance letter of Amendment of Articles of the Association No. AHU 01.10.26872 dated August 18, 2011.

Maksud dan tujuan

b.

Purpose and objectives

Berdasarkan pasal 3 Anggaran Dasar, Bank didirikan dengan maksud dan tujuan untuk berusaha di bidang perbankan. Untuk mencapai maksud dan tujuan tersebut, ruang lingkup kegiatan Bank antara lain adalah:

According to article 3 of the Bank's Articles of Association, the Bank's objective is to engage in the banking business. To achieve this objective, the scope of the Bank’s activities is mainly the following:

- menghimpun dana dari masyarakat dalam bentuk simpanan berupa giro, deposito berjangka, sertifikat deposito, tabungan dan/atau bentuk lainnya yang dipersamakan dengan itu;

- to collect public funds in the form of demand deposits, time deposits, certificates of deposits, savings and/or other similar forms;

11




INFORMASI UMUM (lanjutan) b.

c.

1.

Maksud dan tujuan (lanjutan)

GENERAL INFORMATION (continued) b.

Purpose and objectives (continued)

Berdasarkan pasal 3 Anggaran Dasar, Bank didirikan dengan maksud dan tujuan untuk berusaha di bidang perbankan. Untuk mencapai maksud dan tujuan tersebut, ruang lingkup kegiatan Bank antara lain adalah (lanjutan):

According to article 3 of the Bank's Articles of Association, the Bank's objective is to engage in the banking business. To achieve this objective, the scope of the Bank’s activities is mainly the following (continued):

- memberikan kredit; - menempatkan dana pada, meminjam dana dari, atau meminjamkan dana kepada bank lain, baik dengan menggunakan surat, sarana telekomunikasi maupun dengan wesel unjuk, cek atau sarana lainnya; dan - melakukan kegiatan penyertaan modal pada bank atau perusahaan dibidang jasa keuangan lainnya atau mendirikan perusahaan baru sepanjang sesuai dengan ketentuan yang berlaku; - Melakukan kegiatan dalam valuta asing dan atau bertindak sebagai Bank Devisa dengan memenuhi ketentuan yang ditetapkan oleh yang berwenang.

- to grant loans; - to place fund in, obtain borrowings from, or provide financing to other banks, either by letter, telecommunication facilities, sight letters of credit (L/C), cheque or other facilities; and - to conduct investment activities through share participation in banks or other financial institution companies or establish a new institution in accordance with the prevailing regulation; - to conduct activities in foreign currency transactions and or serve as foreign exchange Bank in compliance with the regulation prescribed by the authority.

Selain itu, sebagai bank pembangunan daerah, Bank juga membantu Pemerintah Provinsi, Kota/Kabupaten se-Jawa Barat dan Banten dalam membina Bank Perkreditan Rakyat (BPR) dan institusi jasa keuangan lainnya milik Pemerintah Provinsi, Kota/Kabupaten se-Jawa Barat dan Banten yang sebagian sahamnya dimiliki oleh Bank, atau Bank sama sekali tidak memiliki saham namun diminta untuk membantu pembinaan BPR dimaksud.

In addition, as a regional development bank, the Bank also assists the Provincial Government, Municipality/Regency of West Java and Banten in developing Rural Banks (BPR) and other financial service institutions owned by the Provincial Government, Municipality/Regency of West Java and Banten where the Bank has or does not have the shares but the Bank is requested to assist in developing the BPR.

Jaringan kantor

c.

Office network

Bank berkantor pusat di Menara bank bjb yang terletak di Jalan Naripan No. 12-14, Bandung 40111.

The Bank’s head office is located at Menara bank bjb, Jalan Naripan No. 12-14, Bandung 40111.

Pada tanggal 31 Desember 2014, Bank memiliki 62 kantor cabang, 312 kantor cabang pembantu, 318 kantor kas dan 133 payment point (31 Desember 2013: 62 kantor cabang, 304 kantor cabang pembantu, 155 kantor kas dan 107 payment point).

As of December 31, 2014, the Bank has 62 branch offices, 312 sub-branches, 318 cash offices and 133 payment points (December 31, 2013: 62 branch offices, 304 sub-branches, 155 cash offices and 107 payment points).

12


PT BANK PEMBANGUNAN DAERAH JAWA BARAT DAN BANTEN Tbk DAN ENTITAS ANAKNYA CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN Tanggal 31 Desember 2014 dan Untuk Tahun yang Berakhir pada Tanggal Tersebut (Disajikan dalam jutaan rupiah, kecuali dinyatakan lain)

1.


INFORMASI UMUM (lanjutan) d.

1.

Manajemen eksekutif

GENERAL INFORMATION (continued) d.

Based on the Bank’s Extraordinary General Stockholders’ Meeting held on December 19, 2014, as recorded under the notarial No. 221 of notary Tendy Suwarman, S.H., the composition of the Bank’s Board of Commissioners and Board of Directors are as follows:

Berdasarkan Rapat umum Pemegang Saham Luar Biasa Bank tanggal 19 Desember 2014 yang berita acaranya dibuat oleh Notaris R Tendy Suwarman, S.H., No. 221, susunan Dewan Komisaris dan Direksi Bank adalah sebagai berikut: 31 Desember 2014 Dewan Komisaris Komisaris Utama Komisaris Komisaris Komisaris Independen Komisaris Independen Komisaris Independen Komisaris Independen

Executive management

December 31, 2014 Taufiequrrachman Ruki Muhadi Wawan Ridwan Achmad Baraba Klemi Subiyantoro Rudhyanto Mooduto Yayat Sutaryat

Board of Commissioners President Commissioner Commissioner Commissioner Independent Commissioner Independent Commissioner Independent Commissioner Independent Commissioner

.

Direksi Direktur Utama Direktur Mikro Direktur Operasional Direktur Konsumer Direktur Keuangan Direktur Komersial Direktur Kepatuhan dan Manajemen Risiko

Ahmad Irfan Agus Gunawan Benny Santoso Fermiyanti Nia Kania Suartini Zaenal Aripin

Based on the Bank’s Annual General Stockholders’ Meeting held on September 27, 2012, as recorded under the notarial No. 45 of notary Kemaz Anriz Nazaruddin Halim., the composition of the Bank’s Board of Commissioners and Board of Directors are as follows:

Berdasarkan Rapat Umum Pemegang Saham Tahunan Bank tanggal 27 September 2012 yang berita acaranya dibuat oleh Notaris Kemaz Anriz Nazaruddin Halim Akta No. 45, susunan Dewan Komisaris dan Direksi Bank adalah sebagai berikut: 31 Desember 2013 Dewan Komisaris Komisaris Komisaris Independen Komisaris Independen Komisaris Independen Komisaris Independen Direksi Direktur Utama Direktur Konsumer Direktur Operasi Direktur Kepatuhan dan Manajemen Risiko

Board of Directors President Director Director of Micro Director of Operation Director of Consumer Director of Finance Director of Commercial Director of Compliance and Risk Management

December 31, 2013 Muhadi Achmad Baraba Klemi Subiyantoro Rudhyanto Mooduto Yayat Sutaryat

Bien Subiantoro Arie Yulianto Djamal Muslim* Zaenal Aripin

* Akan efektif setelah mendapat persetujuan dari Otoritas Jasa Keuangan (OJK) atas Penilaian Kemampuan dan Kepatutan (Fit & Proper Test) dan memenuhi peraturan perundang-undangan yang berlaku.

Board of Commissioners Commissioner Independent Commissioner Independent Commissioner Independent Commissioner Independent Commissioner Board of Directors President Director Director of Consumer Director Operations Director of Compliance and Risk Management * Will be effective upon approval from OJK based on the Fit and Proper Test and compliance with the prevailing laws and regulations.

13




INFORMASI UMUM (lanjutan) d.

1.

Manajemen eksekutif (lanjutan)

GENERAL INFORMATION (continued) d.

Executive management (continued) As of December 31, 2014, the Bank’s Corporate Secretary Head is Agus Mulyana, based on Director Decision Letter No.049/SK/DIR-SDM/2014 dated February 3, 2014, while as of December 31, 2013, the Bank’s Corporate Secretary Head is Sofi Suryasnia, based on Director Decision Letter No.695/SK/DIR-SDM/2012 dated November 26, 2012.

Pada tanggal 31 Desember 2014, Kepala Divisi Sekretaris Perusahaan adalah Agus Mulyana, sesuai dengan Surat Keputusan Direksi No.049/SK/DIR-SDM/2014 tanggal 3 Februari 2014, sedangkan pada tanggal 31 Desember 2013 Kepala Divisi Sekretaris Perusahaan Bank adalah Sofi Suryasnia, sesuai dengan Surat Keputusan Direksi No.695/SK/DIRSDM/2012 tanggal 26 November 2012 Pada tanggal 31 Desember 2014, Kepala Divisi Audit Internal Bank adalah Hendi Rochendi, sesuai dengan Surat Keputusan Direksi No.007/SK/DIR-SDM/2014 tanggal 3 Januari 2014, sedangkan pada tanggal 31 Desember 2013 Kepala Divisi Audit Internal Bank adalah Toto Susanto, sesuai dengan Surat Keputusan Direksi No.624/SK/DIR-SDM/2012 tanggal 7 November 2012

As of December 31, 2014, the Bank’s Internal Audit Head is Hendi Rochendi, based on Director Decision Letter No.007/SK/DIRSDM/2014 dated January 3, 2014, while as of December 31, 2013, the Bank’s Internal Audit Head is Toto Susanto, based on Director Decision Letter No. 624/SK/DIR-SDM/2012 dated November 7, 2012.

Susunan Dewan Komite Audit Bank pada tanggal 31 Desember 2014 berdasarkan Surat Keputusan Dewan Komisaris No.001/SKDK/2014 tanggal 22 Januari 2014, Surat Keputusan Direksi No.022/SK/DIR-CS/2014 tanggal 24 Januari 2014, Surat Keputusan Direksi No.0751/SK/DIR-CS/2014 tanggal 3 Oktober 2014, Surat Keputusan Direksi No.752/SK/DIR-CS/2014 tanggal 3 Oktober 2014. Sedangkan Susunan Dewan Komite Audit Bank pada tanggal 31 Desember 2013 berdasarkan Surat Keputusan Dewan Komisaris No.001/SK/DK/2013 tanggal 23 Januari 2013, Surat Keputusan Direksi No.456/SK/DIR-SDM/2011 tanggal 5 Agustus 2011, Surat Keputusan Direksi No.438/SK/DIR-SDM/2014 tanggal 3 Agustus 2012, dan Surat Keputusan Direksi No.439/SK/DIR-SDM/2012 tanggal 3 Agustus 2012 adalah sebagai berikut:

The composition of the Bank’s Audit Committee as of December 31, 2014 based on the Board of Commissioners’ Decision No. 001/SK-DK/2014, dated January 22, 2014, the Board of Directors’ Decision Letter No. 022/SK/DIR-CS/2014 dated January 24, 2014 the Board of Directors’ Decision Letter No. 0751/SK-DIR/2014 dated October 3, 2014, and the Board of Directors’ Decision Letter No. 0752/SK-DIR/2014 dated October 3, 2014. Whereas the composition of the Bank’s Audit Committee as of December 31, 2013, based on the Board of Commissioners’ Decision No. 001/SK/DK/2013, dated January 23, 2013, the Board of Directors’ Decision Letter No. 456/SK/DIR-SDM/2011 dated August 5, 2011, the Board of Directors’ Decision Letter No. 438/SK-DIR/2014 dated August 3, 2012, and the Board of Directors’ Decision Letter No. 439/SK/DIR-SDM/2012 dated August 3, 2012, are as follows:

31 Desember 2014 dan 2013 Komite Audit Ketua Anggota Anggota Anggota Anggota Anggota

December 31, 2014 and 2013

Klemi Subiyantoro Achmad Baraba Rudhyanto Mooduto Ramson Sinaga Memed Sueb Suwarta

Audit Committee Chairman Member Member Member Member Member As of December 31, 2014 and 2013, the Bank has 7,021 and 6,395 employees, respectively (unaudited).

Pada tanggal 31 Desember 2014 dan 2013, Bank memiliki karyawan masing-masing sebanyak 7.021 dan 6.395 orang (tidak diaudit). 14




INFORMASI UMUM (lanjutan) e.

f.

1.

Penawaran umum saham

GENERAL INFORMATION (continued) e.

Public offering of shares

Pada tahun 2010, Bank menawarkan 2.424.072.500 saham, atau 25% dari jumlah saham Bank, kepada masyarakat pada harga penawaran sebesar Rp600 (nilai penuh) per saham. Saham yang ditawarkan merupakan saham Seri B dengan harga nominal Rp250 (nilai penuh) per lembar saham.

In 2010, the Bank offered 2,424,072,500 shares, or 25% of the total Bank’s shares, to the public at an offering price of Rp600 (full amount) per share. The offering shares are Class B shares with a nominal value of Rp250 (full amount) per share..

Pada tahun 2010, Bank menawarkan 2.424.072.500 saham, atau 25% dari jumlah saham Bank, kepada masyarakat pada harga penawaran sebesar Rp600 (nilai penuh) per saham. Saham yang ditawarkan merupakan saham Seri B dengan harga nominal Rp250 (nilai penuh) per saham. Total penerimaan dari penawaran umum tersebut sebesar Rp1.454.443. Selisih lebih antara harga penawaran per saham dengan nilai nominal per saham dicatat sebagai “Tambahan Modal Disetor”, yang disajikan pada bagian Ekuitas pada laporan posisi keuangan konsolidasian. Berdasarkan surat dari Bapepam-LK No. S5901/BL/2010 tanggal 29 Juni 2010, pendaftaran saham Bank di pasar modal dinyatakan efektif.

In 2010, the Bank offered 2,424,072,500 shares, or 25% of the total Bank’s shares, to the public at an offering price of Rp600 (full amount) per share. The offering shares are Class B shares with a nominal value of Rp250 (full amount) per share. The total proceed of this public offering amounted to Rp1,454,443. The excess of the share offer price over the par value per share was recognized as “Additional Paid in Capital”, which is presented under the Equity section of the consolidated statements of financial position. Based on a letter from Bapepam-LK No. S-5901/BL/2010 dated June 29, 2010, the registration of the Bank’s shares in the capital market was declared effective.

Pada tanggal 8 Juli 2010, saham Bank secara resmi telah tercatat di Bursa Efek Indonesia. Jumlah saham Bank yang tercatat di Bursa Efek Indonesia sebanyak 2.424.072.500 saham seri B atau 25% dari jumlah saham Bank.

On July 8, 2010, the Bank’s shares have been officially listed on the Indonesia Stock Exchange. Total shares of the Bank listed on the Indonesia Stock Exchange were 2,424,072,500 class B shares or 25% of the total Bank’s shares.

Penawaran umum obligasi

f.

Public offering of bonds

Bank melakukan beberapa penawaran umum obligasi sebagai berikut:

The Bank conducted several public offerings of bonds as follows:

1)

1)

Obligasi I Bank Jabar

Bank Jabar Bonds I Bank Jabar Bonds I were issued on July 8, 1991 with a nominal value of Rp25,000 and floating interest rate. The bonds had a five years term and matured on July 8, 1996. The bonds were offered at its nominal value, listed on the Surabaya Stock Exchange (currently the Indonesia Stock Exchange) on July 15, 1991 and became effective based on the Bapepam-LK decision letter dated June 11, 1991.

Obligasi I Bank Jabar diterbitkan tanggal 8 Juli 1991 dengan nilai nominal Rp25.000 dan tingkat bunga mengambang. Obligasi ini memiliki jangka waktu lima tahun dan telah jatuh tempo pada tanggal 8 Juli 1996. Obligasi ini ditawarkan sebesar nilai nominal, dicatat di Bursa Efek Surabaya (sekarang Bursa Efek Indonesia) pada tanggal 15 Juli 1991 dan dinyatakan efektif berdasarkan surat keputusan Bapepam-LK pada tanggal 11 Juni 1991.

15



1.


INFORMASI UMUM (lanjutan) f.

1.

Penawaran umum obligasi (lanjutan) 2)

GENERAL INFORMATION (continued) f.

Obligasi II Bank Jabar

Public offering of bonds (continued) 2)

Bank Jabar Bonds II were issued on July 2, 1993 with a nominal value of Rp50,000 and floating interest rate. The bonds had a five years term and matured on July 2, 1998. The bonds were offered at their nominal value, listed on the Surabaya Stock Exchange (currently the Indonesia Stock Exchange) on July 15, 1993 and became effective based on Bapepam-LK decision letter dated June 11, 1993.

Obligasi II Bank Jabar diterbitkan tanggal 2 Juli 1993 dengan nilai nominal Rp50.000 dan tingkat bunga mengambang. Obligasi ini memiliki jangka waktu lima tahun dan jatuh tempo pada tanggal 2 Juli 1998. Obligasi ini ditawarkan sebesar nilai nominal, dicatat di Bursa Efek Surabaya (sekarang Bursa Efek Indonesia) pada tanggal 15 Juli 1993 dan dinyatakan efektif berdasarkan surat keputusan Bapepam-LK pada tanggal 11 Juni 1993. 3)

Obligasi III Bank Jabar

3)

Bank Jabar Bonds III Bank Jabar Bonds III were issued on April 18, 2000 with a nominal value of Rp150,000 and a fixed interest rate for the first six months of 16.25% per annum and floating interest rate for the rest of the interest payment. The bonds had a five years term and matured on April 18, 2005. The bonds were offered at their nominal value, listed on the Surabaya Stock Exchange (currently the Indonesia Stock Exchange) on April 25, 2000 and became effective based on Bapepam-LK decision letter dated March 27, 2000.

Obligasi III Bank Jabar diterbitkan tanggal 18 April 2000 dengan nilai nominal Rp150.000 dan tingkat bunga tetap pada enam bulan pertama sebesar 16,25% per tahun dan suku bunga mengambang untuk pembayaran bunga selanjutnya. Obligasi ini memiliki jangka waktu lima tahun dan jatuh tempo pada tanggal 18 April 2005. Obligasi ini ditawarkan sebesar nilai nominal, dicatat di Bursa Efek Surabaya (sekarang Bursa Efek Indonesia) pada tanggal 25 April 2000 dan dinyatakan efektif berdasarkan surat keputusan Bapepam-LK pada tanggal 27 Maret 2000. 4)

Bank Jabar Bonds II

Obligasi IV Bank Jabar

4)

Bank Jabar Bonds IV

Obligasi IV Bank Jabar diterbitkan tanggal 5 Oktober 2004, terdiri dari:

Bank Jabar Bonds IV were issued on October 5, 2004, and consisted of:

•

Seri A dengan nilai nominal Rp300.000, tingkat suku bunga tetap 11,75% per tahun yang dibayarkan setiap tiga bulan, jangka waktu selama tiga tahun sampai dengan tanggal 5 Oktober 2007;

•

Series A with a nominal value of Rp300,000; a fixed interest rate of 11.75% per annum due on a quarterly basis; and a three years term up to October 5, 2007;

•

Seri B dengan nilai nominal Rp700.000, tingkat suku bunga tetap 12,50% per tahun yang dibayarkan setiap tiga bulan, jangka waktu selama lima tahun dan jatuh tempo pada tanggal 5 Oktober 2009.

•

Series B with a nominal value of Rp700,000; a fixed interest rate of 12.50% per annum due on a quarterly basis and a five years term up to October 5, 2009.

16





1.



Obligasi IV Bank Jabar (lanjutan)


The bonds were offered at their nominal value, listed on the Surabaya Stock Exchange (currently the Indonesia Stock Exchange) on October 6, 2005 and became effective based on Bapepam-LK decision letter dated September 24, 2005.

Obligasi ditawarkan sebesar nilai nominal, dicatat di Bursa Efek Surabaya (sekarang Bursa Efek Indonesia) pada tanggal 6 Oktober 2005 dan dinyatakan efektif berdasarkan surat keputusan BapepamLK pada tanggal 24 September 2005. 5)

6)

Bank Jabar Bonds IV (continued)

Obligasi V Bank Jabar

5)

Bank Jabar Bonds V

Obligasi V Bank Jabar diterbitkan pada tanggal 8 Desember 2006 dengan nilai nominal Rp1.000.000, tingkat suku bunga tetap sebesar 11,25% per tahun yang dibayarkan setiap tiga bulan dan jangka waktu selama lima tahun dan telah jatuh tempo pada tanggal 8 Desember 2011.

Bank Jabar Bonds V were issued on December 8, 2006 with a nominal value of Rp1,000,000; a fixed interest rate of 11.25% per annum due on a quarterly basis and a five years term up to December 8, 2011.

Obligasi ditawarkan sebesar nilai nominal, dicatat di Bursa Efek Surabaya (sekarang Bursa Efek Indonesia) pada tanggal 11 Desember 2006 dan dinyatakan efektif berdasarkan surat keputusan Bapepam-LK pada tanggal 27 November 2006.

The bonds were offered at their nominal value, listed on the Surabaya Stock Exchange (currently the Indonesia Stock Exchange) on December 11, 2006 and became effective based on Bapepam-LK decision letter dated November 27, 2006.

Obligasi VI Bank Jabar

6)

Bank Jabar Bonds VI

Obligasi VI Bank Jabar diterbitkan pada tanggal 10 Juli 2009 terdiri dari:

Bank Jabar Bonds VI were issued on July 10, 2009, and consisted of:

•

Seri A dengan nilai nominal Rp350.000, tingkat suku bunga tetap sebesar 12,00% per tahun yang dibayarkan setiap tiga bulan dan jangka waktu selama tiga tahun dan akan jatuh tempo pada tanggal 10 Juli 2012. Obligasi ditawarkan sebesar nilai nominal, dicatat di Bursa Efek Surabaya (sekarang Bursa Efek Indonesia) pada tanggal 13 Juli 2009 dan dinyatakan efektif berdasarkan surat keputusan Bapepam-LK pada tanggal 30 Juni 2009.

•

Series A with a nominal value of Rp350,000; a fixed interest rate of 12.00% per annum due on a quarterly basis; and a three years term up to July 10, 2012. The bonds were offered at their nominal value, listed on the Surabaya Stock Exchange (currently the Indonesia Stock Exchange) on July 13, 2009 and became effective based on Bapepam-LK decision letter dated June 30, 2009.

•

Seri B dengan nilai nominal Rp400.000, tingkat suku bunga tetap sebesar 12,50% per tahun yang dibayarkan setiap tiga bulan dan jangka waktu selama lima tahun dan akan jatuh tempo pada tanggal 10 Juli 2014.

•

Series B with a nominal value of Rp400,000; a fixed interest rate of 12.50% per annum due on a quarterly basis; and a five years term up to July 10, 2014.

17





1.


7)


Obligasi VI Bank Jabar (lanjutan)


Bank Jabar Bonds VI (continued)

Obligasi VI Bank Jabar diterbitkan pada tanggal 10 Juli 2009 terdiri dari (lanjutan):

Bank Jabar Bonds VI were issued on July 10, 2009, and consisted of (continued):

Obligasi ditawarkan sebesar nilai nominal, dicatat di Bursa Efek Surabaya (sekarang Bursa Efek Indonesia) pada tanggal 13 Juli 2009 dan dinyatakan efektif berdasarkan surat keputusan Bapepam-LK pada tanggal 30 Juni 2009 (Catatan 23).

The bonds were offered at their nominal value, listed on the Surabaya Stock Exchange (currently the Indonesia Stock Exchange) on July 13, 2009 and became effective based on Bapepam-LK decision letter dated June 30, 2009 (Note 23).

Obligasi VII bank bjb

7)

Bank bjb Bonds VII

Pada tanggal 10 Februari 2011, Bank menerbitkan Obligasi VII bank bjb. Obligasi ini ditawarkan sebesar nilai nominal, dicatatkan di Bursa Efek Indonesia dan dinyatakan efektif berdasarkan surat keputusan BapepamLK pada tanggal 31 Januari 2011 (Catatan 23).

On February 10, 2011, the Bank issued bank bjb Bonds VII. The bonds were offered at their nominal value, listed in the Indonesia Stock Exchange and became effective based on Bapepam-LK Decision Letter dated January 31, 2011 (Note 23).

Obligasi VII bank bjb terdiri dari:

Bank bjb Bonds VII consisted of:

•

Seri A dengan nilai nominal Rp276.000, tingkat suku bunga tetap sebesar 9,2% per tahun yang dibayarkan setiap tiga bulan dan jangka waktu selama tiga tahun dan akan jatuh tempo pada tanggal 9 Februari 2014.

•

Series A with nominal value of Rp276,000; fixed interest rate of 9.2% per annum due on a quarterly basis; and a three-year term up to February 9, 2014.

•

Seri B dengan nilai nominal Rp601.000, tingkat suku bunga tetap sebesar 10,2% per tahun yang dibayarkan setiap tiga bulan dan jangka waktu selama lima tahun dan akan jatuh tempo pada tanggal 9 Februari 2016.

•

Series B with nominal value of Rp601,000; fixed interest rate of 10.2% per annum due on a quarterly basis; and a five-year term up to February 9, 2016.

•

Seri C dengan nilai nominal Rp1.123, tingkat suku bunga tetap sebesar 10,4% per tahun yang dibayarkan setiap tiga bulan dan jangka waktu selama tujuh tahun dan akan jatuh tempo pada tanggal 9 Februari 2018.

•

Series C with nominal value of Rp1,123; fixed interest rate of 10.4% per annum due on a quarterly basis; and a seven-year term up to February 9, 2018.

Bank bjb Bonds VII are not guaranteed by specific collateral, other than general collateral in the form of all the Bank’s assets (Note 23).

Obligasi VII bank bjb tidak dijamin dengan jaminan khusus, tetapi dijamin dengan seluruh harta kekayaan Bank (Catatan 23). 18




INFORMASI UMUM (lanjutan) g.

1.

Pendirian dan informasi umum entitas anak

i)

GENERAL INFORMATION (continued) g. Establishment and general about the subsidiaries

PT Bank Jabar Banten Syariah

i)

information

PT Bank Jabar Banten Syariah

Pendirian PT Bank Jabar Banten Syariah (“BJBS”) merupakan hasil pemisahan (spin off) dari Unit Usaha Syariah PT Bank Pembangunan Daerah Jawa Barat dan Banten (“UUS Bank Jabar Banten”) menjadi Bank Syariah berdasarkan Pernyataan Persetujuan Pemegang Saham PT Bank Pembangunan Daerah Jawa Barat dan Banten Tbk yang tertuang dalam Akta Notaris No. 3 oleh notaris Fathiah Helmi, S.H., tanggal 15 Januari 2010.

The establishment of PT Bank Jabar Banten Syariah (the “BJBS”) resulted from the spin-off of the Sharia Business Unit of PT Bank Pembangunan Daerah Jawa Barat dan Banten (“UUS Bank Jabar Banten”) to Sharia General Bank based on the Shareholders’ Approval of PT Bank Pembangunan Daerah Jawa Barat dan Banten Tbk which was stated by Notarial Deed No. 3 of Fathiah Helmi, S.H., dated January 15, 2010.

BJBS didirikan pada tanggal 15 Januari 2010 berdasarkan Akta Notaris No. 4 oleh notaris Fathiah Helmi, S.H., dan akta pendirian ini telah disahkan oleh Menteri Hukum dan Hak Asasi Manusia Republik Indonesia dalam Surat Keputusan No. AHU-04317.AH.01.01.Tahun 2010 tentang Pengesahan Badan Hukum Perseroan tanggal 26 Januari 2010. Bank Indonesia telah memberikan izin usaha kepada BJBS berdasarkan Surat Keputusan Gubernur Bank Indonesia No. 12/35/KEP.GBI/2010 tanggal 30 April 2010.

BJBS was established on January 15, 2010 based on Notarial Deed No. 4 of Fathiah Helmi, S.H. and has been approved by the Ministry of Laws and Human Rights through its Decision Letter No. AHU-04317.AH.01.01. Year 2010 concerning the Approval of Legal Corporation dated January 26, 2010. Bank Indonesia has issued the operational license to BJBS based on the Decision Letter of the Governor of Bank Indonesia No. 12/35/KEP.GBI/2010 dated April 30, 2010.

BJBS telah melaporkan tanggal efektif pelaksanaan kegiatan usaha kepada Bank Indonesia dan Menteri Hukum dan Hak Asasi Manusia Republik Indonesia masing-masing melalui surat No. 022/DIRBJBS/2010 tanggal 7 Mei 2010 dan No. 018/DIR-BJBS/2010 tanggal 3 Mei 2010. BJBS menetapkan tanggal 5 Mei 2010 sebagai tanggal cut off untuk laporan posisi keuangan dan telah mulai beroperasi sejak tanggal tersebut. Pada tanggal 31 Desember 2014 dan 2013, Bank mempunyai kepemilikan langsung masing-masing sebesar 97,70% pada BJBS.

BJBS has reported the effective date of the implementation of its business activity to Bank Indonesia and Ministry of Laws and Human Rights of the Republic of Indonesia through its letters No. 022/DIRBJBS/2010 dated May 7, 2010 and No. 018/Dir-BJBS/2010 dated May 3, 2010, respectively. BJBS determined May 5, 2010 as the cut off date for the balance sheet and started its operation since that date. As of December 31, 2014 and 2013, the Bank has 97.70% of direct ownership in BJBS, respectively.

19





1.

Pendirian dan informasi umum entitas anak (lanjutan) i)

PT Bank (lanjutan)

Jabar

Banten

GENERAL INFORMATION (continued) g. Establishment and general information about the subsidiaries (continued)

Syariah

i)

Banten

Syariah

The BJBS’s head office is located at Jl. Braga No.135, Bandung. As of December 31, 2014, BJBS has 8 branch offices, 52 sub-branches, 1 cash offices, and 4 sharia outlets with 949 employees (December 31, 2013: 8 branch offices, 50 sub-branches, 2 cash offices, and 3 sharia outlets with 764 employees) (unaudited). BJBS total assets amounted to Rp6,090,944 and Rp4,695,088 as of December 31, 2014 and 2013, respectively, and total revenue of Rp590,978 and Rp508.023 for the years ended December 31, 2014 and 2013, respectively.

Kantor pusat BJBS berlokasi di Jl. Braga No.135, Bandung. Pada tanggal 31 Desember 2014, BJBS memiliki 8 kantor cabang, 52 kantor cabang pembantu, 1 kantor kas, dan 4 gerai syariah dengan jumlah karyawan sebanyak 949 orang (31 Desember 2013: 8 kantor cabang, 50 kantor cabang pembantu, 2 kantor kas, dan 3 gerai syariah dengan jumlah karyawan sebanyak 764 orang) (tidak audit). BJBS memiliki total aset sebesar Rp6.090.944 dan Rp4.695.088 masing-masing pada tanggal 31 Desember 2014 dan 2013, dan total pendapatan sebesar Rp590.978 dan Rp508.023 masing-masing untuk tahun yang berakhir pada tanggal-tanggal 31 Desember 2014 dan 2013. ii)

PT Bank Jabar (continued)

PD BPR LPK Garut Kota

ii)

PD BPR LPK Garut Kota Regional Company Rural Bank Garut Kota was established with Provincial Regulation Level I West Java No. 3 Year 1987, which was further confirmed as a Perusahaan Daerah Bank Perkreditan Rakyat Lembaga Perkreditan Kecamatan Garut Kota with Provincial Regulation Level I West Java No. 5 Year 1996, and changed to a Regional Company Subdistrict Lending according to Provincial Government Regulation No. 25 Year 2000, of West Java Province, regarding the Regional Company Subdistrict Lending and were approved as Public Lending Bank from Bank Indonesia based on Letter No. 31/20/DIR/UBPR/Rahasia dated June 22, 1998, and approved through Decision No. KEP-467/KM.17/1998, Ministry of Finance of the Republic of Indonesia, concerning Business Permit Granting as Rural Bank to Regional Company Rural Bank Garut Kota.

Perusahaan Daerah Bank Perkreditan Rakyat LPK Garut Kota didirikan dengan Peraturan Daerah Provinsi Daerah Tingkat I Jawa Barat No. 3 Tahun 1987, yang selanjutnya dikukuhkan menjadi Perusahaan Daerah Bank Perkreditan Rakyat Lembaga Perkreditan Kecamatan Garut Kota dengan Peraturan Provinsi Daerah Tingkat I Jawa Barat Nomor 5 Tahun 1996, serta berubah menjadi Perusahaan Daerah Perkreditan Kecamatan sesuai dengan Peraturan Daerah Provinsi Jawa Barat No. 25 Tahun 2000 Tentang Perusahaan Daerah Perkreditan Kecamatan dan mendapat izin usaha sebagai Bank Perkreditan Rakyat dari Bank Indonesia sesuai surat No. 31/20/DIR/UBPR/Rahasia tanggal 22 Juni 1998, serta disahkan melalui Keputusan Menteri Keuangan Republik Indonesia No. KEP-467/KM.17/1998 Tentang Pemberian Izin usaha sebagai Bank Perkreditan Rakyat kepada Perusahaan Daerah Bank Perkreditan Rakyat Lembaga Perkreditan Rakyat Kecamatan Garut Kota.

20





1.

Pendirian dan informasi umum entitas anak (lanjutan) ii)


PD BPR LPK Garut Kota (lanjutan)

ii)

PD BPR LPK Garut Kota (continued)

Sebagai dasar penggabungan usaha (merger) 7 (tujuh) Perusahaan Daerah Bank Perkreditan Rakyat LPK yaitu PD BPR LPK Sukawening, PD BPR LPK Bayongbong, PD BPR LPK Cikajang, PD BPR LPK Banjarwangi, PD BPR LPK Cibalong, PD BPR LPK Leuwigoong kedalam Perusahaan Daerah Bank Perkreditan Rakyat Lembaga Perkreditan Kecamatan Garut Kota (PD BPR LPK Garut Kota) adalah Peraturan Daerah Provinsi Jawa Barat No. 30 tahun 2010 tanggal 31 Desember 2010 Tentang Perubahan atas Perusahaan Daerah Jawa Barat No. 14 tahun 2006 tentang Perusahaan Daerah Bank Perkreditan Rakyat dan Perusahaan Daerah Perkreditan Rakyat Kecamatan.

As a basis for the merger of seven Regional Company Rural Bank which are PD BPR LPK Sukawening, PD BPR LPK Bayongbong, PD BPR LPK Cikajang, PD BPR LPK Banjarwangi, PD BPR LPK Cibalong, PD BPR LPK Leuwigoong into Perusahaan Daerah Bank Perkreditan Rakyat Lembaga Perkreditan Kecamatan Garut Kota is Provincial Government Regulation No. 30 year 2010 dated December 31, 2010, of West Java Province, concerning Amendment of Regional Company of West Java No. 14 Year 2006 regarding Regional Company Rural Bank and Regional Company Subdistrict Public Lending.

Pada tahun 2012, Bank telah mengakuisisi PD BPR LPK Garut Kota sesuai dengan Surat Keputusan Bank Indonesia No. 14/79/KEP.GBI/Bd/2012 tanggal 11 Oktober 2012. Bank memiliki kepemilikan langsung sebesar 44,02% dan 47,86% masing-masing pada tanggal 31 Desember 2014 dan 2013.

In 2012, the Bank has acquired PD BPR LPK Garut Kota based on the Decision Letter of the Governor of Bank Indonesia No. 14/79/KEP.GBI/Bd/2012 dated October 11, 2012. Bank has direct ownership of 44.02% and 47.86% as of December 31, 2014 and 2013, respectively.

Kantor pusat PD BPR LPK Garut Kota berkedudukan di Jalan Pramuka No. 30 A Kecamatan Garut Kota Kabupaten Garut Provinsi Jawa Barat.

PD BPR LPK Garut Kota head office is located at Jalan Pramuka No. 30 A, Garut Kota Subdistrict, Garut Regency, West Java Province.

Jumlah Pegawai tetap PD BPR LPK Garut Kota hasil penggabungan usaha (merger) 7 (tujuh) BPR LPK di Kabupaten Garut per 31 Desember 2014 dan 2013 masingmasing 118 dan 108 orang pegawai (tidak audit).

PD BPR LPK Garut Kota has 118 and 108 permanent employees (unaudited), as a result of merger of 7 (seven) BPR LPK Garut Regency, as of December 31, 2014 and 2013, respectively.

PD BPR LPK Garut Kota memiliki total aset sebesar Rp132.047 dan Rp103.334 masing-masing pada tanggal 31 Desember 2014 dan 2013, dan total pendapatan sebesar Rp24.473 dan Rp18.542 masing-masing untuk tahun yang berakhir pada tanggal 31 Desember 2014 dan 2013.

PD BPR LPK Garut Kota total assets amounted to Rp132,047 and Rp103,334, as of December 31, 2014 and 2013, respectively, and total revenue of Rp24,473 and Rp18,542 for the years ended December 31, 2014 and 2013, respectively.

21





1.

Pendirian dan informasi umum entitas anak (lanjutan)


iii) PD BPR LPK Jalancagak

iii) PD BPR LPK Jalancagak

Perusahaan Daerah Bank Perkreditan Rakyat LPK Jalancagak didirikan berdasarkan Surat Keputusan Bupati kepala daerah tingkat II Subang No. 170/STAP/pe.023.3/SK/78 tanggal 1 September 1978 dengan nama PD Badan Perkreditan Pasar Jalancagak. Berdasarkan Surat Keputusan Bupati Kepala Daerah Tingkat II Subang No. 581/PE/32/85 tanggal 4 September 1985 diubah menjadi Perusahaan Daerah Bank Perkreditan Rakyat LPK Jalancagak.

Regional Company Rural Bank Jalancagak was established based on Decision Letter Level II of the Head of Subang Regencies No. 170/STAP/ pe.023.3/SK/78 dated September 1, 1978 under the name of PD Badan Perkreditan Pasar Jalancagak. Based on Decision Letter Level II of Regencies Head Subang No. 581/PE/32/85 dated September 4, 1985 it was converted into Perusahaan Daerah Bank Perkreditan Rakyat LPK Jalancagak.

Kegiatan usaha Perusahaan Daerah Bank Perkreditan Rakyat LPK Jalancagak telah memperoleh izin dari Departemen Keuangan Republik Indonesia melalui Surat Keputusan Menteri Keuangan No. KEP-079/KM.17/1998 tanggal 18 Februari 1998 serta dari Bank Indonesia, dengan surat No. 31/18/UBPR/AdR/Bd tanggal 14 April 1998, dengan Izin Prinsip berdasarkan Keputusan Deputi Gubernur Bank Indonesia No. 13/5/KEP.DpG/2011 tanggal 12 Agustus 2011 tentang Pemberian Izin Penggabungan Usaha (Merger) PD BPR LPK Cisalak, PD BPR LPK Pagaden, PD BPR LPK Purwadadi dan PD BPR LPK Pamanukan ke dalam PD BPR LPK Jalancagak.

The operations of Regional Company Rural Bank Jalancagak has been granted license from the Ministry of Finance of the Republic of Indonesia through the Decision Letter of Minister of Finance No. KEP-079/KM.17/1998, dated February 18, 1998 and the Bank Indonesia Letter No.31/18/UBPR/AdR/Bd dated April 14, 1998, with the license in Principle based on the Decision by Deputy Governor of Bank Indonesia No. 13/5/KEP.DpG/2011 dated August 12, 2011 on the Granting Permit Merger (Merger) for PD BPR LPK Cisalak, PD BPR LPK Pagaden, PD BPR LPK Purwadadi dan PD BPR LPK Pamanukan into PD BPR LPK Jalancagak.

Pada tahun 2012, Bank telah mengakuisisi PD BPR LPK Jalancagak sesuai dengan Surat Keputusan Bank Indonesia No. 14/78/KEP.GBI/Bd/2012 tanggal 28 September 2012. Bank memiliki kepemilikan langsung sebesar 51% pada tanggal 31 Desember 2014 dan 2013.

In 2012, the Bank has acquired PD BPR LPK Jalancagak based on the Decision Letter of the Governor of Bank Indonesia No. 14/78/KEP.GBI/Bd/2012 dated September 28, 2012. Bank has direct ownership of 51% as of December 31, 2014 and 2013.

Kantor pusat PD BPR LPK Jalancagak berkedudukan di Jalan Raya Jalancagak No. 151.

PD BPR LPK Jalancagak head office located at Jalan Raya Jalancagak No. 151.

Jumlah karyawan tetap PD BPR LPK Jalancagak tanggal 31 Desember 2014 dan 2013 masing-masing 132 dan 128 orang pegawai (tidak audit).

The PD BPR LPK Jalancagak has 132 and 128 permanent employees (unaudited), as of December 31, 2014 and 2013, respectively.

22





1.

Pendirian dan informasi umum entitas anak (lanjutan)


iii) PD BPR LPK Jalancagak (lanjutan)

iii) PD BPR LPK Jalancagak (continued) PD BPR LPK Jalancagak has a total assets of Rp178,644 and Rp151,154, as of December 31, 2014 and 2013, respectively, and total revenue of Rp41,124 and Rp32,255 for the years ended December 31, 2014 and 2013, respectively.

PD BPR LPK Jalancagak memiliki total aset sebesar Rp178.644 dan Rp151.154 masing-masing pada tanggal 31 Desember 2014 dan 2013, dan total pendapatan sebesar Rp41.124 dan Rp32.255 masing-masing untuk tahun yang berakhir pada tanggal-tanggal 31 Desember 2014 dan 2012.

2.

IKHTISAR KEBIJAKAN SIGNIFIKAN a.

Dasar penyusunan konsolidasian

AKUNTANSI

laporan

YANG

2.

keuangan

SUMMARY OF SIGNIFICANT ACCOUNTING POLICIES a.

Basis of preparation of the consolidated financial statements

Pernyataan Kepatuhan

Statement of Compliance

Laporan keuangan konsolidasian pada tanggal dan untuk tahun yang berakhir pada tanggaltanggal 31 Desember 2014 dan 2013 disusun dan disajikan sesuai dengan Standar Akuntansi Keuangan di Indonesia, yang mencakup Pernyataan dan Interpretasi yang dikeluarkan oleh Dewan Standar Akuntansi Keuangan Ikatan Akuntan Indonesia dan peraturan Bapepam-LK No. VIII.G.7 lampiran keputusan Ketua Bapepam-LK No. KEP347/BL/2012 tanggal 25 Juni 2012 tentang “Penyajian dan Pengungkapan Laporan Keuangan Emiten atau Perusahaan Publik”.

The consolidated financial statements as of and for the years ended December 31, 2014 and 2013 were prepared and presented in accordance with Indonesian Financial Accounting Standards, which includes the Statements and Interpretations issued by the Financial Accounting Standards Board Indonesian Institute of Accountants and Bapepam-LK’s Regulation No. VIII.G.7, Appendix of the Decision of the Chairman of Bapepam-LK No. KEP-347/BL/2012 dated June 25, 2012 regarding the “Guidelines on Financial Statements Presentations and Disclosures for Issuers or Public Companies”.

Laporan keuangan BJBS disajikan sesuai dengan PSAK No. 101 (Revisi 2011), “Penyajian Laporan Keuangan Syariah”, PSAK No. 102, “Akuntansi Murabahah”, PSAK No. 104, “Akuntansi Istishna”, PSAK No. 105, “Akuntansi Mudharabah”, PSAK No. 106, “Akuntansi Musyarakah”, PSAK No. 110, “Akuntansi Sukuk” dan PSAK No. 107, “Akuntansi Ijarah”, menggantikan PSAK No. 59 tentang “Akuntansi Perbankan Syariah” yang berhubungan dengan pengakuan, pengukuran, penyajian dan pengungkapan terhadap topiktopik tersebut dan mempertimbangkan Pedoman Akuntansi Perbankan Syariah Indonesia (“PAPSI”) yang diterbitkan atas kerjasama IAI dengan Bank Indonesia.

The financial statements of BJBS have been prepared in conformity with SFAS No. 101 (Revised 2011), “Sharia Financial Statements Presentation”, SFAS No. 102, “Accounting for Murabahah”, SFAS No. 104, “Accounting for Istishna”, SFAS No. 105, “Accounting for Mudharabah”, SFAS No. 106, “Accounting for Musyarakah”, SFAS No. 110, "Accounting for Sukuk” and SFAS No. 107, “Accounting for Ijarah” which superseded SFAS No. 59, “Accounting for Sharia Banks”, in relation to the recognition, measurement, presentation and disclosure for the abovementioned topics and considering the Accounting Guidelines for Indonesian Syariah Banks (“PAPSI”) issued by Bank Indonesia in cooperation with IAI.

23



IKHTISAR KEBIJAKAN SIGNIFIKAN (lanjutan) a.

b.

AKUNTANSI

Dasar penyusunan laporan konsolidasian (lanjutan)


YANG

2.

keuangan

SUMMARY OF SIGNIFICANT ACCOUNTING POLICIES (continued) a.

Basis of preparation of the consolidated financial statements (continued)

Pernyataan Kepatuhan (lanjutan)

Statement of Compliance (continued)

Laporan keuangan konsolidasian telah disajikan berdasarkan nilai historis, kecuali untuk beberapa akun yang dinilai menggunakan dasar pengukuran lain sebagaimana dijelaskan pada kebijakan akuntansi dari akun tersebut. Laporan keuangan konsolidasian disusun dengan dasar akrual, kecuali pendapatan dari istishna dan bagi hasil dari pembiayaan mudharabah dan musyarakah serta laporan arus kas.

The consolidated financial statements have been prepared on a historical cost basis, except for some accounts that were assessed using another measurement basis as explained in the accounting policies of the account. The consolidated financial statements have been prepared on accrual basis, except for the revenue from istishna and the profit sharing from the mudharabah and musyarakah financing and the statement of cash flow.

Laporan arus kas konsolidasian disusun menggunakan metode langsung dan arus kas dikelompokkan atas dasar aktivitas operasi, investasi dan pendanaan. Kas dan setara kas terdiri dari kas, giro pada Bank Indonesia dan giro pada bank lain, penempatan pada Bank Indonesia dan bank lain yang jatuh tempo dalam waktu 3 (tiga) bulan sejak tanggal perolehan, sepanjang tidak digunakan sebagai jaminan atas pinjaman yang diterima serta tidak dibatasi penggunaannya.

The consolidated statement of cash flows have been prepared using the direct method and the cash flows have been classified on the basis of operating, investing and financing activities. Cash and cash equivalents consists of cash, current accounts with Bank Indonesia and current accounts with other banks, placements with Bank Indonesia and other banks maturing within 3 (three) months or less from the acquisition date provided they are not used as collateral for borrowings nor restricted.

Mata uang penyajian yang digunakan dalam laporan keuangan konsolidasian adalah Rupiah, yang merupakan mata uang fungsional. Angka-angka yang disajikan dalam laporan keuangan, kecuali bila dinyatakan secara khusus, adalah dibulatkan dalam jutaan Rupiah.

The presentation currency used in the consolidated financial statements is Indonesian Rupiah, which is the Bank’s functional currency. Unless otherwise stated, all figures presented in the consolidated financial statement are rounded off to millions of Rupiah.

Prinsip konsolidasi

b. Principles of consolidation

Laporan Konsolidasian meliputi laporan keuangan Bank beserta entitas anak yang berada di bawah pengendalian Bank, kecuali entitas anak yang sifat pengendaliannya adalah sementara atau jika ada pembatasan jangka panjang yang mempengaruhi kemampuan entitas anak untuk memindahkan dananya ke Bank.

The consolidated financial statements consisting of the financial statements of the Bank and subsidiaries that are controlled by the Bank, excluding those subsidiaries, if any, in which control is assumed to be temporary, or those with long-term restrictions significantly impairing the subsidiaries’ ability to transfer funds to the Bank.

Dalam hal pengendalian terhadap entitas anak dimulai atau diakhiri dalam suatu periode berjalan, maka hasil usaha entitas anak yang diperhitungkan ke dalam laporan keuangan konsolidasian hanya sebatas hasil pada saat pengendalian tersebut mulai diperoleh atau hingga saat pengendalian itu berakhir.

Where subsidiaries, if any, either began or ceased to be controlled during the period, the result of operations of that subsidiary is included in the consolidated financial statements only from the date that the control has commenced or up to the date that the control has ceased.

24



IKHTISAR KEBIJAKAN SIGNIFIKAN (lanjutan) b.

c.

AKUNTANSI


YANG

2.

Prinsip konsolidasi (lanjutan)

SUMMARY OF SIGNIFICANT ACCOUNTING POLICIES (continued) b. Principles of consolidation (continued)

Suatu pengendalian atas suatu entitas anak lain dianggap ada bilamana Bank menguasai lebih dari lima puluh persen (50%) hak suara, atau Bank dapat menentukan kebijakan keuangan dan operasi dari entitas anak, atau mempunyai kemampuan untuk memberhentikan atau menunjuk mayoritas Direksi entitas anak, atau mampu menguasai suara mayoritas dalam rapat pengurus.

Control over a subsidiary is presumed to exist where more than 50% of the subsidiary’s voting power is controlled by the Bank, or the Bank has the ability to control the financial and operating policies of the subsidiary, or has the ability to remove or appoint the majority of the subsidiary’s Board of Directors, or control the majority vote during management meeting.

Seluruh saldo dan transaksi termasuk keuntungan/kerugian yang belum direalisasi antar Bank dan entitas anak yang signifikan dieliminasi untuk mencerminkan posisi keuangan dan hasil usaha konsolidasian Bank dan entitas anaknya sebagai satu kesatuan usaha.

All significant balances and transactions, including unrealized gains/losses between Bank and subsidiaries are eliminated to reflect the consolidated financial position and results of operations of Bank and its subsidiaries as a single entity.

Laporan keuangan konsolidasian disusun dengan menggunakan kebijakan akuntansi yang sama untuk peristiwa dan transaksi sejenis dalam kondisi yang sama. Apabila laporan keuangan entitas anak menggunakan kebijakan akuntansi yang berbeda dari kebijakan akuntansi yang digunakan dalam laporan keuangan konsolidasian, maka dilakukan penyesuaian yang diperlukan terhadap laporan keuangan entitas anak tersebut, kecuali untuk akun-akun dan transaksi syariah dari entitas anak yang dikonsolidasi.

The consolidated financial statements are prepared using uniform accounting policies for transactions and events in similar circumstances. If the subsidiaries’ financial statements use accounting policies different from those adopted in the consolidated financial statements, appropriate adjustments are made to the subsidiary’s financial statements, except for the Sharia accounts and transactions of the consolidated subsidiaries.

Kepentingan non-pengendali disajikan di ekuitas dalam laporan posisi keuangan konsolidasian dan dinyatakan sebesar proporsi pemegang saham non-pengendali atas laba tahun berjalan dan ekuitas entitas anak tersebut sesuai dengan persentase kepemilikan pemegang saham non-pengendali pada entitas anak tersebut.

The non-controlling interest is presented in the equity of the consolidated statements of financial position and represents the noncontrolling shareholders’ proportionate share in the income for the year and equity of the subsidiaries based on the percentage of ownership of the non-controlling shareholders in the subsidiaries.

Penjabaran mata uang asing

c.

Foreign currency translations

transactions

and

Transactions denominated in foreign currencies are converted into rupiah at the exchange rates prevailing at the dates of the transactions. At the consolidated statement of financial position, monetary assets and liabilities denominated in foreign currencies are translated at the exchange rates prevailing at such date.

Transaksi dalam mata uang asing dijabarkan ke mata uang rupiah dengan menggunakan kurs yang berlaku pada tanggal transaksi. Pada tanggal laporan posisi keuangan konsolidasian, aset dan liabilitas moneter dalam mata uang asing dijabarkan dengan menggunakan kurs yang berlaku pada tanggal laporan posisi keuangan konsolidasian.

25



IKHTISAR KEBIJAKAN SIGNIFIKAN (lanjutan) c.

AKUNTANSI


YANG

2.

Penjabaran mata uang asing (lanjutan)

c.

Foreign currency translation (continued)

Keuntungan dan kerugian selisih kurs yang timbul dari transaksi dalam mata uang asing dan dari penjabaran aset dan liabilitas moneter dalam mata uang asing diakui dalam laporan laba rugi komprehensif tahun berjalan.

Exchange gains and losses arising from transactions denominated in foreign currencies and from the translation of monetary assets and liabilities denominated in foreign currencies are recognized in the statement of comprehensive income for the current year.

Berikut ini adalah kurs mata uang asing utama yang digunakan untuk penjabaran dalam rupiah pada tanggal 31 Desember 2014 dan 2013 yang menggunakan kurs tengah berdasarkan Reuters (pukul 16.00 Waktu Indonesia Barat) (dalam Rupiah penuh).

Below are the major exchange rates used for translation into rupiah as of December 31, 2014 and 2013 using the middle rates based on Reuters (at 16.00 hours Western Indonesian Time) (in full amount).

2014 Dolar Amerika Serikat Dolar Australia Dolar Singapura Poundsterling Inggris Yen Jepang Dolar Hong Kong Euro Eropa Riyal Saudi Arabia Yuan China

d.

SUMMARY OF SIGNIFICANT ACCOUNTING POLICIES (continued)

2013

12.385 10.148 9.376 19.288 104 1.597 15.053 3.300 1.996

Aset keuangan dan liabilitas keuangan

12.170 10.856 9.622 20.110 116 1.570 16.759 3.244 2.010

d.

United States Dollar Australian Dollar Singapore Dollar Great Britain Poundsterling Japanese Yen Hong Kong Dollar European Euro Saudi Arabian Riyal Chinese Yuan

Financial assets and liabilities

Aset keuangan Bank dan entitas anak terdiri dari kas, giro pada Bank Indonesia, giro pada bank lain, penempatan pada Bank Indonesia dan bank lain, surat-surat berharga, efek-efek yang dibeli dengan janji dijual kembali, wesel ekspor dan tagihan lainnya, penyertaan saham, kredit yang diberikan, tagihan akseptasi, bunga yang masih akan diterima, dan aset lain-lain (setoran jaminan).

The Bank and subsidiaries financial assets consist of cash, current accounts with Bank Indonesia, current accounts with other banks, placements with Bank Indonesia and other banks, marketable securities, marketable securities purchased under agreements to resell, bills and other recievables, investments in shares, loans, acceptances receivable, interest receivables, and other assets (guarantee deposit).

Liabilitas keuangan Bank dan entitas anak terdiri dari liabilitas segera, simpanan nasabah, simpanan dari bank lain, efek-efek yang dijual dengan janji dibeli kembali, liabilitas derivatif, liabilitas akseptasi, efek utang yang diterbitkan, pinjaman yang diterima, bunga yang masih harus dibayar, dan liabilitas lain-lain.

The Bank’s and subsidiaries’ financial liabilities consist of obligations due immediately, deposits from customers, deposits from other banks, marketable securities sold under agreement to repurchase, derivatif liabilities, acceptances payable, debt securities issued, borrowings, interest payable, and other liabilities.

26



IKHTISAR KEBIJAKAN SIGNIFIKAN (lanjutan) d.

AKUNTANSI


YANG

2.

Aset keuangan dan liabilitas keuangan (lanjutan) (i)

SUMMARY OF SIGNIFICANT ACCOUNTING POLICIES (continued) d.

Financial assets and liabilities (continued)

(i)

Klasifikasi

Classification

Bank mengklasifikasi aset keuangannya berdasarkan kategori sebagai berikut pada saat pengakuan awal:

The Bank classified its financial assets in the following categories on initial recognition:

•

Aset keuangan yang diukur pada nilai wajar melalui laba rugi, yang memiliki 2 (dua) sub-klasifikasi, yaitu aset keuangan yang ditetapkan demikian pada saat pengakuan awal dan aset keuangan yang diklasifikasi dalam kelompok yang diperdagangkan;

•

Financial assets held at fair value through profit or loss, which have 2 (two) sub-classifications, i.e. financial assets designated as such upon initial recognition and financial assets classified as held-for-trading;

•

Kredit yang diberikan dan piutang;

•

Loans and receivables;

•

Investasi dalam kelompok hingga jatuh tempo; dan

dimiliki

•

Held-to-maturity investments; and

•

Aset keuangan yang diklasifikasikan dalam kelompok tersedia untuk dijual.

•

Available-for-sale financial assets.

Liabilitas keuangan diklasifikasikan ke dalam kategori sebagai berikut pada saat pengakuan awal:

Financial liabilities are classified into the following categories on initial recognition:

•

Liabilitas keuangan yang diukur pada nilai wajar melalui laba rugi, yang memiliki 2 sub-klasifikasi, yaitu liabilitas keuangan yang ditetapkan demikian pada saat pengakuan awal dan liabilitas keuangan yang telah diklasifikasikan dalam kelompok diperdagangkan;

•

Financial liabilities at fair value through profit or loss, which has 2 sub-classifications, i.e. those designated as such upon initial recognition and those classified as held-for-trading;

•

Liabilitas keuangan lain yang tidak diklasifikasikan sebagai liabilitas keuangan yang diukur pada nilai wajar melalui laporan laba rugi dikategorikan dan diukur dengan biaya perolehan diamortisasi.

•

Other financial liabilities that are classified as financial liabilities at value through profit or loss categorized and measured amortized cost.

not fair are at

The sub-classification of financial assets and liabilities at fair value through profit or loss consists of financial assets and liabilities that the Bank acquires or incurs principally for the purpose of selling or repurchasing in the near term, or holds as part of a financial instrument portfolio that is managed together for short-term profit or position taking.

Kelompok aset dan liabilitas yang diukur pada nilai wajar melalui laba rugi terdiri dari aset dan liabilitas keuangan yang diperoleh atau dimiliki Bank terutama untuk tujuan dijual atau dibeli kembali dalam waktu dekat, atau dimiliki sebagai bagian dari portofolio instrumen keuangan tertentu yang dikelola bersama untuk memperoleh laba jangka pendek atau position taking.

27




AKUNTANSI


YANG

2.




(i) Classification (continued)

Klasifikasi (lanjutan) Kredit yang diberikan dan piutang adalah aset keuangan non-derivatif dengan pembayaran tetap atau telah ditentukan dan tidak mempunyai kuotasi di pasar aktif, kecuali:

Loans and receivables are non-derivative financial assets with fixed or determinable payments and are not quoted in an active market, except:

•

yang dimaksudkan oleh Bank untuk dijual segera dalam waktu dekat, yang diklasifikasikan dalam kelompok diperdagangkan, serta yang pada saat pengakuan awal ditetapkan diukur pada nilai wajar melalui laba rugi;

• those that the Bank intends to sell

yang pada saat pengakuan awal ditetapkan dalam kelompok investasi tersedia untuk dijual; atau

• those that upon initial recognition are

dalam hal Bank tidak akan memperoleh kembali seluruh investasi awal kecuali yang disebabkan oleh penurunan kualitas kredit yang diberikan dan piutang, yang diklasifikasikan dalam kelompok tersedia untuk dijual.

•

•

•

immediately or in the short term, which are classified as held-for- trading, and those that the Bank upon initial recognition designates at fair value through profit or loss;

designated as investments; or

available-for-sale

those for which the Bank may not recover substantially all of its initial investment, other than because of loans and receivable deterioration, which are classified as available-forsale.

Investasi dalam kategori dimiliki hingga jatuh tempo adalah aset keuangan nonderivatif yang dapat dikuotasikan dengan pembayaran tetap atau telah ditentukan dan jatuh temponya telah ditetapkan dimana Bank mempunyai intensi positif dan kemampuan untuk memiliki aset keuangan tersebut hingga jatuh tempo. Investasi yang dimiliki untuk periode yang tidak dapat ditentukan tidak dikategorikan dalam klasifikasi ini.

Held-to-maturity investments consist of quoted non-derivative financial assets with fixed or determinable payments and fixed maturity which the Bank has the positive intention and ability to hold until maturity. Investments intended to be held for an undetermined period of time are not included in this classification.

Kategori tersedia untuk dijual terdiri dari aset keuangan non-derivatif yang ditetapkan sebagai tersedia untuk dijual atau yang tidak dikelompokkan ke dalam salah satu kategori aset keuangan lainnya.

The available-for-sale category consists of non-derivative financial assets that are designated as available-for-sale or are not classified in one of the other categories of financial assets.

28




AKUNTANSI


YANG

2.



Financial assets and liabilities (continued) (i)

Klasifikasi (lanjutan)

Classification (continued)

Setelah pengukuran awal, investasi tersedia untuk dijual diukur menggunakan nilai wajar dengan laba atau rugi yang diakui sebagai bagian dari ekuitas sampai dengan investasi dihentikan pengakuannya atau sampai investasi dinyatakan mengalami penurunan nilai dimana akumulasi laba atau rugi sebelumnya dilaporkan dalam ekuitas dilaporkan dalam laporan laba rugi komprehensif. Hasil efektif dan (bila dapat diaplikasikan) hasil dari nilai tukar dinyatakan kembali untuk investasi tersedia dijual dan dilaporkan pada laporan laba rugi komprehensif.

After initial recognition,available-for-sale investments are measured at fair value with gains or losses being recognized in equity until the investment is derecognized or until the investment is determined to be impaired at which time the cumulative gains or losses previously reported in equity is included in the statement of comprehensive income. The effective yield and (where applicable) results of foreign exchange restatement for available-for-sale investments are reported in the statement of comprehensive income.

Liabilitas keuangan lainnya merupakan liabilitas keuangan yang tidak dimiliki untuk dijual atau ditentukan sebagai nilai wajar melalui laporan laba rugi saat pengakuan liabilitas.

Other financial liabilities represent financial liabilities that are neither held for trading nor designated at fair value through profit or loss upon the recognition of the liability.

Manajemen menentukan klasifikasi aset keuangan dan liabilitas keuangan pada saat pengakuan awal.

Management determines the classification of its financial assets and liabilities at initial recognition. (ii) Initial recognition

(ii) Pengakuan awal a. Pembelian atau penjualan aset keuangan yang memerlukan penyerahan aset dalam kurun waktu yang telah ditetapkan oleh peraturan dan kebiasaan yang berlaku di pasar (pembelian secara reguler) diakui pada tanggal penyelesaian, seperti tanggal perusahaan berkomitmen untuk membeli atau menjual aset.

a. Purchases or sales of financial assets that require delivery of assets within a time frame established by regulation or convention in the market place (regular way purchases) are recognized on the settlement date, i.e., the date that the companies commit to purchase or sell the assets.

b. Aset keuangan dan liabilitas keuangan pada awalnya diukur pada nilai wajarnya. Dalam hal aset keuangan atau liabilitas keuangan tidak diukur pada nilai wajar melalui laporan laba rugi, nilai wajar tersebut ditambah biaya transaksi yang dapat diatribusikan secara langsung. Pengukuran aset keuangan dan liabilitas keuangan setelah pengakuan awal tergantung pada klasifikasinya.

b. Financial assets and liabilities are initially recognized at fair value plus, for those financial assets not at fair value through profit and loss, directly attributable transaction costs. The subsequent measurement of financial assets and liabilities depends on their classification.

29




AKUNTANSI


YANG

2.

Aset keuangan dan liabilitas keuangan (lanjutan)



(ii) Initial recognition (continued)

(ii) Pengakuan awal (lanjutan) Biaya transaksi hanya meliputi biaya-biaya yang dapat diatribusikan secara langsung untuk perolehan suatu aset keuangan atau penerbitan suatu liabilitas keuangan dan merupakan biaya tambahan yang tidak akan terjadi apabila instrumen keuangan tersebut tidak diperoleh atau diterbitkan. Untuk aset keuangan, biaya transaksi ditambahkan pada jumlah yang diakui pada awal pengakuan aset, sedangkan untuk liabilitas keuangan, biaya transaksi dikurangkan dari jumlah utang yang diakui pada pengakuan awal liabilitas. Biaya transaksi tersebut diamortisasi selama umur instrumen berdasarkan metode suku bunga efektif dan dicatat sebagai bagian dari pendapatan bunga untuk biaya transaksi sehubungan dengan aset keuangan atau sebagai bagian dari beban bunga untuk biaya transaksi sehubungan dengan liabilitas keuangan.

Transaction costs only include costs that are directly attributable to the acquisition of a financial asset or issuance of a financial liability and an additional charge that would not occur if the instrument is not acquired or issued. For financial assets, transaction costs are added to the amount recognized in the initial recognition of the asset, while for financial liabilities, transaction costs are deducted from the amount of debt recognized on initial recognition of a liability. The transaction costs are amortized over the terms of the instrument based on the effective interest rate method and recorded as part of interest income for transaction costs related to the financial asset or as part of interest expense for transaction costs related to financial liabilities.

Bank, pada pengakuan awal, dapat menetapkan aset keuangan dan liabilitas keuangan tertentu sebagai nilai wajar melalui laba rugi (opsi nilai wajar). Opsi nilai wajar dapat digunakan hanya bila memenuhi ketetapan sebagai berikut:

The Bank, upon initial recognition, may designate certain financial assets and liabilities, at fair value through profit or loss (fair value option). The fair value option is only applied when the following conditions are met:

•

penetapan sebagai opsi nilai wajar mengurangi atau mengeliminasi ketidak-konsistenan pengukuran dan pengakuan (accounting mismatch) yang dapat timbul; atau

•

•

aset keuangan dan liabilitas keuangan merupakan bagian dari portofolio instrumen keuangan yang risikonya dikelola dan dilaporkan kepada manajemen kunci berdasarkan nilai wajar; atau

• the financial assets and liabilities are part of a portfolio of financial instruments, the risks of which are managed and reported to key management on a fair value basis; or

•

aset keuangan dan liabilitas keuangan terdiri dari kontrak utama dan derivatif melekat yang harus dipisahkan.

• the financial assets and liabilities consist of a host contract and an embedded derivative that must be bifurcated.

30

the application of the fair value option reduces or eliminates an accounting mismatch that would otherwise arise; or




AKUNTANSI


YANG

2.




(iii) Subsequent measurement

(iii) Pengukuran setelah pengakuan awal a. Aset keuangan dalam kelompok tersedia untuk dijual dan aset keuangan dan liabilitas keuangan yang diukur pada nilai wajar melalui laporan laba rugi diukur pada nilai wajarnya.

a. Available-for-sale financial assets and financial assets and liabilities measured at fair value through profit or loss are subsequently measured at fair value.

b. Kredit yang diberikan dan piutang serta investasi dimiliki hingga jatuh tempo dan liabilitas keuangan lainnya yang diukur pada biaya perolehan diamortisasi, diukur pada biaya perolehan diamortisasi dengan menggunakan metode suku bunga efektif.

b. Loans and receivables and held-tomaturity investments and other financial liabilities which are measured at amortized cost, are measured at amortized cost using the effective interest method.

(iv) Derecognition

(iv) Penghentian pengakuan a. Aset keuangan pengakuannya jika:

a. Financial assets are derecognized when:

dihentikan

-

Hak kontraktual atas arus kas yang berasal dari aset keuangan tersebut berakhir; atau

-

The contractual rights to receive cash flows from the financial assets have expired; or

-

Bank mentransfer hak untuk menerima arus kas yang berasal dari aset keuangan atau menanggung liabilitas untuk membayarkan arus kas yang diterima tersebut secara penuh tanpa penundaan berarti kepada pihak ketiga di bawah kesepakatan pelepasan (pass through arrangement); dan

-

The Bank has transferred its rights to receive cash flows from the financial assets or has assumed an obligation to pay the received cash flows in full without material delay to a third party under a ‘pass through arrangement’; and

-

(a) Bank telah mentransfer secara substansial seluruh risiko dan manfaat atas aset, atau (b) Bank tidak mentransfer maupun tidak memiliki secara substansial seluruh risiko dan manfaat atas aset, namun telah mentransfer pengendalian atas aset.

-

Either (a) the Bank has transferred substantially all the risks and rewards of the asset, or (b) the Bank has neither transferred nor retained substantially all the risks and rewards of the asset, but has transferred control of the asset.

31




AKUNTANSI


YANG

2.




(iv) Derecognition (continued)

(iv) Penghentian pengakuan (lanjutan) a. Aset keuangan dihentikan pengakuannya jika (lanjutan):

a. Financial assets are derecognized when (continued):

Ketika Bank telah mentransfer hak untuk menerima arus kas dari aset atau di bawah kesepakatan pelepasan (pass-through arrangement), dan tidak mentransfer serta tidak memiliki secara substansial seluruh risiko dan manfaat atas aset dan masih memiliki pengendalian atas aset, aset diakui sebesar keterlibatan Bank yang berkelanjutan atas aset tersebut.

When the Bank has transferred its rights to receive cash flows from an asset or has entered into a passthrough arrangement, and has neither transferred nor retained substantially all risks and rewards of the asset nor transferred control of the asset, the asset is recognized to the extent of the Bank’s continuing involvement in the asset.

Kredit yang diberikan atau aset keuangan lain dihapusbukukan ketika tidak terdapat prospek yang realistis mengenai pengembalian kredit dalam waktu dekat atau hubungan normal antara Bank dan debitur telah berakhir. Kredit yang tidak dapat dilunasi dihapusbukukan dengan mendebit cadangan kerugian penurunan nilai. Penerimaan kemudian atas kredit yang telah dihapusbukukan sebelumnya, jika pada periode berjalan dikreditkan ke dalam akun cadangan kerugian penurunan nilai atas kredit yang diberikan di laporan posisi keuangan konsolidasian, sedangkan jika setelah tanggal laporan posisi keuangan konsolidasian dikreditkan sebagai pendapatan operasional lainnya dalam laporan laba rugi komprehensif.

Loans or other financial assets are written off when there is no realistic prospect of collection in the near future or the normal relationship between the Bank and the borrowers has ceased to exist. When a loan is deemed uncollectible, it is written off against the related allowance for impairment losses. Subsequent recoveries from loans previously written off, are added to the allowance for impairment losses account in the consolidated statement of financial position, if recovered in the current year and are recognized in the statements of comprehensive income as other operating income, if recovered after the consolidated statement of financial position date.

b. Liabilitas keuangan dihentikan pengakuannya jika liabilitas keuangan tersebut berakhir, yaitu ketika liabilitas yang ditetapkan dalam kontrak dilepaskan atau dibatalkan atau kadaluwarsa.

b. Financial liabilities are derecognized when they are extinguished, i.e. liabilities stated in the contract are released or cancelled or have expired.

32




AKUNTANSI


YANG

2.



Financial assets and liabilities (continued) (iv) Derecognition (continued)

(iv) Penghentian pengakuan (lanjutan)

Where an existing financial liability is replaced by another from the same lender on substantially different terms, or the terms of an existing liability are substantially modified, such an exchange or modification is treated as derecognition of the original liability and the recognition of a new liability, and the difference in the respective carrying amounts is recognised in the statement of comprehensive income.

Jika suatu liabilitas keuangan yang ada digantikan dengan yang lain oleh pemberi pinjaman yang sama pada keadaan yang secara substansial berbeda, atau berdasarkan suatu liabilitas yang ada yang secara substansial telah diubah, seperti pertukaran atau modifikasi yang diperlakukan sebagai penghentian pengakuan liabilitas awal dan pengakuan liabilitas baru, dan perbedaan nilai tercatat masingmasing diakui dalam laporan laba rugi komprehensif. (v)

(v) Pengakuan pendapatan dan beban

Income and expense recognition

a.

Pendapatan dan beban bunga atas aset tersedia untuk dijual, serta aset keuangan dan liabilitas keuangan yang dicatat berdasarkan biaya perolehan diamortisasi diakui pada laporan laba rugi komprehensif konsolidasian dengan menggunakan metode suku bunga efektif.

a. Interest income and expense on available-for-sale assets and financial assets and liabilities measured at amortized cost are recognised in the consolidated statement of comprehensive income using the effective interest method.

b.

Keuntungan dan kerugian yang belum direalisasi yang timbul dari perubahan nilai wajar aset keuangan dan liabilitas keuangan yang diukur pada nilai wajar melalui laporan laba rugi diakui pada laporan laba rugi komprehensif.

b. Unrealized gains and losses arising from changes in the fair value of the financial assets and liabilities measured at fair value through profit or loss are included in the statement of comprehensive income.

Keuntungan dan kerugian yang belum direalisasi yang timbul dari perubahan nilai wajar aset keuangan yang diklasifikasikan dalam kelompok tersedia untuk dijual kecuali keuntungan atau kerugian akibat perubahan nilai tukar diakui secara langsung dalam ekuitas, sampai aset keuangan tersebut dihentikan pengakuannya atau adanya penurunan nilai.

Unrealized gains and losses arising from changes in the fair value of available-for-sale financial assets other than foreign exchange gains and losses from monetary items are recognised directly in equity, until the financial asset is derecognized or impaired.

Pada saat aset keuangan dihentikan pengakuannya atau dilakukan penurunan nilai, keuntungan atau kerugian kumulatif yang sebelumnya diakui dalam ekuitas harus diakui pada laporan laba rugi komprehensif konsolidasian.

At the time the financial asset is derecognized or impaired, the cumulative gains or losses previously recognized in equity are recognized in consolidated statement of comprehensive income. 33




AKUNTANSI


YANG

2.




(vi) Reclassification of financial assets

(vi) Reklasifikasi aset keuangan Bank tidak diperkenankan untuk mereklasifikasi setiap instrumen keuangan dari diukur pada nilai wajar melalui laba rugi, jika pada pengakuan awal instrumen keuangan tersebut ditetapkan oleh Bank sebagai diukur pada nilai wajar melalui laba rugi.

Bank is not allowed to reclassify any financial instrument out of or into the fair value through profit or loss, if the initial recognition of financial instruments is determined by Bank as measured at fair value through profit or loss.

Bank dan entitas anak tidak boleh mengklasifikasikan aset keuangan sebagai investasi dimiliki hingga jatuh tempo, jika Bank dan entitas anak dalam periode berjalan atau dalam kurun waktu 2 (dua) tahun sebelumnya, telah menjual atau mereklasifikasi investasi dimiliki hingga jatuh tempo dalam jumlah yang lebih dari jumlah yang tidak signifikan sebelum jatuh tempo (lebih dari jumlah yang tidak signifikan dibandingkan dengan jumlah nilai investasi dimiliki hingga jatuh tempo), kecuali penjualan atau reklasifikasi tersebut dimana:

The Bank and subsidiaries cannot classify any financial assets as held-tomaturity investments, if the Bank and subsidiaries, during the current period or in the 2 (two) preceeding years, had sold or reclassified in more than an insignificant amount of held-to-maturity investments before their maturity (more than an insignificant amount compared to the total amount of held-to-maturity investments), other than sales or reclassifications that:

a. sudah mendekati jatuh tempo atau tanggal pembelian kembali di mana perubahan suku bunga tidak akan berpengaruh secara signifikan terhadap nilai wajar aset keuangan tersebut;

a. are so close to maturity or repurchase date that change in interest rate would not have a significant effect on the financial assets’ fair value;

b. terjadi setelah Bank dan entitas anak telah memperoleh secara substansial seluruh jumlah pokok aset keuangan tersebut sesuai jadwal pembayaran atau Bank dan entitas anak telah memperoleh pelunasan dipercepat; atau

b. occur after the Bank and subsidiaries have obtained substantially all the principal amount of financial assets in accordance with the payment schedule or the Bank and subsidiaries have obtained early payment; or

c. terkait dengan kejadian tertentu yang berada di luar kendali Bank dan entitas anak, tidak berulang, dan tidak dapat diantisipasi secara wajar oleh Bank dan entitas anak.

c. are attributable to an isolated event that is beyond the Bank’s and subsidiaries’ controls are nonrecurring, and could not have been reasonably anticipated by the Bank and subsidiaries.

34




AKUNTANSI


YANG

2.



Financial assets and liabilities (continued) (vi) Reclassification (continued)

(vi) Reklasifikasi aset keuangan (lanjutan)

of

financial

assets

Reclassification of financial assets from held-to-maturity to available-for-sale category is recorded at fair value. Unrealized gains or losses are reported in equity and are amortized using effective interest method over the remaining life of the financial assets.

Reklasifikasi aset keuangan dari kelompok dimiliki hingga jatuh tempo ke kelompok tersedia untuk dijual dicatat sebesar nilai wajarnya. Keuntungan atau kerugian yang belum direalisasi tetap dilaporkan dalam ekuitas dan diamortisasi menggunakan metode suku bunga efektif selama sisa umur aset keuangan tersebut.

(vii) Offsetting

(vii) Saling hapus Aset keuangan dan liabilitas keuangan dilakukan saling hapus dan nilai bersihnya disajikan dalam laporan posisi keuangan konsolidasian jika, dan hanya jika, Bank dan entitas anak memiliki hak yang berkekuatan hukum untuk melakukan saling hapus atas jumlah yang telah diakui tersebut dan adanya maksud untuk menyelesaikan secara neto atau untuk merealisasikan aset dan menyelesaikan liabilitasnya secara simultan.

Financial assets and liabilities are off-set and the net amount is presented in the consolidated statement of financial position when, and only when, the Bank and subsidiaries have a legal right to offset the amounts and intends either to settle on a net basis or to realize the asset and settle the liability simultaneously.

Pendapatan dan beban disajikan dalam jumlah bersih hanya jika diperkenankan oleh Standar Akuntansi Keuangan.

Income and expenses are presented on a net basis only when permitted by the Financial Accounting Standards. (viii) Amortized cost measurement

(viii) Pengukuran biaya diamortisasi

The amortized cost of a financial asset or liability is the amount at which the financial asset or liability is measured at initial recognition, minus principal repayments, plus or minus the cumulative amortization using the effective interest rate method of any difference between the initial amount recognized and the maturity amount, minus any reduction for impairment.

Biaya perolehan diamortisasi dari aset keuangan atau liabilitas keuangan adalah jumlah aset keuangan atau liabilitas keuangan yang diukur pada saat pengakuan awal dikurangi pembayaran pokok pinjaman, ditambah atau dikurangi amortisasi kumulatif menggunakan metode suku bunga efektif yang dihitung dari selisih antara nilai pengakuan awal dan nilai jatuh temponya, dan dikurangi penurunan nilai.

35




AKUNTANSI


YANG

2.




(ix) Fair value measurement

(ix) Pengukuran nilai wajar Nilai wajar adalah nilai dimana suatu aset dapat dipertukarkan, atau suatu liabilitas dapat diselesaikan, diantara para pihak yang memahami dan berkeinginan untuk melakukan transaksi yang wajar pada tanggal pengukuran, termasuk didalamnya adalah nilai pasar dari Interdealer Market Association (IDMA) atau harga yang diberikan oleh broker (quoted price) dari Bloomberg dan Reuters pada tanggal pengukuran.

Fair value is the amount for which an asset could be exchanged, or a liability settled, between knowledgeable, willing parties in an arm’s length transaction on the measurement date, including the market value from the Interdealer Market Association (IDMA) or the given price by brokers (quoted price) from Bloomberg and Reuters on the measurement date.

Jika tersedia, Bank dan entitas anak mengukur nilai wajar dari suatu instrumen dengan menggunakan harga kuotasi di pasar aktif untuk instrumen terkait. Suatu pasar dianggap aktif bila harga yang dikuotasikan tersedia sewaktu-waktu dari bursa, pedagang efek (dealer), perantara efek (broker), kelompok industri, badan pengawas (pricing service or regulating agency) dan merupakan transaksi pasar aktual dan teratur terjadi yang dilakukan secara wajar.

When available, the Bank and subsidiaries measure the fair value of an instrument using quoted prices in an active market for that instrument. A market is regarded as active if quoted prices are readily available from the stock exchange, dealer, broker, industry group, pricing service or regulating agency and represent actual and regularly occurring market transactions on an arm’s length basis.

Kuotasi harga pasar yang sesuai bagi aset yang dimiliki atau liabilitas yang akan diterbitkan biasanya sama dengan harga penawaran yang berlaku, sementara untuk aset yang akan diperoleh atau liabilitas yang dimiliki adalah harga permintaannya. Jika Bank memiliki aset dan liabilitas dimana risiko pasarnya saling hapus, nilai tengah dari pasar dapat digunakan sebagai dasar untuk menentukan nilai wajar posisi risiko yang saling hapus tersebut dan penyesuaian harga penawaran atau harga permintaan diterapkan pada posisi terbuka atau neto (net open position) yang sesuai.

The appropriate quoted market price for an asset held or liability to be issued is usually the current bid price and, for an asset to be acquired or liability held, the current offer or asking price. Where the Bank has asset and liability with offsetting market risk, middle-market prices can be used to measure the offsetting risk positions or bid or ask price adjustment is applied to the appropriate net open positions as appropriate.

(x) Sukuk Financial Asset

(x) Aset keuangan sukuk

At initial recognition, the entity determines the classification of investments in sukuk either measured at cost or fair value.

Pada saat pengakuan awal, entitas menentukan klasifikasi investasi pada sukuk sebagai diukur pada biaya perolehan atau diukur pada nilai wajar.

36




AKUNTANSI


YANG

2.




(x) Sukuk Financial Asset (continued)

(x) Aset keuangan sukuk (lanjutan) Investasi pada sukuk ijarah dan sukuk mudharabah setelah pengakuan awal, diukur sebagai berikut:

After the initial recognition, investment in ijarah sukuk and mudharabah sukuk is measured as follows:

a.

a. Measured at cost

Diukur pada biaya perolehan Investasi tersebut dimiliki dalam suatu model usaha yang bertujuan utama untuk memperoleh arus kas kontraktual dan terdapat persyaratan kontraktual dalam menentukan tanggal tertentu atas pembayaran pokok dan atau hasilnya. Biaya perolehan sukuk termasuk biaya transaksi.

•

The investment is held in a business model whereby the primary goal is to obtain contractual cash flows and has contractual terms in determining the specific date of principal payments and or the results.

•

Sukuk acquisition cost includes transaction cost.

•

Selisih antara biaya perolehan dan nilai nominal diamortisasi secara garis lurus selama jangka waktu sukuk.

•

•

Rugi penurunan nilai diakui jika jumlah terpulihkan lebih kecil dari jumlah tercatat dan disajikan sebagai rugi penurunan nilai di dalam laporan laba rugi komprehensif konsolidasian.

•

The difference between the acquisition cost and the nominal value is amortized on a straightline basis over the period of the sukuk. Impairment loss is recognized if the recoverable amount is less than the carrying amount and is presented as an impairment loss in the consolidated statement of comprehensive income.

•

•

b.

b. Measured at fair value

Diukur pada nilai wajar •

•

Nilai wajar ditentukan dengan mengacu pada urutan sebagai berikut: - Kuotasi harga di pasar aktif - Harga yang terjadi dari transaksi terkini, apabila tidak ada kuotasi harga di pasar aktif

• •

- Nilai wajar instrumen sejenis, apabila tidak ada kuotasi harga di pasar aktif dan tidak ada harga yang terjadi dari transaksi terkini Biaya perolehan sukuk tidak termasuk biaya transaksi

• •

Selisih antara nilai wajar dan jumlah tercatat diakui dalam laporan laba rugi komprehensif 37

The fair value is determined with reference to the following order: - Quoted price in active market - Price from the current transaction, if there is no available price quotations in an active market - Fair value of similar instrument, if there is no available price quotations in an active market and no price from the current transaction Sukuk acquisition cost does not include transaction cost The difference between fair value and carrying value is presented in the statement of comprehensive income




AKUNTANSI


YANG

2.



(x) Sukuk Financial Asset (continued)

(x) Aset keuangan sukuk (lanjutan)

All investment in sukuk of Bank was done under ijarah contracts.

Semua investasi sukuk Bank dilakukan dengan akad ijarah. e.

Giro pada Bank Indonesia dan bank lain

e.

g.

Current accounts with Bank Indonesia and other banks Current accounts with Bank Indonesia and other banks are stated at amortized cost using the effective interest rate method less allowance for impairment losses. Current accounts with Bank Indonesia and other banks are classified as loans and receivables.

Giro pada Bank Indonesia dan bank lain dinyatakan sebesar biaya perolehan diamortisasi menggunakan metode suku bunga efektif dikurangi cadangan kerugian penurunan nilai. Giro pada Bank Indonesia dan bank lain diklasifikasikan sebagai kredit yang diberikan dan piutang. f.


Penempatan pada Bank Indonesia dan bank lain

f.

Placements with Bank Indonesia and other banks

Penempatan pada Bank Indonesia dan bank lain merupakan penanaman dana pada Bank Indonesia berupa deposit facility dan deposit facility syariah, sedangkan penempatan pada bank lain berupa deposito berjangka.

Placements with Bank Indonesia and other banks represent placements of funds in Bank Indonesia in the form of deposit facility and sharia deposit facility, whereas placement with other banks is in the form of time deposit.

Penempatan pada Bank Indonesia dan bank lain dinyatakan sebesar biaya perolehan diamortisasi menggunakan metode suku bunga efektif dikurangi cadangan kerugian penurunan nilai. Penempatan pada Bank Indonesia dan bank lain diklasifikasikan sebagai kredit yang diberikan dan piutang.

Placements with Bank Indonesia and other banks are stated at amortized cost using the effective interest rate method less allowance for impairment losses. Placements with Bank Indonesia and other banks are classified as loans and receivables.

Surat berharga

g.

Marketable securities

Surat berharga yang dimiliki terdiri dari Sertifikat Bank Indonesia, Sertifikat Deposito Bank Indonesia, dan obligasi yang diperdagangkan di bursa efek.

Marketable securities consist of Certificates of Bank Indonesia, Deposit Certificates of Bank Indonesia, and bonds traded on the stock exchange.

Surat berharga syariah diklasifikasikan sebagai dimiliki hingga jatuh tempo.

Sharia marketable securities are classified as held-to-maturity.

Surat berharga pada awalnya disajikan sebesar nilai wajar. Setelah pengakuan awal, surat berharga dicatat sesuai kategorinya, yaitu tersedia untuk dijual, dimiliki hingga jatuh tempo atau nilai wajar melalui laba rugi.

Marketable securities are initially measured at fair value. Subsequently, marketable securities are accounted for depending on their classification as available-for-sale, held-tomaturity or fair value through profit or loss.

38



IKHTISAR KEBIJAKAN SIGNIFIKAN (lanjutan) g.

AKUNTANSI


YANG

2.

Surat berharga (lanjutan)

SUMMARY OF SIGNIFICANT ACCOUNTING POLICIES (continued) g.

Marketable securities (continued)

Pengukuran surat-surat berharga dinyatakan berdasarkan klasifikasinya sebagai berikut:

Measurement of securities is stated based on the classification of the securities as follows:

1.

1.

Surat-surat berharga yang dimiliki hingga jatuh tempo dicatat pada biaya perolehan yang diamortisasi menggunakan metode suku bunga efektif.

Held-to-maturity marketable securities are carried at amortized cost using the effective interest rate method.

Bank dan entitas anak tidak mengklasifikasikan surat-surat berharga yang dimiliki hingga jatuh tempo sebagai aset keuangan dimiliki hingga jatuh tempo, jika dalam tahun berjalan atau dalam kurun waktu dua tahun sebelumnya Bank telah menjual atau mereklasifikasi surat-surat berharga yang dimiliki hingga jatuh tempo dalam jumlah yang lebih dari jumlah yang tidak signifikan (more than insignificant) sebelum jatuh tempo selain dari pada penjualan atau reklasifikasi yang telah dijelaskan dalam PSAK No. 55 (Revisi 2011) yang dapat diaplikasikan dalam periode yang relevan.

The Bank and subsidiaries do not classify held-to-maturity marketable securities as held-to-maturity financial assets if the Bank or subsidiaries have, during the current financial year or during the two preceding years, sold or reclassified more than an insignificant amount of held-tomaturity marketable securities prior to maturity other than sales or reclassifications defined in SFAS No. 55 (Revised 2011) applicable in the relevant periods.

2.

Surat-surat berharga yang diklasifikasikan sebagai investasi tersedia untuk dijual dinyatakan pada nilai wajar. Pendapatan bunga diakui dalam laporan laba rugi komprehensif menggunakan metode suku bunga efektif. Laba atau rugi selisih kurs atas surat-surat berharga diakui pada laporan laba rugi komprehensif. Perubahan nilai wajar lainnya diakui langsung dalam ekuitas sampai surat-surat berharga dijual atau mengalami penurunan nilai, dimana akumulasi keuntungan dan kerugian yang sebelumnya diakui dalam ekuitas diakui dalam laporan laba rugi komprehensif

2. Marketable securities which are classified under available-for-sale investments are stated at fair value. Interest income is recognized in the statement of comprehensive income using the effective interest method. Foreign exchange gains or losses on availablefor-sale securities are recognized in the statement of comprehensive income. Other fair value changes are recognized directly in equity until the securities is sold or impaired, whereby the cumulative gains and losses previously recognized in the equity are recognized in the statement of comprehensive income.

3.

Surat-surat berharga dalam kategori nilai wajar melalui laba rugi dinyatakan pada nilai wajar.

3.

Fair value through profit or loss marketable securities are carried at fair value. Unrealized gains or losses resulting from changes in fair values are recognized in the current year consolidated statement of comprehensive income. The interest income from marketable securities is recorded in the consolidated statement of comprehensive income according to the terms of the contract.

Keuntungan atau kerugian yang belum direalisasi akibat kenaikan atau penurunan nilai wajarnya disajikan dalam laporan laba rugi komprehensif konsolidasian tahun berjalan. Pendapatan bunga dari surat-surat berharga dicatat dalam laporan laba rugi komprehensif konsolidasian sesuai dengan persyaratan dalam kontrak. 39



IKHTISAR KEBIJAKAN SIGNIFIKAN (lanjutan) g.

AKUNTANSI


YANG

2.

Surat berharga (lanjutan)

SUMMARY OF SIGNIFICANT ACCOUNTING POLICIES (continued) g.

Measurement of securities is stated based on the classification of the securities as follows: (continued)

Pengukuran surat-surat berharga dinyatakan berdasarkan klasifikasinya sebagai berikut: (lanjutan) 3.

Marketable securities (continued)

3.

Surat-surat berharga dalam kategori nilai wajar melalui laba rugi dinyatakan pada nilai wajar (lanjutan).

Fair value through profit or loss marketable securities are carried at fair value (continued).

Atas penjualan portofolio surat-surat berharga untuk nilai wajar melalui laporan laba rugi, perbedaan antara harga jual dengan nilai pasar wajar diakui sebagai keuntungan atau kerugian penjualan pada tahun dimana surat-surat berharga tersebut dijual.

Upon sale of portfolio of fair value through profit or loss marketable securities, the difference between the selling price and the fair value is recognized as a gain or loss in the year when the marketable securities are sold.

Surat-surat berharga yang diperdagangkan secara aktif di pasar keuangan yang terorganisasi, nilai wajar tersebut umumnya ditentukan dengan mengacu pada harga penawaran pasar yang terjadi di bursa efek pada tanggal yang terdekat dengan tanggal laporan posisi keuangan konsolidasian, kemudian disesuaikan dengan biaya-biaya yang akan dikeluarkan untuk memperoleh aset tersebut.

Marketable securities that are actively traded in organized financial markets, fair value is generally determined by reference to quoted market bid prices by the stock exchanges at the date close to the consolidated statement of financial position date, adjusted for transaction costs necessary to realize the assets..

Untuk surat-surat berharga yang tidak mempunyai harga penawaran pasar, estimasi atas nilai wajar surat-surat berharga ditetapkan dengan mengacu pada nilai wajar instrumen lain yang substansinya sama atau dihitung berdasarkan arus kas yang diharapkan terhadap aset bersih surat-surat berharga tersebut. Bank dan entitas anak menggunakan harga penawaran pasar yang terjadi di bursa efek pada tanggal yang terdekat dengan tanggal laporan posisi keuangan konsolidasian sebagai nilai wajar.

For marketable securities where there is no quoted market price, a reasonable estimate of the fair value is determined by reference to the current market value of another instrument which is substantially the same or is calculated based on the expected cash flows of the underlying net asset base of securities. The Bank and subsidiaries used quoted market bid prices by the stock exchange at the date close to the consolidated statement of financial position as their fair value.

h. Efek-efek yang dibeli dengan janji dijual kembali (Reverse Repo)

h.

Marketable securities purchased under agreements to resell (Reverse Repo) Securities purchased under agreement to resell are presented as assets in the consolidated statement of financial position, at the resale price net of unamortized interest and net of allowance for impairment losses. The difference between the purchase price and the resale price is treated as unearned interest income (unamortized) and recognized as income over the period starting from when those securities are purchased until they are resold using effective interest rate method.

Efek-efek yang dibeli dengan janji untuk dijual kembali disajikan sebagai aset keuangan dalam laporan posisi keuangan konsolidasian sebesar jumlah penjualan kembali dikurangi dengan bunga yang belum diamortisasi dan cadangan kerugian penurunan nilai. Selisih antara harga beli dan harga jual kembali diperlakukan sebagai pendapatan bunga yang ditangguhkan (belum diamortisasi) dan diakui sebagai pendapatan selama periode sejak efek-efek tersebut dibeli hingga dijual kembali dengan menggunakan suku bunga efektif. 40



IKHTISAR KEBIJAKAN SIGNIFIKAN (lanjutan)

AKUNTANSI


YANG

2.

h. Efek-efek yang dibeli dengan janji dijual kembali (Reverse Repo) (lanjutan)

SUMMARY OF SIGNIFICANT ACCOUNTING POLICIES (continued) h.

Marketable securities purchased under agreements to resell (Reverse Repo) are classified as loans and receivables.

Efek-efek yang dibeli dengan janji untuk dijual kembali (Reverse Repo) diklasifikasikan sebagai kredit yang diberikan dan piutang. i.

j.

k.

Marketable securities purchased under agreements to resell (Reverse Repo) (continued)

Wesel ekspor dan tagihan lainnya

i.

Bills and other receivables

Wesel ekspor dan tagihan lainnya terdiri atas tagihan dari letters of credit dan Surat Kredit Berdokumen Dalam Negeri (SKBDN) kepada eksportir.

Bills and other receivables consist of receivables from letters of credit and Domestic Documentary Letters of Credit to exporters.

Wesel ekspor dan tagihan lainnya dicatat pada biaya perolehan diamortisasi setelah dikurangi cadangan kerugian penurunan nilai.

Bills and other receivables are stated at amortized cost less allowance for impairment losses.

Wesel ekspor dan tagihan lainnya diklasifikasikan sebagai kredit yang diberikan dan piutang.

Bills and other receivables are classified as loans and receivables.

Instrumen keuangan derivatif

j.

Derivative financial instruments

Instrumen keuangan derivatif dinilai dan diakui di laporan posisi keuangan konsolidasian pada nilai wajar dikurangi cadangan kerugian penurunan nilai. Setiap kontrak derivatif dicatat sebagai aset apabila memiliki nilai wajar positif dan sebagai liabilitas apabila memiliki nilai wajar negatif.

Derivatives financial instruments are valued and recognized in the consolidated statement of financial position at fair value. Each derivatives contract is carried as asset when the fair value is positive and as liability when the fair value is negative.

Tagihan dan liabilitas derivatif diklasifikasikan sebagai aset dan liabilitas keuangan yang diukur pada nilai wajar melalui laporan laba rugi.

Derivatives receivable and payable are classified as financial assets and liabilities measured at fair value through profit or loss.

Keuntungan atau kerugian yang terjadi dari perubahan nilai wajar diakui dalam laporan laba rugi komprehensif konsolidasian.

Gains or losses resulting from fair value changes are recognized in the consolidated statement of comprehensive income.

Nilai wajar instrumen derivatif ditentukan diskonto arus kas dan model penentu harga atau harga yang diberikan oleh broker (quoted price) atas instrumen lainnya yang memiliki karakteristik serupa.

The fair value of derivatives instruments is determined based on discounted cash flows and pricing models or quoted prices from brokers of other instruments with similar characteristics.

Kredit yang diberikan

k.

Loans Loans represent the lending of money or equivalent receivables under contracts with borrowers, where the borrowers are required to repay their debts with interest after a specified period of time.

Kredit yang diberikan merupakan penyediaan uang atau tagihan yang dapat disamakan dengan itu, berdasarkan kesepakatan dengan pihak penerima kredit dan mewajibkan pihak penerima kredit untuk melunasi setelah jangka waktu tertentu dengan imbalan bunga. 41



IKHTISAR KEBIJAKAN SIGNIFIKAN (lanjutan) k.

AKUNTANSI


YANG

2.

Kredit yang diberikan (lanjutan)

SUMMARY OF SIGNIFICANT ACCOUNTING POLICIES (continued) k.

Loans (continued)

Kredit yang diberikan pada awalnya diukur pada nilai wajar ditambah dengan biaya transaksi yang dapat diatribusikan secara langsung dan biaya tambahan untuk memperoleh aset keuangan tersebut. Setelah pengakuan awal diukur pada biaya perolehan diamortisasi menggunakan metode suku bunga efektif dikurangi dengan cadangan kerugian penurunan nilai.

Loans are initially measured at fair value plus transaction cost that are directly attributable and additional cost to obtain the financial assets. Subsequently measured at their amortized cost using the effective interest rate method, net of allowance for impairment losses.

Kredit yang diberikan diklasifikasikan sebagai kredit yang diberikan dan piutang.

Loans are classified as loans and receivables.

Kredit yang diberikan dalam pinjaman sindikasi ataupun penerusan kredit dinyatakan sebesar pokok kredit sesuai dengan porsi risiko yang ditanggung oleh Bank.

Loans under syndication or channelling are stated at the principal amount equal to the risk portion assumed by the Bank.

Restrukturisasi kredit meliputi adanya perpanjangan jangka waktu pembayaran dan ketentuan kredit yang baru. Saat persyaratan kredit telah dinegosiasi ulang atau dimodifikasi (kredit restrukturisasi), penurunan nilai yang ada diukur dengan menggunakan suku bunga efektif awal yang digunakan sebelum persyaratan diubah dan tidak lagi diperhitungkan sebagai kredit menunggak.

Loan restructuring may involve extending the payment arrangements and the agreement of new loans conditions. When the loan terms have been renegotiated or modified (restructured loans), any impairment is measured using the original effective interest rate as calculated before the modification of terms and the loan is no longer considered past due.

Kredit yang direstrukturisasi disajikan sebesar nilai yang lebih rendah antara nilai tercatat kredit pada tanggal restrukturisasi atau nilai tunai penerimaan kas masa depan setelah restrukturisasi. Kerugian akibat selisih antara nilai tercatat kredit pada tanggal restrukturisasi dengan nilai tunai penerimaan kas masa depan setelah restrukturisasi diakui dalam laporan laba rugi komprehensif. Setelah restrukturisasi, semua penerimaan kas masa depan yang ditetapkan dalam persyaratan baru dicatat sebagai pengembalian pokok kredit yang diberikan dan pendapatan bunga sesuai dengan syarat-syarat restrukturisasi.

Restructured loans are stated at the lower of carrying value on the date of restructuring or value of the future cash receipts after the restructuring. Losses resulting from the difference between the carrying value on the date of restructuring the present value of future cash receipts after the restructuring is recognized in the statement of comprehensive income. After the restructuring, all future cash receipts specified by the new terms are recorded as a return of principal loans and interest income in accordance with the terms of the restructuring.

Kredit yang diberikan dihapusbukukan ketika tidak terdapat prospek yang realistis mengenai pengembalian kredit atau hubungan antara Bank dan entitas anak dengan debitur telah berakhir. Kredit yang tidak dapat dilunasi dihapusbukukan dengan mendebit cadangan kerugian penurunan nilai.

Loans are written off when there is no realistic prospect of collection or when the Bank’s and subsidiaries’ relationship with the borrowers has ceased. When loans are deemed uncollectible, they are written off against the related allowance for impairment losses.

42



IKHTISAR KEBIJAKAN SIGNIFIKAN (lanjutan) l.

AKUNTANSI


YANG

2.

Pembiayaan/piutang syariah

SUMMARY OF SIGNIFICANT ACCOUNTING POLICIES (continued) l.

Sharia financing/receivables

Pembiayaan/piutang berdasarkan prinsip syariah adalah penyediaan uang atau tagihan yang dapat disamakan dengan itu, yang timbul dari transaksi berdasarkan prinsip jual beli dan bagi hasil antara bank dengan pihak lain selama jangka waktu tertentu.

Sharia financing/receivables is receivables from providing funds or other similar form of receivables arising from transactions carried out based on sale or purchase arrangements and profit sharing between the Bank and other parties for a certain period of time.

Piutang tersebut meliputi piutang murabahah, piutang istishna dan qardh, untuk pembiayaan meliputi pembiayaan mudharabah dan pembiayaan musyarakah.

Such receivables consist of receivables arising from murabahah transactions, istishna transactions dan qardh transactions, for financing consist of mudharabah financing and musyarakah financing.

Murabahah adalah akad jual beli antara nasabah dengan Bank, dimana Bank membiayai kebutuhan investasi dan modal kerja nasabah yang dijual dengan harga pokok ditambah dengan keuntungan yang diketahui dan disepakati bersama. Pembayaran atas pembiayaan ini dilakukan dengan cara mengangsur dalam jangka waktu yang ditentukan.

Murabahah is a sale or purchase contract between the customer and Bank, whereby Bank finances the investment and working capital needs of the customer sold with a principal price plus a certain margin that is mutually informed and agreed. Repayment on this financing is made in installments within a specified period.

Sebelum 1 Januari 2014, piutang murabahah disajikan sebesar nilai neto yang dapat direalisasikan yakni saldo piutang dikurangi cadangan kerugian penurunan nilai. Marjin murabahah yang ditangguhkan disajikan sebagai pos lawan piutang murabahah.

Before January 1, 2014, murabahah receivables are stated at net realizable value, which is, the balance of the receivables less allowance for impairment losses. Deferred murabahah margin is presented as a contra account of murabahah receivables.

Setelah tanggal 1 Januari 2014, piutang murabahah pada awalnya diukur pada nilai wajar ditambah dengan biaya transaksi yang dapat diatribusikan secara langsung dan merupakan biaya tambahan untuk memperoleh aset keuangan tersebut dan setelah pengakuan awal diukur pada biaya perolehan diamortisasi menggunakan metode margin efektif dikurangi dengan cadangan kerugian penurunan nilai.

After January 1, 2014, murabahah receivables initially measured at fair value plus direct attributable transaction cost and is an additional cost to obtain the respected financial assets, and after the initial recognition murabahah receivables are measured at amortized cost using the effective margin method less any allowance for impairment losses.

Mudharabah merupakan pembiayaan kerjasama antara Bank sebagai pemilik dana (shahibul maal) dengan nasabah sebagai pelaksana usaha (mudharib) selama jangka waktu tertentu. Pembagian hasil keuntungan dari proyek atau usaha tersebut ditentukan sesuai dengan nisbah (pre-determined ratio) yang telah disepakati bersama. Pada tanggal laporan posisi keuangan, pembiayaan mudharabah dinyatakan sebesar saldo pembiayaan dikurangi dengan saldo cadangan kerugian penurunan nilai yang dibentuk berdasarkan hasil review oleh manajemen terhadap kualitas pembiayaan yang ada.

Mudharabah represents joint financing between the Bank as the owner of the fund (shahibul maal) and the customer as the business executor (mudharib), during a certain period. Distribution of profit sharing on a project or other business activity is determined in accordance with the mutually agreed nisbah (pre-determined ratio). At statement of financial position date, mudharabah financing is stated at the outstanding financing balance less allowance for impairment losses which is provided based on the management’s review on the financing quality.

43



IKHTISAR KEBIJAKAN SIGNIFIKAN (lanjutan) l.

AKUNTANSI


YANG

2.

Pembiayaan/piutang syariah (lanjutan)

SUMMARY OF SIGNIFICANT ACCOUNTING POLICIES (continued) l.

Sharia financing/receivables (continued)

Musyarakah adalah akad kerjasama yang terjadi diantara para pemilik modal (mitra musyarakah) untuk menggabungkan modal dan melakukan usaha secara bersama dalam suatu kemitraan dengan nisbah pembagian hasil sesuai dengan kesepakatan, sedangkan kerugian ditanggung secara proporsional sesuai dengan kontribusi modal. Pada tanggal laporan posisi keuangan konsolidasian, pembiayaan musyarakah dinyatakan sebesar saldo pembiayaan dikurangi dengan saldo cadangan kerugian penurunan nilai yang dibentuk berdasarkan hasil review oleh manajemen terhadap kualitas pembiayaan yang ada.

Musyarakah is a partnership contract among fund owners (musyarakah partners) to contribute funds and conduct business on a joint basis through partnership with profit sharing based on a predetermined ratio, while loss is shouldered proportionally based on the capital contribution. At consolidated statement of financial position date, musyarakah financing is stated at the outstanding balance of the financing less allowance for impairment losses based on the management’s review on the financing quality.

Istishna adalah akad penjualan antara almustashni (pembeli) dan al-shani (produsen yang juga bertindak sebagai penjual). Berdasarkan akad tersebut, pembeli menugasi produsen untuk membuat atau mengadakan al-mashnu (barang pesanan) sesuai spesifikasi yang diisyaratkan pembeli dan menjualnya dengan harga yang disepakati. Piutang istishna disajikan sebesar tagihan termin kepada pembeli akhir dikurangi cadangan kerugian penurunan nilai.

Istishna is a purchase agreement between an al-mustashni (buyer) and an al-shani (manufacturer also acting as the seller). Based on the contract, the buyer orders the manufacturer to make or to supply al-mashnu (goods ordered) according to the specifications required by the buyer and to sell them at an agreed price. Istishna receivables are presented based on the outstanding billings to the final buyer less allowance for impairment losses.

Piutang qardh diakui sebesar jumlah dana dipinjamkan pada saat terjadinya. Kelebihan penerimaan dari pinjaman qardh diakui sebagai pendapatan pada saat terjadinya.

A qardh receivable is recognized in the amount of financing granted at the transaction date. Any excess amount paid by the borrower in repaying a qardh receivable is recognized as revenue upon receipt.

m. Identifikasi dan pengukuran nilai atas aset keuangan

penurunan

m. Identification and measurement impairment for financial assets

of

At each consolidated statement of financial position date the Bank and subsidiaries assess whether there is objective evidence that financial assets not carried at fair value through profit and loss are impaired. Financial assets are impaired when objective evidence demonstrates that loss event has occurred after the initial recognition of the asset, and that the loss event has an impact on the future cash flow on the asset that can be estimated reliably.

Pada setiap tanggal laporan posisi keuangan konsolidasian, Bank dan entitas anak mengevaluasi apakah terdapat bukti obyektif bahwa aset keuangan yang tidak dicatat pada nilai wajar melalui laporan laba rugi telah mengalami penurunan nilai. Aset keuangan mengalami penurunan nilai jika bukti obyektif menunjukkan bahwa peristiwa yang merugikan telah terjadi setelah pengakuan awal aset keuangan, dan peristiwa tersebut berdampak pada arus kas masa datang atas aset keuangan yang dapat diestimasi secara handal.

44




AKUNTANSI


YANG

2.

SUMMARY OF SIGNIFICANT POLICIES (continued)

ACCOUNTING

m. Identifikasi dan pengukuran penurunan nilai atas aset keuangan (lanjutan)

m. Identification and measurement of impairment for financial assets (continued)

Kriteria yang digunakan oleh Bank dan entitas anak untuk menentukan bukti obyektif dari penurunan nilai adalah sebagai berikut:

The criteria used by the Bank and subsidiaries to determine objective evidence from the impairment are as follows:

a.

kesulitan keuangan signifikan yang dialami penerbit atau pihak peminjam;

a.

significant financial difficulties by the issuer or debtor;

b.

pelanggaran kontrak, seperti terjadinya wanprestasi atau tunggakan pembayaran pokok atau bunga;

b.

breach of contract, like defaults or deferred principal or interest payments;

c.

pihak pemberi pinjaman, dengan alasan ekonomi atau hukum sehubungan dengan kesulitan keuangan yang dialami pihak peminjam, memberikan keringanan (konsesi) pada pihak peminjam yang tidak mungkin diberikan jika pihak peminjam tidak mengalami kesulitan tersebut;

c.

the creditor, with economic or legal reason relating to the financial difficulties of the debtor, provided relief (concession) to the debtor that the creditor would not otherwise consider;

d.

terdapat kemungkinan bahwa pihak peminjam akan dinyatakan pailit atau melakukan reorganisasi keuangan lainnya;

d.

there is a possibility that the debtor will enter into bankruptcy or other financial reorganization;

e.

hilangnya pasar aktif dari aset keuangan akibat kesulitan keuangan; atau

e.

the loss of an active market on financial assets as the result of financial difficulties; or

f.

data yang dapat diobservasi mengindikasikan adanya penurunan yang dapat diukur atas estimasi arus kas masa datang dari kelompok aset keuangan sejak pengakuan awal aset dimaksud, meskipun penurunannya belum dapat diidentifikasi terhadap aset keuangan secara individual dalam kelompok aset tersebut, termasuk:

f.

observable data has indicated that there is measured decrease in the estimated future cash flow estimation of financial assets since initial measurement of the assets, although the impairment cannot be identified to individual financial assets in the portfolio, including:

-

memburuknya status pembayaran pihak peminjam dalam kelompok tersebut; dan

-

deterioration of the payment status of the debtor in the portfolio; and

-

kondisi ekonomi nasional atau lokal yang berkorelasi dengan wanprestasi atas aset dalam kelompok tersebut.

-

national or local economic condition is related to the default on assets in the portfolio.

45




AKUNTANSI


YANG

2.

SUMMARY OF SIGNIFICANT POLICIES (continued)

ACCOUNTING



Estimasi periode antara terjadinya peristiwa dan teridentifikasinya kerugian ditentukan oleh manajemen untuk setiap portofolio yang diidentifikasi. Pada umumnya, periode tersebut bervariasi antara 3 (tiga) dan 12 (dua belas) bulan, dan untuk kasus tertentu diperlukan periode yang lebih lama.

The estimated of period between the occurrence of events and identification of loss are determined by management for every identified portfolio. Generally, that period varies between 3 (three) and 12 (twelve) months, and for specific cases, it may need longer period.

Bank dan entitas anak pertama kali menentukan apakah terdapat bukti obyektif penurunan nilai secara individual atas aset keuangan yang signifikan secara individual atau kolektif untuk aset keuangan yang tidak signifikan secara individual. Jika Bank dan entitas anak menentukan tidak terdapat bukti obyektif mengenai penurunan nilai atas aset keuangan yang dinilai secara individual, terlepas aset keuangan tersebut signifikan atau tidak, maka Bank dan entitas anak memasukkan aset tersebut ke dalam kelompok aset keuangan yang memiliki karakteristik risiko kredit yang serupa dan menilai penurunan nilai kelompok tersebut secara kolektif.

The Bank and subsidiaries first assess whether objective evidence of impairment exists individually for financial assets that are individually significant, or collectively for financial assets that are not individually significant. If the Bank and subsidiaries determine that no objective evidence of impairment exists for an individually assessed financial asset, whether significant or not, they include the asset in a group of financial assets with similar credit risk characteristics and collectively assesses them for impairment.

Bank dan entitas anak menetapkan kredit yang harus dievaluasi penurunan nilainya secara individual, jika memenuhi salah satu kriteria di bawah ini:

The Bank and subsidiaries determine that loans should be evaluated for impairment individually if one of the following criteria is met:

1.

Kredit yang secara individual memiliki nilai signifikan dan memiliki bukti objektif penurunan nilai;

1.

Loans which individually have significant value and objective evidence of impairment;

2.

Kredit yang direstrukturisasi yang secara individual memiliki nilai signifikan.

2.

Restructured loans which have significant value.

individually

Berdasarkan kriteria di atas, Bank dan entitas anak melakukan penilaian secara individual untuk: (a) Kredit dengan kolektibilitas kurang lancar, diragukan dan macet; atau (b) Kredit yang direstrukturisasi.

Based on the above criteria, the Bank and subsidiaries perform individual assessment for: (a) Loans with collectibility classification as substandard, doubtful, and loss; or (b) Restructured loans.

Bank dan entitas anak menetapkan kredit yang harus dievaluasi penurunan nilainya secara kolektif, jika memenuhi salah satu kriteria dibawah ini:

The Bank and subsidiaries determine loans to be evaluated for impairment through collective evaluation if one of the following criteria is met:

1. Kredit yang secara individual memiliki nilai signifikan namun tidak memiliki bukti objektif penurunan nilai;

1. Loans which individually have significant value but there is no objective evidence of impairment;

46




AKUNTANSI


YANG

2.




Bank dan entitas anak menetapkan kredit yang harus dievaluasi penurunan nilainya secara kolektif, jika memenuhi salah satu kriteria dibawah ini (lanjutan):

The Bank and subsidiaries determine loans to be evaluated for impairment through collective evaluation if one of the following criteria is met (continued):

2. Kredit yang secara individual memiliki nilai tidak signifikan;

2. Loans which insignificant value;

3. Kredit yang direstrukturisasi yang secara individual memiliki nilai tidak signifikan.

3. Restructured loans which have insignificant value.

4. Kredit yang memiliki indikasi penurunan nilai namun tidak dibentuk penyisihan karena setelah dilakukan penilaian, nilai tercatat kredit lebih rendah dari nilai kini arus kas di masa yang akan datang.

4. Loans with indicators of impairment but no allowance was provided after asessment because the carrying amount of the loan is lower than the present value of future cash flow.

Berdasarkan kriteria di atas, penilaian secara kolektif dilakukan untuk: (a) Kredit dalam segmen pasar korporasi dan usaha menengah dengan kolektibilitas lancar dan dalam perhatian khusus serta tidak pernah direstrukturisasi; atau (b) Kredit dengan segmen pasar usaha kecil dan konsumen.

Based on the above criteria, collective assessment is performed for: (a) Corporate and middle loans with collectibility classification as current and special mention, and have never been restructured; or (b) Retail and consumer loans.

Bank menggunakan metode roll rate analisis yang merupakan suatu metode analisis statistik, untuk menilai cadangan kerugian penurunan nilai atas kredit yang diberikan secara kolektif. Dengan metode ini, Bank menggunakan data historis 3 (tiga) tahun dalam menghitung Probability of Default (PD) dan Loss Given Default (LGD).

The Bank uses the roll rate analysis method, which is a statistical model analysis method to collectively assess allowance for impairment losses on loans. Under this method, the Bank uses 3 (three) years of historical data to compute for the Probability of Default (PD) and Loss Given Default (LGD).

Bank menggunakan nilai wajar agunan sebagai dasar arus kas masa datang apabila memenuhi salah satu kondisi berikut:

Bank uses the fair value of collateral as the basis for the future cash flow if one of the following conditions is met:

1.

Kredit bersifat collateral dependent, yaitu jika pelunasan kredit hanya bersumber dari agunan;

1.

Loans are collateral dependent, i.e, if the source of loans repayment is only from collateral;

2.

Pengambilalihan agunan kemungkinan besar terjadi dan didukung dengan perjanjian legal pengikatan agunan.

2.

Foreclosure of collateral is most likely to occur and supported by legally binding collateral agreement.

47

individually

have

individually




AKUNTANSI


YANG

2.




Kerugian penurunan nilai atas aset keuangan yang dicatat pada biaya perolehan diamortisasi diukur sebesar selisih antara nilai tercatat aset keuangan dengan nilai kini estimasi arus kas masa datang yang didiskonto menggunakan suku bunga efektif awal dari aset keuangan tersebut. Jika kredit yang diberikan atau surat-surat berharga dimiliki hingga jatuh tempo memiliki suku bunga variabel, maka tingkat diskonto yang digunakan untuk mengukur setiap kerugian penurunan nilai adalah suku bunga efektif terkini.

Impairment losses on financial assets carried at amortized cost are measured as the difference between the carrying amount of the financial assets and present value of estimated future cash flows discounted at the financial assets original effective interest rate. If loans or held-to-maturity marketable securities have variable interest rate, the discount rate used to measure loss on impairment is the current effective interest rate.

Sebagai panduan praktis, Bank dapat mengukur penurunan nilai berdasarkan nilai wajar instrumen dengan menggunakan harga pasar yang dapat diobservasi, dimana perhitungan nilai kini dari estimasi arus kas masa datang atas aset keuangan dengan agunan (collateralized financial asset) mencerminkan arus kas yang dapat dihasilkan dari pengambilalihan agunan dikurangi biayabiaya untuk memperoleh dan menjual agunan, terlepas apakah pengambilalihan tersebut berpeluang terjadi atau tidak.

As a practical guidance, the Bank can measure the impairment based on the instrument’s fair value by using observable market price, where the calculation of present value of estimated future cash flows on collateralized financial assets reflects the generated cash flow from the foreclosure of collateral net of costs to acquire and sell the collateral, regardless whether such acquisition occurs or not.

Kerugian penurunan nilai yang terjadi diakui pada laporan laba rugi komprehensif konsolidasi dan dicatat pada akun “Cadangan kerugian penurunan nilai” sebagai pengurang terhadap aset keuangan yang dicatat pada biaya perolehan diamortisasi.

Impairment losses are recognized in the consolidated statement of comprehensive income and reflected in an “Allowance for impairment losses” account as a deduction from financial assets carried at amortized cost.

Pendapatan bunga atas aset keuangan yang mengalami penurunan nilai tetap diakui atas dasar suku bunga yang digunakan untuk mendiskonto arus kas masa datang dalam pengukuran kerugian penurunan nilai.

Interest income on the impaired financial assets continues to be recognized using the rate of interest used to discount the future cash flow for the purpose of measuring the impairment loss.

Ketika peristiwa yang terjadi setelah tanggal laporan posisi keuangan konsolidasian menyebabkan jumlah kerugian penurunan nilai berkurang, kerugian penurunan nilai yang sebelumnya diakui harus dipulihkan dan pemulihan tersebut diakui dalam laba rugi pada laporan laba rugi komprehensif konsolidasian.

When subsequent event causes the amount of impairment loss to decrease, the impairment loss is reversed through profit or loss in the consolidated statements of comprehensive income.

48




AKUNTANSI


YANG

2.




Kerugian penurunan nilai atas surat-surat berharga yang tersedia untuk dijual diakui dengan mengeluarkan kerugian kumulatif yang telah diakui secara langsung dalam ekuitas ke dalam laporan laba rugi komprehensif konsolidasian. Jumlah kerugian kumulatif yang dikeluarkan dari ekuitas dan diakui pada laporan laba rugi komprehensif konsolidasian merupakan selisih antara biaya perolehan, setelah dikurangi dengan nilai pelunasan pokok dan amortisasi, dengan nilai wajar kini, dikurangi kerugian penurunan nilai aset keuangan yang sebelumnya telah diakui pada laporan laba rugi komprehensif konsolidasian. Perubahan cadangan penurunan nilai yang diatribusikan ke dalam nilai waktu tercermin sebagai bagian dari pendapatan bunga.

Impairment losses on available-for-sale marketable securities are recognized by transferring the cumulative loss that has been recognized directly in equity to the consolidated statement of comprehensive income. The cumulative loss that has been removed from equity and recognized in the consolidated statement of comprehensive income is the difference between the acquisition cost, net of any principal repayment and amortization, and the current fair value, less any impairment loss previously recognized in the consolidated statement of comprehensive income. Changes in impairment provision attributable to time value are reflected as a component of interest income.

Jika pada periode berikutnya, nilai wajar suratsurat berharga yang diklasifikasikan dalam kelompok tersedia untuk dijual yang mengalami penurunan nilai meningkat dan peningkatan tersebut dapat secara obyektif dihubungkan dengan peristiwa yang terjadi setelah pengakuan kerugian penurunan nilai pada laporan laba rugi komprehensif konsolidasian, maka kerugian penurunan nilai tersebut harus dipulihkan dan pemulihan tersebut diakui pada tahun terjadinya.

If in a subsequent period, the fair value of an impaired available-for-sale debt marketable securities increases and the increase can be objectively related to an event occurring after the impairment loss was recognized in the consolidated statement of comprehensive income, the impairment loss is reversed, with the amount of reversal recognized in the year it occured.

Kerugian penurunan nilai yang diakui dalam laba rugi atas investasi instrumen ekuitas yang diklasifikasikan sebagai tersedia untuk dijual tidak dibalik melalui laba rugi.

Impairment losses recognized in profit or loss for an investment in an equity instrument classified as available-for-sale shall not be reversed through profit or loss.

Jika persyaratan kredit yang diberikan, piutang atau surat-surat berharga yang dimiliki hingga jatuh tempo dinegosiasi ulang atau dimodifikasi karena debitur atau penerbit mengalami kesulitan keuangan, maka penurunan nilai diukur dengan suku bunga efektif awal yang digunakan sebelum persyaratan diubah.

If the term on loans receivable or held-tomaturity marketable securities are renegotiated or modified since the debtor or issuer has financial difficulties, the impairment is measured with the original effective interest rate used before the modification of terms.

Jika pada suatu periode berikutnya, jumlah kerugian penurunan nilai berkurang dan pengurangan tersebut dapat dikaitkan secara obyektif pada peristiwa yang terjadi setelah penurunan nilai diakui (seperti meningkatnya peringkat kredit debitur atau penerbit), maka kerugian penurunan nilai yang sebelumnya diakui harus dipulihkan, dengan menyesuaikan akun cadangan. Jumlah pemulihan aset keuangan diakui pada laporan laba rugi komprehensif konsolidasian pada tahun berjalan.

If in the next period, the amount of allowance for impairment losses is decreased and the decreased can be objectively related to an event that occurred after the recognition of the impairment losses (i.e. upgrade of debtor’s or issuer’s collectibility credit rating), the impairment losses that was previously recognized has to be reversed, by adjusting the allowance account. The reversal amount of financial assets is recognized in the current year consolidated statement of comprehensive income. 49




AKUNTANSI


YANG

2.




Penerimaan kembali atas aset keuangan yang telah dihapusbukukan, pada tahun berjalan dikreditkan dengan menyesuaikan akun cadangan kerugian penurunan nilai. Penerimaan kembali atas kredit yang diberikan yang telah dihapusbukukan pada tahun-tahun sebelumnya dicatat sebagai pendapatan operasional lainnya. Penerimaan pembayaran pembiayaan/piutang syariah yang telah dihapusbukukan dicatat sebagai penambahan cadangan kerugian selama tahun berjalan.

The recoveries of written-off financial assets in the current year are credited by adjusting the allowance for impairment losses accounts. Recoveries of written-off loans from previous years are recorded as other operating income. Recovery of Sharia Financing/Receivables previously written off is recorded as an addition to the allowance for impairment losses in the current year.

Sehubungan dengan kepatuhan terhadap Bank Indonesia (OJK), Bank menerapkan Peraturan Bank Indonesia No. 14/15/PBI/2012 tanggal 24 Oktober 2012 tentang “Penilaian Kualitas Aset Bank Umum” sebagai panduan untuk menghitung minimum cadangan kerugian penurunan nilai yang wajib dibentuk sesuai dengan ketentuan Bank Indonesia. Sedangkan Entitas Anak yang bergerak dalam bidang perbankan syariah (BJBS) menerapkan PBI No.13/13/PBI/2011 tanggal 24 Maret 2011 tentang” Penilaian Kualitas Aktiva bagi Bank Umum Syariah dan Unit Usaha Syariah”.

In compliance with Bank Indonesia (OJK), Bank implements Bank Indonesia Regulation No. 14/15/PBI/2012 dated October 24, 2012 about “Assessment of Commercial Banks’ Asset Quality” as a guideline to calculate required minimum allowance for impairment losses based on Bank Indonesia Regulation. Whereas Bank’s Subsidiary which is engaged in Sharia Banking (BJBS) applies Bank Indonesia Regulation No.13/13/PBI/2011 dated March 24, 2011 on “Asset Quality Assessment for Sharia Commercial Banks and Business Units”.

Cadangan kerugian minimum yang harus dibentuk sesuai dengan Peraturan Bank Indonesia adalah sebagai berikut:

The minimum allowance to be provided in accordance with Bank Indonesia Regulation is as follows:

a.

a. 1% of earning assets classified as Current, excluding placements with Bank Indonesia, Government Bonds, other debt instruments issued by the Government of the Republic of Indonesia and earning assets secured by cash collateral;

b. c. d. e.

1% dari aktiva produktif yang digolongkan Lancar, di luar penempatan pada Bank Indonesia, Obligasi Pemerintah, instrumen hutang lain yang diterbitkan oleh Pemerintah Republik Indonesia dan aktiva produktif yang dijamin dengan agunan tunai; 5% dari aktiva produktif yang digolongkan Dalam Perhatian Khusus setelah dikurangi agunan; 15% dari aktiva produktif yang digolongkan Kurang Lancar setelah dikurangi agunan; 50% dari aktiva produktif yang digolongkan Diragukan setelah dikurangi agunan; dan 100% dari aktiva produktif yang digolongkan Macet setelah dikurangi agunan.

b. 5% of earning assets classified as Special Mention, net of deductible collateral; c. 15% of earning assets classified as Substandard, net of deductible collateral; d. 50% of earning assets classified as Doubtful, net of deductible collateral; and e. 100% of earning assets classified as Loss, net of deductible collateral.

50




AKUNTANSI


YANG

2.




Kriteria penilaian nilai agunan yang dapat dikurangkan dalam pembentukan cadangan kerugian penurunan nilai sesuai dengan Peraturan Bank Indonesia.

The criterias for assessment of the value of collateral that can be deducted in the calculation of allowance for impairment losses are based on Bank Indonesia Regulations.

n.

o.

Tagihan dan liabilitas akseptasi

n.

Acceptances receivable and payable

Tagihan dan liabilitas akseptasi dinyatakan sebesar biaya perolehan diamortisasi. Tagihan akseptasi disajikan setelah dikurangi cadangan kerugian penurunan nilai.

Acceptances receivable and payable are stated at amortized cost. Acceptances receivable are stated net of allowance for impairment losses.

Tagihan akseptasi diklasifikasikan sebagai pinjaman yang diberikan dan piutang. Liabilitas akseptasi diklasifikasikan sebagai liabilitas keuangan lainnya.

Acceptances receivable are classified as loans and receivables. Acceptances payable are classified as other financial liabilities.

Penyertaan saham

o.

Investment in shares

Penyertaan saham merupakan penanaman dana dalam bentuk saham pada perusahaan non-publik yang bergerak di bidang jasa keuangan yang tidak melalui pasar modal untuk tujuan jangka panjang.

Investment in shares represent investments in non-publicly listed companies engaged in the financial services industry held for long- term purposes.

Perusahaan asosiasi adalah seluruh entitas di mana Bank mempunyai pengaruh signifikan, namun tidak memiliki kendali atas entitasentitas tersebut. Dalam hal ini, Bank umumnya mempunyai persentase kepemilikan 20% sampai dengan 50% hak suara. Penyertaan saham pada perusahaan asosiasi dicatat dengan metode ekuitas dan pada awalnya dicatat sebesar harga perolehan dan disesuaikan dengan bagian Bank atas laba atau rugi neto perusahaan asosiasi sesuai dengan jumlah persentase kepemilikan dan dikurangi dengan penerimaan dividen sejak tanggal akuisisi.

Associates are all entities over which the Bank has significant influence, but does not have control. Generally, the Bank’s shareholding is between 20% and 50% of the voting rights. Investment in associates are accounted for under the equity method and are initially recognized at cost and adjusted for the Bank’s share in net profit or loss of the associated companies less dividends received after the acquisition date.

Untuk penyertaan saham dengan persentase kepemilikan di bawah 20% dicatat dengan metode biaya. Dengan metode ini, penyertaan saham dicatat sebesar biaya perolehan dikurangi dengan cadangan kerugian penurunan nilai, dan tidak memiliki pengaruh yang signifikan. Pendapatan dividen diakui pada saat keputusan pembagian dividen diumumkan.

Investments in shares with an ownership interest below 20% are recorded based on the cost method. Under this method, investments in shares are carried at cost less allowance for impairment losses, and has no significant influence. Dividend income is recognized when the decision to distribute the dividend is declared.

Penyisihan kerugian penurunan nilai atas penyertaan saham dibentuk apabila berdasarkan pendapat manajemen terdapat penurunan nilai secara permanen atas nilai penyertaan.

A provision for impairment losses on investments in shares is made when in the opinion of the management, there is a permanent decline in the value of the investment. 51



IKHTISAR KEBIJAKAN SIGNIFIKAN (lanjutan) p.

AKUNTANSI


YANG

2.

Aset tetap

SUMMARY OF SIGNIFICANT ACCOUNTING POLICIES (continued) p.

Fixed assets

Seluruh aset tetap awalnya diakui sebesar biaya perolehan, yang terdiri atas harga perolehan dan biaya-biaya tambahan yang dapat diatribusikan langsung untuk membawa aset ke lokasi dan kondisi yang diinginkan supaya aset tersebut siap digunakan sesuai dengan maksud manajemen.

All fixed assets are initially recognized at cost, which comprises its purchase price and any costs directly attributable in bringing the asset to the location and condition necessary for it to be capable of operating in the manner intended by management.

Setelah pengakuan awal, aset tetap dinyatakan pada biaya perolehan dikurangi akumulasi penyusutan dan akumulasi rugi penurunan nilai.

Subsequent to initial recognition, fixed assets are carried at cost less any subsequent accumulated depreciation and impairment losses.

Penyusutan aset dimulai pada saat aset tersebut siap untuk digunakan sesuai maksud penggunaannya dan dihitung dengan menggunakan metode saldo menurun ganda, kecuali untuk penyusutan atas bangunan yang dihitung dengan menggunakan metode garis lurus, berdasarkan taksiran masa manfaat ekonomis aset tetap yang bersangkutan, sebagai berikut:

Depreciation of an asset starts when it is available for use and is computed using a double-declining balance method, except for the depreciation of buildings which are computed using the straight-line method, based on the estimated useful lives of the assets, as follows:

Tahun/Years Bangunan Kendaraan Perlengkapan

20 4-8 4-8

Buildings Vehicles Office equipment

Penilaian aset tetap dilakukan atas penurunan dan kemungkinan penurunan nilai wajar aset jika terjadi peristiwa atau perubahan keadaan yang mengindikasikan bahwa nilai tercatat mungkin tidak dapat seluruhnya terealisasi.

The carrying amounts of fixed assets are reviewed for impairment when events or changes in circumstances indicate that the carrying values may not be fully recoverable.

Pada setiap akhir tahun buku, manajemen melakukan pengkajian ulang atas nilai residu, masa manfaat dan metode penyusutan dan disesuaikan secara prospektif, jika diperlukan.

The residual values, useful lives and methods of depreciation of premises and equipment are reviewed by the management and adjusted prospectively, if appropriate, at the end of each year, if necessary.

Jumlah tercatat komponen dari suatu aset tetap dihentikan pengakuannya pada saat dilepaskan atau saat sudah tidak ada lagi manfaat ekonomis masa depan yang diekspektasikan dari penggunaan maupun pelepasannya. Keuntungan atau kerugian yang timbul dari penghentian pengakuan tersebut dimasukkan ke dalam laba rugi untuk tahun penghentian pengakuan tersebut dilakukan.

The carrying amount of an item of fixed assets is derecognized upon disposal or when no future economic benefits are expected from its use or disposal. Any gain or loss arising from the derecognition of the asset is directly included in the profit or loss when the item is derecognized.

52



IKHTISAR KEBIJAKAN SIGNIFIKAN (lanjutan) p.

AKUNTANSI


YANG

2.

Aset tetap (lanjutan)

SUMMARY OF SIGNIFICANT ACCOUNTING POLICIES (continued) p.

Fixed assets (continued)

Jika biaya perolehan tanah termasuk biaya pembongkaran, pemindahan, dan restorasi lokasi serta manfaat yang diperoleh dari pembongkaran, pemindahan dan pemugaran tersebut terbatas, maka biaya tersebut disusutkan selama periode manfaat yang diperolehnya. Dalam beberapa kasus, tanah itu sendiri memiliki umur manfaat yang terbatas, dalam hal ini disusutkan dengan cara yang mencerminkan manfaat yang diperoleh dari tanah tersebut.

If the cost of land includes the costs of site dismantlement, removal and restoration, and the benefits from the site dismantlement, removal and restoration is limited, that portion of the land asset is depreciated over the period of benefits obtained by incurring those costs. In some cases, the land itself may have a limited useful life, in which case it is depreciated in a manner that reflects the benefits to be derived from it.

Beban pemeliharaan dan perbaikan dibebankan pada operasi pada saat terjadinya. Beban pemugaran dan penambahan dalam jumlah besar dikapitalisasi kepada jumlah tercatat aset tetap terkait bila besar kemungkinan bagi Kelompok Usaha manfaat ekonomi masa depan menjadi lebih besar dari standar kinerja awal yang ditetapkan sebelumnya dan disusutkan sepanjang sisa masa manfaat aset tetap terkait.

Repairs and maintenance is charged to the profit or loss as incurred. The cost of major renovation and restoration is capitalized to the carrying amount of the related premises and equipment when it is probable that future economic benefits in excess of the originally assessed standard of performance of the existing asset and is depreciated over the remaining useful life of the related asset.

Aset dalam penyelesaian

Construction in progress

Aset tetap dalam penyelesaian dicatat sebesar biaya perolehan, yang mencakup kapitalisasi beban pinjaman dan biaya-biaya lainnya yang terjadi sehubungan dengan pendanaan aset tetap dalam penyelesaian tersebut. Akumulasi biaya perolehan akan direklasifikasi ke akun “Aset Tetap” yang bersangkutan pada saat aset tetap tersebut telah selesai dikerjakan dan siap untuk digunakan. Aset tetap dalam penyelesaian tidak disusutkan karena belum tersedia untuk digunakan.

Constructions in-progress are stated at cost, including capitalized borrowing costs and other charges incurred in connection with the financing of the said asset constructions. The accumulated costs will be reclassified to the appropriate “Premises and Equipment” account when the construction is completed and available for intended use. Assets under construction are not depreciated as these are not yet available for use.

Biaya pengurusan legal hak atas tanah dalam bentuk Hak Guna Usaha (“HGU”), Hak Guna Bangunan (“HGB”) dan Hak Pakai (“HP”) ketika tanah diperoleh pertama kali diakui sebagai bagian dari biaya perolehan tanah pada akun “Aset Tetap”. Biaya pengurusan perpanjangan atau pembaruan legal hak atas tanah diakui sebagai aset tidak berwujud dan diamortisasi sepanjang umur hak hukum atau umur ekonomi tanah, mana yang lebih pendek.

The legal cost of land rights in the form of Business Usage Rights (“Hak Guna Usaha” or “HGU”), Building Usage Right (“Hak Guna Bangunan” or “HGB”) and Usage Rights (“Hak Pakai” or “HP”) when the land was initially acquired are recognized as part of the cost of the land under the “Premises and Equipment”. The extension or the legal renewal costs of land rights were recognized as intangible assets and were amortized over the shorter of the rights' legal life and land's economic life.

53



IKHTISAR KEBIJAKAN SIGNIFIKAN (lanjutan) q.

r.

AKUNTANSI


YANG

2.

Penurunan nilai aset non-keuangan

SUMMARY OF SIGNIFICANT ACCOUNTING POLICIES (continued) q.

Impairment of non-financial assets

Pada setiap akhir periode pelaporan, Bank menilai apakah terdapat indikasi suatu aset mengalami penurunan nilai. Jika terdapat indikasi tersebut, maka Bank akan membuat estimasi atas jumlah terpulihkan aset tersebut.

The Bank assesses at each annual reporting period whether there is an indication that an asset may be impaired. If any such indication exists, Bank makes an estimate of the asset’s recoverable amount.

Jumlah terpulihkan yang ditentukan untuk aset individual adalah jumlah yang lebih tinggi antara nilai wajar aset atau Unit Penghasil Kas (UPK) dikurangi biaya untuk menjual dan nilai pakainya, kecuali aset tersebut tidak menghasilkan arus kas masuk yang sebagian besar independen dari aset atau kelompok aset lain.

An asset’s recoverable amount is the higher of an asset’s or Cash Generating Unit (CGU)’s fair value less costs to sell and its value in use, and is determined for an individual asset, unless the asset does not generate cash inflows that are largely independent of those from other assets or groups of assets.

Jika nilai tercatat aset lebih besar daripada nilai terpulihkannya, maka aset tersebut dianggap mengalami penurunan nilai dan nilai tercatat aset diturunkan menjadi sebesar nilai terpulihkannya. Rugi penurunan nilai dari operasi yang berkelanjutan diakui pada laporan laba rugi komprehensif konsolidasian sebagai “rugi penurunan nilai”.

Where the carrying amount of an asset exceeds its recoverable amount, the asset is considered impaired and is written down to its recoverable amount. Impairment losses of continuing operations are recognized in the consolidated statement of comprehensive income as “impairment losses”.

Dalam menghitung nilai pakai, estimasi arus kas masa depan neto didiskontokan ke nilai kini dengan menggunakan tingkat diskonto sebelum pajak yang menggambarkan penilaian pasar kini atas nilai waktu uang dan risiko spesifik aset.

In assessing the value in use, the estimated net future cash flows are discounted to their present value using a pre-tax discount rate that reflects current market assessments of the time value of money and the risks specific to the asset.

Dalam menentukan nilai wajar dikurangi biaya untuk menjual, digunakan harga penawaran pasar terakhir, jika tersedia. Jika tidak terdapat transaksi tersebut, Bank menggunakan model penilaian yang sesuai untuk menentukan nilai wajar aset. Perhitungan-perhitungan ini dikuatkan oleh pengali penilaian atau indikator nilai wajar yang tersedia.

In determining fair value less costs to sell, recent market transactions are taken into account, if available. If no such transactions can be identified, an appropriate valuation model is used by Bank to determine the fair value of the assets. These calculations are corroborated by valuation multiples or other available fair value indicators.

Kerugian penurunan nilai dari operasi yang berkelanjutan, jika ada, diakui pada laporan laba rugi komprehensif sesuai dengan kategori biaya yang konsisten dengan fungsi aset yang diturunkan nilainya.

Impairment losses of continuing operations, if any, are recognized in the statements of comprehensive income under expense categories that are consistent with the functions of the impaired assets.

Beban dibayar dimuka

r.

Prepaid expenses Prepaid expenses are amortized and charged to the operations using straight-line method over the period benefited.

Biaya dibayar dimuka diamortisasi dan dibebankan pada operasi menggunakan metode garis lurus selama masa manfaatnya.

54



IKHTISAR KEBIJAKAN SIGNIFIKAN (lanjutan) s.

t.

u.

AKUNTANSI


YANG

2.

Aset lain-lain

SUMMARY OF SIGNIFICANT ACCOUNTING POLICIES (continued) s.

Other assets

Aset lain-lain terdiri dari piutang bunga, biaya dibayar dimuka, kliring dalam penyelesaian, uang muka dan lain-lain.

Other assets include interests receivable, prepaid expenses, clearing in progress, advances and others.

Aset lain-lain disajikan sebesar nilai tercatat setelah dikurangi dengan cadangan kerugian penurunan nilai.

Other assets are stated at the carrying amounts less allowance for impairment losses.

Pada setiap tanggal laporan posisi keuangan konsolidasian, Bank dan entitas anak melakukan penelaahan terhadap nilai yang dapat diperoleh kembali atas aset nonkeuangan untuk menentukan apakah terdapat indikasi penurunan nilai sebagaimana dijelaskan dalam Catatan 2.q.

At the consolidated statement of financial position date, the Bank and subsidiaries evaluate the recoverable amount of its nonfinancial assets to determine whether there is any indication of impairment as discussed in Note 2.q.

Liabilitas segera

t.

Obligations due immediately

Liabilitas segera dicatat pada saat timbulnya liabilitas atau diterimanya perintah pemindahbukuan, baik dari nasabah maupun dari bank lain.

Obligations due immediately are recorded at the time the obligations occur or upon receipt of transfer orders from customers or other banks.

Liabilitas segera dicatat berdasarkan biaya perolehan diamortisasi dan diklasifikasikan sebagai liabilitas keuangan lainnya.

Obligations due immediately are stated at amortized cost and classified as other financial liabilities.

Simpanan nasabah, Simpanan nasabah syariah dan Dana syirkah temporer

u.

Deposits from customers, Sharia deposits from customers and Temporary syirkah fund

Giro merupakan simpanan nasabah yang dapat digunakan sebagai alat pembayaran, yang penarikannya dapat dilakukan setiap saat melalui cek, atau dengan cara pemindahbukuan dengan bilyet giro atau sarana perintah pembayaran lainnya.

Current accounts represent customers’ funds which can be used as payment instruments, and which can be withdrawn by the depositors at any time through check writing, or transfers between accounts using bilyet giro and other orders of payment or transfer.

Tabungan merupakan simpanan nasabah yang penarikannya hanya dapat dilakukan menurut syarat tertentu yang disepakati.

Savings account represent customers’ funds, which can only be withdrawn by the depositors under agreed conditions.

Deposito berjangka merupakan simpanan nasabah yang penarikannya hanya dapat dilakukan pada waktu tertentu sesuai dengan perjanjian dengan penyimpan.

Time deposits represent customers’ funds, which can only be withdrawn by the depositors at specific maturities according to the deposit agreements.

Giro dan tabungan wadiah merupakan giro dan tabungan wadiah yad-adhamanah yakni titipan dana dalam bentuk giro dan tabungan pihak lain dimana pemilik dana mendapatkan pendapatan bonus.

Wadiah which is a wadiah yad-adhamanah savings and demand deposits on which the customer may receive bonus income.

55



IKHTISAR KEBIJAKAN SIGNIFIKAN (lanjutan) u.

AKUNTANSI


YANG

2.

Simpanan nasabah, Simpanan nasabah syariah dan Dana syirkah temporer (lanjutan)

SUMMARY OF SIGNIFICANT ACCOUNTING POLICIES (continued) u.

Deposits from customers, Sharia deposits from customers and Temporary syirkah fund (continued)

Dana syirkah temporer adalah dana yang diterima oleh Bank. Bank mempunyai hak untuk mengelola dan menginvestasikan dana, baik sesuai dengan kebijakan Bank atau kebijakan pembatasan dari pemilik dana, dengan keuntungan dibagikan sesuai dengan kesepakatan.

Temporary syirkah funds represent investment received by the Bank. The Bank has the right to manage and invest funds in accordance with either the Bank’s policy or restriction set by the depositors’ with the agreed profit sharing.

Hubungan antara Bank dan pemilik dana syirkah temporer merupakan hubungan kemitraan berdasarkan akad mudharabah muthlaqah, mudharabah muqayyadah atau musyarakah.

Relationship between the Bank and the owner of temporary syirkah funds are based on partnership mudharabah muthlaqah, mudharabah muqayyadah or musyarakah.

Contoh dari dana syirkah temporer adalah penerimaan dana dari investasi mudharabah muthlaqah, mudharabah muqayyadah, mudharabah musytarakah, dan akun lain yang sejenis.

The example of temporary syirkah funds are investment funds received from mudharabah muthlaqah, mudharabah muqayyadah, mudharabah musytarakah and other similar accounts.

1)

Mudharabah muthlaqah adalah mudharabah dimana pemilik dana (shahibul maal) memberikan kebebasan kepada pengelola dana (mudharib/Bank) dalam pengelolaan investasinya.

1)

Mudharabah muthlaqah represents mudharabah in which the fund owner (shahibul maal) entrusts to fund manager (mudharib/Bank) in managing its investment.

2)

Mudharabah muqayyadah adalah mudharabah dimana pemilik dana memberikan batasan kepada pengelola dana, antara lain mengenai tempat, cara dan atau obyek investasi.

2)

Mudharabah muqayyadah represents mudharabah in which the fund owner sets restrictions against fund manager regarding, among others, the place, the means and/or the object of investment.

3)

Mudharabah musytarakah adalah bentuk mudharabah dimana pengelola dana juga menyertakan modal atau dananya dalam kerja sama investasi.

3)

Mudharabah musytarakah represents mudharabah in which fund manager also submits its capital or fund in the investment.

Temporary syirkah funds can not be classified as liability because the Bank has no obligation to return the fund to the owner when the Bank has loss, unless there is negligence or default by the Bank. Temporary syirkah funds can not be classified as equity since they have maturity and the owner of the funds do not have ownership rights as common shareholders, such as voting rights and right of the profit derived from current assets and noninvestment assets.

Dana syirkah temporer tidak dapat digolongkan sebagai liabilitas. Hal ini karena Bank tidak mempunyai liabilitas, ketika mengalami kerugian, untuk mengembalikan jumlah dana awal dari pemilik dana kecuali akibat kelalaian atau wanprestasi Bank. Dana syirkah temporer tidak dapat digolongkan sebagai ekuitas karena mempunyai waktu jatuh tempo dan pemilik dan tidak mempunyai hak kepemilikan yang sama dengan pemegang saham seperti hak voting dan hak atas realisasi keuntungan yang berasal dari aset lancar dan aset non investasi.

56



IKHTISAR KEBIJAKAN SIGNIFIKAN (lanjutan) u.

v.

AKUNTANSI


YANG

2.

Simpanan nasabah, Simpanan nasabah syariah dan Dana syirkah temporer (lanjutan)

SUMMARY OF SIGNIFICANT ACCOUNTING POLICIES (continued) u.

Deposits from customers, Sharia deposits from customers and Temporary syirkah fund (continued)

Dana syirkah temporer merupakan salah satu unsur laporan posisi keuangan, hal tersebut sesuai dengan prinsip syariah yang memberikan hak kepada Bank untuk mengelola dana, termasuk untuk mencampur dana dimaksud dengan dana lainnya.

Temporary syirkah funds represent one of the statements of financial position accounts which is in accordance with sharia principle provide right to the Bank to manage and invest fund, including to mixing of one funds with the other funds.

Pemilik dana syirkah temporer memperoleh bagian atas keuntungan sesuai kesepakatan dan menerima kerugian berdasarkan jumlah dana dari masing-masing pihak. Pembagian hasil dana syirkah temporer dapat dilakukan dengan konsep bagi hasil atau bagi untung.

The owner of temporary syirkah funds receive parts of profit in accordance with the agreement and receive loss based on proportion to the total funds. The profit distribution of temporary syirkah funds might be based on profit sharing or revenue sharing concept.

Simpanan nasabah diklasifikasikan sebagai liabilitas keuangan lainnya dan diukur pada biaya perolehan diamortisasi menggunakan suku bunga efektif, kecuali simpanan yang didasarkan pada prinsip perbankan syariah dan dana syirkah temporer yang dinyatakan sebesar kewajiban Bank kepada nasabah. Biaya tambahan yang dapat diatribusikan secara langsung kepada perolehan simpanan nasabah, dikurangkan dari jumlah simpanan yang diterima.

Deposits from customers are classified as other financial liabilities and measured at amortized cost using the effective interest method, except for sharia deposits and temporary syirkah fund which are stated at the Bank’s liability to the customers. Incremental costs that can be attributed directly to the acquisition of deposits from customers are deducted from total deposits received.

Simpanan dari bank lain

v.

Deposits from other banks

Simpanan dari bank lain terdiri dari liabilitas terhadap bank lain dalam bentuk giro, tabungan, interbank call money dan deposito berjangka.

Deposits from other banks represent liabilities to other banks, in the form of current accounts, savings, interbank call money and time deposits.

Di dalam simpanan dari bank lain termasuk simpanan syariah dalam bentuk giro wadiah.

Deposits from other banks include sharia deposits in the form of wadiah current accounts.

Simpanan dari bank lain diklasifikasikan sebagai liabilitas keuangan dan diukur pada biaya perolehan diamortisasi menggunakan suku bunga efektif kecuali simpanan syariah yang dinyatakan sebesar nilai liabilitas Bank kepada nasabah. Biaya tambahan yang dapat diatribusikan secara langsung dengan perolehan simpanan dari bank lain dikurangkan dari total simpanan yang diterima.

Deposits from other banks are classified as financial liabilities and measured at amortized cost using the effective interest rate except for sharia deposits which are stated at the Bank’s liability amount to the customer. Incremental costs that can be attributed directly to the acquisition of deposits from other banks are deducted from the total deposits received.

Simpanan dari bank lain dinyatakan sesuai jumlah liabilitas terhadap nasabah.

Deposits from other banks are stated at Bank’s liability to the customer.

57




AKUNTANSI


YANG

2.

w. Efek-efek yang dijual dengan janji untuk dibeli kembali

x.

y.

SUMMARY OF SIGNIFICANT ACCOUNTING POLICIES (continued) w. Marketable securities repurchase agreements

sold

under

Efek-efek yang dijual dengan janji untuk dibeli kembali disajikan sebagai kewajiban dalam laporan posisi keuangan konsolidasian sebesar jumlah pembelian kembali, dikurangi dengan bunga dibayar di muka yang belum diamortisasi. Selisih antara harga jual dan harga beli kembali diperlakukan sebagai biaya dibayar di muka dan diakui sebagai beban selama jangka waktu sejak efek-efek tersebut dijual hingga dibeli kembali menggunakan metode suku bunga efektif.

Securities sold under agreements to repurchase are presented as liabilities in the consolidated statements of financial position, at the repurchase price, net of unamortized prepaid interest. The difference between the selling price and the repurchase price is treated as prepaid expenses and recognized as expense over the period starting from when those securities are sold until they are repurchased using the effective interest method.

Efek-efek yang dijual dengan janji untuk dibeli kembali diklasifikasikan sebagai liabilitas keuangan lainnya yang diukur dengan biaya perolehan diamortisasi.

Securities sold under agreements to repurchase are classified as other financial liabilities measured at amortized cost.

Efek hutang yang diterbitkan

x.

Debt securities issued

Efek hutang yang diterbitkan merupakan obligasi yang diterbitkan oleh Bank yang diklasifikasikan sebagai liabilitas keuangan lainnya.

Debt securities issued are bonds issued by the Bank which are classified as other financial liabilities.

Surat berharga yang diterbitkan diakui sebesar nilai wajar pada awalnya dan selanjutnya diukur sebesar biaya perolehan diamortisasi dengan menggunakan metode suku bunga efektif (EIR). Biaya perolehan diamortisasi dihitung dengan memperhitungkan adanya diskonto atau premi terkait dengan pengakuan awal dan biaya transaksi yang tidak terpisah dari suku bunga efektif.

The securities issued are recognized initially at fair value and subsequently measured at amortized cost using the effective interest rate method (EIR). Amortized cost is calculated by taking into account any discount or premium associated related to the initial recognition and transaction costs that are an integral part of the effective interest rate.

Pinjaman yang diterima

y.

Fund borrowings

Pinjaman yang diterima merupakan dana yang diterima oleh Bank dari Bank Indonesia, Pemerintah dan lembaga pembiayaan lain dengan kewajiban pembayaran berdasarkan perjanjian pinjaman.

Fund borrowings are funds received by the Bank from Bank Indonesia, the Government and other financing institutions with payment obligation based on borrowing agreements.

Pinjaman yang diterima diakui sebesar nilai wajar pada awalnya dan selanjutnya diukur sebesar biaya perolehan diamortisasi dengan menggunakan metode suku bunga efektif (EIR). Biaya perolehan diamortisasi dihitung dengan memperhitungkan adanya diskonto atau premi terkait dengan pengakuan awal dan biaya transaksi yang tidak terpisah dari suku bunga efektif.

Fund borrowings are recognized initially at fair value and subsequently measured at amortized cost using the effective interest rate method (EIR). Amortized cost is calculated by taking into account any discount or premium associated related to the initial recognition and transaction costs that are an integral part of the effective interest rate.

58



IKHTISAR KEBIJAKAN SIGNIFIKAN (lanjutan) z.

AKUNTANSI


YANG

2.

Pendapatan dan beban bunga

SUMMARY OF SIGNIFICANT ACCOUNTING POLICIES (continued) z.

Interest income and expense

Konvensional

Conventional

Pendapatan dan beban bunga diakui pada laporan laba rugi komprehensif konsolidasian dengan menggunakan metode suku bunga efektif. Suku bunga efektif adalah suku bunga yang secara tepat mendiskontokan estimasi pembayaran atau penerimaan kas di masa datang selama perkiraan umur dari aset keuangan atau liabilitas keuangan (atau, jika lebih tepat, digunakan periode yang lebih singkat) untuk memperoleh nilai tercatat bersih dari aset keuangan atau liabilitas keuangan.

Interest income and expenses are recognized in the consolidated statement of comprehensive income using the effective interest method. The effective interest rate is the rate that exactly discounts the estimated future cash payments or receipts through the expected life of the financial instrument (or, where appropriate, a shorter period) to the carrying amount of the financial asset or financial liability.

Jika aset keuangan atau kelompok aset keuangan serupa telah diturunkan nilainya sebagai akibat kerugian penurunan nilai, maka pendapatan bunga setelahnya diakui berdasarkan suku bunga yang digunakan untuk mendiskonto arus kas masa datang dalam menghitung kerugian penurunan nilai.

If financial assets or group of similar financial asset have been impaired as a consequence of loss on impairment, then the interest income is subsequently based on interest rate used to discount the future cash flows in calculating impairment losses.

Syariah

Sharia

Pendapatan operasi syariah utama terdiri dari pendapatan dari transaksi murabahah dan istishna, pendapatan bagi hasil dari pembiayaan mudharabah dan musyarakah, pendapatan dari transaksi ijarah muntahiyah bittamlik dan pendapatan lainnya. Pendapatan dari transaksi istishna diakui apabila telah terjadi penyerahan barang. Bagi hasil dari pembiayaan mudharabah dan musyarakah diakui pada saat angsuran diterima secara tunai (cash basis). Pendapatan operasi utama lainnya terdiri dari pendapatan dari Sertifikat Wadiah Bank Indonesia, pendapatan dari penempatan pada bank syariah lain dan pendapatan bagi hasil surat berharga syariah. Pendapatan operasi utama lainnya diakui pada saat diterima.

The main sharia operating income consists of income from murabahah and istishna transactions, income from profit sharing of mudharabah and musyarakah financing, income from ijarah muntahiyah bittamlik and other income. Income from istishna is recognized upon delivery of goods. Profit sharing from mudharabah and musyarakah financing is recognized upon collection (cash basis). Other main operating income consists of income derived from Bank Indonesia Wadiah Certificates, placements with other Sharia banks, and revenue sharing from Sharia securities. Other main operating income is recognized upon collection.

59



2.

IKHTISAR KEBIJAKAN SIGNIFIKAN (lanjutan) z.

AKUNTANSI


YANG

2.

Pendapatan dan beban bunga (lanjutan)

SUMMARY OF SIGNIFICANT ACCOUNTING POLICIES (continued) z.

Interest income and expense (continued)

Syariah (lanjutan)

Sharia (continued)

Sebelum 1 Januari 2014, pengakuan pendapatan transaksi murabahah dengan pembayaran tangguh atau secara angsuran dilakukan selama periode akad sesuai dengan metode efektif (anuitas).

Prior to January 1, 2014, murabahah income by deferred payment or by installment is recognized during the period of the contract based on effective method (annuity).

Sejak 1 Januari 2014, pendapatan atas piutang murabahah menggunakan metode setara tingkat imbal hasil efektif (margin efektif).

Since January 1, 2014, income from murabahah receivables using the effective rate of return method (effective margin).

Margin efektif adalah margin yang secara tepat mendiskontokan estimasi pembayaran atau penerimaan kas di masa datang selama perkiraan umur dari piutang murabahah. Pada saat menghitung margin efektif, Bank mengestimasi arus kas di masa datang dengan mempertimbangkan seluruh persyaratan kontraktual dalam instrumen keuangan tersebut, tetapi tidak mempertimbangkan kerugian piutang di masa mendatang. Perhitungan ini mencakup seluruh komisi, provisi dan bentuk lain yang diterima oleh para pihak dalam kontrak yang merupakan bagian tak terpisahkan dari margin efektif, biaya transaksi, dan seluruh premi atau diskon lainnya.

Effective margin is the margin that precisely discounts the estimated future cash payments or receipts through the expected life of the murabahah receivables. When calculating the effective margin, Bank estimates the future cash flows considering all contractual terms of the financial instrument, but does not consider the loss of receivables in the future. This calculation includes all commissions, provision fees and other forms accepted by the parties in the contract that are an inseparable part of the effective margin, transaction costs and all other premiums or discounts.

Pendapatan bagi hasil pembiayaan mudharabah dan musyarakah diakui pada saat diterima atau dalam periode terjadinya hak bagi hasil sesuai porsi bagi hasil (nisbah) yang disepakati.

Mudharabah and musyarakah income are recognized when cash is received or in a period where the right of revenue sharing is due based on agreed portion (nisbah).

aa. Pendapatan provisi dan komisi

aa. Fees and commission

Pendapatan provisi dan komisi yang berkaitan langsung dengan kegiatan pinjaman, atau pendapatan provisi dan komisi yang berhubungan dengan jangka waktu tertentu, diamortisasi sesuai dengan jangka waktu kontrak menggunakan metode suku bunga efektif dan diklasifikasikan sebagai bagian dari pendapatan bunga pada laporan laba rugi komprehensif konsolidasian.

Fees and commissions directly related to lending activities, or fee and commission income which relates to a specific period, is amortized over the term of the contract using the effective interest method and classified as part of interest income in the consolidated statement of comprehensive income.

Pendapatan provisi dan komisi yang tidak berkaitan dengan kegiatan pemberian kredit atau suatu jangka waktu dan/atau terkait dengan pemberian suatu jasa, diakui sebagai pendapatan pada saat terjadinya transaksi dan dicatat pada akun pendapatan operasional lainnya.

Fees and commissions that are not related to the credit activity or a period of time and/or associated with the service provided, are recognized as revenue at the time of the transaction and recorded under other operating income.

60




AKUNTANSI


YANG

2.

ab. Sewa operasi

SUMMARY OF SIGNIFICANT ACCOUNTING POLICIES (continued) ab. Operating lease Leases, which do not transfer substantially all the risks and rewards of ownership are retained by the lessor, are classified as operating leases. Payments made under operating leases are charged to the consolidated statement of comprehensive income on a straight-line method over the period of the lease.

Kontrak sewa yang tidak mengalihkan secara substansial seluruh risiko dan manfaat kepemilikan aset tetap berada ditangan perusahaan sewa-menyewa (lessor), maka sewa tersebut diklasifikasikan sebagai sewa operasi. Pembayaran sewa operasi dibebankan ke laporan laba rugi komprehensif konsolidasian menggunakan metode garis lurus selama masa sewa. ac. Pajak penghasilan

ac. Income tax

Beban pajak tahun berjalan ditetapkan berdasarkan taksiran penghasilan kena pajak tahun berjalan. Aset dan liabilitas pajak tangguhan diakui atas perbedaan temporer aset dan liabilitas antara pelaporan komersial dan pajak pada setiap tanggal pelaporan.

Current tax expense is provided based on the estimated taxable income for the current year. Deferred tax assets and liabilities are recognized for temporary differences between the financial and the tax bases of assets and liabilities at each reporting date.

Aset pajak tangguhan diakui menggunakan metode posisi keuangan untuk seluruh perbedaan temporer yang boleh dikurangkan dan saldo rugi fiskal yang belum digunakan, sepanjang besar kemungkinan perbedaan temporer yang boleh dikurangkan dan saldo rugi fiskal yang belum digunakan tersebut dapat dimanfaatkan untuk mengurangi laba fiskal pada masa yang akan datang.

Deferred tax assets are recognized, using the statement of financial position method, for all deductible temporary differences and carry forward of unused tax losses to the extent that it is probable that future taxable profits will be available against which the deductible temporary differences and carry forward of unused tax losses can be utilized.

Jumlah tercatat aset pajak tangguhan ditelaah pada setiap tanggal neraca dan nilai tercatat aset pajak tangguhan tersebut diturunkan apabila tidak lagi terdapat kemungkinan besar bahwa laba fiskal yang memadai akan tersedia untuk mengkompensasi sebagian atau semua manfaat aset pajak tangguhan.

The carrying amount of deferred tax assets is reviewed at each reporting date and reduced to the extent that it is no longer probable that sufficient taxable profits will be available to allow all or part of the benefit of the deferred tax assets to be utilized.

Aset dan kewajiban pajak tangguhan diukur berdasarkan tarif pajak yang akan berlaku pada tahun saat aset direalisasikan atau liabilitas diselesaikan berdasarkan peraturan perpajakan yang berlaku atau yang telah secara substantif telah diberlakukan pada tanggal laporan posisi keuangan.

Deferred tax assets and liabilities are measured at the tax rates that are expected to apply to the year when the asset is realized or the liability is settled based on tax laws that have been enacted or substantively enacted as at statement financial position date.

61




AKUNTANSI


YANG

2.

ac. Pajak penghasilan (lanjutan)

SUMMARY OF SIGNIFICANT ACCOUNTING POLICIES (continued) ac. Income tax (continued)

Pengaruh pajak terkait dengan penyisihan untuk dan/atau pembalikan seluruh perbedaan temporer selama tahun berjalan, termasuk pengaruh perubahan tarif pajak, diakui sebagai “Manfaat/(Beban) Pajak Penghasilan, Tangguhan” dan termasuk dalam laba atau rugi neto tahun berjalan, kecuali untuk transaksi-transaksi yang sebelumnya telah langsung dibebankan atau dikreditkan ke ekuitas.

The related tax effects of the provisions for and/or reversals of all temporary differences during the year, including the effect of change in tax rates, are recognized as “Income Tax Benefit (Expense) - Deferred” and included in the determination of net profit or loss for the year, except to the extent that they relate to items previously charged or credited to equity.

Koreksi atas liabilitas pajak diakui pada saat surat ketetapan pajak diterima, atau apabila diajukan keberatan dan atau banding oleh Bank, pada saat telah ada keputusan atas banding dan atau keberatan tersebut.

Amendment to tax obligation is recorded when an assessment letter is received or, if objected to or appealed against by the Bank, when the result of such appeal or objection is determined.

Aset dan liabilitas atas pajak tangguhan dan pajak kini dapat saling hapus apabila terdapat hak yang berkekuatan hukum untuk melakukan saling hapus.

Assets and liabilities on deferred tax and current tax can be offset if there is a legal enforceable right to offset.

ad. Imbalan kerja

ad. Employee benefits

Imbalan kerja jangka pendek

Short-term employee benefits

Imbalan kerja jangka pendek seperti upah, iuran jaminan sosial, cuti jangka pendek, bonus dan imbalan non-moneter lainnya diakui selama periode jasa diberikan. Imbalan kerja jangka pendek dihitung sebesar jumlah yang tidak didiskontokan.

Short-term employee benefits such as wages, social security contributions, short-term compensated leaves, bonuses and other nonmonetary benefits are recognized during the period when services have been rendered. Short-term employee benefits are measured using undiscounted amounts.

Program pensiun iuran pasti

Defined contribution plan

Iuran kepada dana pensiun sebesar persentase tertentu gaji pegawai yang menjadi peserta program pensiun iuran pasti Bank, dicadangkan dan diakui sebagai biaya ketika jasa telah diberikan oleh pegawai-pegawai tersebut. Pembayaran dikurangkan dari utang iuran. Iuran terutang dihitung berdasarkan jumlah yang tidak didiskontokan.

Contribution payable to a pension fund equivalent to a certain percentage of salaries for qualified employees under the Bank’s defined contribution plan is accrued and recognized as expense when services have been rendered by qualified employees. Actual payments are deducted from the contribution payable. Contribution payable is measured using undiscounted amounts.

Program imbalan pasti dan imbalan kerja jangka panjang lainnya

Defined benefit plan and other long-term employee benefits

Imbalan pasca-kerja dicadangkan dan diakui sebagai biaya ketika jasa telah diberikan oleh pegawai yang menjadi peserta program pensiun Bank. Imbalan kerja ditentukan berdasarkan peraturan Bank dan persyaratan minimum Undang-undang Tenaga Kerja No. 13/2003, mana yang lebih tinggi.

The post-employment benefits are accrued and recognized as expense when services have been rendered by qualified employees. The benefits are determined based on the Bank’s regulations and the minimum requirements of Labor Law No. 13/2003, whichever is higher. 62




AKUNTANSI


YANG

2.

ad. Imbalan kerja (lanjutan)

SUMMARY OF SIGNIFICANT ACCOUNTING POLICIES (continued) ad. Employee benefits (continued)

Program imbalan pasti dan imbalan kerja jangka panjang lainnya (lanjutan)

Defined benefit plan and other long-term employee benefits (continued)

Imbalan pasca-kerja dan imbalan kerja jangka panjang lainnya secara aktuaris ditentukan berdasarkan metode Projected Unit Credit.

The post-employment benefits and other longterm employee benefits are actuarially determined using the Projected Unit Credit Method.

Penyisihan biaya jasa masa lalu ditangguhkan dan diamortisasi selama sisa masa kerja ratarata yang diharapkan dari karyawan yang memenuhi syarat tersebut. Selain itu, penyisihan untuk biaya jasa kini dibebankan langsung pada operasi tahun/periode berjalan. Keuntungan atau kerugian aktuarial yang timbul dari penyesuaian dan perubahan dalam asumsi-asumsi aktuarial diakui sebagai pendapatan atau beban apabila akumulasi keuntungan atau kerugian aktuarial neto yang belum diakui pada akhir periode pelaporan sebelumnya melebihi 10% dari nilai kini kewajiban imbalan pasti atau 10% dari nilai wajar aset dana pensiun, pada tanggal tersebut. Keuntungan atau kerugian aktuarial yang melebihi batas 10% tersebut diakui atas dasar metode garis lurus selama ekspektasi rata-rata sisa masa kerja karyawan yang memenuhi syarat.

Provisions made pertaining to past service costs are deferred and amortized over the expected average remaining service years of the qualified employees. Furthermore, provisions for current service costs are directly charged to operations of the current year/period. Actuarial gains or losses arising from adjustments and changes in actuarial assumptions are recognized as income or expense when the net cumulative unrecognized actuarial gains or losses at the end of the previous reporting period exceed 10% of the present value of the defined benefit obligations or 10% of the fair value of plan assets, at that date. The actuarial gains or losses in excess of the aforementioned 10% threshold are recognized on a straightline method over the expected average remaining service years of the qualified employees.

Keuntungan atau kerugian aktuarial dan biaya jasa lalu dari imbalan kerja jangka panjang lainnya langsung diakui pada laporan laba rugi komprehensif tahun berjalan.

Actuarial gains or losses and past service costs from other long-term employee benefits are recognized directly in the statement of comprehensive income of the current period.

ae. Laba per saham dasar

ae. Basic earnings per share Basic earnings per share amounts are computed by dividing income for the year attributable to equity holders of the parent entity by the weighted average number of shares outstanding during the year.

Laba per saham dasar dihitung dengan membagi laba tahun berjalan yang dapat diatribusikan kepada pemilik entitas induk dengan rata-rata tertimbang jumlah saham biasa yang beredar selama tahun berjalan. af. Transaksi dengan pihak-pihak berelasi

af. Transactions with related parties In the normal course of its business, the Bank and subsidiaries enters into transactions with related parties which are defined under SFAS No. 7 (Revised 2010), “Related Party Disclosures”.

Dalam menjalankan usahanya, Bank dan entitas anak melakukan transaksi dengan pihak-pihak berelasi seperti yang didefinisikan dalam PSAK No. 7 (Revisi 2010) tentang “Pengungkapan Pihak-pihak Berelasi”.

63



IKHTISAR KEBIJAKAN SIGNIFIKAN (lanjutan) af. Transaksi (lanjutan)

dengan

AKUNTANSI pihak-pihak


YANG

2.

berelasi

SUMMARY OF SIGNIFICANT ACCOUNTING POLICIES (continued) af. Transactions (continued)

with

related

parties

Suatu pihak dianggap berelasi dengan Bank dan entitas anak jika:

The Bank and subsidiaries consider the following as their related parties:

i.

suatu pihak yang secara langsung, atau tidak langsung yang melalui satu atau lebih perantara, suatu pihak (i) mengendalikan, atau dikendalikan oleh, atau berada dibawah pengendalian bersama, dengan Bank dan entitas anak; (ii) memiliki pengaruh signifikan atas Bank dan entitas anak; atau (iii) memiliki pengendalian bersama atas Bank dan entitas anak;

i.

a person who, directly or indirectly through one or more intermediaries, (i) controls, or controlled by, or under common control with the Bank and subsidiaries , (ii) has significant influence over the Bank and subsidiaries or (iii) has joint control over the Bank and subsidiaries;

ii. suatu pihak yang berada dalam kelompok usaha yang sama dengan Bank dan entitas anak;

ii.

an entity which is a member of the same group as the Bank and subsidiaries;

iii. suatu pihak yang merupakan ventura bersama di mana Bank dan entitas anak sebagai venturer;

iii.

an entity which is a joint ventures of a third party in which the Bank and subsidiaries have ventured in;

iv. suatu pihak adalah anggota dari personil manajemen kunci Bank dan entitas anak;

iv. a member of key management personnel of the Bank and subsidiaries;

v. suatu pihak adalah anggota keluarga dekat dari individu yang diuraikan dalam butir (i) atau (iv);

v.

vi. suatu pihak adalah entitas yang dikendalikan, dikendalikan bersama atau dipengaruhi signifikan oleh beberapa entitas, langsung maupun tidak langsung, individu seperti diuraikan dalam butir (iv) atau (v);

vi. an entity that is controlled, jointly controlled or significantly influenced, directly or indirectly by the person described in clause (iv) or (v);

vii. suatu pihak adalah suatu program imbalan pasca kerja untuk imbalan kerja dari Bank dan entitas anak atau entitas terkait Bank dan entitas anak.

vii. an entity which is a post-employment benefit plan for the benefit of employees of either the Bank and subsidiaries or an entity related to the Bank and subsidiaries.

Transaksi dengan pihak-pihak berelasi dilakukan dengan syarat dan kondisi yang sama dengan transaksi-transaksi dengan pihak ketiga. Transaksi yang dilakukan Bank telah memenuhi peraturan Otoritas Jasa Keuangan (Badan Pengawas Pasar Modal dan Lembaga Keuangan) No. IX.E.1 tentang “Transaksi Afiliasi dan Benturan Kepentingan Transaksi Tertentu”, pada saat transaksi-transaksi tersebut dilakukan. Seluruh transaksi dan saldo yang material dengan pihak-pihak berelasi diungkapkan dalam catatan atas laporan keuangan yang relevan dan rinciannya telah disajikan dalam Catatan 43.

Transactions with related parties are made on the same term and conditions as those transactions with third parties. All transaction done by Bank have complied with Otoritas Jasa Keuangan (Badan Pengawas Pasar Modal dan Lembaga Keuangan) Regulation No. IX.E.1 regarding “The affiliate transactions and conflict of interest of certain transactions”, at the time the transaction were made. All material transactions and balances with related parties are disclosed in the relevant notes to the financial statements and the details have been presented in Note 43 of the financial statements. 64

a close family member of the person described in clause (i) or (iv);




AKUNTANSI


YANG

2.

ag. Dividen

SUMMARY OF SIGNIFICANT ACCOUNTING POLICIES (continued) ag. Dividends Dividends distribution to the shareholders is recognized as a liability in the consolidated financial statements at the date when the dividend distribution is approved by the shareholders.

Pembagian dividen kepada para pemegang saham diakui sebagai liabilitas dalam laporan keuangan konsolidasian pada tanggal dividen tersebut disetujui oleh para pemegang saham. ah. Informasi segmen usaha

ah. Business segment information

Informasi segmen diungkapkan untuk memungkinkan pengguna laporan keuangan untuk mengevaluasi sifat dan dampak keuangan dari aktivitas bisnis yang mana Bank dan entitas anak terlibat dalam lingkungan ekonomi dimana Bank dan entitas anak beroperasi.

Segment information is disclosed to enable users of financial statement to evaluate the nature and financial effects of the business activities in which the Bank and subsidiaries are involved in and the economic environment where the Bank and subsidiaries operate.

Segmen operasi adalah suatu komponen dari entitas:

An operating segment is a component of an entity: 1)

1) yang terlibat dalam aktivitas bisnis yang mana memperoleh pendapatan dan menimbulkan beban (termasuk pendapatan dan beban terkait dengan transaksi dengan komponen lain dari entitas yang sama);

that engages in business activities from which it may earn revenues and incur expenses (including revenues and expenses relating to transactions with other components of the same entity);

2) whose operating results are reviewed regularly by the entity’s chief operating decision maker to make decisions about resources to be allocated to the segment and assess its performance; and

2) hasil operasinya dikaji ulang secara reguler oleh pengambil keputusan operasional untuk membuat keputusan tentang sumber daya yang dialokasikan pada segmen tersebut dan menilai kinerjanya; dan

3)

3) tersedia informasi keuangan yang dapat dipisahkan.

for which discrete financial information is available.

Bank dan entitas anak menyajikan segmensegmen operasi berdasarkan laporan internal Bank dan entitas anak yang disajikan kepada pengambil keputusan operasional. Pengambil keputusan operasional adalah Direksi.

The Bank and subsidiaries present operating segments based on their internal reporting to the chief operating decision maker. The chief operating decision maker is the Board of Directors.

Bank telah mengidentifikasi dan mengungkapkan informasi keuangan berdasarkan kegiatan bisnis dimana Bank terlibat (segmen usaha). Segmen pendapatan, biaya, hasil, aset dan liabilitas, termasuk bagian yang dapat diatribusikan langsung kepada segmen, serta yang dapat dialokasikan dengan dasar yang memadai untuk segmen tersebut.

The Bank identifies and discloses financial information based on the business activities in which the Bank engages (business segments) in. Segment revenues, expenses, income, assets and liabilities include ítems directly attributable to a segment as well as those that can be allocated on a reasonable basis to that segment.

65




AKUNTANSI


YANG

2.

ai. Biaya emisi penerbitan saham

SUMMARY OF SIGNIFICANT ACCOUNTING POLICIES (continued) ai. Issuance cost on shares issued In accordance with the Regulation No. VIII.G.7 attached to the Decision Letter of the Chairman of BAPEPAM-LK No. KEP-347/ BL/2012 dated June 25, 2012 regarding “Financial Statements Presentation and Disclosure for Issuers or Public Companies”, the issuance costs related to offering of shares to the public (including preemptive rights issue) are deducted directly from the proceeds and presented as a deduction on “Premium on Share Capital – Net of share issuance cost” account, as part of Equity in the consolidated statements of financial position.

Sesuai dengan Peraturan No. VIII.G.7 lampiran Surat Keputusan Ketua BAPEPAMLK No. KEP-347/BL/2012 tanggal 25 Juni 2012 mengenai “Penyajian dan Pengungkapan Laporan Keuangan Emiten atau Perusahaan Publik”, biaya-biaya emisi yang terjadi sehubungan dengan penawaran saham kepada masyarakat (termasuk penerbitan hak memesan efek terlebih dahulu) dikurangkan langsung dari hasil emisi dan disajikan sebagai pengurang pada akun “Agio Saham – setelah dikurangi biaya emisi saham”, sebagai bagian dari Ekuitas pada laporan posisi keuangan konsolidasian. aj. Perubahan dalam kebijakan akuntansi dan pengungkapan

aj. Changes in disclosures

accounting

policies

and

Bank telah menerapkan standar akuntansi pada tanggal 1 Januari 2014, yang dianggap relevan dengan laporan keuangan Bank, yaitu PSAK No. 102 (Revisi 2013), “Murabahah”, yang merupakan penyempurnaan dari PSAK No. 102 yang diterbitkan pada tahun 2008, perihal kriteria transaksi murabahah sehubungan dengan pengakuan, pengukuran, penyajian dan pengungkapannya.

The Bank adopted the revised accounting standard on January 1, 2014, which is considered relevant to the Bank’s financial statements. The revised standard is SFAS No. 102 (Revised 2013), “Murabahah”, which represents improvement of SFAS No. 102 issued in 2008, regarding criteria of murabahah transaction in relation with the recognition, measurement, presentation and disclosure.

Dampak dari penerapan PSAK No. 102 (revisi 2013) terhadap penurunan nilai aset keuangan yang timbul dari transaksi murabahah telah dibebankan sepenuhnya dalam laporan laba rugi komprehensif tahun 2014 atas dasar materialitas.

The impact of the SFAS No. 102 (revised 2013) on impairment of financial assets arising from murabahah transactions have been fully charged to 2014 statement of comprehensive income on the basis of materiality.

ak. Modal saham

ak. Capital stock Capital stock is measured at par value for all shares issued.

Modal saham diukur pada nilai nominal untuk semua saham yang diterbitkan. al. Saldo laba

al. Retained earnings Retained earnings represent the cumulative balance of the Bank and subsidiaries’ results of operations, dividend distributions, prior period adjustments, effects of the changes in accounting policy and other capital adjustments.

Saldo laba merupakan saldo kumulatif dari hasil operasi Bank dan entitas anak, pembagian dividen, penyesuaian periode sebelumnya, efek dari perubahan kebijakan akuntansi dan penyesuaian modal lainnya.

66




AKUNTANSI


YANG

2.

am. Provisi

SUMMARY OF SIGNIFICANT ACCOUNTING POLICIES (continued) am. Provisions

Provisi diakui jika Bank dan entitas anak memiliki liabilitas kini (baik bersifat hukum maupun bersifat konstruktif) yang sebagai akibat peristiwa masa lalu, besar kemungkinannya penyelesaian liabilitas tersebut akan mengakibatkan arus keluar sumber daya yang mengandung manfaat ekonomi dan estimasi yang andal mengenai jumlah kewajiban tersebut dapat dibuat.

Provisions are recognized when the Bank and subsidiaries have a present obligation (legal or constructive) where, as a result of a past event, it is probable that an outflow of resources embodying economic benefits will be required to settle the obligation and a reliable estimate can be made of the amount of the obligation.

Provisi ditelaah pada setiap tanggal pelaporan dan disesuaikan untuk mencerminkan estimasi terbaik yang paling kini. Jika arus keluar sumber daya untuk menyelesaikan kewajiban kemungkinan besar tidak terjadi, maka provisi dibatalkan.

Provisions are reviewed at each reporting date and adjusted to reflect the current best estimate. If it is no longer probable that an outflow of resources embodying economic benefits will be required to settle the obligation, the provision is reversed.

an. Cadangan kerugian penurunan nilai aset non-produktif dan komitmen dan kontinjensi

an. Allowance for impairment losses on nonearning assets and commitments and contingencies In accordance with Bank Indonesia Circular Letter (SE-BI) No. 13/658/DPNP/DPnP dated December 23, 2011, the Bank is not required to provide an allowance for impairment losses on non-earning assets and administrative account transactions (commitments and contingencies), but the Bank should still calculate the allowance for impairment losses in accordance with the applicable accounting standards (except for Sharia Business Units based on Bank Indonesia Regulation No.13/13/PBI/2011 dated March 24, 2011).

Sesuai dengan Surat Edaran Bank Indonesia (SE-BI) No. 13/658/DPNP/DPnP tanggal 23 Desember 2011, Bank tidak diwajibkan lagi untuk membentuk cadangan kerugian penurunan nilai atas aset non-produktif dan transaksi rekening administratif (komitmen dan kontinjensi), namun Bank tetap harus menghitung cadangan kerugian penurunan nilai mengacu pada Pernyataan Standar Akuntansi Keuangan yang berlaku (kecuali Unit Usaha Syariah berdasarkan peraturan Bank Indonesia No. 13/13/PBI/2011 tanggal 24 Maret 2011). ao. Peristiwa setelah periode pelaporan

ao. Events after the reporting period Any post year end event that provides additional information about the Bank’s and subsidiaries’ financial position (adjusting event) is reflected in the consolidated financial statements. Post year end events that are not adjusting events, if any, are disclosed when material to the consolidated financial statements.

Setiap peristiwa setelah akhir tahun yang menyebabkan tambahan informasi mengenai posisi keuangan Bank dan entitas anak (adjusting event) akan disesuaikan dalam laporan keuangan konsolidasian. Peristiwa setelah akhir tahun yang bukan merupakan adjusting events, jika ada, akan diungkapkan ketika memiliki dampak material terhadap laporan keuangan konsolidasian.

67




PENILAIAN DAN ESTIMASI AKUNTANSI YANG SIGNIFIKAN

3.

SIGNIFICANT ACCOUNTING JUDGMENTS AND ESTIMATES

Penyusunan laporan keuangan konsolidasian mengharuskan manajemen untuk membuat pertimbangan, estimasi dan asumsi yang mempengaruhi jumlah yang dilaporkan dari pendapatan, beban, aset dan liabilitas, dan pengungkapan atas liabilitas kontinjensi, pada akhir periode pelaporan. Ketidakpastian mengenai asumsi dan estimasi tersebut dapat mengakibatkan penyesuaian material terhadap nilai tercatat aset dan liabilitas dalam periode pelaporan berikutnya.

The preparation of the consolidated financial statement requires management to make judgments, estimates and assumptions that affect the reported amounts of revenues, expenses, assets and liabilities, and the disclosure of contingent liabilities, at the end of the reporting period. Uncertainty about these assumptions and estimates could result in outcomes that require a material adjustment to the carrying amounts of the asset and liability affected in future periods.

Pertimbangan

Judgments

Pertimbangan berikut ini dibuat oleh manajemen dalam rangka penerapan kebijakan akuntansi yang memiliki pengaruh paling signifikan atas jumlah yang diakui dalam laporan keuangan konsolidasian:

The following judgments are made by management in the process of applying the accounting policies that have the most significant effects on the amounts recognized in the consolidated financial statements:

Usaha yang berkelanjutan

Going concern

Manajamen Bank dan entitas anak telah melakukan penilaian atas kemampuan Bank dan entitas anak untuk melanjutkan kelangsungan usahanya dan berkeyakinan bahwa Bank dan entitas anak memilki sumber daya untuk melanjutkan usahanya di masa mendatang. Selain itu, manajemen tidak mengetahui adanya ketidakpastian material yang dapat menimbulkan keraguan yang signifikan terhadap kemampuan Bank dan entitas anak untuk melanjutkan usahanya. Oleh karena itu, laporan keuangan konsolidasian telah disusun atas dasar usaha yang berkelanjutan.

The Bank’s and subsidiaries’ management has made an assessment of the Bank’s and subsidiaries’ abilities to continue as a going concern and is satisfied that the Bank and subsidiaries have the resources to continue its business for the foreseeable future. Furthermore, the management is not aware of any material uncertainties that may cast significant doubt to the Bank’s and subsidiaries’ abilities to continue as a going concern. Therefore, the consolidated financial statement continues to be prepared on the going concern basis.

Klasifikasi aset dan liabilitas keuangan

Classification of financial assets and financial liabilities

Bank dan entitas anak menetapkan klasifikasi atas aset dan liabilitas tertentu sebagai aset keuangan dan liabilitas keuangan dengan mempertimbangkan bila definisi yang ditetapkan PSAK No. 55 (Revisi 2011) dipenuhi. Dengan demikian, aset keuangan dan liabilitas keuangan diakui sesuai dengan kebijakan akuntansi seperti diungkapkan pada Catatan 2.

The Bank and subsidiaries determine the classifications of certain assets and liabilities as financial assets and financial liabilities by judging if they meet the definition set forth in SFAS No. 55 (Revised 2011). Accordingly, the financial assets and financial liabilities are accounted for in accordance with the accounting policies disclosed in Note 2.

Nilai wajar atas instrumen keuangan

Fair value of financial instruments

Bila nilai wajar aset keuangan dan liabilitas keuangan yang tercatat pada laporan posisi keuangan konsolidasian tidak tersedia di pasar aktif, nilai wajar ditentukan dengan menggunakan berbagai teknik penilaian termasuk penggunaan model matematika.

Where the fair values of financial assets and financial liabilities recorded on the consolidated statement of financial position cannot be derived from active markets, they are determined using a variety of valuation techniques that include the use of mathematical models.

68




PENILAIAN DAN ESTIMASI AKUNTANSI YANG SIGNIFIKAN (lanjutan)

3.

SIGNIFICANT ACCOUNTING JUDGMENTS AND ESTIMATES (continued)

Pertimbangan (lanjutan)

Judgments (continued)

Nilai wajar atas instrumen keuangan (lanjutan)

Fair value of financial instruments (continued)

Masukan (input) untuk model ini berasal dari data pasar yang bisa diamati sepanjang data tersebut tersedia. Bila data pasar yang bisa diamati tersebut tidak tersedia, pertimbangan manajemen diperlukan untuk menentukan nilai wajar. Pertimbangan manajemen tersebut mencakup pertimbangan likuiditas dan masukan model seperti volatilitas dan tingkat diskonto, tingkat pelunasan dipercepat dan asumsi tingkat gagal bayar.

The inputs to these models are derived from observable market data where possible, but where observable market data are not available, judgment is required to establish fair values. The judgment include considerations of liquidity and model inputs such as volatility and discount rates, prepayment rates and default rate assumptions.

Investasi dimiliki hingga jatuh tempo

Held-to-maturity securities

Surat berharga dengan klasifikasi dimiliki hingga jatuh tempo membutuhkan judgment yang signifikan. Dalam membuat judgment ini, Bank dan entitas anak mengevaluasi intensi dan kemampuan untuk memiliki investasi tersebut hingga jatuh tempo. Jika Bank dan entitas anak gagal untuk memiliki investasi ini hingga jatuh tempo selain dalam kondisi-kondisi tertentu sebagai contoh, menjual dalam jumlah yang insignifikan saat mendekati jatuh tempo, Bank dan entitas anak harus mereklasifikasi seluruh portofolio tersebut menjadi surat berharga yang tersedia untuk dijual. Surat berharga yang tersedia untuk dijual tersebut akan diukur pada nilai wajar dan bukan menggunakan biaya yang diamortisasi.

The classification under held-to-maturity securities requires significant judgment. In making this judgment, the Bank and subsidiaries evaluate their intention and ability to hold such investments to maturity. If the Bank and subsidiaries fail to keep these investments to maturity other than in certain specific circumstances for example, selling an insignificant amount close to maturity, they will be required to reclassify the entire portfolio as available-for-sale securities. The available-for-sale securities will be measured at fair value and not at amortized cost.

Aset keuangan yang tidak memiliki harga pasar

Financial assets not quoted in an active market

Bank dan entitas anak mengklasifikasikan aset keuangan dengan mengevaluasi, antara lain, apakah nilai tersebut dikutip atau tidak di pasar aktif. Termasuk dalam evaluasi pada apakah aset keuangan yang dikutip di pasar aktif adalah penentuan apakah harga pasar dapat segera dan secara teratur tersedia, dan apakah mereka mewakili harga aktual dan teratur terjadi transaksi pasar secara arms-length.

The Bank and subsidiaries classifiy financial assets by evaluating, among others, whether the asset is quoted or not in an active market. Included in the evaluation on whether a financial asset is quoted in an active market is the determination on whether quoted prices are readily and regularly available, and whether those prices represent actual and regularly occurring market transactions on an arm’s length basis.

Kontinjensi

Contingencies

Ketika Bank dan entitas anak sedang terlibat dalam proses hukum, perkiraan biaya kemungkinan bagi penyelesaian klaim telah dikembangkan melalui konsultasi dengan bantuan konsultan hukum Bank dan entitas anak didasarkan pada analisis hasil yang potensial.

When the Bank and subsidiaries are currently involved in legal proceedings, the estimate of the probable cost for the resolution of claims has been developed in consultation with the aid of the legal counsel handling the Bank’s and subsidiaries’ defense in this matter and is based upon an analysis of potential results.

69





3.


Pertimbangan (lanjutan)

Judgments (continued)

Kontinjensi (lanjutan)

Contingencies (continued)

Manajemen Bank dan Entitas Anak tidak berkeyakinan bahwa hasil dari hal ini akan mempengaruhi hasil usaha. Besar kemungkinan, bagaimanapun, bahwa hasil operasi di masa depan dapat secara material terpengaruh oleh perubahan dalam estimasi atau efektivitas dari strategi yang terkait dengan hal tersebut.

Management and Subsidiaries does not believe that the outcome of this matter will affect the results of operations. It is probable, however, that future results of operations could be materially affected by changes in the estimates or in the effectiveness of the strategies relating to these proceedings.

Estimasi dan Asumsi

Estimates and Assumptions

Asumsi dan estimasi utama masa depan dan sumber utama estimasi ketidakpastian lain pada tanggal pelaporan yang memiliki risiko untuk dapat menyebabkan penyesuaian yang material terhadap nilai tercatat aset dan liabilitas untuk tahun/periode berikutnya diungkapkan di bawah ini. Bank dan entitas anak mendasarkan asumsi dan estimasi yang digunakan pada parameter yang tersedia pada saat laporan keuangan konsolidasian disusun.

The key estimates and assumptions concerning the future and other key sources of estimating uncertainty at the reporting date that have a significant risk of causing a material adjustment to the carrying amounts of assets and liabilities within the next financial year are disclosed below. The Bank and subsidiaries based their assumptions and estimates on parameters available when the consolidated financial statements were prepared.

Asumsi dan situasi mengenai perkembangan masa depan dapat berubah akibat perubahan pasar atau situasi yang timbul di luar kendali Bank dan entitas anak. Perubahan tersebut dicerminkan dalam asumsi yang digunakan pada saat terjadinya.

Existing circumstances and assumptions about future developments may change due to market changes or circumstances arising beyond the control of the Bank and subsidiaries. Such changes are reflected in the assumptions when they occur.

Cadangan kerugian penurunan nilai dari kredit dan pembiayaan/piutang syariah

Allowance for impairment losses on loans and sharia financing/receivables

Bank dan entitas anak menelaah portofolio pinjaman dan piutang setiap tahun untuk menilai penurunan nilai dengan memperbaharui provisi yang dibentuk selama periode yang diperlukan berdasarkan analisis berkelanjutan dan pemantauan terhadap rekening individual oleh petugas kredit.

The Bank and subsidiaries review its loan portfolio and receivables to assess impairment on an annual basis with updating provisions made during the intervals as necessary based on the continuing analysis and monitoring of individual accounts by credit officers.

Dalam menentukan apakah penurunan nilai harus dibentuk dalam laporan laba rugi komprehensif konsolidasian, Bank dan entitas anak membuat penilaian, apakah terdapat data yang dapat diobservasi yang menunjukkan bahwa terdapat penurunan yang dapat diukur dalam laporan perkiraan arus kas masa depan dari portofolio pinjaman sebelum penurunan tersebut dapat diidentifikasi secara individual dalam portofolio tersebut.

In determining whether an impairment loss should be recorded in the consolidated statements of comprehensive income, the Bank and subsidiaries make judgments as to whether there is any observable data indicating that there is a measurable decrease in the estimated future cash flows from a portfolio of loans before the decrease can be identified with an individual loan in that portfolio.

70





3.


Estimasi dan Asumsi (lanjutan)

Estimates and Assumptions (continued)

Cadangan kerugian penurunan nilai dari kredit dan pembiayaan/piutang syariah (lanjutan)

Allowance for impairment losses on loans and sharia financing/receivables (continued)

Bukti seperti ini dapat termasuk data yang dapat diobservasi yang menunjukkan bahwa telah terjadi perubahan yang merugikan pada status pembayaran kelompok debitur, atau kondisi ekonomi nasional atau lokal yang berkorelasi dengan wanprestasi atas aset dalam kelompok. Bank dan entitas anak menggunakan perkiraan dalam menentukan jumlah dan waktu dari arus kas masa depan ketika menentukan tingkat penyisihan yang diperlukan. Estimasi tersebut didasarkan pada asumsi mengenai sejumlah faktor dan hasil aktual yang dapat berbeda, yang mengakibatkan perubahan terhadap jumlah penyisihan di masa yang akan datang.

This evidence may include observable data indicating that there has been an adverse change in the payment status of borrowers in a group, or national or local economic conditions that correlate with defaults on assets in the group. The Bank and subsidiaries use estimates in the amount and timing of future cash flows when determining the level of allowance required. Such estimates are based on assumptions about a number of factors and actual results may differ, resulting to future changes in the allowance.

Penurunan nilai untuk surat berharga

Impairment of debt securities

Bank dan entitas anak menentukan bahwa surat berharga memiliki kriteria penurunan nilai yang sama dengan aset keuangan yang dicatat pada biaya perolehan diamortisasi.

The Bank and subsidiaries determine that securities are impaired based on the same criteria as financial assets carried at amortized cost.

Umur ekonomis dari aset tetap

Useful lives of premises and equipment

Bank dan entitas anak memperkirakan masa manfaat aset tetap berdasarkan periode dimana aset diharapkan akan tersedia untuk digunakan. Masa manfaat ekonomis aset tetap ditinjau secara berkala dan diperbarui jika memiliki ekspektasi yang berbeda dari perkiraan sebelumnya, karena kerusakan secara fisik dan teknis, atau keusangan secara komersial dan legal atau batasan lainnya atas penggunaan aset tersebut. Selain hal tersebut, estimasi masa manfaat dari aset tetap didasarkan pada penilaian secara kolektif dengan menggunakan praktik industri, teknik evaluasi internal dan pengalaman dengan aset serupa. Tetap dimungkinkan, bagaimanapun, bahwa hasil masa depan dapat secara material dipengaruhi oleh perubahan estimasi yang disebabkan oleh perubahan faktor-faktor tersebut di atas. Jumlah dan saat pencatatan biaya untuk setiap periode akan dipengaruhi oleh perubahan dari faktor dan keadaan saat pencatatan. Pengurangan taksiran masa manfaat dari aset tetap akan meningkatkan beban operasional yang diakui.

The Bank and subsidiaries estimate the useful lives of premises and equipment based on the period over which the assets are expected to be available for use. The estimated useful lives of premises and equipment are reviewed periodically and are updated if expectations differ from previous estimates due to physical wear and tear, technical or commercial obsolescence and legal or other limits on the use of the assets. In addition, estimation of the useful lives of premises and equipment is based on collective assessment of industry practice, internal technical evaluation and experience with similar assets. It is possible, however, that future results of operations could be materially affected by changes in estimates brought about by changes in factors mentioned above. The amounts and timing of recorded expenses for any period would be affected by changes in these factors and circumstances. A reduction in the estimated useful lives of premises and equipment would increase the recorded operating expenses.

71





3.




Penurunan nilai aset non keuangan

Impairment of non-financial assets

Bank dan entitas anak mengevaluasi penurunan nilai aset apabila terdapat kejadian atau perubahan keadaan yang mengindikasikan bahwa nilai tercatat aset tidak dapat dipulihkan kembali. Faktor-faktor penting yang dapat menyebabkan penelaahan penurunan nilai adalah sebagai berikut:

The Bank and subsidiaries assess impairment on assets whenever events or changes in circumstances indicate that the carrying amount of an asset may not be recoverable. The factors that which could trigger an impairment review include the following:

a) Kinerja yang rendah secara signifikan jika dibandingkan dengan ekspektasi dari hasil operasi historis maupun proyeksi hasil operasi di masa yang akan datang;

a)

significant underperformance relative to expected historical or projected future operating results;

b) perubahan yang signifikan dalam cara penggunaan aset atau strategi bisnis secara keseluruhan; dan

b)

significant changes in the manner of use of the acquired assets or the strategy for overall business; and

c) Industri atau tren ekonomi yang secara signifikan bernilai negatif.

c)

significant negative industry or economic trends.

Bank dan entitas anak mengakui kerugian penurunan nilai apabila nilai tercatat aset melebihi nilai yang dapat dipulihkan. Jumlah terpulihkan adalah nilai yang lebih tinggi antara nilai wajar dikurang biaya untuk menjual dengan nilai pakai aset (atau unit penghasil kas).

The Bank and subsidiaries recognize an impairment loss whenever the carrying amount of an asset exceeds its recoverable amount. The recoverable amount is the higher of an asset’s (or Cash Generating Unit’s) fair value less costs to sell and its value in use.

Jumlah terpulihkan diestimasi untuk aset individual atau, jika tidak memungkinkan, untuk unit penghasil kas yang mana aset tersebut merupakan bagian daripada unit tersebut.

Recoverable amounts are estimated for individual assets or, if it is not possible, for the Cash Generating Unit to which the asset belongs.

Pengakuan aset pajak tangguhan

Recognition of deferred tax assets

Aset pajak tangguhan diakui untuk seluruh saldo rugi fiskal yang belum digunakan sejauh terdapat kemungkinan bahwa saldo rugi tersebut dapat dikompensasikan terhadap penghasilan kena pajak di masa yang akan datang. Pertimbangan manajemen yang signifikan diperlukan untuk menentukan jumlah aset pajak tangguhan yang dapat diakui, sesuai dengan saat dan jumlah penghasilan kena pajak di masa mendatang seiring dengan strategi perencanaan pajak.

Deferred tax assets are recognized for all unused tax losses and credits to the extent that it is probable that taxable income will be available against which the losses can be utilized. Significant management judgment is required to determine the amount of deferred tax assets that can be recognized, based upon the likely timing and level of future taxable income together with future tax planning strategies.

72



4.



3.




Pengakuan aset pajak tangguhan (lanjutan)

Recognition of deferred tax assets (continued)

Bank dan entitas anak menelaah aset pajak tangguhan pada setiap tanggal laporan posisi keuangan konsolidasian dan mengurangi jumlah tercatat dalam hal tidak adanya lagi kemungkinan bahwa penghasilan kena pajak yang cukup akan tersedia untuk mengkompensasi sebagian atau seluruh aset pajak tangguhan.

The Bank and subsidiaries review their deferred tax assets at each consolidated statement of financial position date and reduce the carrying amount to the extent that it is no longer probable that sufficient taxable income will be available to allow all or part of the deferred tax assets to be utilized.

Nilai kini atas kewajiban pensiun

Present value of retirement obligation

Biaya atas program pensiun dan imbalan pasca kerja lainnya ditentukan dengan perhitungan aktuaris. Perhitungan aktuaris melibatkan penggunaan asumsi mengenai tingkat diskonto, tingkat pengembalian yang diharapkan dari aset, kenaikan gaji di masa depan, tingkat kematian dan tingkat kecacatan. Karena program tersebut memiliki sifat jangka panjang, maka perkiraan tersebut memiliki ketidakpastian yang signifikan.

The cost of defined retirement pension plan and other post employment benefits is determined using actuarial valuations. The actuarial valuation involves making assumptions about discount rates, expected rates of return on assets, future salary increases, mortality rates and disability rate. Due to the long-term nature of these plans, such estimates are subject to significant uncertainty.

KAS

4. 31 Desember/December 31, 2014

31 Desember/December 31, 2013

Jumlah nosional mata uang asing/ Notional amount in foreign currencies (angka penuh/ full amount)

Jumlah nosional mata uang asing/ Notional amount in foreign Ekuivalen currencies Rupiah/ (angka penuh/ Equivalent full amount) Rupiah

Rupiah

Mata uang asing Dolar Amerika Serikat Dolar Singapura Euro Eropa Dolar Australia Riyal Saudi Arabia Yen Jepang Poundsterling Inggris Yuan China Dolar Hong Kong

Total

CASH

Ekuivalen Rupiah/ Equivalent Rupiah 2.760.428

462.049 92.556 21.750 14.420 35.157 413.000 915 3.100 1.960

5.723 868 327 146 116 43 18 6 3

1.132.185 89.168 19.140 12.550 42.004 266.000 1.620 8.400 5.750

2.579.941

Rupiah

13.779 858 321 136 136 31 32 17 9

Foreign currencies United States Dollar Singapore Dollar European Euro Australian Dollar Saudi Arabian Riyal Japanese Yen Great Britain Poundsterling China Yuan Hong Kong Dollar

7.250

15.319

2.767.678

2.595.260

Total

The Rupiah balance includes cash in ATMs (Automatic Teller Machines) of Rp231,814 and Rp247,958, as of December 31, 2014 and 2013, respectively.

Saldo dalam mata uang Rupiah termasuk uang pada Anjungan Tunai Mandiri (ATM) sebesar Rp231.814 dan Rp247.958 masing-masing pada tanggal 31 Desember 2014 dan 2013.

73




GIRO PADA BANK INDONESIA

Rupiah Dolar Amerika Serikat

5.

CURRENT INDONESIA

ACCOUNTS



Jumlah nosional mata uang asing/ Notional amount in foreign currency (angka penuh/ full amount)

Jumlah nosional mata uang asing/ Notional amount in foreign Ekuivalen currency Rupiah/ (angka penuh/ Equivalent full amount) Rupiah

Ekuivalen Rupiah/ Equivalent Rupiah 5.121.962 55.980

4.520.000

Total

3.400.000

5.177.942

WITH

BANK

4.412.730 41.378

Rupiah United States Dollar

4.454.108

Total

Dalam giro pada Bank Indonesia termasuk giro yang didasarkan pada prinsip perbankan syariah sebesar Rp 208.290 dan Rp129.494, masingmasing pada tanggal 31 Desember 2014 dan 2013.

Current accounts with Bank Indonesia include current accounts based on sharia banking principles amounted to Rp 208,290 and Rp129,494, as of December 31, 2014 and 2013, respectively.

Rasio Giro Wajib Minimum (GWM) Bank (tidak diaudit) pada tanggal 31 Desember 2014 dan 2013 adalah sebagai berikut:

The minimum statutory reserves ratio (GWM) of the Bank (unaudited) are as follows:

2014 Rupiah Utama Sekunder Dolar Amerika Serikat Syariah - Rupiah

2013

8,17% 6,78% 10,50% 5,01%

8,04% 10,49% 8,41% 5,01%

Rupiah Primary Secondary United States Dollar Sharia- Rupiah

Rasio GWM pada tanggal-tanggal 31 Desember 2014 dan 2013 dihitung berdasarkan Peraturan Bank Indonesia (PBI) No. 15/15/2013 tanggal 24 Desember 2013 tentang “Giro Wajib Minimum Bank Umum dalam Rupiah dan Valuta Asing bagi Bank Umum Konvensional”.

The calculation of the GWM ratios as of December 31, 2014 and 2013 is based on Bank Indonesia’s regulation (PBI) No. 15/15/2013 dated December 24, 2013, regarding “Reserve Requirement in Rupiah and Foreign Currencies for Conventional Commercial Banks”.

Pada tanggal-tanggal 31 Desember 2014 dan 2013, sesuai dengan ketentuan Bank Indonesia tersebut di atas, Bank harus memenuhi persyaratan GWM Utama dalam Rupiah dan mata uang asing masing-masing sebesar 8% dan GWM Sekunder masing-masing adalah sebesar 4% dalam Rupiah. Sedangkan rasio GWM berdasarkan prinsip syariah pada tanggal-tanggal 31 Desember 2014 dan 2013 dihitung berdasarkan Peraturan Bank Indonesia (PBI) No. 15/16/PBI/2013 tanggal 24 Desember 2013 tentang “Giro Wajib Minimum dalam Rupiah dan Valuta Asing bagi Bank Umum Syariah dan Unit Usaha Syariah”.

As of December 31, 2014 and 2013, based on the above Bank Indonesia regulations, Bank is required to maintain primary GWM both in Rupiah and in foreign currencies of 8%. Bank is also required to maintain secondary GWM in Rupiah of 4% as of December 31, 2014 and 2013, respectively. Whereas the calculation of the GWM ratios based on sharia principle as of December 31, 2014 and 2013 is based on Bank Indonesia’s regulation (PBI) No. 15/16/PBI/2013 dated December 24, 2013, regarding “Reserve Requirement in Rupiah and Foreign Currencies for Sharia Banks and Sharia Business Units”.

Pada tanggal-tanggal 31 Desember 2014 dan 2013, sesuai dengan ketentuan Bank Indonesia tersebut di atas, berdasarkan prinsip syariah Bank harus memenuhi persyaratan GWM dalam Rupiah dan mata uang asing masing-masing sebesar 5% dan 1%.

As of December 31, 2014 and 2013, based on the above Bank Indonesia regulations, based on sharia principle, Bank is required to maintain GWM both in Rupiah and in foreign currencies of 5% and 1%, respectively.

74




GIRO PADA BANK INDONESIA (lanjutan)

5.

GIRO PADA BANK LAIN a.

6.

Berdasarkan mata uang

Mata uang asing Dolar Amerika Serikat Euro Eropa Dolar Singapura Yuan Cina Dolar Australia Dolar Hong Kong Poundsterling Inggris Yen Jepang

b.

By currency





Ekuivalen Rupiah/ Equivalent Rupiah

44.138 4.928.499 628.761 740.386 1.471.877 248.218 582.382 29.384 640.326

61.039 9.465 6.942 2.938 2.519 930 567 66

8.121.413 1.509.284 1.174.544 280.434 193.225 588.482 70.131 519.647

36.490

Rupiah

98.837 25.295 11.302 563 2.098 924 1.410 60

Foreign currencies United States Dollar European Euro Singapore Dollar Chinese Yuan Australian Dollar Hong Kong Dollar Great Britain Poundsterling Japanese Yen

84.466

140.489

Total Cadangan kerugian penurunan nilai

128.604

176.979

Neto

128.542

(62)

Berdasarkan hubungan

(91) 176.888

b. 31 Desember/ December 31, 2014

Pihak ketiga Rupiah

61.039 9.465 6.942 2.938 2.519 930 567 66

98.837 25.295 11.302 563 2.098 924 1.410 60

84.466

140.489


128.604

176.979

Neto

128.542

75

Net


36.490

(62)

Total Allowance for impairment losses

Based on relationship

44.138

Mata uang asing Dolar Amerika Serikat Euro Eropa Dolar Singapura Yuan Cina Dolar Australia Dolar Hong Kong Poundsterling Inggris Yen Jepang

BANK

CURRENT ACCOUNTS WITH OTHER BANKS a.

Rupiah

WITH

The Bank has complied with Bank Indonesia regulations concerning the minimum reserve requirements.

Bank telah memenuhi ketentuan Bank Indonesia tentang Giro Wajib Minimum. 6.

CURRENT ACCOUNTS INDONESIA (continued)

Third parties Rupiah Foreign currencies United States Dollar European Euro Singapore Dollar Chinese Yuan Australian Dollar Hong Kong Dollar Great Britain Poundsterling Japanese Yen

(91)


176.888

Net




GIRO PADA BANK LAIN (lanjutan) c.

6.

Berdasarkan bank

c. 31 Desember/ December 31, 2014

Rupiah Bank Pemerintah Daerah PT BPD Lampung PT BPD Jawa Tengah PT BPD Sumatera Utara PT BPD Jawa Timur PT BPD Kalimatan Selatan PT BPD DKI PT BPD Sulawesi Selatan PT BPD Bali PT BPD Kalimantan Timur PT BPD Riau PT BPD Sulawesi Utara PT BPD Sumsel dan Babel

Bank Umum PT Bank Central Asia Tbk PT Bank Rakyat Indonesia (Persero) Tbk PT Bank Negara Indonesia (Persero) Tbk PT Bank CIMB Niaga Tbk PT Bank OCBC NISP Tbk PT Bank Mandiri (Persero) Tbk PT Bank Sahabat Sampoerna PT Bank Andara PT Bank Danamon Indonesia Tbk PT Bank Himpunan Saudara 1906 Tbk PT Bank Tabungan Pensiunan Nasional Tbk

Mata uang asing PT Bank Negara Indonesia (Persero) Tbk PT Bank Central Asia Tbk Overseas-Chinese Banking Corporation, Singapura Standard Chartered Bank, Frankfurt Standard Chartered Bank, New York Standard Chartered Bank, Hong kong PT Bank Mandiri (Persero) Tbk Industrial and Commercial Bank Of China Commerzbank, Frankfurt Australia and New Zealand Bank, Melbourne Citibank, New York National Australian Bank Ltd Bank Of America

CURRENT ACCOUNTS WITH OTHER BANKS (continued) By bank


2.281 1.113 400 335 116 18 5 5 2 2 1 1

160 497 1.251 504 18 6 5 2 2 1 1

4.279

2.447

32.089

29.422

3.998

1.822

1.025 934 502 349 290 259 200

892 570 296 246 152 628

111

15

102

-

39.859

34.043

44.138

36.490

22.680 12.962

3.568 8.231

12.572

11.302

8.718

20.413

8.187

11.532

6.942 4.638

799 9.557

2.938 1.347

563 6.326

1.813 835 706 -

1.832 55.210 266 10.739

76

Rupiah Regional Banks PT BPD Lampung PT BPD Jawa Tengah PT BPD Sumatera Utara PT BPD Jawa Timur PT BPD Kalimatan Selatan PT BPD DKI PT BPD Sulawesi Selatan PT BPD Bali PT BPD Kalimantan Timur PT BPD Riau PT BPD Sulawesi Utara PT BPD Sumsel dan Babel

Commercial Banks PT Bank Central Asia Tbk PT Bank Rakyat Indonesia (Persero) Tbk PT Bank Negara Indonesia (Persero) Tbk PT Bank CIMB Niaga Tbk PT Bank OCBC NISP Tbk PT Bank Mandiri (Persero) Tbk PT Bank Sahabat Sampoerna PT Bank Andara PT Bank Danamon Indonesia Tbk PT Bank Himpunan Saudara 1906Tbk PT Bank Tabungan Pensiunan Nasional Tbk

Foreign currencies PT Bank Negara Indonesia (Persero) Tbk PT Bank Central Asia Tbk Overseas-Chinese Banking Corporation, Singapore Standard Chartered Bank, Frankfurt Standard Chartered Bank, New York Standard Chartered Bank, Hongkong PT Bank Mandiri (Persero) Tbk Industrial and Commercial Bank Of China Commerzbank, Frankfurt Australia and New Zealand Bank, Melbourne Citibank, New York National Australian Bank Ltd Bank Of America




GIRO PADA BANK LAIN (lanjutan)

c.

6.

Berdasarkan bank (lanjutan)


Mata uang asing (lanjutan) PT Bank Negara Indonesia (Persero) Tbk, Tokyo Indover Bank, Amsterdam

d.

By bank (continued)


66 62

60 91

84.466

140.489


128.604

176.979

Neto

128.542

(62)

Tingkat suku bunga rata-rata per tahun

Rupiah Mata uang asing

Foreign currencies (continued) PT Bank Negara Indonesia (Persero) Tbk, Tokyo Indover Bank, Amsterdam


(91) 176.888

d.

2014

e.

CURRENT ACCOUNTS WITH OTHER BANKS (continued)

Net

Average interest rates per annum

2013 1,11% 0,00%

Perubahan cadangan kerugian penurunan nilai

1,56% 0,00%

e.

Rupiah Foreign currencies

Movements in the impairment losses

allowance

for

Tahun yang berakhir pada tanggal 31 Desember/Year Ended December 31,

2014 Saldo awal Penyisihan (pembalikan) selama tahun berjalan Saldo akhir

2013 91

69

(29)

22

Beginning balance Provision (reversal) during the year

62

91

Ending balance

Management believes that the above allowance for impairment losses is adequate.

Manajemen berpendapat bahwa jumlah cadangan kerugian penurunan nilai di atas telah memadai. f.

Berdasarkan kolektibilitas

f.

By collectibility The collectibility of current accounts with other banks are as follows:

Kolektibilitas giro pada bank lain adalah sebagai berikut: 31 Desember/ December 31, 2014


Lancar Macet

128.542 62

176.888 91

Current Loss


128.604

176.979

Total

Neto

128.542

(62)

77

(91) 176.888

Allowance for impairment losses Net




PENEMPATAN PADA BANK INDONESIA DAN BANK LAIN a.

Berdasarkan hubungan dan mata uang

Mata uang asing Deposit Facility

a.




1.741.722 988.600 1.625.000 310.261 7.323 29.432

986.843 681.400 840.000 41.010 4.047 76.037

4.702.338

2.629.337

61.925

-

4.764.263

2.629.337

5.000.000

(3.154)

(352)

4.761.109

Berdasarkan sisa umur hingga jatuh tempo

Third parties Rupiah Deposit Facility Bank Indonesia Bank Indonesia Syariah Call Money Time Deposits Savings Others

Foreign currencies Deposit Facility


2.628.985

b.


c.

Based on relationship and currency


Cadangan kerugian penurunan nilai Neto

PLACEMENTS WITH BANK INDONESIA AND OTHER BANKS


Pihak ketiga Rupiah Deposit Facility Bank Indonesia Bank Indonesia Syariah Call Money Deposito berjangka Tabungan Lainnya

b.

7.

Net

By remaining period until maturity


≤ 1 bulan > 1 bulan ≤ 3 bulan > 3 bulan ≤ 6 bulan

4.464.263 300.000 -

2.568.165 42.120 19.052

≤ 1 month > 1 month ≤ 3 months > 3 months ≤ 6 months


4.764.263

2.629.337

Total

Neto

4.761.109

(3.154)

Berdasarkan jenis

2.628.985


Rupiah Deposit Facility Bank Indonesia Bank Indonesia Syariah Call money Deposito berjangka Tabungan Lainnya

(352)

Net

By type


1.741.722 988.600 1.625.000 310.261 7.323 29.432

986.843 681.400 840.000 41.010 4.047 76.037

4.702.338

2.629.337

78


Rupiah Deposit Facility Bank Indonesia Bank Indonesia Syariah Call money Time deposits Savings Others




PENEMPATAN PADA BANK INDONESIA DAN BANK LAIN (lanjutan) c.

7.

Berdasarkan jenis (lanjutan)



d.

PLACEMENTS WITH BANK INDONESIA AND OTHER BANKS (continued) By type (continued)


61.925

-


4.764.263

2.629.337

Neto

4.761.109

(3.154)

Berdasarkan jenis dan nama bank

Deposito berjangka PT Bank Danamon Indonesia Tbk PT Bank OCBC NISP Tbk PT Bank BNI Syariah PT BPD Jawa Tengah PT Bank CIMB Niaga Tbk PT Bank Andara PT Bank Mandiri (Persero) Tbk PT Bank Mega Tbk PT Bank Himpunan Saudara 1906 Tbk PT Bank Negara Indonesia (Persero) Tbk PT Bank Sahabat Sampoerna

Net

By type and counterparty bank


1.741.722 988.600

986.843 681.400

300.000 230.000 230.000 125.000 125.000 100.000 100.000 100.000 70.000 50.000 40.000 40.000 30.000 20.000 50.000 15.000

200.000 40.000 100.000 100.000 50.000 30.000 20.000 100.000 75.000 75.000 50.000 -

1.625.000

840.000

102.000 95.000 73.000 30.000 3.780 3.000 1.295 1.000

25.000 2.729 3.300 -

1.000

-

111 75

106 -

79


2.628.985

d.


Rupiah Deposit Facility Bank Indonesia Bank Indonesia Syariah Call Money PT Bank Bukopin Tbk PT BPD Kalimantan Timur PT Bank Pan Indonesia Tbk PT BPD Aceh PT BPD DKI Jakarta PT BPD Jawa Tengah PT BPD Nagari PT BPD Riau PT Bank OCBC NISP Tbk PT BPD Maluku PT BPD Jambi PT BPD Kalimantan Selatan PT BPD Lampung PT BPD Bengkulu PT BPD Sumatera Utara PT BPD Sumatera Selatan PT BPD Nusa Tenggara Timur PT BPD Sulawesi Utara PT BPD Sulawesi Tenggara PT BPD Sulawesi Tengah

(352)


Rupiah Deposit Facility Bank Indonesia Bank Indonesia Syariah Call Money PT Bank Bukopin Tbk PT BPD Kalimantan Timur PT Bank Pan Indonesia Tbk PT BPD Aceh PT BPD DKI Jakarta PT BPD Jawa Tengah PT BPD Nagari PT BPD Riau PT Bank OCBC NISP Tbk PT BPD Maluku PT BPD Jambi PT BPD Kalimantan Selatan PT BPD Lampung PT BPD Bengkulu PT BPD Sumatera Utara PT BPD Sumatera Selatan PT BPD Nusa Tenggara Timur PT BPD Sulawesi Utara PT BPD Sulawesi Tenggara PT BPD Sulawesi Tengah Time deposits PT Bank Danamon IndonesiaTbk PT Bank OCBC NISP Tbk PT Bank BNI Syariah PT BPD Jawa Tengah PT Bank CIMB Niaga Tbk PT Bank Andara PT Bank Mandiri (Persero) Tbk PT Bank Mega Tbk PT Bank Himpunan Saudara1906 Tbk PT Bank Negara Indonesia (Persero) Tbk PT Bank Sahabat Sampoerna




PENEMPATAN PADA BANK INDONESIA DAN BANK LAIN (lanjutan) d.

Berdasarkan (lanjutan)

jenis

dan

nama

7.

bank

d.


Rupiah (lanjutan) Deposito berjangka (lanjutan) PT BPD Sumatera Selatan PD BPR Kota Bandung PT BPRS Mentari PT Bank Muamalat Indonesia Tbk

PLACEMENTS WITH BANK INDONESIA AND OTHER BANKS (continued) By type and counterparty bank (continued)


-

8.000 1.000 400 475

310.261

41.010

4.343 2.000

3.218 -

567 229 161 21 2

250 408 150 21 -

7.323

4.047

29.432

76.037

4.702.338

2.629.337

61.925

-

4.764.263

2.629.337

Tabungan PT Bank Mandiri (Persero) Tbk PD PK Garut PT Bank Rakyat Indonesia Persero) Tbk PT Bank Pan Indonesia Tbk PT Bank Muamalat Indonesia Tbk PT BPR Karyajatnika Sadaya PT Bank Mega Tbk

Lainnya



(3.154)

Neto

4.761.109



2.628.985

e.

2014

f.

Others

Net

As of December 31, 2014 and 2013, placements with Bank Indonesia and other banks include placements based on sharia banking principles with carrying amounts of Rp1,288,600 and Rp706,400, respectively.



Savings PT Bank Mandiri (Persero) Tbk PD PK Garut PT Bank Rakyat Indonesia (Persero) Tbk PT Bank Pan Indonesia Tbk PT Bank Muamalat Indonesia Tbk PT BPR Karyajatnika Sadaya PT Bank Mega Tbk

(352)

Dalam penempatan pada Bank Indonesia dan bank lain termasuk penempatan yang didasarkan pada prinsip perbankan syariah dengan nilai tercatat sebesar Rp1.288.600 dan Rp706.400 masing-masing pada tanggal 31 Desember 2014 dan 2013. e.

Rupiah (continued) Time deposits (continued) PT BPD Sumatera Selatan PD BPR Kota Bandung PT BPRS Mentari PT Bank Muamalat Indonesia Tbk


2013 6,47% 0,23%


f.

7,43% 0,00%


Movements in the impairment losses

allowance

for


2014

2013

Saldo awal Penyisihan (pembalikan) selama tahun berjalan

352 2.802

Saldo akhir

3.154

80

2.111 (1.759) 352

Beginning balance Provision (reversal) during the year Ending balance




PENEMPATAN PADA BANK INDONESIA DAN BANK LAIN (lanjutan) f.

7.

PLACEMENTS WITH BANK INDONESIA AND OTHER BANKS (continued)

Perubahan cadangan kerugian penurunan nilai (lanjutan)

f.

for

Management believes that the above allowance for impairment losses is adequate.

Manajemen berpendapat bahwa jumlah cadangan kerugian penurunan nilai di atas telah memadai.

8.

Movements in the allowance impairment losses (continued)

g. Informasi mengenai klasifikasi aset keuangan yang mengalami penurunan nilai dan tidak mengalami penurunan nilai diungkapkan pada Catatan 46.

g.

Information with respect to classification of impaired and not impaired of financial assets are disclosed in Note 46.

h.

h.

The range of interest rates per annum for placements with Bank Indonesia and other banks are disclosed in Note 49.

Kisaran tingkat suku bunga per tahun untuk penempatan pada Bank Indonesia dan bank lain diungkapkan pada Catatan 49.

LIABILITAS DERIVATIF

8.

DERIVATIVES PAYABLE

a. Berdasarkan mata uang dan jenis

a.

Based on currency and type As of December 31, 2013, transaction of derivatives receivable and payable are follows:

Pada tanggal 31 Desember 2013, transaksi tagihan dan liabilitas derivatif adalah sebagai berikut:


Instrumen Spot - Beli Dolar Amerika Serikat


Tagihan derivatif ekuivalen Rupiah/ Derivatives Receivable Equivalent Rupiah

7.395

-

b. Berdasarkan hubungan

90


Liabilitas derivatif Pihak ketiga

Liabilitas derivatif ekuivalen Notional amount in foreign currencies (angka penuh/ full amount)

-

81

Instrument Spot - Buy United Stated Dollar

Based on relationship


90

Derivatives payable Third parties




SURAT BERHARGA a.

9.

Berdasarkan jenis dan mata uang

MARKETABLE SECURITIES a.


By type and currency


Dimiliki hingga jatuh tempo

Held-to-maturity

Pihak ketiga Rupiah

Third parties Rupiah

Obligasi Sertifikat Deposito Bank Indonesia Sertifikat Bank Indonesia Sukuk

2.377.902 2.250.000 1.784.157 857

3.733.635 2.500.000 3.351.494 8.428

6.412.916

9.593.557

Nilai wajar melalui laba rugi

Fair value through profit or loss

Pihak ketiga Rupiah

Third parties Rupiah

Reksadana Obligasi

Neto

b.

454.823 257.632

281.261 416.992

712.455

698.253

7.125.371

10.291.810

Berdasarkan penerbit


Bank Indonesia Perusahaan non-bank PT BNI Asset Management PT GAP Capital PT Perum Pegadaian (Persero) Tbk PT Mandiri Manajemen Investasi PT Danareksa (Persero) PT Bahana TCW Investment Management PT Indosat Tbk PT Permodalan Nasional Madani (Persero) PT Aneka Tambang (Persero) Tbk PT Jasa Marga (Persero) Tbk Lembaga Pembiayaan Ekspor Indonesia PT PLN (Persero)

Bank PT Bank OCBC NISP Tbk PT Bank Tabungan Negara (Persero) Tbk PT Bank Tabungan Pensiunan Nasional Tbk PT BPD Sumatera Barat PT Bank Pan Indonesia Tbk PT BPD Lampung PT Bank Danamon Indonesia Tbk PT Bank Permata Tbk PT Bank CIMB Niaga Tbk PT Bank Rakyat Indonesia Tbk

Bonds Deposit Certificates of Bank Indonesia Certificates of Bank Indonesia Sukuk

4.034.157 286.108 88.942 60.000 54.545 30.000 25.228 25.000 20.000 15.000 10.000 -

Net

By issuer


5.851.494

Bank Indonesia

Non-bank companies 289.095 PT BNI Asset Management 77.237 PT GAP Capital 60.000 PT Perum Pegadaian (Persero) Tbk 50.660 PT Mandiri Manajemen Investasi 15.000 PT Danareksa (Persero) - PT Bahana TCW Investment Management 25.000 PT Indosat Tbk PT Permodalan Nasional 20.000 Madani (Persero) 15.000 PT Aneka Tambang (Persero) Tbk 35.000 PT Jasa Marga (Persero) Tbk 50.000 Lembaga Pembiayaan Ekspor Indonesia 7.000 PT PLN (Persero)

614.823

643.992

59.982

79.990

47.138

-

49.988 40.000 29.543 30.000 35.072 30.000 25.000 25.000

35.170 40.000 45.583 30.000 20.117 30.000 50.000 -

82

Mutual funds Bonds

Banks PT Bank OCBC NISP Tbk PT Bank Tabungan Negara (Persero) Tbk PT Bank Tabungan Pensiunan Nasional Tbk PT BPD Sumatera Barat PT Bank Pan Indonesia Tbk PT BPD Lampung PT Bank Danamon Indonesia Tbk PT Bank Permata Tbk PT Bank CIMB Niaga Tbk PT Bank Rakyat Indonesia Tbk



9.


SURAT BERHARGA (lanjutan) b.

9.

Berdasarkan penerbit (lanjutan)

MARKETABLE SECURITIES (continued) b.


Bank (lanjutan) PT BPD Sulawesi Utara PT BPD Sumatera Utara PT BPD Riau PT Bank Internasional Indonesia Tbk PT BPD Sulawesi Selatan PT BPD DKI PT BPD NTT

By issuer (continued)


20.105 15.000 12.000

20.506 15.000 12.000

4.966 2.020 -

24.872 10.009 24.000 15.000

Banks (continued) PT BPD Sulawesi Utara PT BPD Sumatera Utara PT BPD Riau PT Bank Internasional Indonesia Tbk PT BPD Sulawesi Selatan PT BPD DKI PT BPD NTT

425.814

452.247

Pemerintah

2.050.577

3.344.077

Government

Total

7.125.371

10.291.810

Total

Peringkat obligasi berdasarkan pemeringkatan oleh PT Pemeringkat Indonesia (Pefindo) dan Fitch Rating tanggal-tanggal 31 Desember 2014 dan adalah sebagai berikut:

hasil Efek pada 2013

The bond ratings based on the result of rating by PT Pemeringkat Efek Indonesia (Pefindo) and Fitch Rating as of December 31, 2014 and 2013 are as follows:


PT Bank Danamon Indonesia Tbk PT Pegadaian (Persero) PT Bank Pan Indonesia Tbk PT BPD DKI PT Danareksa (Persero) PT BPD Sulawesi Utara PT BPD Lampung PT BPD Sumatera Utara PT BPD NTT PT BPD Riau Lembaga Pembiayaan Ekspor Indonesia PT BPD Sumatera Barat PT BPD Sulawesi Selatan PT Bank CIMB Niaga Tbk PT Aneka Tambang (Persero) Tbk PT Indosat Tbk PT Bank Tabungan Pensiunan Nasional Tbk PT Permodalan Nasional Madani (Persero) PT Bank OCBC NISP Tbk PT Bank Internasional Indonesia Tbk PT Bank Permata Tbk PT PLN (Persero) PT Jasa Marga (Persero) Tbk PT Bank Rakyat Indonesia (Persero) Tbk PT Bank Tabungan Negara (Persero) Tbk


AAA AA+ AA A AAA A A A AAA A AAA

AA+ AA+ AA A+ A AAA+ AA AAA A A AAA AAAA+

AA

AA-

A AAA AA+ AAA AA AAA AA

A AAA AAA AA+ AAA AA -

83

PT Bank Danamon Indonesia Tbk PT Pegadaian (Persero) PT Bank Pan Indonesia Tbk PT BPD DKI PT Danareksa (Persero) PT BPD Sulawesi Utara PT BPD Lampung PT BPD Sumatera Utara PT BPD NTT PT BPD Riau Lembaga Pembiayaan Ekspor Indonesia PT BPD Sumatera Barat PT BPD Sulawesi Selatan PT Bank CIMB Niaga Tbk PT Aneka Tambang (Persero) Tbk PT Indosat Tbk PT Bank Tabungan Pensiunan Nasional Tbk PT Permodalan Nasional Madani (Persero) PT Bank OCBC NISP Tbk PT Bank Internasional Indonesia Tbk PT Bank Permata Tbk PT PLN (Persero) PT Jasa Marga (Persero) Tbk PT Bank Rakyat Indonesia Tbk PT Bank Tabungan Negara (Persero) Tbk




SURAT BERHARGA (lanjutan) c.

9.

Berdasarkan jatuh tempo


d.

By maturity


Rupiah Kurang dari 1 tahun 1 - 5 tahun Lebih dari 5 - 10 tahun Lebih dari 10 - 15 tahun

5.769.710 1.100.739 4.854 250.068

8.845.305 1.169.113 45.000 232.392

Rupiah Less than 1 year 1 - 5 years More than 5 - 10 years More than 10 - 15 years

Total

7.125.371

10.291.810

Total

Berdasarkan pemerintah

pemerintah

dan

bukan

d. By government and non-government


Pemerintah Sertifikat Deposito Bank Indonesia Sertifikat Bank Indonesia Surat Utang Negara Sukuk Obligasi Ritel Indonesia Surat Perbendaharaan Negara Surat Berharga Syariah Negara

Bukan pemerintah Obligasi Reksadana

Total

e.

MARKETABLE SECURITIES (continued)

2.202.019 1.832.138 816.577 495.777 466.043 272.180 -

2.471.389 3.380.104 1.266.292 124.240 813.068 1.135.624 4.854

6.084.734

9.195.571

585.814 454.823

679.247 416.992

1.040.637

1.096.239

7.125.371

10.291.810


e.

2014 Rupiah


Government Deposit Certificates of Bank Indonesia Certificates of Bank Indonesia Government Bonds Sukuk Indonesia Ritel Bonds Government Treasury Bills Sharia Government Securities

Non-government Bonds Mutual funds

Total


2013 7,75%

6,82%

Rupiah

f.

Manajemen berpendapat bahwa cadangan kerugian penurunan nilai tidak diperlukan karena pada tanggal 31 Desember 2014 dan 2013, surat berharga tidak mengalami penurunan nilai.

f.

Management believes that the allowance for impairment losses is not necessary because as of December 31, 2014 and 2013, marketable securities are not impaired.

g.

Bank mengakui keuntungan yang belum direalisasi-neto dari kenaikan nilai surat berharga untuk nilai wajar melalui laba rugi sebesar Rp67.934 untuk tahun yang berakhir pada tanggal 31 Desember 2014, yang disajikan dalam akun “Keuntungan yang belum direalisasi dari perubahan nilai wajar surat berharga - neto” di laporan laba rugi komprehensif.

g.

The Bank unrealized gain - net from the increase in value of fair value securities amounting to Rp67,934 for the years ended December 31, 2014 which is presented in the statement of comprehensive income as “Unrealized gain on changes in fair value of securities - net”.

84




SURAT BERHARGA (lanjutan) h.

9.

MARKETABLE SECURITIES (continued) h.

Bank mengakui kerugian yang belum direalisasi-neto dari penurunan nilai surat berharga untuk nilai wajar melalui laba rugi sebesar Rp56.585 untuk tahun yang berakhir pada tanggal 31 Desember 2013, yang disajikan dalam akun “Kerugian yang belum direalisasi dari perubahan nilai wajar surat berharga - neto” di laporan laba rugi komprehensif.

The Bank unrealized loss - net from the decrease in value of fair value through profit or loss securities amounting to Rp56,585 for the years ended December 31, 2013 which is presented in the statement of comprehensive income as “Unrealized loss on changes in fair value of securities - net”.

10. EFEK-EFEK YANG DIBELI DENGAN JANJI DIJUAL KEMBALI

10. MARKETABLE SECURITIES PURCHASED UNDER AGREEMENTS TO RESELL

Efek-efek yang dibeli dengan janji dijual kembali pada tanggal 31 Desember 2014 adalah sebagai berikut:

Marketable securities purchased under agreements to resell as of December 31, 2014 are as follows:


Jenis Surat Berharga/ Type of Securities

Counterpart

Nilai Nominal/ Nominal Amount

Tanggal Dimulai/ Commencement Date

Tanggal Jual Kembali/ Resell Date

Harga Jual Kembali/ Resell Price

Pendapatan Bunga yang Belum Diamortisasi/ Unamortized Nilai Tercatat/ Interest Carrying Income Value

PT Bank Rakyat Indonesia (Persero) Tbk IDSD16011591S

200.000

24 Des / Dec 24, 2014

7 Jan / Jan 7, 2015

189.684

197

189.487

IDSD16011591S

200.000

24 Des / Dec 24, 2014

7 Jan / Jan 07, 2015

189.684

197

189.487

IDSD16011591S

200.000

24 Des / Dec 24, 2014

7 Jan / Jan 07, 2015

189.684

197

189.487

569.052

591

568.461

Total

600.000

11. WESEL EKSPOR DAN TAGIHAN LAINNYA a.

Berdasarkan hubungan

jenis,

mata

uang

11. BILLS AND OTHER RECEIVABLES dan

a.


Pihak ketiga Rupiah Surat Keterangan Berdokumen Dalam Negeri (SKBDN) Mata uang asing Wesel Ekspor Total

By type, currency and relationship


1.901

21.153

17.654

23.568

19.555

44.721

85

Third parties Rupiah Domestic Documentary Letters of Credit Foreign currencies LC Export Total




11. WESEL EKSPOR DAN TAGIHAN LAINNYA (lanjutan) a.

Berdasarkan jenis, hubungan (lanjutan)

mata

uang

11. BILLS AND OTHER RECEIVABLES (continued)

dan

a.

By type, currency (continued)






1.901 1.425.409

17.654

Total

b.

1.936.533

19.555


b.

23.568 44.721

Total

By collectibility All bills and other receivables as of December 31, 2014 and 2013, are classified as current.


c.

2014 Rupiah Dolar Amerika Serikat

on

Third parties Rupiah Foreign currencies United States Dollar

21.153

Seluruh wesel ekspor dan tagihan lainnya diklasifikasikan lancar pada tanggal-tanggal 31 Desember 2014 dan 2013. c.

relationship

Bills and other receivables based currencies are as follows (continued):

Perincian wesel ekspor dan tagihan lainnya berdasarkan mata uang adalah sebagai berikut (lanjutan):

Pihak ketiga Rupiah Mata uang asing Dolar Amerika Serikat

and


2013

11,90% 3,53%

10,07% 3,66%


Information with respect to maturities of bills and other receivables is disclosed in Note 48.

Informasi mengenai jatuh tempo wesel ekspor dan tagihan lainnya diungkapkan pada Catatan 48.

86




12. KREDIT YANG DIBERIKAN a.


jenis,

12. LOANS mata

uang

dan

a.

By type, currency and collectibility




Jumlah nosional mata uang asing/ Notional amount in foreign currency Ekuivalen / (angka penuh/ Equivalent full amount) Rupiah

Ekuivalen / Equivalent Rupiah

Pihak-pihak berelasi

Related parties

Rupiah Modal kerja Sindikasi Karyawan Konsumsi Investasi Program pemerintah

Dolar Amerika Serikat Modal kerja

569.605 244.616 24.995 17.748 13.892 -

664.344 210.978 265 32.003 17.864 1.081

870.856

926.535

179.790

2.227

246.001

873.083

2.994

United States Dollar Working capital

929.529

Pihak ketiga

Third parties

Rupiah Konsumsi Modal kerja Investasi Program pemerintah Sindikasi Karyawan

Dolar Amerika Serikat Modal kerja Investasi

Rupiah Working capital Syndicated Employees Consumer Investment Government programs

12.336.166 1.214.985

35.936.364 7.297.756 1.883.442 1.957.614 1.022.678 478.230

32.029.181 8.342.322 1.743.665 809.329 824.906 390.003

48.576.084

44.139.406

152.783 15.048

18.055.825 1.635.654

219.739 19.906

167.831

239.645

48.743.915

44.379.051


49.616.998

45.308.580

(1.588.837)

(1.019.520)

Neto

48.028.161

44.289.060

United States Dollar Working capital Investment

Total Allowance for impairment losses Net

Loans based on collectibility are as follows:

Rincian kredit yang diberikan berdasarkan kolektibilitas adalah sebagai berikut: 31 Desember/December 31, 2014

Pokok/ Principal

Rupiah Consumer Working capital Investment Government programs Syndicated Employees

Cadangan/ Allowance


Pokok/ Principal

Cadangan/ Allowance

Individual Kolektif Lancar Dalam perhatian khusus Kurang lancar Diragukan Macet

950.169

524.999

481.502

332.295

45.954.864 1.491.308 92.374 154.995 973.288

10.630 23.795 17.591 44.074 967.748

42.327.321 1.596.501 115.760 173.381 614.115

10.448 2.039 19.569 44.527 610.642

Individual Collective Current Special mention Substandard Doubtful Loss

Total

49.616.998

1.588.837

45.308.580

1.019.520

Total

87




12. KREDIT YANG DIBERIKAN (lanjutan) b.

12. LOANS (continued)

Berdasarkan sektor ekonomi


By economic sector


Perdagangan Jasa-jasa dunia usaha Konstruksi Industri Pertanian Listrik,gas, dan air Pengangkutan dan pergudangan Jasa-jasa sosial Pertambangan Lain-lain

3.800.279 2.088.240 2.579.707 1.509.229 868.838 283.745 221.626 181.889 49.755 38.033.690

4.717.611 2.655.031 1.933.505 1.292.551 1.013.849 301.569 247.898 237.025 100.328 32.809.213

Trading Business services Construction Industry Agriculture Electricity,gas, and water Transportation and warehousing Social services Mining Others


49.616.998

45.308.580

(1.588.837)

(1.019.520)


Neto

48.028.161

44.289.060

Net

The details of loans granted to “Others” are as follows:

Rincian kredit yang diberikan kepada sektor ekonomi “Lain-lain” adalah sebagai berikut: 31 Desember/ December 31, 2014


Guna Bhakti Purna Bhakti Graha Bhakti Lain-lain

28.385.743 1.203.980 3.022 8.440.945

25.542.459 922.131 5.179 6.339.444

Guna Bhakti Purna Bhakti Graha Bhakti Others

Total

38.033.690

32.809.213

Total

•

Kredit Guna Bhakti merupakan Pembiayaan yang diberikan oleh Bank untuk debitur berpenghasilan tetap yang gajinya telah disalurkan melalui Bank dan/atau tempat debitur bekerja telah memiliki perjanjian kerjasama dengan Bank dimana sumber pengembaliannya berasal dari gaji debitur yang digunakan untuk keperluan konsumtif.

•

Guna Bhakti loan is a loan facility granted to employees who have permanent income for consumer purposes, whose salary has been channeled through the Bank and/or where the debtor works have had a cooperation agreement with the Bank whereby returns are derived from sources that are used salary debtor for consumptive purposes.

•

Kredit Purna Bhakti merupakan pembiayaan yang diberikan oleh Bank untuk debitur dengan status pensiunan sendiri atau pensiunan janda/duda yang gaji pensiunnya telah disalurkan melalui Bank dimana sumber pengembaliannya berasal dari gaji pensiun debitur yang digunakan untuk keperluan konsumtif.

•

The Purna Bhakti loan is financing provided by the Bank to the debtor himself retired status or retired widow/widower pension salary has been channeled through the Bank where the source of repayment from the debtor's salary pensions used for consumptive purposes.

•

Kredit Graha Bhakti merupakan fasilitas kredit yang diberikan kepada para Pegawai Negeri Sipil berpenghasilan tetap untuk keperluan pembangunan atau renovasi rumah.

•

The Graha Bhakti loan is a loan facility granted to civil servants who have permanent income for the purpose of housing construction or renovation.

88




12. KREDIT YANG DIBERIKAN (lanjutan) b.

Berdasarkan sektor ekonomi (lanjutan) •

c.

12. LOANS (continued) b.

•

Pembayaran kredit tersebut di atas sebagian besar dilakukan melalui pemotongan gaji bulanan oleh Bank.

Berdasarkan periode sisa jatuh tempo

c.

31 Desember/December 31, 2014 Jumlah nosional mata uang asing/ Notional amount in foreign currency (angka penuh/ full amount) Rupiah Kurang dari atau sama dengan 1 tahun Lebih dari 1 - 5 tahun Lebih dari 5 - 10 tahun Lebih dari 10 tahun

Dolar Amerika Serikat Kurang dari atau sama dengan 1 tahun Lebih dari 1 - 5 tahun Lebih dari 5 - 10 tahun

d.

By economic sector (continued) Loan repayments are mostly collected through monthly salary deduction by the Bank.

By remaining period to maturity




Ekuivalen Rupiah/ Equivalent Rupiah Rupiah

1.022.224 8.776.728 26.220.785 13.427.203

3.801.985 13.518.718 17.815.382 9.929.856

49.446.940

45.065.941 United States Dollar

478.923 12.065.434 1.186.584

5.932 149.430 14.696

12.078.681 7.858.799

146.998 95.641 -

170.058

242.639


49.616.998

45.308.580

(1.588.837)

(1.019.520)

Neto

48.028.161

44.289.060

Berdasarkan jangka waktu perjanjian kredit

d.

31 Desember/December 31, 2014 Jumlah nosional mata uang asing/ Notional amount in foreign currencies (angka penuh/ full amount) Rupiah Kurang dari atau sama dengan 1 tahun Lebih dari 1 - 5 tahun Lebih dari 5 - 10 tahun Lebih dari 10 tahun

Dolar Amerika Serikat Kurang dari atau sama dengan 1 tahun Lebih dari 1 - 5 tahun

Less than or equal to 1 year More than 1 - 5 years More than 5 - 10 years More than 10 years

Less than or equal to 1 year More than 1 - 5 years More than 5 - 10 years


By term of credit agreements




Ekuivalen Rupiah/ Equivalent Rupiah Rupiah

3.855.573 13.566.463 20.775.577 11.249.327

927.427 9.625.446 17.383.584 17.129.484

49.446.940

45.065.941

Less than or equal to 1 year More than 1 - 5 years More than 5 - 10 years More than 10 years

United States Dollar 12.544.357 1.186.584

155.362 14.696

843.043 19.094.437

10.260 232.379

170.058

242.639


49.616.998

45.308.580

Neto

48.028.161

(1.588.837)

89

(1.019.520) 44.289.060

Less than or equal to 1 year More than 1 - 5 years





12. KREDIT YANG DIBERIKAN (lanjutan) e.


Kisaran suku bunga

e. 2014


f.

2013

2% - 27% 6% - 8%

Kredit non-performing berdasarkan sektor ekonomi

Rupiah Perdagangan Jasa dunia usaha Pertanian Industri Konstruksi Jasa-jasa sosial Pengangkutan dan pergudangan Pertambangan Listrik, gas dan air Lain-lain Total

3% - 27% 6% - 8%

f.


Kredit nonperforming/ Non performing loans

Range of loan interest rates


Non-performing loans by economic sector


Cadangan kerugian penurunan Kredit nonnilai/ performing/ Allowance Non for impairment performing losses loans

Cadangan kerugian penurunan nilai/ Allowance for impairment losses

859.579 257.668 167.873 158.260 186.475 26.751

702.130 183.601 150.402 144.590 132.236 21.584

567.881 197.495 127.737 123.169 83.445 16.953

414.233 136.284 110.746 105.526 78.007 15.093

146.502 6.660 230 252.267

12.869 6.630 229 188.362

7.334 5.520 137 152.782

6.816 5.398 26 118.276

Rupiah Trading Business services Agriculture Industry Construction Social services Transportation and warehousing Mining Electricity, gas and water Others

2.062.265

1.542.633

1.282.453

990.405

Total

Rasio kredit yang diberikan non-performing - kotor terhadap total kredit yang diberikan (Bank Bjb, PD BPR LPK Garut Kota dan PD BPR LPK Jalancagak) adalah 4,16% dan 2,83% masing-masing pada tanggal 31 Desember 2014 dan 2013.

Non-performing loans - gross to total loan ratios (Bank Bjb, PD BPR LPK Garut Kota and PD BPR LPK Jalancagak) are 4.16% and 2.83% as of December 31, 2014 and 2013, respectively.

Rasio kredit yang diberikan non-performing - bersih terhadap total kredit yang diberikan (Bank Bjb, PD BPR LPK Garut Kota dan PD BPR LPK Jalancagak) adalah 1,05% dan 0,64% masing-masing pada tanggal 31 Desember 2014 dan 2013.

Non-performing loans - net to total loan ratios (Bank Bjb, PD BPR LPK Garut Kota and PD BPR LPK Jalancagak) are 1.05% and 0.64% as of December 31, 2014 and 2013, respectively.

Rasio kredit non-performing - kotor terhadap total kredit (entitas induk) adalah 4,15% dan 2,83% masing-masing pada tanggal 31 Desember 2014 dan 2013.

Non-performing loans - gross to total loan ratios (parent only) are 4.15% and 2.83% as of December 31, 2014 and 2013, respectively.

Rasio kredit non-performing - bersih terhadap total kredit (entitas induk) adalah 1,04% dan 0,64% masing-masing pada tanggal 31 Desember 2014 dan 2013.

Non-performing loans - net to total loan ratios (parent only) are 1.04% and 0.64% as of December 31, 2014 and 2013, respectively.

90




12. KREDIT YANG DIBERIKAN (lanjutan) f.


Ikhtisar kredit non-performing berdasarkan sektor ekonomi (lanjutan)

f.

Non-performing loans by economic sector (continued) As of December 31, 2014 and 2013, the ratio of allowance for impairment losses on financial assets based on SFAS No. 55 (Revised 2011) to minimum allowance for impairment losses based on Bank Indonesia regulation is 76.75% and 69.66%, respectively.

Pada tanggal 31 Desember 2014 dan 2013, rasio jumlah cadangan kerugian penurunan nilai aset keuangan yang telah dibentuk berdasarkan PSAK No. 55 (Revisi 2011) terhadap jumlah minimum cadangan kerugian penurunan nilai aset keuangan sesuai ketentuan Bank Indonesia masing-masing adalah sebesar 76,75% dan 69,66%. g. Kredit yang direstrukturisasi

g. Restructured loans Restructured loans as of December 31, 2014 and 2013 is amounted to Rp175,966 and Rp173,455, respectively. Details of the restructured loans are as follows:

Kredit yang direstrukturisasi pada tanggaltanggal 31 Desember 2014 dan 2013 masingmasing adalah sebesar Rp175.966 dan Rp173.455. Rincian kredit yang direstrukturisasi adalah sebagai berikut: 31 Desember/ December 31, 2014

Perpanjangan jangka waktu dan penurunan bunga Perpanjangan jangka waktu kredit Tambahan fasilitas Perpanjangan jangka waktu dan skema lain Total


Extension of loan period and interest rate reduction

161.498

163.674

12.477 -

9.548 226

1.991

7

Extension of loan period Additional loan commitments Extension of loan period and other schemes

175.966

173.455

Total

Restructured loans by collectibility economic sector are as follows:

Rincian kredit yang direstrukturisasi berdasarkan kolektibilitas dan sektor ekonomi adalah sebagai berikut:

and

31 Desember/December 31, 2014 Dalam perhatian khusus/ Special mention

Lancar/ Current

Kurang lancar/ Substandard

Diragukan/ Doutbful

Konstruksi Industri Perdagangan Jasa-jasa dunia usaha Jasa-jasa sosial Pertanian Pengangkutan dan pergudangan Listrik, gas dan air Lain-lain

397 4.248 104 3.507 364

94.906 608 3.587 449 29

92 508 652 24

179

572

135 132 -

Total

9.192

99.846

Macet/ Loss

Total

-

58.812 435 6.096 -

94.998 60.325 9.101 6.649 3.507 417

126 -

-

4

261 132 576

Construction Industry Trading Business services Social services Farming Transportation and warehousing Electricity, gas and water Other

1.402

179

65.347

175.966

Total

91




12. KREDIT YANG DIBERIKAN (lanjutan)


g. Kredit yang direstrukturisasi (lanjutan)

g. Restructured loans (continued)


Lancar/ Current

Dalam perhatian khusus/ Special mention


Diragukan/ Doutbful

Macet/ Loss

Total

Konstruksi Industri Jasa-jasa dunia usaha Perdagangan Listrik, gas dan air Jasa-jasa sosial Pengangkutan dan pergudangan Lain-lain

4.814 4.262 -

94.917 576 160

210 -

9.014 -

59.332 -

94.917 59.332 9.014 5.600 4.262 160

162 3

-

-

-

5

162 8

Construction Industry Business services Trading Electricity, gas and water Social services Transportation and warehousing Other

Total

9.241

95.653

210

9.014

59.337

173.455

Total

h. Perubahan cadangan kerugian penurunan nilai

h. Movements in the impairment losses

allowance

for


2014

2013

Saldo awal Penyisihan selama tahun berjalan Penghapusbukuan selama tahun berjalan

1.019.520 612.345

Saldo akhir

1.588.837

(43.028)

605.667 544.051

Beginning balance Provision during the year

(130.198)

Write-offs during the year

1.019.520

Ending balance

Management believes that the allowance for impairment losses is adequate to cover possible losses arising from uncollectible loans.

Manajemen berpendapat bahwa jumlah cadangan kerugian penurunan nilai yang dibentuk cukup untuk menutup kerugian yang mungkin timbul akibat tidak tertagihnya kredit yang diberikan. i. Informasi pokok lainnya sehubungan dengan kredit yang diberikan

i.

Other significant information relating to loans

1) Kredit yang diberikan dijamin dengan deposito, agunan yang diikat dengan hak tanggungan atau surat kuasa untuk menjual dan jaminan lain yang umumnya diterima oleh perbankan.

1) Loans are secured by deposits, collateral bound by hypothecation or a power of attorney to sell and other collateral commonly accepted by banks.

2) Kredit konsumsi terdiri dari kredit pemilikan rumah, kredit kendaraan bermotor, dan kredit perorangan lainnya.

2) Consumer credit consists of housing, vehicles, and other personal loans.

92






i. Informasi pokok lainnya sehubungan dengan kredit yang diberikan (lanjutan)

i.

Other significant information relating to loans (continued) 3) Government Program Loans consist of Agricultural Business Loans, Primary and Member Cooperative Loans, and Small and Micro Business Loans. The outstanding balances of loans distributed through the channeling system as of December 31, 2014 and 2013, is amounting to Rp271,540 and Rp271,586, respectively.

3) Kredit Program Pemerintah terdiri atas Kredit Usaha Tani, Kredit Koperasi Primer dan Anggotanya, dan Kredit Pengusaha Kecil dan Mikro. Saldo kredit program yang disalurkan dengan sistem channeling pada tanggal 31 Desember 2014 dan 2013 masing-masing sebesar Rp271.540 dan Rp271.586.

Kredit karyawan adalah kredit yang diberikan kepada karyawan untuk membeli kendaraan, rumah, atau keperluan lainnya dengan tingkat bunga sebesar 6,5% dan jangka waktu dari 1 sampai 20 tahun. Pinjaman dan bunganya dilunasi melalui pemotongan gaji setiap bulan.

4) Loans to employees are loans for purchasing vehicles, houses or other items with an interest rate of 6.5% and maturity terms of 1 to 20 years. The loans and interest payments are collected through monthly payroll deduction.

5) Pada tanggal 31 Desember 2014 dan 2013, Bank memenuhi ketentuan Bank Indonesia tentang Batas Maksimum Pemberian Kredit (BMPK).

5) As of December 31, 2014 and 2013, the Bank complied with the Legal Lending Limit (LLL) requirements of Bank Indonesia.

6) Rasio kredit UMKM terhadap kredit yang diberikan adalah 7,91% dan 11,20% masing-masing untuk tanggal 31 Desember 2014 dan 2013.

6) The ratio of UMKM credit to total loans are 7.91% and 11.20% as of December 31. 2014 and 2013, respectively.

7) Keikutsertaan Bank dalam pinjaman sindikasi dengan bank lain adalah sebesar Rp1.267.294 dan Rp1.035.884 masing-masing pada tanggal 31 Desember 2014 dan 2013. Partisipasi Bank dalam pinjaman sindikasi tersebut berkisar antara 2,97%-35,71% dan 0,53%-33,33% masing-masing pada tanggal 31 Desember 2014 dan 2013.

7) The Bank’s participation in syndicated loans with other banks amounted to Rp1.267.294 and Rp1.035.884 as of December 31, 2014 and 2013, respectively. The Bank’s participation in syndicated loans ranged between 2.97%35.71% and 0.53%-33.33% as of December 31, 2014 and 2013, respectively.

8) Kredit hapus buku pada tanggal 31 Desember 2014 dan 2013 masingmasing berjumlah Rp198.894 dan Rp271.059.

8) Total loans written off as of December 31, 2014 and 2013 is amounting to Rp 198,894 and Rp271,059, respectively.

4)

9)

9) Current accounts blocked and pledged as loan collateral as of December 31, 2014 and 2013 is amounting to Rp 1,409,348 and Rp1,888,327, respectively (Note 20d).

Giro yang diblokir dan dijadikan jaminan atas pinjaman yang diberikan pada tanggal 31 Desember 2014 dan 2013 masing-masing sebesar Rp1.409.348 dan Rp1.888.327 (Catatan 20d).

93






i. Informasi pokok lainnya sehubungan dengan kredit yang diberikan (lanjutan)

i.

Other significant information relating to loans (continued)

10) Deposito yang diblokir dan dijadikan jaminan atas pinjaman yang diberikan pada tanggal 31 Desember 2014 dan 2013 masing-masing sebesar Rp61.999 dan Rp37.406 (Catatan 20e).

10) Time deposits blocked and pledged as loan collateral as of December 31, 2014 and 2013 is amounted to Rp61,999 and Rp37,406, respectively (Note 20e).

11) Untuk tahun yang berakhir pada tanggaltanggal 31 Desember 2014 dan 2013, Bank telah melakukan perjanjian dan perikatan dengan PT Asuransi Bangun Askrida, Asuransi Jiwa Bersama Bumiputera 1912, Perum Jaminan Kredit Indonesia (dahulu Perum Sarana Pengembangan Usaha), PT Asuransi Jasaraharja Putera, PT Sarana Lindung Upaya, PT Asuransi Kredit Indonesia, Jamkrida Jabar, sehubungan dengan pertanggungan asuransi jiwa debitur Kredit Guna Bhakti. Nilai pertanggungan per debitur sebesar Plafon Penjaminan/ Plafon Pokok Kredit ditambah bunga sebesar 1 (satu) bulan. Premi asuransi tersebut ditanggung oleh debitur.

11) For the years ended December 31, 2014 and 2013, the Bank carried out a binding contract with PT Asuransi Bangun Askrida, Asuransi Jiwa Bersama Bumiputera 1912, Perum Jaminan Kredit Indonesia (formerly Perum Sarana Pengembangan Usaha), PT Asuransi Jasaraharja Putera, PT Sarana Lindung Upaya, PT Asuransi Kredit Indonesia, Jamkrida Jabar, in relation to life insurance coverage of Kredit Guna Bhakti debtors. The insured amount per debtor is equal to the guaranteed principal amount/loan principal amount plus 1 (one) month’s interest. The insurance premium is assumed by the debtors.

12) Bank telah melakukan penjualan atas kredit Guna Bhakti kepada PT Bank CIMB Niaga Tbk (CIMB) sebagaimana tertuang dalam Perjanjian Kerjasama antara Bank dengan CIMB sesuai Akta Notaris DR. Hj. Yenni Yunithawati Rukmana. S.H., No. 42 tanggal 17 Desember 2009. Perjanjian Jual Beli Piutang No. 127/DIR-PKD/2009, No. 2730/SPA/BDG/XII/2009 tanggal 21 Desember 2009 dan Perjanjian Pengalihan Piutang No. 128/DIRPKD/2009, No. 2731/Cessie-1/Asset Buy/2009 tanggal 21 Desember 2009. Sehubungan dengan penjualan kredit tersebut, Bank diberikan waktu enam bulan sejak tanggal perjanjian cessie untuk melakukan penambahan “transferrable clause” pada perjanjian kredit dengan debitur yang memberikan hak kepada Bank untuk menjual kredit debitur. Sampai dengan 31 Desember 2014, jumlah debitur yang telah menandatangani addendum perjanjian kredit yang telah menambahkan “transferrable clause” adalah sebanyak 7.055 orang atau sebesar 100% dari total debitur yang dialihkan.

12) The Bank conducted sales of Guna Bhakti loans to PT Bank CIMB Niaga Tbk (CIMB) based on the agreement between the Bank and CIMB which was notarized under Notarial Deed No. 42 dated December 17, 2009 of DR. Hj. Yenni Yunithawati Rukmana. S.H., Sales Agreement No. 127/DIR-PKD/2009. No. 2730/SPA/BDG/XII/2009 dated December 21, 2009 and Cessie Agreement No.128/DIR-PKD/2009, No. 2731/Cessie-1/Asset Buy/2009 dated December 21, 2009. In connection with the sale of loans, the Bank is given six months period since the date of cessie agreement to add a transferrable clause on the debtor’s loan agreement, which given the Bank a right to sell the loan. As of December 31, 2014, the number of debtors who had signed the credit agreement addendum which added the transferrable clause totaled 7,055 persons or 100% of the total debtors transferred.

94




12. KREDIT YANG DIBERIKAN (lanjutan) i.


Informasi pokok lainnya sehubungan dengan kredit yang diberikan (lanjutan)

i. Other significant information relating to loans (continued)

Kredit tersebut merupakan kredit yang diberikan kepada Pegawai Negeri Sipil dengan pembayaran melalui pemotongan gaji setiap bulannya. Nilai pokok kredit yang dijual dan dialihkan tersebut adalah sebesar Rp499.704 yang terdiri dari 7.055 debitur dengan jangka waktu kredit berkisar antara 7 sampai dengan 8 tahun. Bank telah mengeluarkan kredit yang bersangkutan dari laporan posisi keuangan konsolidasian Bank (derecognize). Setelah penjualan kredit tersebut, Bank akan bertindak sebagai agen, atau pihak yang mengelola pembayaran dari debitur dan mengadministrasikan dokumen kredit debitur sebagaimana tertuang dalam Akta No. 43 tanggal 17 Desember 2009, notaris DR. Hj. Yenni Yunithawati Rukmana, S.H. Sebagai agen, Bank memiliki liabilitas bulanan untuk mentransfer pembayaran yang diterima dari debitur kepada CIMB dan Bank akan menerima imbalan berupa selisih bunga antara bunga yang diterima Bank dari debitur dan bunga yang dibayarkan Bank kepada CIMB.

These loans are provided to government employees which are payable through monthly salary deduction. The loan principal sold and transferred totaled Rp499,704 which consisted of 7,055 debtors with loan period ranging from 7 to 8 years. The Bank removed the loans from its consolidated statements of financial position (derecognized). After the sale of loans, the Bank acts as agent, or the party which manages the payment from debtors and administers the debtor’s loan documents based on deed No. 43 dated December 17, 2009 of DR. Hj. Yenni Yunithawati Rukmana, S.H. As an agent, the Bank has a monthly obligation to transfer the payment received from the debtors to CIMB and the Bank will receive a fee from the interest spread between the interest received by the Bank from the debtors and the interest transferred by the Bank to CIMB.

13) The Bank purchased loans from PT Bank Pembangunan Daerah Nusa Tenggara Timur (BPD NTT) based on the agreement between the Bank and BPD NTT which was notarized under Notarial Deed No. 15 dated November 6, 2010 of Sylvia Gunawan, S.H., M.Kn., Sales Agreement No. 79/BNTT/XI/2010, o. 72/DirKom/2010 dated November 25, 2010 and Cessie Agreement No.80/BNTT/XI/2010, No.73/Dir-Kom/2010 dated November 25, 2010. The total commitment of the loans purchased amounted to Rp500,000. As of December 31, 2014, the total realization of the loans purchased amounted to Rp101,305 bilion which consisted of 1,910 debtors and the total outstanding amount in the consolidated statement of financial position as of December 31, 2014 amounted to Rp61,936 bilion.

13) Bank telah melakukan pembelian Kredit PT Bank Pembangunan Daerah Nusa Tenggara Timur (BPD NTT) sebagaimana tertuang dalam Perjanjian Kerjasama antara Bank dan BPD NTT sesuai dengan Akta Notaris Sylvia Gunawan, S.H., M.Kn., No.15 tanggal 6 November 2010. Perjanjian Jual Beli Piutang No. 79/BNTT/XI/2010, No. 72/DirKom/2010 tanggal 25 Nopember 2010 dan Perjanjian Pengalihan Piutang No. 80/BNTT/XI/2010, No. 73/Dir-Kom/ 2010 tanggal 25 Nopember 2010. Jumlah komitmen pembelian piutang ini adalah sebesar Rp500.000. Pada tanggal 31 Desember 2014, jumlah realisasi pembelian piutang adalah sebesar Rp101.305 milyar yang terdiri dari 1.910 debitur dan jumlah yang tercatat pada laporan posisi keuangan konsolidasian pada tanggal 31 Desember 2014 adalah sebesar Rp61.936 milyar.

95







i. Other significant information relating to loans (continued)

Transaksi pembelian kredit tersebut merupakan transaksi without recourse. Semua hak, kepemilikan dan kepentingan atas kredit telah dialihkan kepada Bank dan Bank memperoleh seluruh keuntungan dan kerugian yang timbul dari kredit tersebut.

The loans purchase transaction is a nonrecourse transaction. All rights, ownership and interests of the loans are transferred to the Bank and the Bank obtains all benefits and risks on the loan.

Dalam hal terjadi tunggakan dari debitur, BPD NTT secara aktif berkewajiban untuk melakukan penagihan kepada debitur untuk kepentingan Bank sesuai prosedur yang berlaku.

When the debtors default, BPD NTT is obliged to conduct the collection procedures from the debtors for the Bank’s interest in accordance with the applicable procedures.

Setelah pembelian kredit tersebut, BPD NTT akan bertindak selaku pihak yang melakukan penagihan kepada debitur, memelihara dan mengadministrasikan tagihan secara tertib untuk kepentingan Bank dan melakukan penyetoran atas pembayaran yang diterima dari debitur baik berupa angsuran, bunga dan atau liabilitas lainnya yang menjadi hak Bank termasuk dalam hal terjadinya pembayaran dipercepat oleh debitur ke rekening penampung BPD NTT di Bank BJB, selambat-lambatnya dua hari kerja berikutnya sejak diterimanya pembayaran dari debitur.

After the purchase of loan, BPD NTT will act as a party who collect from debtors, maintain and administers the loan for the Bank’s interest and transfer the payment received from the debtors such as principal, interest and other liabilities payment, including advance payment from debtor to BPD NTT’s account in Bank BJB, at the latest of two working days after the payment is received from the debtor.

Kredit tersebut merupakan Kredit Multiguna yang disalurkan oleh BPD NTT kepada pegawai negeri sipil aktif di lingkungan Pemerintah Daerah Propinsi Nusa Tenggara Timur dan Kabupaten/Kota se-Propinsi Nusa Tenggara Timur, dengan kriteria antara lain: (a) maksimum plafon kredit sebesar Rp100 per debitur, (b) memiliki kolektibilitas 1 (satu)/lancar, (c) jangka waktu disesuaikan dengan jangka waktu kredit setiap debitur maksimal 10 (sepuluh) tahun sejak tanggal pengalihan.

These loans are Multiguna loans which are provided by BPD NTT to active government employees of province and municipalities/regencies in the province of Nusa Tenggara Timur with criteria of among others: (a) maximum credit limit of Rp100 per debtor, (b) collectibility 1 (one)/current, (c) period of loan is adjusted for each debtor to a maximum of 10 (ten) years since purchase date.

96







i.

Other significant information relating to loans (continued)

Setelah pengalihan kredit tersebut, BPD NTT akan bertindak sebagai agen pengelolaan, atau pihak yang mengelola pembayaran dari debitur dan mengadministrasikan dokumen kredit debitur sebagaimana tertuang dalam Akta Notaris Sylvia Gunawan, S.H., M.Kn., No. 16 tanggal 6 November 2010 tentang Perjanjian Pengelolaan Piutang antara Bank dan BPD NTT. Atas jasa pengelolaan piutang tersebut, BPD NTT mendapat imbalan sebesar 23% dari setiap liabilitas bunga debitur yang telah disetor oleh BPD NTT dan diterima oleh Bank.

After the purchase of loans, BPD NTT acts as agent, or the party which manages the payment from debtors and administers the debtor’s loan documents based on deed No. 16 dated November 6, 2010 of Sylvia Gunawan, S.H., M.Kn regarding receivable management between Bank and BPD NTT. For the services rendered, BPD NTT will receive a fee at 23% of every debtor interest obligation paid by BPD NTT and received by the Bank.

14) Bank telah menandatangani Perjanjian Kerjasama Pembiayaan Kredit Multiguna dengan PT Bank Pembangunan Daerah Bengkulu (BPD Bengkulu) dengan bentuk Penerusan (Channeling) sebagaimana tertuang dalam Akta Notaris Mufti Nokhman, S.H. No. 15 tanggal 15 November 2010 dan Surat Penawaran (Offering Letter) Kerjasama Pembiayaan Kredit Multiguna No. 485/ KK-AK/2010 tanggal 11 November 2010 dari Bank yang telah disetujui oleh BPD Bengkulu. Dalam kerjasama ini, Bank memberikan kuasa kepada BPD Bengkulu untuk menyalurkan fasilitas kredit, menandatangani perjanjian kredit dan pengikatan jaminan masing-masing debitur, melaksanakan hak Bank sehubungan dengan jaminan dan melakukan penagihan pembayaran fasilitas kredit oleh debitur.

14) The Bank entered into an agreement with PT Bank Pembangunan Daerah Bengkulu (BPD Bengkulu) to provide Kredit Multiguna loans in the form of channeling as notarized in the Notarial Deed No. 15 dated November 15, 2010 of Mufti Nokhman, S.H., and Offering Letter of Kredit Multiguna loans No.485/KKAK/2010 dated November 11, 2010 from the Bank which was agreed by BPD Bengkulu. Under the agreement, the Bank gives authority to BPD Bengkulu to provide credit facilities, to sign the credit agreement and collateral binding agreement of each debtors, to execute the Bank’s right relating to guarantees and to receive repayment of the credit facility by the debtors.

Maksimum fasilitas dalam rangka kerjasama ini adalah sebesar Rp500.000 dengan jangka waktu kerjasama dan penarikan dana maksimal 12 bulan sejak perjanjian ditandatangani. Sampai dengan tanggal 31 Desember 2014, jumlah realisasi penyaluran kredit adalah sebesar Rp133.946 yang terdiri dari 2.367 debitur.

The maximum amount of the facility amounted to Rp500,000 with the period of the agreement and fund withdrawal for 12 months since the date the agreement was signed. Up to December 31, 2014, the total realization of the loan channeling amounted to Rp133,946 which consisted of 2,367 debtors.

97







i.

Other significant information relating to loans (continued) The agreement stated several conditions, among others: (a) BPD Bengkulu, as the Bank’s behalf has an obligation to evaluate the potential debtors in accordance with the conditions set by the Bank; (b) the facility may be provided only for civil servants in the Province and Cities/Municipalities of Bengkulu area where the credit facilities were agreed and payment of salaries through BPD Bengkulu; (c) principal and credit term are in accordance with those applied in BPD Bengkulu; (d) interest rate at 16.5% p.a. monthly annuity; (e) provision and administration fees at 1% and 0.25%, respectively; (f) each debtor must be covered by life and work termination insurance. The agreement also stated that the Bank appointed BPD Bengkulu as a credit facility agent which includes the custody, administration and monitoring of the documents related to the credits. For services as an agent, BPD Bengkulu will receive fees amounting to 15% of the interest obligation paid by BPD Bengkulu and received by the Bank, and 50% of the provision and administration fees.

Perjanjian ini mencantumkan beberapa persyaratan, antara lain: (a) BPD Bengkulu, selaku kuasa Bank, berliabilitas melakukan evaluasi terhadap calon debitur sesuai persyaratan yang ditentukan Bank; (b) pinjaman diberikan hanya kepada pegawai negeri sipil Pemerintah Daerah Propinsi dan Kota/Kabupaten di wilayah Propinsi Bengkulu yang fasilitas kreditnya disetujui dan pembayaran gajinya melalui BPD Bengkulu; (c) plafon dan jangka waktu kredit sesuai dengan ketentuan yang berlaku di BPD Bengkulu; (d) tingkat bunga sebesar 16,5% p.a. anuitas bulanan; (e) biaya provisi dan administrasi masing-masing sebesar 1% dan 0,25%; (f) setiap debitur wajib diikutsertakan dalam program asuransi jiwa dan PHK. Perjanjian kerjasama ini juga menjelaskan bahwa Bank mengangkat BPD Bengkulu sebagai agen pengelola fasilitas termasuk penyimpanan, pengadministrasian dan monitoring terhadap dokumen terkait kredit yang diberikan. Atas pemberian jasa agen pengelola ini, BPD Bengkulu berhak atas 15% dari setiap liabilitas bunga yang disetor BPD Bengkulu dan diterima Bank serta 50% dari pendapatan provisi dan biaya administrasi. 13. PEMBIAYAAN/PIUTANG SYARIAH

13. SHARIA FINANCING/RECEIVABLES

Pembiayaan dengan prinsip syariah seluruhnya diberikan dalam mata uang rupiah.

All sharia financing were granted in rupiah currency.

a.

a.

Berdasarkan jenis dan kolektibilitas

31 Desember 2014

Pihak ketiga Konsumsi Modal kerja Investasi Sindikasi Karyawan

Lancar/ Current

Dalam perhatian khusus/ Kurang Special lancar/ mention Substandard

By type and collectability

Diragukan/ Doubtful

Macet/ Loss

Total/ Total

2.075.973 1.239.236 572.566 69.524 39.607

36.579 42.387 67.174 -

7.216 12.014 96.938 -

2.977 11.249 3.570 -

5.367 90.828 26.911 -

2.128.112 1.395.714 767.159 69.524 39.607


3.996.906

146.140

116.168

17.796

123.106

4.400.116

(25.228)

(3.480)

(58.232)

Neto

3.985.465

90.940

14.316

64.874

(11.441)

(766) 145.374

98

(99.147) 4.300.969

December 31, 2014

Third parties Consumer Working capital Investment Syndicated Employees Total Allowance for impairment losses Net




13. PEMBIAYAAN SYARIAH a.

Berdasarkan (lanjutan)

13. SHARIA FINANCING

jenis

31 Desember 2013

dan

Lancar/ Current

Pihak-pihak berelasi Konsumsi

a.

Dalam perhatian khusus/ Kurang Special lancar/ mention Substandard

Diragukan/ Doubtful

Macet/ Loss

Total/ Total

December 31, 2013

-

-

-

-

2.248

Related parties Consumer

1.432.174 1.338.940 551.782 79.066 33.016

46.067 13.228 30.226 -

5.844 1.393 12.792 -

1.707 1.268 1.103 -

35.301 3.196 4.409 -

1.521.093 1.358.025 600.312 79.066 33.016

Third parties Working capital Consumer Investment Syndicated Employees


3.437.226

89.521

20.029

4.078

42.906

3.593.760

(1.019)

(23.492)

Neto

3.403.479

3.059

19.414

(33.747)

(2.981)

(855)

86.540

19.174

Berdasarkan jenis akad

(62.094) 3.531.666


b. By type of agreement 2014

c.

By type and collectability (continued)

2.248

Pihak ketiga Modal kerja Konsumsi Investasi Sindikasi Karyawan

b.

kolektibilitas

2013

Murabahah Musyarakah Mudharabah Qardh Aset yang diperoleh untuk Ijarah - neto Istishna

2.958.628 797.702 495.085 95.664

2.144.892 842.324 436.526 157.914

Murabahah Musyarakah Mudharabah Qardh

48.290 4.747

6.486 5.618

Asset acquired for Ijarah - net Istishna


4.400.116

3.593.760

Total

Neto

4.300.969

(99.147)

Lancar/ Current


3.531.666

Berdasarkan sektor ekonomi

31 Desember 2014

(62.094)

Net

c. By economic sector Dalam perhatian khusus/ Special mention


Diragukan/ Doubtful

Macet/ Loss

Total/ Total

Jasa dunia usaha Perdagangan Konstruksi Pengangkutan dan pergudangan Jasa-jasa sosial Industri Pertambangan

773.558 271.282 291.935

50.375 21.627 881

1.795 13.102 4.206

2.586 4.262 4.647

3.952 20.933 25.608

832.266 331.206 327.277

159.365 246.741 67.048 20.317

17.474 5.038 5.910 819

85.116 2.570 2.574 -

58 1.478 2.829 -

27.958 1.904 34.225 3.836

289.971 257.731 112.586 24.972

Listrik, gas dan air Pertanian Lain-lain

54.885 20.600 2.091.175

11.410 32.606

220 1.099 5.486

357 1.579

990 3.700

55.105 34.456 2.134.546


3.996.906

146.140

116.168

17.796

123.106

4.400.116

(25.228)

(3.480)

(58.232)

Neto

3.985.465

90.940

14.316

64.874

(11.441)

(766) 145.374

99

(99.147) 4.300.969

December 31, 2014 Business services Trading Constructions Transportation and warehousing Social services Industry Mining Electricity, gas and water Agriculture Others Total Allowance for impairment losses Net




13. PEMBIAYAAN SYARIAH (lanjutan) c.

Berdasarkan sektor ekonomi (lanjutan)

31 Desember 2013

d.

13. SHARIA FINANCING (continued)

Lancar/ Current

c. By economic sector (continued)

Dalam perhatian khusus/ Special mention


Macet/ Loss

Total/ Total

December 31, 2013

Jasa dunia usaha Perdagangan Konstruksi Pengangkutan dan pergudangan Jasa-jasa sosial Industri Pertambangan

1.025.819 195.860 203.473

20.219 19.033 701

2.052 4.613 72

580 1.050 1.049

8.148 7.155 20.252

1.056.818 227.711 225.547

137.736 134.334 151.935 27.411

962 31.817 2.987

9.547 286 2.066 -

131 -

18 353 3.395 -

147.301 136.066 189.213 30.398

Listrik, gas dan air Pertanian Lain-lain

59.995 26.502 1.474.161

293 211 13.298

1.393

1.268

389 3.196

60.288 27.102 1.493.316


3.437.226

89.521

20.029

3.593.760

Neto

3.403.479

(33.747)

(2.981)

(855)

86.540

19.174

Berdasarkan periode sisa jatuh tempo

Rupiah Kurang dari atau sama dengan 1 tahun Lebih dari 1 - 5 tahun Lebih dari 5 - 10 tahun Lebih dari 10 tahun

4.078

42.906

(1.019)

(23.492)

3.059

19.414


3.531.666

Net


377.898 1.117.563 1.721.408 1.183.247

406.239 1.380.414 1.286.236 520.871


4.400.116

3.593.760

Neto

4.300.969

(99.147)

Kisaran setara marjin dan bagi hasil per tahun adalah sebagai berikut:

(62.094) 3.531.666

Rupiah Less than or or equal to 1 year More than 1 - 5 years More than 5 - 10 years More than 10 years Total Allowance for impairment losses Net

e. Range of equivalent margin and profit sharing per annum are as follows:

2014 Rupiah

(62.094)

Business services Trading Constructions Transportation and warehousing Social services Industry Mining Electricity, gas and water Agriculture Others

d. By remaining period to maturity


e.

Diragukan/ Doubtful

2013

6,00% -30,00%

100

6,50% - 10,00%

Rupiah




13. PEMBIAYAAN SYARIAH (lanjutan) f.

13. SHARIA FINANCING (continued)

Pembiayaan syariah non-performing berdasarkan sektor ekonomi

f. Non-performing economic sector


Pembiayaan non-performing/ Non performing loans


sharia

financing

by


Pembiayaan non-performing/ Non performing loans


Pengangkutan dan pergudangan Industri Perdagangan Konstruksi Jasa dunia usaha Jasa-jasa sosial Pertambangan Pertanian Listrik, gas dan air Lain-lain

113.132 39.628 38.297 34.461 8.333 5.952 3.836 2.447 220 10.764

42.687 10.024 10.662 10.261 4.530 2.296 1.944 292 12 4.232

9.565 5.461 12.818 21.373 10.780 771 389 5.856

3.621 2.067 4.852 8.090 4.080 292 147 2.217

Transportation and warehousing Industry Trading Constructions Business services Social services Mining Agriculture Electricity, gas and water Others

Total

257.070

86.940

67.013

25.366

Total

Pada tanggal 31 Desember 2014 dan 2013, rasio pembiayaan syariah non-performing - kotor terhadap jumlah pembiayaan syariah masingmasing sebesar 5,84% dan 1,86%.

As of December 31, 2014 and 2013, nonperforming sharia financing ratios - gross to total sharia financing are 5.84% and 1.86%, respectively.

Pada tanggal 31 Desember 2014 dan 2013, rasio pembiayaan syariah non-performing - neto terhadap jumlah pembiayaan syariah masingmasing sebesar 3,87% dan 1,16%.

As of December 31, 2014 and 2013, nonperforming sharia financing ratios - net to total sharia financing are 3.87% and 1.16%, respectively.

g. Perubahan cadangan kerugian penurunan nilai

g. Movements in the impairment losses

allowance

for


2014 Saldo awal Penyisihan selama tahun berjalan Penghapusbukuan selama tahun berjalan Penerimaan kembali pembiayaan yang telah dihapus buku Saldo akhir

2013

62.094 50.896

77.844 70.448

(15.876)

(87.250)

Beginning balance Provision during the year Write-offs during the year

2.033

1.052

Recovery of loans written-off

99.147

62.094

Ending balance

Management believes that the allowance for impairment losses is adequate to cover possible losses arising from uncollectible sharia financing.

Manajemen berpendapat bahwa jumlah cadangan kerugian penurunan nilai yang dibentuk cukup untuk menutup kerugian yang mungkin timbul akibat tidak tertagihnya pembiayaan syariah yang diberikan.

101




14. TAGIHAN DAN LIABILITAS AKSEPTASI

14. ACCEPTANCES RECEIVABLE AND PAYABLE


Rupiah Debitur non-bank

8.191

18.148

Rupiah Non-bank debtors

Mata uang asing Debitur non-bank

10.244

15.087

Foreign currencies Non-bank debtors

Total

18.435

33.235

Total

Informasi mengenai jatuh tempo tagihan dan liabilitas akseptasi diungkapkan pada Catatan 48.

Information with respect to maturities acceptances receivable and payable disclosed in Note 48.

Bank melakukan penilaian tagihan akseptasi secara individual dengan menggunakan bukti objektif atas penurunan nilai.

Bank assessed acceptances receivable individually for impairment using objective evidence of impairment.

Manajemen berpendapat bahwa jumlah cadangan kerugian penurunan nilai tidak diperlukan pada tanggal-tanggal 31 Desember 2014 dan 2013, karena Manajemen berkeyakinan bahwa tagihan akseptasi dapat ditagih.

Management believes that no allowance for impairment losses is necessary as of December 31, 2014 and 2013, because management believes that acceptances receivable are fully collectible.

Seluruh tagihan akseptasi yang dimiliki tanggal 31 Desember 2014 dan 2013 diklasifikasikan sebagai lancar.

All of acceptances receivable as of December 31, 2014 and 2013, are classified as current.

15. PENYERTAAN SAHAM a.


15. INVESTMENTS IN SHARES a. Investments in shares represent shares participation in Bank Perkreditan Rakyat (BPR) and PT Asuransi Bangun Askrida.

Penyertaan saham merupakan penyertaan pada Bank Perkreditan Rakyat (BPR) dan PT Asuransi Bangun Askrida. 31 Desember/December 31, 2014


Persentase kepemilikan/ Percentage of ownership


Total Metode biaya BPR Kabupaten Cianjur Kabupaten Serang Kabupaten Bogor Kabupaten Indramayu Kabupaten Tangerang Kabupaten Bekasi Kabupaten Tasikmalaya Kabupaten Majalengka Kabupaten Lebak Kabupaten Ciamis Kabupaten Pandeglang PT Asuransi Bangun Askrida

of is

Total

2.816 2.400 1.590 1.260 1.050 990 600 423 405 300 150

13% 7% 9% 11% 2% 7% 7% 8% 9% 15% 8%

2.816 2.400 1.590 1.260 1.050 990 600 423 405 300 150

13% 7% 9% 11% 2% 7% 7% 8% 10% 16% 8%

20.000

10%

20.000

10%


31.984

31.984

(4.236)

(7.569)

Neto

27.748

24.415

102

Cost method BPR Cianjur Regency Serang Regency Bogor Regency Indramayu Regency Tangerang Regency Bekasi Regency Tasikmalaya Regency Majalengka Regency Lebak Regency Ciamis Regency Pandeglang Regency PT Asuransi Bangun Askrida Total Allowance for impairment losses Net




15. PENYERTAAN SAHAM (lanjutan) b.

15. INVESTMENTS IN SHARES (continued)



c.

Lancar Kurang lancar Diragukan Macet

27.748 3.521 165 550

24.415 4.038 330 3.201

Current Substandard Doubtful Loss


31.984

31.984

(4.236)

(7.569)


Neto

27.748

24.415


c.


`

Saldo awal Penyisihan (pembalikan) selama tahun berjalan Saldo akhir

Net

Movements in the allowance for impairment losses


7.569

4.264

Beginning balance

(3.333)

3.305

Provision (reversal) during the year

4.236

7.569

Ending balance

Management believes that the allowance for impairment losses mentioned above is sufficient to cover impairment losses on investments in shares.

Manajemen berpendapat bahwa jumlah cadangan kerugian penurunan nilai di atas adalah cukup untuk menutup kerugian yang mungkin timbul atas penyertaan saham. d.

By collectibility


d.

Penerimaan dividen dari penyertaan saham pada PT Asuransi Bangun Askrida dan BPR untuk tahun yang berakhir pada tanggaltanggal 31 Desember 2014 dan 2013 masingmasing adalah sebesar Rp7.928 dan Rp6.116.

16. ASET TETAP

Dividend income received from investments in shares in PT Asuransi Bangun Askrida and BPR for the years ended December 31, 2014 and 2013, is amounting to Rp7,928 and Rp6,116, respectively.

16. FIXED ASSETS Following is the direct ownership of fixed assets by the Bank:

Berikut ini adalah aset tetap kepemilikan langsung yang dimiliki oleh Bank: 2014 31 Desember 2013/ December 31, 2013 Biaya perolehan Tanah Bangunan Perlengkapan Kendaraan

Penambahan/ Additions

Pengurangan/ Disposals

Reklasifikasi/ Reclassifications

31 Desember 2014/ December 31, 2014

149.714 482.758 636.392 32.074

4.161 9.289 42.091 1.658

315

16.838 10.753 12.252 -

1.300.938 53.757

57.199 386.972

315 -

39.843 (39.843)

1.354.695

444.171

315

-

1.798.551

Akumulasi penyusutan Bangunan Perlengkapan Kendaraan

171.417 463.905 20.304

24.063 71.131 3.109

222

-

195.480 535.036 23.191

655.626

98.303

222

-

Nilai buku neto

699.069


170.713 502.800 690.735 33.417 1.397.665 400.886


Accumulated depreciation Buildings Office equipment Vehicles

753.707 1.044.844

103

Cost Land Buildings Office equipment Vehicles

Net book value




16. ASET TETAP (lanjutan)

16. FIXED ASSETS (continued) 2013

31 Desember 2012/ December 31, 2012 Biaya perolehan Tanah Bangunan Perlengkapan Kendaraan


Akumulasi penyusutan Bangunan Perlengkapan Kendaraan

Nilai buku neto

Penambahan/ Additions

Pengurangan/ Disposals

Reklasifikasi/ Reclassifications

31 Desember 2013/ December 31, 2013

142.080 473.515 537.268 34.591

7.634 8.697 18.868 1.289

628 3.806

546 80.884 -

149.714 482.758 636.392 32.074

1.187.454 118.684

36.488 16.503

4.434 -

81.430 (81.430)

1.306.138

52.991

4.434

-

1.354.695

148.317 403.339 19.609

23.100 60.670 719

104 24

-

171.417 463.905 20.304

571.265

84.489

128

-

655.626

1.300.938 53.757

734.873

699.069

Cost Land Buildings Office equipment Vehicles


Accumulated depreciation Buildings Office equipment Vehicles

Net book value

Jumlah penyusutan yang dibebankan pada beban operasional lain adalah sebesar Rp98.303 dan Rp84.489 masing-masing pada tahun 2014 dan 2013.

Total depreciation expense charged to other operating expenses amounted to Rp98,303 and Rp84,489 in 2014 and 2013, respectively.

Rincian aset dalam penyelesaian pada tanggaltanggal 31 Desember 2014 dan 2013 adalah sebagai berikut:

The details of constructions in progress as of December 31, 2014 and 2013 are as follows:

31 Desember 2014

Persentase penyelesaian/ Percentage of completion

Akumulasi biaya/ Accumulated cost

Estimasi penyelesaian/ Estimated completion

December 31, 2014

Bangunan Renovasi gedung kantor Pembangunan gedung kantor

90% 70%

4.928 389.643

2015 2015

Building Renovation of office building Construction of office building

Prasarana Lain-lain

85%

6.315

2015

Infrastructure Others

Total

31 Desember 2013

400.886

Persentase penyelesaian/ Percentage of completion

Akumulasi biaya/ Accumulated cost

Total

Estimasi penyelesaian/ Estimated completion

December 31, 2013

Bangunan Renovasi gedung kantor Pembangunan gedung kantor

72% 50%

2.684 10.563

2014 2014

Building Renovation of office building Construction of office building

Prasarana Lain-lain

80%

40.510

2014

Infrastructure Others

Total

53.757

104

Total




16. ASET TETAP (lanjutan)

16. FIXED ASSETS (continued)

Pada tanggal 31 Desember 2014 dan 2013, Bank memiliki 26 bidang tanah dengan sertifikat Hak Guna Bangunan (HGB). Masa berlaku HGB berakhir antara tahun 2014 sampai dengan tahun 2031. Manajemen berpendapat tidak terdapat masalah dengan perpanjangan hak atas tanah karena seluruh tanah diperoleh secara sah dan didukung dengan bukti kepemilikan yang memadai.

As of December 31, 2014 and 2013, the Bank had 26 plots of land with Building Use Rights (Hak Guna Bangunan or HGB) titles. The HGB expiration period ranges from 2014 up to 2031. Management believes that there will be no difficulty in obtaining the extension of the landrights as all the land were acquired legally and are supported by sufficient evidence of ownership.

Nilai tercatat bruto dari aset tetap yang telah di depresiasi penuh oleh Bank namun masih digunakan adalah sebesar Rp405.643 dan Rp288.979, masing-masing pada tanggal 31 Desember 2014 dan 2013 (tidak diaudit).

The gross carrying amount of the Bank's fully depreciated fixed assets that are still in use amounted to Rp405,643 and Rp288,979 as of December 31, 2014 and 2013, respectively (unaudited).

Bank telah mengasuransikan aset tetap untuk menutupi kemungkinan kerugian terhadap risiko kebakaran, pencurian, dan bencana alam dengan nilai pertanggungan asuransi per 31 Desember 2014 dan 2013 masing-masing sebesar Rp1.788.707 dan RpRp1.137.131 pada PT Asuransi Bangun Askrida, PT Sarana Lindung Upaya, dan PT Jasaraharja Putera.

The Bank has insured its fixed assets to cover possible losses due to fire, theft, and natural disasters as of December 31, 2014 and 2013, for a total coverage of Rp1,788,707 and Rp1,137,131, respectively, with PT Asuransi Bangun Askrida, PT Sarana Lindung Upaya, and PT Jasaraharja Putera.

Manajemen berpendapat bahwa jumlah pertanggungan asuransi tersebut telah memadai untuk menutupi kemungkinan kerugian yang terjadi atas aset tetap yang dipertanggungkan.

Management believes that the insurance coverage is sufficient to cover possible losses on these insured fixed assets.

Manajemen berkeyakinan bahwa tidak terdapat indikasi penurunan potensial atas nilai aset tetap pada tanggal 31 Desember 2014 dan 2013.

Management believes that there is no indication of potential impairment in values of fixed assets as of December 31, 2014 and 2013.

Tidak terdapat aset tetap yang dijaminkan oleh Bank pada tanggal-tanggal 31 Desember 2014 dan 2013.

There are no fixed assets pledged by the Bank as of December 31, 2014 and 2013.

105




17. BUNGA YANG MASIH AKAN DITERIMA

17. INTEREST RECEIVABLES This account consists of:

Akun ini terdiri dari: 31 Desember/December 31, 2014




Rupiah Kredit yang diberikan dan pembiayaan syariah Surat berharga Penempatan pada Bank Indonesia dan bank lain

Dolar Amerika Serikat Kredit yang diberikan dan pembiayaan syariah


Rupiah 411.929 38.054

389.872 24.968

1.808

2.427

451.791

417.267 United States Dollar

68.702

Total

851

Berdasarkan jenis

Dollar Amerika Serikat Biaya dibayar di muka Lain-lain

1.093 418.360

Loans and sharia financing Total

18. OTHER ASSETS a.

By type





Rupiah Biaya dibayar di muka Uang muka pajak Beban ditangguhkan untuk pinjaman karyawan Beban tangguhan Persediaan keperluan kantor Setoran jaminan Uang muka pembelian gedung Lain-lain

Total

89.791

452.642

18. ASET LAIN-LAIN a.

Loans and sharia financing Marketable securities Placement with Bank Indonesia and other banks

59.649

Ekuivalen Rupiah/ Equivalent Rupiah 691.393 292.408

774.005 203.899

91.440 20.878 11.763 9.540

202.482 17.842 9.157 9.659

289.960

326.040 190.491

1.407.382

1.733.575

739 -

82.652 2.486.028

1.006 30.256

739

31.262

1.408.121

1.764.837

106

Rupiah Prepaid expenses Tax advance Accrued expense for employee loan Deferred charges Office supplies Security deposits Advance payment for building purchase Others

United States Dollar Prepaid expenses Others

Total




18. ASET LAIN-LAIN (lanjutan)

18. OTHER ASSETS (continued) Prepaid expenses consist of:

Biaya dibayar di muka terdiri dari: 31 Desember/December 31, 2014





Rupiah Sewa Premi asuransi Biaya pemeliharaan aset tetap Biaya promosi Uang muka karyawan Lain-lain

Dollar Amerika Serikat Premi Asuransi

59.649

219.316 168.728 139.761 105.445 55.710 2.433

231.765 204.924 127.793 155.117 45.739 8.667

691.393

774.005

739

Total

692.132

19. LIABILITAS SEGERA

1.006

United States Dollar Insurance

775.011

Total

19. OBLIGATIONS DUE IMMEDIATELY 31 Desember/December 31, 2014





Rupiah Rekening titipan Kiriman uang Liabilitas kepada Kantor Bendahara dan Kas Negara Setoran jaminan yang telah jatuh tempo tetapi belum diambil nasabah Zakat, Infaq, dan Shadaqah Titipan kredit dan pembiayaan syariah Titipan dana bantuan pemerintah

Dolar Amerika Serikat Setoran jaminan yang telah jatuh tempo tetapi belum diambil oleh nasabah Lain-lain

82.652

Rupiah Rent Insurance Fixed assets maintenance Promotions Employee advances Others

756.805 617.624

1.103.897 495.393

385.728

298.372

45.710 708

41.348 1.127

646

1.093

806

902

1.808.027

1.942.132

345.384 6.055

4.279 76

271.522 8.357

3.305 102

4.355

3.407

1.812.382

1.945.539

Rupiah Accounts not yet settled Money transfers Liabilities to the State Treasury and Cash Office Matured security deposits not yet collected by customers Zakat, Infaq, and Shadaqah Loans and sharia financing not yet settled Unsettled loans from government aid

United States Dollar Matured security deposits not collected by custoimers Others

Liabilities to the Treasury Office and State Cash were tax payments received from individuals or companies by the Bank as a collecting bank.

Liabilitas kepada Kantor Bendahara dan Kas Negara merupakan hasil penerimaan pajak dari para wajib pajak baik perorangan maupun perusahaan yang diterima Bank sebagai bank persepsi.

107


PT BANK PEMBANGUNAN DAERAH JAWA BARAT DAN BANTEN Tbk DAN ENTITAS ANAKNYA CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN Tanggal 31 Desember 2014 dan Untuk Tahun yang Berakhir pada Tanggal Tersebut (Disajikan dalam jutaan rupiah, kecuali dinyatakan lain) 20. SIMPANAN NASABAH NASABAH SYARIAH a.

DAN


SIMPANAN

20. DEPOSITS FROM CUSTOMERS AND DEPOSITS FROM CUSTOMERS – SHARIA


a.

i. Simpanan nasabah 31 Desember/December 31, 2014

31 Desember/December 31, 2013 Jumlah nosional mata uang asing/ Notional amount in foreign Ekuivalen currencies Rupiah/ (angka penuh/ Equivalent full amount) Rupiah

9.859 5.800 4.947

Pihak ketiga Rupiah Giro Tabungan Tandamata Simpeda Tandamata Gold TabunganKu Tandamata Purnabakti Tandamata Berjangka Tandamata Bisnis Tandamata MyFirst Tabungan Tamasya Tandamata Haji Tabungan Masyarakat Tabungan Wajib/ Khusus Tabungan Pelajar Tabungan Kotak Tabungan Dinas/ Instansi Tabungan Anak Sekolah Tabungan Intan Multiguna Tabungan Lain-lain Deposito berjangka

Mata Uang Asing Dolar Amerika Serikat Giro Deposito berjangka Tabungan Tandamata Dolar Singapura Giro Tabungan Tandamata Euro Uni Eropa Giro Deposito Berjangka Yuan Cina Giro Dolar Australia Giro

Total

Deposits from customers

Jumlah nosional mata uang asing/ Notional amount in foreign currencies (angka penuh/ full amount) Pihak-pihak berelasi Rupiah Giro Tabungan Simpeda Tandamata Gold Tandamata Tandamata Berjangka Tandamata Bisnis Tandamata Haji TabunganKu Deposito berjangka Mata Uang Asing Dolar Amerika Serikat Tabungan Tandamata Deposito berjangka Dolar Singapura Tabungan Tandamata

By type and currency i.


14.837.716

10.088.922

5.605 4.675 1.208 458 11 5 9 1.995.116

6.230 4.868 1.597 429 5 10 1.666.853

16.844.803

11.768.914

122 72

18.060 5.004

46

5.472

220 61 53

240

334

16.845.043

11.769.248

6.500.191

6.077.772

8.103.800 2.476.397 774.341 440.796 388.906 80.315 45.293 38.288 28.772 23.635 15.385 6.762 4.803 2.246 1.742 1.806 20 11 17.067.499

6.581.962 2.719.651 773.482 1.124.128 374.063 57.997 49.354 28.928 45.865 14.910 4.946 4.688 1.783 295 1.272 32 16.751.152

36.001.008

34.612.280

14.867.063 3.364.860 3.167.464

184.129 41.674 39.229

15.402.997 21.504.692 2.602.548

187.454 261.713 31.673

77.169 345.026

724 3.235

551.036 563.510

5.302 5.422

39.386 10.000

593 151

30.540 -

512 -

1.457.292

2.909

273.869

550

10.340

105

677

7

272.749

492.633

36.273.757

35.104.913

53.118.800

46.874.161

108

Related parties Rupiah Current accounts Savings Simpeda Tandamata Gold Tandamata Tandamata Berjangka Tandamata Bisnis Tandamata Haji TabunganKu Time deposits Foreign Currency United States Dollar Tandamata Savings Time deposits United States Dollar Tandamata Savings

Third parties Rupiah Current accounts Savings Tandamata Simpeda Tandamata Gold TabunganKu Tandamata Purnabakti Tandamata Berjangka Tandamata Bisnis Tandamata MyFirst Tabungan Tamasya Tandamata Haji Tabungan Masyarakat Tabungan Wajib/ Khusus Tabungan Pelajar Tabungan Kotak Tabungan Dinas/ Instansi Tabungan Anak Sekolah Tabungan Intan Multiguna Tabungan Lain-lain Time deposits

Foreign Currency United States Dollar Current accounts Time deposits Tandamata Savings Singapore Dollar Current accounts Tandamata Savings European Union Euro Current accounts Time deposit Chinese Yuan Current accounts Australian Dollar Current accounts

Total


PT BANK PEMBANGUNAN DAERAH JAWA BARAT DAN BANTEN Tbk DAN ENTITAS ANAKNYA CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN Tanggal 31 Desember 2014 dan Untuk Tahun yang Berakhir pada Tanggal Tersebut (Disajikan dalam jutaan rupiah, kecuali dinyatakan lain) 20. SIMPANAN NASABAH DAN NASABAH SYARIAH (lanjutan)

a.


SIMPANAN

20. DEPOSITS FROM CUSTOMERS AND DEPOSITS FROM CUSTOMERS – SHARIA (continued)

Berdasarkan jenis dan mata uang (lanjutan)

a.

ii. Simpanan nasabah syariah

ii. Deposits from customers - sharia 31 Desember/ December 31, 2014

Pihak-pihak berelasi Rupiah Tabungan Wadiah

Total

260

Related parties Rupiah Wadiah savings

223.475 144.569 607

245.489 100.238 553

Third parties Rupiah Wadiah current accounts Wadiah savings TabunganKu iB

368.651

346.280

369.090

346.540

Rincian deposito berjangka berdasarkan jangka waktu

Euro Uni Eropa 1 bulan

Total

b.

Total

Details of time deposits by term





Rupiah 1 bulan 3 bulan 6 bulan 12 bulan Lebih dari 12 bulan

Dolar Amerika Serikat 1 bulan 3 bulan 6 bulan 12 bulan


439

Pihak ketiga Rupiah Giro Wadiah Tabungan Wadiah TabunganKu iB

b.

By type and currency (continued)

3.199.925 119.362 23.100 28.299

10.000

Ekuivalen Rupiah/ Equivalent Rupiah 10.240.334 4.067.195 2.297.946 2.391.481 65.659

10.430.543 3.842.177 3.793.850 334.452 16.983

19.062.615

18.418.005

39.632 1.478 286 350

21.239.143 107.382 28.613 134.592

258.481 1.307 348 1.638

41.746

261.774

151

-

41.897

261.774

19.104.512

18.679.779

109

Rupiah 1 month 3 months 6 months 12 months More than 12 months

United States Dollar 1 month 3 months 6 months 12 months

European Union Euro 1 month

Total


PT BANK PEMBANGUNAN DAERAH JAWA BARAT DAN BANTEN Tbk DAN ENTITAS ANAKNYA CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN Tanggal 31 Desember 2014 dan Untuk Tahun yang Berakhir pada Tanggal Tersebut (Disajikan dalam jutaan rupiah, kecuali dinyatakan lain) 20. SIMPANAN NASABAH DAN NASABAH SYARIAH (lanjutan)

c.


SIMPANAN

20. DEPOSITS FROM CUSTOMERS AND DEPOSITS FROM CUSTOMERS – SHARIA (continued)


c.

2014


2013

Giro Rupiah Dolar Amerika Serikat

0,19% 0,12%

0,24% 0,27%

Current accounts Rupiah United States Dollar

Tabungan Rupiah Dolar Amerika Serikat

0,44% 0,21%

0,59% 0,32%

Savings Rupiah United States Dollar

Deposito berjangka Rupiah Dolar Amerika Serikat

6,87% 1,12%

5,46% 1,11%

Time deposits Rupiah United States Dollar

d.

Giro yang diblokir dan dijadikan jaminan atas pinjaman yang diberikan dan pembiayaan syariah pada tanggal-tanggal 31 Desember 2014 dan 2013 adalah masing-masing sebesar Rp1.409.348 dan Rp1.888.327 (Catatan 12i).

d.

Current accounts blocked and pledged as loan and sharia financing collateral as of December 31, 2014 and 2013 amounted to Rp1,409,348 and Rp1,888,327, respectively (Note 12i).

e.

Deposito yang diblokir dan dijadikan jaminan atas pinjaman yang diberikan dan pembiayaan syariah pada tanggal-tanggal 31 Desember 2014 dan 2013 adalah masing-masing sebesar Rp61.999 dan Rp37.406 (Catatan 12i).

e.

Time deposits and sharia December 31, Rp61,999 and 12i).

21. SIMPANAN DARI BANK LAIN a.

21. DEPOSITS FROM OTHER BANKS


Pihak-pihak berelasi Rupiah Tabungan Deposito berjangka Giro

Pihak ketiga Rupiah Call money Tabungan Deposito berjangka Giro

Dolar Amerika Serikat Call money

Total

blocked and pledged as loan financing collateral as of 2014 and 2013 amounted to Rp37,406, respectively (Note

a.







82.666 35.630 18.312

92.325 47.770 4.780

136.608

144.875

3.004.000 116.314 37.220 14.488

4.554.000 48.189 34.542 43.419

3.172.022

4.680.150

-

10.000.000

121.700

3.172.022

4.801.850

3.308.630

4.946.725

110

Related parties Rupiah Savings Time deposits Current accounts

Third parties Rupiah Call money Savings Time deposits Current accounts

United States Dollar Call money

Total




21. SIMPANAN DARI BANK LAIN (lanjutan) a.

21. DEPOSITS FROM OTHER BANKS (continued)


a.

By type and currency (continued) Call money as of December 31, 2014 and 2013, has a maturity period of less than 1 (one) month.

Call money pada tanggal 31 Desember 2014 dan 2013 memiliki jatuh tempo kurang dari 1 (satu) bulan. b.


b.


Rupiah 1 bulan 3 bulan 6 bulan 12 bulan 24 bulan

c.


45.241 5.260 200 21.848 301

59.527 4.810 125 14.775 3.075

72.850

82.312


c.

2014 Rupiah Dolar Amerika Serikat

d.


Rupiah 1 month 3 months 6 months 12 months 24 months


2013 2,39% 0,00%

1,50% 0,40%

d.

Tidak terdapat simpanan dari bank lain yang diblokir dan dijadikan jaminan atas pinjaman yang diberikan pada tanggal-tanggal 31 Desember 2014 dan 2013.

22. EFEK-EFEK YANG DIJUAL DENGAN JANJI DIBELI KEMBALI


There are no deposits from other banks which are blocked and pledged as loan collateral as of December 31, 2014 and 2013.

22. MARKETABLE SECURITIES SOLD REPURCHASE AGREEMENTS

UNDER

As of December 31, 2014, the details of marketable securities sold under repurchase agreements are as follows:

Pada tanggal 31 Desember 2014, rincian saldo efek-efek yang dijual dengan janji dibeli kembali adalah sebagai berikut:


Nasabah/ Customer




Tanggal Pembelian Kembali/ Repurchase Date

5 Des / Dec 5, 2014 3 Des / 2 Des / Dec 2, 2014 Dec 3, 2014 3 Des / Dec 3, 2014 4 Des / Dec 4, 2014 4 Des / Dec 4, 2014 5 Des / Dec 5, 2014

5 Feb / Feb 5, 2015 3 Feb / 2 Mar / Mar 2, 2015 Feb 3, 2015 5 Jan / Jan 5, 2015 4 Mar / Mar 4, 2015 4 Mar / Mar 4, 2015 5 Mar / Mar 5, 2015

Beban Bunga yang Belum Harga Pembelian Diamortisasi/ Kembali/ Unamortized Repurchase Interest Price Expense

Nilai Tercatat/ Carrying Value

Pihak ketiga/ Third parties PT Bank Chinatrust Indonesia

SUN FR0027

100.000

SUN FR0027 SPN 12151001

100.000 100.000

SR004

50.000

SUN FR0027

50.000

SUN FR0027

50.000

SR004

50.000

111

92.519

578

91.941

92.552 86.827

545 921

92.007 85.906

44.622

31

44.591

46.529

532

45.997

46.529

532

45.997

45.093

524

44.569




22. EFEK-EFEK YANG DIJUAL DENGAN JANJI DIBELI KEMBALI (lanjutan)

22. MARKETABLE SECURITIES SOLD UNDER REPURCHASE AGREEMENTS (continued)

Pada tanggal 31 Desember 2014, rincian saldo efek-efek yang dijual dengan janji dibeli kembali adalah sebagai berikut (lanjutan):

As of December 31, 2014, the details of marketable securities sold under repurchase agreements are as follows (continued):


Nasabah/ Customer PT Bank Negara Indonesia (Persero) Tbk

PT Bank Bukopin Tbk

PT Bank Nagari (Persero) Tbk

PT Bank Rakyat Indonesia (Persero) Tbk

Total



IDSD170415182S

200.000

IDSD300415181S

200.000

IDSD080515182S

200.000

IDSD050615182S

150.000

IDSD220515182S

100.000

IDSD240415182S

125.000

IDSD090615182S

100.000

IDSD240415182S

25.000

SUN FR0027

50.000

SUN FR0027

50.000

IDSD180615182S

250.000

IDSD230615182S

250.000

IDSD06021591S

100.000




8 Des / Dec 8, 2014 9 Des / Dec 9, 2014 10 Des / Dec 10, 2014 11 Des / Dec 11, 2014 11 Des / Dec 11, 2014

8 Jan / Jan 8, 2015 8 Jan / Jan 8, 2015 9 Jan / Jan 9, 2015 12 Jan / Jan 12, 2015 12 Jan / Jan 12, 2015

176.645

212

176.433

176.173

211

175.962

19 Des / Dec 19, 2014 19 Des / Dec 19, 2014 19 Des / Dec 19, 2014


175.953

243

175.710

131.341

249

131.092

87.797

167

87.630

19 Jan / Jan 19, 2015 19 Jan / Jan 19, 2015 19 Jan / Jan 19, 2015

110.495

352

110.143

87.648

288

87.360

22.103

73

22.030

22 Des / Dec 22, 2014 22 Des / Dec 22, 2014

22 Jan / Jan 22, 2015 22 Jan / Jan 22, 2015

45.734

170

45.564

45.734

170

45.564

29 Des / Dec 29, 2014 30 Des / Dec 30, 2014 29 Des / Dec 29, 2014

12 Jan / Jan 12, 2015 13 Jan / Jan 13, 2015 12 Jan / Jan 12, 2015

230.583

439

230.144

230.405

519

229.886

94.570

180

94.390

2.069.852

6.936

2.062.916

2.300.000

112




22. EFEK-EFEK YANG DIJUAL DENGAN JANJI DIBELI KEMBALI (lanjutan)

22. MARKETABLE SECURITIES SOLD UNDER REPURCHASE AGREEMENTS (continued)

Pada tanggal 31 Desember 2013, rincian saldo efek-efek yang dijual dengan janji dibeli kembali adalah sebagai berikut:

As of December 31, 2013, the details of marketable securities sold under repurchase agreements are as follows:


Nasabah/ Customer





12 Nov / Nov 12, 2013 14 Nov / Nov 14, 2013 14 Nov / Nov 14, 2013 15 Nov / Nov 15, 2013 15 Nov / Nov 15, 2013 19 Des / Dec 19, 2013

13 Jan / Jan 13, 2014 15 Jan / Jan 15, 2014 15 Jan / Jan15, 2014 6 Jan / Jan 6, 2014 6 Jan / Jan 6, 2014 20 Jan / Jan 20, 2014

19 Des / Dec 19, 2013 19 Des / Dec 19, 2013 30 Des / Dec 30, 2013 30 Des / Dec 30, 2013

9 Jan / Jan 9, 2014 9 Jan / Jan 9, 2014 6 Jan / Jan 6, 2014 6 Jan / Jan 6, 2014

18 Des / Dec 18, 2013 18 Des / Dec 18, 2013 23 Des / Dec 23, 2013 23 Des / Dec 23, 2013 23 Des / Dec 23, 2013 23 Des / Dec 23, 2013

8 Jan / Jan 8, 2014 8 Jan / Jan 8, 2014 6 Jan / Jan 6, 2014 17 Jan / Jan 17, 2014 17 Jan / Jan 17, 2014 17 Jan / Jan 17, 2014



Pihak ketiga/ Third parties PT Bank Bukopin Tbk

SUN FR 26

265.000

SUN FR 26

150.000

SUN FR 27

115.000

SUN FR 27

370.000

ORI 008

140.000

PT Bank Central Asia Tbk

IDSD170414182S

150.000

PT Bank Negara Indonesia (Persero) Tbk

IDSD170414182S

110.000

IDSD170414182S

110.000

IDSD170414182S

115.000

IDSD170414182S

110.000

SPN 12140703

390.000

SPN 12140731

450.000

ORI008

275.000

IDSD170414182S

120.000

IDSD240414182S

250.000

IDSD23011491S

200.000

PT Bank Mandiri (Persero) Tbk

PT Bank Panin Tbk

Total

3.320.000

113

251.486

629

250.857

142.351

411

141.940

109.145

315

108.830

349.261

417

348.844

127.928

153

127.775

125.525

467

125.058

97.218

159

97.059

97.218

159

97.059

101.586

106

101.480

97.169

102

97.067

339.934

471

339.463

390.243

541

389.702

247.914

256

247.658

106.197

339

105.858

220.915

705

220.210

179.785

572

179.213

2.983.875

5.802

2.978.073




23. EFEK HUTANG YANG DITERBITKAN

23. DEBT SECURITIES ISSUED 31 Desember/ December 31, 2014

Obligasi VII Bank Jabar Banten Obligasi VI Bank Jabar Banten

1.724.000 -

2.000.000 400.000

1.724.000

2.400.000

Beban emisi obligasi yang belum diamortisasi Total

a.


(2.099) 1.721.901

Obligasi VII Bank Jabar Banten

(3.389)

Bank Jabar Banten Bonds VII Bank Jabar Banten Bonds VI Unamortized bonds issuance cost

2.396.611

a.

Total

Bank Jabar Banten Bonds VII

Pada tanggal 10 Februari 2011, Bank menerbitkan Obligasi VII Bank Jabar Banten. Obligasi ini ditawarkan sebesar nilai nominal, dicatatkan di Bursa Efek Indonesia dan dinyatakan efektif berdasarkan surat keputusan Bapepam-LK pada tanggal 31 Januari 2011.

On February 10, 2011, the Bank issued Bank Jabar Banten Bonds VII. The bonds were offered at their nominal value, listed in the Indonesia Stock Exchange and became effective based on Bapepam-LK Decision Letter dated January 31, 2011.

Obligasi VII Bank Jabar Banten terdiri dari:

Bank Jabar Banten Bonds VII consisted of:

1)

Seri A dengan nilai nominal Rp276.000 dengan suku bunga tetap sebesar 9,2% per tahun yang dibayarkan setiap tiga bulan dan jangka waktu selama tiga tahun dan akan jatuh tempo pada tanggal 9 Pebruari 2014.

1)

Series A with nominal value of Rp276,000 with fixed interest rate of 9.2% per annum which is payable every three months; with a three-year term; and are due on February 9, 2014.

2)

Seri B dengan nilai nominal Rp601.000 dengan suku bunga tetap sebesar 10,2% per tahun yang dibayarkan setiap tiga bulan dan jangka waktu selama lima tahun dan akan jatuh tempo pada tanggal 9 Februari 2016.

2)

Series B with nominal value of Rp601,000 with fixed interest rate of 10.2% per annum which is payable every three months; with a five-year term; and are due on February 9, 2016.

3)

Seri C dengan nilai nominal Rp1.123.000 dengan suku bunga tetap sebesar 10,4% per tahun yang dibayarkan setiap tiga bulan dan jangka waktu selama tujuh tahun dan akan jatuh tempo pada tanggal 9 Februari 2018.

3)

Series C with nominal value of Rp1,123,000 with fixed interest rate of 10.4% per annum which is payable every three months; with a seven-year term; and are due on February 9, 2018.

Pada tanggal 7 Februari 2014, Obligasi VII Bank Jabar Banten Seri A dengan nilai nominal Rp276.000 telah dilunasi oleh Bank.

As of February 7, 2014, Bank Jabar Banten Bonds VII Series A with a total nominal value of Rp276,000 had been redeemed by the Bank.

Obligasi VII Bank Jabar Banten tidak dijamin dengan jaminan khusus, tetapi dijamin dengan seluruh harta kekayaan Bank.

Bank Jabar Banten Bonds VII are not secured by specific collateral, but are secured by all assets of the Bank.

Pada tanggal 31 Desember 2014, peringkat surat berharga ini menurut Pefindo adalah AA-.

As of December 31, 2014, the rating of the bonds based on Pefindo was id AA-.

114




23. EFEK HUTANG YANG DITERBITKAN (lanjutan) a.

23. DEBT SECURITIES ISSUED (continued)

Obligasi VII Bank Jabar Banten (lanjutan)

a.

Bank Jabar Banten Bonds VII (continued) During the term of the above bonds, without the written permission of the trustee, the Bank is not allowed to:

Selama jangka waktu obligasi tersebut di atas, tanpa ijin tertulis dari wali amanat, Bank tidak diperkenankan untuk: 1)

menerbitkan obligasi atau instrumen hutang lainnya yang sejenis yang mempunyai kedudukan lebih tinggi dan pembayaran didahulukan dari efek hutang, kecuali pengeluaran obligasi atau instrumen hutang lain yang sejenis yang tidak mempunyai jaminan khusus; maka Bank tidak memerlukan persetujuan tertulis dari wali amanat, namun cukup menyampaikan pemberitahuan secara tertulis kepada wali amanat, segera setelah Bank mempunyai rencana untuk mengeluarkan obligasi atau instrumen hutang lain yang sejenis tersebut;

1)

2)

mengurangi modal dasar dan modal disetor; melakukan penggabungan, konsolidasi, akuisisi dengan perusahaan lain yang menyebabkan bubarnya Bank, atau yang mempunyai akibat negatif terhadap kelangsungan usaha Bank, atau mengijinkan entitas anak (bila ada) untuk melakukan penggabungan, konsolidasi, dan/atau akuisisi dengan perusahaan lain yang menyebabkan bubarnya entitas anak (bila ada) atau yang mempunyai akibat negatif terhadap kelangsungan usaha entitas anak (bila ada), kecuali sepanjang dilakukan sesuai dengan ketentuan sebagai berikut:

2)

3)

i.

ii.

3)

issue bonds or other similar debt instruments which have a higher rank than the debt securities issued and whose payments are prioritized over the debt securities issued, except for the issue of bonds where the collateral is not bound under the existing trust agreements; except for the issue of bonds or other similar debt instruments which do not have specific collateral, then the Bank does not need written permission from the trustee, the Bank only required to submit written announcement to the trustee, right after the Bank’s plan to issue the bonds or other similar debt instruments; reduce the authorized capital and paidup capital; perform any merger, consolidation or acquisition with other companies which causes the liquidation of the Bank, or has a negative impact on the continuity of the Bank’s business, or to allow subsidiaries (if any) to perform any merger, consolidation, and/or acquisition with other companies which would cause the liquidation of the subsidiary (if any), or have a negative impact on the continuity of the subsidiary’s business (if any), except if it is conducted by the following criteria:

i. all requirements and conditions of the bonds in the trustee agreement and other related documents are still valid and completely bind the surviving company, and in the case where the Bank is not a surviving company, then all obligations related to the bond have been transferred legally to the surviving company, and the surviving company have adequate assets and capability to guarantee the payment of the bond and one of the surviving company’s business line is engaged in banking industry; or

semua syarat dan kondisi obligasi dalam perjanjian perwaliamanatan dan dokumen lain yang berkaitan tetap berlaku dan mengikat sepenuhnya perusahaan penerus (surviving company), dan dalam hal Bank bukan merupakan perusahaan penerus, maka seluruh kewajiban obligasi telah dialihkan secara sah kepada perusahaan penerus, dan perusahaan penerus tersebut memiliki aktiva dan kemampuan yang memadai untuk menjamin pembayaran obligasi dan perusahaan penerus tersebut salah satu bidang usahanya adalah bergerak dalam bidang perbankan; atau disyaratkan oleh perundangundangan yang berlaku di Negara Republik Indonesia;

ii. is required by the prevailing law in Indonesia; 115




23. EFEK HUTANG YANG DITERBITKAN (lanjutan) a.


Obligasi VII Bank Jabar Banten (lanjutan)

a.

Bank Jabar Banten Bonds VII (continued) During the term of the above bonds, without the written permission of the trustee, the Bank is not allowed to (continued):

Selama jangka waktu obligasi tersebut di atas, tanpa ijin tertulis dari wali amanat, Bank tidak diperkenankan untuk (lanjutan): 4)

melakukan penjualan atau pengalihan aset tetap milik Bank kepada pihak manapun yang dalam satu tahun berjalan melebihi 50% dari seluruh aset tetap milik Bank berdasarkan laporan keuangan terakhir yang diaudit, dalam satu transaksi atau gabungan transaksi dalam 1 (satu) tahun berjalan;

4)

sell or transfer the Bank’s fixed assets to other parties which in one year exceed 50% of all fixed assets owned by the Bank based on the last audited financial statements, in one or combined transaction, in 1 (one) year;

5)

melakukan transaksi dengan pihak terafiliasi kecuali bila transaksi tersebut dilakukan dengan persyaratan yang menguntungkan Bank atau setidaktidaknya sama dengan persyaratan yang diperoleh Bank dari pihak ketiga yang bukan terafiliasi dalam transaksi yang lazim; dan

5)

conduct transactions with affiliated parties, except if the transaction is performed with terms and conditions which bring benefits to the Bank or at a minimum, similar to the terms and conditions of transactions conducted with third parties which are affiliated in common transactions; and

6)

memberi pinjaman kepada atau melakukan investasi dalam bentuk penyertaan saham pada pihak lain dan mengijinkan entitas anak (bila ada) memberi pinjaman kepada atau melakukan investasi dalam bentuk penyertaan saham pada pihak lain, kecuali dilakukan sehubungan dengan kegiatan yang sesuai dengan bidang usahanya, sesuai dengan anggaran dasar Bank atau bidang jasa keuangan lainnya atau sehubungan dengan pembangunan fasilitas usaha Bank dan/atau entitas anak (bila ada) yang bersangkutan dan pinjaman kepada karyawan, koperasi dan yayasan karyawan Bank dan/atau karyawan, koperasi dan yayasan karyawan entitas anak (bila ada).

6)

grant loans or to invest in the form of investments in share participation in other parties or to allow subsidiaries (if any) to grant loans to or to invest in the form of investments in shares in other parties, except if it is in line with its business activities, in accordance with The Articles of Association of the Bank or other financial service field, or related with the construction of Bank’s operations facility and/or subsidiaries (if any) and employee loan, Bank’s employee cooperation and foundation, and/or susidiaries’ employee cooperation and foundation (if any).

During 2014 and 2013, the Bank did not breach the covenants of the above debt securities issued.

Selama tahun 2014 dan 2013, Bank tidak melanggar persyaratan-persyaratan dalam penerbitan efek hutang tersebut.

116




23. EFEK HUTANG YANG DITERBITKAN (lanjutan) b.

23. DEBT SECURITIES ISSUED (continued) b.

Obligasi VI Bank Jabar Banten

Bank Jabar Banten Bonds VI

Obligasi VI Bank Jabar Banten diterbitkan pada tanggal 10 Juli 2009 terdiri dari:

Bank Jabar Banten Bonds VI was issued on July 10, 2009, and consisted of:

1)

1)

Seri A dengan nilai nominal Rp350.000 dengan suku bunga tetap sebesar 12,00% per tahun yang dibayarkan setiap tiga bulan dan jangka waktu selama tiga tahun dan akan jatuh tempo pada tanggal 10 Juli 2012. Obligasi ditawarkan sebesar nilai nominal, dicatat di Bursa Efek Surabaya (sekarang Bursa Efek Indonesia) pada tanggal 13 Juli 2009 dan dinyatakan efektif berdasarkan surat keputusan Bapepam-LK pada tanggal 30 Juni 2009.

Series A with nominal value of Rp350,000 with fixed interest rate of 12.00% per annum which is payable every three months; with a three-year term; and are due on July 10, 2012. The bonds was offered at its nominal value. listed on the Surabaya Stock Exchange (currently the Indonesia Stock Exchange) on July 13, 2009 and became effective based on Bapepam-LK decision letter dated June 30, 2009. Bank Jabar Banten Bonds VI Series A with a total nominal value of Rp350,000 had been redeemed by the Bank on the due date.

Obligasi VI Bank Jabar Banten Seri A dengan nilai nominal Rp350.000 telah dilunasi oleh Bank pada tanggal jatuh tempo. 2)

2) Seri B dengan nilai nominal Rp400.000 dengan tingkat suku bunga tetap sebesar 12,50% per tahun yang dibayarkan setiap tiga bulan dan jangka waktu selama lima tahun dan akan jatuh tempo pada tanggal 10 Juli 2014. Obligasi ditawarkan sebesar nilai nominal, dicatat di Bursa Efek Surabaya (sekarang Bursa Efek Indonesia) pada tanggal 13 Juli 2009 dan dinyatakan efektif berdasarkan surat keputusan Bapepam-LK pada tanggal 30 Juni 2009.

Series B with nominal value of Rp400,000 with fixed interest rate of 12.50% per annum which is payable every three months; with a five-year term; and are due on July 10, 2014. The bonds were offered at their nominal value, listed on the Surabaya Stock Exchange (currently the Indonesia Stock Exchange) on July 13, 2009 and became effective based on Bapepam-LK decision letter dated June 30, 2009.

Obligasi VI Bank Jabar Banten Seri B dengan nilai nominal Rp400.000 telah dilunasi oleh Bank pada tanggal jatuh tempo.

Bank Jabar Banten Bonds VI Series B with a total nominal value of Rp400,000 had been redeemed by the Bank on the due date.

Obligasi VI Bank Jabar Banten tidak dijamin dengan jaminan khusus, tetapi dijamin dengan seluruh harta kekayaan Bank.

Bank Jabar Banten Bonds VI are not secured by specific collateral, but are secured by all assets of the Bank.

Selama jangka waktu obligasi-obligasi tersebut diatas, tanpa ijin tertulis dari wali amanat, Bank tidak diperkenankan untuk:

During the term of the above bonds, without the written permission of the trustee, the Bank is not allowed:

1)

1)

menerbitkan obligasi atau instrumen hutang lainnya yang sejenis yang mempunyai kedudukan lebih tinggi dan pembayaran didahulukan dari efek hutang, kecuali penerbitan obligasi yang agunannya tidak terikat berdasarkan perjanjian perwaliamanatan yang ada saat ini;

117

to issue bonds or other similar debt instruments which have a higher rank than the debt securities issued and whose payments are prioritized over the debt securities issued, except for the issue of bonds where the collateral is not bound under the existing trust agreements;






Obligasi VI Bank Jabar Banten (lanjutan)

b.

Bank Jabar Banten Bonds VI (continued)

Selama jangka waktu obligasi-obligasi tersebut diatas, tanpa ijin tertulis dari wali amanat, Bank tidak diperkenankan untuk (lanjutan):

During the term of the above bonds, without the written permission of the trustee, the Bank is not allowed (continued):

2)

menjaminkan sebagian maupun seluruh pendapatan atau harta kekayaan Bank yang ada pada saat ini maupun di masa yang akan datang yang menjadi jaminan berdasarkan perjanjian perwaliamanatan; melaksanakan perubahan bidang usaha utama dan/atau memberikan ijin atau persetujuan kepada entitas anak (bila ada) untuk mengadakan perubahan bidang usaha utamanya;

2)

to pledge part or all of the Bank’s existing or future income or assets which are currently pledged as the bond’s collateral based on the trust agreement; to make changes in its main business activities and/or to grant permission or approval to subsidiaries (if any) to make changes to their main business activities;

3)

mengurangi disetor;

modal

3)

to reduce the authorized capital and paidup capital;

4)

melakukan penggabungan, konsolidasi atau akuisisi dengan perusahaan lain yang menyebabkan bubarnya Bank, atau yang mempunyai akibat negatif terhadap kelangsungan usaha Bank, atau mengijinkan entitas anak (bila ada) untuk melakukan penggabungan, konsolidasi, dan/atau akuisisi dengan perusahaan lain yang menyebabkan bubarnya entitas anak (bila ada) atau yang mempunyai akibat negatif terhadap kelangsungan usaha entitas anak (bila ada);

4)

to perform any merger, consolidation or acquisition with other companies which causes the liquidation of the Bank, or has a negative impact on the continuity of the Bank’s business, or to allow subsidiaries (if any) to perform any merger, consolidation, and/or acquisition with other companies which would cause the liquidation of the subsidiary (if any), or have a negative impact on the continuity of the subsidiary’s business (if any);

5)

melakukan penjualan atau pengalihan aset tetap milik Bank kepada pihak manapun yang dalam satu tahun berjalan melebihi 50% dari seluruh aset tetap milik Bank berdasarkan laporan keuangan terakhir yang diaudit;

5)

to sell or transfer the Bank’s fixed assets to other parties which in one year exceed 50% of all fixed assets owned by the Bank based on the last audited financial statements;

6)

melakukan transaksi dengan pihak terafiliasi, kecuali bila transaksi tersebut dilakukan dengan persyaratan yang menguntungkan Bank atau setidaktidaknya sama dengan persyaratan yang diperoleh emiten dari pihak ketiga yang bukan terafiliasi; dan

6)

to conduct transactions with affiliated parties, except if the transaction is performed with terms and conditions which bring benefits to the Bank or at a minimum, similar to the terms and conditions of transactions conducted with third parties which are affiliated; and

7)

memberi pinjaman kepada atau melakukan investasi dalam bentuk penyertaan saham pada pihak lain dan mengijinkan entitas anak (bila ada) memberi pinjaman kepada atau melakukan investasi dalam bentuk penyertaan saham pada pihak lain, kecuali dilakukan sehubungan dengan kegiatan yang sesuai dengan bidang usahanya.

7)

to grant loans or to invest in the form of investments in share participation in other parties or to allow subsidiaries (if any) to grant loans to or to invest in the form of investments in shares in other parties, except if it is in line with its business activities.

modal

dasar dan

118






Obligasi VI Bank Jabar Banten (lanjutan)

b.

Bank Jabar Banten Bonds VI (continued)

Pada tahun 2014 dan 2013, Bank telah mengamortisasi biaya emisi obligasi masingmasing sebesar Rp1.290 dan Rp1.520 yang dicatat dalam laporan laba rugi komprehensif konsolidasian.

In 2014 and 2013, the Bank has amortized the bonds issuance cost amounting to Rp1,290 and Rp1,520, Respectively, recorded in the consolidated statements of comprehensive income.

Selama tahun 2014 dan 2013, Bank tidak melanggar persyaratan-persyaratan dalam penerbitan efek hutang tersebut.

During 2014 and 2013, the Bank did not breach the covenants of the above debt securities issued.

24. PINJAMAN YANG DITERIMA

24. BORROWINGS 31 Desember/ December 31, 2014


Pihak ketiga Rupiah Pemerintah Provinsi Jawa Barat Kredit Cinta Rakyat PT Bank CIMB Niaga Tbk PT Bank Mandiri (Persero) Tbk PT Sarana Multigriya Finance PT Bank Andara Departemen Keuangan Lainnya

335.000 55.640 20.301 13.000 10.281 15.374 6.894

235.000 35.763 15.428 13.000 19.993 269 4.884

Third parties Rupiah West Java Province’s Government Cinta Rakyat Loan PT Bank CIMB Niaga Tbk PT Bank Mandiri (Persero) Tbk PT Sarana Multigriya Finance PT Bank Andara Ministry of Finance Others

Total

456.490

324.337

Total

Kredit Cinta Rakyat

Cinta Rakyat Loan

Pinjaman Kredit Cinta Rakyat merupakan kredit yang diberikan kepada pelaku usaha perorangan dan/atau badan usaha perorangan mikro dan kecil dalam sektor ekonomi produktif yang ada di wilayah Provinsi Jawa Barat untuk tujuan modal kerja dan/atau investasi yang mengikuti program dana bergulir dari Pemerintah Provinsi Jawa Barat. Jumlah fasilitas pinjaman ini sebesar Rp165.000, melalui Perjanjian Kerjasama No. 112/PKS/DIR-MK/2011 pada tanggal 12 Desember 2011 dengan jangka waktu selama 5 (lima) tahun. Pinjaman ini tidak dikenakan bunga.

Kredit Cinta Rakyat borrowings are loans granted to individual enterprise and/or small and micro enterprises in productive economic sector in West Java Province, for working capital and/or investment that follow West Java Province’s Government Revolving Fund Programme. Total facility is Rp165,000; through Agreement No. 112/PKS/DIR-MK/2011 dated December 12, 2011 and will be due in 5 (five) years. This borrowings bears no interest.

Pemerintah Provinsi Jawa Barat menambah jumlah fasilitas pinjaman ini sebesar Rp50.000, melalui Perjanjian Kerjasama No. 050/PKS/DIR-MK/2013 pada tanggal 11 April 2013 dengan jangka waktu selama 5 (lima) tahun, sebesar Rp20.000, melalui Perjanjian Kerjasama No. 102/PKS/DIR-MK/2013 pada tanggal 5 Desember 2013 dengan jangka waktu selama 5 (lima) tahun, dan sebesar Rp100.000, melalui Perjanjian Kerjasama No. 082/PKS/DIR-MK/2014 pada tanggal 11 September 2014 dengan jangka waktu selama 5 (lima) tahun. Pinjaman ini tidak dikenakan bunga.

West Java Province’s Government add total facility to Rp50,000; through Agreement No. 050/PKS/DIR-MK/2013 dated April 11, 2013 and will be due in 5 (five) years, Rp20,000; through Agreement No. 102/PKS/DIR-MK/2013 dated December 5, 2013 and will be due in 5 (five) years, and Rp100,000; through Agreement No. 082/PKS/DIR-MK/2014 dated September 11, 2014 and will be due in 5 (five) years. This borrowings bears no interest.

119




24. PINJAMAN YANG DITERIMA (lanjutan)

24. BORROWINGS (continued)

Departemen Keuangan

Ministry of Finance

Merupakan fasilitas pinjaman dalam rupiah yang diperoleh melalui Departemen Keuangan, yang ditujukan untuk membiayai proyek-proyek tertentu di Indonesia.

The loans represent facilities in rupiah obtained through the Ministry of Finance which are used to finance specific projects in Indonesia.

Pinjaman tersebut merupakan dana bergulir yang diberikan oleh Pemerintah, dalam hal ini Lembaga Pengelola Dana Bergulir (LPBD) Kementerian Negara Koperasi Usaha Kecil Menengah dan Koperasi, dalam rangka penyaluran kredit pemberdayaan masyarakat kepada Bank sebagai lembaga keuangan pelaksana yang ditunjuk, dengan menggunakan pola executing.

The borrowings are revolving funds provided by the Government, through Lembaga Pengelola Dana Bergulir (LPBD) Ministry of Cooperatives for Small Medium Enterprises and Cooperatives, in the framework of community development lending to the Bank as an appointed financial institution, using an executing pattern.

Tidak terdapat aset Bank yang dijadikan agunan atas pinjaman yang diterima di atas.

There are no Bank’s assets which are pledged as collateral with respect to above mention borrowings.

Bank bertindak sebagai penerus pinjaman untuk semua pinjaman yang diterima di mana Bank menanggung risiko kredit tidak tertagihnya piutang.

The Bank is acting as an executing bank for all these borrowings and therefore the Bank bears the credit risk arising from uncollectible receivables.

Pada tahun 2014 dan 2013 Bank telah memenuhi semua jadwal semua pembayaran pokok dan bunga pinjaman yang telah jatuh tempo. Bank juga telah memenuhi semua persyaratan yang ditetapkan dalam perjanjian pinjaman di atas.

In 2014 and 2013, the Bank has settled all the principal and interest of fund borrowing which has matured through schedule payments. Bank has complied with all of the existing term of the fund borrowing agreement.

PT Bank CIMB Niaga Tbk

PT Bank CIMB Niaga Tbk

PD BPR LPK Jalan Cagak (entitas anak) mendapatkan 4 (empat) fasilitas pinjaman dari PT Bank CIMB Niaga Tbk dengan total plafond sebesar Rp50.380. Pinjaman ini memiliki jangka waktu berkisar antara 60 sampai dengan 72 bulan dengan suku bunga pinjaman berkisar antara 11,00% sampai dengan 14,50% per tahun.

PD BPR LPK Jalan Cagak (subsidiary) received 4 (four) borrowing facility from PT Bank CIMB Niaga Tbk with a total plafond of Rp50.380. This borrowing has a period ranging from 60 to 72 months with interest rate ranging from 11.00% to 14.50% per annum.

PD BPR LPK Garut Kota (entitas anak) mendapatkan 2 (dua) fasilitas pinjaman dari PT Bank CIMB Niaga Tbk dengan total plafond sebesar Rp16.000 dengan jangka waktu 60 bulan dan bunga sebesar 11,00% dan 13,00% per tahun.

PD BPR LPK Garut Kota (subsidiary) received 2 (two) borrowing facility from PT Bank CIMB Niaga Tbk with a total plafond of Rp16,000 and period of 60 months and interest ranging from 11.00% and 13.00% per annum.

Bank telah semua persyaratan yang ditetapkan dalam perjanjian pinjaman.

Bank has complied with all of the existing term of the fund borrowing agreement.



PD BPR LPK Jalan Cagak (entitas anak) mendapatkan 3 (tiga) fasilitas pinjaman dari PT Bank Mandiri (Persero) Tbk dengan total plafond sebesar Rp9.171. Pinjaman ini memiliki akan jatuh tempo pada tahun 2015 sampai dengan 2017. Suku bunga pinjaman berkisar antara 11,00% sampai dengan 13,50% per tahun.

PD BPR LPK Jalan Cagak (subsidiary) received 3 (three) borrowing facility from PT Bank Mandiri (Persero) Tbk with a total plafond of Rp9,171. This borrowing will matured in 2015 to 2017. The interest rate ranging from 11.00% to 13.50% per annum.

120




24. PINJAMAN YANG DITERIMA (lanjutan)

24. BORROWINGS (continued)

PT Bank Mandiri (Persero) Tbk (lanjutan)

PT Bank Mandiri (Persero) Tbk (continued)

PD BPR LPK Garut Kota (entitas anak) mendapatkan 3 (tiga) fasilitas pinjaman dari PT Bank Mandiri (Persero) Tbk dengan total plafond sebesar Rp16.031. Pinjaman ini memiliki jangka waktu yang berkisar antara 24 sampai dengan 60 bulan. Suku bunga pinjaman berkisar antara 12,00% sampai dengan 13,50% per tahun.

PD BPR LPK Garut Kota (subsidiary) received 3 (three) borrowing facility from PT Bank Mandiri (Persero) Tbk with a total plafond of Rp16,031. This borrowing has a period ranging from 24 to 60 months. The interest rate ranging from 12.00% to 13.50% per annum.



PT Bank Andara

PT Bank Andara

PD BPR LPK Jalan Cagak (entitas anak) mendapatkan 3 (tiga) fasilitas pinjaman dari PT Bank Andara dengan total plafond sebesar Rp15.000. Pinjaman ini memiliki jangka waktu 36 bulan dengan suku bunga berkisar antara 11,50% sampai dengan 12,75% per tahun.

T PD BPR LPK Jalan Cagak (subsidiary) received 3 (three) borrowing facility from PT Bank Andara with a total plafond of Rp15,000. This borrowing has a period of 36 months. The interest rate ranging from 11.50% to 12.75% per annum.

PD BPR LPK Garut Kota (entitas anak) mendapatkan 3 (tiga) fasilitas pinjaman dari PT Bank Andara dengan total plafond sebesar Rp15.000. Pinjaman ini memiliki jangka waktu yang berkisar antara 36 sampai dengan 48 bulan. Suku bunga pinjaman berkisar antara 11,00% sampai dengan 13,00% per tahun.

PD BPR LPK Garut Kota (subsidiary) received 3 (three) borrowing facility from PT Bank Andara with a total plafond of Rp15,000. This borrowing has a period ranging from 36 to 48 months. The interest rate ranging from 11.00% to 13.00% per annum.



Pinjaman Diterima Lainnya

Other Borrowings

Pinjaman diterima lainnya terdiri dari:

Other borrowings consist of: 31 Desember/ December 31, 2014

Pihak ketiga Rupiah PT Bank Tabungan Pensiunan Nasional Tbk PT Bank Sampoerna PT Bank Danamon Indonesia Tbk PT Bank Negara Indonesia (Persero) Tbk PT Permodalan Nasional Madani Rekening Dana Investasi PT Bank Tabungan Negara (Persero) Tbk Pinjaman FIDP Total


3.764 1.269 1.262

3.818

599 -

782 250

-

28 6

Third parties Rupiah PT Bank Tabungan Pensiunan Nasional Tbk PT Bank Sampoerna PT Bank Danamon Indonesia Tbk PT Bank Negara Indonesia (Persero) Tbk PT Permodalan Nasional Madani Investment Fund Account PT Bank Tabungan Negara (Persero) Tbk FIDP Loans

6.894

4.884

Total

121


PT BANK PEMBANGUNAN DAERAH JAWA BARAT DAN BANTEN Tbk DAN ENTITAS ANAKNYA CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN Tanggal 31 Desember 2014 dan Untuk Tahun yang Berakhir pada Tanggal Tersebut (Disajikan dalam jutaan rupiah, kecuali dinyatakan lain) 25. ESTIMASI KERUGIAN KONTINJENSI a.

Estimasi kerugian kontinjensi

KOMITMEN

DAN

komitmen

dan

PT BANK PEMBANGUNAN DAERAH JAWA BARAT DAN BANTEN Tbk AND ITS SUBSIDIARIES NOTES TO THE CONSOLIDATED FINANCIAL STATEMENTS As of December 31, 2014 and For the Year Then ended (Expressed in millions of rupiah, unless otherwise stated) 25. ESTIMATED LOSSES ON COMMITMENTS AND CONTINGENCIES a.


b.

Estimated losses on commitments and contingencies


Rupiah Fasilitas kredit yang belum digunakan Bank garansi

Rupiah 936 1.194

644 854

Total

2.130

1.498

Perubahan estimasi kerugian komitmen dan kontinjensi

b.

Unused loan facility Bank guarantee Total

Movements in the estimated losses on commitments and contingencies


2014

2013

Saldo awal Pembentukan selama tahun berjalan

1.498

1.433

632

65

Beginning balance Provision during the year

Saldo akhir

2.130

1.498

Ending balance

Management believes that the above estimated losses on commitments and contingencies is adequate.

Manajemen berpendapat bahwa jumlah estimasi kerugian komitmen dan kontinjensi yang dibentuk telah memadai.

26. PAJAK PENGHASILAN a.

26. INCOME TAX

Hutang pajak

a. 31 Desember/ December 31, 2014

Bank Pajak penghasilan badan Pajak penghasilan Pasal 21 Pasal 25 Pasal 4(2) dan 23

Entitas anak Pajak penghasilan badan Pajak penghasilan Pasal 21 Pasal 4(2) dan 23

Total

Taxes payable


13.809

20.010

38.565 17.774 17.452

31.206 32.857 16.743

87.600

100.816

9.977

652

3.930 4.244

83 125

18.151

860

105.751

101.676

122

Bank Corporate income tax Income tax Article 21 Article 25 Articles 4(2) and 23

Subsidiary Corporate income tax Income tax Article 21 Articles 4(2) and 23

Total




26. PAJAK PENGHASILAN (lanjutan) b.

26. INCOME TAX (continued)

Manfaat (beban) pajak

b.

Tax benefit (expense)


2014 Bank Pajak kini Pajak tangguhan

Entitas anak Pajak kini Pajak tangguhan

Neto

2013

307.488 (3.598)

375.447 (8.679)

303.890

366.768

15.705 (1.140)

11.903 (2.184)

14.565

9.719

318.455

376.487

Bank Current tax Deferred tax

Subsidiary Current tax Deferred tax

Net

The reconciliation between the tax expense computed by applying the applicable tax rate on the income before tax expense and the tax expense shown in the statement of income are as follows:

Rekonsiliasi antara beban pajak penghasilan dengan menggunakan tarif pajak yang berlaku dari laba sebelum beban pajak dan beban pajak penghasilan seperti yang disajikan dalam laporan laba rugi komprehensif adalah sebagai berikut:


2014

2013

Laba sebelum beban pajak Laba sebelum beban pajak entitas anak Transaksi eliminasi

1.438.490

Laba sebelum beban pajak (Bank)

1.407.443

1.743.431

Income before tax expense (Bank only)

281.489

348.686

Tax expense calculated at prevailing tax rate

22.401 14.565

18.082 9.719

Non-deductible expenses Tax expense of subsidaries

318.455

376.487

Tax expense - net

Pajak dihitung pada tarif pajak yang berlaku Pengaruh beban yang tidak dapat dikurangkan Beban pajak entitas anak Beban pajak - neto

(43.201) 12.154

1.752.874 (47.730) 38.287

Income before tax expense Income before tax expensesubsidiaries Elimination transaction

The reconciliation between income before tax expense, as shown in the statement of comprehensive income are as follows:

Rekonsiliasi antara laba sebelum beban pajak menurut laporan laba rugi komprehensif dengan taksiran penghasilan kena pajak, adalah sebagai berikut:

123




26. PAJAK PENGHASILAN (lanjutan) b.


Manfaat (beban) pajak (lanjutan)

b.

Tax benefit (expense) (continued)


2014 Laba sebelum beban pajak (Bank)

1.407.443

Beda temporer Pembentukan (pembalikan) kerugian kredit Penghargaan kerja Penyisihan (pembalikan) beban Corporate Social Responsibility Penyisihan beban imbalan kerja Penyisihan (pembalikan) kerugian aset non produktif dan aset produktif selain kredit yang diberikan dan pembiayaan syariah Kerugian perubahan nilai surat berharga yang diperdagangkan

1.743.431

(35.811) (390)

78.807 5.056

(17.083) 23.599

11.852 14.434

(3.361)

898

Income before tax expense (Bank only) Temporary differences Provision for (reversal of) allowance for loan losses Gratuity Provision for (reversal of) Corporate Social Responsibility Provision for employee benefits Provision for (reversal of) possible losses on non-earning assets and earning assets other than loans and sharia financing Loss from changes in fair value of held-for-trading marketable securities

51.036

(67.654)

17.990

43.393

112.006

90.414

Permanent differences Non-deductible expenses

1.537.439

1.877.238

Taxable income

Beban pajak penghasilan badan

307.488

375.448

Corporate income tax expense

Dikurangi pajak dibayar dimuka

(293.679)

(355.438)

13.809

20.010

Beda tetap Beban yang tidak dapat dikurangkan Laba kena pajak

Hutang pajak penghasilan badan

c.

2013

Less prepaid tax Corporate income tax payable

Bank akan menyampaikan Surat Pemberitahuan Tahunan untuk tahun 2014 sesuai dengan prinsip self assessment berdasarkan perhitungan tersebut di atas.

The Bank will file its Annual Corporate Income Tax Return for 2014 according to the self assessment principle in accordance with the above calculation.

Perhitungan pajak penghasilan badan untuk tahun yang berakhir pada tanggal 31 Desember 2013 telah sesuai dengan Surat Pemberitahuan Tahunan yang dilaporkan ke kantor pajak.

The calculation of corporate income tax for the year ended December 31, 2013 conforms with the Annual Corporate Income Tax Return reported to the tax office.

Aset pajak tangguhan - neto

c.


Dikreditkan (dibebankan) ke laporan laba rugi komprehensif konsolidasian/ Credited (charged) to the consolidated statement of comprehensive income

Deferred tax assets - net


Aset (liabilitas) pajak tangguhan Penyisihan beban Corporate Social Responsibility Penyisihan imbalan kerja Penyisihan kerugian kredit Perubahan nilai wajar surat berharga diperdagangkan

Deferred tax assets (liabilities) 17.188 20.571 (50.602)

(3.417) 4.720 (7.162)

13.771 25.291 (57.764)

(13.671)

10.207

(3.464)

124

Provision for Corporate Social Responsibility Provision for employee benefits Provision for loan losses Changes in fair value held-for-trading marketable securities




26. PAJAK PENGHASILAN (lanjutan) c.


Aset pajak tangguhan (lanjutan)

c.



Deferred tax assets (continued)


Aset (liabilitas) pajak tangguhan (lanjutan) Penyisihan kerugian asset non produktif dan asset produktif selain dari kredit yang diberikan dan pembiayaan syariah Penghargaan kerja

Entitas anak

Deferred tax assets (liabilities) (continued)

1.532 1.011

(672) (78)

860 933

(23.971)

3.598

(20.373)

5.819

1.140

6.959



Entitas anak

Subsidiaries


Aset (liabilitas) pajak tangguhan Penyisihan beban Corporate Social Responsibility Penyisihan imbalan kerja Penyisihan kerugian kredit Perubahan nilai wajar surat berharga diperdagangkan Penyisihan kerugian asset non produktif dan asset produktif selain dari kredit yang diberikan dan pembiayaan syariah Penghargaan kerja

Provision for losses on non-earning assets and earning assets other than loan and sharia financing Gratuity

Deferred tax assets (liabilities)

14.817 17.684 (66.363)

2.371 2.887 15.761

17.188 20.571 (50.602)

(13.531)

(13.671)

1.352 -

180 1.011

1.532 1.011

(32.650)

8.679

(23.971)

3.635

2.184

5.819

(140)

Provision for Corporate Social Responsibility Provision for employee benefits Provision for loan losses Changes in fair value held-for-trading marketable securities Provision for losses on non-earning assets and earning assets other than loan and sharia financing Gratuity

Subsidiaries

Management believes that deferred tax assets can be utilized and can be compensated against future taxable income.

Manajemen berkeyakinan bahwa aset pajak tangguhan dapat dipulihkan dan dikompensasikan dengan laba fiskal pada masa mendatang.

125




26. PAJAK PENGHASILAN (lanjutan) d.


Surat ketetapan pajak

d.

In 2013, the Bank received Tax Assessment Letter (SKP) for Year 2011 regarding Corporate Income Tax, Income Tax Article 4 (2) and Value Added Tax.

Pada tahun 2013, Bank menerima Surat Ketetapan Pajak (SKP) untuk Tahun Pajak 2011 atas PPh Badan, PPh Pasal 4 (2) dan Pajak Pertambahan Nilai (PPN). e.

Tax assessment letters

Perubahan Tarif pajak

e.

Changes in Tax rate

Pada akhir tahun 2013, Peraturan Pemerintah No.81 Tahun 2007 tanggal 28 Desember 2007 telah diubah dengan Peraturan Pemerintah (PP) No.77 Tahun 2013 tanggal 21 November 2013 tentang “Penurunan Tarif Pajak Penghasilan Bagi Wajib Pajak Badan Dalam Negeri yang Berbentuk Perseroan Terbuka” yang mengatur bahwa wajib pajak dalam negeri yang berbentuk perseroan terbuka dapat memperoleh penurunan tarif pajak penghasilan sebesar 5% (lima persen) lebih rendah dari tarif pajak penghasilan wajib pajak badan dalam negeri bila memenuhi persyaratan sebagai berikut: (a) paling sedikit 40% (empat puluh persen) dari jumlah keseluruhan saham yang disetor dicatat untuk diperdagangkan di bursa efek di Indonesia dan masuk dalam penitipan kolektif di lembaga penyimpanan dan penyelesaian, (b) saham tersebut harus dimiliki oleh paling sedikit 300 pihak, (c) masing-masing pihak tersebut hanya boleh memiliki saham kurang dari 5% (lima persen) dari keseluruhan saham ditempatkan dan disetor penuh, dan (d) ketentuan sebagaimana dimaksud di atas harus dipenuhi dalam waktu paling singkat 183 (seratus delapan puluh tiga) hari kalender dalam jangka waktu 1 (satu) tahun pajak. Ketentuan mengenai tata cara pelaksanaan dan pengawasan pemberian penurunan tarif pajak penghasilan di atas akan diatur dengan Peraturan Menteri Keuangan (PMK).

At end of 2013, Government Regulation No.81 Year 2007 dated December 28, 2007 was amended by Government Regulation (PP) No.77 Year 2013 dated November 21, 2013 regarding “Reduction on Income Tax Rate for Domestic Listed Companies” which regulates that domestic listed companies can obtain reduction on income tax rate at 5% (five percent) lower than income tax rate of domestic companies if the following criteria are met: (a) at least 40% (fourty percent) of the total issued shares is recorded and traded in capital market in Indonesia and includes in collective recording at depository and settlement institution, (b) the shares are owned by at least 300 parties, (c) each party can only own less than 5% (five percent) of the total issued and fully paid shares, and (d) the above requirements must be fulfilled at the minimum of 183 (one hundred eighty three) calendar days in a period of 1 one) fiscal year. Regulation on application and supervision of the reduction on income tax rate will be provided in the Minister of Finance Regulation (Peraturan Menteri Keuangan/PMK).

Sampai dengan tanggal laporan keuangan konsolidasian ini, Peraturan Menteri Keuangan (PMK) sebagaimana disebut di atas masih belum diterbitkan. Saat ini, masa mulai berlakunya penerapan PP No. 77 Tahun 2013 tersebut masih dalam proses pembahasan dan peraturan terkait masa transisi dari PP No. 77 Tahun 2013 tersebut masih belum diterbitkan, sehingga kepastian pemenuhan persyaratan transisi sesuai dengan PP No. 77 Tahun 2013 masih perlu diklarifikasi lebih lanjut.

Up to the date of the consolidated financial statements, PMK as mentioned above is not issued yet. Currently, the effective date of the PP No. 77 Year 2013 is still in discussion process and the related regulation on transition period of the PP No. 77 Year 2013 is also not issued yet, therefore the confirmation on the fulfillment on the transition requirements in accordance with PP No. 77 Year 2013 is still need to be clarified further.

126




26. PAJAK PENGHASILAN (lanjutan) e.


Perubahan Tarif pajak (lanjutan)

e.

Changes in Tax rate (continued)

Manajemen akan terus melakukan pemantauan terkait kepastian pemenuhan persyaratan transisi ini. Manajemen berkeyakinan bahwa Bank akan memenuhi semua persyaratan untuk memperoleh fasilitas penurunan tarif pajak penghasilan untuk tahun pajak 2013.

Management will continue to monitor the certainty of the fulfillment of the transition requirements. Management believes that the Bank will fulfill all the requirements to obtain the reduction on income tax rate facility for 2013 fiscal year.

Berdasarkan surat keterangan No. DE/I/20150235 tanggal 6 Januari 2015 dan laporan bulanan kepemilikan saham (Formulir No. X.H.I-2 tanggal 5 Januari 2015 dari Biro Administrasi Efek, Datindo Entrycom atas kepemilikan saham Bank selama tahun 2014) semua kriteria di atas untuk memperoleh fasilitas penurunan tarif pajak tersebut atas laporan keuangan Bank untuk tahun yang berakhir pada tanggal 31 Desember 2014 telah terpenuhi.

Based on Letter No. DE/I/2015-0235 dated January 6, 2015 and the monthly report of shares ownerships, form No. X.H.I-2 dated January, 5 2015 from the Securities Administration Agency (Biro Administrasi Efek), Datindo Entrycom on the ownership of Bank’s shares during 2014), all of the above mentioned required criteria to obtain the tax rate reduction on Bank’s financial statements for the year ended December 31, 2014 were fulfilled by Bank.

27. BUNGA YANG MASIH HARUS DIBAYAR

27. INTEREST PAYABLE This account consists of:

Akun ini terdiri dari: 31 Desember/December 31, 2014 Jumlah nosional mata uang asing/ Notional amount in foreign currencies (angka penuh/ full amount) Rupiah Simpanan nasabah Efek hutang yang diterbitkan Bagi hasil syariah Simpanan dari bank lain Pinjaman yang diterima

Mata uang asing Simpanan nasabah Simpanan dari bank lain


68.755 39.512 9.095 6.194 1.099

121.579

124.655

27 -

118 3

27

121 124.776

28. 31 Desember/December 31, 2014

Rupiah Jasa produksi Penyisihan imbalan kerja (Catatan 41) Setoran jaminan

9.778 247

121.606

28. LIABILITAS LAIN-LAIN Jumlah nosional mata uang asing/ Notional amount in foreign currencies (angka penuh/ full amount)


75.104 25.088 17.130 3.158 1.099

2.161

Total

31 Desember/December 31, 2013 Jumlah nosional mata uang asing/ Notional amount in foreign currencies (angka penuh/ full amount)


Rupiah Deposits from customer Debt securities issued Sharia profit sharing Deposits from other Banks Borrowings

Foreign currency Deposits from customer Deposits from other Banks

Total

OTHER LIABILITIES 31 Desember/December 31, 2013



211.401

265.165

144.485 138.418

115.924 104.226

127

Rupiah Employee bonus Provision for employee benefits (Note 41) Guarantee deposit




28. LIABILITAS LAIN-LAIN (lanjutan)

28.



Rupiah (lanjutan) Dana Corporate Social Responsibility (Catatan 33) Provisi dan komisi diterima di muka Penghargaan kerja Biaya yang masih harus dibayar Lain-lain

Mata uang asing Setoran jaminan Dolar Amerika Serikat Dolar Australia Euro Eropa Provisi dan komisi diterima di muka Dolar Amerika Serikat Dolar Australia Euro Eropa Lain-lain Dolar Amerika Serikat


68.859 7.118 4.666 26 181.555

85.942 29.719 5.056 7.946 174.307

756.528

788.285

6.408 44 1

632.606

7.699 -

166.919 367 76

2.067 4 1

184.130

2.241 -

94.282

1.168

112.445

11.308

766.221

799.593

Rupiah (continued) Corporate Social Responsibility fund (Note 33) Unearned provisions and commision Gratuity Accrued expense Others

Foreign currency Guarantee deposits United States Dollar Australian Dollar European Euro Unearned provisions and commission United States Dollar Australian Dollar European Euro Others United States Dollar

Total

Others mainly consist of receivables from additional capital and entrusted account, accounts in process, religious holiday allowance, and entrusted work achivement incentive.

29. DANA SYIRKAH TEMPORER

29. TEMPORARY SYIRKAH FUNDS


a.




Pihak-pihak berelasi

Related parties

10 3.105 1.932

6 2.160 3.608

5.047

5.774

Pihak ketiga Rupiah Bukan bank Giro Mudharabah Tabungan Mudharabah Deposito Mudharabah

1.368

9.693

Lainnya terutama terdiri dari tagihan dana setoran modal dan rekening titipan, rekening dalam penyelesaian, titipan THR, dan titipan insentif prestasi kerja.

Rupiah Bukan bank Giro Mudharabah Tabungan Mudharabah Deposito Mudharabah


517.396 4.367 58

Total

a.

OTHER LIABILITIES (continued)

Rupiah Non - bank Mudharabah current account Mudharabah savings Mudharabah time deposit

Third parties

148.075 366.963 3.733.056

129.430 273.508 2.367.194

4.248.094

2.770.132

128

Rupiah Non - bank Mudharabah current account Mudharabah savings Mudharabah time deposit




29. DANA SYIRKAH TEMPORER (lanjutan) a.

29. TEMPORARY SYIRKAH FUNDS (continued)


a.


By type and currency (continued)


Pihak ketiga (lanjutan)

Third parties (continued)

Rupiah (lanjutan) Bank Giro Mudharabah Tabungan Mudharabah Deposito Mudharabah

Total

b.

5.281 6.764 603.019

1.304 5.563 560.370

615.064

567.237

4.868.205

3.343.143


b.


c.


2.433.404 1.106.548 107.551 83.429 4.056

1.292.125 751.607 91.439 230.347 5.284

Bank 1 bulan 3 bulan 6 bulan 12 bulan Lebih dari 12 bulan

596.240 4.950 2 643 1.184

547.950 10.800 2 493 1.125

4.338.007

2.931.172

Tingkat bagi hasil Deposito Mudharabah

Total


Rupiah Bukan bank 1 bulan 3 bulan 6 bulan 12 bulan Lebih dari 12 bulan

Total

Rupiah (continued) Bank Mudharabah current account Mudharabah savings Mudharabah time deposit

c.

Rupiah Non - bank 1 month 3 months 6 months 12 months More than 12 months Bank 1 month 3 months 6 months 12 months More than 12 months Total

Profit sharing from Mudharabah Deposits

Deposito berjangka Mudharabah merupakan investasi pihak lain yang mendapatkan imbalan bagi hasil dari pendapatan Bank atas penggunaan dana tersebut dengan nisbah yang ditetapkan dan disetujui sebelumnya.

Mudharabah time deposits are entitled to receive a share in the income derived by the Bank from the use of such funds based on a pre-determined ratio.

Tingkat bagi hasil setara per tahun untuk deposito berjangka Mudharabah adalah sebagai berikut:

The annual equivalent revenue sharing ratio for Mudharabah time deposits are as follows:

2014 1 bulan 3 bulan 6 bulan 12 bulan Lebih dari 12 bulan

2013 5,62% 5,74% 5,87% 5,99% 5,99%

129

6,43% 6,57% 6,71% 6,85% 6,85%

1 month 3 months 6 months 12 months More than 12 months




30. MODAL SAHAM

30. SHARE CAPITAL As of December 31, 2014, The composition of the Bank’s shareholders follows:

Pada tanggal 31 Desember 2014, Susunan pemegang saham adalah sebagai berikut:


Pemegang saham Saham Seri A A. Provinsi Jawa Barat

B.

Pemerintah Kota/Kabupaten se-Provinsi Jawa Barat: Pemerintah Kota - Bandung - Cimahi - Depok - Tasikmalaya - Bekasi - Bogor - Banjar - Sukabumi - Cirebon

Pemerintah Kota/Kabupaten se-Provinsi Jawa Barat: Pemerintah Kabupaten - Bandung - Bogor - Tasikmalaya - Cianjur - Indramayu - Sukabumi - Bekasi - Karawang - Cirebon - Purwakarta - Sumedang - Subang - Majalengka - Ciamis - Kuningan - Garut

Total - Pemerintah Kota dan Kabupaten se-Provinsi Jawa Barat

Jumlah lembar saham ditempatkan dan disetor penuh/ Number of shares issued and fully paid


3.709.994.733

38,26%

Total dalam Rupiah/ Amount in Rupiah

927.499

Class A Shares A. Province of West Java B. Government of Municipalities/ Regencies in the Province of West Java: Government of Municipalities Bandung Cimahi Depok Tasikmalaya Bekasi Bogor Banjar Sukabumi Cirebon -

116.000.006 104.000.000 89.581.968 60.000.000 59.697.024 46.737.809 41.000.000 36.820.520 17.039.629

1,20% 1,07% 0,92% 0,62% 0,62% 0,48% 0,42% 0,38% 0,18%

29.000 26.000 22.396 15.000 14.924 11.684 10.250 9.205 4.260

570.876.956

5,89%

142.719

680.906.967 193.458.066 130.953.800 102.416.760 84.047.907 83.000.000 73.550.504 54.318.644 53.609.080 51.219.171 46.052.684 42.926.558 35.462.669 32.721.097 27.508.120 26.366.698

7,02% 2,00% 1,35% 1,06% 0,87% 0,86% 0,76% 0,56% 0,55% 0,53% 0,47% 0,44% 0,37% 0,34% 0,28% 0,27%

170.227 48.364 32.738 25.604 21.012 20.750 18.388 13.580 13.402 12.805 11.513 10.732 8.866 8.180 6.877 6.592

1.718.518.725

17,72%

429.630

2.289.395.681

23,61%

130

Shareholders

572.349

Regencies in the Province of West Java: Government of Regencies Bandung Bogor Tasikmalaya Cianjur Indramayu Sukabumi Bekasi Karawang Cirebon Purwakarta Sumedang Subang Majalengka Ciamis Kuningan Garut -

Total - Government of Municipalities and Regencies in the Province of West Java




30. MODAL SAHAM (lanjutan)

30. SHARE CAPITAL (continued) As of December 31, 2014, The composition of the Bank’s shareholders follows (continued):

Pada tanggal 31 Desember 2014, Susunan pemegang saham adalah sebagai berikut (lanjutan):

31 Desember /December 31, 2014

Pemegang saham




Shareholders

Saham Seri A (lanjutan) C. Provinsi Banten D. Pemerintah Kota/Kabupaten se-Provinsi Banten: Pemerintah Kota - Tangerang - Cilegon

Pemerintah Kabupaten - Tangerang - Serang - Pandeglang - Lebak

Total - Pemerintah Kota dan Kabupaten se-Provinsi Banten Total Saham Seri A Saham Seri B H. Muhadi (Komisaris) Suartini (Direktur Komersial) Masyarakat (kepemilikan di bawah 5% untuk setiap pihak)

Class B Shares (continued) 520.589.856

5,37%

130.147

C. Province of Banten D. Government of Municipalities/ Regencies in the Province of Banten: Government of Municipalities Tangerang Cilegon -

119.503.394 58.000.000

1,23% 0,60%

29.876 14.500

177.503.394

1,83%

44.376

289.306.189 144.311.251 105.218.408 35.899.154

2,98% 1,49% 1,09% 0,37%

72.326 36.078 26.305 8.975

574.735.002

5,93%

143.684

Government of Regencies Tangerang Serang Pandeglang Lebak -

Total - Government of Municipalities and Regencies in the Province of Banten

752.238.396

7,76%

188.060

7.272.218.666

75,00%

1.818.055

Total Class A Shares Class B Shares H. Muhadi (Commissioner) Suartini (Commercial Director)

2.341.500

0,024%

585

5.000

0.000%

1

2.421.726.000

24,98%

605.432

Total Saham Seri B

2.424.072.500

25,00%

606.018

Total Class B Shares

Total

9.696.291.166

100,00%

2.424.073

Total

131

Public (ownership less than 5% each)





30. SHARE CAPITAL (continued) As of December 3, 2013, The composition of the Bank’s shareholders follows:

Pada tanggal 31 Desember 2013, Susunan pemegang saham adalah sebagai berikut:


Pemegang saham Saham Seri A A. Provinsi Jawa Barat

B.

Pemerintah Kota/Kabupaten se-Provinsi Jawa Barat: Pemerintah Kota - Bandung - Cimahi - Depok - Tasikmalaya - Bekasi - Bogor - Banjar - Sukabumi - Cirebon

Pemerintah Kota/Kabupaten se-Provinsi Jawa Barat: Pemerintah Kabupaten - Bandung - Bogor - Tasikmalaya - Cianjur - Indramayu - Sukabumi - Bekasi - Karawang - Cirebon - Purwakarta - Sumedang - Subang - Majalengka - Ciamis - Kuningan - Garut

Total - Pemerintah Kota dan Kabupaten se-Provinsi Jawa Barat



3.709.994.733

38,26%


927.499

Class A Shares A. Province of West Java B. Government of Municipalities/ Regencies in the Province of West Java: Government of Municipalities Bandung Cimahi Depok Tasikmalaya Bekasi Bogor Banjar Sukabumi Cirebon -

116.000.006 104.000.000 89.581.968 60.000.000 59.697.024 46.737.809 41.000.000 36.820.520 17.039.629

1,20% 1,07% 0,92% 0,62% 0,62% 0,48% 0,42% 0,38% 0,18%

29.000 26.000 22.396 15.000 14.924 11.684 10.250 9.205 4.260

570.876.956

5,89%

142.719

680.906.967 193.458.066 130.953.800 102.416.760 84.047.907 83.000.000 73.550.504 54.318.644 53.609.080 51.219.171 46.052.684 42.926.558 35.462.669 32.721.097 27.508.120 26.366.698

7,02% 2,00% 1,35% 1,06% 0,87% 0,86% 0,76% 0,56% 0,55% 0,53% 0,47% 0,44% 0,37% 0,34% 0,28% 0,27%

170.227 48.364 32.738 25.604 21.012 20.750 18.388 13.580 13.402 12.805 11.513 10.732 8.866 8.180 6.877 6.592

1.718.518.725

17,72%

429.630

2.289.395.681

23,61%

132

Shareholders

572.349

Regencies in the Province of West Java: Government of Regencies Bandung Bogor Tasikmalaya Cianjur Indramayu Sukabumi Bekasi Karawang CirebonPurwakarta Sumedang Subang Majalengka Ciamis Kuningan Garut -

Total - Government of Municipalities and Regencies in the Province of West Java





30. SHARE CAPITAL (continued) As of December 31, 2013, The composition of the Bank’s shareholders is as follows (continued):

Pada tanggal 31 Desember 2013, Susunan pemegang saham adalah sebagai berikut (lanjutan):


Pemegang saham Saham Seri A (lanjutan) C. Provinsi Banten D. Pemerintah Kota/Kabupaten se-Provinsi Banten: Pemerintah Kota - Tangerang - Cilegon

Pemerintah Kabupaten - Tangerang - Serang - Pandeglang - Lebak

Total - Pemerintah Kota dan Kabupaten se-Provinsi Banten Total Saham Seri A Saham Seri B H. Muhadi (Komisaris) Bien Subiantoro (Direktur Utama) Arie Yulianto (Direktur) Djamal Muslim (Direktur) Acu Kusnandar (Direktur) Entis Kushendar (Direktur) Masyarakat (kepemilikan di bawah 5% untuk setiap pihak)



520.589.856

5,37%


Shareholders

130.147

Class A Shares (continued) C. Province of Banten D. Government of Municipalities/ Regencies in the Province of Banten: Government of Municipalities Tangerang Cilegon -

119.503.394 58.000.000

1,23% 0,60%

29.876 14.500

177.503.394

1,83%

44.376

289.306.189 144.311.251 105.218.408 35.899.154

2,98% 1,49% 1,09% 0,37%

72.326 36.078 26.305 8.975

574.735.002

5,93%

143.684

752.238.396

7,76%

188.060

7.272.218.666

75,00%

1.818.055

Government of Regencies Tangerang Serang Pandeglang Lebak -

Total - Government of Municipalities and Regencies in the Province of Banten Total Class A Shares Class B Shares H. Muhadi (Commissioner) Bien Subiantoro (President Director) Arie Yulianto (Director) Djamal Muslim (Director) Acu Kusnandar (Director) Entis Kushendar (Director)

2.341.500 757.500

0,024% 0,008%

585 189

333.000

0,003%

83

325.000

0,003%

81

245.000

0,003%

61

30.000

0,0003%

7

2.420.040.500

24,96%

605.012

Total Saham Seri B

2.424.072.500

25,00%

606.018

Total Class B Shares

Total

9.696.291.166

100,00%

2.424.073

Total

Public (ownership less than 5% each)

Class A shares are specially owned by the central government, provinces, cities and districts while the Class B shares are owned by directors, commissioners, employees of the Bank, public and government. Class A shares are shares that give special rights to the holder in the attendance quorum and the approval of quorum at the Shareholders’ General Meeting.

Saham Seri A khusus dimiliki oleh pemerintah pusat, pemerintah provinsi, kota dan kabupaten sedangkan saham Seri B dimiliki oleh direksi, dewan komisaris, karyawan perseroan, masyarakat dan pemerintah. Saham Seri A ialah saham yang memberikan hak khusus kepada pemegangnya dalam kuorum kehadiran dan kuorum persetujuan Rapat Umum Pemegang Saham.

133




31. TAMBAHAN MODAL DISETOR

31. ADDITIONAL PAID IN CAPITAL As of December 31, 2014 and 2013, the Bank recorded the additional paid in capital as a result of shares issuance as follows:

Pada tanggal 31 Desember 2014 dan 2013, Bank mencatat tambahan modal disetor sebagai akibat dari penerbitan saham sebagai berikut: Total agio saham Biaya emisi penerbitan saham

848.425 (25.002)

Neto

823.423

32. MODAL DISETOR LAINNYA

Total premium on share capital Shares issuance costs Net

32. OTHER PAID-UP CAPITAL Bank did not received additional capital contributions from the existing shareholders in 2014 and 2013.

Bank tidak menerima penambahan setoran modal dari pemegang saham pada tahun 2014 dan 2013.

33. PENGGUNAAN LABA

33. DISTRIBUTION OF INCOME

Penggunaan laba tahun 2013 ditetapkan berdasarkan keputusan Rapat Umum Pemegang Saham (RUPS) tanggal 26 Maret 2014 sebagaimana tercantum dalam Akta Notaris No. 70 oleh R. Tendy Suwarman, SH.

Income distributions for the year 2013 was made based on the General Shareholders’ Meeting dated March 26, 2014 as stated in Notarial Deed No. 70 of R. Tendy Suwarman, SH.

Penggunaan laba tahun 2012 ditetapkan berdasarkan keputusan Rapat Umum Pemegang Saham (RUPS) tanggal 25 Maret 2013 sebagaimana tercantum dalam Akta Notaris No. 119 oleh R. Tendy Suwarman, SH.

Income distributions for the year 2012 was made based on the General Shareholders’ Meeting dated March 25, 2013, as stated in Notarial Deed No. 119 of R. Tendy Suwarman, SH.

Berdasarkan keputusan RUPS tahun 2014 dan 2013 tersebut di atas, penggunaan laba tahun 2014 dan 2013 ditetapkan sebagai berikut:

Based on the above General Shareholders’ Meeting year 2014 and 2013, the distributions of income in 2014 and 2013, were are as follows:

2014 Pembagian dividen Pembentukan cadangan umum Pembagian jasa produksi Corporate social responsibility

2013

757.280 619.381 258.124 85.942

Distribusi pada tahun 2014 untuk laba tahun 2013 Distribusi pada tahun 2013 untuk laba tahun 2012

Dividend distributions General reserve Employees bonus Corporate social responsibility

The dividends declared for each period are as follows:

Jumlah dividen yang diumumkan untuk masingmasing periode adalah sebagai berikut: Periode

663.845 521.592 222.269 74.090

Jumlah/ Amount

Per saham (nilai penuh)/ Per share (full amount)

757.280 663.845

78 68

Period Distribution in 2014 from 2013 net income Distribution in 2013 from 2012 net income

For the years 2014 and 2013, employee bonus and corporate social responsibility expenses are recorded as expense in the current year consolidated statement of comprehensive income.

Untuk tahun 2014 dan 2013, jasa produksi dan beban corporate social responsibility dibukukan sebagai beban pada laporan laba rugi komprehensif konsolidasian tahun berjalan.

134




34. PENDAPATAN BUNGA DAN SYARIAH

34. INTEREST AND SHARIA INCOME This account consists of:

Akun ini terdiri dari:


2014 Rupiah Kredit yang diberikan dan piutang Kredit yang diberikan Penempatan pada Bank Indonesia dan bank lain Giro pada Bank Indonesia Giro pada bank lain Wesel ekspor dan tagihan lainnya Syariah Margin Bagi Hasil Pendapatan Sewa Ijarah Fee ujroh pembatalan pesanan Lainnya Nilai wajar melalui laba rugi Surat berharga Dimiliki hingga jatuh tempo Surat berharga Mata uang asing Kredit yang diberikan dan piutang Kredit yang diberikan Dolar Amerika Serikat Wesel ekspor dan tagihan lainnya Penempatan pada Bank Indonesia dan bank lain Dolar Amerika Serikat Dimiliki hingga jatuh tempo Surat berharga Dolar Amerika Serikat

Provisi dan Komisi Pembiayaan Syariah Total

2013

7.014.288

6.736.328

513.641 28.865 6.936 1.273

325.666 25.248 6.271 840

363.194 189.372 19.543 236 -

261.317 188.703 44.051 477 2

3.333

15.297

404.033

467.984

Rupiah Loans and recievables Loans Placements with Bank Indonesia and other banks Current accounts with Bank Indonesia Current accounts with other banks Bills and other receivables Sharia Margin Profit Sharing Ijarah lease income Ujroh order cancellation fee Others Fair value through profit or loss Marketable securities Held to maturity Marketable securities Foreign currencies Loans and receivables Loans United States Dollar Bills and other receivables Placements with Bank Indonesia and other banks United States Dollar Held to maturity Marketable securities United States Dollar

15.994 1.315

21.238 1.751

474

244

333

877

8.562.830

8.096.294

228.990

36.694

Sharia financing fees and Commissions

8.791.820

8.132.988

Total

135




35. BEBAN BUNGA DAN BAGI HASIL SYARIAH

35. INTEREST EXPENSE AND SHARIA PROFIT SHARING This account consists of:



2014 Rupiah Simpanan nasabah Bagi hasil syariah Efek hutang yang diterbitkan Simpanan dari bank lain Premi penjaminan Premi asuransi kredit Pinjaman yang diterima Lain-lain

3.223.774 346.799 266.351 239.295 117.954 112.063 15.018 939

2.292.022 239.375 283.230 320.692 97.477 102.971 10.183 240

4.322.193

3.346.190

7.735 285 9

3.950 640 65

8.029

4.655

4.330.222

3.350.845

Mata uang asing Simpanan nasabah Premi asuransi kredit Simpanan dari bank lain

Total

2013

36. PENDAPATAN OPERASIONAL LAINNYA

Rupiah Deposits from customers Sharia profit sharing Debt securities issued Deposits from other banks Guarantee premium Loan insurance premium Borrowings Others

Foreign currencies Deposits from customers Loan insurance premium Deposits from other banks

Total

36. OTHER OPERATING INCOME This account consists of:



2014 Provisi dan komisi selain dari kredit yang diberikan Rupiah Provisi dan komisi Fee komitmen Mata uang asing Provisi dan komisi Fee komitmen Keuntungan yang belum direalisasi dari perubahan nilai wajar surat berharga - neto Penerimaan kembali kredit yang telah dihapus buku Keuntungan dari penjualan surat berharga untuk diperdagangkan - neto Keuntungan transaksi valuta asing - neto Lain-lain Total

2013

267.122 9.227

248.621 12.208

6.288 7

7.883 7

282.644

268.719

Non-loan related fees and commissions Rupiah Fees and commissions Commitment fees Foreign currencies Fees and commissions Commitment fees Unrealized gain on changes in fair value of marketable securities - net

67.934

-

132.418

136.140

2.761

1.926

23.683 56.464

32.636 17.837

Recoveries from loans written-off Gain on sale of held-for-trading marketable securities - net Gain from foreign exchange transactions - net Others

565.904

457.258

Total

136




37. BEBAN OPERASIONAL LAINNYA

37. OTHER OPERATING EXPENSES This account consists of:



2014 Beban umum dan administrasi Sewa Gaji tenaga kerja kontrak Promosi Pemeliharaan dan perbaikan Penyusutan dan amortisasi Komunikasi Biaya listrik, air, dan gas Alat tulis kantor Fee konsultan Perjalanan dinas Premi asuransi Lain-lain

Beban tenaga kerja dan tunjangan Gaji dan upah Tunjangan karyawan Jasa produksi Pendidikan dan pelatihan

Penyisihan (pembalikan) kerugian penurunan nilai atas aset keuangan dan non keuangan - neto Kredit yang diberikan Pembiayaan syariah Penyertaan saham Giro pada bank lain Penempatan pada bank lain

Kerugian yang belum direalisasi atas perubahan nilai wajar surat berharga Penyisihan kerugian penurunan nilai atas komitmen dan kontinjensi Beban lainnya Corporate Social Responsibility Representasi klien Iuran Lain-lain Total

2013

252.962 194.289 145.641 112.576 101.323 89.708 54.406 50.306 40.612 37.707 22.326 218.671

216.296 171.233 214.601 106.671 91.585 73.334 45.318 44.455 27.259 38.939 20.762 206.538

1.320.527

1.256.991

579.769 458.478 211.401 70.481

502.678 432.177 265.165 65.923

1.320.129

1.265.943

612.345 50.896 (3.333) (29) 2.802

544.051 70.448 3.305 22 (1.759)

662.681

616.067

-

56.585

631

65

68.973 30.399 4.131 204.196

86.041 36.434 3.925 165.419

307.699

291.819

3.611.667

3.487.470

General and administrative expenses Rental Contracted employee salaries Promotion Maintenance and repairs Depreciation and amortization Communication Electricity, water, and gas Office supplies Consultant fees Business trip Insurance premium Others

Salaries and employee benefits Salaries and wages Employee benefits Employees bonus Education and training

Provision for (reversal of) for impairment losses on financial and non-financial assets - net Loans Sharia financing Investments in shares Current accounts with other banks Placements with other banks

Unrealized loss on changes in fair value marketable securities Provision for impairment losses on commitments and contingencies Others expenses Corporate Social Responsibility Client representation Contributions Others Total

Salaries and other compensation benefits for the Board of Directors for the years ended December 31, 2014 and 2013 are amounted to Rp63,570 and Rp46,916, respectively.

Gaji dan kompensasi lainnya yang dibayarkan kepada Direksi untuk tahun yang berakhir pada tanggal-tanggal 31 Desember 2014 dan 2013 masing-masing adalah sebesar Rp63.570 dan Rp46.916.

137




37. BEBAN OPERASIONAL LAINNYA (lanjutan)

37. OTHER OPERATING EXPENSES (continued) Salaries and other compensation benefits for the Board of Commissioners for the years ended December 31, 2014 and 2013 is amounted to Rp20,783 and Rp18,652, respectively.

Gaji dan kompensasi lainnya yang dibayarkan kepada Dewan Komisaris untuk tahun yang berakhir pada tanggal-tanggal 31 Desember 2014 dan 2013 masing-masing sebesar Rp20.783 dan Rp18.652. 38. PENDAPATAN/BEBAN NON-OPERASIONAL

38. NON-OPERATING INCOME/EXPENSES This account consists of:



2014

2013

Pendapatan non-operasional 537 7.928 29.519

6.116 21.381

Non-operating income Reimbursement from credit insurance institution Dividend income Others

Total

37.984

27.497

Total

Beban non-operasional Transfer payment Denda Lain-lain

3.874 203 11.252

5.771 971 19.812

Non-operating expenses Transfer payment Penalty Others

Total

15.329

26.554

Total

Penggantian dari asuransi kredit Pendapatan dividen Lain-lain

39. KOMITMEN DAN KONTINJENSI

39. COMMITMENTS AND CONTINGENCIES 31 Desember/ December 31, 2014

Tagihan komitmen Posisi pembelian spot dan derivatif yang masih berjalan Lainnya

Liabilitas komitmen Fasilitas kredit kepada debitur yang belum digunakan Posisi penjualan spot dan derivatif yang masih berjalan Irrevocable letters of credit yang masih berjalan Lainnya

Tagihan kontinjensi Tagihan bunga dan marjin piutang dalam penyelesaian

Liabilitas kontinjensi Garansi yang diterbitkan


2.914.446

182.550 1.847.952

2.914.446

2.030.502

Commitments receivables Outstanding spot and derivatives purchase Others

Commitments liabilities 2.271.898

3.367.589

37.155

219.375

75.356 2.273.858

155.811 1.579.010

4.658.267

5.321.785

Unused loan facilities Outstanding spot and derivatives sale Outstanding irrevocable letters of credit Others

477.008

215.842

Contingent receivables Interest receivable and margin on receivable non-performing assets

1.298.572

1.313.538

Contingent liabilities Guarantees issued

138


PT BANK PEMBANGUNAN DAERAH JAWA BARAT DAN BANTEN Tbk DAN ENTITAS ANAKNYA CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN Tanggal 31 Desember 2014 dan Untuk Tahun yang Berakhir pada Tanggal Tersebut (Disajikan dalam jutaan rupiah, kecuali dinyatakan lain) 40. ASET KEUANGAN KEUANGAN

DAN


LIABILITAS

40. FINANCIAL LIABILITIES

ASSETS

AND

FINANCIAL

Nilai wajar yang diungkapkan di bawah ini adalah berdasarkan informasi relevan yang tersedia pada tanggal laporan posisi keuangan konsolidasian dan tidak diperbaharui untuk mencerminkan perubahan dalam kondisi pasar yang telah terjadi setelah tanggal laporan posisi keuangan konsolidasian.

The fair values disclosed below are based on available relevant information at the consolidated statement of financial position date and are not updated to reflect changes in market conditions which have occurred after the date of the consolidated statement of financial position.

Tabel di bawah ini menyajikan nilai tercatat dan nilai wajar aset dan liabilitas keuangan Bank pada tanggal 31 Desember 2014 dan 2013.

The tables below present the carrying amounts and fair values of the Bank’s financial assets and liabilities as of December 31, 2014 and 2013.

31 Desember 2014/December 31, 2014 Nilai wajar/ Fair value

Nilai Tercatat/Carrying amount ___________________

Kredit yang diberikan dan piutang/ Loans and receivables

Dimiliki hingga jatuh tempo/ Held-to-maturity

Kewajiban keuangan Nilai wajar pada biaya melalui laporan perolehan laba rugi/ diamortisasi/ Fair value Financial through liabilities at profit or loss amortized cost

Tersedia untuk dijual/ Availablefor-sale

Total nilai tercatat/ Total carrying amount

Aset Keuangan Kas

2.767.678

-

-

-

-

2.767.678


5.177.942

-

-

-

-

5.177.942

128.542

-

-

-

-

128.542

4.761.109 -

6.412.916

-

712.455

-

4.761.109 7.125.371

568.461

Giro pada bank lain Penempatan pada Bank Indonesia dan bank lain Surat berharga Efek-efek yang dibeli dengan janji dijual kembali Wesel Ekspor dan tagihan lainnya Kredit yang diberikan dan pembiayaan syariah Tagihan akseptasi Penyertaan saham Bunga yang masih akan diterima Aset lain-lain*) Total aset keuangan

Financial Assets Cash Current accounts with 5.177.942 Bank Indonesia Current accounts with 128.542 other banks Placements with Bank 4.761.109 Indonesia and other banks 6.402.096 Marketable securities Marketable securities purchased under agreements 568.461 to resell Bills and 19.555 other receivables

2.767.678

-

568.461

-

-

-

19.555

-

-

-

-

19.555

52.329.130 18.435 -

-

27.748

-

-

52.329.130 18.435 27.748

52.329.130 18.435 27.748

Loans and sharia financing Acceptance receivables Investments in shares

452.642 9.540

-

-

-

-

452.642 9.540

452.642 9.540

Interest receivables Other assets*)

65.664.573

6.981.377

27.748

712.455

-

73.386.153

72.662.878

Total financial assets

Liabilitas Keuangan Liabilitas segera Simpanan nasabah dan simpanan nasabah syariah Simpanan dari bank lain Efek-efek yang dijual dengan janji dibeli kembali Liabilitas akseptasi Efek hutang yang diterbitkan Pinjaman yang diterima Bunga yang masih harus dibayar Liabilitas lain-lain Total liabilitas keuangan

*)

Total nilai wajar/ Total fair value

-

-

-

-

1.812.382

1.812.382

1.812.382

-

-

-

-

53.487.890 3.308.630

53.487.890 3.308.630

53.487.890 3.308.630

-

-

-

-

2.062.916 18.435 1.721.901 456.490

2.062.916 18.435 1.721.901 456.490

2.062.916 18.435 1.721.901 456.490

Financial Liabilities Obligations due immediately Deposits from customers and deposits from customer sharia Deposits from other banks Marketable securities sold under repurchase agreements Acceptance liabilities Debts securities issued Borrowings

-

-

-

-

121.606 766.221

121.606 766.221

121.606 766.221

Interest payables Other liabilities

-

-

-

-

63.756.471

63.756.471

63.756.471

Total financial liabilities

Terdiri dari setoran jaminan

*)

139

Consist of security deposits.


PT BANK PEMBANGUNAN DAERAH JAWA BARAT DAN BANTEN Tbk DAN ENTITAS ANAKNYA CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN Tanggal 31 Desember 2014 dan Untuk Tahun yang Berakhir pada Tanggal Tersebut (Disajikan dalam jutaan rupiah, kecuali dinyatakan lain) 40. ASET KEUANGAN KEUANGAN (lanjutan)

DAN


LIABILITAS

40. FINANCIAL ASSETS LIABILITIES (continued)

AND

FINANCIAL

31 Desember 2013/December 31, 2013 Nilai wajar/ Fair value

Nilai Tercatat/Carrying amount ___________________

Kredit yang diberikan dan piutang/ Loans and receivables

Dimiliki hingga jatuh tempo/ Held-to-maturity

Kewajiban keuangan Nilai wajar pada biaya melalui laporan perolehan laba rugi/ diamortisasi/ Fair value Financial through liabilities at profit or loss amortized cost

Tersedia untuk dijual/ Availablefor-sale

Total nilai tercatat/ Total carrying amount

Total nilai wajar/ Total fair value

Aset Keuangan Kas

2.595.260

-

-

-

-

2.595.260

2.595.260


4.454.108

-

-

-

-

4.454.108

4.454.108

176.888

-

-

-

-

176.888

176.888

2.628.985 -

9.593.557

-

698.253

-

2.628.985 10.291.810

2.628.985 10.251.424

Giro pada bank lain Penempatan pada Bank Indonesia dan bank lain Surat berharga Wesel Ekspor dan tagihan lainnya Kredit yang diberikan dan pembiayaan syariah Tagihan akseptasi Penyertaan saham Bunga yang masih akan diterima Aset lain-lain*) Total aset keuangan

44.721

-

-

-

-

44.721

44.721

Financial Assets Cash Current accounts with Bank Indonesia Current accounts with other banks Placements with Bank Indonesia and other banks Marketable securities Bills and other receivables

47.820.726 33.235 -

-

24.415

-

-

47.820.726 33.235 24.415

47.820.726 33.235 24.415

Loans and sharia financing Acceptance receivables Investments in shares

418.360 9.659

-

-

-

-

418.360 9.659

418.360 9.659


58.181.942

9.593.557

24.415

698.253

-

68.498.167

68.457.781

Total financial assets

Liabilitas Keuangan Liabilitas segera Simpanan nasabah dan simpanan nasabah syariah Simpanan dari bank lain Efek-efek yang dijual dengan janji dibeli kembali Liabilitas derivatif Liabilitas akseptasi Efek hutang yang diterbitkan Pinjaman yang diterima Bunga yang masih harus dibayar Liabilitas lain-lain Total liabilitas keuangan

*)

-

-

-

-

1.945.539

1.945.539

1.945.539

-

-

-

-

47.220.701 4.946.725

47.220.701 4.946.725

47.220.701 4.946.725

-

-

-

-

2.978.073 90 33.235 2.396.611 324.337

2.978.073 90 33.235 2.396.611 324.337

2.978.073 90 33.235 2.396.611 324.337

Financial Liabilities Obligations due immediately Deposits from customers and deposits from customer sharia Deposits from other banks Marketable securities sold under repurchase agreements Derivative liabilities Acceptance liabilities Debts securities issued Borrowings

-

-

-

-

124.776 799.593

124.776 799.593

124.776 799.593


-

-

-

-

60.769.680

60.769.680

60.769.680



*)

Consist of security deposits.

The tables below shows the financial instruments recognized at fair value based on the hierarchy used by the Bank in determining and disclosing the fair value of financial instruments:

Tabel di bawah ini menyajikan instrumen keuangan yang diakui pada nilai wajar berdasarkan hirarki yang digunakan Bank untuk menentukan dan mengungkapkan nilai wajar dari instrumen keuangan: (i) Tingkat 1: dikutip dari harga pasar aktif untuk aset atau liabilitas keuangan yang identik;

(i) Level 1: Quoted (unadjusted) prices in active markets for identical financial assets or liabilities; (ii) Level 2: Those involving inputs other than quoted prices included in Level 1 that are observable for the asset or liability, either directly (as prices) or indirectly (derived from prices);

(ii) Tingkat 2: yang melibatkan input selain dari harga pasar aktif yang dikutip yang termasuk dalam tingkat 1 yang dapat diobservasi untuk aset dan liabilitas, baik secara langsung (seperti harga) atau tidak langsung (turunan dari harga);

(iii) Level 3: Those with inputs for the asset or liability that are not based on observable market data (unobservable inputs).

(iii) Tingkat 3: input untuk aset dan liabilitas yang tidak didasarkan pada data yang dapat diobservasi di pasar (input yang tidak dapat diobservasi).

140



40. ASET KEUANGAN KEUANGAN (lanjutan)

DAN


LIABILITAS


AND

FINANCIAL

The table below shows the financial instruments recognized at fair value based on the hierarchy used by the Bank in determining and disclosing the fair value of financial instruments (continued):

Tabel di bawah ini menyajikan instrumen keuangan yang diakui pada nilai wajar berdasarkan hirarki yang digunakan Bank untuk menentukan dan mengungkapkan nilai wajar dari instrumen keuangan (lanjutan):

31 Desember/ December 31, 2014 Tingkat/ Level 1

Tingkat/ Level 2

Tingkat/ Level 3

Total

Aset Keuangan Nilai wajar melalui laporan laba rugi Surat berharga

712.455

-

-

712.455

Fair value through profit or loss Marketable securities

Financial Assets

Total nilai wajar melalui laporan laba rugi

712.455

-

-

712.455

Total fair value through profit or loss

31 Desember/ December 31, 2013 Tingkat/ Level 1

Tingkat/ Level 2

Tingkat/ Level 3

Total

Aset Keuangan Nilai wajar melalui laporan laba rugi Surat berharga

698.253

-

-

698.253

Fair value through profit or loss Marketable securities

Total nilai wajar melalui laporan laba rugi

698.253

-

-

698.253

Total fair value through profit or loss

(i)

Financial Assets

(i)

Nilai wajar aset dan kewajiban keuangan tertentu, kecuali kredit yang diberikan, suratsurat berharga, dan efek hutang yang diterbitkan, dan pinjaman yang diterima mendekati nilai tercatatnya karena mempunyai jangka waktu jatuh tempo yang singkat.

The fair values of certain financial assets and liabilities, except for loans, marketable securities, marketable securities issued, and borrowings, approximate their carrying values due to their short-term maturities.

Estimasi nilai wajar terhadap aset keuangan tertentu ditetapkan berdasarkan diskonto arus kas dengan menggunakan suku bunga pasar uang yang berlaku untuk utang dengan risiko kredit dan sisa jatuh tempo yang serupa.

The estimated fair values of certain financial assets are determined based on discounted cash flows using money market interest rates for instruments with similar credit risk and remaining maturities.

Estimasi nilai wajar terhadap kewajiban keuangan tertentu yang tidak memiliki kuotasi di pasar aktif ditetapkan berdasarkan diskonto arus kas dengan menggunakan suku bunga utang baru dengan sisa jatuh tempo yang serupa.

The estimated fair values of certain financial obligations which are not quoted in an active market are determined based on discounted cash flows using interest rates of instruments with similar remaining maturities.

141



40. ASET KEUANGAN KEUANGAN (lanjutan)

DAN


LIABILITAS


AND

FINANCIAL

(ii) Loans

(ii) Kredit yang diberikan Portofolio kredit Bank secara umum terdiri dari kredit yang diberikan dengan suku bunga mengambang dan kredit yang diberikan dengan suku bunga tetap. Kredit yang diberikan dinyatakan biaya perolehan yang diamortisasi. Nilai wajar dari kredit yang diberikan menunjukkan nilai diskon dari perkiraan arus kas masa depan yang diharapkan akan diterima oleh Bank dengan menggunakan suku bunga pasar.

Bank credit portfolio generally consists of loans with floating interest rates and short term loan with fixed interest rate. Loans are stated at amortized cost. The fair value of loans shows the estimated value of discounted future cash flows expected to be received by the Bank using current market interest rates.

Nilai tercatat dari kredit yang diberikan dengan suku bunga mengambang dan pinjaman jangka pendek dengan suku bunga tetap adalah perkiraan yang layak atas nilai wajarnya.

Carrying value of loans with floating interest rates and short-term loans with fixed interest rate are the reasonable estimate of fair values.

(iii) Marketable securities

(iii) Surat-surat berharga

The fair value for marketable securities held-tomaturity is determined based on market price or quoted price of broker/dealer. If this information is not available, fair value is estimated using quoted market prices of securities with similar credit maturity and yield characteristics or using internal valuation model.

Nilai wajar untuk surat-surat berharga yang dimiliki hingga jatuh tempo ditetapkan berdasarkan harga pasar atau harga kuotasi perantara (broker)/pedagang efek (dealer). Jika informasi ini tidak tersedia, nilai wajar diestimasi dengan menggunakan harga pasar kuotasi efek yang memiliki karakteristik kredit, jatuh tempo dan yield yang serupa atau dengan menggunakan metode penilaian internal.

(iv) Debt securities issued and borrowings

(iv) Efek hutang yang diterbitkan dan pinjaman yang diterima

The aggregate fair value is calculated based on discounted cash flow model using current market rate for the remaining period to maturity.

Nilai wajar agregat dihitung berdasarkan model diskonto arus kas menggunakan tingkat suku bunga pasar untuk sisa periode jatuh temponya.

142




41. IMBALAN KERJA

41. EMPLOYEE BENEFITS

Bank memberikan imbalan kerja jangka panjang dan pasca kerja lainnya kepada para karyawannya yang memenuhi syarat yang terdiri dari program pensiun manfaat pasti, Tunjangan Hari Tua (THT), Penghargaan Masa Kerja (PMK), Masa Persiapan Pensiun (MPP) dan Cuti Besar.

The Bank provides long-term benefits and postemployment benefits to all qualified employees which consist of defined benefit pension plan, Oldage Retirement Plan (THT), Service Pay Benefit (PMK), Retirement Preparation Period (MPP) and Annual Leave.

Program pensiun manfaat pasti Bank untuk karyawan Bank yang diangkat sebelum tahun 2008 dikelola oleh Dana Pensiun Karyawan Bank Jabar, sedangkan untuk karyawan yang diangkat sejak tahun 2008 dikelola oleh DPLK Bank Jabar Banten. Kontribusi pegawai adalah sebesar 5,00% dari penghasilan dasar pensiun karyawan dan sisa jumlah yang diperlukan untuk mendanai program tersebut dikontribusi oleh Bank. Program dana pensiun iuran pasti yang terakhir ditetapkan berdasarkan Surat Keputusan Direksi 008/KEP/DIR-SDM/2011 tanggal 14 Oktober 2011 tentang peraturan Dana Pensiun dari Dana Pensiun Lembaga Keuangan Bank Pembangunan Daerah Jawa Barat dan Banten yang telah disahkan dengan Surat Keputusan Menteri Keuangan RI No. Kep-315/KM.10/2012 tentang pengesahan atas peraturan Dana pensiun dari Dana pensiun Lembaga Keuangan Bank Pembangunan Daerah Jawa Barat dan Banten.

The Bank‘s defined benefit pension plan for employees registered before 2008, is managed by Dana Pensiun Karyawan Bank Jabar and for new employees registered from 2008 onwards, is managed by DPLK Bank Jabar Banten. The employee’s contribution is 5.00% of the employee’s pension base salary and the remaining amounts required to fund the plan are contributed by the Bank. The latest defined benefit pension plan regulation as stipulated in Board of Directors’ Decision Letter No. 008/KEP/DIR-SDM/2011 dated October 14, 2011 that the Pension Fund Regulation of Financial Institutions Fund pension of Bank Pembangunan Daerah Jawa Barat dan Banten which was approved by the decree of the Ministry of Finance, Republic of Indonesia No. Kep-315/KM.10/2012 on Approval of the Pension Fund’s Regulation of Financial Institutions Fund Pension of Bank Pembangunan Daerah Jawa Barat dan Banten.

Program THT dikelola oleh Yayasan Kesejahteraan Pegawai Bank Jabar (YKP). Kontribusi pegawai adalah sebesar 5,00% dari penghasilan karyawan dan sisa dana yang diperlukan untuk mendanai program tersebut dikontribusi oleh Bank. Imbalan THT berupa pembayaran jumlah lump-sum yang diberikan kepada karyawan yang memasuki usia pensiun atau berhenti bekerja oleh sebab lain yang diatur dalam Surat Keputusan Direksi No. 150/SK/DIR-SDM/1999 tanggal 1 Desember 1999 yang terakhir diubah dengan Surat Keputusan Direksi No. 03/SK/DIR-SDM/2011 tanggal 3 Januari 2011 tentang Peraturan Tunjangan Hari Tua PT Bank Pembangunan Daerah Jawa Barat dan Banten Tbk.

The THT benefit plan is managed by Yayasan Kesejahteraan Pegawai Bank Jabar (YKP). The employee’s contribution is 5.00% of the employee’s salary and the remaining amounts required to fund the plan are contributed by the Bank. The THT benefit represents a lump-sum payment to employees who reach pension age or retire due to other reasons as mentioned in the Board of Directors’ Decision Letter No. 150/SK/DIR-SDM/1999 dated December 1, 1999, which was last amended based on Board of Directors’ Decision Letter No. 03/SK/DIRSDM/2011 dated Januari 3, 2011 about Pension Plan policy of PT Bank Pembangunan Daerah Jawa Barat dan Banten Tbk.

Program PMK dikelola sendiri oleh Bank dan diatur dalam peraturan program PMK yang terakhir ditetapkan dengan Surat Keputusan Direksi No. 645/SK/DIR-SDM/2013 tanggal 8 Oktober 2013. Imbalan PMK berupa pembayaran yang jumlahnya sebesar masing-masing 200% dan 300% dari penghasilan dasar pensiun (PhDP) kepada pegawai dengan masa kerja 15 tahun dan 25 tahun dengan syarat hasil penilaian kinerja dua tahun terakhir berpredikat baik.

The PMK Program is self-managed by the Bank and is based on the latest PMK plan regulation which is stipulated in the Directors’ Decision Letter No. 645/SK/DIR-SDM/2013 dated October 8, 2013. The PMK benefit represents a payment amounting to 200% and 300% of the employee’s pension base salary (PhDP) to employees with working service periods of 15 and 25 years, respectively. The qualifying employee is required to have good results in the performance of evaluation for the last two years.

Program MPP dikelola sendiri oleh Bank dan merupakan program imbalan kerja bagi karyawan yang akan memasuki masa pensiun.

MPP plan is self-managed by the Bank and is an employee benefit plan for employees who will enter pension age. 143




41. IMBALAN KERJA (lanjutan)

41. EMPLOYEE BENEFITS (continued)

Program Cuti Besar dikelola sendiri oleh Bank dan merupakan program imbalan kerja bagi karyawan untuk penggantian hak cuti besar.

Annual leave program is self-managed by the Bank and is an employee benefit plan for replacement of annual leave rights.

Perhitungan aktuaria atas liabilitas imbalan kerja jangka panjang dan pasca kerja dihitung oleh aktuaria independen (PT Dian Artha Tama) dengan menggunakan metode projected unit credit. Perhitungan aktuaria untuk tahun yang berakhir pada tanggal-tanggal 31 Desember 2014 dan 2013 berdasarkan laporan aktuaria masing-masing pada tanggal 16 Januari 2015 dan 13 Januari 2014.

The actuarial calculation of the long-term benefits and post-employment benefits was performed by an independent actuary (PT Dian Artha Tama) using the projected unit credit method. The actuarial computation for the years ended December 31, 2014 and 2013 are based on the actuarial reports dated January 16, 2015 and January 13, 2014, respectively.

Asumsi-asumsi utama yang digunakan dalam perhitungan aktuaria adalah sebagai berikut:

Key assumptions used in the actuarial calculation are as follows:

2014 Asumsi ekonomi Tingkat diskonto per tahun Tingkat bunga imbal hasil investasi aset Tingkat kenaikan penghasilan dasar per tahun Asumsi lainnya Tabel mortalitas Tingkat cacat

Usia pensiun normal Tingkat pengunduran diri untuk usia : 18 - 44 tahun 45 - 54 tahun

2013 Economic assumptions Annual discount rate Investment yield of plan assets

8,0%

9,0%

8,0%

8,0%

6,0%

6,0%

Annual salary growth rate

GAM 1971/ GAM 1971/ GAM 1971 GAM 1971 0,25% per annum 0,25% per annum dari GAM 1971/ dari GAM 1971/ 0.25% of GAM 1971 0.25% of GAM 1971 55 55

Other assumptions Mortality table Disability rate

1,0% 1,0%

1,0% 1,0%

Normal retirement age Retirement rate per year for ages: 18 - 44 years old 45 - 54 years old

Status aset (liabilitas) program imbalan kerja pada tanggal-tanggal 31 Desember 2014 dan 2013 adalah sebagai berikut:

The employee benefits plan assets (liabilities) status as of December 31, 2014 and 2013 are as follows:

a.

a.

Biaya program imbalan kerja untuk tahun yang berakhir pada tanggal-tanggal 31 Desember 2014 dan 2013 adalah sebagai berikut:

Employee benefits expenses for the years ended December 31, 2014 and 2013 are as follows:

31 Desember/December 31, 2014 Program Pensiun/ Pension Plan

Program THT/ THT Benefit Plan

Biaya jasa kini Biaya bunga Laba (rugi) aktuaria Biaya jasa lalu - vested Biaya jasa lalu - non vested Hasil yang diharapkan atas aset dana pensiun

(19.739) (47.938) 546 -

(45.165) (23.888) (612) (5.068)

56.930

25.083

Total

(10.201)

(49.650)

144

Program Lainnya/ Other Benefits

Total

(28.908) (11.235) (715) (1.129) (41.987)

(93.812) (83.061) (781) (6.197)

Current service cost Interest cost Actuarial gain (loss) Past service cost - vested Past service cost - non vested

82.013

Expected return on plan assets

(101.838)

Total





41. EMPLOYEE BENEFITS (continued) 31 Desember/December 31, 2013 Program Pensiun/ Pension Plan

b.


Biaya jasa kini Biaya bunga Rugi aktuaria Biaya jasa lalu - vested Biaya jasa lalu - non vested Hasil yang diharapkan atas aset dana pensiun

(17.602) (42.522) (10.748) -

(27.640) (18.560) (1.939) (5.068)

56.069

21.483

Total

(14.803)

(31.724)

Program Lainnya/ Other Benefits (18.857) (8.709) (2.438) (1.129) (31.133)

b.

Rekonsiliasi atas perubahan aset (liabilitas) imbalan kerja selama tahun berjalan adalah sebagai berikut:

Total (64.099) (69.791) (15.125) (6.197)

Current service cost Interest cost Actuarial loss Past service cost - vested Past service cost - non vested

77.552

Expected return on plan assets

(77.660)

Total

Following are the reconciliation of the movements of employee benefit assets (liabilities) during the years:




Total

Saldo awal Beban tahun berjalan Kontribusi pemberi kerja Imbalan yang dibayarkan

152.806 (10.201) 17.579 -

54.235 (49.650) 43.720 -

(115.924) (41.987) 13.426

91.117 (101.838) 61.299 13.426

Saldo akhir

160.184

48.305

(144.485)

64.004

Beginning balance Current year expense Employer’s contribution Actual benefits paid Ending balance


c.



Total

Saldo awal Beban tahun berjalan Kontribusi pemberi kerja Imbalan yang dibayarkan

152.427 (14.803) 15.182 -

49.920 (31.724) 36.039 -

(99.779) (31.133) 14.988

102.568 (77.660) 51.221 14.988

Saldo akhir

152.806

54.235

(115.924)

91.117

c.

Mutasi nilai kini liabilitas pensiun adalah sebagai berikut:

Beginning balance Current year expense Employer’s contribution Actual benefits paid Ending balance

The movements in the present value of retirement obligation are as follows:




Total

Saldo awal Biaya jasa kini Biaya bunga Imbalan yang dibayarkan Rugi aktuaria pada kewajiban

(564.649) (19.739) (47.938) 32.007 (53.317)

(279.320) (45.165) (23.888) 13.901 (36.679)

(138.265) (28.908) (11.235) 13.425 (23.255)

(982.234) (93.812) (83.061) 59.333 (113.251)

Beginning balance Current service cost Interest cost Actual benefits paid Actuarial loss on obligation

Saldo akhir

(653.636)

(371.151)

(188.238)

(1.213.025)

Ending balance

145





41. EMPLOYEE BENEFITS (continued) 31 Desember/December 31, 2013 Program Pensiun/ Pension Plan

d.



Total/ Total

Saldo awal Biaya jasa kini Biaya bunga Imbalan yang dibayarkan Rugi aktuaria pada kewajiban

(741.356) (17.602) (42.522) 32.657 204.174

(324.140) (27.640) (18.560) 14.811 76.209

(160.148) (18.857) (8.709) 14.988 34.461

(1.225.644) (64.099) (69.791) 62.456 314.844

Beginning balance Current service cost Interest cost Actual benefits paid Actuarial loss on obligation

Saldo akhir

(564.649)

(279.320)

(138.265)

(982.234)

Ending balance

Mutasi nilai wajar sebagai berikut:

aset

program

d.

adalah

The movements in the fair value of plan assets are as follows:




Total/ Total

Saldo awal Hasil yang diharapkan atas aset dana pensiun Kontribusi Bank Imbalan yang dibayarkan Laba aktuaria pada aset program

711.619

313.535

-

1.025.154

56.930 17.579 (32.007)

25.083 43.720 (13.901)

-

82.013 61.299 (45.908)

36.749

3.472

-

40.221

Beginning balance Expected return on plan assets Bank’s contribution Actual benefits paid Actuarial gain on plan asset

Saldo akhir

790.870

371.909

-

1.162.779

Ending balance


e.



Total/ Total

Saldo awal Hasil yang diharapkan atas aset dana pensiun Kontribusi Bank Imbalan yang dibayarkan Laba (rugi) aktuaria pada aset program

700.862

268.531

-

969.393

56.069 15.182 (32.657)

21.483 36.040 (14.811)

-

77.552 51.222 (47.468)

(27.837)

2.292

-

(25.545)

Saldo akhir

711.619

313.535

-

e.

Saldo imbalan kerja untuk posisi 31 Desember 2014 dan posisi selama empat tahun sebelumnya:

Beginning balance Expected return on plan assets Bank’s contribution Actual benefits paid Actuarial gain (loss) on plan asset

1.025.154

Ending balance

Balance of employee benefits as of December 31, 2014 and previous four years are as follows:

Program Pensiun/Pension Plan

Nilai wajar aset program Nilai kini dari kewajiban pensiun

2014

2013

790.870

711.619

700.862

638.106

(564.649)

(741.356)

(676.751)

(40.494)

(38.645)

(653.636)

_____

_____

2012

2011

Status pendanaan Kerugian aktuaria yang belum diakui

137.234

146.970

22.950

5.836

192.921

216.755

Kewajiban pensiun

160.184

152.806

152.427

178.110

_____

146

_

2010

_

634.958 _

(526.525) _

108.433 _

Fair value of plan assets Present value of retirement obligation

70.431

Funded status Unrecognized actuarial loss

178.864

Retirement obligation

_




41. IMBALAN KERJA (lanjutan) f.

41. EMPLOYEE BENEFITS (continued) f.

Saldo imbalan kerja untuk posisi 31 Desember 2014 dan posisi selama empat tahun sebelumnya: (lanjutan)

Balance of employee benefits as of December 31, 2014 and previous four years are as follows: (continued)

Program THT/THT Benefit Plan 2014 Nilai wajar aset program Nilai kini dari kewajiban pensiun Status pendanaan Kerugian (keuntungan) aktuaria yang belum diakui Biaya jasa lalu yang belum diakui

2013

2012

_____

2011

_

_

313.535

268.531

(371.151)

(279.320)

(324.140)

34.215

(55.609)

(2.043)

21.003

13.033

(19.562)

60.878

6.897

(22.029)

34.514

39.582

44.651

49.719

48.305

54.235

49.920

54.573

758

_____

245.268

2010

371.909

_

_____

(247.311)

236.266 _

_

(215.263)

58.017 _

Fair value of plan assets Present value of retirement obligation Funded status Unrecognized actuarial loss (gain) Unrecognized past service cost

56.991

Program Lainnya/Other Benefits 2014 Nilai wajar aset program Nilai kini dari kewajiban pensiun

2013 -

2012

_____

2011

-

-

(188.238)

(138.265)

(160.148)

Status pendanaan Keuntungan Aktuaria yang belum diakui Biaya jasa lalu yang belum diakui

(188.238)

(138.265)

(160.148)

Kewajiban pensiun

(144.485)

40.019 3.734

_____

17.479

_

4.862

5.991

_____

2010

(123.644)

_

7.573

_

(88.312) (88.312)

37.798

(99.779)

_

-

(123.644)

54.378

(115.924)

_

-

13.870 8.702

_

(78.273)

(65.740)

Fair value of plan assets Present value of retirement obligation Funded status Unrecognized actuarial gain Unrecognized past service cost Retirement obligation

Total Program/Total Benefits

Nilai wajar aset program Nilai kini dari kewajiban pensiun Status pendanaan Keuntungan Aktuaria yang belum diakui Biaya jasa lalu yang belum diakui Pembatasan aset imbalan kerja Kewajiban pensiun

g.

2014

2013

1.162.779

1.025.154

(1.213.025)

_____

(982.234)

2012

2011

969.393

_

883.374

2010

_

871.224

(1.225.644)

(1.047.706)

(50.246)

42.920

(256.251)

(164.332)

41.124

76.002

3.753

308.177

261.450

62.272

38.248

44.444

50.642

57.292

66.719

Unrecognized actuarial gain Unrecognized past service cost

-

-

-

-

-

Asset ceiling limitation

64.004

91.117

102.568

154.410

170.115

Retirement obligation

_____

_____

g.

Portofolio investasi aset program yang ditempatkan dalam bentuk instrumen keuangan Bank terdiri dari Surat Berharga Negara, Obligasi, Deposito Berjangka dan Saham.

147

_

_

(830.100)

Fair value of plan assets Present value of retirement obligation

_

_

Funded status

The asset program’s investment portfolio that placed in the form of Bank’s financial instruments consist of government securities, bonds, time deposits and shares of stocks.




42. LABA PER SAHAM DASAR

42. BASIC EARNINGS PER SHARE Earnings per share amounts are computed by dividing income for the year attributable to the equity holders of the parent entity by the weighted average number of common stock outstanding during the year. The outstanding common stock includes other paid-up capital during the year (Note 32).

Laba per saham dasar dihitung dengan membagi laba tahun berjalan yang dapat diatribusikan kepada pemilik entitas induk dengan rata-rata tertimbang jumlah saham biasa yang beredar pada tahun bersangkutan. Jumlah saham biasa yang beredar termasuk modal disetor lainnya selama tahun berjalan (Catatan 32). 31 Desember/ December 31, 2014

Laba tahun berjalan yang dapat diatribusikan kepada pemilik entitas induk Rata-rata tertimbang jumlah saham biasa yang beredar (jumlah penuh) Laba per saham dasar (nilai penuh)

1.116.095

1.372.913

9.696.291.166 115,11

9.696.291.166 141,59

In the normal course of business, Bank and subsidiaries enter into certain transactions with parties which are related to the management and/or owned by the same ultimate shareholder. All transactions with related parties have met the agreed terms and conditions.

Dalam kegiatan normal usaha, Bank dan entitas anak melakukan transaksi dengan pihak berelasi karena hubungan kepemilikan dan/atau kepengurusan. Semua transaksi dengan pihakpihak berelasi telah dilakukan dengan kebijakan dan syarat yang telah disepakati bersama.

No. 1.

2.

3.

BPR dan PD-LPK/BPR and PD-LPK

4

PT Asuransi Bangun Askrida

Income for the year attributable to equity holders of the parent entity Weighted average number of outstanding common stock (full amount) Basic earnings per share (full amount)

43. RELATED PARTY TRANSACTIONS

43. TRANSAKSI DENGAN PIHAK-PIHAK BERELASI

Pihak-pihak berelasi/ Related parties Pemerintah Provinsi Jawa Barat/The Government of the West Java Province Manajemen kunci/Key management personnel


Sifat hubungan istimewa/ Nature of relationship Pemegang saham pengendali/Controlling shareholders Hubungan pengendalian kegiatan perusahan/relation through control in the Bank’s operation Hubungan kepemilikan melalui pemerintah provisi dan kabupaten/ownersip relation through province and regional government Hubungan kepemilikan melalui pemerintah provisi dan kabupatenownersip relation through province and regional government

148

a. b. c. a. b. c.

Transaksi/ Transaction Giro/Demand deposits Simpanan nasabah/Deposits from customers Kredit yang diberikan/Loans Kredit yang diberikan/Loans Simpanan nasabah/Deposits from customers Kredit yang diberikan/Loans

a. Penyertaan saham/Investment in shares b. Simpanan dari bank lain/Deposits from other banks a. Asuransi aset tetap/Fixed assets insurance



PT BANK PEMBANGUNAN DAERAH JAWA BARAT DAN BANTEN Tbk AND ITS SUBSIDIARIES NOTES TO THE CONSOLIDATED FINANCIAL STATEMENTS As of December 31, 2014 and For the Year Then ended (Expressed in millions of rupiah, unless otherwise stated) 43. RELATED PARTY TRANSACTIONS (continued)

43. TRANSAKSI DENGAN PIHAK-PIHAK BERELASI (lanjutan) a.

a. The following tables show the aggregate amounts of transactions with related parties (except for key management) as of December 31, 2014 and 2013:

Tabel berikut menunjukkan jumlah agregat dari transaksi pihak yang berelasi (selain manajemen kunci) pada tanggal-tanggal 31 Desember 2014 dan 2013: 31 Desember/ December 31, 2014

Aset Kredit yang diberikan dan pembiayaan/ piutang syariah Penyertaan saham Total aset dari pihak-pihak berelasi Cadangan kerugian penurunan nilai dari pihak-pihak berelasi Total aset dari pihak-pihak berelasi - neto

Persentase total aset pihak berelasi terhadap total aset


Assets Loans and sharia financing/ receivables Investment in shares

870.803 31.984

929.108 31.984

902.787

961.092

(53.884)

(95.024)

848.903

866.068

Total assets from related parties - net

1,19%

1,22%

Percentage of total assets from related parties to total assets

Total assets from related parties Allowance for impairment losses for related parties

Liabilitas Simpanan nasabah dan simpanan nasabah syariah Simpanan dari bank lain Dana syirkah temporer

12.081.238 136.608 5.047

8.281.951 144.875 5.774

Liabilities Deposits from customer and deposits from customer - sharia Deposits from other banks Temporary syirkah fund

Total liabilitias dan dana syirkah temporer kepada pihak-pihak berelasi

12.222.893

8.432.600

Total liabilities and temporary syirkah fund to related parties

13,13%

Percentage of total liabilities and temporary syirkah fund to related parties to total liabilities and temporary syirkah fund

Persentase total liabilitas dan dana syirkah temporer pihak berelasi terhadap total liabilitas dan total dana syirkah temporer

17,78%

149




43. TRANSAKSI DENGAN PIHAK-PIHAK BERELASI (lanjutan) a.

a. The following tables show the aggregate amounts of transactions with related parties (except for key management) as of December 31, 2014 and 2013 (continued):

Tabel berikut menunjukkan jumlah agregat dari transaksi pihak yang berelasi (selain manajemen kunci) pada tanggal-tanggal 31 Desember 2014 dan 2013 (lanjutan):


2014

2013

Pendapatan bunga dan bagi hasil

Interest income and income from profit sharing

Kredit yang diberikan dan pembiayaan/ piutang syariah Penyertaan Saham

119.321 7.928

Total pendapatan bunga dan bagi hasil dari pihak-pihak berelasi

127.249

Persentase terhadap total pendapatan bunga dan bagi hasil

1,45%

Loans and sharia financing/ receivables Investment in shares

143.522

Total interest income and income from profit sharing from related parties

1,77%

Percentage to total interest income and income from profit sharing

Beban bunga dan bonus Simpanan nasabah, simpanan nasabah syariah, dan dana syirkah temporer Simpanan dari bank lain

1.024.807 9.880

584.882 9.394

Interest and bonus expenses Deposits from customer, deposits from customer-– sharia, and temporary syirkah fund Deposits from other banks

Total beban bunga dan bonus dari pihak-pihak berelasi

1.034.687

594.276

Total interest and bonus expenses from related parties

23,89%

17,74%

Percentage to total interest and bonus expense

Persentase terhadap total beban bunga dan bonus

b.

137.406 6.116

b.

Transaksi dengan manajemen kunci: 31 Desember/ December 31, 2014

Aset Kredit yang diberikan dan pembiayaan/ piutang syariah Cadangan kerugian penurunan nilai dari manajemen kunci

2.280

(10)

Transactions with key management personnel:


2.669

(39)

Assets Loan and sharia financing/ receivables Allowance for impairment losses for key management personnel

Total kredit yang diberikan dan piutang/pembiayaan syariah dari manajemen kunci

2.270

2.630

Total loan and sharia financing/ receivables from key management personnel

Persentase terhadap total aset

0,01%

0,01%

Percentage to total assets

4.764.244

3.487.557

Liabilities Deposits from customer and deposits from customer - sharia

6,93%

5,43%

Percentage to total liabilities and temporary syirkah fund

Liabilitas Simpanan nasabah dan simpanan nasabah syariah Persentase terhadap total liabilitas dan dana syirkah temporer

150




43. TRANSAKSI DENGAN PIHAK-PIHAK BERELASI (lanjutan) b.

b.

Transaksi dengan manajemen kunci (lanjutan):

Transactions with key management personnel (continued):


2014 Pendapatan bunga dan bagi hasil Kredit yang diberikan dan piutang/ pembiayaan syariah Persentase terhadap total pendapatan bunga dan bagi hasil

2013

25

372

0,01%

0,01%

Interest income and income from profit sharing Loan and sharia financing/receivables Percentage to total interest income and income from profit sharing

29

243

Interest and bonus expenses Deposits from customer and deposits from customer - sharia

0,01%

0,01%

Percentage to total interest and bonus expense

Beban bunga dan bonus Simpanan nasabah dan simpanan nasabah syariah Persentase terhadap total beban bunga dan bonus


2014

2013

Beban gaji dan tunjangan:

Salaries and employee benefits:

Direksi Dewan Komisaris Karyawan Kunci

63.570 20.783 57.181

46.916 18.652 62.989

Board of Directors Board of Commissioners Key Employees

Total

141.534

128.557

Total

Persentase terhadap total beban gaji dan tunjangan karyawan

10,72%

10,16%

Percentage to total salaries and employee benefits

44. KEPENTINGAN NON-PENGENDALI

44. NON-CONTROLLING INTEREST Details of non-controlling interests proportionate share in the net assets and income for the year of the consolidated subsidiaries are as follows:

Rincian bagian kepentingan non-pengendali atas aset neto dan laba tahun berjalan entitas anak yang dikonsolidasi adalah sebagai berikut: 2014

2013

Kepentingan non-pengendali pada entitas anak yang dikonsolidasi/non-controlling interest in consolidated subsidiaries

Aset neto/ Net asset

Laba tahun berjalan/ Income for the year

Kepentingan non-pengendali pada entitas anak yang dikonsolidasi/non-controlling interest in consolidated subsidiaries

Aset neto/ Net asset

Laba tahun berjalan/ Income for the year

Entitas anak PT Bank Jabar Banten Syariah PD BPR LPK Garut Kota PD BPR LPK Jalan Cagak

13.721 14.749

523 1.725

14.430 10.389

651 1.296

12.101

1.692

9.225

1.527

Neto

40.571

3.940

34.044

3.474

151

Subsidiaries PT Bank Jabar Banten Syariah PD BPR LPK Garut Kota PD BPR LPK Jalan Cagak Net




45. INFORMASI SEGMEN USAHA

45. SEGMENT INFORMATION

Bank mempertimbangkan jenis usaha sebagai segmen utama dan lokasi geografis sebagai segmen sekunder.

The Bank considers the nature of its business as the primary segment and geographical areas as the secondary segment.

Informasi yang berkaitan dengan segmen usaha yang utama dari Bank disajikan dalam tabel di bawah ini:

Information concerning the primary segment information of the Bank is set out in the table below:

31 Desember 2014/December 31, 2014 Tahun yang Berakhir pada tanggal 31 Desember 2014/ Year Ended December 31, 2014 Konvensional/ Conventional Pendapatan segmen Beban segmen

Syariah/ Sharia

Eliminasi/ Elimination

Total

8.200.842 (3.978.208)

590.978 (352.014)

-

8.791.820 (4.330.222)

4.222.634

238.964

-

4.461.598

553.203

12.701

-

565.904

(694.006)

31.325

-

(2.701.533)

(631) (246.822)

-

Laba operasional Pendapatan (beban) bukan operasional - neto Beban pajak - neto

1.380.298

35.537

-

34.815 (305.667)

(5) (12.788)

(12.155) -

Laba tahun berjalan

1.109.446

22.744

(12.155)

1.120.035

Income for the year

70.465.356

6.090.945

(719.764)

75.836.537

Total assets

Pendapatan segmen - neto Pendapatan operasional lainnya penyisihan kerugian penurunan nilai aset keuangan dan non-aset keuangan Beban estimasi kerugian komitmen dan kontinjensi Beban operasional lainnya

Total aset

Segment income Segment expenses Segment Income - net

Other operating income Provision for impairment losses on financial assets (662.681) and non-financial assets Estimated losses on commitments and (631) contingencies (2.948.355) Other operating expenses 1.415.835 22.655 (318.455)

Income from operations Non-operating income (expenses) - net Tax expense - net

31 Desember 2013/December 31, 2013 Tahun yang Berakhir pada tanggal 31 Desember 2013/ Year Ended December 31, 2013 Konvensional/ Conventional Pendapatan segmen Beban segmen

Syariah/ Sharia

Eliminasi/ Elimination

Total

7.624.965 (3.107.393)

508.023 (243.452)

-

8.132.988 (3.350.845)

4.517.572

264.571

-

4.782.143

438.943

8.608

9.707

457.258

(541.809)

(27.740)

(46.518)

(2.667.102)

(65) (204.236)

Laba operasional Pendapatan (beban) bukan operasional - neto Beban pajak - neto

1.747.604

41.138

(36.811)

(568) (12.255)

(1.476) 4.159

Laba tahun berjalan

1.382.200

28.315

(34.128)

1.376.387

Income for the year

66.974.629

4.695.088

(711.484)

70.958.233

Total assets

Pendapatan segmen - neto Pendapatan operasional lainnya penyisihan kerugian penurunan nilai aset keuangan dan non-aset keuangan Beban estimasi kerugian komitmen dan kontinjensi Beban operasional lainnya

Total aset

2.987 (368.391)

152

-

Segment income Segment expenses Segment Income - net

Other operating income Provision for impairment losses on financial assets (616.067) and non-financial assets Estimated losses on commitments and (65) contingencies (2.871.338) Other operating expenses 1.751.931 943 (376.487)

Income from operations Non-operating income (expenses) - net Tax expense - net




45. INFORMASI SEGMEN USAHA (lanjutan)

45. SEGMENT INFORMATION (continued) Information concerning the secondary segment information of the Bank is set out in the table below:

Informasi yang berkaitan dengan segmen usaha sekunder dari Bank disajikan dalam tabel di bawah ini: 2014

2013

Total aset Jawa Barat Banten DKI Jakarta Jawa Tengah Jawa Timur Sumatera Selatan Riau Sumatera Utara Kepulauan Riau Bali Kalimantan Timur Kalimantan Selatan Sulawesi Selatan

48.700.957 14.276.724 9.976.588 748.825 670.588 657.031 366.587 260.731 224.144 181.032 180.579 170.689 141.826

58.366.747 6.666.202 4.684.595 437.248 357.267 252.764 129.416 111.469 130.800 147.557 114.621 147.926 123.105

Eliminasi

76.556.301 (719.764)

71.669.717 (711.484)

Total

75.836.537

70.958.233

Total Deposits from customers, deposits from customers - sharia, deposits from other banks, and temporary syirkah funds West Java Banten DKI Jakarta East Java South Sumatera Riau North Sumatera Central Java Riau Island South Kalimantan Bali East Kalimantan South Sulawesi

Total assets West Java Banten DKI Jakarta Central Java East Java South Sumatera Riau North Sumatera Riau Island Bali East Kalimantan South Kalimantan South Sulawesi Elimination

Simpanan nasabah, simpanan nasabah Syariah, simpanan dari bank lain, dan dana syirkah temporer Jawa Barat Banten DKI Jakarta Jawa Timur Sumatera Selatan Riau Sumatera Utara Jawa Tengah Kepulauan Riau Kalimantan Selatan Bali Kalimantan Timur Sulawesi Selatan

42.025.173 10.249.634 7.641.232 413.167 346.349 324.200 254.265 229.382 102.231 44.040 43.784 42.268 34.633

38.196.725 8.906.598 6.415.168 441.161 574.617 257.057 223.068 245.590 110.636 33.598 115.846 38.318 32.332

Eliminasi

61.750.358 (85.633)

55.590.714 (80.145)

Total

61.664.725

55.510.569

Total

Pendapatan operasional *) Jawa Barat Banten DKI Jakarta Jawa Tengah Jawa Timur Sumatera Selatan Kepulauan Riau Riau Kalimantan Selatan Sumatera Utara Bali Kalimantan Timur Sulawesi Selatan

7.481.352 1.090.418 501.221 62.050 47.739 46.865 22.363 21.875 19.862 19.737 16.272 15.934 12.036

6.929.906 1.035.052 417.165 41.313 38.156 34.761 12.732 14.777 13.687 11.687 10.667 6.046 14.590

Operating income*) West Java Banten DKI Jakarta Central Java East Java South Sumatera Riau Island Riau South Kalimantan North Sumatera Bali East Kalimantan South Sulawesi

Total Eliminasi

9.357.724 -

8.580.539 9.707

Total Elimination

Total

9.357.724

8.590.246

Total

*) Terdiri dari pendapatan bunga dan bagi hasil syariah, pendapatan provisi dan komisi dan pendapatan operasional lainnya.

Elimination

*) Consist of interest and sharia profit sharing income, fees and commission income and other operating income.

153




45. INFORMASI SEGMEN USAHA (lanjutan)

45. SEGMENT INFORMATION (continued)


2014

2013

Beban operasional **) Jawa Barat DKI Jakarta Banten Jawa Timur Jawa Tengah Sumatera Selatan Sumatera Utara Riau Kepulauan Riau Bali Kalimantan Timur Sulawesi Selatan Kalimantan Selatan

5.910.288 919.601 850.576 72.649 44.967 41.345 26.094 25.384 13.213 12.842 9.897 6.126 8.907

5.285.405 640.990 664.311 35.862 32.543 52.033 18.261 14.747 9.374 12.833 8.771 9.809 6.858

Operating expenses**) West Java DKI Jakarta Banten East Java Central Java South Sumatera North Sumatera Riau Riau Island Bali East Kalimantan South Sulawesi South Kalimantan

Eliminasi

7.941.889 -

6.791.797 46.518

Elimination

Total

7.941.889

6.838.315

Total

Pendapatan operasional neto Jawa Barat Banten Jawa Tengah Kalimantan Selatan Kepulauan Riau Kalimantan Timur Sulawesi Selatan Sumatera Selatan Bali Riau Sumatera Utara Jawa Timur DKI Jakarta

1.571.101 239.824 17.083 10.955 9.150 6.037 5.910 5.520 3.430 (3.508) (6.357) (24.910) (418.400)

1.644.501 370.741 8.770 6.829 3.358 (2.725) 4.780 (17.272) (2.167) 31 (6.573) 2.294 (223.824)

Net operating income West Java Banten Central Java South Kalimantan Riau Island East Kalimantan South Sulawesi South Sumatera Bali Riau North Sumatera East Java DKI Jakarta

Eliminasi

1.415.835 -

1.788.743 (36.812)

Elimination

Total

1.415.835

1.751.931

Laba sebelum pajak penghasilan Banten Jawa Barat DKI Jakarta Riau Sumatera Selatan Kalimantan Selatan Kepulauan Riau Sumatera Utara Kalimantan Timur Sulawesi Selatan Bali Jawa Tengah Jawa Timur

Total

736.712 686.971 14.176 9.418 9.479 3.779 3.159 1.083 26 (460) (2.814) (3.630) (7.254)

609.050 1.217.887 (48.403) 4.661 16.877 1.950 1.262 (4.004) (5.729) (1.089) (3.131) 3.372 (1.542)

Income before income tax Banten West Java DKI Jakarta Riau South Sumatera South Kalimantan Kepulauan Riau North Sumatera East Kalimantan South Sulawesi Bali Central Java East Java

Eliminasi

1.450.645 (12.155)

1.791.161 (38.287)

Elimination

Total

1.438.490

1.752.874

**) Terdiri dari beban bunga dan bagi hasil syariah, dan beban operasional lainnya.

Total

**) Consist of interest expense and sharia profit sharing, and other operating expense.

154




46. RISIKO KREDIT

46. CREDIT RISK

Sesuai dengan karakteristiknya, kredit yang ada di Bank dan entitas anak saat ini terbagi dalam kredit produktif dan kredit konsumtif. Untuk mengelola risikonya, Bank dan entitas anak mengukur risiko kredit dari portofolio yang ada baik secara kuantitatif maupun secara kualitatif. Hal ini untuk memastikan kemungkinan kerugian dari tidak dibayarnya pinjaman yang diberikan menjadi seminimal mungkin, baik untuk debitur individual maupun secara keseluruhan.

In accordance with the loan characteristics, the Bank’s and subsidiaries’ loan portfolios are classified into productive loans and consumer loans. In order to manage the risk, the Bank and subsidiaries measure credit risk arising from the existing portfolios quantitatively and qualitatively to ensure that the potential losses from default loans are minimized, both for individual borrowers and the overall portfolio.

Sistem dan prosedur kredit Bank dan entitas anak telah dibakukan untuk menjamin diterapkannya kebijakan dan pelaksanaan pemberian pinjaman secara konsisten. Untuk kredit produktif, Bank dan entitas anak menggunakan model Internal Credit Risk Rating untuk menganalisis risiko bisnis dan finansial dari debitur secara obyektif dan memberikan rating kepada nasabahnya. Selain itu, Bank dan entitas anak juga menggunakan Credit Risk Capital Allocation and Pricing untuk mengkuantifikasi risiko kredit dan menentukan harga yang sesuai berdasarkan risiko kredit.

The Bank’s and subsidiries’ credit system and procedures have been formalized to ensure consistent implementation and policy in credit approval. For productive loans, the Bank uses the Internal Credit Risk Rating model to analyze the business and financial risks of debtors objectively and to give ratings to debtors. In addition, the Bank and subsidiaries also use Credit Risk Capital Allocation and Pricing in quantifying credit risk and determining the appropriate pricing.

Untuk kredit konsumtif maupun produktif, Bank dan entitas anak menggunakan model Internal Credit Scoring untuk menganalisis dan menghitung risiko dari pemberian kredit kepada konsumer.

For both consumer loans and productive loans, the Bank and subsidiaries use the internal Credit Scoring model to analyze and calculate the credit risk for consumer.

Dalam rangka menerapkan prinsip pemberian kredit yang sehat, Bank dan entitas anak menerapkan prinsip Four Eyes (pengambilan keputusan kredit yang dilakukan oleh dua orang atau lebih) pada setiap kantor cabang dengan penggunaan Credit Scoring dan Credit Reviewer.

To implement a healthy credit granting process, the Bank and subsidiaries apply the Four Eyes Principle (credit decision-making by two persons or more) at each branch office by using Credit Scoring and Credit Reviewer.

Berikut ini adalah rasio kredit bermasalah/ non-performing loans (NPL) dan rasio kualitas aset produktif Bank dan entitas anak (konsolidasi) pada tanggal-tanggal 31 Desember 2014 dan 2013:

The following are the non-performing loans (NPL) ratios and the earnings asset quality ratio of the Bank and subsidiaries (consolidated) as of December 31, 2014 and 2013:

2014 Rasio NPL-bruto Rasio NPL-neto Rasio kualitas aset produktif (tidak diaudit)

2013

4,29% 1,28% 3,31%

2,76% 0,68% 1,86%

NPL ratio - gross NPL ratio - net Earnings assets quality ratio (unaudited)

Rasio kualitas aset produktif merupakan rasio aset yang diklasifikasikan sebagai non-performing dibandingkan dengan jumlah aset produktif.

Earnings asset quality ratio is the ratio of assets classified as non-performing to total earning assets.

Sistem pengelolaan manajemen risiko kredit Bank dan entitas anak telah dibakukan dalam suatu Pedoman Perusahaan (PP) dan dikaji secara periodik.

The Bank and subsidiaries credit risk management system has been standardized in the Bank’s Guidelines (PP) and reviewed periodically.

155




46. RISIKO KREDIT (lanjutan) (i)

46. CREDIT RISK (continued) (i)

Analisa eksposur maksimum terhadap risiko kredit setelah memperhitungkan dampak agunan dan mitigasi risiko kredit lainnya:

Analysis on maximum exposures against credit risks considering the impact of collateral and other credit risks mitigation:

Nilai tercatat dari aset keuangan Bank selain kredit yang diberikan menggambarkan eksposur maksimum atas risiko kredit.

The carrying value of the Bank’s financial assets other than loans represents its maximum exposure to credit risk.

Bank menetapkan jenis dan nilai agunan yang dijaminkan sesuai skema kredit dan perkiraan tingkat risiko kredit dari counterparty sebagai second way out yang ditetapkan. Jenis dari agunan terdiri dari:

The Bank determined the type and value of collateral according to the loan scheme as well as estimated credit risk level from the counterparty as a determined second way out. The types of collateral are as follows:

a)

Physical collateral, berupa tanah dan bangunan.

a)

Physical collateral, such as land and buildings.

b)

Financial collateral, berupa simpanan (tabungan, giro dan deposito), surat berharga, dan lain-lain.

b)

Financial collateral, such as third party funds (saving deposits, demand deposits and time deposits), securities, etc.

c)

Lainnya berupa garansi, penjamin, dan lain-lain.

c)

Others, such as guarantees, guarantee institution, etc.

lembaga

Pemberian kredit yang dilaksanakan oleh Bank diatur dalam kebijakan dan prosedur perkreditan dimana untuk setiap jenis atau skema kredit telah ditentukan agunan minimal yang harus dipenuhi.

The loan granting conducted by the Bank is stipulated in the loan policy and procedure in which every loan type or scheme has minimum determinable collaterals that should be fulfilled.

Untuk segmen kredit komersial, sesuai ketentuan perkreditan wajib dijamin oleh agunan yang memadai. Agunan dapat berupa physical collateral, financial collateral atau lainnya berupa tagihan usaha atau garansi. Untuk seluruh agunan khususnya physical collateral akan dilakukan retaksasi dimana nilai likuidasi atas agunan tersebut yang akan dipergunakan dalam menentukan kecukupan nilai agunan (coverage ratio).

For commercial loans segment, according to the loan policy has to be collateralized adequately. The collaterals can be physical collateral, financial collateral or others such as accounts receivable or guarantees. All collaterals particularly for physical collateral will be assessed in which the collateral’s liquidation value will be use in determining the coverage ratio.

Selain aspek agunan untuk meminimalkan risiko kredit, pemberian kredit oleh Bank selalu dilakukan berdasarkan evaluasi dan analisa kelayakan sehingga kemampuan pengembalian kredit (first way out) dapat dipastikan.

In addition collateral aspect to minimize credit risk, loan granting is conducted based on evaluation and feasibility analysis so that the loan repayment ability (first way out) can be ascertained.

Adanya keharusan bagi debitur untuk memenuhi agunan yang dipersyaratkan, evaluasi atas kelayakan kredit, pengikatan kredit secara legal dan prosedur pre screening akan menurunkan credit risk eksposur Bank ke tingkat yang layak dan dapat diterima.

The necessity for debtors to comply with collaterals requirement, loan feasibility evaluation, notarial agreement and pre screening procedures will decrease the Bank’s credit risk exposure to the acceptable level.

156




46. RISIKO KREDIT (lanjutan)

46. CREDIT RISK (continued)

Manajemen yakin akan kemampuan Bank dan entitas anak untuk mengendalikan dan memelihara eksposur risiko kredit yang berasal dari kredit yang diberikan berdasarkan hal-hal sebagai berikut:

Management believes on the Bank’s and subsidiaries’ abilities to control and maintain their credit risk exposure arising from loans based on the following:

•

Bank dan entitas anak telah memiliki pedoman tertulis mengenai kebijakan dan proses kredit yang mencakup seluruh aspek pemberian kredit yang dilakukan. Setiap pemberian kredit harus senantiasa mengacu pada kebijakan tersebut.

•

The Bank and subsidiaries have written guidelines regarding credit policies and processes that cover all aspects of loans granted. Each granting of credit should always refer to such policy.

•

Bank dan entitas anak telah memiliki sistem deteksi dini permasalahan melalui ”early warning system” dan pemantauan yang disiplin.

•

The Bank and subsidiaries have an early problem detection system through ‘early warning system’ and disciplined monitoring.

(ii) Concentration of consolidated financial asset risk with credit risk exposure

(ii) Konsentrasi risiko aset keuangan konsolidasi dengan eksposur risiko kredit a)

a) Geographic sector

Sektor geografis

The following tables describe the details of the Bank's and subsidiaries credit exposures at the carrying amount (without calculating collateral or other credit support), which are categorized according to geographic areas as of December 31, 2014 and 2013. This table displays that the Bank and subsidiaries have identified exposure by geographical area where they are operating.

Tabel berikut menggambarkan rincian eksposur kredit Bank dan entitas anak pada nilai tercatat (tanpa memperhitungkan agunan atau pendukung kredit lainnya), yang dikategorikan berdasarkan area geografis pada tanggal 31 Desember 2014 dan 2013. Untuk tabel ini Bank dan entitas anak telah mengalokasikan eksposur area berdasarkan wilayah geografis tempat mereka beroperasi. 31 Desember/December 31, 2014 Jawa Giro pada Bank Indonesia

Kalimantan

Sulawesi

Bali

Total Current accounts with Bank Indonesia Current accounts with other banks Placements with Bank Indonesia and other banks Marketable securities

5.177.942

-

-

-

-

5.177.942

125.791

2.684

118

6

5

128.604

3.964.263 7.125.371

415.000 -

270.000 -

115.000 -

-

4.764.263 7.125.371

568.461

-

-

-

-

568.461

19.555 8.191

10.244

-

-

-

52.449.990 31.984

944.223 -

334.942 -

124.340 -

163.619 -

54.017.114 31.984

Loans and sharia financing Investment in shares

442.238 9.533

6.717 -

2.148 7

660 -

879 -

452.642 9.540


69.923.319

1.378.868

607.215

240.006

164.503

72.313.911

Total - gross


(1.695.436)


Total neto

70.618.475

Total net

Giro pada bank lain Penempatan pada Bank Indonesia dan bank lain Surat-surat berharga Efek-efek yang dibeli dengan janji dijual kembali Wesel Ekspor dan tagihan lainya Tagihan akseptasi Kredit yang diberikan dan pembiayaan syariah Penyertaan saham Bunga yang masih akan diterima Asset lain-lain*) Total kotor

*)

Sumatera


*)

157

Marketable securities purchased under agreement to resell Bills 19.555 and other receivable 18.435 Acceptances receivable

Consists of security deposits





46. CREDIT RISK (continued)

a)

Concentration of asset risk with (continued)

(ii)

(ii) Konsentrasi risiko aset keuangan konsolidasi dengan eksposur risiko kredit (lanjutan)

a)

Sektor geografis (lanjutan)

consolidated financial credit risk exposure

Geographic sector (continued)

31 Desember/December 31, 2013 Jawa Giro pada Bank Indonesia

Kalimantan

Sulawesi

Bali

Total

4.454.108

-

-

-

-

4.454.108

176.299

162

506

7

5

176.979

2.577.314 10.291.810

-

52.023 -

-

-

2.629.337 10.291.810

44.721 31.235

-

-

-

2.000

44.721 33.235

Current accounts with Bank Indonesia Current accounts with other banks Placements with Bank Indonesia and other banks Marketable securities Bills and other receivable Acceptances receivable

47.858.524 31.984

589.019 -

202.174 -

115.796 -

136.827 -

48.902.340 31.984


412.477 9.651

3.534 -

1.185 7

463 -

701 1

418.360 9.659


65.888.123

592.715

255.895

116.266

139.534

66.992.533

Total - gross


(1.089.626)


Total neto

65.902.907

Total net

Giro pada bank lain Penempatan pada Bank Indonesia dan bank lain Surat-surat berharga Wesel Ekspor dan tagihan lainya Tagihan akseptasi Kredit yang diberikan dan pembiayaan syariah Penyertaan saham Bunga yang masih akan diterima Asset lain-lain*) Total kotor

*)

Sumatera


*)


Credit risk exposure on the consolidated administrative accounts are as follows:

Eksposur risiko kredit atas rekening administratif konsolidasian adalah sebagai berikut:

31 Desember/December 31, 2014 Jawa

Sumatera

Kalimantan

Sulawesi

Bali

Total

Rekening Administratif Irrevocable letters of credit yang masih berjalan Garansi yang diberikan

60.859 914.834

10.386 349.612

34.126

4.111 -

-

75.356 1.298.572

Administrative Accounts Outstanding irrevocable letters of credit Guarantees issued

Total

975.693

359.998

34.126

4.111

-

1.373.928

Total

31 Desember/December 31, 2013 Jawa Rekening Administratif Irrevocable letters of credit yang masih berjalan Garansi yang diberikan Total

Sumatera

Kalimantan

Sulawesi

Bali

Total

88.710 996.910

65.835 279.861

24.032

1.266 12.735

-

155.811 1.313.538


1.085.620

345.696

24.032

14.001

-

1.469.349

Total

158





46. CREDIT RISK (continued) (ii)




(b) Industry Sector

(b) Sektor industri

The following tables describe the details of the Bank's and subsidiaries’ credit exposures at the carrying amount (without calculating the collateral or other credit support), which are categorized by industry sector.

Tabel berikut menggambarkan rincian eksposur kredit Bank dan entitas anak pada nilai tercatat (tanpa memperhitungkan agunan atau pendukung kredit lainnya), yang dikategorikan berdasarkan sektor industri. 31 Desember 2014/December 31, 2014 Pemerintah (termasuk Bank Indonesia)/ Government (including Bank Indonesia) Giro pada Bank Indonesia Giro pada bank lain Penempatan pada Bank Indonesia dan bank lain Surat berharga Efek-efek yang dibeli dengan janji dijual kembali Wesel ekspor dan tagihan lainnya Tagihan akseptasi Kredit yang diberikan dan pembiayaan syariah Penyertaan saham Bunga yang masih akan diterima Aset lain-lain*) Total kotor

Lembaga keuangan bukan bank/ Non-bank financial institutions

Bank

Perusahaan lainnya/ Other Companies

Perseorangan/ Individuals

Total

5.177.942

-

-

-

-

5.177.942

-

128.604

-

-

-

128.604

2.792.247 6.084.734

1.942.584 425.814

504.823

29.432 110.000

-

4.764.263 7.125.371

568.461

-

-

-

-

568.461

-

19.555 -

-

18.435

-

19.555 18.435

Current accounts with Bank Indonesia Current accounts with other banks Placements with Bank Indonesia and other banks Marketable securities Marketable securities purchased under agreements to resell Bills and other receivables Acceptances receivable

2.564.492 -

302.913 11.984

1.956.989 20.000

2.164.289 -

47.028.431 -

54.017.114 31.984


17.935 -

1.458 -

11.019 -

6.206 9.540

416.024 -

452.642 9.540


17.205.811

2.832.912

2.492.831

2.337.902

47.444.455

72.313.911

Total - gross

(1.695.436)


70.618.475

Total - net

Cadangan kerugian penurunan nilai Total neto

.

31 Desember 2013/December 31, 2013 Pemerintah (termasuk Bank Indonesia)/ Government (including Bank Indonesia) Giro pada Bank Indonesia Giro pada bank lain Penempatan pada Bank Indonesia dan bank lain Surat berharga Wesel ekspor dan tagihan lainnya Tagihan akseptasi


Bank



Total

4.454.108

-

-

-

-

4.454.108

-

176.979

-

-

-

176.979

1.668.402 9.195.570

960.935 452.239

501.992

142.009

-

2.629.337 10.291.810

-

44.721 -

-

33.235

-

44.721 33.235

159

Current accounts with Bank Indonesia Current accounts with other banks Placements with Bank Indonesia and other banks Marketable securities Bills and other receivables Acceptances receivable





46. CREDIT RISK (continued) (ii)




(b) Industry Sector (continued)

(b) Sektor industri (lanjutan) 31 Desember/December 31, 2013

Pemerintah (termasuk Bank Indonesia)/ Government (including Bank Indonesia) Kredit yang diberikan dan pembiayaan syariah Penyertaan saham Bunga yang masih akan diterima Aset lain-lain*) Total kotor


Bank



Total

2.620.872 -

99.993 11.984

1.274.940 20.000

2.162.123 -

42.744.412 -

48.902.340 31.984


6.604 -

1.123 -

22.182 -

38.559 9.659

349.892 -

418.360 9.659


17.945.556

1.747.974

1.819.114

2.385.585

43.094.304

66.992.533

Total - gross


(1.089.626)

Total neto

65.902.907

Allowance for impairment losses Total - net

.

*)


*)


Eksposur risiko kredit atas rekening administratif konsolidasian adalah sebagai berikut:

Credit risk exposure on the consolidated administrative accounts are as follows:


Pemerintah (termasuk Bank Indonesia)/ Government (including Bank Indonesia)


Bank/ Banks



Total/ Total

Rekening Administratif Irrevocable letters of credit yang masih berjalan Garansi yang diterbitkan

-

180.640

-

75.356 1.046.085

-

75.356 1.226.725


Total

-

180.640

-

1.121.441

-

1.302.081

Total


Pemerintah (termasuk Bank Indonesia)/ Government (including Bank Indonesia)

Bank




Total

Rekening Administratif Irrevocable letters of credit yang masih berjalan Garansi yang diterbitkan

1.618

9.036

77.699

155.811 828.678

396.507

155.811 1.313.538


Total

1.618

9.036

77.699

984.489

396.507

1.469.349

Total

160





46. CREDIT RISK (continued) (iii) Information about impaired and not impaired financial assets

(iii) Informasi mengenai aset keuangan yang mengalami dan tidak mengalami penurunan nilai

1. Current Accounts with Other Banks

1. Giro pada Bank Lain

31 Desember/December 31, 2014 Tidak mengalami penurunan nilai/ Not Impaired Rupiah Mata Uang Asing Total

Mengalami penurunan nilai/ Impaired

44.138 84.404

62

44.138 84.466


128.542

62

128.604

Total

(62)

(62)


-

128.542

Net


Total

128.542

31 Desember/December 31, 2013 Tidak mengalami penurunan nilai/ Not Impaired


Total

Rupiah Mata Uang Asing

36.490 140.398

91

36.490 140.489


Total

176.888

91

176.979

Total


2.

-

(91)

176.888

(91)

-

176.888

Allowance for impairment losses Net

2. Placement with Bank Indonesia and other Banks

Penempatan pada Bank Indonesia dan Bank Lain



Total


4.702.338 61.925

-

4.702.338 61.925


Total

4.764.263

-

4.764.263

Total

(3.154)

-

(3.154)


4.761.109

-

4.761.109

Net


161





46. CREDIT RISK (continued) (iii) Information about impaired and not impaired financial assets (continued)

(iii) Informasi mengenai aset keuangan yang mengalami dan tidak mengalami penurunan nilai (lanjutan) 2.

2. Placement with Bank Indonesia and other Banks (continued)

Penempatan pada Bank Indonesia dan Bank Lain (lanjutan)



Total


2.629.337 -

-

2.629.337 -


Total

2.629.337

-

2.629.337

Total

-

(352)


-

2.628.985

Net


(352) 2.628.985

3. Marketable Securities

3. Surat Berharga Per 31 Desember 2014 dan 2013, aset keuangan ini tidak mengalami penurunan nilai,

As of December 31, 2014 and 2013, these financial assets are not impaired. 4. Bills and other receivables

4. Wesel eskpor dan tagihan lainnya Per 31 Desember 2014 dan 2013, aset keuangan ini tidak mengalami penurunan nilai secara individual maupun kolektif,

As of December 31, 2014 and 2013, these financial assets are not impaired individually as well as collectively.

5. Kredit yang diberikan

5. Loans

Ikhtisar kredit yang diberikan adalah sebagai berikut:

The details of loans are as follows:

31 Desember/December 31, 2014 Belum jatuh tempo dan tidak mengalami penurunan nilai/ neither past due nor impaired

Jatuh tempo dan tidak mengalami penurunan nilai/ Past-due but not Impaired


Tingkat Tinggi/ High Grade

Tingkat standar/ Standard grade

Kredit yang diberikan dan piutang/ pembiayaan syariah Perdagangan Jasa-jasa dunia usaha Konstruksi Pengangkutan dan gudang Industri Jasa-jasa sosial Pertanian Listrik, gas dan air Pertambangan Lain-lain

28.783.880

2.492.257 2.543.234 2.541.872 230.530 1.356.698 389.901 514.544 334.804 63.365 10.723.444

1.283.704 167.851 106.866 137.848 198.567 43.927 324.654 539 5.702 822.758

116.028 209.421 258.245 143.219 66.550 5.792 64.097 3.507 5.661 77.649

3.891.989 2.920.506 2.906.983 511.597 1.621.815 439.620 903.295 338.850 74.728 40.407.731

Total

28.783.880

21.190.649

3.092.416

950.169

54.017.114

Total


(1.687.984)


Neto

52.329.130

Net

162

Total

Loans and sharia financing/receivables Trading Business Services Construction Transportation and warehousing Industry Social services Agriculture Electricity, gas and water Mining Others





46. CREDIT RISK (continued) (iii) Information about impaired and not impaired financial assets (continued)

(iii) Informasi mengenai aset keuangan yang mengalami dan tidak mengalami penurunan nilai (lanjutan)

5. Loans (lanjutan)

5. Kredit yang diberikan (lanjutan)


Tingkat Tinggi/ High Grade Kredit yang diberikan dan piutang/ pembiayaan syariah Perdagangan Jasa-jasa dunia usaha Konstruksi Pengangkutan dan gudang Industri Jasa-jasa sosial Pertanian Listrik, gas dan air Pertambangan Lain-lain Total




Total

-

3.485.011 3.404.621 1.862.377

1.132.197 200.984 138.558

108.990 106.244 158.117

4.726.198 3.711.849 2.159.052

25.772.096

236.737 1.229.767 328.383 829.777 352.418 121.247 8.162.263

153.800 245.007 36.737 153.473 5.177 6.726 563.482

4.662 6.990 7.971 57.701 4.262 2.753 23.812

395.199 1.481.764 373.091 1.040.951 361.857 130.726 34.521.653

25.772.096

20.012.601

2.636.141

481.502

48.902.340


(1.081.614)

Neto

47.820.726

Loans and sharia financing/receivables Trading Business Services Construction Transportation and warehousing Industry Social services Agriculture Electricity, gas and water Mining Others Total Allowance for impairment losses Net

Bank melakukan penilaian secara individual untuk: (a) kredit dengan plafon di atas Rp1 miliar dengan kolektibilitas kurang lancar, diragukan dan macet; dan (b) kredit yang direstrukturisasi.

The Bank assesses individually for: (a) loans with principal above Rp1 billion which are classified as substandard, doubtful and loss, and (b) restructured loans.

Penilaian secara kolektif dilakukan untuk kredit dengan plafon di bawah Rp1 miliar dengan kolektibilitas lancar dan dalam perhatian khusus serta tidak direstrukturisasi.

Collective assessment is applied to loans with principal below Rp1 billion which are classified as current and specific and is not restructured.

163





46. CREDIT RISK (continued) (iv) The tables below show the quality of financial assets by class of assets for all financial assets with credit risk (gross of allowance for impairment losses)

(iv) Tabel di bawah menunjukkan kualitas aset keuangan berdasarkan golongan aset untuk semua aset keuangan yang mempunyai risiko kredit, nilai yang disajikan adalah bruto






712.455

-

-

-

712.455

6.412.916

-

-

-

6.412.916

Nilai wajar melalui laporan laba rugi Surat berharga Dimiliki hingga jatuh tempo Surat berharga

Total

Kredit dan piutang Giro pada bank Indonesia Giro pada bank lain Penempatan pada Bank Indonesia dan bank lain Efek-efek yang dibeli dengan janji dijual kembali Wesel ekspor dan tagihan lainnya Tagihan akseptasi Penyertaan saham Kredit yang diberikan dan piutang/ pembiayaan syariah Perdagangan Jasa-jasa dunia usaha Konstruksi

5.177.942

-

-

-

5.177.942

128.542

-

-

62

128.604

4.764.263

-

-

-

4.764.263

568.461 19.555 18.435 -

27.748

-

4.236

568.461 19.555 18.435 31.984

Fair value through profit or loss Marketable securities Held-to-maturitiy Marketable securities Loans and receivables Current accounts with Bank Indonesia Current accounts with other banks Placements with Bank Indonesia and other banks Marketable securities purchased under agreements to resell Bills and other receivable Acceptance receivables Investment in shares

-

2.492.257 2.543.234 2.541.872

1.283.704 167.851 106.866

116.028 209.421 258.245

3.891.989 2.920.506 2.906.983

Pengangkutan dan gudang Industri Jasa-jasa sosial Pertanian Listrik, gas dan air Pertambangan Lain-lain Bunga yang masih akan diterima Aset lain-lain*)

28.783.880

230.530 1.356.698 389.901 514.544 334.804 63.365 10.723.444

137.848 198.567 43.927 324.654 539 5.702 822.758

143.219 66.550 5.792 64.097 3.507 5.661 77.649

511.597 1.621.815 439.620 903.295 338.850 74.728 40.407.731

Loans and sharia financing/receivables Trading Business Services Construction Transportation and warehousing Industry Social services Agriculture Electricity, gas, and water Mining Others

9.540

452.642 -

-

-

452.642 9.540



46.595.989

21.671.039

3.092.416

954.467

72.313.911 (1.695.436)

Neto

*)

70.618.475


*)

164

Consists of guarantee deposits






46. CREDIT RISK (continued) (iv) The tables below show the quality of financial assets by class of assets for all financial assets with credit risk (gross of allowance for impairment losses) (continued)

(iv) Tabel di bawah menunjukkan kualitas aset keuangan berdasarkan golongan aset untuk semua aset keuangan yang mempunyai risiko kredit (nilai yang disajikan adalah bruto) (lanjutan)



Nilai wajar melalui laporan laba rugi Surat berharga Dimiliki hingga jatuh tempo Surat berharga




Total

698.253

-

-

-

698.253

9.593.557

-

-

-

9.593.557

4.454.108

-

-

-

4.454.108

176.881

-

-

98

176.979

2.629.337 44.721 33.235 -

24.415

-

7.569

2.629.337 44.721 33.235 31.984

Kredit dan piutang Giro pada bank Indonesia Giro pada bank lain Penempatan pada Bank Indonesia dan bank lain Wesel ekspor dan tagihan lainnya Tagihan akseptasi Penyertaan saham Kredit yang diberikan dan piutang/ pembiayaan syariah Perdagangan Jasa-jasa dunia usaha Konstruksi

Fair value through profit or loss Marketable securities Held-to-maturitiy Marketable securities Loans and receivables Current accounts with Bank Indonesia Current accounts with other banks Placements with Bank Indonesia and other banks Bills and other receivable Acceptance receivables Investment in shares

-

3.485.011 3.404.621 1.862.377

1.132.197 200.984 138.558

108.990 106.244 158.117

4.726.198 3.711.849 2.159.052

Pengangkutan dan gudang Industri Jasa-jasa sosial Pertanian Listrik, gas, dan air Pertambangan Lain-lain Bunga yang masih akan diterima Aset lain-lain*)

25.772.096

236.737 1.229.767 328.383 829.777 352.418 121.247 8.162.263

153.800 245.007 36.737 153.473 5.177 6.726 563.482

4.662 6.990 7.971 57.701 4.262 2.753 23.812

395.199 1.481.764 373.091 1.040.951 361.857 130.726 34.521.653

Loans and sharia financing/receivables Trading Business Services Construction Transportation and warehousing Industry Social services Agriculture Electricity, gas, and water Mining Others

9.659

418.360 -

-

-

418.360 9.659



43.411.847

20.455.376

2.636.141

489.169

66.992.533 (1.089.626)

Neto

*)


65.902.907


Kualitas berikut:

kredit

didefinisikan

*)

Net

Consists of guarantee deposits

The credit quality are defined as follows:

sebagai

Tingkat tinggi

High grade

(a)

(a)

Giro pada Bank Indonesia, giro pada bank lain, penempatan pada Bank Indonesia dan bank lain yaitu giro atau penempatan pada institusi Pemerintah, transaksi dengan bank yang memiliki reputasi baik dengan tingkat kemungkinan gagal bayar atas kewajiban yang rendah. 165

Current accounts with Bank Indonesia, current accounts with other banks, placements with Bank Indonesia and other banks which are current accounts or placements with the Government, transaction with reputable banks with low probability of insolvency.





46. CREDIT RISK (continued) (iv) The tables below shows the quality of financial assets by class of assets for all financial assets with credit risk (gross of allowance for impairment losses) (continued)

(iv) Tabel di bawah menunjukkan kualitas aset keuangan berdasarkan golongan aset untuk semua aset keuangan yang mempunyai risiko kredit (nilai yang disajikan adalah bruto) (lanjutan) (b) Kredit yang diberikan dan piutang/pembiayaan syariah, bunga yang masih akan diterima, dan tagihan kepada pihak ketiga yaitu debitur dengan riwayat pembayaran yang sangat baik dan tidak pernah menunggak sepanjang jangka waktu kredit; debitur dengan tingkat stabilitas dan keragaman yang tinggi; memiliki akses setiap saat untuk memperoleh pendanaan dalam jumlah besar dari pasar terbuka; memiliki kemampuan membayar yang kuat dan rasio-rasio neraca yang konservatif.

(b)

Loans and sharia financing/receivables, interests receivables, and third party receivables are borrowers with very satisfactory track record of loan repayment and whose accounts did not turn past due during the term of the loan; borrowers with high degree of stability and diversity; has access to raise substantial amounts of funds through public market at any time; very strong debt service capacity and has conservative balance sheet ratios.

(c) Surat berharga dan efek-efek yang dibeli dengan janji dijual kembali yang termasuk dalam investment grade dengan rating minimal BBB- (Pefindo) atau Baa3 (Moody’s).

(c)

Marketable securities and marketable securities purhased under agreement to resell which included in investment grade securities with a rating of at least BBB- (Pefindo) or Baa3 (Moody’s).

Tingkat standar

Standard grade

(a) Giro pada Bank Indonesia, giro pada bank lain, penempatan pada Bank Indonesia dan bank lain yaitu giro atau penempatan pada bank lokal yang tidak terdaftar di bursa.

(a)

Current accounts with Bank Indonesia, current accounts with other banks, placements with Bank Indonesia and other banks are current accounts or placements with the local banks not listed in the stock exchange.

(b) Kredit yang diberikan dan piutang/ pembiayaan syariah, bunga yang masih akan diterima, dan tagihan kepada pihak ketiga yaitu debitur dengan riwayat pembayaran yang baik dan tidak pernah menunggak 90 hari atau lebih; akses terbatas ke pasar modal atau ke pasar keuangan lainnya; tingkat pendapatan dan kinerja keseluruhan tidak stabil; memiliki kemampuan membayar yang cukup.

(b)

Loans and sharia financing/receivables, interest receivables and third party receivables are borrowers who have an average track record of loan repayment and whose account did not turn past due for 90 days and over; smaller corporations with limited access to public capital markets or to alternative financial market; volatility of earnings and overall performance; debt service capacity is adequate.

(c) Surat berharga dan efek-efek yang dibeli dengan janji dijual kembali yang termasuk dalam investment grade dengan rating antara idBB+ sampai dengan idB (Pefindo) atau Ba1 sampai dengan B2 (Moody’s).

(c)

Marketable securities and marketable securities pucrchased under agreement to resell which included in investment grade securities with a rating between idBB+ to idB (Pefindo) or Ba1 to B2 (Moody’s).

166





46. CREDIT RISK (continued) (v) The aging analysis of past due but not impaired loans as of December 31, 2014 and 2013, are as follows:

(v) Analisis umur pinjaman yang jatuh tempo tetapi tidak mengalami penurunan nilai pada tanggal 31 Desember 2014 dan 2013, sebagai berikut:

31 Desember/December 31, 2014 Lebih dari 90 hari 120 hari/ more than 90 to 120 days

1 sampai 90 hari/ 1 to 90 days Perdagangan Jasa-jasa dunia usaha Konstruksi Pengangkutan dan gudang Industri Jasa-jasa sosial Pertanian Listrik, gas dan air Pertambangan Lain-lain Total

Lebih dari 120 sampai 180 hari/ more than 120 to 180 days

180 hari/ More than More than 180 days

Total

504.743 110.718 49.269 21.301 66.225 16.880 218.037 89 866 626.378

66.304 5.456 5.190 85.217 8.462 4.670 6.269 220 26.798

91.208 8.625 6.369 346 13.662 2.464 8.916 41.288

621.449 43.052 46.038 30.984 110.218 19.913 91.432 230 4.836 128.294

1.283.704 167.851 106.866 137.848 198.567 43.927 324.654 539 5.702 822.758

Trading Business Services Construction Transportation and warehousing Industry Social services Agriculture Electricity, gas and water Mining Others

1.614.506

208.586

172.878

1.096.446

3.092.416

Total

31 Desember/December 31, 2013 Lebih dari 90 hari 120 hari/ more than 90 to 120 days

1 sampai 90 hari/ 1 to 90 days Perdagangan Jasa-jasa dunia usaha Konstruksi Pengangkutan dan gudang Industri Jasa-jasa sosial Pertanian Listrik. gas dan air Pertambangan Lain-lain Total

Lebih dari 120 sampai 180 hari/ more than 120 to 180 days

180 hari/ More than More than 180 days

Total

680.643 98.952 101.135 141.401 123.366 26.824 81.443 5.040 3.960 423.258

72.852 6.393 2.794 9.726 9.650 1.463 9.139 137 117 23.521

123.392 6.393 2.917 500 15.347 1.331 12.527 20 15.031

255.310 89.246 31.712 2.173 96.644 7.119 50.364 2.629 101.672

1.132.197 200.984 138.558 153.800 245.007 36.737 153.473 5.177 6.726 563.482

Trading Business Services Construction Transportation and warehousing Industry Social services Agriculture Electricity. gas and water Mining Others

1.686.022

135.792

177.458

636.869

2.636.141

Total


Konsumsi/ Consumer

Modal Kerja/ Working Capital

Saldo awal tahun Penyisihan (pembalikan) selama tahun berjalan Penghapusbukuan kredit

120.531

Saldo akhir tahun

204.631

1.237.079

Penurunan nilai individual Penurunan nilai kolektif

57.081 147.550

403.243 833.836

Jumlah kotor kredit yang secara individual ditentukan sebagai mengalami penurunan nilai sebelum dikurangi kerugian penurunan nilai atas penilaian secara individual

84.234 (134)

80.471

Investasi/ Investment

Sindikasi/ Syndicated

Program pemerintah/ Government Programs

Karyawan/ Employees

803.456

72.306

15.206

324

7.697

467.322 (33.699)

51.196 (9.195)

(4.328) -

78 -

13.843 -

Balance at beginning of year Provision (reversal) during the year Loans written-off

114.307

10.878

402

21.540

Balance at end of year

50.980 63.327

10.878 -

402

2.817 18.723

Individual impairment Collective impairment

2.817

Gross amount of loans individually determined to be impaired. before deducting any individually assessed impairment losses

662.223

109.873

167

94.785

-





46. CREDIT RISK (continued) (vi) Movements in allowance for impairment losses by type of loans as of December 31, 2014 are as follows:

(vi) Mutasi cadangan berdasarkan jenis kredit yang diberikan pada tanggal 31 Desember 2014 dan 2013 adalah sebagai berikut:


Konsumsi/ Consumer Saldo awal tahun Penyisihan (pembalikan) selama tahun berjalan Penghapusbukuan kredit

Modal Kerja/ Working Capital

Investasi/ Investment

Sindikasi/ Syndicated

66.235

422.966

69.018

43.484

54.296 -

510.688 (130.198)

3.288 -

(28.277) -

Saldo akhir tahun

120.531

803.456

72.306

Penurunan nilai individual Penurunan nilai kolektif

15.941 104.590

264.385 539.071

36.006 36.300

Jumlah kotor kredit yang secara individual ditentukan sebagai mengalami penurunan nilai sebelum dikurangi kerugian penurunan nilai atas penilaian secara individual

23.812

279.879

85.596

47. RISIKO NILAI TUKAR

Program pemerintah/ Government Programs

Karyawan/ Employees 366

3.598

(42) -

4.098 -

Balance at beginning of year Provision (reversal) during the year Loans written-off

15.207

324

7.696

Balance at end of year

14.470 737

324

1.493 6.203

Individual impairment Collective impairment

1.493

Gross amount of loans individually determined to be impaired. before deducting any individually assessed impairment losses

90.722

-

47. FOREIGN EXCHANGE RISK Foreign exchange risk arises from Net Open Positions (NOP) in the consolidated statements of financial position and administrative account, both for assets and liabilities, which are derived from foreign currency products transactions with individual and corporate customers and from foreign currency trading on the money markets. Foreign currency trading activities include spot, forward and swap foreign currency contracts and derivatives.

Risiko nilai tukar timbul sebagai akibat adanya Posisi Devisa Neto (PDN) laporan posisi keuangan konsolidasian dan rekening administratif baik pada sisi aset maupun liabilitas yang berasal dari transaksi produk-produk mata uang asing dengan debitor individual dan perusahaan dan dari perdagangan mata uang asing di pasar uang antar bank. Kegiatan perdagangan mata uang asing meliputi transaksi nilai tukar valuta asing spot, kontrak berjangka valuta asing (forward) dan swap dan derivatif.

168




47. RISIKO NILAI TUKAR (lanjutan)

47. FOREIGN EXCHANGE RISK (continued)

Penerapan Manajemen risiko nilai tukar yang dijalankan oleh Bank adalah dengan melakukan pengukuran, pemantauan, dan pengendalian risiko nilai tukar secara berkala baik secara bankwide maupun parsial. Secara bankwide, bank melakukan pengukuran risiko nilai tukar melalui simulasi value at risk (var) dengan berbagai metode (Exponential Weighted Moving Average & Historical) yang disesuaikan dengan karakteristik transaksi bank.

Implementation of Forex Risk Management in Bank through a measurement, monitoring, and controlling of foreign exchange risk periodically both partial and comprehensive. comprehensively,bank measure foreign exchange risk through value at risk simulation with several methods (Exponential Weighted Moving Average & Historical) and adjusted to characteristic of transactions.

Pemantauan risiko nilai tukar dilakukan melalui pemantauan Posisi Devisa Netto (PDN) per 30 menit dan intraday, dan sebagai bentuk pengendalian risiko nilai tukar, bank membuat limit internal PDN baik untuk neraca maupun secara keseluruhan sebagai bentuk risk tolerance bank dalam menghadapi risiko nilai tukar. Sedangkan, penerapan manajemen risiko nilai tukar bank secara parsial pada aktivitas Treasuri adalah melalui pengukuran & pengendalian budget loss limit & open position untuk setiap transaksi nilai tukar dan sebagai bentuk pemantauan risiko nilai tukar bank melakukan pelaporan transaksi Treasuri sesuai dengan ketentuan secara periodik untuk memastikan bahwa exposure yang timbul oleh pergerakan nilai tukar berada pada batas yang telah ditentukan oleh ketentuan internal Bank dan sesuai dengan ketentuan regulasi Bank Indonesia.

Bank monitor Foreign exchange risk through monitoring of Net Open Position (NOP) every 30 minutes and intraday and for a foreign exchange risk control, bank establish internal limit of NOP both on balance sheet and overall as risk tolerance to foreign exchange risk. Meanwhile, Implementation of Forex Risk Management partially on Treasury activities is through measurement & control of budget loss limit & open position for every transaction and for monitoring, bank create Treasury transactions Report periodically to ensure that exposure arise from foreign exchange risk is inline within the internal bank dan Bank Indonesia Regulations.

Sesuai Peraturan Bank Indonesia No. 6/20/PBI/2004 tanggal 15 Juli 2004 sebagaimana telah diubah terakhir dengan Peraturan Bank Indonesia No. 12/10/PBI/2010 tanggal 1 Juli 2010, Bank diwajibkan memelihara PDN setinggi-tingginya 20% atas Modal Tier I dan Tier II setiap 30 menit dan akhir hari. PDN secara keseluruhan adalah angka yang merupakan penjumlahan dari nilai absolut untuk jumlah dari selisih bersih aset dan liabilitas dalam laporan posisi keuangan untuk setiap valuta asing ditambah dengan selisih bersih aset dan liabilitas baik yang merupakan komitmen maupun kontinjensi dalam rekening administratif untuk setiap valuta asing.

Based on Bank Indonesia Regulation No. 6/20/PBI/2004 dated July 15, 2004 which was amended the latest by Bank Indonesia Regulation No. 12/10/PBI/2010 dated July 1, 2010, the Bank is required to maintain its NOP at a maximum of 20% of Capital Tier I and II every 30 minutes and end of day. The overall NOP is the sum of the absolute value of the difference between each foreign currency asset and liability on the statement of financial position and the difference between commitments and contingent assets and liabilities in administrative accounts for each foreign currency.

169





47. FOREIGN EXCHANGE RISK (continued) Below is the NOP as of December 31, 2014 and 2013 by currency (in equivalent rupiah) based on Bank Indonesia regulations:

Berikut adalah PDN pada tanggal-tanggal 31 Desember 2014 dan 2013 per mata uang (dalam ekuivalen rupiah) sesuai dengan peraturan Bank Indonesia:


Mata Uang

Aset/ Assets

Liabilitas/ Liabilities

Posisi Devisa Neto/Net Open Position

KESELURUHAN (LAPORAN POSISI KEUANGAN DAN REKENING ADMINISTRATIF) Dolar Amerika Serikat Euro Eropa Dolar Singapura Dolar Australia Riyal Saudi Arabia Yen Jepang Poundsterling Inggris Dolar Hong Kong Yuan Cina

AGGREGATE (STATEMENT OF FINANCIAL POSITION AND ADMINISTRATIVE ACCOUNTS) 384.213 9.792 7.810 2.665 116 109 585 933 2.944

289.495 746 4.005 153 2.909

Total

94.718 9.046 3.805 2.512 116 109 585 933 35

384.213 9.792 7.810 2.665 116 109 585 933 2.944

289.495 746 4.005 153 2.909

Total

Total modal - Desember 2014 (Catatan 52)

Total

94.718 9.046 3.805 2.512 116 109 585 933 35

STATEMENT OF FINANCIAL POSITION United States Dollar European Euro Singapore Dollar Australian Dollar Saudi Arabian Riyal Japanese Yen Great Britain Poundsterling Hong Kong Dollar Chinese Yuan

111.859

Total

5.759.136

Total capital - December 2014 (Note 52)

Rasio PDN (Keseluruhan)

1,94%

Rasio PDN (Laporan posisi keuangan)

1,94%

NOP ratio (Aggregate) NOP ratio (Statement of financial position)

NOP Ratios as of December 31, 2014, based on the total capital in November 2014 (unaudited) are as follows:

Rasio PDN per 31 Desember 2014 jika menggunakan modal bulan November 2014 (tidak diaudit) adalah sebagai berikut: Total modal - November 2014 Rasio PDN (Keseluruhan)

United States Dollar European Euro Singapore Dollar Australian Dollar Saudi Arabian Riyal Japanese Yen Great Britain Poundsterling Hong Kong Dollar Chinese Yuan

111.859

LAPORAN POSISI KEUANGAN Dolar Amerika Serikat Euro Eropa Dolar Singapura Dolar Australia Riyal Saudi Arabia Yen Jepang Poundsterling Inggris Dolar Hong Kong Yuan Cina

Currency

5.815.310 1,92%


1,92%

170

Total capital - November 2014 NOP Ratio (Aggregate) NOP Ratio (Statement of financial position)





47. FOREIGN EXCHANGE RISK (continued) 31 Desember/December 31, 2013

Mata Uang

Aset/ Assets

Liabilitas/ Liabilities

Posisi Devisa Neto/Net Open Position

KESELURUHAN (LAPORAN POSISI KEUANGAN DAN REKENING ADMINISTRATIF) Dolar Amerika Serikat Euro Eropa Dolar Singapura Dolar Australia Riyal Saudi Arabia Yen Jepang Poundsterling Inggris Dolar Hong Kong Yuan Cina

AGGREGATE (STATEMENT OF FINANCIAL POSITION AND ADMINISTRATIVE ACCOUNTS) 1.264.137 26.123 22.924 2.258 136 91 1.527 933 1.311

1.296.950 1.202 21.542 48 165 1.101

Total

32.813 24.921 1.382 2.210 136 91 1.362 933 210

United States Dollar European Euro Singapore Dollar Australian Dollar Saudi Arabian Riyal Japanese Yen Great Britain Poundsterling Hong Kong Dollar Chinese Yuan

64.058

Total

LAPORAN POSISI KEUANGAN Dolar Amerika Serikat Euro Eropa Dolar Singapura Dolar Australia Riyal Saudi Arabia Yen Jepang Poundsterling Inggris Dolar Hong Kong Yuan Cina

Currency

1.081.587 26.123 22.924 2.258 136 91 1.527 922 1.131

1.296.950 1.202 21.542 48 165 1.101

(215.363) 24.921 1.382 2.210 136 91 1.362 922 30

Total

Total modal - Desember 2013 (Catatan 52)

STATEMENT OF FINANCIAL POSITION United States Dollar European Euro Singapore Dollar Australian Dollar Saudi Arabian Riyal Japanese Yen Great Britain Poundsterling Hong Kong Dollar Chinese Yuan

184.309

Total

5.340.417

Total capital - December 2013 (Note 52)

Rasio PDN (Keseluruhan)

1,20%


3,45%

NOP ratio (Aggregate) NOP ratio (Statement of financial position)

NOP Ratios as of December 31, 2013, based on the total capital in November 2013 (unaudited) are as follows:

Rasio PDN per 31 Desember 2013 jika menggunakan modal bulan November 2013 (tidak diaudit) adalah sebagai berikut: Total modal - November 2013 Rasio PDN (Keseluruhan)

5.276.643 1,21%


Total capital - November 2013 NOP Ratio (Aggregate) NOP Ratio (Statement of financial position)

3,49%

Foreign currency risk is the probability of loss to earnings arising from changes in foreign exchange rates. The Bank manages exposure to effects of fluctuations in foreign currency exchange rates by maintaining foreign currency exposure within the existing regulatory guidelines (i.e maintaining the Net Open Position based on Bank Indonesia regulations) (unaudited).

Risiko mata uang adalah kemungkinan kerugian pendapatan yang timbul dari perubahan kurs valuta asing. Bank mengelola paparan terhadap pengaruh fluktuasi nilai tukar mata uang asing dengan mempertahankan risiko mata uang asing dalam pedoman peraturan yang ada (yakni menjaga Posisi Devisa Neto sesuai dengan peraturan Bank Indonesia) (tidak diaudit).

31 Desember /December 31, 2014 Perubahan basis poin/ Changes in basis point Dolar Amerika Serikat

Pengaruh ke laporan laba rugi/ Changes in statement of Income

0,30% 0,35%

171

10.161 (14)

United States Dollar





47. FOREIGN EXCHANGE RISK (continued)

Sensitivitas atas laporan laba rugi konsolidasian merupakan dampak yang diestimasi atas perubahan yang diasumsikan atas perubahan nilai tukar berdasarkan aset dan liabilitas keuangan yang dalam mata uang asing.

The sensitivity of the consolidated statements of income is the estimated effect of the assumed change in foreign exchange rates on income, based on foreign currency denominated assets and liabilities.

Pada tanggal 31 Desember 2014 dan 2013, dampak atas perubahan nilai tukar dari mata uang lainnya seperti Poundsterling Inggris, Euro Eropa, Yen Jepang, Dolar Singapura, Dolar Australia dan Dolar Hong Kong tidak material.

As of December 31, 2014 and 2013, the effect of fluctuations in exchange rates of other currencies, such as Great Britain Poundsterling, European Euro, Japanese Yen, Singapore Dollar, Australian Dollar and Hong Kong Dollar, not material.

48. RISIKO LIKUIDITAS

48. LIQUIDITY RISK

Risiko terjadinya kerugian yang merupakan akibat dari adanya kesenjangan antara sumber pendanaan yang pada umumnya berjangka pendek dan aktiva yang pada umumnya berjangka panjang. Besar kecilnya risiko likuiditas ditentukan antara lain:

The risk of loss resulting from the gap between short-term funding and long-term assets. The size of the liquidity risk is determined, i.e:

a.

Kecermatan dalam perencanaan arus kas atau arus dana berdasarkan prediksi pembiayaan dan prediksi pertumbuhan dana, termasuk mencermati tingkat fluktuasi dana;

a.

Accuracy in cash flow or flow of fund planning based on financing and fund growth prediction, include observe the fund rate volatility;

b.

Ketepatan dalam mengatur struktur dana termasuk kecukupan dana;

b.

The precision in managing the fund structure, including the adequacy of funding;

c.

Ketersediaan aset yang siap dikonversikan menjadi kas;

c.

The availability of asset that is ready to be converted into cash;

d.

Kemampuan menciptakan akses ke pasar antar bank atau sumber dana lainnya, termasuk fasilitas lender of last resort.

d.

Ability to create access to the interbank market or other funding sources, including the lender of last resort facilities.

172




48. RISIKO LIKUIDITAS (lanjutan)

48. LIQUIDITY RISK (continued)

Apabila kesenjangan tersebut cukup besar maka akan menurunkan kemampuan Bank dan entitas anak untuk memenuhi kewajibannya pada saat jatuh tempo. Oleh karena itu untuk mengantisipasi terjadinya risiko likuiditas, maka diperlukan manajemen likuiditas, yang merupakan bagian dari pengelolaan liabilitas.

If the gap is large enough it will reduce the Bank’s and subsidiaries’ ability to meet its liabilities at maturity. Therefore, liquidity management is needed to anticipate liquidity risk, which is a part of the management liability.

Kebijakan likuiditas Bank dan entitas anak ditujukan untuk memastikan bahwa kebutuhan dana dapat dipenuhi, baik untuk membayar deposito pada saat jatuh tempo atau untuk memenuhi fasilitas kredit yang belum digunakan.

The Bank’s and subsidiaries’ liquidity policies are aimed to ensuring that fund requirements can be fulfilled, either to pay time deposits at maturity or to fulfill unused loan facility.

Pengelolaan dan pemantauan posisi likuiditas Bank berada dalam tanggung jawab Bagian Manajemen ALM & Likuiditas di Divisi Treasury sedangkan pengukuran serta analisa terhadap kondisi likuiditas menjadi tugas Divisi Manajemen Risiko diantaranya stress test likuiditas berdasarkan tiga skenario dan pembuatan profil risiko yang terkait risiko likuiditas.

Managing and monitoring the Bank’s and subsidiaries’ liquidity position is the responsibility of the Liquidity section of the Treasury Division while measuring and analysing on liquidity condition is the responsibility of the Risk Management Division include liquidity stress test based on three scenarios and preparing risk profile related to liquidity risk.

Pengelolaan kelebihan dana likuiditas yang tidak terserap penyaluran kredit, teroptimalisasi melalui pengelolaan treasury. Sebagian besar kelebihan dana likuiditas tersalurkan melalui instrumeninstrumen yang berjangka pendek dan aman. Umumnya, kondisi likuiditas bank terjaga baik dimana penarikan dana nasabah dapat terpenuhi sekaligus kelebihan dana teroptimalkan dengan imbal hasil yang optimal.

Managing the excess of liquidity fund, which are not absorbed by loans, disbursement will be optimized through managing treasury. Most of the excess of liquidity will be placed in short-term and secured instruments. In general, the Bank’s liquidity condition is well maintained where the customers withdrawal can be fulfilled while the excess fund can be optimized with optimum return.

Sumber dana dan waktu jatuh tempo deposito dikelola untuk menghindari adanya dana yang idle dan menentukan jumlah serta instrumen aset likuid yang tepat untuk menjamin tingkat likuiditas yang terkendali secara terus menerus.

Sources of funds and maturity dates of time deposits are managed to avoid idle funds and determine the appropriate liquidity level and liquid asset instrument to ensure a sustainable liquidity level.

Tabel berikut ini menggambarkan analisis jatuh tempo aset dan liabilitas keuangan Bank dan entitas anak dihitung berdasarkan sisa periode jatuh tempo kontrak pada tanggal laporan posisi keuangan:

The following tables illustrate the maturity profile analysis of the Bank’s and subsidiaries’ financial assets and liabilities according to their remaining maturity period at the consolidated statement of financial position date:

173





48. LIQUIDITY RISK (continued) 31 Desember/December 31, 2014

Nilai tercatat/ Carrying value ASET Kas Giro pada Bank Indonesia Giro pada bank lain - bruto Penempatan pada Bank Indonesia dan bank lain - bruto

Tidak mempunyai tanggal jatuh tempo kontraktual/ No contractual maturity

Sampai dengan 1 bulan/ Up to 1 month

Lebih dari 1 sampai 3 bulan/ More than 1 to 3 months


Lebih dari 1 sampai 2 tahun/ More than 1 to 2 years


Lebih dari 5 tahun/ More than 5 years

4.764.263

-

4.764.263

-

-

-

-

-

7.125.371

454.823

279.564

210.368

4.824.955

697.183

403.556

254.922

568.461

-

568.461

-

-

-

-

-

19.555 49.616.998 4.400.116

-

9.878 992.410 -

9.677 923.814 -

2.087.282 377.898

2.951.287 1.117.563

10.617.444 -

32.044.761 2.904.655

Tagihan akseptasi - bruto

18.435

-

12.667

5.768

-

-

-

-

Penyertaan saham - bruto Bunga yang masih akan diterima Aset lain-lain - neto*)

31.984

31.984

-

-

-

-

-

-

ASSETS Cash Current accounts with Bank Indonesia Current accounts with other banks - gross Placements with Bank Indonesia and other bank - gross Marketable securities gross Bills and marketable Bills and other receivables Loans - gross Sharia financing - gross Acceptance receivables gross Investments in shares gross

452.642 9.540

9.540

452.642 -

-

-

-

-

-

Interest receivables Other assets - net*)

Total

75.081.589

3.264.025

12.386.431

1.149.627

7.290.135

4.766.033

11.021.000

35.204.338

Total

LIABILITAS Liabilitas segera Simpanan nasabah

1.812.382 53.118.800

-

1.812.382 44.294.405

4.068.673

4.690.063

65.659

-

369.090 3.308.630

-

369.090 3.281.021

5.260

301

-

2.062.916 18.435

-

2.062.916 12.667

5.768

-

-

-

1.721.901 456.490

-

453

13.665

3.288

600.511 26.237

1.121.390 412.847

121.606 766.221

121.606 766.221

-

-

-

-

-

Surat berharga - bruto Efek-efek yang dibeli dengan janji dijual kembali Wesel ekspor dan tagihan lainnya Kredit yang diberikan - bruto Pembiayaan syariah - bruto

Simpanan nasabah syariah Simpanan dari bank lain Efek-efek yang dijual dengan janji dibeli kembali (repo) Liabilitas akseptasi Efek hutang yang diterbitkan - neto Pinjaman yang diterima Bunga yang masih harus dibayar Liabilitas lain-lain

Perbedaan jatuh tempo

*)

2.767.678

2.767.678

-

-

-

-

-

-

5.177.942

-

5.177.942

-

-

-

-

-

128.604

-

128.604

-

-

-

-

-

63.756.471

887.827

11.325.118

2.376.198

22.048

LIABILITIES - Obligations due immediately Deposits from customers Deposits from customerssharia - Deposits from other banks Marketable securities sold under agreement to repurchase Acceptances payable Debt securities issued - net Borrowings -

51.832.934

4.093.366

4.715.399

692.708

1.534.237

-

(39.446.503)

(2.943.739)

2.574.736

4.073.325

9.486.763

35.204.338


*)

174



Maturity gap





48. LIQUIDITY RISK (continued) 31 Desember/December 31, 2013

Nilai tercatat/ Carrying value ASET Kas Giro pada Bank Indonesia Giro pada bank lain - bruto Penempatan pada Bank Indonesia dan bank lain - bruto

Tidak mempunyai tanggal jatuh tempo kontraktual/ No contractual maturity

Sampai dengan 1 bulan/ Up to 1 month



-

-




2.595.260

-

4.454.108

-

4.454.108

-

-

-

-

-

176.979

-

176.979

-

-

-

-

-

2.629.337

-

2.568.165

42.120

19.052

-

-

-

10.291.810

416.992

1.382.640

1.094.492

5.951.181

802.965

366.148

277.392

44.721 45.308.580 3.593.760

-

1.679 1.002.107 225.729

40.566 2.327.368 312.252

2.885.937 354.323

10.941.953 1.261.292

27.440.755 1.175.355

Tagihan akseptasi - bruto

33.235

-

21.787

9.448

2.000

-

-

-

Penyertaan saham - bruto Bunga yang masih akan diterima Aset lain-lain - neto*)

31.984

31.984

-

-

-

-

-

-

ASSETS Cash Current accounts with Bank Indonesia Current accounts with other banks - gross Placements with Bank Indonesia and other bank - gross Marketable securities gross Bills and other receivables Loans - gross Sharia financing - gross Acceptance receivables gross Investments in shares gross

418.360 9.659

9.659

418.360 -

-

-

-

-

-

Interest receivables Other assets - net*)

Total

69.587.793

3.053.895

10.251.554

2.123.805

8.652.419

4.043.225

12.569.393

28.893.502

Total

LIABILITAS Liabilitas segera Simpanan nasabah

1.945.539 46.874.161

-

1.945.539 40.243.651

5.617.468

985.562

27.480

-

346.540 4.946.725

-

346.540 4.914.200

18.225

11.225

3.075

-

2.978.073 33.235 90

-

2.978.073 21.787 90

11.448 -

-

-

-

2.396.611 324.337

-

-

275.456 297

401.647 -

-

1.719.508 324.040

124.776 799.593

124.776 799.593

-

-

-

-

-

Surat berharga - bruto Wesel ekspor dan tagihan lainnya Kredit yang diberikan - bruto Pembiayaan syariah - bruto

Simpanan nasabah syariah Simpanan dari bank lain Efek-efek yang dijual dengan janji dibeli kembali (repo) Liabilitas akseptasi Liabilitas derivatif Efek hutang yang diterbitkan - neto Pinjaman yang diterima Bunga yang masih harus dibayar Liabilitas lain-lain

Perbedaan jatuh tempo

*)

2.595.260

60.769.680

924.369

8.818.113

2.129.526

2.476 710.460 264.809

-

-

-

LIABILITIES - Obligations due immediately Deposits from customers Deposits from customerssharia - Deposits from other banks Marketable securities sold under agreement to repurchase Acceptances payable Derivative payables Debt securities issued - net Borrowings -

50.449.880

5.922.894

1.398.434

30.555

2.043.548

-

(40.198.326)

(3.799.089)

7.253.985

4.012.670

10.525.845

28.893.502


*)

175



Maturity gap





48. LIQUIDITY RISK (continued) The table below summarizes the maturity profile of the Bank financial liabilities as of December 31, 2014 and 2013 based on undiscounted contractual payments (unaudited):

Tabel di bawah ini merangkum profil jatuh tempo liabilitas keuangan Bank pada tanggal-tanggal 31 Desember 2014 dan 2013 berdasarkan pada pembayaran kontraktual yang tidak didiskonto (tidak diaudit):


Total Liabilitas Keuangan Liabilitas segera Simpanan dari nasabah Simpanan dari bank lain Efek-efek yang dijual dengan janji dibeli kembali Liabilitas akseptasi Efek hutang yang diterbitkan - neto Pinjaman yang diterima Bunga yang masih harus dibayar dan Liabilitas lain-lain Total liabilitas keuangan

Pada permintaan/ On demand

Lebih dari 1 Bulan sampai 3 Bulan/ More than 1Month to 3Months

1 Bulan/ 1Month

Lebih dari 3 Bulan sampai 12 Bulan/ More than 3 Months to 12 Months

Lebih dari 12 Bulan/ More than 12 Months

1.812.382 53.487.890 3.308.630

1.812.382 34.360.828 3.235.780

10.302.667 45.241

4.068.673 5.260

4.690.063 22.048

65.659 301

2.087.021 18.435

-

1.859.071 12.667

227.950 5.768

-

-

2.178.103 456.490

-

453

13.665

3.288

2.178.103 439.084

Financial Liabilities Liabilities due immediately Deposits from customers Deposits from other banks Marketable securities sold under agreements to repurchase Acceptances payable Debt securities issued - net Borrowings

121.606 766.221

121.606 766.221

-

-

-

-


64.236.778

40.296.817

12.220.099

4.321.316

4.715.399

2.683.147



Total Liabilitas Keuangan Liabilitas segera Simpanan dari nasabah Simpanan dari bank lain Efek-efek yang dijual dengan janji dibeli kembali Liabilitas akseptasi Liabilitas Derivatif Efek hutang yang diterbitkan - neto Pinjaman yang diterima Bunga yang masih harus dibayar dan Liabilitas lain-lain Total liabilitas keuangan

Pada permintaan/ On demand

Lebih dari 1 Bulan sampai 3 Bulan/ More than 1Month to 3Months

1 Bulan/ 1Month

Lebih dari 3 Bulan sampai 12 Bulan/ More than 3 Months to 12 Months

Lebih dari 12 Bulan/ More than 12 Months

1.945.539 47.401.360 5.202.937

1.945.539 28.573.381 188.713

12.064.703 4.730.843

5.657.954 57.001

1.062.503 122.568

42.819 103.812

2.984.422 33.235 90

90

2.984.422 33.235 -

-

-

-

4.022.911 430.992

-

-

275.682 298

385.001 430.694

3.362.228

124.776 799.593

124.776 799.593

-

-

-

-

62.945.855

31.632.092

19.813.203

5.990.935

2.000.766

3.508.859

Financial Liabilities Liabilities due immediately Deposits from customers Deposits from other banks Marketable securities sold under agreements to repurchase Acceptances payable Acceptances payable Debt securities issued - net Borrowings Interest payables Other liabilities

The Bank and subsidiaries have developed a liquidity risk measurement model to measure the liquidity risk of the Bank’s assets and liabilities portfolio, based on normal case, specific case and crisis case scenarios by liquidity stress testing process.

Bank dan entitas anak telah membangun model pengukuran risiko likuiditas untuk mengukur risiko likuiditas dari portofolio aset dan liabilitas Bank berdasarkan skenario normal, spesifik dan krisis secara triwulan dengan proses stress test likuiditas.

176




49. RISIKO SUKU BUNGA

49. INTEREST RATE RISK

Untuk mengelola maturity gap, Bank dan entitas anak mengambil langkah-langkah sebagai berikut:

To manage the maturity gap, the Bank and subsidiaries take the following steps:

a.

a.

b. c.

Melakukan pemantauan terhadap adanya pencairan dan penempatan dana setiap hari; Memberikan tingkat bunga yang lebih tinggi kepada nasabah utama; Menjaga hubungan baik dengan para deposan agar tetap menanamkan dananya pada Bank.

Performs regular monitoring of funds withdrawal and placement on a daily basis; Gives higher interest rate to priority customers; Maintains good relationship with depositors to maintain their funds in the Bank.

b. c.

Risiko suku bunga merupakan potensi kerugian Bank dan entitas anak yang timbul akibat fluktuasi suku bunga pasar yang berlawanan dengan posisi portofolio Bank dan entitas anak.

Interest rate risk is the Bank’s and subsidiaries’ potential losses arising from market interest rates fluctuations as opposed to the position of the Bank’s and subsidiaries’ portfolios.

Bank dan entitas anak melakukan pengukuran risiko suku bunga meliputi penilaian risiko suku bunga yang melekat pada aset, kewajiban dan pada posisi off balance sheet; penggunaan konsep keuangan yang berlaku secara umum dan teknikteknik manajemen risiko; asumsi dan parameter yang terdokumentasi dan dievaluasi secara berkala; terintegrasi dengan proses manajemen risiko secara rutin baik dari aspek pengambilan keputusan, struktur governance maupun proses alokasi modal internal. Dengan menggunakan metodologi tersebut, Bank dan entitas anak dapat mengidentifikasi risiko suku bunga dari portofolio aset dan kewajiban yang sensitif terhadap perubahan suku bunga serta menentukan besaran risiko terhadap Bank dan entitas anak.

The Bank and subsidiaries conduct measurement of interest rate risk that includes assessing inherent interest rate risk in asset, liabilities and off balance sheet positions; implementation of the generally applicable financial concept and risk management techniques; assumptions and parameters which are documented and evaluated regularly; intergrated with periodic risk management process either from the aspect of decision making, governance structure or internal capital allocation process. By using such methodologies, the Bank can identify interest rate risk of asset and liabilities portofolio that are sensitive to interest rate changes and determine the risk scale for the Bank and subsidiaries.

Tabel di bawah ini menyajikan informasi mengenai tingkat suku bunga rata-rata per tahun untuk aset dan liabilitas keuangan yang penting untuk tahun yang berakhir pada tanggal-tanggal 31 Desember 2014 dan 2013:

The following table presents information on the average annual interest rates for significant financial assets and liabilities for the year ended December 31, 2014 and 2013:

2014

Rupiah/ Rupiah % ASET Giro pada bank lain Penempatan pada bank Indonesia dan Bank Lain Surat berharga Efek-efek yang dibeli dengan janji dijual kembali Wesel ekspor dan tagihan lainnya Kredit yang diberikan LIABILITAS Simpanan nasabah - Giro - Tabungan - Deposito berjangka Simpanan dari bank lain Efek-efek yang dijual dengan janji dibeli kembali (repo) Pinjaman yang diterima Efek hutang yang diterbitkan

2013 Mata uang asing/ Foreign currencies %

Mata uang asing/ Foreign currencies %

Rupiah/ Rupiah %

1,11

0,00

1,56

0,00

6,47 7,75

0,23 -

7,43 6,82

0,00 -

6,20 11,90 2,00-27,00

3,53 6,00-8,00

10,07 3,00-27,00

3,66 6,00-8,00

0,19 0,44 6,87 2,39

0,12 0,21 1,12 0,00

0,24 0,59 5,46 1,50

0,27 0,32 1,11 0,40

6,71 2,32 10,58

-

5,88 5,21 10,58

-

177

ASSETS Current accounts with other banks Placements with other banks Marketable securities purchased under agreement to resale Bills and other receivables Loans LIABILITIES Deposits from customers Current accounts Savings Time deposits Deposits from other banks sold under agreement to repurchase Borrowings Debt securities issued




49. RISIKO SUKU BUNGA (lanjutan)

49.

INTEREST RATE RISK (continued)

Tabel di bawah ini mengikhtisarkan eksposur Bank dan entitas anak terhadap risiko tingkat suku bunga (gross) (tidak diaudit):

The following tables summarize the Bank’s and subsidiaries’ exposures to the interest rate risk (gross) (unaudited):

31 Desember /December 31, 2014 Lebih dari 3 bulan tapi tidak lebih dari 1 tahun/ More than 3 months but not more than 1 year

Tidak lebih dari 3 bulan/ Not more than 3 months

Aset Keuangan Kas

Lebih dari 1 tahun tapi tidak lebih dari 2 tahun/ More than 1 year but not more than 2 years

Lebih dari 2 tahun tapi tidak lebih dari 3 tahun/ More than 2 years but not more than 3 years




Tidak dikenakan bunga/ Non-interest bearing

Suku bunga tetap/ Fixed interest rate

Total/ Total

-

-

-

-

-

-

-

-

2.767.678

2.767.678

Giro pada Bank Indonesia Giro pada bank lain Penempatan pada Bank Indonesia dan bank lain Surat berharga Efek-efek yang dibeli dengan janji dijual kembali Wesel ekspor dan tagihan lainnya Tagihan akseptasi Kredit yang diberikan Pembiayaan syariah Penyertaan saham Bunga yang masih akan diterima Aset lain-lain*)

5.177.942 128.604

-

-

-

-

-

-

-

-

5.177.942 128.604

-

-

-

-

-

-

-

4.764.263 7.125.371

-

4.764.263 7.125.371

568.461 19.555 18.435 1.796 -

10.820 -

47.924 -

114.059 -

157.417 -

143.999 -

3.861.211 -

45.279.772 4.400.116 -

Total aset keuangan Liabilitas Keuangan Liabilitas segera Simpanan nasabah

5.914.793

10.820

47.924

114.059

157.417

143.999

3.861.211

61.569.522

3.261.844

75.081.589

-

-

-

-

-

-

-

-

1.812.382

1.812.382

21.526.367 12.487.921 16.388.612 369.090

2.662.756 -

32.244 -

-

-

-

20.900 -

-

-

21.526.367 12.487.921 19.104.512 369.090

32.800 198.980 50.501 3.004.000

22.048 -

301 -

-

-

-

-

-

-

32.800 198.980 72.850 3.004.000

2.062.916

-

-

-

-

-

-

-

-

2.062.916

- Giro - Tabungan - Deposito berjangka Simpanan syariah Simpanan dari bank lain - Giro - Tabungan - Deposito berjangka - Interbank call money Efek-efek yang dijual dengan janji dibeli kembali

178

31.984 452.642 9.540

568.461 19.555 18.435 49.616.998 4.400.116 31.984 452.642 9.540

Financial Assets Cash Current accounts with Bank Indonesia Current accounts with other banks Placements with Bank Indonesia and other banks Marketable securities Marketable securities purchased with agreement to resell Bills and other receivables Acceptances receivable Loans Sharia financing Investment in shares Interest receivables Other assets*) Total financial assets Financial Liabilities Obligations due immediately Deposits from customers Current accounts SavingsTime deposits Customer deposits - sharia Deposits from other banks Current accounts Savings Time deposits Interbank call money Marketable securities sold under agreement to repurchase





49.

INTEREST RATE RISK (continued) The following tables summarize the Bank’s and subsidiaries’ exposures to the interest rate risk (gross) (unaudited) (continued):

Tabel di bawah ini mengikhtisarkan eksposur Bank dan entitas anak terhadap risiko tingkat suku bunga (gross) (tidak diaudit) (lanjutan): 31 Desember /December 31, 2014 Lebih dari 3 bulan tapi tidak lebih dari 1 tahun/ More than 3 months but not more than 1 year


Liabilitas Keuangan Liabilitas akseptasi Efek hutang yang diterbitkan Pinjaman yang diterima Bunga yang masih harus dibayar Liabilitas lain-lain Total liabilitas keuangan

18.435 56.139.622

Total gap repricing suku bunga

(50.224.829)

*)






Giro pada Bank Indonesia Giro pada bank lain Penempatan pada Bank Indonesia dan bank lain Surat berharga Wesel ekspor dan tagihan lainnya Tagihan akseptasi Kredit yang diberikan Pembiayaan syariah

Total/ Total

16.697 2.701.501

26.621 59.166

11.008 11.008

349.153 349.153

53.011 53.011

20.900

1.721.901 1.721.901

121.606 766.221 2.700.209

18.435 1.721.901 456.490 121.606 766.221 63.756.471

Financial Liabilities Acceptance payables Debt securities issued Borrowings Interest payable Other liabilities Total financial liabilities

(2.690.681)

(11.242)

103.051

(191.736)

90.988

3.840.311

59.847.621

561.635

11.325.118

Total gap repricing interest rate


Aset Keuangan Kas



*)



31 Desember /December 31, 2013 Lebih dari Lebih dari 3 tahun tapi 4 tahun tapi tidak lebih tidak lebih dari 4 tahun/ dari 5 tahun/ More than More than 3 years but 4 years but not more than not more than 4 years 5 years



Lebih dari 3 bulan tapi tidak lebih dari 1 tahun/ More than 3 months but not more than 1 year

-

-

-

-

-

-

-

-

2.595.260

2.595.260

4.454.108 176.979

-

-

-

-

-

-

-

-

4.454.108 176.979

-

44.721 33.235 3.425 -

2.290 -

19.693 -

6.487 -

8.473 -

246.900 -

2.629.337 10.291.810 45.021.312 3.593.760

-

2.629.337 10.291.810 44.721 33.235 45.308.580 3.593.760

179




Total/ Total Financial Assets Cash Current accounts with Bank Indonesia Current accounts with other banks Placements with Bank Indonesia and other banks Marketable securities Bills and other receivables Acceptances receivable Loans Sharia financing





49.

INTEREST RATE RISK (continued) The following tables summarize the Bank’s and subsidiaries’ exposures to the interest rate risk (gross) (unaudited) (continued):

Tabel di bawah ini mengikhtisarkan eksposur Bank dan entitas anak terhadap risiko tingkat suku bunga (gross) (tidak diaudit) (lanjutan):

Tidak lebih dari 3 bulan/ Not more than 3 months -

-

-

-

-

-

-

-

31.984 418.360 9.659

31.984 418.360 9.659

4.631.087

81.381

2.290

19.693

6.487

8.473

246.900

61.536.219

3.055.263

69.587.793

-

-

-

-

-

-

-

-

1.945.539

1.945.539

- Giro - Tabungan - Deposito berjangka Simpanan syariah Simpanan dari bank lain - Giro - Tabungan - Deposito berjangka - Interbank call money Liabilitas derivatif Efek-efek yang dijual dengan janji dibeli kembali Liabilitas akseptasi Efek hutang yang diterbitkan Pinjaman yang diterima Bunga yang masih harus dibayar Liabilitas lain-lain Total liabilitas keuangan

16.360.520 11.833.862 17.666.737 346.540

985.562 -

27.480 -

-

-

-

-

-

-

16.360.520 11.833.862 18.679.779 346.540

48.199 140.514 67.982 4.675.700 -

11.255 -

3.075 -

-

-

-

-

90

-

48.199 140.514 82.312 4.675.700 90

2.978.073 54.118.127

33.235 250 1.030.302

30.555

-

235.000 235.000

-

-

2.396.611 89.087 2.485.788

124.776 799.593 2.869.908

2.978.073 33.235 2.396.611 324.337 124.776 799.593 60.769.680

Current accounts SavingsTime deposits Customer deposits - sharia Deposits from other banks Current accounts Savings Time deposits Interbank call money Derivatives payables Marketable securities sold under agreement to repurchase Acceptance payables Debt securities issued Borrowings Interest payable Other liabilities Total financial liabilities

Total gap repricing suku bunga

(49.487.040)

8.473

246.900

59.050.431

185.355

8.818.113

Total gap repricing interest rate

Aset Keuangan Penyertaan saham Bunga yang masih akan diterima Aset lain-lain*) Total aset keuangan Liabilitas Keuangan Liabilitas segera Simpanan nasabah

*)

(948.921)



31 Desember /December 31, 2013 Lebih dari Lebih dari 3 tahun tapi 4 tahun tapi tidak lebih tidak lebih dari 4 tahun/ dari 5 tahun/ More than More than 3 years but 4 years but not more than not more than 4 years 5 years

Lebih dari 3 bulan tapi tidak lebih dari 1 tahun/ More than 3 months but not more than 1 year

(28.265)

19.693

(228.513)



*)

180




Total/ Total Financial Assets Investment in shares Interest receivables Other assets*) Total financial assets Financial Liabilities Obligations due immediately Deposits from customers





49. INTEREST RATE RISK (continued) i. Interest rate risk

i. Risiko tingkat suku bunga Analisis sensitivitas untuk beberapa faktor pasar menunjukkan bagaimana laba rugi dan ekuitas dapat dipengaruhi oleh perubahan dari beberapa faktor risiko sesuai dengan tabel dibawah ini. Secara umum, sensitivitas diestimasi dengan membandingkan suatu nilai awal ke nilai tertentu setelah perubahan tertentu dari faktor pasar, dengan mengasumsikan seluruh variabel lainnya tetap. Sensitivitas atas laporan laba rugi merupakan efek atas perubahan estimasi suku bunga atas laba rugi untuk suatu periode, berdasarkan nilai suku bunga mengambang atas aset dan liabilitas yang diperdagangkan dan tidak diperdagangkan yang dimiliki Bank dan entitas anak. Analisis sensitivitas atas laporan laba rugi komprehensif konsolidasian dihitung dengan menilai kembali perubahan estimasi suku bunga tetap atas aset keuangan yang tersedia untuk dijual. Jumlah sensitivitas atas laporan laba rugi komprehensif konsolidasian didasarkan pada asumsi bahwa terdapat perubahan paralel dalam kurva penghasilan.

Sensitivity analysis for several market factors showing how profit or loss and equity could be affected by changes in the relevant risk factor are in the following tables below. In general, sensitivity is estimated by comparing an initial value to the value derived after a specified change in the market factor, assuming all other variables are constant. The sensitivity of the statement of income is the effect of the assumed changes in interest rates on the profit or loss for a period, based on the floating rate trading and non-trading financial assets and liabilities held by the Bank and subsidiaries. The sensitivity of the consolidated statement of comprehensive income is calculated by revaluing fixed rate available-for-sale financial assets for the effects of the assumed changes in interest rates. The total sensitivity of the consolidated statement of comprehensive income is based on the assumption that there are parallel shifts in the yield curve.

Tabel di bawah ini menunjukkan sensitivitas dari laporan laba rugi komprehensif konsolidasian Bank dan entitas anak terhadap kemungkinan perubahan wajar atas suku bunga untuk aset dan liabilitas keuangan dengan suku bunga tetap pada tanggal 31 Desember 2014 dan 2013 (tidak diaudit):

The table below demonstrates the sensitivity of the Bank’s and subsidiaries’ consolidated statement of income and statement of comprehensive income to reasonably possible changes in interest rates for fixed rate financial assets and liabilities as of December 31, 2014 and 2013 (unaudited):


Perubahan basis poin/Change in basis point

Dampak ke laporan laba rugi komprehensif konsolidasian/ Impact to the consolidated statement of comprehensive income

Rupiah

+125 +50 -50 -125

(343.515) (146.406) 146.406 343.515

Rupiah

Valas

+125 +50 -50 -125

(5.062) (84.261) 84.261 5.062

Foreign currency

181





49. INTEREST RATE RISK (continued) i. Interest rate risk (continued)

i. Risiko tingkat suku bunga (lanjutan)

The table below demonstrates the sensitivity of the Bank’s and subsidiaries’ consolidated statement of income and statement of comprehensive income to reasonably possible changes in interest rates for fixed rate financial assets and liabilities as of December 31, 2014 and 2013 (unaudited) (continued):

Tabel di bawah ini menunjukkan sensitivitas dari laporan laba rugi komprehensif konsolidasian Bank dan entitas anak terhadap kemungkinan perubahan wajar atas suku bunga untuk aset dan liabilitas keuangan dengan suku bunga tetap pada tanggal 31 Desember 2014 dan 2013 (tidak diaudit) (lanjutan):


Perubahan basis poin/Change in basis point

Dampak ke laporan laba rugi komprehensif konsolidasian/ Impact to the consolidated statement of comprehensive income

Rupiah

+125 +50 -50 -125

(333.080) (524.444) 216.439 884.893

Rupiah

Valas

+125 +50 -50 -125

(5.296) (1.059) 1.059 5.296

Foreign currency

50. RISIKO OPERASIONAL

50. OPERATIONAL RISK

Risiko operasional adalah risiko kerugian langsung ataupun tidak langsung yang terjadi karena tidak memadainya atau karena adanya kegagalan proses internal, kesalahan manusia, kegagalan sistem atau adanya masalah eksternal yang dapat mempengaruhi operasional Bank dan entitas anak.

Operational risk is a direct or indirect losses risk incurred by insufficient or malfunction of internal processes, human error, system failure, or external problems that affect the operations of the Bank and subsidiaries.

Sebagai wujud pelaksanaan proses pengawasan terhadap risiko operasional yang mungkin terjadi, Bank dan entitas anak telah mengembangkan suatu sistem dengan menggunakan metodologi pengukuran sendiri, menggunakan tools Risk Control Self Assessment (RCSA) yang dilakukan oleh masing-masing risk taking unit, melakukan penilaian terhadap terhadap indikator-indikator utama (Key Risk Indicator) Bank yang digunakan sebagai early warning system serta wajib melaporkan timbulnya kerugian/potensi kerugian yang timbul akibat risiko operasional dalam tools Lost Event Database (LED). Keseluruhan proses dimaksud merupakan upaya guna meningkatkan budaya risk awareness terhadap potensi-potensi risiko yang dihadapi oleh Bank dan sebagai pedoman bagi manajemen guna melakukan pengendalian dan mitigasi terhadap dampak risiko yang timbul.

As a form of implementation of the monitoring process to the operational risks that may occur, Bank and subsidiaries have developed a system using its own measurement methodology, using tools Risk Control Self Assessment (RCSA) conducted by each risk taking unit. Besides it, every month each risk-taking unit take an assessment of the Bank’s key indicators (Key Risk Indicators) which are used as an early warning system and also requirement report potential losses arising from operational risks in Lost Event Database (LED) tools. The entire process is an attempt to intensify a risk awareness culture to potential risks encountered by the Bank and as a guideline for management in order to control and mitigate the impact of arising risks.

182




50. RISIKO OPERASIONAL (lanjutan)

50. OPERATIONAL RISK (continued)

Disamping melakukan proses manajemen risiko terhadap risiko yang melekat dalam aktivitas existing, Bank dan entitas anak juga menerapkan manajemen risiko secara menyeluruh atas rencana penerbitan produk dan aktivitas baru sesuai dengan jenis risiko yang telah ditetapkan dalam PBI No. 5/8/PBI/2003 beserta perubahannya melalui PBI No. 11/25/PBI/2009 tentang penerapan Manajemen Risiko Bagi Bank Umum dan SE BI No. 11/35/DPNP tanggal 31 Desember 2009 perihal Pelaporan Produk dan Aktivitas Baru.

In addition of conducting risk management process for inherent risk in the existing activity, the Bank and subsidiaries also implement a comprehensive risk management for issuance of new products and activities plan and in accordance with the type of risk that has been established in PBI No. 5/8/PBI/2003 and its amandement through PBI No. 11/25/PBI2009 on the Implementation of Risk Management for Bank and Bank Indonesia Circular Letter No. 11/35/DPBP dated December 31, 2009, regarding New Products and Activities Report.

Bank telah melakukan perhitungan beban modal risiko operasional berdasarkan Basel Committee on Banking Supevision dan SE BI No. 11/13/DPNP tanggal 27 Januari 2009 perihal Perhitungan Aset Tertimbang Menurut Risiko (ATMR) Risiko Operasional dengan menggunakan Pendekatan Indikator Dasar (PID). Bank dan entitas anak menggunakan metodologi pendekatan Basic Indicator dan saat ini masih dalam proses pengembangan terhadap perhitungan beban modal risiko operasional dengan metode Standardized Approach serta pengumpulan data risiko yang digunakan dalam perhitungan beban modal Risiko Operasional dengan menggunakan pendekatan yang lebih kompleks (Advanced Measurement Approach).

The Bank have been calculation operational risk capital requirements under Basel Committee on Banking Supervision and Bank Indonesia Circular Letter No. 11/13/DPNP dated Januari 27, 2009 regarding the calculation of Risk Weighted Assets (RWA) Operational risk by Using the Basic indicator Approach (BIA). Bank and subsidiaries using Basic Indicator approach and methodology, are currently doing a development of the capital allowance calculation by using Standardize Approach method and the collection of risk data which are used in calculating operational in capital charges risks using a more complex approach (Advanced Measurement Approach).

Bank telah mengembangkan suatu kerangka kerja serta kebijakan dan pedoman Business Continuity Management (BCM) yang digunakan sebagai contingency plan bagi Bank dalam rangka meminimalkan kerugian yang timbul dari potensipotensi risiko operasional yang disebabkan oleh faktor eksternal seperti bencana alam, kebakaran, serta gangguan lainnya seperti gangguan sistem, listrik, saluran komunikasi dan lain-lain yang berada diluar kewenangan Bank dan entitas anak. Ruang lingkup BCM terdiri dari Business Continuity Plan (BCP) sebagai prosedur kelangsungan usaha Bank dan entitas anak serta Emergency Response Plan (ERP) sebagai prosedur tanggap darurat bencana dalam rangka penyelamatan data dan asset serta Disaster Recovery Plan (DRP) sebagai prosedur kelangsungan sistem dan infrastruktur pendukung Teknologi Informasi dan terus disempurnakan serta disesuaikan dengan perkembangan bisnis dan sistem yang dimiliki Bank dan entitas anak.

Bank has developed a framework as weel as policies and also guidelines for Business Continuity Management (BCM) which are used as a contingency plan for the Bank and subsidiaries in order to minimize losses arising from potential operational risks caused by external factors such as natural disasters, fires, and other disruptions such as system, electricity, communication lines, and others that are outside the Bank’s and subsidiaries’ authority. The scope of BCM consists of Business Continuing Plan (BCP) as the Bank’s and subsidiaries’ business continuity procedures and Emergency Response Plan (ERP) as an emergency procedure in order to save data and assets also a Disaster Recovery Plan (DRP) as the continuity procedures for systems and supporting infrastructures of Information Technology and also enhanced and adapted continuously to business development and systems held by The Bank and subsidiaries.

183


PT BANK PEMBANGUNAN DAERAH JAWA BARAT DAN BANTEN Tbk DAN ENTITAS ANAKNYA CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN Tanggal 31 Desember 2014 dan Untuk Tahun yang Berakhir pada Tanggal Tersebut (Disajikan dalam jutaan rupiah, kecuali dinyatakan lain) 51. ASET DAN LIABILITAS MATA UANG ASING


MONETER DALAM

51. MONETARY ASSETS FOREIGN CURRENCY

Mata Uang Asing/ Foreign Currencies

Giro pada Bank Indonesia (Catatan 5) Dolar Amerika Serikat Giro pada bank lain (Catatan 6) Dolar Amerika Serikat Euro Eropa Yuan Cina Dolar Singapura Dolar Australia Poundsterling Inggris Yen Jepang Dolar Hong Kong Penempatan pada Bank Indonesia dan bank lain (Catatan 7) Dolar Amerika Serikat Wesel ekspor dan tagihan Lainnya (Catatan 11) Dolar Amerika Serikat Kredit yang diberikan (Catatan 12) Dolar Amerika Serikat Tagihan akseptasi (Catatan 14) Dolar Amerika Serikat Bunga yang masih akan diterima (Catatan 17) Dolar Amerika Serikat Aset lain-lain (Catatan 18) Dolar Amerika Serikat

LIABILITIES

IN

As of December 31, 2014, the Bank and subsidiaries have significant monetary assets and liabilities denominated in foreign currencies. The value of these monetary assets and liabilities denominated in foreign currencies as of the consolidated statement of financial position date are presented below:

Pada tanggal 31 Desember 2014, Bank dan entitas anak memilki aset dan liabilitas moneter yang signifikan dalam mata uang asing. Nilai aset dan liabilitas moneter dalam mata uang asing pada tanggal laporan posisi keuangan konsolidasian disajikan seperti di bawah ini.

Aset Kas (Catatan 4) Dolar Amerika Serikat Dolar Singapura Euro Eropa Riyal Saudi Arabia Dolar Australia Yen Jepang Yuan Cina Dolar Hong Kong Poundsterling Inggris

AND

Ekuivalen Rupiah/ Equivalent in Rupiah

462.049 92.556 21.750 35.157 14.420 413.000 3.100 1.960 915

5.723 868 327 116 146 43 6 3 18

4.520.000

55.980

4.928.499 628.761 1.471.877 740.386 248.218 29.384 640.326 582.382

61.039 9.465 2.938 6.942 2.519 567 66 930

5.000.000

61.925

1.425.409

17.654

13.730.941

170.058

827.133

10.244

68.702

851

59.649

Subtotal

184

Assets Cash (Note 4) United States Dollar Singapore Dollar European Euro Saudi Arabian Riyal Australian Dollar Japanese Yen Chinese Yuan Hong Kong Dollar Great Britain Poundsterling Current accounts with Bank Indonesia (Note 5) United States Dollar Current accounts with other banks (Note 6) United States Dollar European Euro Chinese Yuan Singapore Dollar Australian Dollar Great Britain Poundsterling Japanese Yen Hong Kong Dollar Placements with Bank Indonesia and other banks (Note 7) United States Dollar Bills and other receivables (Note 11) United States Dollar Loans (Note 12) United States Dollar Acceptance payables (Note 14) United States Dollar

739

Interest receivables (Note 17) United States Dollar Other assets (Note 18) United States Dollar

409.167

Subtotal




51. ASET DAN LIABILITAS MONETER DALAM MATA UANG ASING (lanjutan)

51. MONETARY ASSETS AND LIABILITIES FOREIGN CURRENCY (continued)

Mata Uang Asing/ Foreign Currencies

Liabilitas Liabilitas segera (Catatan 19) Dolar Amerika Serikat Simpanan nasabah dan simpanan nasabah syariah (Catatan 20) Dolar Amerika Serikat Dolar Singapura Euro Eropa Yuan Cina Dolar Australia Bunga yang masih harus dibayar (Catatan 27) Dolar Amerika Serikat Tagihan Akseptasi (Catatan 14) Dolar Amerika Serikat Liabilitas lain-lain (Catatan 28) Dolar Amerika Serikat Euro Eropa Dolar Australia

IN

Ekuivalen Rupiah/ Equivalent in Rupiah

351.439

4.355

21.415.046 427.142 49.386 1.457.292 10.340

265.226 4.005 744 2.909 105

2.161

27

827.133

10.244

778.597 134 4.734

9.643 2 48

Liabilities Obligations due immediately (Note 19) United States Dollar Deposits from customers and deposits from customers - sharia (Note 20) United States Dollar Singapore Dollar European Euro Chinese Yuan Australian Dollar Interest payables (Note 27) United States Dollar Acceptance Receivables (Note 14) United States Dollar Other liabilities (Note 28) United States Dollar European Euro Australian Dollar

Subtotal

297.308

Subtotal

Aset bersih

111.859

Net assets

52. MANAJEMEN MODAL DAN RASIO KEWAJIBAN PENYEDIAAN MODAL MINIMUM

52. CAPITAL MANAGEMENT AND MINIMUM REQUIRED CAPITAL ADEQUACY RATIO (CAR)

Tujuan utama manajemen permodalan Bank adalah untuk memastikan bahwa permodalan telah memenuhi persyaratan permodalan ekternal dan mempertahankan peringkat kredit yang kuat dan rasio permodalan yang sehat dalam rangka menunjang bisnis dan memaksimalkan nilai pemegang saham.

The primary objectives of the Bank’s capital management are to ensure that it complies with externally imposed capital requirements and it maintains strong credit ratings and healthy capital ratios in order to support its business and to maximize shareholders’ value.

Bank mengatur struktur modal dan membuat penyesuaian atas perubahan kondisi ekonomi dan karakteristik risiko kegiatannya. Dalam rangka mempertahankan atau menyesuaikan struktur modal, Bank dapat menyesuaikan jumlah pembayaran deviden kepada pemegang saham, struktur pengembalian modal, atau penerbitan modal sekuritas. Tidak terdapat perubahan tujuan, kebijakan dan proses dari tahun sebelumnya.

The Bank manages its capital structure and makes adjustments to it in the light of changes in economic conditions and the risk characteristics of its activities. In order to maintain or adjust the capital structure, the Bank may adjust the amount of dividend payment to shareholders, return capital structure, or issue capital securities. No changes were made in the objectives, policies and processes from the previous years.

Bank telah memenuhi semua persyaratan modal yang diwajibkan sepanjang tahun.

The Bank has complied with all externally imposed capital requirements throughout the year.

CAR adalah rasio modal terhadap Aset Tertimbang Menurut Risiko (ATMR), perhitungannya didasarkan pada peringkat profil risiko Bank Umum sesuai dengan Peraturan Bank Indonesia (PBI) No.14/18/PBI/2012 tanggal 28 November 2012 dimana jumlah modal untuk risiko kredit terdiri dari modal inti dan modal pelengkap. Selain itu bank dengan kriteria tertentu harus memasukkan risiko pasar dan risiko operasional dalam perhitungan CAR dengan memasukan komponen modal pelengkap tambahan.

CAR is the ratio of capital to Risk Weighted Assets (RWA), the computation is based on risk profile rating for Bank in accordance with Bank Indonesia Regulation No.14/18/PBI/2012 dated November 28, 2012, whereby the total capital for credit risk consists of core capital and supplementary capital. Banks which meet certain criteria have to consider market and operational risk in the computation of CAR by including additional supplementary capital component.

185




52. MANAJEMEN MODAL DAN RASIO KEWAJIBAN PENYEDIAAN MODAL MINIMUM (lanjutan)

52. CAPITAL MANAGEMENT AND MINIMUM REQUIRED CAPITAL ADEQUACY RATIO (CAR) (continued)

Rasio kewajiban penyediaan modal minimum pada tanggal-tanggal 31 Desember 2014 dan 2013 (entitas induk) adalah sebagai berikut:

The capital adequacy ratio as of December 31, 2014 and 2013 (parent entity) are as follows:


Aset tertimbang menurut risiko - Tanpa memperhitungkan risiko pasar - Dengan memperhitungkan risiko pasar - Dengan memperhitungkan risiko operasional


27.431.126 28.614.349

24.932.833 26.097.356

35.818.015

32.351.477

Risk weighted assets Without market risk With market risk With operational risk -

Modal - Modal inti - Modal pelengkap

5.737.833 21.303

5.350.343 (9.926)

Total modal

5.759.136

5.340.417

Total capital

20,99%

21,42%

Capital Adequacy Ratio Without market risk -

20,13%

20,46%

With market risk -

16,08%

16,51%

Rasio Kecukupan Modal - Tanpa memperhitungkan risiko pasar - Dengan memperhitungkan risiko pasar - Dengan memperhitungkan risiko operasional Rasio modal inti terhadap aset tertimbang tanpa memperhitungkan risiko pasar Rasio kewajiban penyediaan modal minimum yang diwajibkan oleh Bank Indonesia

20,92%

21,46%

10,00%

9,00%

53. MANAJEMEN RISIKO

Capital Core capital Supplementary capital -

With operational risk Ratio of core capital to risk weighted assets without market risk Minimum Capital Adequacy Ratio required by Bank Indonesia

53. RISK MANAGEMENT The Bank has implemented risk management procedures to comply with PBI regarding the Application of Risk Management for Commercial Banks as covered by PBI No. 5/8/PBI/2003 and BI Circular Letter No. 5/21/DPNP regarding Application of Risk Management for Commercial Banks which had been revised by PBI No. 11/25/PBI/2009 regarding amendment for PBI No.5/8/PBI/2003 for Application of Risk Management for Commercial Banks, therefore the Bank has to manage and carry out risk mitigation to comply with its business activities scope, which consist of credit risk, market risk, operational risk, liquidity risk, legal risk, reputational risk, strategic risk and compliance risk.

Bank telah mengimplementasikan prosedur manajemen risiko sesuai dengan PBI tentang Penerapan Manajemen Risiko bagi Bank Umum yang dicakup dalam PBI No. 5/8/PBI/2003 dan Surat Edaran BI No. 5/21/DPNP tentang Penerapan Manajemen Risiko bagi Bank Umum yang telah diubah melalui PBI No. 11/25/PBI/2009 tentang perubahan atas Peraturan Bank Indonesia No. 5/8/PBI/2003 tentang Penerapan Manajemen Risiko Bagi Bank Umum, sehingga Bank harus mengelola serta melakukan mitigasi risiko sesuai ruang lingkup aktivitas bisnisnya, yaitu risiko kredit, risiko pasar, risiko operasional, risiko likuiditas, risiko hukum, risiko reputasi, risiko strategis dan risiko kepatuhan.

186




53. MANAJEMEN RISIKO (lanjutan)

53. RISK MANAGEMENT (continued)

Profil Risiko

Risk Profile

Bank dan entitas anak juga membuat profil risiko yang secara garis besar dapat memetakan unit kerja yang memiliki risiko maupun potensi risiko yang menganggu kelangsungan bisnis Bank dan entitas anak serta menggunakan 5 (lima) komposit untuk delapan jenis risiko yang dihadapi Bank dan entitas anak.

The Bank and subsidiaries also prepare a risk profile which is able to map those business units which carry risks as well as the potential risks that affect the Bank’s and subsidiaries’ abilities to continue as a going concern and also use five composites for eight types of risk encountered by the Bank and subsidiaries.

Bank dan entitas anak telah membentuk struktur organisasi manajemen risiko yang terpusat dan independen yang memiliki fungsi mengindentifikasi, mengukur, memonitor dan mengelola risiko-risiko dasar dan menetapkan pedoman serta kebijakan risiko.

The Bank and subsidiaries have established an independent and centralized organization structure for risk management which has the function to identify, measure, monitor and maintain basic risk and to set guidelines and risk policy.

Pengungkapan mengenai risiko kredit, risiko nilai tukar, risiko likuiditas, risiko suku bunga, risiko pasar dan risiko operasional telah diungkapkan dalam catatan tersendiri (Catatan 46, 47, 48, 49 dan 50).

The disclosure on credit risk, foreign exchange risk, liquidity risk, interest rate risk, market risk and operational risk has been made in separate notes (Notes 46, 47, 48, 49 and 50).

a.

a.

b.

Risiko hukum

Legal risks

Risiko hukum adalah risiko yang disebabkan oleh adanya kelemahan aspek yuridis dalam bisnis, yang antara lain disebabkan adanya tuntutan hukum, ketiadaan peraturan perundang-undangan yang mendukung, atau kelemahan perikatan seperti tidak dipenuhinya syarat sahnya kontrak dan pengikatan agunan yang tidak sempurna.

Legal risk is the risk raised by weaknesses in juridicial aspects of the business, which may be caused by legal claims, non-existence of supported regulation or weaknesses in agreements, such as unfulfilled terms and conditions in contracts and binding collateral which is not complete.

Bank dan entitas anak mengelola risiko hukum dengan memastikan seluruh aktivitas dan hubungan kegiatan usaha Bank dan entitas anak dengan pihak ketiga didasarkan pada aturan dan persyaratan yang dapat melindungi kepentingan Bank dari segi hukum.

Legal risks are managed by ensuring that all activities and business relationships between the Bank and subsidiaries with third parties are based on rules and conditions which able to protect the Bank’s and subsidiaries’ interests from a legal perspective.

Risiko reputasi

b.

Reputational risks

Risiko reputasi adalah risiko yang antara lain disebabkan oleh adanya publikasi negatif yang terkait dengan kegiatan usaha Bank dan entitas anak atau persepsi negatif terhadap Bank dan entitas anak.

Reputational risk is the risk that is caused by negative publicity related to the business activity of the Bank and subsidiaries or negative perception of the Bank and subsidiaries.

Bank dan entitas anak mengelola risiko reputasi dengan memastikan kesesuaian antara aktivitas kegiatan usaha Bank dan entitas anak bersama-sama dengan aktivitas lain sehingga reputasi Bank dan entitas anak tetap terjaga.

The Bank and subsidiaries manage their reputational risk by ensuring that its business activities are in conformity with its other activities, so as to maintain the Bank’s and subsidiaries’ reputation.

187




53. MANAJEMEN RISIKO (lanjutan) c.

d.

53. RISK MANAGEMENT (continued)

Risiko strategis

c.

Strategic risks

Risiko strategis adalah risiko yang antara lain disebabkan adanya penetapan dan pelaksanaan strategi Bank dan entitas anak yang tidak tepat, pengambilan keputusan bisnis yang tidak tepat atau kurang responsifnya Bank dan entitas anak terhadap perubahan eksternal.

Strategic risk is the risk that is caused by inappropriate determination and implementation of the Bank and subsidiaries strategy, inappropriate business decisions or being un-responsive to external changes.

Bank dan entitas anak mengelola risiko strategis melalui proses pertimbangan dan pengambilan keputusan setiap kebijakan strategis secara kolektif dan komprehensif oleh Direksi dan Komite-Komite yang telah dibentuk.

The Bank and subsidiaries manage strategic risks through a consideration of, and decisionmaking process regarding every strategic policy in a collective and comprehensive manner performed by the established the Bank’s and subsidiaries’ Directors and Committees.

Risiko kepatuhan

d.

Compliance risks

Risiko kepatuhan adalah risiko yang timbul akibat Bank dan entitas anak tidak mematuhi dan/atau tidak melaksanakan peraturan perudang-undangan dan ketentuan yang berlaku, termasuk prinsip syariah bagi bank umum syariah dan Unit Usaha Syariah.

Compliance risk is the risk that rises because Bank and subsidiaries did not comply and/or did not follow the law and regulation, including sharia principle for sharia bank and Sharia Business Unit.

Bank dan entitas anak melaksanakan fungsi kepatuhan meliputi tindakan untuk:

Bank and subsidiaries perform compliance function including:

1.

Mewujudkan terlaksananya budaya kepatuhan pada semua tingkatan organisasi dan kegiatan usaha Bank dan entitas anak;

1.

To create compliance culture in all level of organitation and Bank’s and subsidiaries’ business activities;

2.

Mengelola risiko kepatuhan yang dihadapi oleh Bank dan entitas anak; tindakan mengelola risiko kepatuhan dilaksanakan dengan mengacu pada ketentuan Bank Indonesia mengenai Manajemen Risiko Bagi Bank Umum;

2.

Manages compliance risk face by the Bank and subsidiaries; managing compliance risk is based on Bank Indonesia’s regulation about Risk Management for the Bank and subsidiaries;

3.

Memastikan agar kebijakan, ketentuan, Sistem, dan prosedur serta kegiatan usaha yang dilakukan oleh Bank telah sesuai dengan ketentuan Bank Indonesia dan peraturan perundang-undangan yang berlaku, termasuk Prinsip Syariah bagi Bank Umum Syariah dan Unit Usaha Syariah; dan

3.

Ensure policy, regulation, system and procedure, and bank business activities inline with Bank Indonesia’s regulation and law, including sharia principle for sharia bank and sharia business unit; and

4.

Memastikan kepatuhan Bank terhadap komitmen yang dibuat oleh Bank kepada Indonesia dan/atau otoritas pengawas lain yang berwenang.

4.

Ensure bank’s comitments made Indonesia and/or authority.

188

compliance with by the Bank to other monitoring




54. JAMINAN PEMERINTAH TERHADAP LIABILITAS PEMBAYARAN BANK UMUM

54. GOVERNMENT GUARANTEE FOR PAYMENT LIABILITY OF COMMERCIAL BANKS

Berdasarkan Keputusan Presiden Republik Indonesia No. 15 tahun 2004 tentang pengakhiran tugas dan pembubaran BPPN, dinyatakan dalam pasal 8 bahwa dengan diakhirinya tugas dan dibubarkannya BPPN, Program Penjaminan Pemerintah terhadap kewajiban pembayaran bank umum yang semula dilakukan oleh BPPN berdasarkan Keputusan Presiden Republik Indonesia No. 26 tahun 1998 dan Keputusan Presiden Republik Indonesia No. 27 tahun 1998, selanjutnya dilaksanakan oleh Menteri Keuangan melalui Unit Pelaksanaan Penjaminan Pemerintah (UP3) sebagaimana diatur oleh Keputusan Presiden Republik Indonesia No. 17 tahun 2004, yang diatur lebih lanjut dengan Keputusan Menteri Keuangan No. 84/KMK.06/2004 tanggal 27 Februari 2004 tentang Perubahan atas Keputusan Menteri Keuangan Republik Indonesia No. 179/KMK.017/2000 tentang Syarat, Tatacara dan Ketentuan Pelaksanaan Jaminan Pemerintah terhadap Kewajiban Pembayaran Bank Umum.

Based on Article 8 of the Decision No. 15 year 2004 of the President of the Republic of Indonesia regarding the termination of the role and windingup of IBRA, the Government Guarantee Program on the obligations of domestic banks, which was originally handled by IBRA based on the Decisions of the President of the Republic of Indonesia No. 26 year 1998 and No. 27 year 1998, shall be handled by the Ministry of Finance, specifically by the Government Guarantee Implementation Unit (Unit Pelaksanaan Penjaminan Pemerintah) (UP3) as provided in the Decision of the President of the Republic of Indonesia No. 17 year 2004, which was further regulated by the Decision No. 84/KMK.06/2004 dated February 27, 2004 of the Ministry of Finance regarding the Amendment of Decision No. 179/ KMK.017/2000 of the Ministry of Finance on the Terms, Implementing Guidelines, and Conditions of the Government Guarantees on the obligations of commercial banks.

Program Penjaminan Pemerintah melalui UP3 telah berakhir pada tanggal 22 September 2005, sebagaimana dinyatakan dalam Peraturan Menteri Keuangan Republik Indonesia No. 68/PMK.05/2005 tanggal 10 Agustus 2005 tentang Perhitungan Dan Pembayaran Premi Program Penjaminan Terhadap Pembayaran Bank Umum untuk periode 1 Juli sampai 21 September 2005. Sebagai pengganti UP3 Pemerintah telah membentuk Lembaga Independen, yaitu Lembaga Penjamin Simpanan (LPS) berdasarkan Undang-undang Republik Indonesia No. 24 tahun 2004 tanggal 22 September 2004 tentang Lembaga Penjamin Simpanan dimana LPS menjamin dana masyarakat termasuk dana dari bank lain dalam bentuk giro, deposito, sertifikat deposito, tabungan dan/atau bentuk lainnya yang dipersamakan dengan itu.

The Guarantee Program by the Government through UP3 ended on September 22, 2005, as stated in Regulation No. 68/PMK.05/2005 dated August 10, 2005 of the Ministry of Finance concerning the Calculation and Payments of Premium on Guarantee Program from Commercial Banks for the period July 1 to September 21, 2005. To replace UP3, the Indonesia Deposit Insurance Corporation (LPS), which is an independent institution that guarantees public funds including funds from other banks in the form of demand deposits, time deposits, certificates of deposit, savings deposits and/or other equivalent form, was established based on Law of the Republic of Indonesia No. 24 year 2004 dated September 22, 2004.

Berdasarkan Peraturan Pemerintah Republik Indonesia No. 66 tahun 2008 tanggal 13 Oktober 2008 mengenai Besarnya Nilai Simpanan yang Dijamin Lembaga Penjaminan Simpanan, jumlah simpanan yang dijamin LPS adalah simpanan sampai dengan Rp2.000 untuk per nasabah per bank.

Based on Government Regulation No. 66 year 2008 dated October 13, 2008 regarding the Amount of Deposit Guaranteed by the Indonesia Deposit Insurance Corporation, the amount of deposit covered by LPS is up to Rp2,000 per depositor per bank.

Pada tanggal 13 Januari 2009, Pemerintah Republik Indonesia telah mengesahkan Perppu No. 3/2008 menjadi Undang-undang.

On January 13, 2009, the Government of the Republic of Indonesia stipulated Perppu No. 3/2008 to become a law.

Pada tahun yang berakhir pada tanggal 31 Desember 2014 dan 2013, Bank telah membayar premi program penjaminan masingmasing sebesar Rp117.954 dan Rp97.477.

The Bank paid a premium on the guarantee program amounting to Rp117,954 and Rp97,477 for the years ended December 31, 2014 and 2013, respectively.

189




55. PERIKATAN-PERIKATAN YANG SIGNIFIKAN a. Perjanjian penyelenggaraan Tunai Mandiri (“ATM”) Bersama

55. SIGNIFICANT AGREEMENTS

Anjungan

a. Joint Automatic Teller Machine (“ATM”) agreement

Pada tanggal 1 April 2008, Bank mengadakan perjanjian penyelenggaraan ATM Bersama dengan PT Artajasa Pembayaran Elektronik. Dalam perjanjian tersebut, Bank akan mendapatkan manfaat jaringan ATM Bersama di lebih dari 13.000 ATM di seluruh Indonesia. Perjanjian tersebut berlaku sampai dengan tanggal 31 Oktober 2015.

On April 1, 2008, the Bank entered into a Joint ATM agreement with PT Artajasa Pembayaran Elektronik. Based on this agreement, the Bank will utilize a joint ATM network of 13,000 ATM units throughout Indonesia. The agreement will due on October 31, 2015.

b. Perjanjian penyediaan layanan operasional terminal ATM, CDM dan Drive Thru

b. ATM, CDM and Drive Thru terminal operational service provider agreement

Pada tanggal 1 April 2008. Bank telah mengadakan perjanjian penyediaan layanan operasional terminal ATM dengan PT Artajasa Pembayaran Elektronik. Dalam perjanjian tersebut. tanggung jawab PT Artajasa Pembayaran Elektronik meliputi penyediaan dan instalasi terminal ATM, Cash Deposit Machine (CDM) dan Drive Thru. Perjanjian tersebut telah diubah beberapa kali, terakhir dengan perjanjian No. 045/DIR-TI/2008 tanggal 1 November 2012.

On April 1, 2008. the Bank entered into an agreement for the provision of ATM terminal operational service by PT Artajasa Pembayaran Elektronik. Based on this agreement. PT Artajasa Pembayaran Elektronik is responsible for providing and installing ATM, Cash Deposit Machine (CDM), and Drive Thru terminals. The agreement was amended several times. the latest by agreement No. 045/DIR-TI/2008 dated November 1, 2012.

Dalam perjanjian kerjasama disebutkan jangka waktu penggunaan layanan operasional masing-masing terminal diperpanjang sampai dengan 31 Oktober 2015 dengan biaya sewa sebesar Rp987.000 (nilai penuh) per unit ATM.

The agreement mentioned the period of operating services will be extended up to October 31, 2015 with rental cost amounting to Rp987,000 (full amount) for each ATM unit.

c. Jasa Bank Pengumpulan Uang Tol

c. Collection of Toll Fees The Bank has signed an agreements for toll fees collections with PT Jasa Marga (Persero) Tbk and several other companies summarized as follows:

Bank telah mengadakan perikatan pengumpulan uang tol dengan PT Jasa Marga (Persero) Tbk dan beberapa perusahan pengelola jalan tol lainnya dengan data sebagai berikut:

No 1

Kantor Cabang/ Branch Purbaleunyi

Perusahaan/ Company

No. Perjanjian/ Agreement No.

PT Jasa Marga (Persero) Tbk

CH.HK02.154 dan 619/BDG/PSU/2010

190

Tanggal Perjanjian/ Agreement Date 1 September / September 1, 2010


PT BANK PEMBANGUNAN DAERAH JAWA BARAT DAN BANTEN Tbk DAN ENTITAS ANAKNYA CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN Tanggal 31 Desember 2014 dan Untuk Tahun yang Berakhir pada Tanggal Tersebut (Disajikan dalam jutaan rupiah, kecuali dinyatakan lain) 55. PERIKATAN-PERIKATAN (lanjutan) c. Jasa Bank (lanjutan)

YANG

Pengumpulan


SIGNIFIKAN Uang

55. SIGNIFICANT AGREEMENTS (continued)

Tol

c. Collection of Toll Fees (continued)

Berdasarkan perjanjian tersebut pengelola jalan tol memberi kuasa kepada Bank untuk mengambil hasil pendapatan tol dan menyimpannya di rekening pengelola jalan tol pada Bank.

Based on the agreement, the management of the toll roads gives authorization to the Bank to take the toll fees revenue in cash and deposit it in the management’s account at the Bank.

Masa berlakunya perjanjian sejak perjanjian ditandatangani dan dapat diperpanjang sesuai dengan kesepakatan para pihak.

The validity period of these agreements started since they were signed and can be extended in accordance with the agreements of the parties.

d. Nota Kesepahaman (MoU) dan Perjanjian Kerjasama dengan beberapa perusahaan BUMN dan Institusi lainnya di Indonesia

d. Memorandum of Understanding (MoU) and Cooperation Agreements with several stateowned enterprises and other institutions in Indonesia

1. Pada tanggal 17 Maret 2009 Bank telah melakukan kesepakatan bersama antara Tim Pembina Sistem Administrasi Manunggal Satu Atap (Samsat) Provinsi Jawa Barat tentang Pelayanan pengesahan Surat Tanda Nomor Kendaraan (STNK) setiap tahun, penerimaan Pajak Kendaraan Bermotor (PKB) dan Sumbangan Wajib Dana Kecelakaan Lalu Lintas Jalan (SWDKLLJ) melalui Samsat di sentra-sentra Pelayanan Masyarakat Wilayah Jawa Barat No. 973/40-Dispenda dan No. 075/DIR-DJS/2009.

1. On March 17, 2009, Bank has conducted a mutual agreement Number.973/40Dispenda and Number.075/DIR-DJS/2009 with the Adviser Team of One Roof Administration System (Samsat) of West Java Province on the legistimation service for Certificate of Vehicle Registration Number (STNK) annually, collects vehicles tax revenues (PKB) and the Compulsory Fund Contribution of Road Traffic Accident (SWDKLLJ) throughout Samsat in the Community Services Centers of West Java area.

2. Pada tanggal 15 Maret 2012, telah ditandatangani Perjanjian Kerjasama Pelaksanaan Treasury National Pooling Rekening Pemerintah pada Bank dengan No. PRJ-3a/PB/2012 dan No. 037/PKS/DIR-INS/2012.

2. On March 15, 2012, has signed Agreements Number PRJ-3a/PB/2012 and Number 037/PKS/DIR-INS/2012 for Implementation National Pooling Treasury of the Government’s Account at the bank.

3.

Pada Tanggal 15 April 2013, telah ditandatangani Perjanjian Kerjasama dengan PT Garuda Indonesia (Persero) Tbk tentang Jasa Penerimaan Pembayaran Tiket Penerbangan Melalui Fasilitas Layanan Perbankan Elektronik dengan No. DS/PERJ/EC-3160/2013 dan No. 033/PKS/DIR-INS/2013.

3.

On April 15, 2013, have signed a cooperation agreement Number DS/PERJ/EC-3160/2013 and Number 033/PKS/DIR-INS/2013 with PT Garuda Indonesia (Persero)Tbk about flight ticket payment through electronic banking services

Pada Tanggal 5 Juli 2013, telah ditandatangani Perjanjian Kerjasama dengan PT. Aero Globe Indonesia (Aerotravel) tentang Jasa Layanan Pembelian Tiket Pesawat Garuda Indonesia dengan No 003/PKS-INS/2013 dan No 8005/DirAGI/ATR/Perj.

4.

On July 5, 2013, has signed a Cooperation Agreement Number 003/PKS-INS/2013 and Number 8005/DirAGI/ATR/Perj with PT.Aero Globe Indonesia (Aerotravel) about Garuda Ticketing Services.

4.

191


PT BANK PEMBANGUNAN DAERAH JAWA BARAT DAN BANTEN Tbk DAN ENTITAS ANAKNYA CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN Tanggal 31 Desember 2014 dan Untuk Tahun yang Berakhir pada Tanggal Tersebut (Disajikan dalam jutaan rupiah, kecuali dinyatakan lain) 55. PERIKATAN-PERIKATAN (lanjutan)

YANG


SIGNIFIKAN


d. Nota Kesepahaman (MoU) dan Perjanjian Kerjasama dengan beberapa perusahaan BUMN dan Institusi lainnya di Indonesia (lanjutan)

d. Memorandum of Understanding (MoU) and Cooperation Agreements with several stateowned enterprises and other institutions in Indonesia (continued)

Pada tanggal 29 Juni 2012, Bank telah melakukan Addendum Perjanjian Jasa Pelayanan Perbankan sebagai persepsi/ persepsi devisa Bank dalam rangka pelaksanaan Treasury Single Account (TSA) Penerimaan dengan Dirjen Perbendaharaan No. PRJ-59/PB/2012.

5. On June 29, 2012, the Bank has signed Banking Services Agreement Addendum Number PRJ-59/PB/2012 as the Bank’s perception/exchange perception in the context of the Treasury Single Account (TSA) with the Director General of Treasury Receipt.

Addendum tersebut dibuat setelah jangka waktu perjanjian kerjasama No. PRJ127/PB/2009 tanggal 29 Desember 2009 mengenai Perjanjian jasa pelayanan perbankan sebagai bank persepsi/devisa persepsi dalam rangka pelaksanaan Treasury Single Account (TSA) penerimaan, tujuan dibuatnya perjanjian kerjasama ini agar pelaksanaan penerimaan negara melalui bank persepsi/devisa persepsi dapat dilakukan secara tepat waktu dan tepat sasaran.

Addendum was signed after a period of time of agreement Number PRJ127/PB/2009 dated December 29, 2009 regarding the Treaty of banking services as collecting bank/ exchange perception in the context of the Treasury Single Account (TSA) Acceptance, purpose of the agreement is that the implementation of state revenue collected by bank/exchange perception can be done on time and on target.

6. Pada awal tahun 2014, Bank telah melakukan kerjasama tentang layanan penerimaan pembayaran Pajak Bumi dan Bangunan sektor Pedesaan dan Perkotaan (PBB-P2) dan Pajak Daerah lainnya secara online (bjb E-TAX) dengan 35 Pemerintah Kota dan Kabupaten se-Jawa Barat dan Banten yang dapat dilakukan di seluruh jaringan kantor dan jaringan elektronik Bank yang tersebar di seluruh Indonesia.

6. In early 2014, the Bank has an agreement on Service Tax Payment Receipt Land and Building Rural and Urban sectors (UN-P2) and other regional tax online (BJB E-TAX) with 35 Municipal and District around West Java and Banten, which is conducted in each office networks and electronic networks throughout Indonesia.

7.

7. In early 2014, the Bank has agreements with 35 cities and regencies around West Java and Banten about the Regional Cash Management Account.

5.

Pada awal tahun 2014, Bank telah melakukan kerjasama dengan 35 Kota dan Kabupaten se-Jawa Barat dan Banten tentang Pengelolaan Rekening Kas umum Daerah.

192


PT BANK PEMBANGUNAN DAERAH JAWA BARAT DAN BANTEN Tbk DAN ENTITAS ANAKNYA CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN Tanggal 31 Desember 2014 dan Untuk Tahun yang Berakhir pada Tanggal Tersebut (Disajikan dalam jutaan rupiah, kecuali dinyatakan lain) 55. PERIKATAN-PERIKATAN (lanjutan)

YANG


SIGNIFIKAN


d. Nota Kesepahaman (MoU) dan Perjanjian Kerjasama dengan beberapa perusahaan BUMN dan Institusi lainnya di Indonesia (lanjutan)

d. Memorandum of Understanding (MoU) and Cooperation Agreements with several stateowned enterprises and other institutions in Indonesia (continued)

8. Pada tanggal 21 Januari 2014 Bank telah melakukan Kesepakatan Bersama antara BPK RI dengan PEMRPOV JABAR tentang Akses Data Transaksi Rekening Pemprov Jabar secara Online pada Bank dalam rangka Pemeriksaan Pengelolaan dan Tanggung Jawab Keuangan Daerah.

8. On January 21, 2014 the Bank has done a Memorandum of Understanding between the BPK PEMRPOV JABAR about Data Access Transaction Account Online In West Java province in order Bank in relation with Management and Fiscal Responsibility.

9. Pada tanggal 1 April 2014 Bank telah melakukan Kesepakatan Bersama antara BPK RI dengan 35 Kota dan Kabupaten di Wilayah Jawa Barat dan Banten tentang Akses Data Transaksi Rekening Pemerintah Kota dan Kabupaten secara online pada Bank.

9. On 1 April 2014 the Bank has BPK Agreement between the 35 cities and regencies in West Java and Banten on Transaction Data Access City and County Government Account online Bank.

10. Pada tanggal 25 April 2014 Bank telah melakukan Perjanjian Kerjasama tentang Penerimaan Pajak Kendaraan Bermotor (PKB) dan Balik Nama Kendaraan Bermotor (BBNKB) Melalui Kantor Bersama Samsat dan Sentra-sentra Pelayanan Masyarakat Wilayah Banten antara Prov Banten dengan Bank.

10. On 25 April 2014 the Bank has Cooperation Agreements on Motor Vehicle Tax Receipts (PKB) and of Vehicle (BBNKB) through call centers and the Center for Community Service-centers between Prov Banten Banten region with Bank.

11. Pada tanggal 23 Mei 2014 bank telah melakukan Perjanjian Kerjasama tentang Penerimaan Pembayaran Pajak Kendaraan Bermotor (PKB) dan Bea Balik Nama Kendaraan Bermotor (BBNKB) Melalui Kantor Bersama Samsat dan Sentra-Sentra Pelayanan Samsat Provinsi Jawa Barat antara Pemerintah Provinsi Jawa Barat dengan Bank. .

11. On May 23, 2014 the bank has done a Cooperation Agreement on Motor Vehicle Tax Payment Receipt (PKB) and Tax on Motor Vehicles (BBNKB) through call centers and service centers SAMSAT West Java Province by the Provincial Government of West Java with Bank.

193


PT BANK PEMBANGUNAN DAERAH JAWA BARAT DAN BANTEN Tbk DAN ENTITAS ANAKNYA CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN Tanggal 31 Desember 2014 dan Untuk Tahun yang Berakhir pada Tanggal Tersebut (Disajikan dalam jutaan rupiah, kecuali dinyatakan lain) 55. PERIKATAN-PERIKATAN (lanjutan) d.

YANG


SIGNIFIKAN

55.

Nota Kesepahaman (MoU) dan Perjanjian Kerjasama dengan beberapa perusahaan BUMN dan Institusi lainnya di Indonesia (lanjutan)

SIGNIFICANT AGREEMENTS (continued)

d.

Memorandum of Understanding (MoU) and Cooperation Agreements with several state-owned enterprises and other institutions in Indonesia (continued)

12. Pada tanggal 14 Maret 2013, Bank telah melakukan 2 (dua) penandatanganan Perjanjian Kerjasama dengan PT Jamsostek (Persero) antara lain tentang pemberian dan pemanfaatan fasilitas Cash Management, kerjasama pengelolaan rekening giro.

12. On March 14, 2013, the Bank has signed 2 (two) Joint Agreements between PT Jamsostek (Persero) on providing and using Cash Management facilities, current account management cooperation,

13. Pada tanggal 12 Februari 2013, Bank telah melakukan 4 penandatanganan Nota Kesepahaman dan Perjanjian Kerjasama dengan Universitas Pasundan antara lain Nota Kesepahaman tentang Jasa Layanan Perbankan, Kerjasama Penggunaan Cash Management untuk Layanan Informasi Keuangan Perbankan (Account Service), Layanan Cash Management untuk Pembayaran Biaya Pendidikan Mahasiswa (Education Payment) serta pemanfaatan fasilitas Kartu ATM Co-Branding.

13. On February 12, 2013, the Bank has signed 4 Memorandum of Understanding and Cooperation Agreement with the University Pasundan including Memorandum of Understanding on Banking Services, Cash Management Cooperation Using Financial Banking Information Services (Accounts Service), Cash Management Services Student Tuition Payment (Education Payment) and the use of ATM Card Co-Branding facilities.

14. Pada tanggal 23 Oktober 2013, Bank melakukan penandatanganan Nota Kesepahaman dengan PT. Pertamina (Persero) tentang Kerjasama Bisnis Korporasi dan Jasa Layanan Perbankan dan telah dilakukan penandatangan Letter Of Intent (LOI) dengan PT. Pertamina Retail tentang Kerjasama Penyediaan Bahan Bakar Minyak Untuk Kendaraan Operasional Bank.

14

15. Pada Tanggal 2 Desember 2013 telah dilakukan penandatangan dengan PT Pertamina Retail tentang penyediaan bahan bakar.

15. On December 2, 2013, has signed a Cooperation Agreement with PT Pertamina Retail about fuel supply.

194

On October 23, 2013, the Bank has signed Memorandum of Understanding with PT Pertamina (Persero), about Business Development and Corporate Banking Services and has signed a Letter of Intent with PT. Pertamina Retail about Cooperation in providing fuel for the Bank Operation Vehicle.



YANG


SIGNIFIKAN



d.


16. Pada tanggal 19 Desember 2013 Bank melakukan penandatanganan Nota Kesepahaman dengan PT Telkom Tbk tentang kerjasama Sinergi Pemanfaatan Produk dan Jasa.

16. On December 19, 2013, Bank has signed Memorandum of Understanding with PT Telkom Tbk about cooperation Synergy Products and Services.

17. Pada tanggal 18 Agustus 2014 Bank telah melakukan perjanjian kerjasama tentang Penyaluran Dana Program Pemuda sarjana Penggerak Pembangunan di Perdesaan (PSP3).

17. On August 18, 2014 the Bank has entered into agreements on distribution of undergraduate Youth Program Fund Drive in Rural Development (PSP3).

18. Pada tanggal 20 November 2014, Bank telah melakukan penandatanganan Perjanjian Kerjasama dengan BPJS Ketenagakerjaan Kantor Wilayah jawa Barat tentang Layanan Perbankan dan Perluasan Kepesertaan.

18. On November 20, 2014, the Bank has signed Joint Agreements with BPJS Ketenagakerjaan (West Java Regional Office) on providing a banking services and expanding a participation of BPJS Ketenagakerjaan.

19. Pada tanggal 9 Oktober 2013, Bank telah melakukan penandatanganan Nota Kesepahaman dengan Kementerian Tenaga Kerja dan Transmigrasi tentang penggunaaan Jasa dan Layanan Perbankan.

19. On October 9, 2013, the Bank has signed Memorandum of Understanding with Ministry of Manpower and Transmigration on providing a banking services.

20. Pada tanggal 20 Desember 2013, Bank telah melakukan penandatanganan Perjanjian Kerjasama dengan Direktorat jenderal Pembinaan Penempatan Tenaga Kerja Kementerian Tenaga Kerja dan Transmigrasi tentang penggunaaan Jasa dan Layanan Perbankan dalam rangka penyelenggaraan program penempatan dan perlindungan serta pemberdayaan tenaga kerja Indonesia.

20. On December 20, 2013, the Bank has signed Joint Agreement with Dirjen Binapenta Ministry of Manpower and Transmigration on providing a banking services. in order to organizing the placement program and protection of Indonesian labor empowerment.

21. Pada tanggal 19 Desember 2014, Bank telah melakukan penandatanganan Nota Kesepahaman dengan PT PP London Sumatra Indonesia, Tbk tentang Jasa dan Layanan Perbankan.

21. On December 19, 2014 the Bank has signed Memorandum of Understanding with PT PP London Sumatra Indonesia, Tbk on providing a banking services.

21. Pada tanggal 19 Desember 2014, Bank telah melakukan penandatanganan Perjanjian Kerjasama dengan PT PP London Sumatra Indonesia, Tbk tentang Layanan Pembayaran Gaji Karyawan.

22. On December 19, 2014, the Bank has Signed Memorandum of Understanding with PT PP London Sumatra Indonesia, Tbk on providing a banking Payroll.

195



YANG


SIGNIFIKAN



d.


23. Pada tanggal 31 Oktober 2014 Bank telah melakukan penandatanganan Perjanjian Kerjasama dengan Pemprof DKI tentang Penerimaan Pembayaran PBB-P2, Pajak Air Tanah, Pajak Reklame, dan BPHTB Prov. DKI Jakarta.

23. On October 31, 2014 the Bank has signed a Cooperation Agreement with the city of Acceptance Payment Pemprof UN-P2, Groundwater tax, advertisement tax, and BPHTB Prov. Jakarta.

23. Pada tanggal 22 November 2014 Bank telah melakukan penandatanganan Perjanjian Kerjasama dengan Pembina Samsat Provinsi Jawa Barat tentang Pelayanan Pembayaran Pajak Kendaraan Bermotor (PKB),Sumbangan Wajib Dana Kecelakaan lalu Lintas Jalan (SWDKLLJ), Serta Registrasi Dan Identifikasi Kendaraan Bermotor Pengesahan STNK Tahunan Di Daerah Hukum Kepolisian Daerah Jawa Barat Melalui Seluruh Jaringan Kantor Dan Jaringan Elektronik Bank.

24. On 22 November 2014 the Bank has signed a Cooperation Agreement with the Trustees SAMSAT West Java province on Payment Services Motor Vehicle Tax (PKB), Mandatory Contribution Fund of road traffic accidents (SWDKLLJ), as well as the Motor Vehicle Registration and Identification Annual vehicle registration Approval of Regional Law West Java Regional Police Office Through entire Network and Electronic Networks.

24. Pada tanggal 14 Februari 2015 Bank telah melakukan penandatanganan Perjanjian Nota Kesepahaman (MoU) dengan Forum Komunikasi Masyarakat Tatar Sunda tentang Penggunaan Produk dan Jasa Layanan Perbankan.

25. On February 14, 2015, the Bank has Signed Memorandum of Understanding with Forum Komunikasi Masyarakat Tatar Sunda on usage of banking products and services.

56. PERNYATAAN STANDAR AKUNTANSI KEUANGAN YANG DIKELUARKAN DAN DIREVISI

56. REVISED AND ISSUED STATEMENTS FINANCIAL ACCOUNTING STANDARDS

OF

Berikut ini ikhtisar PSAK yang diterbitkan oleh Dewan Standar Akuntansi Keuangan (DSAK) - IAI yang relevan untuk Bank, namun belum berlaku efektif untuk laporan keuangan konsolidasian 31 Desember 2014:

The following summarizes the SFAS which were issued by the Financial Accounting Standards Board (FASB) and are relevant to the Bank, but not yet effective to the Bank on consolidated financial statements as of December 31, 2014:

Efektif berlaku pada atau setelah tanggal 1 Januari 2015:

Effective on or after January 1, 2015:

a.

a.

PSAK No. 1 (Revisi 2013), ”Penyajian Laporan Keuangan”, yang diadopsi dari IAS 1, mengatur perubahan penyajian kelompok pospos dalam Penghasilan Komprehensif Lain. Pos-pos yang akan direklasifikasi ke laba rugi disajikan terpisah dari pos-pos yang tidak akan direklasifikasi ke laba rugi.

196

SFAS No. 1 (Revised 2013), “Presentation of Financial Statement”, adopted from IAS 1, which regulates the amendments presentation to group items of Other Comprehensive Income. Items which reclassified to income statement are presented separately from items not reclassified to income statement.




56. PERNYATAAN STANDAR AKUNTANSI KEUANGAN YANG DIKELUARKAN DAN DIREVISI (lanjutan)

56. REVISED AND ISSUED STATEMENTS OF FINANCIAL ACCOUNTING STANDARDS (continued)

Efektif berlaku pada atau setelah tanggal 1 Januari 2015 (lanjutan):

Effective on (continued):

b.

PSAK No. 24 (Revisi 2013), ”Imbalan Kerja”, yang diadopsi dari IAS 19, yang menghapus mekanisme koridor dan pengungkapan atas informasi liabilitas kontinjensi untuk menyederhanakan klarifikasi dan pengungkapan.

b.

SFAS No. 24 (Revised 2013), “Employee Benefits”, adopted from IAS 19, which eliminates corridor approach and disclosure about contingent liability information to simplify clarification and disclosure.

c.

PSAK No. 46 (Revisi 2014), ”Pajak Penghasilan”, yang diadopsi dari IAS 12. PSAK ini memberikan tambahan pengaturan untuk aset dan liabilitas pajak tangguhan yang berasal dari aset yang tidak disusutkan yang diukur dengan menggunakan model revaluasi, dan yang berasal dari properti investasi yang diukur dengan menggunakan model nilai wajar.

c.

SFAS No. 46 (Revised 2014), “Income Taxes”, adopted from IAS 12. This SFAS now provides additional provision for deferred tax asset or deferred tax liability arises from a nondepreciable asset measured using the revaluation model, and those arises from investment property that is measured using the fair value model.

d.

PSAK No. 48 (Revisi 2014), ”Penurunan Nilai Aset”, yang diadopsi dari IAS 36. PSAK ini memberikan tambahan persyaratan pengungkapan untuk setiap aset individual atau unit penghasil kas yang mana kerugian penurunan nilai telah diakui atau dibalik selama periode.

d.

SFAS No. 48 (Revised 2014), “Impairment of Assets”, adopted from IAS 36. This SFAS provides additional disclosure terms for each individual asset (including goodwill) or a cashgenerating unit, for which an impairment loss has been recognized or reversed during the period.

e.

PSAK No. 50 (Revisi 2014), ”Instrumen Keuangan: Penyajian”, yang diadopsi dari IAS 32. PSAK ini mengatur lebih dalam kriteria mengenai hak yang dapat dipaksakan secara hukum untuk melakukan saling hapus atas jumlah yang telah diakui dan kriteria penyelesaian secara neto.

e.

SFAS No. 50 (Revised 2014), “Financial Instruments: Presentation”, adopted from IAS 32. This SFAS provides deeper about criterion on legally enforceable right to set off the recognized amounts and criterion to settle on a net basis.

f.

PSAK No. 55 (Revisi 2014), ”Instrumen Keuangan: Pengakuan dan Pengukuran”, yang diadopsi dari IAS 39. PSAK ini, antara lain, menambah pengaturan kriteria instrumen lindung nilai yang tidak dapat dianggap telah kedaluarsa atau telah dihentikan, serta ketentuan untuk mencatat instrumen keuangan pada tanggal pengukuran dan pada tanggal setelah pengakuan awal.

f.

SFAS No. 55 (Revised 2014), “Financial Instruments: Recognition and Measurement”, adopted from IAS 39. This SFAS, among other, provides additional provision for the criteria of not an expiration or termination of the hedging instrument, and provision to account financial instruments at the measurement date and after initial recognition.

g.

PSAK No. 60 (Revisi 2014), ”Instrumen Keuangan: Pengungkapan”, yang diadopsi dari IFRS 7. PSAK ini, antara lain, menambah pengaturan pengungkapan saling hapus dengan informasi kuantitatif dan kualitatif, serta pengungkapan mengenai pengalihan instrumen keuangan.

g.

SFAS No. 60 (Revised 2014), “Financial Instruments: Disclosures”, adopted from IFRS 7. This SFAS, among other, provides additional provision on offsetting disclosures with quantitative and qualitative information, and disclosures on transfers of financial instruments.

197

or

after

January

1,

2015




56. PERNYATAAN STANDAR AKUNTANSI KEUANGAN YANG DIKELUARKAN DAN DIREVISI (lanjutan)

56. REVISED AND ISSUED STATEMENTS OF FINANCIAL ACCOUNTING STANDARDS (continued)

Efektif berlaku pada atau setelah tanggal 1 Januari 2015 (lanjutan):

Effective on (continued):

h.

PSAK No. 65 “Laporan Keuangan Konsolidasi”, yang diadopsi dari IFRS 10, menggantikan porsi PSAK No. 4 (Revisi 2009) yang mengenai pengaturan akuntansi untuk laporan keuangan konsolidasian, menetapkan prinsip penyusunan dan penyajian laporan keuangan konsolidasian ketika entitas mengendalikan satu atau lebih entitas lain.

h.

SFAS No. 65, ”Consolidated Financial Statements”, adopted from IFRS 10, revised the SFAS No. 4 (Revised 2009) provides guidance on accounting treatment for consolidated financial statements and the principal in preparing and presentating consolidated financial statements when an entity control one or more other entity.

i.

PSAK No. 66, “Pengaturan Bersama”, yang diadopsi dari IFRS 11, menggantikan PSAK No. 12 (Revisi 2009) dan ISAK No. 12. PSAK ini menghapus opsi metode konsolidasi proporsional untuk mencatat bagian ventura bersama.

i.

SFAS No. 66, ”Joint arrangement”, adopted from IFRS 11, replacing SFAS No. 12 (Revised 2009) and ISAK No. 12. This SFAS remove proportional consolidated method option in recording portion part of joint venture.

j.

PSAK No. 67, “Pengungkapan Kepentingan dalam Entitas Lain”, yang diadopsi dari IFRS 12, mencakup semua pengungkapan yang diatur sebelumnya dalam PSAK No. 4 (Revisi 2009), PSAK No. 12 (Revisi 2009) dan PSAK No. 15 (Revisi 2009). Pengungkapan ini terkait dengan kepentingan entitas dalam entitasentitas lain.

j.

SFAS No. 67, ”Disclosure of Interests in Other Entities”, adopted from IFRS 12, include all disclosure which previously mention in SFAS No. 4 (Revised 2009), SFAS No. 12 (Revised 2009) and SFAS No. 15 (Revised 2009). This disclosure related to the interests in other entities.

k.

PSAK No. 68, ”Pengukuran Nilai Wajar”, yang diadopsi dari IFRS 13, memberikan panduan tentang bagaimana pengukuran nilai wajar ketika nilai wajar disyaratkan atau diizinkan.

k.

SFAS No. 68, ”Fair Value Measurement”, adopted from IFRS 13, provides guidance on how to determine fair value and requires disclosures about fair value measurement.

LAPORAN

after

January

1,

2015

The Bank is currently evaluating and has not yet determined the impact of these issued SFAS on its consolidated financial statements.

Saat ini Bank sedang mengevaluasi dan belum menetapkan dampak dari PSAK yang dikeluarkan tersebut terhadap laporan keuangan konsolidasian.

57. PENYELESAIAN KONSOLIDASIAN

or

KEUANGAN

57. COMPLETION OF THE FINANCIAL STATEMENTS

CONSOLIDATED

The Management of the Bank is responsible for the preparation of the accompanying consolidated financial statements that were completed and authorized for issue by the Bank’s Directors on March 4, 2015.

Manajemen Bank bertanggung jawab penuh terhadap penyusunan laporan keuangan konsolidasian terlampir yang diselesaikan dan disetujui untuk diterbitkan oleh Direksi Bank pada tanggal 4 Maret 2015.

198

and its subsidiaries

Recommend Documents