Előterjesztés a Magyar Telekom Nyrt. Közgyűlése részére
Az Igazgatóság jelentése a Magyar Telekom Nyrt. ügyvezetéséről, a Társaság és a Magyar Telekom Csoport 2012. évi üzleti tevékenységéről, üzletpolitikájáról, vagyoni helyzetének alakulásáról
Budapest, 2013. április 12.
AZ IGAZGATÓSÁG JELENTÉSE A MAGYAR TELEKOM NYRT. ÜGYVEZETÉSÉRŐL, A TÁRSASÁG ÉS A MAGYAR TELEKOM CSOPORT 2012. ÉVI ÜZLETI TEVÉKENYSÉGÉRŐL, ÜZLETPOLITIKÁJÁRÓL ÉS VAGYONI HELYZETÉNEK ALAKULÁSÁRÓL CHRISTOPHER MATTHEISEN ELNÖK-VEZÉRIGAZGATÓ ÉVES RENDES KÖZGYŰLÉS 2013. ÁPRILIS 12.
ÜGYVEZETŐ BIZOTTSÁG ÉS JELENTÉSI STRUKTÚRA
Christopher Mattheisen Elnök vezérigazgató Elnök-vezérigazgató
Keszég Attila Lakossági szolgáltatások vezérigazgatóhelyettes
Jelentési struktúra
Király István Lakatos Péter vezérigazgatóKisés középvállalati helyettes szolgáltatások Marketing vezérigazgatóhelyettes
Budafoki BudafokiRóbert Róbert vezérigazgatóVállalati helyettes Vállalati Szolg. szolgáltatások Üzletág vezérigazgatóhelyettes
Walter Goldenits Műszaki vezérigazgatóhelyettes
Pataki Róbert Üzletfejlesztési vezérigazgatóhelyettes
Somorjai Éva Humán erőforrás vezérigazgatóhelyettes
Telekom Magyarország
T-Systems Magyarország
lakossági és Soho ügyfelek, kis- és középvállalkozások p
állami szektor és nagyvállalati ügyfelek gy
Thilo Kusch Gazdasági vezérigazgatóhelyettes
Macedónia
Máthé Balázs Jogi és társasági ügyek vezérigazgatóhelyettes
Montenegró
2
2012-BEN ELNYERT DÍJAK
Kiválóság az Ügyfélkiszolgálásban Díj - a személyes kiszolgálás kategóriában
L j bb munkahely Legjobb k h l M Magyarországon á
Legszínvonalasabb fenntarthatósági jelentés Magyarországon
Legjobb szervezetfejlesztési projekt Magyarországon–szolgáltatói attitűd program
3
PIACI POZÍCIÓK A MAGYAROSZÁGI TÁVKÖZLÉSI PIACON Mobil hangg ppiaci részesedések ((összes SIM kártya y száma alapján) pj )
Mobil szélessávú ppiaci részesedések ((összes SIM kártya y száma alapján) pj )
Előfizetők
Előfizetők
15 000 000
3 000 000
12 000 000
2 500 000 22,4%
23,0%
22,8%
9 000 000 34,3%
32,0%
31,3%
6 000 000
Vodafone Telenor T-Mobile
2 000 000
0
43,4%
45,0%
45,9%
2010
2011
2012
500 000 0
Vezetékes szélessávú piaci részesedések* Előfizetők
500 000 0
27,5%
26,6% 47,8%
48,7%
45,8%
2011
2012
28,9%
26,4%
24,7%
22 2% 22,2%
23,0%
23,2%
24,9%
25,9%
26,7%
24,0%
24,7%
25,4%
2010
2011
2012
2010
Előfizetők 4 000 000
2 000 000
1 000 000
25 6% 25,6%
28,3%
TV piaci részesedések*
2 500 000
1 500 000
23,8%
1 500 000 1 000 000
3 000 000
25,9%
30,1%
27,6%
12 2% 12,2%
12,6%
13,6%
DIGI
20,7%
20,7%
21,9%
UPC
30,8%
36,3% 2011 május**
36,6% 2011 december
Egyéb
MT
3 000 000 2 000 000 1 000 000
36,9% 2012 december
0
*A Nemzeti Média- és Hírközlési Hatóság által becsült teljes vezetékes szélessávú/TV piac alapján **az adat korábbi időszakokra vonatkozóan nem elérhető
4
MAGYARORSZÁGI PIAC – VEZETÉKES HANG ÉS ENERGIA Multi Play változások Multi-Play Előfizetők 2 000 000
2010
1 500 000
2011
2012
-18%
Piaci trendek
1 000 000 +6%
+24%
500 000
0
1 Play
2 Play
3 Play
Gáz- és áramszolgáltatási helyek száma Szolgáltatási helyek száma 160 000
gáz
147 845
áram 126 017
120 000 87 819 80 000
61 516
40 000 11 080 0
2011 március
15 226
24 628
35 262
2011 2011 2011 2012 június szeptember december március
jelentősen alacsonyabb lemorzsolódás a vezetékes hangügyfelek között a következők megtartó hatásának köszönhetően: Hoppá csomag 2Play/3Play ajánlatok kiskereskedelmi energia összekapcsolás 48%-ra csökkent azon előfizetők aránya, akik csakk egyetlen l szolgáltatást l ál á vesznekk igénybe i é b jelentősen nőtt az energia szolgáltatási pontok száma, mutatva a szolgáltatás sikerességét az energia ügyfelek 45%-a 3Play csomaggal rendelkezik
2012 2012 2012 június szeptember december 5
MAGYARORSZÁGI PIAC – VEZETÉKES SZÉLESSÁV ÉS TV T-Home vezetékes szélessávú előfizetők lebontása Előfizetők 1 000 000 800 000
+3% 851 380 3,7%
874 864 4,8%
25,0%
28,1%
600 000 400 000
Piaci trendek 58,7%
56,8%
12,6%
10,3%
2011 december
2012 december
200 000 0
Optika Kábel ADSL Nagykereskedelem
az átstrukturált internet szolgáltatási portfolió elősegíti a vezetékes szélessávú piacrészesedés növekedését
TV előfizetők lebontása Előfizetők
800 000 600 000 400 000 200 000 0
az interaktív IPTV IPTV-re re előfizetők növekvő aránya javítja a TV ARPU-t
+5%
1 000 000 797 390
834 726
35,3%
34,9%
28,4%
37,5%
36,3% 2011 december
27 6% 27,6%
a piaci növekedés a kábel és az optika felfutásának köszönhető, az ADSL növekedése lelassult
jelentős migráció a kábelről IPTV-re
Szatellit TV IPTV Kábel TV
2012 december 6
MAGYARORSZÁGI PIAC – MOBIL HANG ÉS ADAT T-Mobile okostelefon penetráció az összes készülék %-ában 35 %
31,3 %
30 % 25 %
Piaci trendek
18,4 %
20 % 15 % 9,6 %
10 %
javul az ügyfélösszetétel: az előfizetéses ügyfelek aránya 47%-ra emelkedett az egy évvel korábbi 46%-ról
5% 0%
2010
2011
az eladások 70%-a okostelefon volt 2012-ben
2012
Mobil végződtetési díjak csökkenése
az okostelefon-vásárlók kb. 80%-a kért mobilinternet előfizetést is
Ft/perc 35
tteljes lj LTE-lefedettség LTE l f d tt é Budapesten B d t éés 65 további t ábbi városban Magyarországon
30
csökkenő mobil végződtetési díjak: 2012. januártól 20%, 2013. januártól további 25% csökkentés ökk té 2,4 2 4 eurocentre t
25 20
7,06 Ft/perc
15 10 5
2006 január
2007 február
2008 január
2009 január
2010 január
T-Mobile
2010 december
Telenor
2012 január
2013 január
Vodafone
7
GAZDASÁGI KÖRNYEZET MAGYARORSZÁGON A növekedési szerkezete
Gazdasági kihívások
A GDP növekedéséhez való hozzájárulás (%) 8
0,5%
6 4 2 0 -2 -4 -6 Q1 2010
Q2
Q3
Q4
Q1 2011
Q2
Q3
Q4
Q1 2012
F Fogyasztás á
N ó export Nettó
Infláció
GDP növekedése év/év
Q2
B há á k Beruházások
A Magyar Telekomra kivetett többletterhek 40
10
8.7 kb. 20,0
0
27.0
25.4
24.3 9,0-11,0
2010
2011 új távközlési adó
2012 különadó
FY 2013*
bevétel-alapú iparági különadó átmeneti időszakra, 2010-2012 évekre
milliárd Ft
20
Q4
Új adóterheket vezettek be a költségvetési hiány csökkentése érdekében
* A Magyar Nemzeti Bank 2012. decemberi előrejelzése
30
Q3
Gazdasági visszaesés, amihez magas infláció is társul a GDP növekedés ö k dé az exportdinamikától tdi ikától függ a fogyasztásra kedvezőtlenül hat, hogy a forintgyengülés, az alacsony foglalkoztatottság és a magas infláció következtében csökkennek a háztartások kiadásai az MT eredményei nagymértékben függenek a hazai kereslet alakulásától
2013 tervezett
új forgalom-alapú, határozatlan időre szóló távközlési adó bevezetése 2012. 2012 júliustól a közmű- és távközlési hálózatok működtetőire kivetett, határozatlan időre szóló óló adó dó 2013-tól 2013 ól
közműadó 8
2012. ÉVI CSOPORT EREDMÉNYEK – BEVÉTELEK ÉS EBITDA Csoport bevételek
Csoport EBITDA
milliárd Ft
milliárd Ft
210
620 21.0 597.6
600
1.3
607.1
9.3 13.2 4.5
580
2.1
38 3.8
2.6
200
Működé h kapcsolódó Működéshez k lódó teljesítmény t lj ít é 9.4
17.2
196.1 2.0
190
5.7
3.1
1.6
3.7
194.8
180 170
560
160 55400
150
520
2011 mobil vez. hang hang
vez. adat
mobil mobil TV nem készülék hang
RI/IT energia egyéb 2012
140
2011 rendkívüli tételek*
bruttó személyi profit jellegű
Mac. ingatlan eladás
Pro-M eladása
nettó 2012 egyéb opex
EBITDA változása
Bevétel változása A csoport bevételek éves szinten 1,6%-kal emelkedtek az energiaszolgáltatásból származó bevételek nagymértékű hozzájárulása a mobil internet és okostelefon eladások növekvő hozzájárulása
Működéshez kapcsolódó EBITDA éves szinten 4,4%-kal csökkent tovább csökkentek a hagyományos hang és adatbevételek alacsonyabb az új, növekvő üzletágak közvetlen hozzájárulása a bruttó profithoz a hatékonyságnövelési intézkedések következtében enyhül a profitráták hígulása
a vezetékes és mobil hangalapú bevételek csökkentek a háztartási fogyasztás visszaesése és a mobil végződtetési díjak csökkentése miatt
távközlési adó bevezetése 2012. júliustól a 2011. évi eredményekre kedvezőtlenül hatott az SEC/DOJ megállapodással kapcsolatban képzett16 képzett16,22 milliárd forint céltartalék
a vezetékes adatbevételek csökkentek elsősorban a kö fé „házon közszféra há belüli” b lüli” megoldásai ldá i miatt i tt
*vizsgálattal és végkielégítéssel kapcsolatos költségek, különadó és új távközlési adó 9
SZABAD CASH FLOW ÉS OSZTALÉK
Szabad cash flow* termelés
Osztalékfizetés
milliárd Ft 120
50% 28 14
14
78
65
46
0 2010
2011
Kisebbségi részesedések
20%
34.1%
34.3%
2012 Részvényesekre jutó szabad cash flow
Szabad cash flow termelés a szabad cash flow 2012-ben az alábbi kivételes költségek miatt csökkent : - spektrum akvizíció (10,9 mrd Ft) - DOJ/SEC megállapodás áll dá (22,1 (22 1 mrdd Ft) F) - 2012. júliusban bevezetett új távközlési adó (9 mrd Ft) részben ellensúlyozta a Pro-M eladásából származó bevétel (20 mrd Ft) *az üzleti tevékenységből és az egyéb pénzügyi eszközök beszerzésével/eladásával korrigált befektetési tevékenységből származó cash flow összege
60 Megcélzott sáv 50 40
74 50
20
Külön- és távközlési adó
32.7%
30% 16
2009
30.8%
33
12
69
70
40%
60 40
80
26
100 80
Egy részvényre jutó osztalék (Ft)
Nettó eladósodottsági ráta**
30
50
20
10%
10
0%
0 2009
2010
Nettó eladósodottsági ráta**
2011
2012
Egy részvényre jutó osztalék (Ft)
Osztalékpolitika nettó eladósodottsági ráta 30-40% közötti szinten, hogy fenntartsuk a rugalmasságot biztosító mérlegszerkezetet egyes rendkívüli költségek miatt 2012-ben a ráta magasabb volt az Igazgatóság a 2012-es eredmények után részvényenként 50 forintos osztalék elfogadását javasolja a Közgyűlésnek **nettó adósságállomány / nettó adósságállomány + összes tőke
10
MAGYAR TELEKOM STRATÉGIAI ÜZLETI PRIORITÁSOK 2013 Arra törekszünk, hogy Magyarország legelismertebb SZOLGÁLTATÓ vállalata legyünk, fenntartsuk vezető szerepünket minden szegmensben és biztosítsuk a trendfordulót mind a bevételek, mind a nyereség tekintetében. A rövidtávú céljainkat a hosszú távú prioritások határozzák meg. 1. Építsünk kifelé és befelé egyaránt digitális vállalatot e-Transzformációval Alaptevékenység MEGÚJÍTÁSA
2. Különböztessük meg magunkat minden csatornánkon kiemelkedő ügyfélélmény y j nyújtásával 3. Biztosítsuk országos vezető szerepünket a minőség terén mind a vezetékes mind a mobil szélessávú technológiákon 4. Működjünk kiválóan online és ‘agilis‘ megoldások alkalmazásával 5. Fejlesszük munkatársaink tudását és képességeit, mint legfontosabb értékeinket
Alaptevékenység FOKOZÁSA
66. Aknázzuk Ak á k ki B2B kompetenciáinkat k t iái k t az iinformatikai f tik i szolgáltatások l ált tá k tterén é regionálisan is, és növeljük a telekommunikáción kívüli bevételeinket
Alaptevékenység NÖVELÉSE
7. Erősítsük az innovációt és teremtsünk új bevételi forrásokat a Digitális Otthon és a kiskereskedelem egyes területein
11
NYILVÁNOS CÉLKITŰZÉSEK 2013-RA
Bevétel
Szinten tartás – 3% csökkenés
+1.6%
a rendelkezésre álló jövedelem reál értékének romlása a háztartások fogyasztásának további csökkenéséhez vezethet a vállalti szektor költései várhatóan továbbra is korlátozottak maradnak d k Pro-M szolgáltatási bevételek kiesése
-4.4%* 4 4%*
bevétel összetétel változása, az alacsonyabb EBITDA tartalmú szolgáltatások arányának növekedése EBITDA ráta csökkenésének ütemét mérséklik a hatékonyságjavító intézkedések
5% csökkenés ökk é
C CAPEX** *spektrum akvizícióra fordított költség nélkül
2012. évi eredmények
4 – 7% csökkenés ökk é
Jelentett EBITDA *a 4,4%-os csökkenés a működéshez kapcsolódó EBITDA-ra vonatkozik
2013. évi célkitűzések
92 4b 92.4bn
hálózat modernizáció, LTE fejlesztések belső hatékonysági projektek
12
RÉSZLETEK AZ OSZTALÉKFIZETÉSSEL KAPCSOLATBAN Az osztalék javasolt összege egy darab 100 Ft névér tékű törzsrészvényre bruttó 50 Ft 2013. április 22. az osztalékfizetés rendjéről részletes hirdetmény kerül közzétételre a Társaság és a Budapesti Értéktőzsde honlapján 2013. május 6.
osztalékra jogosító Magyar Telekom részvény vásárlásának utolsó napja
2013. május 7.
ex-kupon nap
2013. május 9.
osztalékra való jogosultság fordulónapja
2013. május 16.
osztalékfizetés első napja
13
KÖSZÖNÖM A FIGYELMET!
TOVÁBBI KÉRDÉS ESETÉN KÉRJÜK KERESSE A BEFEK TETŐI KAPCSOLATOK OSZTÁLY T: TEL: FAX: E-MAIL:
+36 1 458 0424 +36 1 458 0443
[email protected]
