Kibocsátási Melléklet

OTP JELZÁLOGBANK RÉSZVÉNYTÁRSASÁG (Székhelye: 1052 Budapest, Deák Ferenc utca 7-9.)

Kibocsátási Melléklet OJB 2019/I sorozat 003 részlet 1.000.000.000 Ft össznévértékű, névre szóló, A Budapesti Értéktőzsdére bevezetésre kerülő Jelzáloglevél forgalomba hozatala a 400.000.000.000 Ft keretösszegű Jelzáloglevél Program keretében

Szervező, Fizető Bank, Vezető Forgalmazó

Vezető forgalmazók

2004. április 15.

1

OTP JELZÁLOGBANK RÉSZVÉNTÁRSASÁG 1.000.000.000 Ft össznévértékű, névre szóló Jelzáloglevél forgalomba hozatala a 400.000.000.000 Ft keretösszegű Jelzáloglevél Program keretében

A jelen dokumentum a benne leírt Jelzáloglevelek forgalomba hozatalához kapcsolódó Kibocsátási Melléklet. Az itt alkalmazott kifejezések a 2003. április 1-én kelt Tájékoztatóban kerültek meghatározásra. A jelen Kibocsátási Melléklet a fenti Tájékoztatóval együtt olvasandó. (1)

Kibocsátó:

OTP JELZÁLOGBANK RÉSZVÉNYTÁRSASÁG 1052 Budapest, Deák Ferenc u. 7-9.

(2)

(3)

(i)

A Sorozat megjelölése:

OJB2019/I

(ii)

A Részlet száma:

003

Össznévérték: (i)

Sorozat:

36.000.000.000 Ft

(ii)

Részlet:

1.000.000.000 Ft

(4)

Minimális Forgalomba hozatali Ár:

Nem alkalmazandó

(5)

Jelzáloglevelek száma / névértéke:

100.000 db / 10.000 Ft

(6)

(i)

Jelen Részlet Forgalomba Hozatalának Napja:

2004.04.21.

(ii)

Jelen Kamatperiódus Kamatszámítási Kezdőnap:

2004.03.17.

(iii)

Elszámolási Nap:

2004.04.23.

(iv)

Értéknap

2004.04.23.

(7)

Lejárati Nap:

2019.03.18.

(8)

Kamatláb:

Fix kamatláb, évi 9,48%

(9)

A Jelzáloglevelek visszaváltásának / lejáratkori visszaváltásának alapja:

Névérték

(10)

A forgalomba hozatal jellege:

Nyilvános

(11)

A forgalomba hozatal módja:

Aukció

(12)

Szervező:

OTP Bank Rt.

(1051 Budapest, Nádor u.16.)

(13)

Fizető Bank:

OTP Bank Rt.

(1051 Budapest, Nádor u.16.)

(14)

Vezető Forgalmazók:

OTP Bank Rt.

(1051 Budapest, Nádor u.16.)

Deutsche Bank Rt. (1054 Budapest, Hold u. 27.) MKB Rt.

(1056 Budapest, Váci u. 38.)

2

A FIZETENDŐ KAMATTAL ÖSSZEFÜGGŐ RENDELKEZÉSEK (15)

(16)

Fix Kamatozású Jelzáloglevelekkel összefüggő rendelkezések

Alkalmazandó

(i)

Kamatláb:

Fix 9,48% évente, évente utólag fizetendő

(ii)

Kamatbázis:

Tényleges/Tényleges

(iii)

Fix Kamatfizetési Napok:

2005. március 18. 2006. március 18. 2007. március 18. 2008. március 18. 2009. március 18. 2010. március 18. 2011. március 18. 2012. március 18. 2013. március 18. 2014. március 18. 2015. március 18. 2016. március 18. 2017. március 18. 2018. március 18. 2019. március 18.

(iv)

Munkanap Szabály:

Következő Munkanap Szabály

(v)

Fix Kamatrész Összeg(ek)

Nem alkalmazandó

(vi)

Töredékösszeg(ek)

Nem alkalmazandó

(vii)

Fix Kamatozású Jelzáloglevelek kamatának egyéb megállapítási módja:

Nem alkalmazandó

Változó Kamatozású Jelzáloglevelekkel összefüggő rendelkezések

Nem alkalmazandó

A JELZÁLOGLEVELEK VISSZAVÁLTÁSÁVAL ÖSSZEFÜGGŐ RENDELKEZÉSEK (17)

A Lejárat előtti visszaváltás a Kibocsátó döntése alapján:

Nem megengedett.

(18)

A Lejárat előtti visszaváltás a Jelzáloglevél tulajdonos döntése alapján:

Nem megengedett.

(19)

A Jelzáloglevelek lejáratkori Visszaváltási Értéke:

Névérték

(20)

Lejárat előtti Visszaváltási Összeg és dátum:

Nem alkalmazandó

A JELZÁLOGLEVELEKKEL ÖSSZEFÜGGŐ ÁLTALÁNOS FELTÉTELEK (21)

A Jelzáloglevelek típusa:

Névre szóló Jelzáloglevelek

(22)

A Jelzáloglevelek formája:

Dematerializált Jelzáloglevelek, feltételeit összefoglaló Okirat

(23)

Egyéb rendelkezések vagy speciális feltételek:

Nem alkalmazandó

illetve

az

ezek

3

ÉRTÉKESÍTÉS (24)

(25)

(26)

(i) Jegyzési Garanciavállaló:

OTP Bank Rt. (1051 Budapest, Nádor u.16.)

(ii) Jegyzési Garanciavállalás összege

1.000.000.000 Ft

Az aukció helye és módja:

A 2. fejezetben részletezett ”Aukciós eljárás szabályai” szerint.

(i)

Az aukció ideje:

2004. április 21.

(ii)

Aukciós ajánlattevő

OTP Bank Rt.

(iii)

Maximális forgalomba hozatali hozam:

Nem alkalmazandó.

(iv)

Minimális forgalomba hozatali ár:

Nem alkalmazandó.

(v)

Túljegyzés:

A Kibocsátó fenntartja a jogot arra vonatkozóan, hogy a meghirdetett mennyiséget meghaladóan túljegyzést fogadjon el.

(vi)

Az Aukciós összege:

(vii)

Kihirdetés helye, módja:

vásárlási

Értékesítési korlátozások:

ajánlat

minimális

(1051 Budapest, Nádor u.16.)

10.000.000 Ft. Napi Gazdaság című napilapban, és Magyar Tőkepiac című lapban. A Jelzáloglevél aukcióján kizárólag devizabelföldi és devizakülföldi jogi személyek vehetnek részt.

4

A FORGALOMBA HOZATAL LEBONYOLÍTÁSÁVAL ÖSSZEFÜGGŐ FELTÉTELEK (27)

A Forgalmazó elkülönített letéti számlaszáma:

Deutsche Bank Rt. 16300000-01000264-28006401 Magyar Külkereskedelmi Bank Rt. 10300002-20190196-70213285 OTP Bank Rt. 11782007-55551551

(28)

Kifizetési helyek:

OTP Bank Rt.

(29)

(i)

A Felügyelet Forgalomba Hozatalra kiadott engedélyének száma és dátuma:

PSZÁF III/10.310/2003., 2003.04. 15. PSZÁF III/10.291-3/2003., 2003.12.22.

(ii)

A Kibocsátó határozata jóváhagyásáról:

8/2003. (2003.03.20) számú Igazgatósági határozat

a

Kibocsátás

(30)

ISIN Kód:

HU0000650874

(31)

A Jelzáloglevél sorozat/részlet száma:

OJB 2019/II sorozat 003 részlet

(32)

A Jelzáloglevelek jóváírása:

Értékpapírszámlán

(33)

Központi Értékpapír-számla Vezetője:

KELER Rt. (1075 Budapest, Asbóth u. 9-11)

(34)

Forgalomba hozatal költségei

Várhatóan nem haladják meg a 60.000.000 Ft-ot a Jelzáloglevél teljes futamideje alatt.

5

ÁLTALÁNOS INFORMÁCIÓ (35)

A kibocsátásból származó bevétel felhasználása / a kibocsátás célja:

A kibocsátásból származó tőkét a Kibocsátó a jelzálog hitelezés forrásaként használja.

(36)

Hirdetmények:

A forgalomba hozatallal, a Tájékoztatóval és a jelen Kibocsátási Melléklettel kapcsolatos minden, a Jelzáloglevél tulajdonosoknak szóló hirdetmény a Napi Gazdaság és a Magyar Tőkepiac napilapokban jelenik meg.

(37)

Irányadó jog és illetékesség:

A Jelzáloglevelekre a magyar jog irányadó. A Kibocsátásból származó vagy azzal összefüggő bármely jogvita eldöntésére a Pénz- és Tőkepiaci Állandó Választottbíróság eljárásának van helye, kivéve a Tpt. 207 § (2) bekezdése szerinti illetékességet.

TŐZSDEI BEVEZETÉSSEL KAPCSOLATOS INFORMÁCIÓK (38)

Tőzsdei bevezetés:

A Kibocsátó kérelmezi a Jelzáloglevelek tőzsdei bevezetését.

(39)

Tőzsdei Bevezető Forgalmazó:

OTP Bank Rt. (1051 Budapest, Nádor u.16.)

6

A KIBOCSÁTÓ TŐZSDEI BEVEZETÉSI KÉRELMÉHEZ KAPCSOLÓDÓ NYILATKOZATAI A 2001. CXX. a tőkepiacról szóló törvény 43/A §-nak megfelelően a Kibocsátó kijelenti, hogy ellene csődeljárás, felszámolási eljárás vagy végelszámolás nincs folyamatban, valamint a bevezetés kérelmezését megelőző két évben fizetési kötelezettségeinek eleget tett, ugyanezen időszak alatt nem indítottak ellene felszámolási eljárást, nem vonták csődeljárás alá, nem állt fenn köztartozása, jelenleg sincs köztartozása és nemfizetés miatt ezen időszak alatt jogerős bírósági határozattal nem marasztalták el. A Kibocsátó kijelenti továbbá, hogy a bevezetendő értékpapír forgalomképes, illetve a Kibocsátónak nincs tudomása olyan szerződésről vagy megállapodásról, amely az értékpapír-sorozat szabad forgalmazhatóságát korlátozza. A Kibocsátó vállalja: -

a tőzsdei díjak fizetését,

-

a Szabályzatban leírt tájékoztatási kötelezettség teljesítését,

-

a tőzsdére bevezetésre kerülő sorozaton belüli későbbi forgalomba hozatalok bevezetésének kérelmezését,

-

a 2001. évi CXX. törvényben és a tőzsde alapszabályában foglalt összeférhetetlenségi előírások folyamatos betartását,

-

hogy az OJB 2019/I jelzáloglevél esetleges kivezetését kizárólag a Szabályzatban foglaltak szerint kezdeményezi,

-

hogy a KELER Rt., mint letéti hely által, illetve a KELER Rt. igazolása alapján kiállított letéti igazolást elfogadja a tulajdon igazolásául.

A Kibocsátó az általa megjelentetett közleményeket a tőzsde lapjában is megjelenteti. A Kibocsátó alapszabálya nem tartalmaz a fentiekkel ellentétes rendelkezéseket. A KIBOCSÁTÓ TELJESSÉGI NYILATKOZATA A Kibocsátó kijelenti, hogy a vonatkozó jogszabályoknak megfelelően a 2004.02.13-i dátumú 2003.12.31-i fordulónappal készített auditált mérlege a Kibocsátó 2003.12.31-i pénzügyi és üzleti helyzetét legjobb tudomása szerint hűen mutatja be. Ezen időpont óta a pénzügyi helyzetében és kilátásaiban nem következett be jelentős változás a jelen Kibocsátási Melléklet adatai, valamint a Kibocsátó által megtett hivatalos rendkívüli tájékoztatások kivételével. KIBOCSÁTÓ:

__________________________________________________________________ OTP JELZÁLOGBANK RÉSZVÉNYTÁRSASÁG

7

A KIBOCSÁTÓ ÉS A FORGALMAZÓK FELELŐSSÉGVÁLLALÁSA A jelen Kibocsátási Mellékletet (OJB 2019/I jelzáloglevél sorozat 003 részlet) alulírottak a Tpt. 40. § (2) bekezdésének megfelelően aláírjuk, és a jelen Kibocsátási Mellékletben szereplő információért egyetemlegesen felelősséget vállalunk. A jelen Kibocsátási Melléklet a Tájékoztatóval együttesen a valóságnak megfelelő adatokat és állításokat tartalmazza, illetve nem hallgat el olyan tényeket és információkat, amelyek a Jelzáloglevelek, valamint a Kibocsátó helyzetének megítélése szempontjából jelentőséggel bírnak.

Budapest, 2004. április 15.

KIBOCSÁTÓ:

______________________________________________________________ OTP JELZÁLOGBANK RÉSZVÉNYTÁRSASÁG

VEZETŐ FORGALMAZÓK:

________________________________________________________________ DEUTSCHE BANK RT.

_____________________________________________________ MAGYAR KÜLKERESKEDELMI BANK RT.

________________________________________________________________ OTP BANK RT.

8

AZ OJB 2019/I JELZÁLOGLEVÉL AUKCIÓS FORMANYOMTATVÁNYA OTP Jelzálogbank Rt. Formanyomtatvány az OJB 2019/I –003 sorozatú, 2019-ben lejáró, névre szóló, dematerializált jelzáloglevelek (”Jelzáloglevelek”) Forgalomba hozatalához. A Vezető Forgalmazó neve, akihez az ajánlatot benyújtják:

(”Forgalmazó”).

Az ajánlattevő neve: Az ajánlattevő címe: Az ajánlattevő cégjegyzékszáma : Besorolása:

- devizabelföldi jogi személy - devizakülföldi jogi személy vagy szervezet (ország:

)

Az ajánlattevő képviselőjének neve: Az ajánlattevő telefonszáma: Az ajánlattevő faxszáma: Az ajánlattevő értékpapír-számlájának számlaszáma: Az ajánlattevő értékpapír-számla vezetője: Ezennel aukciós vásárlási ajánlatot teszek/teszünk az alábbi össznévértékű (10.000 Ft többszöröse és nem kevesebb, mint 10.000.000 Ft névértékű) Jelzáloglevélre az alábbi forgalomba hozatali hozamon: _______________Ft, azaz _____________________________forint névértékű ”OJB 2019/I” sorozatú 2019-ben lejáró Jelzáloglevél ____________________ százalék (két tizedesig) hozamon / *átlaghozamon. Abban az esetben is fenntartom/fenntartjuk ajánlatunkat, ha túljegyzés miatt a fenti összeg csak részben kerül elfogadásra. Ajánlatom/ajánlatunk bármely olyan részével kapcsolatban, amelyet a Kibocsátó nem fogad el, sem a Kibocsátótól sem a Forgalmazótól kamatot vagy kártérítést nem követelek/követelünk, csakis a befizetett összegek visszatérítését. *Kijelentem, hogy a jelen ajánlat alapján fizetendő teljes összeget, azaz ___________________________ forintot készpénzben befizettem/befizettük a Forgalmazónak a jelen ajánlat beadásával egyidejűleg és a befizetési pénztárbizonylatot a jelen aukciós formanyomtatványhoz mellékeljük. *Kijelentem, hogy a jelen ajánlat alapján fizetendő teljes összeget, azaz _________________________ forintot 2004. április 21-én elindítva 2004. április 23-i értéknappal átutaltam/átutaltuk a Forgalmazó Kibocsátási Mellékletben megadott számlájára és a számlavezető bankjának a pecsétjével ellátott, a vételár utalását bizonyítandó átutalási megbízás másolatát a jelen aukciós formanyomtatványhoz mellékeljük. *A Forgalmazóval külön megállapodását kötöttem/kötöttünk, amely szerint az elfogadott ajánlat ellenértékét _____________________-i értéknappal de legkésőbb 2004. április 23-i értéknappal délelőtt 10.00 óráig átutaljuk a Forgalmazónak a Kibocsátási Mellékletben megadott számlájára. Elfogadom/elfogadjuk, hogy az általam/általunk igényelt Jelzáloglevelek átvételére csak akkor válok/válunk jogosulttá, ha a fenti összeg a megjelölt számlán teljes egészében jóváírásra került. Elfogadom/elfogadjuk, hogy az allokáció után a Jelzáloglevelek a Forgalmazónak a KELER Rt.-nél vezetett központi értékpapír számláján kerülnek elhelyezésre. Tudomásul vettem/vettük és ismerem/ismerjük a 2003 április 1-i keltezésű Tájékoztatóban és a 2004. április 15-i keltezésű, a Jelzáloglevelek hozatala kapcsán készült Kibocsátási Mellékletben foglaltakat. A Kibocsátási Mellékletben meghatározott kifejezések a jelen aukciós formanyomtatványon is az ott adott jelentést hordozzák. Kelt: Aláírás:

Név: *a nem kívánt rész törlendő

9

2. AUKCIÓS ELJÁRÁS Definíciók Allokáció:

Aukciós túlkereslet esetén az Aukció lezárását követő eljárás, mely során a Kibocsátó, illetve az Aukciós Ajánlattevő az előre meghirdetett elvek alapján dönt az egyes Aukciós Ellenajánlatok elfogadásának mértékéről.

Átlaghozam:

A beadott és elfogadott Kompetitív Aukciós Ellenajánlatok hozamaiból számolt mennyiséggel súlyozott átlaghozam.

Aukciós Ajánlat:

Eladási ajánlat

Aukciós Ajánlattevő:

A jelen Kibocsátási Mellékletben megjelölt Vezető Forgalmazó, aki - mivel a BÉT rendszerét csak a Szekciótagok használhatják - a Kibocsátó nevében a Jelzáloglevelekre az Aukciós Ajánlatot az MMTS rendszerben megteszi.

Aukciós Ellenajánlat:

A Vezető Forgalmazók által az MMTS rendszerébe beadott befektetői Aukciós Vásárlási Ajánlatok.

Aukciós Ellenajánlattevő:

Az Aukciós Ellenajánlatot az MMTS rendszerben rögzítő Vezető Forgalmazók.

Aukciós Vásárlási Ajánlat:

A befektetők által a Vezető Forgalmazókhoz benyújtott Jelzáloglevelekre vonatkozó vételi szándéknyilatkozat.

Aukciós Vásárlási Ajánlattevő:

A Vásárlási Ajánlatot benyújtó befektető.

Kompetitív Aukciós Ellenajánlat:

A konkrét, számszerű hozamot tartalmazó Aukciós Ellenajánlat, hozamban kifejezve 2 tizedesjegy pontossággal.

Kompetitív Aukciós Vásárlási Ajánlat:

A konkrét, számszerű hozamot tartalmazó Aukciós Vásárlási Ajánlat, hozamban kifejezve 2 tizedesjegy pontossággal.

Jelzáloglevél:

OJB 2019/I

MMTS:

A BÉT Kereskedési Rendszere.

Nem-kompetitív Aukciós Ellenajánlat:

A konkrét, számszerű árat nem tartalmazó Aukciós Ellenajánlat, melyek az Aukción kialakult Átlaghozamon kerülhetnek megkötésre.

Nem-kompetitív Aukciós Vásárlási Ajánlat:

A konkrét, számszerű árat nem tartalmazó Aukciós Vásárlási Ajánlatok, melyek az Aukción kialakult Átlaghozamon kerülhetnek megkötésre.

10

Szabályzat:

A BÉT Szabályzatának részét képező Kereskedési Kódex.

Szekciótag:

A hitelpapír szekció tekintetében szekciótagsággal rendelkező befektetési szolgáltató. A Vezető Forgalmazók mindegyike Szekciótag.

Többáras párosítási algoritmus:

A többáras párosítási algoritmus alapján az ügyletek minden Aukciós Ellenajánlat tekintetében azon a hozamon kötődnek meg, amely hozamon az Aukciós Ellenajánlatban szerepeltek, vagy amilyen hozamú Aukciós Ellenajánlatnak minősülnek. A Kompetitív Aukciós Ellenajánlatok részt vesznek az aukciós hozam meghatározásában, míg a Nem-kompetitív Aukciós Ellenajánlatok nem vesznek részt abban és az Aukción kialakult Átlaghozamon kerülnek elfogadásra.

A Vezető Forgalmazó:

A Kibocsátási Mellékletben így meghatározott befektetési szolgáltató, aki az adott Forgalomba hozatal vonatkozásában felelősséget vállalt a Program Tájékoztató és a Kibocsátási Melléklet tartalmáért.

11

AUKCIÓS SZABÁLYOK

A Jelzáloglevelek értékesítése aukciós eljárás keretében történik a jelen Kibocsátási Mellékletben leírtak szerint. Aukciós Vásárlási Ajánlatot devizabelföldi jogi személyek, valamint az alkalmazandó hazai és külföldi jogszabályok betartása mellett devizakülföldi jogi személyek nyújthatnak be. A Kibocsátó és a Vezető Forgalmazók a Jelzáloglevelek aukcióját a Budapesti Értéktőzsde (BÉT) Kereskedési Rendszerének aukciós modulján (az MMTS-en) bonyolítják le. Mivel a BÉT rendszerét csak a szekciótagok használhatják, az OTP Jelzálogbank Rt., mint Kibocsátó nevében az értékesítésre szánt Jelzáloglevélre az Aukciós Ajánlatot az Aukciós Ajánlattevő teszi. Az Aukciós Vásárlási Ajánlatok benyújtása A befektetők Aukciós Vásárlási Ajánlatukat a jelen Kibocsátási Melléklethez csatolt kitöltött és aláírt aukciós formanyomtatvány benyújtásával tehetik meg 2004. április 21-én (”Aukció Napja”) délelőtt 10.00 és 11.00 között. Az Aukciós Vásárlási Ajánlat lehet kompetitív és nem kompetitív. Kompetitív Aukciós Vásárlási Ajánlatot 2004. április 14én-délelőtt 10.00-10.45, Nem-kompetitív Aukciós Vásárlási Ajánlatot ugyanaznap délelőtt 10.45-11.00 óra között lehet tenni. Nem-kompetitív Aukciós Vásárlási Ajánlatot hozammegjelölés nélkül lehet tenni és azok az elfogadott Kompetitív Aukciós Vásárlási Ajánlatok alapján kialakult Átlaghozamon kerülnek elfogadásra. Az Aukciós Vásárlási Ajánlatnak legalább 10.000.000 forint össznévértékű Jelzáloglevélre kell vonatkoznia. Aukciós Vásárlási Ajánlatot a Vezető Forgalmazók alább megjelölt értékesítési helyein lehet benyújtani személyesen, illetve faxon: A befektetők befizetésüket kizárólag magyar forintban teljesíthetik.

Vezető Forgalmazó OTP Bank Rt. Deutsche Bank Rt. MKB Rt.

Cím 1051 Budapest, Nádor u. 16. Telefon: 288-7561 Fax: 298-4896 1054 Budapest, Hold u. 27. Telefon: 301-3747 Fax: 301-3739 1056 Budapest, Váci u. 38. Telefon: 268-7871 Fax: 268-7019

Bankszámlaszám 11782007-55551551-00000000 16300000-01000264-28006401 10300002-20190196-70213285

A befizetés módja A befektetők a vételár megfizetését készpénzzel vagy átutalással teljesíthetik. A Jelzáloglevélre tett Aukciós Vásárlási Ajánlat Vezető Forgalmazó általi elfogadásának feltétele készpénzzel történő teljesítés esetén az, hogy az Aukciós Vásárlási Ajánlattevő az adott Vezető Forgalmazóknál legkésőbb az aukciós formanyomtatvány benyújtásával egyidejűleg a vételárat készpénzben befizesse és a befizetési pénztárbizonylatot az aukciós formanyomtatványhoz mellékelje. Átutalással történő teljesítés esetén az Aukciós Vásárlási Ajánlat elfogadásának feltétele, hogy a befektető az aukciós formanyomtatvány benyújtásával egyidejűleg a vételárat a Vezető Forgalmazónál vezetett elkülönített letéti számlára átutalja, a Számlavezető bankja pecsétjével ellátott, a vételár utalását bizonyítandó átutalási megbízás másolatát az aukciós formanyomtatványhoz mellékelje és hogy az átutalt összeg a fenti számlákra legkésőbb az Elszámolási Napig, azaz 2004. április 23-ig igazoltan beérkezzen. A Vezető Forgalmazók, a működésükre vonatkozó szabályzatuk betartása mellett, jogosultak a befektetőkkel külön megállapodást kötni, amely szerint a vásárolt Jelzáloglevelek teljes ellenértéke 2004. április 23-án délelőtt 10.00 óráig esedékes. Az átutalás teljesítése, illetve a fedezet biztosítása nem pótolja a Jelzáloglevelek aukciós formanyomtatványának kitöltését és benyújtását. Amennyiben a befektető nem kötött külön megállapodást a Vezető Forgalmazóval és Nem-kompetitív Aukciós Vásárlási Ajánlatot kíván benyújtani, úgy a befizetés 2004. április 21-én esedékes.

12

Az aukciós ajánlatok i.

Jelen Aukciós Ajánlat össznévértéke 1 milliárd forint. A Kibocsátó fenntartja a jogot arra vonatkozóan, hogy ezen mennyiséget meghaladóan túljegyzést fogadjon el.

ii.

Aukciós Vásárlási Ajánlat a Vezető Forgalmazó, azaz az Aukciós Ellenajánlattevő közvetítésével tehető. A Vezető Forgalmazó/ Aukciós Ellenajánlattevő az érvényes Aukciós Vásárlási Ajánlatot Aukciós Ellenajánlatként rögzíti az MMTS rendszerben.

iii. Az Aukciós Vásárlási Ajánlat visszavonható az ajánlattételben szereplő kereskedési idő zárásáig. Az Aukciós Vásárlási Ajánlat/ Aukciós Ellenajánlat a Szabályzat rendelkezései, és az Aukciós Ajánlattevő által előre meghatározott feltételek szerint az MMTS Kereskedési Rendszerben történő rögzítésig módosítható. A visszavont vagy módosított Vételi Ajánlatra vonatkozó Ellenajánlatot a Vezető Forgalmazó/Ellenajánlattevő a Vételi Ajánlat visszavonását vagy módosítását követően visszavonja vagy módosítja az MMTS rendszerben. iv. Egy Aukciós Vásárlási Ajánlattevő több aukciós formanyomtatvány benyújtásával több Aukciós Vásárlási Ajánlatot is tehet különböző hozamokon. Ekkor a különböző hozamú Aukciós Vásárlási Ajánlatok külön Vételi Ajánlatnak minősülnek. v.

Az ügyletkötés a Többáras párosítási algoritmus szerint bonyolódik le.

vi. Az egyes aukciós kereskedési szakaszokban benyújtott Aukciós Vásárlási Ajánlatok az adott aukciós kereskedési szakasz lezárását követően (Kompetitív Aukciós Vásárlási Ajánlat esetében délelőtt 10.45 után, nem-kompetitív Aukciós Vásárlási Ajánlatok esetében délelőtt 11.00 óra után) az Aukciós Vásárlási Ajánlattevők által a Jelzáloglevélek megvételére vonatkozó kötelező erejű és visszavonhatatlan kötelezettség vállalásnak minősülnek az Aukciós Vásárlási Ajánlatukban feltüntetett teljes összeg erejéig, s az Aukciós Vásárlási Ajánlattevők tudomásul veszik, hogy Aukciós Vásárlási Ajánlatuk részben is (az ajánlott mennyiség meghatározott részére kiterjedően is) elfogadható. Aukciós Ellenajánlat tételével az Aukciós Ellenajánlattevő a Kibocsátó felé kötelező erejű és visszavonhatatlan kötelezettséget vállal a Jelzáloglevelek megvételére az Aukciós Ellenajánlatban feltüntetett teljes összeg erejéig. Az aukciós ajánlatok egyéb adatai Kötésegység A kötésegység 1 db Jelzáloglevél Árlépésköz Az árlépésköz a Jelzáloglevél esetében 1 bázispont hozamban kifejezve, azaz a Jelzáloglevél névértékének 0,01%-a. A kereskedés ideje Az ajánlatgyűjtés időtartama az Aukció napján, délelőtt 10.00 és 11.00 óra között. Az Allokáció időszaka: délelőtt 12.00 óráig. Ajánlati könyv Az ajánlati könyv nem nyilvános. Az ajánlati könyv tartalmát és az Aukciós Ellenajánlatokat benyújtó Szekciótagok nevét csak az Aukciós Ajánlattevő szekciótag és a Kibocsátó a BÉT munkaállomásán keresztül ismerheti meg. Az Aukciós Ellenajánlatokat benyújtó Vezető Forgalmazó csak a saját ajánlatait láthatja. Teljesítési nap Az ügyletek elszámolása DVP elven történik 2004. április 23-án. A résztvevő Szekciótagok körének meghatározása Bármely Vezető Forgalmazó nyújthat be Aukciós Ellenajánlatot. Aukciós Ellenajánlat megtételére az Aukciós Ajánlattevő is jogosult, de csak a saját székhelyén elhelyezett munkaállomásán keresztül.

13

Az Aukciós Ajánlat nyilvánosságra hozatala i.

Az Aukciós Ajánlattevő és a Kibocsátó által meghatározásra kerülő tartalmi elemeket külön formanyomtatványon az Aukciós Ajánlattevőnek legkésőbb az Aukciós Ajánlatban megjelölt kereskedési napot megelőző kereskedési nap délelőtt 12.00 óráig a BÉT számára hivatalos értesítés formájában át kell adnia. A hivatalos értesítés történhet postai, fax illetve személyes kézbesítés útján.

ii.

Az Aukciós Ajánlattétel BÉT általi elfogadása esetén az Aukciós Ajánlat tartalmi elemeiről a BÉT az Aukciós Ajánlattevő értesítésével egyidejűleg a Kereskedési Rendszer üzenetküldő rendszerén értesíti a Szekciótagokat.

Az Aukciós Ajánlatok elfogadása i.

Az Aukciós Ajánlatot legalább az Aukció lebonyolítását megelőző kereskedési nap délelőtt 12.00 óráig a BÉT tudomására kell hozni a megfelelő formanyomtatvány kitöltésével, a BÉT az Aukció lebonyolíthatóságáról aznap 16 óráig értesíti az Aukciós Ajánlattevőt, valamint az Aukcióról értesíti a Vezető Forgalmazókat.

ii.

Az Aukciós Ajánlat megtételére kizárólag a BÉT székhelyén, a BÉT által üzemeltetett Kereskedési Munkaállomáson keresztül kerülhet sor. Az Aukciós Ajánlat Kereskedési Rendszerbe történő bevitelére a BÉT az Aukciós Ajánlattevő számára a megfelelő beállítások végrehajtásával, és a Kereskedési Munkaállomás rendelkezésre bocsátásával biztosítja a technikai feltételeket.

iii. Az Aukciós Vásárlási Ajánlattevők Aukciós Vásárlási Ajánlata csak akkor érvényes, ha (i) a benyújtott aukciós formanyomtatvány hiánytalanul ki van töltve, abból az Aukciós Vásárlási Ajánlattevők személye és az ajánlat kétséget kizáróan megállapítható; (ii) az aukciós formanyomtatvány az arra meghatározott határidőben került benyújtásra; valamint ha (iii) az Aukciós Vásárlási Ajánlat cégszerűen alá van írva. Minden esetben az adott Vezető Forgalmazó dönti el, hogy a hozzá beérkezett aukciós formanyomtatvány megfelelően ki van-e töltve. A Vezető Forgalmazó minden ilyen döntése végleges és kötelező erővel bír. A beérkező és a formai követelményeknek megfelelő Aukciós Vásárlási Ajánlatot az adott Vezető Forgalmazó köteles elfogadni. Vezető Forgalmazó kötelezi magát, hogy az elfogadott Aukciós Vásárlási Ajánlatok alapján az Aukció megfelelő szakaszában az Aukciós Vásárlási Ajánlat tartalmát tükröző Aukciós Ellenajánlatot tesz az MMTS rendszerben. Az Aukciós Vásárlási Ajánlatokat tartalmazó kitöltött aukciós formanyomtatványok benyújtásával a befektető kötelező erejű és visszavonhatatlan kötelezettséget vállal az Aukciós Vásárlási Ajánlatban feltüntetett teljes összeg erejéig. iv. Az Aukciós ajánlatból és Aukciós Vásárlási Ajánlatokból / Aukciós Ellenajánlatokból létrejött ügyleteket az MMTS Kereskedési Rendszer megkülönbözteti és a Vezető Forgalmazók munkaállomásán át információként az allokációt követően azonnal hozzáférhetővé teszi (a Vezető Forgalmazóknak csak a saját tranzakcióikról lehet tudomásuk). v.

Az Aukciós Ellenajánlatok elfogadásáról az Allokáció eredménye alapján a Kibocsátó dönt.

vi. A ki nem elégített, a csak részben kielégített, az érvénytelen Aukciós Vásárlási Ajánlatokhoz kapcsolódóan teljesített befizetések, valamint a befizetett összegnek az Aukciós Vásárlási Ajánlatban szereplő összeget meghaladó részének visszatérítésére az Aukció lezárásától és eredményének megállapításától számított 5 Munkanapon belül levonásmentesen kerül sor átutalással az aukciós formanyomtatványon feltüntetett bankszámlaszámra. vii. A Vezető Forgalmazók az Aukciós Vásárlási Ajánlatok elfogadása és Aukciós Ellenajánlatok megtétele kapcsán a Kibocsátó felé felmerülő teljesítési kötelezettsége azt jelenti, hogy a Vezető Forgalmazók kötelezettséget vállalnak bármely elfogadott Aukciós Ellenajánlat vételárának legkésőbb az Elszámolási Napon, mint Értéknapon a Kibocsátó részére történő megfizetésére. Az Aukció menete A többáras párosítási algoritmus ajánlattételi időszakra és ügyletkötési időszakra tagolódik. Az ajánlattételi időszakban az Aukciós Ellenajánlattevők először a Kompetitív, utána a Nem-kompetitív Aukciós Ellenajánlataikat adják be. A Kibocsátó és a Vezető Forgalmazók az Aukciót megelőzően meghatározták a Nemkompetitív Aukciós Ellenajánlatok elfogadható mértékét. Ezek összmennyisége nem lépheti túl a 150.000.000 Ft-ot. Az egy Vezető Forgalmazó által összesen elfogadható Nem-kompetitív Aukciós vásárlási ajánlatok összmennyisége nem haladhatja meg az 50.000.000 Ft-ot. Az adott Aukciós Vásárlási Ajánlat csak az adott szakaszban módosítható, vagy 14

vonható vissza. A Kompetitív Aukciós Ellenajánlatok beadásának időszaka délelőtt 10.00-10.45-ig, a Nem-kompetitív Aukciós Ellenajánlatok beadásának időszaka délelőtt 10.45-11.00-ig. A Kompetitív Aukciós Ellenajánlatok esetén az alacsonyabb hozamon tett Aukciós Ellenajánlat megelőzi a magasabb hozamon tett Aukciós Ellenajánlatot. A Nem-kompetitív Aukciós Ellenajánlatok egymáshoz viszonyított teljesítési sorrendje azonos. A teljesítési sorrend alapján sorba rendezett Kompetitív Aukciós Ellenajánlatok alapján a Kereskedési Rendszer az Aukciós Ajánlattevő által meghatározott lépésköznek megfelelő bontásban meghatározza, hogy mekkora az az Átlaghozam, amin a Nem-kompetitív Aukciós Ellenajánlatok létrejöhetnek. Az ügyletkötési időszakban az Aukciós Ajánlattevő megteszi az eladásra irányuló Aukciós Ajánlatát és az ügyletek a párosítási algoritmusnak megfelelően jönnek létre.

Allokáció A Vezető Forgalmazók a Kibocsátóval előzetesen 150.000.000 Ft-ban határozták meg az Aukcióra benyújtható Nemkompetitív Aukciós Ellenajánlatok összegét, melyből minden Vezető Forgalmazó egyenlő arányban részesedhet. Többáras párosítási algoritmussal történő ügyletkötésnek arra az esetére, amikor az Aukción elfogadott maximális hozamon szereplő valamennyi Aukciós Ellenajánlat nem kerülhet párosításra, az Aukciós Ajánlattevő az ezen a hozamszinten még párosítható Aukciós Ellenajánlatok kiválasztására a kártyaleosztás módszerét alkalmazza. Az aukción elfogadott maximális hozamon ajánlatot tévők egyenlő részt kapnak a párosítható mennyiségből egészen addig, amíg a fennmaradó mennyiség nem lesz kevesebb, mint a maximális hozamon még teljesen ki nem elégített, Aukciós Ellenajánlatot tevők száma. Ezt követően a Kompetitív Aukciós Ellenajánlatok alapján kiszámított Átlaghozam képezi a Nem-kompetitív Aukciós Ellenajánlatok elszámolása során érvényes hozamszintet. Jelen Aukciós eljárási rend minden tekintetben megfelel a Budapesti Értéktőzsde Kereskedési Kódexe 16. (Aukciós Ajánlat) fejezetének.

15

A DEMATERIALIZÁLT JELZÁLOGLEVELEKRŐL KIÁLLÍTOTT OKIRAT TERVEZETE

OTP JELZÁLOGBANK RÉSZVÉNYTÁRSASÁG OJB2019/I Jelzáloglevelek DEMATERIALIZÁLT JELZÁLOGLEVELEKRŐL SZÓLÓ OKIRAT (JELEN OKIRAT NEM TEKINTHETŐ ÉRTÉKPAPÍRNAK) amely Jelzáloglevelek az OTP Jelzálogbank Részvénytársaság által 36.000.000.000 (azaz harminchatmilliárd) forint össznévértékben, 3.600.000 darab egyenként 10.000,- (azaz tízezer) forint névértékű, névre szóló jelzáloglevél formájában, 2019. március 18-i lejárattal kerültek nyilvános forgalomba hozatali eljárás keretében forgalomba hozatalra. Jelzáloglevél sorozat száma OJB2019/I

ISIN kód HU0000650874

Az OTP Jelzálogbank Rt 400 milliárd forint keretösszegű Jelzáloglevél Programját, melynek keretében jelen Jelzáloglevelek forgalomba hozatalra kerültek a Pénzügyi Szervezetek Állami Felügyelete 2003.04.15. dátumú PSZÁF III/10.310/2003. számú határozatában engedélyezte, amely a PSZÁF III/10.291-3/2003., 2003.12.22. dátumú határozattal módosításra került. A forgalomba hozatal alapjául szolgáló döntés: Az OTP Jelzálogbank Rt. igazgatóságának 8/2003 (2003.03.20) számú határozata. A Jelzáloglevél forgalomba hozatalának helye:

Magyarország

Értékesítési korlátozások: A Jelzáloglevél aukcióján kizárólag devizabelföldi és devizakülföldi jogi személyek vehetnek részt. Másodpiaci értékesítési korlátozások nincsenek. A Jelzáloglevél forgalomba hozatalának napja:

2004. április 14.

A jelzáloglevél futamidejének és kamatozásának kezdő napja: 2004. március 17. A Jelzáloglevél lejáratának napja:

2019. március 18.

A kamatfizetés időpontjai: 2005. március 18, 2006. március 18., 2007. március 18., 2008. március 18, 2009. március 18., 2010. március 18., 2011. március 18., 2012. március 18., 2013. március 18., 2014. március 18., 2015. március 18., 2016. március 18., 2017. március 18., 2018. március 18., 2019. március 18. Az első kamatperiódus kezdete a kibocsátás napja. A későbbi kamatperiódusok kezdetei a kamatfizetési napok. Kamat mértéke: Fix, évi 9,48% A fizetendő kamat mértéke: A megállapított éves kamatláb időarányos része, amely a kamatfizetési időpontok között ténylegesen eltelt naptári napok és a 365 napos év, vagy ha az adott kamatfizetési időszak valamely része szökőévre esik, a ténylegesen eltelt napok és 366 napos év alapján kerül meghatározásra. Tőketörlesztés: Lejáratkor, 2019. március 18-án, egy összegben, a névérték 100%-a. 001 részlet forgalomba hozatalának értéknapja: 2004. március 17., összege: 25.000.000.000 Ft. 002 részlet forgalomba hozatalának értéknapja: 2004 április 14., összege: 10.000.000.000 Ft. 003 részlet forgalomba hozatalának értéknapja: 2004 április 23., összege: 1.000.000.000 Ft. Értéknap: 2004. április 23.

16

A jelen dematerializált Jelzáloglevelekről szóló Okirat – továbbiakban: ”Okirat” – (amely nem tekinthető értékpapírnak) OTP Jelzálogbank Részvénytársaság (cégjegyzékszáma: Cg. 01-10-044659), székhelye: 1051 Budapest, Deák Ferenc u. 7-9., a továbbiakban ”Kibocsátó”) igazgatósága 8/2002 számú határozatának felhatalmazása alapján és a tőkepiacról szóló 2001. évi CXX. törvény („Tpt.”), valamint a Jelzálog-hitelintézetről és a jelzáloglevélről szóló 1997. évi XXX. tv. Valamint a Jelzáloglevélről szóló 285/2001. (XII.26.) Kormány rendelet rendelkezései alapján kibocsátott 36.000.000.000 (azaz harminchatmilliárd) forintos össznévértékű Jelzáloglevelekről – továbbiakban: ”Jelzáloglevelek”) szóló Okirat. A Kibocsátó vállalja, hogy a jelen Okirat a vonatkozó jogszabályoknak megfelelően a KELER Rt-nél letétbe helyezésre kerül. A Jelzáloglevél forgalomba hozatal nettó bevételeit a Kibocsátó jelzáloghitelezés finanszírozására fordítja. A Feltételekre való hivatkozás esetén a Feltételek a Tájékoztatóban meghatározott Jelzáloglevél feltételeket jelentik. A Jelzáloglevél feltételek a jelen Okirat elválaszthatatlan mellékletét képezik. A jelen Okirat által megtestesített Jelzáloglevelek csak a Tpt. rendelkezéseinek, a KELER szabályzatainak és eljárási rendjének figyelembevételével ruházhatók át. Abban az esetben, ha jelen Okirattal megtestesített Jelzáloglevelek (vagy azok egy részének) visszafizetése a Jelzáloglevél feltételeknek megfelelően esedékessé válik, illetve azok lejártak, de még nem történt meg a teljes kifizetés a Jelzáloglevél tulajdonosoknak, akkor az Okirattal megtestesített Jelzáloglevelek egyes tulajdonosai a tulajdonjogukat megtestesítő értékpapírszámlára hivatkozva a Kibocsátó ellen közvetlenül jogosultak eljárást kezdeményezni, kivéve azt az esetet, ha a vonatkozó esedékességi dátumtól számított hét napos időszakon belül a Jelzáloglevelekkel kapcsolatban az esedékes összeg teljes megfizetése megtörténik a Jelzáloglevél tulajdonosok javára a Jelzáloglevél feltételekkel összhangban. A Kibocsátó a forgalomba hozatali ár megfizetése ellenében kötelezi magát arra, hogy a jelen Okirat által képviselt Jelzáloglevelek névértékét 2019. március 18-án az OTP Bank Rt.-n („Fizető Bank”) keresztül megfizeti a tulajdonosoknak. Jelen Okirat tulajdonjogot önmagában nem testesít meg. Bármifajta jogosultság csak a dematerializált értékpapírszámlán történő bejegyzésből ered és csak az értékpapírszámlán a mindenkor teljesen megfelelően bejegyzett Jelzáloglevél tulajdonosok jogosultak a jelen Okirat alapján a Jelzáloglevelekből eredő kifizetésekre. A fentiekben megfogalmazott szabályok szerves részét alkotják a Jelzáloglevél feltételeknek és azok elfogadása esetén a bejegyzett Jelzáloglevél tulajdonosra ezen feltételek irányadók. Jelen Okirat tekintetében a magyar jog rendelkezései az irányadók.

Budapest, 2004. április 23.

__________________________________________________________________________ OTP JELZÁLOGBANK RÉSZVÉNYTÁRSASÁG

Igazolom, hogy az OTP Jelzálogbank Rt. 2004. április 15. napján az Összesített fedezet-nyilvántartási kimutatásban igazoltan rendelkezik ezen 36.000.000.000 forint névértékű jelzáloglevél névértéke és kamata összegével megegyező fedezettel. Budapest, 2004. április 23.

Vagyonellenőr aláírása

17

Fedezetek A Jelzálogtörvény 14.§-a rendelkezik a jelzáloglevelek fedezetéről, az (1) bekezdés szerint „A jelzálog-hitelintézetnek mindenkor rendelkeznie kell legalább a forgalomban levő jelzáloglevelek még nem törlesztett névértéke és kamata összegével megegyező értékű fedezettel.” Jelen Jelzáloglevél forgalomba hozatala mögötti rendes és pótfedezetek meglétéről és azok értékéről a Vagyonellenőr megbizonyosodott és azt Nyilatkozatába foglalta. A fedezetek bemutatásakor a OJB2012/II, a OJB2019/I illetve a OJB2005/III jelű jelzáloglevelek adatai egyszerre szerepelnek a kimutatásokban tekintettel a három jelzáloglevélsorozat egy időben történő forgalomba hozatalára. Ennek alapján a tervek szerint forgalomba hozatalra kerülő Jelzáloglevelek fedezet igénye: Forgalomba hozatalra kerülő jelzáloglevelek Tőke tartozás

Kamat tartozás

Összesen

OJB2012/II

5 000 000 000 Ft

4 031 500 000 Ft

9 031 500 000 Ft

OJB2019/I

5 000 000 000 Ft

7 111 500 000 Ft

12 111 500 000 Ft

Összesen

10 000 000 000 Ft

11 143 000 000 Ft

21 143 000 000 Ft

A már forgalomban lévő Jelzáloglevelek fedezetigénye Forgalomban lévő jelzáloglevél Tőke tartozás 674 624 250 Ft

Kamat tartozás 301 017 946 078 Ft

Összesen 975 642 196 078 Ft

A tervezett forgalomba hozatalokkal és lejáratokkal kialakuló jelzáloglevél állomány fedezettségéhez szükséges fedezet: 1 083 853 196 078 Ft

A Vagyonellenőri nyilatkozat alapján rendelkezésre álló fedezetek: 1 433 664 468 414 Ft, ebből

18

Rendes fedezet: 1 384 854 431 064 Ft

Rendes fedezetbe bevont hitelek Tőkekövetelés 655 346 787 939 Ft

Kamatkövetelés

Összesen

729 507 643 125 Ft

1 384 854 431 064 Ft

Pótfedezetek: I.

1 2 3 4 5 6 7 8 9 10 11 12 13 14 15 16

Pótfedezetként szolgáló állampapírok Állampapír megnevezés lejárat 2004/I 2004.04.12 D040414 2004.04.14 D040512 2004.05.12 D040901 2004.09.01 2004/J 2004.10.12 2005/E 2005.05.12 2005/H 2005.08.12 2005/I 2005.10.12 2006/F 2006.04.12 2006/E 2006.05.12 2007/D 2007.06.12 2008/C 2008.06.12 2009/B 2009.02.12 2013/D 2013.02.12 2017/A 2017.11.24

Összesen

2004.03.31

Figyelembevehető tőkekövetelés 2 155 810 000 Ft 674 120 000 Ft 500 000 000 Ft 1 475 230 000 Ft 1 800 000 000 Ft 1 460 000 000 Ft 2 200 510 000 Ft 2 196 660 000 Ft 3 947 270 000 Ft 1 657 730 000 Ft 869 450 000 Ft 16 681 950 000 Ft 1 500 000 000 Ft 1 770 000 000 Ft 200 000 000 Ft

Figyelembevehető kamatkövetelés 96 795 869 Ft

153 000 000 Ft 202 064 000 Ft 308 071 400 Ft 373 432 200 Ft 828 926 700 Ft 351 770 306 Ft 217 362 500 Ft 5 213 109 375 Ft 712 500 000 Ft 1 075 275 000 Ft 189 000 000 Ft

2 252 605 869 Ft 674 120 000 Ft 500 000 000 Ft 1 475 230 000 Ft 1 953 000 000 Ft 1 662 064 000 Ft 2 508 581 400 Ft 2 570 092 200 Ft 4 776 196 700 Ft 2 009 500 306 Ft 1 086 812 500 Ft 21 895 059 375 Ft 2 212 500 000 Ft 2 845 275 000 Ft 389 000 000 Ft

39 088 730 000 Ft

9 721 307 350 Ft

48 810 037 350 Ft

Pótfedezeti érték

A fentiekből megállapítható, hogy a Jelzáloglevél fedezettsége 134 %, a fedezeteken belül a rendes és pótfedezet aránya 89 % - 11 %, ami elegendő nagyságú és szerkezetű fedezetet nyújt a Jelzáloglevek forgalomba hozatalához. Jelen fedezeti arányok így meghaladják a törvényi előírásokat, melynek ismeretében adta ki a Vagyonellenőr a nyilatkozatát és járult hozzá a forgalomba hozatalhoz. Tekintettel arra, hogy a jelzáloglevelek forgalomba kerüléséig az engedélyezési eljárás alatt újabb hitelek kerülnek rendes fedezetbe vonásra, az arányossági követelmények tovább javulnak, amelyek tovább növelik a jelzáloglevelek fedezettségét illetve biztonságát. (A fedezetek számításánál használt feltételek ismertetését lásd a Lejárati összhang tábla előtt.

19

Összesített fedezeti igény

20

21

Összesített fedezet-nyilvántartási kimutatás 1.

Dátum:

2.

A jelzáloglevelek még nem törlesztett névértéke és kamata (3+4)

Nyitó

Záró/Ft

2004.03.26

2004.03.31

979 055 775 652

975 642 196 078

3.

A jelzáloglevelek még nem törlesztett névértéke

674 624 250 000

674 624 250 000

4.

A jelzáloglevelek még nem törlesztett kamata

304 431 525 652

301 017 946 078

5.

A rendes és pótfedezetek együttes értéke (6+7)

1 432 457 246 024

1 433 664 468 414

6.

Összes fedezet tőkeértéke (9+12)

693 377 403 937

694 435 517 939

7.

Összes fedezet kamatkövetekése (10+13)

739 079 842 087

739 228 950 475

8.

A rendes fedezetek összes értéke (9+10)

9.

A hitel vagy számviteli nyilvántartásban rendes fedezetként megjelölt követelések aktualizált tőkeköveteléseinek összegéből rendes fedezetként figyelembe vehető összeg (9/a+9/b)

9/a

Kizárólag jelzálogjoggal fedezett kölcsönrész

9/b

Kapcsolódó kölcsönrész

10.

A hitel-nyilvántartásban rendes fedezetként megjelölt követelések aktualizált kamatköveteléseinek összegéből rendes fedezetként figyelembe vehető összeg (10/a+10/b)

10/a

Kizárólag jelzálogjoggal fedezett kölcsönrész

10/b

Kapcsolódó kölcsönrész

11.

A pótfedezetként szolgáló eszközök összes értéke (12+13)

12.

Pótfedezetek összes aktualizált tőkeértéke (14+16+19+22)

13.

Pótfedezetek összes aktualizált kamatkövetelése (17+20+23)

14.

Az MNB-nél elkülönített, zárolt számla egyenlege

15.

A pótfedezetként nyilvántartásba vett állampapírok (16+17)

16.

aktualizált tőkeértéke

17.

aktualizált kamatkövetelése

18.

A pótfedezetként nyilvántartásba vett állami készfizető kezességvállalással kibocsátott értékpapírok (19+20)

1 383 647 208 674

1 384 854 431 064

654 288 673 937

655 346 787 939

596 742 075 081

596 655 841 272

57 546 598 856

58 690 946 667

729 358 534 737

729 507 643 125

685 770 546 001

685 483 606 262

43 587 988 736

44 024 036 863

48 810 037 350

48 810 037 350

39 088 730 000

39 088 730 000

9 721 307 350

9 721 307 350

48 810 037 350

48 810 037 350

39 088 730 000

39 088 730 000

9 721 307 350

9 721 307 350

0

0

19.

aktualizált tőkeértéke

0

0

20.

aktualizált kamatkövetelése

0

0

21.

A pótfedezetként nyilvántartásba vett hitelkövetelések (22+23)

0

0

22.

aktualizált tőkeértéke

0

0

23.

aktualizált kamatkövetelése

0

0

24.

Fedezetek cash-flow-nak jelenértéke

851 332 398 736

25.

Jelzáloglevelek cash-flow-nak jelenértéke

714 962 792 130

26.

A rendes fedezetekbe bevont hitelállomány fedezetéül szolgáló

1 355 833 140 800

1 355 831 976 862

22

ingatlanok hitelbiztosítéki értékének együttes összege

A.

Összes fedezet/Jelzáloglevél tőke+kamat (5/2)

146,31%

146,95%

B.

Rendes fedezetek teljes összege / jelzáloglevélállomány tőke+kamat (8/2)

141,32%

141,94%

44,01%

44,01%

102,78%

102,94%

243%

246%

C.

D.

Kizárólag jelzálogjoggal fedezett kölcsönrész rendes fedezetként figyelembevehető együttes tőkeköv./A rendes fedezetekbe bevont hitelállomány fedezetéül szolgáló ingatlanok hitelbiztosítéki értékének együttes összege (9/26)

Fedezetek tőkeállománya/Jelzáloglevél tőketartozás (Tőkeegyenleg szabály) (6/3)

E

Fedezetek kamatösszege/Jelzáloglevélkamattartozás (Kamategyenleg szabály) (7/4)

F

Fedezetek jelenértéke/Jelzáloglevélből eredő kötelezettségek jelenértéke (NPV szabálya)

#ZÉRÓOSZTÓ!

119%

23

LEJÁRATI ÖSSZHANG TÁBLA A Lejárati Összhang tábla összeállításának elsődleges célja az, hogy bemutassa a Jelzálogbank havi bontású, előremutató likviditási helyzetét a táblázat összeállításának időpontjában a bank eszközei között szereplő jelzáloghitel állomány és a bank által forgalomba hozott jelzáloglevél állomány tekintetében. A táblázat ezáltal képes segítséget adni ahhoz, hogy megállapítható legyen, hogy mikor és milyen nagyságrendű likviditási gap (rés) keletkezeik a bank életében pusztán a jelzáloghitelezési és a jelzáloglevél forgalomba hozatali tevékenységekből adódóan, abban az esetben, ha további hitelfolyósítás és jelzáloglevél forgalomba hozatal nem történik. Ezt a pozíciót a tábla Kummulált egyenleg oszlopa mutatja. Az egyes számok tartalmazzák azt, hogy az adott hónapban a hitelekből származó bevételek és az adott hónapban a jelzáloglevelekből adódó kiadások egyenlege az előző hónap(ok) hasonló értékeivel összeadva, milyen likviditási helyzetet teremtenek. Tehát azokban hónapokban, amikor a Jelzálogbanknak csak hitelekből származó bevételi vannak, addig a Kummulált egyenleg oszlopban lévő értékek rendre növekszenek, míg egy kamatfizetés, vagy jelzáloglevél törlesztés esetén az értékek növekedése lassul, vagy az összegek függvényében akár csökkenhetnek is. A táblázatban szereplő adatok számításánál a feltételezzük, hogy: -

-

Az állami támogatások rendszere nem változik (lásd Kockázati Tényezők), Az OTP Jelzálogbank Rt. által nyújtott hitelek feltételei változatlanok (lásd termékismertető), Az ügyfelek minden hónapban, a fennálló hitelszerződés feltételei szerint teljesítik a kötelezettségeiket, A táblázat kitöltéséhez szükséges változó kamatok (változó kamatozású jelzáloglevél kamatai forrás oldalról, és a kiegészítő kamattámogatás mértéke eszköz oldalról) kiszámításának elvégzéséhez a GKI Gazdaságkutató Rt. előrejelzéseit kerülnek felhasználásra. Ezek az állományok szerződés szerint havi rendszerességgel kerülnek frissítésre, de igény szerint alkalomszerűen is kérhető, A táblázatot a jelzáloglevél forgalomba hozatalt követő hónappal kezdjük és a leghosszabb hátralévő futamidejű hitel utolsó törlesztésének hónapjával zárjuk. a Lejárati Összhang tábla nem rendelkezik a Nyitó sorral, tekintettel arra, hogy semmilyen múltbeli adatnak nincs szerepe a jövőbeni, likviditási helyzet megállapításához, A táblázat nem tartalmazza a Jelzáloglevelek fedezetét képező Pótfedezetbe vont állampapírok és a Pótfedezetbe bevonható igény szerint még szabad rendelkezésű állampapírok értékét sem, A támogatásokat függetlenül attól, hogy az eszköz, vagy forrásoldali a hitelek kamataiban szerepeltetjük tekintettel arra, hogy az állam a hitelhez, a hiteladósok terheinek csökkentése érdekében nyújt támogatást. A támogatások számításánál a hatályos jogszabályok alapján számolunk, a kiegészítő kamattámogatás esetében ha a piaci és egyéb feltételek teljesülnek akkor a hitel futamidejének végéig, de legfeljebb 20 évig, míg a forrás oldali támogatás esetében az egyéb feltételek megfelelőség esetén a jelzáloglevél futamidejének végéig.

24

A fentiekből jól látható, hogy a Lejárati Összhang tábla a hónapról hónapra befolyó összegekkel nem számol oly módon, hogy azok a jelzáloglevelekből adódó kötelezettségek teljesítéséig befektetésre kerülhetnének. Azaz nem számol a tábla egyes elemeinek összevetésekor az időtényezővel, az értékek nominálisan kerülnek minden esetben egymással szembe állításra. Két táblát adtunk meg, az elsőben a Jelzáloglevelekből eredő kötelezettségeket csak a Rendes fedezetbe vont hitelekből származó bevételekkel vetettük egybe, míg a második táblában a likviditási gap kezdetekor (2008. november) a rendelkezésre álló Pótfedezetet is szerepeltetjük. Az I. táblában az OJB 2008/I jelzáloglevelek törlesztéséből adódó 2008 októberében jelentkező tartós likviditási hiányt, ami 2012 májusában az OJB 2012/II sorozat törlesztése miatt 147 075 371 688 Ft-ra növekszik, a Jelzálogbank újabb jelzáloglevek forgalomba hozatalával tervezi megszüntetni. Az akkori forgalomba hozatal fedezetéül többek között az akkor lejáró jelzáloglevelek törlesztései miatt felszabaduló fedezetek és a jelenleg is rendelkezésre álló pótfedezetek fognak szolgálni. A következő oldalak tartalmazzák a lejárati összhang táblákat.

25

Lejárati Összhang Tábla I.

26

27

28

29

30

31

32

Lejárati Összhang Tábla II.

33

34

35

36

37

38

39

40

41

42