2014. december 16. kedd
Várható fontosabb makrogazdasági adatok 2014. dec. 16. K. Németország EZ
Nagy-Britannia Németország Magyarország Lengyelország USA
Idő
Esemény/Indikátor
Várakozás*
9:30 9:30 10:00 10:00 10:00 10:30 11:00 11:00 14:00 14:00 14:30 14:30 15:45
BMI, dec. BMI szolgáltatások, dec. BMI, dec. BMI szolgáltatások, dec. BMI kompozit, dec. Fogyasztói árindex, nov. ZEW jelenlegi helyzet, dec. ZEW várakozások, dec. MNB kamatdöntés Bruttó bérek, nov. Új lakásépítések, nov. Építési engedélyek, nov. Markit BMI, dec.
50,2 52,5 50,5 51,5 51,4 1,2% 5 19,7 2,10% 3,7% 1035e 1060e 56
Takarék bank
Előző 49,5 52,1 50,1 51,1 51,1 1,3% 3,3 11,5 2,10% 3,8% 1009e 1092e 54,8
2,10%
* Bloomberg poll, t - tény
Piaci adatok Devizaárfolyamok és bankközi kamatlábak alakulása
Hazai és nemzetközi referenciahozamok alakulása
Devizaárfolyamok EUR/HUF
308.76
USD/JPY
BUBOR 117.28
117.31
O/N
EURIBOR
1.25
1w
-0.016
USD/HUF
248.06
248.34
GBP/USD
1.5661
1.5667
2W
2.10
2w
-0.012
CHF/HUF
257.08
257.59
USD/CHF
0.9644
0.9646
1M
2.10
1m
0.023
EUR/USD
1.2452
1.2455
EUR/JPY
146.02
146.11
3M
2.10
3m
0.082
EUR/PLN
4.1791
4.1821
EUR/GBP
0.7948
0.7954
6M
2.14
6m
0.178
EUR/CZK
27.556
27.588
EUR/CHF
1.2007
1.2013
9M
2.14
9m
0.253
EUR/RON
4.480
4.485
USD/TRY
2.3541
2.3565
12 M
2.15
12m
0.329
ÁKK ref. hozam/változas
10 éves hozamok (vetel)
CDS spread
3M
1.25
-0.22 HU10Y
3.550
-0.020 magyar
6M
1.44
-0.02 CZ10Y
0.814
-0.009 cseh
1Y
1.45
-0.04 PL10Y
2.553
3Y
2.55
-0.02 EU10Y
0.635
5Y
2.96
-0.05 CH10Y
10Y
3.45
15Y
3.75
Árupiacok Határidős indexek
309.36
BRT DAX
9347
185.61
12.48
48.64
4.41
-0.047 lengyel
71.60
2.38
0.006 román
139.59
8.47
0.287
0.000 ukrán
2272.31
-124.89
-0.02 US10Y
2.111
-0.005 török
213.00
4.53
-0.01 JP10Y
0.362
0.000 orosz
539.74
58.44
IT10Y
2.025
0.023 olasz
133.50
1.47
ES10YT
1.828
0.030 spanyol
95.00
3.82
60.4 0.08% CAC-40
WTI
55.33 4009
Arany
1197.7
0.10% Eurostoxx50
2988
0.20%
Forrás: Reuters, Takarékbank
Napi összefoglaló Szabadesésben az olaj, összeomlás Oroszországban
Gyengült a forint, zuhant a BUX
Brutális kamatemelés
Folytatódott az olajárak szabadesése, miután az OPEC megerősítette, hogy nem csökkentik a termelést, az Egyesült Arab Emírségek pedig bejelentette, hogy nincs szükség intézkedésre, amíg az olajárak el nem érik a 40 dollárt. Emellett fokozta a pánikot az orosz piacokon, hogy az Egyesült Államok újabb szankciókat kíván bevezetni Oroszország ellen. Így a rubel újabb 13%-os zuhanással már mintegy 95%-os veszteséget ért el a dollárral szemben az idei évben. A dollár jegyzésű orosz tőzsdeindex 10%-kal zuhant, meredeken emelkedtek az oroszkockázati felárak és állampapírhozamok. Nagy ijedelmet okozott, hogy Oroszország bejelentette, a Krím-félszigetre is telepíthet atomfegyvert. Az olajárak zuhanása ugyan kedvező az európai gazdaságoknak, azonban most jóval nagyobb a defláció miatti aggodalom, így az energiacégek és az orosz kitettségű részvények vezetésével nagyot estek az európai tőzsdék. Az amerikai tőzsdék azonban kisebb veszteséggel megúszták, mivel az amerikai ipari termelés messze jobb lett a várakozásoknál. Az olajárak zuhanása miatt szenvedtek a feltörekvő devizák, különösen a 3,2%-kal gyengülő török líra, ahol újságírók letartóztatása miatt erősödött a politikai bizonytalanság. Az EKB mennyiségi lazítására várva gyengült az euró, miközben a kockázatkerülés miatt erősödött a jen. A feltörekvő devizáknál kisebb mértékben, azonban a régiót alulteljesítve gyengült a forint. A régióban kissé erősödött a zloty és a cseh korona. Átlag feletti, 13,5 milliárdos forgalomban nagyot esett a BUX. A zuhanást az OTP vezette, de mindegyik vezető részvény gyengült. Az orosz jegybank hajnalban 10,5%-ról 17%-ra emelte az alapkamatot, aminek hatására a rubel 7-9% közötti erősödést mutat a tegnapi 13%-os zakó után. A kínai tőzsdék kivételével estek a távol-keleti tőzsdék, miután az HSBC által számolt kínai beszerzési menedzser index 49,5 pontra esett az előző havi 50 pontról, alulmúlva a 49,8 pontos várakozásokat. Minimális emelkedéssel nyithatnak az európai tőzsdék. Az orosz kamatemelést követően erősödnek a feltörekvő devizák, így kissé a forint is. A befektetők az orosz és olajpiaci hírek mellett a számos európai és amerikai adatra, valamint a holnapi Fed ülés mellett a görög elnökválasztásra figyelnek.
Forint- és régiós árfolyamok Gyengült a forint
Régiós devizaárfolyamok változása záró
napi
napi %
heti
heti %
EUR/HUF
308.64
0.76
0.25%
2.79
0.91%
USD/HUF
248.3
1.23
0.50%
0.09
0.04%
CHF/HUF
257.1
-0.04
-0.02%
2.78
1.09%
EUR/PLN
4.1817
0.01
0.24%
0.03
0.69%
EUR/CZK
27.565
-0.01
-0.02%
-0.04
-0.13%
Gyengült a forint (EUR/HUF)
…főleg a dollárral szemben (USD/HUF)
315
252 200 napos mozgóátlag
313
249 200 napos mozgóátlag
311
246
309 243
307 240
305 303 szept..16
okt..08
okt..30
nov..21
dec..13
Erősödött a zloty (EUR/PLN)
237 szept..16
okt..08
okt..30
nov..21
dec..13
Erősödött a korona (EUR/CZK)
4.24
27.9
4.22
27.8
4.2
27.7
4.18
27.6
200 napos mozgóátlag
4.16
27.5 200 napos mozgóátlag
4.14 szept..16
okt..08
okt..30
nov..21
dec..13
27.4 szept..16
okt..08
okt..30
nov..21
dec..13
Magyar állampapírpiac Csökkentek a hozamok Megugrott a magyar CDS-felár
Csökkentek a hozamok az állampapírpiacon. A rövid hozamok 2-22bp-tal süllyedtek, a hosszú hozamok pedig 1-5bp-tal kerültek lejjebb. A külföldi befektetők állampapír állománya múlt csütörtökön 33 milliárddal 4.975 milliárd forintra csökkent. Igen jelentősen emelkedtek a periférikus, valamint a régiós törlesztéskockázati felárak, az orosz CDS felár öt és féléves csúcsra, 500bp fölé ugrott. Az ötéves magyar CDS-felár 190bp fölé emelkedett. Állampapír hozamok (%)
Régiós 5-éves CDS felárak (bázispont)
7
500
6
magyar
cseh
lengyel
orosz
török
román
400
5
300
4 200
3 2 1 13/11
100
3 hónapos 1 éves 3 éves 10 éves
14/02
14/05
14/08
14/11
0 13/11
14/02
14/05
14/08
14/11
Magyar részvények Esett a BUX
Magyar részvénypiac záró
napi
napi %
heti
heti %
BUX
16984.23
-334.22
-1.93%
-763.67
-4.30%
OTP
3960
-120.00
-2.94%
-120.00
-2.94%
MOL
11360
-170.00
-1.47%
-820.00
-6.73%
343
-5.00
-1.44%
-11.00
-3.11%
3700
-65.00
-1.73%
-175.00
-4.52%
MagyarTelekom Richter
Esett a BUX
Nagyot esett az OTP
18900
4250 200 napos mozgóátlag
18600
200 napos mozgóátlag
4100
18300 18000
3950
17700 17400
3800
17100 16800 szept..15
okt..07
okt..29
nov..20
dec..12
3650 szept..15
okt..07
okt..29
nov..20
dec..12
Nemzetközi devizapiac Gyengült az euró
Nemzetközi devizaárfolyamok változása záró
napi
napi %
heti
heti %
EUR/USD
1.246
0.0051
0.41%
0.0175
1.42%
EUR/CHF
1.2008
0.0007
0.00%
-0.0013
-0.11%
EUR/JPY
146.49
-1.27
-0.86%
-2.13
-1.43%
USD/JPY
117.8
-0.97
-0.82%
-2.87
-2.38%
USD/CHF
0.9656
0.0016
0.17%
-0.0106
-1.09%
Gyengült az euró (EUR/USD)
Erősödött a jen (USD/JPY) 122
1.3 200 napos mozgóátlag
119
200 napos mozgóátlag
1.28 116 113
1.26
110 1.24 107 1.22 szept..16
okt..08
okt..30
nov..21
dec..13
104 szept..16
okt..08
okt..30
nov..21
dec..13
Nemzetközi részvénypiacok Nagyot zuhantak az európai, és az amerikai tőzsdék
Nemzetközi részvénypiacok záró Dow Jones
napi
napi %
heti
heti %
17180.84
-99.99
-0.58%
-671.64
-3.76%
SP 500
1989.63
-12.70
-0.63%
-70.68
-3.43%
Nasdaq
4605.156
-48.44
-1.04%
-135.54
-2.86%
DAX CAC-40
9334.01 4005.38
-260.72 -103.55
-2.72% -2.52%
-680.98 -370.10
-6.80% -8.46%
FTSE100
6182.72
-117.91
-1.87%
-489.43
-7.34%
Nikkei 225
16755.32
-344.08
-2.01%
-1058.06
-5.94%
Hang Seng
22743.52
-284.33
-1.23%
-1019.82
-4.24%
1904.13
-16.23
-0.85%
-66.82
-3.39%
Kospi
Beszakadt a DAX
Esett a Dow Jones
10100
18050 200 napos mozgóátlag
200 napos mozgóátlag
17600
9675
17150 9250
16700 8825
8400 szept..16
16250
okt..08
okt..30
nov..21
dec..13
15800 szept..16
okt..08
okt..30
nov..21
dec..13
Árupiacok Szabadesésben az olajárak
Árupiacok záró
napi
napi %
heti
heti %
Arany
1192.21
-30.00
-2.45%
-10.59
-0.88%
Brent
61.85
-1.83
-2.87%
-7.22
-10.45%
WTI
55.91
-1.90
-3.29%
-7.14
-11.32%
619
-8.50
-1.35%
9.00
1.48%
396.25
6.25
1.60%
14.75
3.87%
Búza Kukorica
Zuhant a Brent
Szakadt a WTI
100
98 93 200 napos mozgóátlag
92
200 napos mozgóátlag
88 83
84
78 73
76
68 63
68
58 60 szept..16
okt..08
okt..30
nov..21
dec..13
53 szept..16
okt..08
okt..30
nov..21
dec..13
Kapcsolatok Közgazdasági Kutatás és Elemzés Oszlay András – osztályvezető Fórián Zoltán – szenior agrárelemző Suppan Gergely – szenior elemző
+36 1 457 8946 +36 1 457 8942
[email protected] [email protected] [email protected]
+36 1 457 8989
[email protected]
+36 1 457 8983 +36 1 457 8988 +36 1 457 8980 +36 1 457 8982 +36 1 457 8972 +36 1 457 8939
[email protected] [email protected] [email protected] [email protected] [email protected] [email protected]
+36 1 457 8984 +36 1 457 8985 +36 1 457 8987 +36 1 457 8986 +36 1 457 8938
[email protected] [email protected] [email protected] [email protected] [email protected]
+36 1 457 8930 +36 1 457 8941 +36 1 457 8932 +36 1 457 8931
[email protected] [email protected] [email protected] [email protected]
+36 1 225 4220 +36 1 225 4219
[email protected] [email protected] [email protected]
+36 1 457 8981
[email protected]
+36 1 457 8913 +36 1 457 8912
[email protected] [email protected]
Pénz- és Tőkepiaci Üzletág Farkas Róbert - igazgató
Deviza kereskedelem Bálint Gábor Bodonyi Erzsébet Felkai Gábor Szabados Géza Szűcs Róbert Takács Gergely
Kötvény kereskedelem Molnár István - igazgató Kónya Péter Pardi Erika Racskó Adrián Szabó Péter
Részvény kereskedelem Galbavy Péter Kerényi Eszter Szegedi Attila Zillich István
Private Banking Burány Gábor Mikó Péter Pohl András
Strukturált termékek Szerencsi Péter
Ügyfélkapcsolat Ballai Viktória Orbánné Pál Gabriella
Cím: FAX: Homepage: Reuters
H-1122 Budapest, Pethényi köz 10. + 36 1 457 8997, + 36 1 201 2576 www.takarekbank.hu MTBH
Ezt az elemzést a Magyar Takarékszövetkezeti Bank Zrt. munkatársai készítették. A jelen befektetési elemzésben közölt megállapítások objektív és független magyarázatot tartalmaznak. Az itt közölt információk hiteles forrásból származnak, mindazonáltal az információk valóságának megfelelőségéről, helytállóságáról a Magyar Takarékszövetkezeti Bank Zrt. biztosítékot nem kapott, ezért a dokumentumban leírtak teljességével és pontosságával kapcsolatban sem a dokumentum készítői, sem a Magyar Takarékszövetkezeti Bank Zrt. semmilyen felelősséget, illetve szavatosságot nem vállalnak. Az elemzésben közölt előrejelzésekre, becslésekre és véleményekre a piaci viszonyok változása hatással lehet, azok megváltoztathatóak külön figyelmeztetés nélkül. Az elemzésben kialakított vélemények nem tekinthetőek befektetési ajánlatnak, vásárlásra vagy eladásra történő felhívásnak.
