Transaction Services
SEPA end date
Filip Záhořík Březen 2013
SEPA – cesta k harmonizaci evropských plateb SEPA znamená posun od lokálních EUR clearingů jednotlivých zemí k harmonizovanému celoevropskému systému plateb (SEPA Credit Transfer) a inkas (SEPA Direct Debit).
Fragmentace
Harmonizace
Lokální EUR platby
SEPA platby
Přeshraniční platby
Několik bankovních účtů pro přijímání a vysílání plateb na jednotlivých trzích
2
Vizí SEPA je umožnit existenci jediného účtu pro zpracování příchozích a odchozích plateb z/do všech 32 zemí Eurozóny
Zefektivnění evropské platební infrastruktury SEPA je součástí snahy of vytvoření jednotného evropského trhu finančních služeb s jasně stanoveným cílovým datem 1.2.2014 1999
2002
Průběžně
Vznik Eura
2006
SEPA – přípravná fáze
Vytvořen EPC
Target
2004
Další země přijímají Euro
2007
Vytvoření PSD
SEPA – implementace
Národní instituce
2009
2010/11
2014
2016
SEPA – konečný datum migrace
SEPA Direct Debits
PSD SEPA Credit součástí Transfers práva čl.zemí
Roztříštěná infrastruktura (současný stav) Lokální clearingy
2008
Snahy zrychlit přechod na SEPA nástroje
SEPA – ukončení přechodných výjimek
Jednotná celoevropská infrastruktura (plán) Jednotná síť
Spojení systémů
INTER-OPERABLE NETWORK
ACH
GERMANY ELLIPS
EU BANKS
ACH RTGS
BELGIUM TOP
ACH RTGS
SPAIN TBF
ACH
PORTUGAL SPGT
FRANCE IRIS Clearing and Settlement Mechanisms (e.g. Equens)
GERMANY ELLIPS
BELGIUM TOP
RTGS (TARGET 2)
SPAIN TBF
PORTUGAL SPGT
RTGS ACH
OTHERS SPGT RTGS
NET SETTLEMENT (EBA Euro1)
3
SEPA
EU BANKS
ACH RTGS
EBA
FRANCE IRIS
TARGET ‘INTERLINKING NETWORK’
RTGS
NET SETTLEMENT
RTGSplus ITALY
BI-REL Others -
SEPA Credit Transfer Platba v EUR, zpravidla „low volume“
Neurgentní – D+1
Obsahuje IBAN + BIC
Poplatky „SHARED“
4
SEPA Direct Debit SEPA má 2 schémata inkas - Core a B2B s odlišnými parametry 1
Core • Povinné schéma pro C2B a/nebo B2B inakasa
1. Rozšíření • Všechny banky v Eurozóně ho musí podporovat
B2B • Nepovinné schéma, určeno jen pro B2B inkasa • Dosažitelnost na úrovni ~80-85% Core inkas.
2. Reklamace
• Plátce může požadovat zpět prostředky do 8 týdnů bez udání důvodu • Plátce může požadovat zpět prostředky stržené bez platného mandátu do 13 měsíců
• Nelze žádat vrácení prostředků stržených na základě řádně autorizované transakce • Plátce může požadovat zpět prostředky stržené bez platného mandátu do 13 měsíců
3. Časový rámec
• D-5 první inkaso / jednorázové inkaso • D-2 další inkasa • D+5 pro zrušení inkasa
• D-1 všechna inkasa • D+2 pro zrušení inkasa
4. Mandáty
• Správa mandátů je povinností příjemce. • Mandáty musí být označeny unikátním referenčním číslem
5. Migrace mandátů
• Existující mandáty mohou migrovat na SEPA DD Core schéma.
5
• Pro B2B jsou nutné nové mandáty • Mandát musí být k dispozici bance plátce jinak bude žádost o inkaso zamítnuta
250
December 2012 – 35%
40 35
200
30 25
150
20 100
15 10
50
5
0 Feb-08 Apr-08 Jun-08 Aug-08 Oct-08 Dec-08 Feb-09 Apr-09 Jun-09 Aug-09 Oct-09 Dec-09 Feb-10 Apr-10 Jun-10 Aug-10 Oct-10 Dec-10 Feb-11 Apr-11 Jun-11 Aug-11 Oct-11 Dec-11 Feb-12 Apr-12 Jun-12 Aug-12 Oct-12 Dec-12
0
Procento bank nabízejících SDD core nabízející též SDD B2B % of CT Transactions Processed in SCT Format
Volumes of SCT Transactions (In Million)
Používání SEPA CT a DD v Eurozóně
Total Number of SCT Transactions Processed by Reporting CSMs
14 12
2.5 December 2012 – 2%
10 8
1.5
6
1.0
4 0.5
2
0.0
Nov-09 Dec-09 Jan-10 Feb-10 Mar-10 Apr-10 May-10 Jun-10 Jul-10 Aug-10 Sep-10 Oct-10 Nov-10 Dec-10 Jan-11 Feb-11 Mar-11 Apr-11 May-11 Jun-11 Jul-11 Aug-11 Sep-11 Oct-11 Nov-11 Dec-11 Jan-12 Feb-12 Mar-12 Apr-12 May-12 Jun-12 Jul-12 Aug-12 Sep-12 Oct-12 Nov-12
0
Volumes of SDD Transactions (Millions) % Share of SDDs in Number of Total Transactions Processed
6
2.0
% of DD Transactions Processed in SDD Format
Volumes of SDD Transactions (In Million)
Transactions Processed in SEPA Format as a Percentage of Total Transactions (In Euro Area)
Připravenost zemí na SEPA CT a DD Core ke konci roku 2012
Zdroj dat: ČNB únor 13
leden 13
prosinec 12
listopad 12
říjen 12
září 12
srpen 12
červenec 12
červen 12
květen 12
duben 12
březen 12
únor 12
leden 12
prosinec 11
listopad 11
říjen 11
září 11
srpen 11
červenec 11
červen 11
květen 11
duben 11
březen 11
únor 11
leden 11
prosinec 10
listopad 10
říjen 10
září 10
srpen 10
červenec 10
červen 10
květen 10
duben 10
březen 10
únor 10
leden 10
prosinec 09
listopad 09
říjen 09
září 09
srpen 09
červenec 09
červen 09
květen 09
EUR platby v ČR - odchozí Počet odchozích EUR plateb měsíčně – SEPA a ostatní únor 2013 – 45% SEPA platby
350,000
300,000
250,000
200,000
150,000
100,000
50,000
0
Zdroj dat: ČNB únor 13
leden 13
prosinec 12
listopad 12
říjen 12
září 12
srpen 12
červenec 12
červen 12
květen 12
duben 12
březen 12
únor 12
leden 12
prosinec 11
listopad 11
říjen 11
září 11
srpen 11
červenec 11
červen 11
květen 11
duben 11
březen 11
únor 11
leden 11
prosinec 10
listopad 10
říjen 10
září 10
srpen 10
červenec 10
červen 10
květen 10
duben 10
březen 10
únor 10
leden 10
prosinec 09
listopad 09
říjen 09
září 09
srpen 09
červenec 09
červen 09
květen 09
EUR platby v ČR - příchozí Počet příchozích EUR plateb měsíčně – SEPA a ostatní únor 2013 – 77% SEPA platby
400,000
350,000
300,000
250,000
200,000
150,000
100,000
50,000
0
Dopady regulace stanovující SEPA end dates
Nařízení Evropského parlamentu a Rady (EU) č. 260/2012 ze dne 14. března 2012 , kterým se stanoví technické a obchodní požadavky pro úhrady a inkasa v eurech a kterým se mění nařízení (ES) č. 924/2009 (účinnost 31. března 2012) - netýká se „large-value payment systems“ – Target 2, EURO1/STEP1 – prioritní & velko-objemové platby
1.2.2014 stanoven jako konečné datum pro přechod z národních formátů na SEPA CT a SEPA DD ve všech EUR zemích
Požadavek na interoperabilitu vypořádacích systémů
Tzv. ‘niche’ produkty mají stanoven termín 1.2.2016. Jde o vypořádací systémy, jejichž objem transakcí <10% všech příslušných národních SEPA CT nebo DD a tyto systémy budou oznámeny národním regulátorem v průběhu roku 2013
XML komunikace
Banky musí používat ISO 20022 XML komunikační formát při komunikaci s korporátními klienty (tedy mimo spotřebitelů a mikropodniků) od 1.2.2014
BIC
Od 1.2.2014 není povinný BIC pro všechny lokální platby a od 1.2.2016 ani pro zahraniční SEPA CT.
Platební titul
Národní regulátoři by od 1.2.2016 neměli požadovat u plateb platební tituly
Zahraniční EUR platby a inkasa by měly být prováděny za stejné poplatky jako příslušné srovnatelné lokální EUR transakce a to bez ohledu na převáděný objem – zrušení limitu €50,000 .
Postupné zrušení „Multilateral Interchange Fees„ (MIF) - pro zahraniční inkasa od 1.11. 2012, pro lokální od 1.2.2017.
Existující povolení k inkasům mouhou být za určitých podmínek použita pro SEPA DD Core.
Konečné datum
Poplatky
Migrace povolení k inkasům 9
Časová osa závazných dat I. Banky v Euro zemích musí být dosažitelné pro SEPA CT a SEPA DD Core 31.března 2012
1.listopadu 2012
Poplatky za zahraniční EUR platby musí být stejné jako jako poplatky za srovnatelné lokální EUR platby bez ohledu na výši platby (zrušení limitu 50 000 EUR)
Zrušení interchange poplatku (MIF) za přeshraniční inkaso
Migrace lokálních platebních systémů EUR zemí na SEPA CT a DD + interoperabilita 1.února 2014
Konečný datum pro migraci existujícíh mandátů + nadále použitelné pouze nové SEPA DD mandáty BIC nepovinný pro lokální platby v EUR zemích (čl.stát může prodloužit do 1.února 2016) XML povinné pro banky + společnosti (kromě mikropodnikatelů) pro iniciování SEPA transakcí (čl.stát může odložit do 1.února 2016)
BIC nepovinný pro přeshraniční SEPA CT a DD 1. února 2016
Konec výjimky pro „niche“ produkty Konec výjimky pro čl.státy umožnující bankám bezplatnou konverzi čísla účtu na IBAN Platební tituly by nadále neměly být povinné
10
Časová osa závazných dat II.
31.říjen 2016
Banky v ne-Euro zemích musí být dosažitelné pro SEPA CT a SEPA DD Core Přechod na SEPA CT a DD Core pro ne-Euro země + interoperabilita
1.února 2017
11
Zrušení interchange poplatku (MIF) za lokální inkasa
Využití výjimek jednotlivými členskými státy
Možnost banky poskytovat bezplatnou konverzi na IBAN do 1.února 2016
Německo, Estonsko, Španělsko, Kypr, Portugalsko, Slovensko
Výjimka pro „niche“ produkty do 1.února 2016
Řecko, Španělsko, Itálie, Kypr, Francie, Rakousko
Výjimka pro platby kartou, kterými jsou iniciovány inkasa do 1.února 2016
Německo, Rakousko
Výjimka na povinné používání formátu XML při komunikaci s bankou do 1.února 2016
Estonsko, Řecko, Španělsko, Itálie, Kypr, Portugalsko, Slovensko
Výjimka na nepovinné používání BIC pro národní SEPA CT a DD do 1.února 2016
12
Irsko, Řecko, Kypr, Malta, Portugalsko
Slovensko – dopady SEPA end date SIPS již umožňuje XML komunikaci + do 1.2.2014 nabízí konvertor členským bankám
SIPS bude nabízet SEPA CT i SEPA DD Core, nicméně SEPA DD B2B bude dostupný jen pro lokální účastníky, tj. nebude interoperabilita
Registr přijemců inkas (včetně CID) povede NBS (do 23.8.2013 SBA) – existující příjemci by měli mít CID do 31.10.2013
Kvůli zachování co největší kompatibility s existujícím systémem dohoda trhu na uvádění VS, KS a SS do pole End-to-End-Identification ve formátu „/VSnnnnnnnnnn/KSnnnn/SSnnnnnnnnnn“ Dohoda bank na národním formátu výpisu z účtu v XML Zavedení 3 stupňů ochrany účtů vůči SEPA DD Otevřený Uzavený S kontrolou mandátu (AOS) Konverze inkas formou „big bangu“ k 1.2.2014 NBS plánuje zrušit povinné uvádění platebního titulu k 1.2.2014 (zatím nepotvrzeno) 13
Nezbytné minimum aktivit držitele EUR účtu v Euro zemi Konverze lokálních formátů čísel účtů na IBAN (doporučujeme uvádět i BIC) – kontaktovat obchodní partnery Registrace své společnosti jako příjemce inkas a získání unikátního čísla (CID) Vytvoření databáze mandátů nebo outsourcing na vendora Zanesení existujících mandátů do databáze Informovat se u své místní banky o: konverzních službách (IBAN, XML) a jejich případném ukončení připravovaných změnách ve formátech příkazů a výpisů způsobu migrace mandátů ochotě procesovat SEPA DD inkasa
14
SEPA může zlepšit fungování společností SEPA s sebou přináší standartizaci, která může pomoci společnostem dosáhnout vyšší efektivity, centralizace a zlepšení řízení likvidity. Řízení likvidity
Projekce cash flow
Optimalizace úroků
Méně bankovních účtů
Jednoduchá rekonciliace
Centralizace
Efektivita Automatizace provádění plateb (STP)
Sdílené služby
Snížení bankovních poplatků
Cíle společnosti
Centralizované Treasury
SEPA
Přístup k SEPA z jednoho místa
Unifikované řešení pro všechny platby v Eurozóně
Jednodušší struktura účtů
Zpřehlednění finančních toků
Úplná / nezkrácená data o platbách
Standartizovaná komunikace s bankou
Levný a efektivní platební styk
Harmonizace právního rámce
Služba konverze BIC/IBAN SEPA požaduje poskytnutí informace o BIC a IBAN. Klienti tak musí své bance poskytnout o příjemci informace o BIC a IBAN místo čísla účtu ve formátu příslušné národní banky. Problém
Řešení
SEPA převody vyžadují informace o BIC a IBAN. Řada společností však nemá ve svých databázích k dispozici kompletní údaje v požadované formě o všech svých platebních partnerech.
Citi ve spolupráci se společností Experian nabízí klientům automatickou konverzi jejich údajů bez nutnosti kontaktovat jednotlivé obchodní partnery.
Data potřebná pro konverzi na IBAN
Existující databáze / údaje příjemců
–
Experian poskytne informace o struktuře souborů se vstupními daty
–
Experian na základě vzorku záznamů doporučí klientovi případnou úpravu struktury dat před samotnou konverzí
Výstupy od Experianu –
Po konverzi klient obdrží vyčištěnou a zaktualizovanou databázi obsahující informace o IBAN and BIC jeho obchodních partnerů
–
Klient také dostane detailní informace o průbehu konverze včetně záznamů, které se nepodařilo zkonvertovat, a doporučení jak dále zlepšovat kvalitu dat
Klienti Citi mají nárok na slevu z běžné ceny za tuto službu.
ve spolupráci se Citi
Převedená databáze údajů v novém formátu
SEPA Ready Database
SEPA inkasa – migrace a organizace mandátů U SEPA inkas se správa mandátů stává hlavní odpovědností příjemce. Společnosti s velkými objemy inkas musí přijmout rozhodnutí jakým způsobem budou s ohledem na nové požadavky spravovat SEPA mandáty v budoucnu. Jedna z možností je outsourcing správy mandátů. Logica, člen CGI Group Inc., je významným poskytovatelem informačních technologií a outsourcingových služeb a spolu s Divizí transakčních služeb Citi vytvořili strategické partnerství za účelem poskytování služby Logica Mandate Management (LMM) klientům Citi.
Logica Mandate Management
Migrace mandátů
• Konverze BBAN na BIC/IBAN s kontrolou správnosti a dosažitelnosti • Oznámení plátci o migraci na SEPA • Hromadná konverze „starých“ mandátů
Správa mandátů
• Databáze umožňující vytvářet, měnit, rušit a vyhledávat mandáty • Zobrazování mandátů a jejich historie na obrazovce • Tisk mandátů
Řízení inkas
Doplňkové služby
• Převod vysílaných inkas do SEPA formátu • Vytváření inkas manuálně i hromadně ze souboru • Přehled stavu zpracování jednotlivých inkas (provedeno, odmítnuto) • Převod mandátů do elektronické podoby – skenování, validace • Oznámení plátci o migraci na SEPA v jeho lokálním jazyce • Vedení elektronického i fyzického archivu
ISO 20022 XML ISO XML může tvořit základ univerzálního datového formátu nezávislého na konkrétním poskytovateli platebních služeb. Vzhledem k aktuálnímu vývoji regulace a potřeb nadnárodních společností očekáváme, že naši klienti budou využívat tento standart ve zvýšené míře a to i pro platby mimo režim SEPA. Charakteristika ISO 20022 XML
_
ISO XML 20022 je globální, na bance nezávislý standart a tento formát tvoří základ SEPA transakcí.
V rámci SEPA je tento standart zatím povinný pro komunikaci mezi bankami, nicméně v budoucnu bude standartem i pro komunikaci mezi bankou a jejími klienty. Tento formát vznikl kvůli rostoucí poptávce po zjednoduššení a standartizaci komunikace mezi bankami a jejími klienty. Klienti hledají obecný otevřený standart, který bude podporován bankami v globálním měřítku a umožní konzistentní automatizované zpracování dat. Formát s rozšířeným množstvím předávaných informací umožňující přenos většího rozsahu dat (např. referenční čísla, regulatorní informace apod.) Existuje širší dohoda subjektů z finanční i korporátní sféry na podpoře a dalším rozvíjení tohoto standartu.
Výhody Globální a SEPA standart podporovaný hlavními dodavateli ERP a TMS systémů
Podporuje nezávislost klientů na bance a snižuje náklady na integraci s bankovními systémy
Umožňuje standartizaci procesů a jejich zjednodušení díky možnosti XML přenášet větší rozsah dat
Zvýšení operační a finanční efektivity: jednodušší procesy umožňují jejich lepší monitorování a řízení a přináší lepší přehled o finančních tocích
IRS Circular 230 Disclosure: Citigroup Inc. and its affiliates do not provide tax or legal advice. Any discussion of tax matters in these materials (i) is not intended or written to be used, and cannot be used or relied upon, by you for the purpose of avoiding any tax penalties and (ii) may have been written in connection with the "promotion or marketing" of any transaction contem plated hereby ("Transaction"). Accordingly, you should seek advice based on your particular circum stances from an independent tax advisor. Any terms set forth herein are intended for discussion purposes only and are subject to the final terms as set forth in separate definitive written agreements. This presentation is not a commitm ent to lend, syndicate a financing, underwrite or purchase securities, or commit capital nor does it obligate us to enter into such a commitment, nor are we acting as a fiduciary to you. By accepting this presentation, subject to applicable law or regulation, you agree to keep confidential the information contained herein and the existence of and proposed terms for any Transaction. Prior to entering into any Transaction, you should determine, without reliance upon us or our affiliates, the economic risks and merits (and independently determine that you are able to assume these risks) as well as the legal, tax and accounting characterizations and consequences of any such Transaction. In this regard, by accepting this presentation, you acknowledge that (a) we are not in the business of providing (and you are not relying on us for) legal, tax or accounting advice, (b) there may be legal, tax or accounting risks associated with any Transaction, (c) you should receive (and rely on) separate and qualified legal, tax and accounting advice and (d) you should apprise senior management in your organization as to such legal, tax and accounting advice (and any risks associated with any Transaction) and our disclaimer as to these matters. By acceptance of these materials, you and we hereby agree that from the commencem ent of discussions with respect to any Transaction, and notwithstanding any other provision in this presentation, we hereby confirm that no participant in any Transaction shall be limited from disclosing the U.S. tax treatment or U.S. tax structure of such Transaction. W e are required to obtain, verify and record certain information that identifies each entity that enters into a formal business relationship with us. W e will ask for your complete name, street address, and taxpayer ID number. W e may also request corporate form ation documents, or other forms of identification, to verify information provided. Any prices or levels contained herein are preliminary and indicative only and do not represent bids or offers. These indications are provided solely for your information and consideration, are subject to change at any time without notice and are not intended as a solicitation with respect to the purchase or sale of any instrument. The information contained in this presentation may include results of analyses from a quantitative model which represent potential future events that may or m ay not be realized, and is not a complete analysis of every material fact representing any product. Any estimates included herein constitute our judgment as of the date hereof and are subject to change without any notice. W e and/or our affiliates may make a market in these instruments for our custom ers and for our own account. Accordingly, we may have a position in any such instrument at any time. Although this material may contain publicly available information about Citi corporate bond research, fixed income strategy or economic and market analysis, Citi policy (i) prohibits employees from offering, directly or indirectly, a favorable or negative research opinion or offering to change an opinion as consideration or inducement for the receipt of business or for compensation; and (ii) prohibits analysts from being compensated for specific recommendations or views contained in research reports. So as to reduce the potential for conflicts of interest, as well as to reduce any appearance of conflicts of interest, Citi has enacted policies and procedures designed to limit communications between its investment banking and research personnel to specifically prescribed circumstances.
© 2013 Citibank, N.A. All rights reserved. Citi and Arc Design is a registered service mark of Citigroup Inc..
In January 2007, Citi released a Climate Change Position Statement, the first US financial institution to do so. As a sustainability leader in the financial sector, Citi has taken concrete steps to address this important issue of climate change by: (a) targeting $50 billion over 10 years to address global climate change: includes significant increases in investment and financing of alternative energy, clean technology, and other carbon-emission reduction activities; (b) committing to reduce GHG emissions of all Citi owned and leased properties around the world by 10% by 2011; (c) purchasing more than 52,000 MWh of green (carbon neutral) power for our operations in 2006; (d) creating Sustainable Development Investments (SDI) that makes private equity investments in renewable energy and clean technologies; (e) providing lending and investing services to clients for renewable energy development and projects; (f) producing equity research related to climate issues that helps to inform investors on risks and opportunities associated with the issue; and (g) engaging with a broad range of stakeholders on the issue of climate change to help advance understanding and solutions. Citi works with its clients in greenhouse gas intensive industries to evaluate emerging risks from climate change and, where appropriate, to mitigate those risks.
efficiency, renewable energy & mitigation
