MKB Alapkezelô Zrt. Havi portfóliójelentés

MKB Alapkezelô Zrt. Havi portfóliójelentés 2011. FEBRUÁR MKB Garantált Likviditási Alap MKB Gránit Tôkevédett Likviditási Alap MKB Mozaik Tôkevédett Likviditási Alap MKB Euro Tôkevédett Likviditási Alap MKB Dollár Tôkevédett Likviditási Alap MKB Hozam Expressz 3. Tôkevédett Likviditási Befektetési Alap MKB Hozam Expressz 4. Tôkevédett Likviditási Befektetési Alap MKB Prémium Nyíltvégû Pénzpiaci Befektetési Alap MKB Nyíltvégû Állampapír Befektetési Alap MKB Nemzetközi Vállalati Kötvény Befektetési Alap MKB Ingatlan Alapok Alapja Befektetési Alap MKB Alapok Alapja Nyíltvégû Befektetési Alap MKB Nyersanyag Alapok Alapja Befektetési Alap MKB Hozamvadász Nyíltvégû Befektetési Alap MKB Bonus Közép-Európai Részvény Befektetési Alap MKB Európai Nyíltvégû Részvény Befektetési Alap MKB Észak-Amerikai Nyíltvégû Részvény Befektetési Alap MKB Pagoda Tôkevédett Származtatott Alap MKB Zártvégû Alapok

Aktualitások Tájékoztatjuk kedves befektetôinket, hogy az MKB Hozam Expressz 3. Tôkevédett Likviditási Alap és az MKB Hozam Expressz 4. Tôkevédett Likviditási Alap 2011. 04. 01-én beolvad az MKB Garantált Likviditási Alapba. Bôvebb információ található az Alapkezelô honlapján (http://www.mkbalapkezelo.hu/) és az MKB Bank Zrt fiókhálózatában. Kockázat

Abszolút hozamú alapok Részvénytúlsúlyos alapok

magas

Ingatlanforgalmazó alapok Alapok alapja Hosszú kötvényalapok

közepes/ mérsékelt

Tôkevédett alap Pénzpiaci alapok

alacsony Likviditási alapok

2

rövid

közép

hosszú

(1 nap-3 hó)

(1-3 év)

(5 év)

Alap neve

alap típusa

MKB Garantált Likviditási Alap MKB Gránit Tôkevédett Likviditási Alap MKB Mozaik Tôkevédett Likviditási Alap MKB Euro Tôkevédett Likviditási Alap MKB Dollár Tôkevédett Likviditási Alap MKB Hozam Expressz 3. Tôkevédett Likviditási Befektetési Alap MKB Hozam Expressz 4. Tôkevédett Likviditási Befektetési Alap MKB Prémium Nyíltvégû Pénzpiaci Befektetési Alap MKB Nyíltvégû Állampapír Befektetési Alap MKB Nemzetközi Vállalati Kötvény Befektetési Alap MKB Ingatlan Alapok Alapja MKB Alapok Alapja MKB Nyersanyag Alapok Alapja MKB Hozamvadász Nyíltvégû Befektetési Alap MKB Bonus Közép-Európai Részvény Befektetési Alap MKB Európai Nyíltvégû Részvény Befektetési Alap MKB Észak-Amerikai Nyíltvégû Részvény Befektetési Alap MKB Pagoda Tôkevédett Származtatott Alap MKB Zártvégû Alapok

likviditási alap likviditási alap likviditási alap likviditási alap likviditási alap likviditási befektetési alap likviditási befektetési alap pénzpiaci alap hosszú kötvényalap hosszú kötvényalap ingatlanforgalmazó alap alapok alapja alapok alapja abszolút hozam alap részvénytúlsúlyos alap részvénytúlsúlyos alap részvénytúlsúlyos alap tôkevédett alap tôkevédett alap

Mi történt februárban a pénz- és tôkepiacokon? NEMZETKÖZI RÉSZVÉNY: Februárban a nemzetközi részvénypiacokon az alapvetô trend folytatódott, vagyis összességében emelkedésnek lehettünk tanúi. Ennek ellenére nem volt izgalmaktól mentes a hónap, mivel a közelkeleti forrongás terjedése, valamint Líbiában fegyveres polgárháborúvá fajulása átmenetileg megakasztotta a felfelé mutató trendet. Ezek ellenére a részvénypiacok továbbra is a közel-keleti helyzet kezelhetôsége mellett tették le a voksot és inkább a továbbra is kiválónak mondható vállalati eredményekre és makrogazdasági adatokra fókuszáltak. Ennek megfelelôen a nyersanyagfeldolgozással és az energetikai szektorral kapcsolatba hozható cégek ugrottak a hónap során a leginkább. NEMZETKÖZI KÖTVÉNY: A nemzetközi kötvénypiacok tekintetében már vegyesen alakult a hónap. A közel-keleti események megakasztották az amerikai és fejlett európai kötvénypiacokon a hozamemelkedési trendet és csökkenésbe váltottak, annak ellenére, hogy az inflációs adatok mind a tengeren túlon, mind Európában, mind Ázsia nagy országaiban jelentôs mértékben emelkedtek és immár a fogyasztói árakba is kezdenek átszivárogni. HAZAI RÉSZVÉNY: A magyar parketten februárban a nemzetközi trendek mellett a nyugdíjpénztári átlépésekkel kapcsolatos hírek, valamint a negyedéves gyorsjelentések mozgatták a piacokat. Utóbbiak vegyesek lettek: míg a Richter és az OTP csalódást keltô volt, addig az MTelekom és a MOL jelentése pozitív meglepetést hozott. Az áralakulás is ennek volt megfelelô, elôbbi kettô alulteljesítô volt a hónapban, utóbbi kettô pedig új éves csúcsra szaladt. HAZAI KÖTVÉNY: A kötvénypiacon tovább tartott a külföldiek vételi kedve a már nagyon várt kormányzati bejelentések reményében. Utóbbi fogadtatása egyébként meglehetôsen vegyes volt, mivel az összességében 2400 milliárd forintos hároméves megtakarítással számoló reformprogram a várakozásoknál nagyobbra sikeredett, azonban annak végrehajtásával kapcsolatban sok a kétség és az elemzôk a program felpuhulásától tartanak. A 10 éves kötvény hozama majdnem 7%-ig süllyedt a hónap végére, azonban a csomag bemutatása után már korrekció volt megfigyelhetô, vélhetôen a gyors pénzre utazó befektetôk profitrealizálásának eredményeképp.

3

MKB Garantált Likviditási Alap DÁTUM

BEFEKTETÉSI POLITIKA

2011. február 28.

Az Alapkezelô az Alap politikáját úgy határozta meg, hogy az Alap a folyószámla rugalmasságát, likviditását ötvözze a lekötött betétek magasabb hozamával. Cél, hogy a Befektetôknek rövid távon (3 hónapon belüli) rendelkezésre álló pénzeszközei számára rugalmas, biztonságos befektetési lehetôséget nyújtson.

NETTÓ ESZKÖZÉRTÉK

D Á T U M : 2011. február 28.

HOZAMOK 3 hó

Nem évesített hozam** 6 hó 1 év 3 év indulástól***

Naptári éves hozamok 2010 2009 2008

1,25%

2,41%

5,10%

39 442 513 661 Ft

ÁRFOLYAM 1,293937 Ft

DEVIZA

Alap hozama**

4,99%

6,95%

6,90%

8,19%

7,90%

***Az alap indulása 2007.04.26.

MKB GARANTÁLT LIKVIDITÁSI ALAP ÁRFOLYAM VÁLTOZÁSA* 1,28

HUF

1,24

ISIN KÓD

1,20

HU0000705280 1,16

ELSZÁMOLÁS 1,12

T NAP

1,08

REFERENCIA INDEX (BENCHMARK)

1,04

KOCKÁZAT

PORTFÓLIÓ ÖSSZETÉTELE Likvid eszköz

‡

Betét

2011.02.28.

2010.12.26.

2010.10.26.

2010.08.26.

2010.06.26.

2010.04.26.

Összeg (Ft) 13 172 411 932

Likvid eszköz‡ 33%

magas közepes

2010.02.26.

2009.12.26.

2009.10.26.

2009.08.26.

2009.06.26.

2009.04.26.

2009.02.26.

2008.12.26.

2008.10.26.

2008.08.26.

2008.06.26.

2008.04.26.

2008.02.26.

2007.12.26.

2007.10.26.

2007.08.26.

Az Alap nem rendelkezik referenciaindexszel (benchmark).

2007.06.26.

2007.04.26.

1,00

26 319 682 776

alacsony

Költség

-49 581 047

AJÁNLOTT MINIMÁLIS BEFEKTETÉSI IDÔTÁV 5 év 3 év 1 év 3 hónap 1 nap

4

Betét 67%

‡ A likvid eszköz magába foglalja a számla egyenleget, valamint az olyan tételeket, amire az alapnak fizetési kötelezettsége van vagy azokat a tételeket, amiket az alap számlájára fognak jóváírni.

AZ ALAP 1 ÉVES HOZAMINGADOZÁSA

RELEVÁNS PIACI INFORMÁCIÓK

0,0119%

Az MKB Garantált Likviditási Alap portfoliójában látra szóló és rövid lejáraton lekötött fix kamatozású instrumentum volt. A hónap végén a betétek aránya meghaladta a 66%-ot.

MKB Gránit Tôkevédett Likviditási Alap DÁTUM


2011. február 28.



HOZAMOK 607 335 508 Ft

KOCKÁZAT magas


‡

4,87%

6,37%

4,92%


Betét Költség

2011.02.28.

2011.01.19.

2010.12.20.

2010.11.20.

2010.10.21.

2010.09.21.

Összeg (Ft)


307 903 950

közepes alacsony

2010.08.22.

2010.06.23.

2010.05.24.

2010.04.24.

2010.03.25.

2010.02.23.

2010.01.24.

2009.12.25.

2009.11.25.

2009.10.26.


2009.09.26.


2009.08.27.

T NAP

2009.07.28.

ELSZÁMOLÁS

2009.06.28.

HU0000704424

2009.05.29.

ISIN KÓD

2,40%

11 500 11 400 11 300 11 200 11 100 11 000 10 900 10 800 10 700 10 600 10 500 10 400 10 300 10 200 10 100 10 000 2009.04.29.

HUF

1,26%

MKB GRÁNIT TÔKEVÉDETT LIKVIDITÁSI ALAP ÁRFOLYAM VÁLTOZÁSA*

2009.03.30.

DEVIZA

Alap hozama**

Naptári éves hozamok 2010


2009.02.28.

11 382,276472 Ft

2009.01.27.

ÁRFOLYAM

3 hó

Nem évesített hozam** 6 hó 1 év indulástól***

2010.07.23.


300 228 333 -796 775

Betét 49%




0,0110%

Az MKB Gránit Tôkevédett Likviditási Alap portfoliójában látra szóló és rövid lejáraton lekötött fix kamatozású instrumentum volt a hónap végén. A betétek aránya meghaladta a 49,43%-ot. 5

MKB Mozaik Tôkevédett Likviditási Alap DÁTUM


2011. február 28.




HOZAMOK Nem évesített hozam** 6 hó 1 év

682 710 967 Ft

ÁRFOLYAM 12 781,0201 Ft

DEVIZA

3 hó Alap hozama**

1,27%

2,41%

Naptári éves hozamok 2010 2009

indulástól***

4,88%

6,66%

4,92%

8,34%


MKB MOZAIK TÔKEVÉDETT LIKVIDITÁSI ALAP ÁRFOLYAM VÁLTOZÁSA* 12 870

HUF

12 700

ISIN KÓD

12 530 12 360

HU0000704267

12 190 12 020

ELSZÁMOLÁS

11 850 11 680

T NAP

11 510 11 340 11 170

KOCKÁZAT


‡

Betét

2011.02.28.

2010.12.24.

2010.10.25.

Összeg (Ft)


383 354 516

magas közepes

2010.08.26.

2010.06.27.

2010.04.28.

2010.02.27.

2009.12.29.

2009.10.30.

2009.08.31.

2009.07.02.

2009.05.03.

2009.03.04.


2009.01.03.

11 000 2008.11.04.


300 228 333

alacsony

Költség

-871 882

Betét 44%


6




0,0111%

Az MKB Mozaik Tôkevédett Likviditási Alap portfoliójában látra szóló és rövid lejáraton lekötött, fix kamatozású instrumentum volt a hónap végén. A betétek aránya csaknem 43,98% volt.

MKB Euro Tôkevédett Likviditási Alap DÁTUM


2011. február 28.

Az Alapkezelô az alap politikáját úgy határozta meg, hogy az alap a folyószámla rugalmasságát, likviditását ötvözze a lekötött betétek magasabb hozamával. Cél, hogy a Befektetôknek rövid távon (3 hónapon belüli) rendelkezésre álló pénzeszközei számára rugalmas, biztonságos befektetési lehetôséget nyújtson.



HOZAMOK

24 751 386,48 EUR

3 hó

ÁRFOLYAM

Alap hozama**

0,28%

Nem évesített hozam** 6 hó 1 év indulástól*** 0,53%

0,98%

1,36%

Naptári éves hozamok 2010 2009 0,93%

1,06%


1,035692 EUR

DEVIZA

MKB EURO TÔKEVÉDETT LIKVIDITÁSI ALAP ÁRFOLYAM VÁLTOZÁSA* 1,040

EUR

1,035

ISIN KÓD

1,030

HU0000707138

1,025 1,020

ELSZÁMOLÁS 1,015

T NAP

1,010


KOCKÁZAT magas

1,005 1,000 2008.08.13. 2008.09.13. 2008.10.13. 2008.11.13. 2008.12.13. 2009.01.13. 2009.02.13. 2009.03.13. 2009.04.13. 2009.05.13. 2009.06.13. 2009.07.13. 2009.08.13. 2009.09.13. 2009.10.13. 2009.11.13. 2009.12.13. 2010.01.13. 2010.02.13. 2010.03.13. 2010.04.13. 2010.05.13. 2010.06.13. 2010.07.13. 2010.08.13. 2010.09.13. 2010.10.13. 2010.11.13. 2010.12.13. 2011.01.13. 2011.02.28.


PORTFÓLIÓ ÖSSZETÉTELE Likvid eszköz Betét

‡

Összeg (EUR) 11 673 901

Betét 53%


13 099 322

közepes alacsony

AJÁNLOTT MINIMÁLIS BEFEKTETÉSI IDÔTÁV

Költség

-21 837


5 év



3 év

0,0019%

Az MKB Euro Tôkevédett Likviditási Alap portfoliójában az egynapos betét mellé, – az emelkedô kamatkörnyezetnek köszönhetôen – csak rövid lejáratú betétek kerültek. Az alap betétállomány aránya 53,91%-ra emelkedett a hónap végére.

1 év 3 hónap 1 nap

7

MKB Dollár Tôkevédett Likviditási Alap DÁTUM


2011. február 28.

Az Alapkezelô az alap politikáját úgy határozta meg, hogy az alap a folyószámla rugalmasságát, likviditását ötvözze a lekötött betétek magasabb hozamával. Cél, hogy a Befektetôknek rövid távon (3 hónapon belüli) rendelkezésre álló pénzeszközei számára rugalmas, biztonságos befektetési lehetôséget nyújtson.



HOZAMOK 14 894 914,40 USD

ÁRFOLYAM 1,021351 USD

DEVIZA

Nem évesített hozam** 6 hó 1 év indulástól***

3 hó Alap hozama**

0,39%

0,76%

1,48%


1,45%

1,45%


MKB DOLLÁR TÔKEVÉDETT LIKVIDITÁSI ALAP ÁRFOLYAM VÁLTOZÁSA*

USD 1,025

ISIN KÓD 1,020

HU0000708052 1,015

ELSZÁMOLÁS 1,010

T NAP

1,005

PORTFÓLIÓ ÖSSZETÉTELE

2011.02.28.

2011.02.05.

2011.01.16.

2010.12.27.

2010.12.07.

2010.11.17.

2010.10.28.

2010.10.08.

2010.09.18.

2010.08.29.

2010.08.09.

2010.07.20.

2010.06.30.

2010.06.10.

2010.05.21.

2010.05.01.

2010.04.11.

2010.03.22.

2010.03.02.

2010.02.10.

2010.01.21.

2010.01.01.

2009.12.12.

2009.11.22.

2009.11.02.

2009.10.13.


1,000 2009.09.23.


Összeg (USD)

KOCKÁZAT Likvid eszköz magas közepes

Betét

‡

14 903 487 0

alacsony

Költség

AJÁNLOTT MINIMÁLIS BEFEKTETÉSI IDÔTÁV 5 év


3 év



1 év

0,0038%

Az MKB Dollár Tôkevédett Likviditási Alap portfoliójában egynapos fix kamatozású betét volt végig a hónap folyamán.

3 hónap 1 nap

8

-8 572

MKB Hozam Expressz 3. Tôkevédett Likviditási Befektetési Alap DÁTUM


2011. február 28.




HOZAMOK Nem évesített hozam** indulástól***

425 990 834 Ft


DEVIZA

Alap hozama**

1,24%


MKB HOZAM EXPRESSZ 3. TÔKEVÉDETT LIKVIDITÁSI ALAP ÁRFOLYAM VÁLTOZÁSA*

HUF 1,020

ISIN KÓD HU0000709431

ELSZÁMOLÁS

1,015

1,010

T NAP 1,005

KOCKÁZAT


‡

Betét

2011.02.28.

2011.02.17.

2011.02.10.

2011.02.03.

2011.01.27.

2011.01.20.

Összeg (Ft)


226 519 379

magas közepes

2011.01.13.

2011.01.06.

2010.12.30.

2010.12.23.

2010.12.16.

2010.12.09.


2010.12.02.

1,000 2010.11.25.


200 150 222

alacsony

Költség

-678 767

Betét 47%



RELEVÁNS PIACI INFORMÁCIÓK Az MKB Hozam Expressz 3. Tôkevédett Likviditási Befektetési Alap. Február folyamán a portfoliójába rövid lejáratú betét is került. A hónap végén a betétek aránya meghaladta a 46,98%-ot. 9

MKB Hozam Expressz 4. Tôkevédett Likviditási Befektetési Alap DÁTUM


2011. február 28.




HOZAMOK Nem évesített hozam** indulástól***

563 144 440 Ft


DEVIZA

Alap hozama**

0,53%


MKB HOZAM EXPRESSZ 4. TÔKEVÉDETT LIKVIDITÁSI ALAP ÁRFOLYAM VÁLTOZÁSA* 1,010

HUF

1,009

ISIN KÓD

1,008 1,007

HU0000709795

ELSZÁMOLÁS

1,006 1,005 1,004

T NAP

1,003 1,002 1,001

KOCKÁZAT


‡

Betét

2011.02.28.

2011.02.24.

2011.02.21.

2011.02.18.

2011.02.15.

2011.02.12.

Összeg (Ft)


363 948 422

magas közepes

2011.02.09.

2011.02.06.

2011.02.03.

2011.01.31.

2011.01.28.

2011.01.25.


2011.01.22.

1,000 2011.01.19.


200 150 222

alacsony

Költség

-954 204

Betét 36%


10


RELEVÁNS PIACI INFORMÁCIÓK Az MKB Hozam Expressz 4. Tôkevédett Likviditási Befektetési Alap. Február folyamán a portfoliójába rövid lejáratú betét is került. A hónap végén a betétek aránya meghaladta a 35,54%-ot.

MKB Prémium Nyíltvégû Pénzpiaci Befektetési Alap DÁTUM


2011. február 28.

Az Alap tôkéje az átlagosan egy évnél rövidebb hátralévô futamidejû, a piaci hozamok változásaira kisebb ingadozást mutató állampapírokba és vállalati kötvényekbe kerül befektetésre.


Nem évesített hozam** Évesített hozam** Naptári éves hozamok 3 hó 6 hó 1 év 3 év 5 év 2010 2009 2008 2007 2006 2005 2004 2003 2002

12 611 334 497 Ft



HOZAMOK

Alap hozama**

1,09%

2,29%

4,21% 7,25% 6,78%

4,78% 10,54% 6,42% 6,57% 5,55% 7,13% 11,28% 7,59% 0,44%

Referenciaindex hozama**

1,49%

2,86%

5,47% 8,25% 7,78%

5,53% 10,71% 8,53% 7,67% 6,62% 8,30% 12,05% 6,32% 9,83%


MKB PRÉMIUM NYÍLTVÉGÛ PÉNZPIACI BEFEKTETÉSI ALAP ÁRFOLYAM VÁLTOZÁSA* DEVIZA 1,85

HUF

1,75 1.65

ISIN KÓD

1,55

HU0000702972

1,45 1,35

ELSZÁMOLÁS


KOCKÁZAT magas közepes

6 318 002 641

Állampapír

4 034 918 494

Vállalati kötvény

842 714 569

Jelzálog kötvény

1 431 975 700

Fedezet eredménye

0

alacsony

Költség


2011.02.28.


Vállalati kötvény 7% Állampapír 32%

-16 276 907

‡

A likvid eszköz magába foglalja a számla egyenleget, valamint az olyan tételeket, amire az alapnak fizetési kötelezettsége van vagy azokat a tételeket, amiket az alap számlájára fognak jóváírni.

ÁTLAGOS HÁTRALÉVÔ FUTAMIDÔ


0,5933 év

Az MKB Prémium Befektetési Alapban az Alapkezelô a portfolióban szereplô eszközöket továbbra is úgy alakította, hogy az az indexének megfelelô átlagos hátralévô futamidôvel rendelkezzen. Az alap deviza kitettségét nem fedezte a hónap végén.

5 év 3 év 1 év 3 hónap

2010.10.03.

Összeg (Ft)

Likvid eszköz‡

Jelzálog kötvény 11%

RMAX

2010.04.03.

2009.10.03.

2009.04.03.

2008.10.03.

2008.04.03.

2007.10.03.

2007.04.03.

2006.10.03.

2003.08.29.


2006.04.03.

1,25

T NAP


1 nap

0,0511% 11

MKB Nyíltvégû Állampapír Befektetési Alap DÁTUM


2011. február 28.

Az Alap tôkéje a hosszabb futamidejû, a piaci hozamok változásakor nagyobb árfolyam ingadozást mutató állampapírokba, valamint vállalati kötvényekbe kerül befektetésbe.



HOZAMOK Évesített hozam** 1 év 3 év 5 év

3 065 681 512 Ft

ÁRFOLYAM

Alap hozama**

3,31%

5,07%

4,72%

4,32% 8,34% 0,20% 5,12% 5,07% 8,91% 13,06% -0,41% 6,35%


7,45%

9,55%

7,70%

6,40% 14,18% 2,55% 6,11% 6,96% 8,80% 14,09% -0,39% 10,24%


MKB NYÍLTVÉGÛ ÁLLAMPAPÍR BEFEKTETÉSI ALAP ÁRFOLYAM VÁLTOZÁSA*

DEVIZA

MAX

KOCKÁZAT magas


Összeg (Ft)

Likvid eszköz

90 331 103

Állampapír

2 191 331 119

Vállalati kötvény

680 696 641

Jelzálog kötvény

107 369 600

Fedezet eredménye

0

Jelzálog kötvény 4%

2011.02.28.

2010.10.03.

2010.04.03.

2009.10.03.


2009.04.03.

2003.08.29.

T+3 NAP

2008.10.03.

ELSZÁMOLÁS

2008.04.03.

HU0000702956

2007.10.03.

ISIN KÓD

2007.04.03.

HUF

2006.10.03.

5,0 4,8 4,6 4,4 4,2 4,0 3,8 3,6 3,4 3,2 3,0 2006.04.03.

4,774070 Ft

Naptári éves hozamok 2010 2009 2008 2007 2006 2005 2004 2003 2002


Vállalati kötvény 22%

közepes alacsony

Költség


-4 046 951

‡




4,18 év

Az MKB Állampapír Alapban az Alapkezelô a portfolióban szereplô eszközöket továbbra is úgy alakította, hogy az az indexének megfelelô átlagos hátralévô futamidôvel rendelkezzen. Az alap deviza kitettségét nem fedezte a hónap végén.

3 év 1 év 3 hónap 1 nap

AZ ALAP 1 ÉVES HOZAMINGADOZÁSA 0,39%

12

Állampapír 71%

MKB Nemzetközi Vállalati Kötvény Befektetési Alap DÁTUM


2011. február 28.

Az Alapkezelô hosszú távon az Alap tôkéjének 90%-át euróban kibocsátott nemzetközi vállalati kötvényekbe fekteti be, a maradék részt likvid eszközök vásárlására fordítja.



HOZAMOK Nem évesített hozam** 1 év indulástól***

646 233 648 Ft

ÁRFOLYAM


Alap hozama**

5,91%

9,13%

10,77%


2,78%

2,89%

7,01%


1,143511 Ft

MKB NEMZETKÖZI VÁLLALATI KÖTVÉNY BEFEKTETÉSI ALAP ÁRFOLYAM VÁLTOZÁSA*

DEVIZA 1,20

HUF

ISIN KÓD

1,15

HU0000707989

1,10

ELSZÁMOLÁS

1,05

T+3 NAP


EURO CORPORATES INDEX 90%-BAN, 3 HAVI EURIBOR 10%-BAN

306 423 213

Állampapír

21 031 880

Hazai vállalati kötvény

63 168 133

magas

Hazai befektetési alap

48 971 782

közepes

Külföldi vállalati kötvény

207 396 574

alacsony

Fedezet eredménye


Költség

2011.02.28.

2011.01.29.

2010.12.30.

2010.11.30.

2010.10.31.

2010.10.01.

2010.09.01.

2010.08.02.

2010.07.03.

2010.06.03.

2010.05.04.

2010.04.04.

2010.03.05.

Összeg (Ft)

Likvid eszköz‡

KOCKÁZAT

2010.02.03.

2010.01.04.

2009.12.05.

2009.11.05.

2009.10.06.

2009.09.06.


2009.08.07.

2009.07.08.

1,00

0

Külföldi vállalati kötvény 32%


Hazai befektetési alap 8% Hazai vállalati kötvény 10%

Állampapír 3%

-757 934

‡




0,96 év

Az MKB Nemzetközi Vállalati Kötvény Befektetési Alap portfoliójának vállalati kötvény és jelzálog papír kitettsége a hónap végén 45,13% volt. Deviza kitettségét nem fedezte a hó végén.

3 év


1 év

0,76%

3 hónap

AZ ALAP LEGNAGYOBB BEFEKTETÉSEI

1 nap

General Elec Cap Corp NEW WORLD RESOUR 7.375 05/15 MKB DOLLÁR Tôkevédett Likviditási Alap MOBILE TELESYSTEMS 8 01/28/12 FIAT FINANC & TRADE

13

MKB Ingatlan Alapok Alapja Befektetési Alap DÁTUM


2011. február 28.

Az Alapkezelô az Alap politikáját úgy határozta meg, hogy az diverzifikált módon lehetôvé tegye, a hazai és nemzetközi ingatlanpiacon tevékenykedô alapok teljesítményébôl történô részesedést biztosítsa a befektetôk részére.



HOZAMOK

761 837 006 Ft Alap hozama**

ÁRFOLYAM

Nem évesített hozam** 1 év 3 év indulástól***

2010

7,25%

10,80%

-4,92%

0,41%

Naptári éves hozamok 2009 2008 2,75%

-12,29%


1,023845 Ft

MKB INGATLAN ALAPOK ALAPJA BEFEKTETÉSI ALAP ÁRFOLYAM VÁLTOZÁSA*

DEVIZA

1,10

HUF

1,05

ISIN KÓD

1,00 0,95

HU0000705058 0,90

ELSZÁMOLÁS

0,85

T+3 NAP VISSZAVÁLTÁS T+31 NAP


KOCKÁZAT magas


Összeg (Ft)

Likvid eszköz‡

9 847 976

Kötvény

52 579 700

Hazai alap

480 886 578

Külföldi alap

219 317 562



14

Fedezet eredménye Költség

2011.02.28.

2010.10.31.

2010.07.31.

2010.04.30.

Kötvény 7%

Külföldi alap 29%

közepes alacsony

2010.01.31.

2009.10.31.

2009.07.31.

2009.04.30.

2009.01.31.

2008.10.31.

2008.07.31.

2008.04.30.

2008.01.31.

2007.10.31.

2007.07.31.


2007.04.30.

2007.01.31.

0,80

Hazai alap 63%

0 -794 810

‡




0,49%

Az MKB Ingatlan Alapok Alapja portfoliója jelentôsen nem változott, az Alapkezelô a kialakított, jól teljesítô struktúrát próbálta tartani a likviditás és limit rendszer fenntartása mellett. Az alap devizakitettsége nem volt fedezve a hónap végén.

AZ ALAP LEGNAGYOBB BEFEKTETÉSEI MKB Prémium Nyv. Pénzpiaci Bef. Alap MAG Ingatlanbefektetési alap DIALÓG INGATLANFEJLESZTÔ RÉSZVÉNY BEF ALAP EASY ETF FTSE EPRA EUROZONE DWS Invest RREEF Asia - Pacific

MKB Alapok Alapja Nyíltvégû Befektetési Alap DÁTUM


2011. február 28.

Az Alapkezelô a rendelkezésre álló befektetési alapok között – a hazai és nemzetközi pénz és tôkepiaci folyamatok változékonyságát kihasználva, ahhoz alkalmazkodva – folyamatosan elônyös szelekciók kiválasztására törekedik.



HOZAMOK

250 102 254 Ft

ÁRFOLYAM

Évesített hozam** 3 év 5 év Indulástól**

1 év Alap hozama**

4,87%

-5,37%

-3,14%

-1,67%

2010

Naptári éves hozamok 2009 2008 2007 2006

6,16%

6,88%

-26,41%

3,07%

5,18%


0,909367 Ft

MKB ALAPOK ALAPJA NYÍLTVÉGÛ BEFEKTETÉSI ALAP ÁRFOLYAM VÁLTOZÁSA*

DEVIZA 1,15

HUF 1,05

ISIN KÓD 0,95

0,75



KOCKÁZAT

Hazai alap

magas

Likvid eszköz

‡

2011.02.28.

2010.12.19.

2010.09.19.

2010.06.19.

2010.03.19.

2009.12.19.

2009.09.19.

2009.06.19.

2009.03.19.

2008.12.19.

2008.09.19.

2008.06.19.

2008.03.19.

2007.12.19.

2007.09.19.

2007.06.19.

2007.03.19.

2006.12.19.


2006.09.19.

0,65 2006.06.19.

T+3 NAP

0,85

2006.03.19.

ELSZÁMOLÁS

2005.12.19.

HU0000703962

Összeg (Ft) 24 814 597

Külföldi alap 0%


225 676 308

Külföldi alap

0

Fedezet eredménye

0

közepes alacsony


Költség

Hazai alap 90%

-388 651




0,31%

Az MKB Alapok Alapja februárban növelte részvény piaci és árupiaci kitettségét, amit a líbiai feszültség kialakulásáig tartott. Hó végére ismét alacsonyabb kockázatú portfolióba csoportosította az eszközöket. Alacsony kockázatú befektetési alap, kötvény alap és magyar államkötvény aránya 88,17% volt a hó végén. Deviza kitettsége nem volt fedezve a hónap végén.

AZ ALAP LEGNAGYOBB BEFEKTETÉSEI MKB Prémium Nyv. Pénzpiaci Bef. Alap MAK-2013E MKB Bonus Közép-Európai Bef. Alap MKB Nyv. Államp. Bef. Alap Reálszisztéma Értékpapír Bef. Alap

15

MKB Nyersanyag Alapok Alapja Befektetési Alap DÁTUM


2011. február 28.

Az Alapkezelô tôkéjének likvid hányadon felüli részét elsôsorban nyersanyagpiacot követô kollektív befektetési jegyekbe valamint nyersanyagkapcsolt vállalati részvényekbe fekteti be.



HOZAMOK Nem évesített hozam** 1 év indulástól***

1 362 137 817 Ft


DEVIZA


Alap hozama**

10,61%

14,98%

15,05%


21,43%

24,60%

26,59%


MKB NYERSANYAG ALAPOK ALAPJA BEFEKTETÉSI ALAP ÁRFOLYAM VÁLTOZÁSA* 1,34

HUF

1,29


1,24 1,19 1,14 1,09

ELSZÁMOLÁS

1,04

T+3 NAP

0,99

DJ UBS COMMODITY INDEX 90%-BAN, RMAX 10%-BAN


KOCKÁZAT

Állampapír

Likvid eszköz

‡

Befektetési alap

2011.02.28.

2011.02.02.

2011.01.19.

2011.01.05.

2010.12.08.

2010.11.10.

2010.10.13.

2010.09.15.

2010.08.18.

2010.07.21.

2010.06.23.

2010.05.26.

2010.04.28.

2010.03.31.

2010.03.03.

2010.02.03.

2010.01.06.

2009.12.09.

2009.11.11.

2009.10.14.

2009.09.16.

2009.08.19.

2009.07.08.

2009.07.22.

0,94


Összeg (Ft) 194 080 836


36 668 484

Állampapír 3%

1 133 436 918

magas közepes

Fedezet eredménye

0

alacsony

Költség


16

-2 048 421

Befektetési alap 83%




1,62%

Az MKB Nyersanyag Alapok Alapja a hó vége felé úgy próbálta kialakítani, hogy olaj ár esés esetén várható felül teljesítés. Árupiaci kitettsége meghaladta a 83%-ot. Devizakitettségét nem fedezte.

AZ ALAP LEGNAGYOBB BEFEKTETÉSEI ETFS CRUDE OIL ETFS NATURAL GAS ETFS GOLD ETFS COPPER ETFS SOYBEANS

MKB Hozamvadász Nyíltvégû Befektetési Alap DÁTUM


2011. február 28.

Az Alapkezelô az Alap tôkéjének likvid hányadon felüli részét – lehetôség szerint – az OECD tagállamokban kibocsátott értékpapírokba fekteti.



HOZAMOK

294 306 109 Ft

Évesített hozam** 3 év 5 év Indulástól***

1 év Alap hozama**

ÁRFOLYAM

-8,64% -14,85%

-15,57%

-7,52%

2010

Naptári éves hozamok 2009 2008 2007

2006

1,29%

16,11% -46,28% -2,80%

2,33%


0,632514 Ft

MKB HOZAMVADÁSZ NYÍLTVÉGÛ BEFEKTETÉSI ALAP ÁRFOLYAM VÁLTOZÁSA*

DEVIZA

1,15 1,05

HUF

0,95

ISIN KÓD

0,85 0,75

HU0000703632

0,65

ELSZÁMOLÁS

0,55

PORTFÓLIÓ ÖSSZETÉTELE Likvid eszköz Kötvény

10 515 940

KOCKÁZAT

Részvény

61 491 237

222 794 828

Nyersanyag alapok

0

Fedezet eredménye

0

magas közepes

2011.02.28.

2010.10.31.

2010.07.31.

2010.04.30.

2010.01.31.

2009.10.31.

2009.07.31.

2009.04.30.

2009.01.31.

2008.10.31.

2008.07.31.

2008.04.30.

2008.01.31.

Összeg (Ft)


‡

2007.10.31.

2007.07.31.

2007.04.30.

2007.01.31.

2006.10.31.

2006.07.31.

2005.05.12.


2006.04.30.

0,45

T+3 NAP

Nyersanyag alapok 0%


Részvény 21% Kötvény 4%

alacsony

Költség


-495 896

‡




0,95%

Az MKB Hozamvadász Befektetési Alap február hónap során jellemzôen alacsony kitettséggel rendelkezett, a negatív árfolyamhatás a forint erôsödésének volt betudható.

AZ ALAP LEGNAGYOBB BEFEKTETÉSEI REÁLSZISZTÉMA ÉRTÉKPAPÍR BEF. ALAP DEUTSCHE BÖRSE AG A131024E09 FREESOFT PROSHARES ULTRASHORT NEW

17

MKB Bonus Közép-Európai Részvény Befektetési Alap DÁTUM


2011. február 28.

Az Alapkezelô hosszú távon az Alap tôkéjének átlagosan 90%-át közép-kelet európai vállalatok részvényeibe fekteti, a maradék részt likvid eszközök vásárlására fordítja.




2 139 474 390 Ft



Alap hozama**

13,40% -0,77% 0,76%

17,97% 49,52% -46,40% 7,23% 13,91% 27,81% 33,82% 9,61% 0,52%


15,72% -0,32% 2,22%

16,54% 52,60% -49,66% 13,33% 24,99% 42,03% 41,31% 8,58% 3,88%


MKB BONUS KÖZÉP-EURÓPAI RÉSZVÉNY BEFEKTETÉSI ALAP ÁRFOLYAM VÁLTOZÁSA*

DEVIZA 2,5

HUF 2,2

ISIN KÓD


CETOP20 90%-BAN RMAX 10%-BAN

‡

2011.02.28.

2010.10.31.

2010.07.31.

2010.04.30.

2010.01.31.

2009.10.31.

2009.07.31.

2009.04.30.

2009.01.31.

2008.10.31.

2008.07.31.

2008.04.30.

2008.01.31.

2007.10.31.


2007.07.31.

1,0 2007.04.30.

T+3 NAP

2007.01.31.

1,3

2006.10.31.

ELSZÁMOLÁS

2006.07.31.

1,6

2003.08.29.

HU0000702964

2006.04.30.

1,9

Összeg (Ft) 484 777 535

Részvény

1 657 310 545

Kötvény

0

Fedezet eredménye

0

Kötvény 0%


KOCKÁZAT magas közepes

Részvény 77%

alacsony

Költség


18

-2 613 690

‡




1,23%

Az MKB Bonus Közép-Európai Részvény Befektetési Alap az Észak-Afrika országaiban kialakult helyzet hatására február végén is tartotta a relatív alul súlyát, így részvény kitettsége 77,46% volt. Deviza kitettségét nem fedezte a hó végén.

AZ ALAP LEGNAGYOBB BEFEKTETÉSEI ERSTE BANK STK (CZK) KGHM POLSKA MIEDZ SA PKO BANK POLSKI SA CEZ Bank PEKAO SA

MKB Európai Nyíltvégû Részvény Befektetési Alap DÁTUM


2011. február 28.

Az Alapkezelô az Alap tôkéjének likvid hányadon felüli részét – lehetôség szerint – az OECD tagállamokban székhellyel rendelkezô szervezetek európai tôzsdékre bevezetett részvényekbe fekteti be.




2 030 612 645 Ft



Alap hozama**

7,95% -10,59% -5,50% -1,68% 13,36% -40,25% 2,08% 15,56% 19,84% 3,92% 22,51% -29,89%


8,48% -6,02% -3,09% -2,70% 19,17% -39,80% 8,04% 14,58% 24,83% 0,36% 29,47% -39,71%


MKB EURÓPAI NYÍLTVÉGÛ RÉSZVÉNY BEFEKTETÉSI ALAP ÁRFOLYAM VÁLTOZÁSA*

DEVIZA

0,98

HUF

0,86

ISIN KÓD

0,74

HU0000702931

0,62

ELSZÁMOLÁS

0,50


‡

2011.02.28.

2011.01.31.

2010.10.31.

2010.07.31.

2010.04.30.

2010.01.31.

2009.10.31.

2009.07.31.

2009.04.30.

2009.01.31.

2008.10.31.

2008.07.31.

2008.04.30.

2008.01.31.

2007.10.31.

2007.07.31.

2007.04.30.

2007.01.31.

2006.10.31.

2006.07.31.

2003.08.29.


2006.04.30.

0,38

T+3 NAP

Összeg (Ft) 448 021 145


DowStoxx50 Kötvény

52 579 700

Részvény

1 660 842 364

KOCKÁZAT

Részvény 82%

Kötvény 3%

magas közepes

Fedezet eredménye

0

alacsony

Költség


-3 353 276

‡




1,42%

Az MKB Európai Nyíltvégû Részvény Befektetési Alap az Észak-Afrika országaiban kialakult helyzet hatására hó végére részvény kitettségét 82,79%-ra csökkentette. Portfolióját egyedi részvények, magyar államkötvény és látra szóló forint és deviza eszközök alkották. Deviza kitettségét nem fedezte a hónap végén.

AZ ALAP LEGNAGYOBB BEFEKTETÉSEI Deutsche Bank Total Fina SA Siemens AG Telefonica SA BASF AG

19

MKB Észak-Amerikai Nyíltvégû Részvény Befektetési Alap DÁTUM


2011. február 28.

Az Alapkezelô hosszú távon az alap tôkéjének átlagosan 90%-át észak-amerikai, kanadai, mexikói vállalatok részvényeibe fektetheti, a maradék részt likvid eszközök vásárlására fordítja.


Nem évesített hozam** indulástól***

225 680 457 Ft



HOZAMOK

Alap hozama**

1,13%


6,38%


MKB ÉSZAK-AMERIKAI NYÍLTVÉGÛ RÉSZVÉNY BEFEKTETÉSI ALAP ÁRFOLYAM VÁLTOZÁSA*

DEVIZA

1,07 1,06

HUF

1,05 1,04

ISIN KÓD

1,03 1,02

HU0000709506

1,01

ELSZÁMOLÁS

1,00

T+3 NAP

0,98


S&P 100 90%-BAN RMAX 10%-BAN

‡

Részvény

KOCKÁZAT magas

45 367 864

5 év 3 év 1 év 3 hónap 1 nap

20

Befektetési alap 0%

Kötvény 0%

2011.02.28.


180 734 822

Befektetési alap, ETF

0

Kötvény

0

Fedezet eredménye

0

Költség


2011.02.05.

Összeg (Ft)

közepes alacsony

2011.01.22.

2011.01.08.


2010.12.25.

2010.12.11.

0,99

Részvény 80%

-422 229

‡


AZ ALAP LEGNAGYOBB BEFEKTETÉSEI


EXXON Apple Computer Inc CHEVRON GE MICROSOFT

Az MKB Észak-Amerikai Nyíltvégû Részvény Befektetési Alap február végére 80% részvény és 20% látra szóló forintot és devizát tartott a portfoliójában. Deviza kitettségét nem fedezte a hónap végén.

MKB Pagoda Tôkevédett Származtatott Alap DÁTUM


2011. február 28.

Az Alap befektetôinek mérsékelt kockázatvállalás mellett nyílik lehetôsége a kínai, japán és hongkongi részvénypiacok teljesítményébôl részesedni. A nyíltvégû, határozott futamidejû MKB Pagoda Tôkevédett Származtatott Alap a zártvégû MKB Pagoda Tôkegarantált Származtatott Alap 2009.09.09-ei átalakulásával jött létre. Az Alap határozott futamidejének lejáratáig (2012.09.28) tartó folyamatos forgalmazás feltételeirôl kérjük, tájékozódjon az Alap hivatalos kezelési szabályzatának 8. pontjában.

NETTÓ ESZKÖZÉRTÉK 5 868 807 084Ft

ÁRFOLYAM


HOZAMOK Évesített hozam** 1 év indulástól***

14 854,129300 Ft

DEVIZA

Alap hozama**

3,48%


-2,45%

1,21%


HUF


MKB PAGODA TÔKEVÉDETT SZÁRMAZTATOTT ALAP ÁRFOLYAM VÁLTOZÁSA* 16 000 15 500

ELSZÁMOLÁS T+3 NAP

15 000 14 500 14 000

KOCKÁZAT magas közepes alacsony



2011.02.28.

2011.01.28.

2011.01.08.

2010.12.19.

2010.11.29.

2010.11.09.

2010.10.20.

2010.09.30.

2010.09.10.

2010.08.21.

2010.08.01.

2010.07.12.

2010.06.22.

2010.06.02.

2010.05.13.

2010.04.23.

2010.04.03.

2010.03.14.

2010.02.22.

2010.02.02.

2010.01.13.

2009.12.24.

2009.12.04.

2009.11.14.

2009.10.25.

13 000 2009.10.05.

50% HANG SENG CHINA ENTERPRISE INDEX, 25% NIKKEI225, 25% HANG SENG INDEX

13 500

2009.09.14.


Összeg (Ft)

‡

6 764 267

Betét

5 585 885 069

Részvényindex opciós konstrukció

299 862 951

Fedezet eredménye

Részvényindex opciós konstrukció 5%


0

Betét 95% Költség

-23 705 203


5 év 3 év 1 év 3 hónap 1 nap

PORTFÓLIÓ JELLEMZÔI Az Alapkezelô az alap portfóliójának jelentôs részét az MKB Bank Zrt.-nél lekötött betétben tartja, amely biztosítja a befektetôk számára a lejáratkori tôkevédelmet. Az alap vagyonának kisebb részébôl pedig részvényindex opciós konstrukciót vásárolt, amely a kínai, japán és hongkongi részvénypiacok teljesítményétôl függô kifizetést nyújt lejáratkor. 21

MKB Zártvégû Alapok Alap neve

Alap indulásának idôpontja

Alap lejáratának idôpontja

Futamidô

Befektetési terület

Jelenleg futó tôkevédett származtatott alapok

22

MKB Szakura Tôkevédett Származtatott Alap

2008.04.11.

2010.10.11.

2,5 év

Japán (Tokyo REIT) index , Hong Kong-i ingatlanpiacok (HSP - Hang Seng Property index) és pénzpiac

MKB Zöld Bolygó Tôkevédett Származtatott Alap

2008.06.03.

2011.06.06.

3 év

Észak-Amerika, Európa, Japán környezettudatos vállalatai (15 egyedi részvény) és pénzpiac

MKB Panoráma Tôke- és Hozamvédett Származtatott Alap

2008.06.09.

2011.06.06.

3 év

Amerikai és Európai részvénypiac (S&P 500 és Eurostoxx50) és pénzpiac

MKB Gemini Tôke- és Hozamvédett Származtatott Alap

2008.07.16.

2011.07.11.

3 év

Amerikai részvénypiac (15 Nasdaq-on jegyzett technológiai részvény) és pénzpiac

MKB Pagoda IV Tôkevédett Származtatott Alap

2008.08.21.

2011.08.22.

3 év

Ázsiai részvénypiacok: Kínai (FTSE Xinhua China 25), Japán (Nikkei 225) és Hong Kong-i (Hang Seng) rv.piac

MKB Panoráma II Tôke- és Hozamvédett Származtatott Alap

2008.09.25.

2011.09.26.

3 év

Amerikai és Európai részvénypiac (S&P 500 és Eurostoxx50) és pénzpiac

KB Mérleg Tôkevédett Származtatott Alap

2008.10.09.

2011.10.10.

3 év

Devizapiac: magyar forint, lengyel zloty, török líra és orosz rubel euróval szembeni árfolyamalakulásától függô befektetés

MKB Panoráma III Tôke- és Hozamvédett Származtatott Alap

2008.11.05.

2011.11.07.

3 év

Amerikai, európai és japán részvénypiac (S&P 500, Eurostoxx 50 és Nikkei 225) és pénzpiac

MKB Természeti Kincsek Tôke- és Hozamvédett Származtatott Alap

2009.08.07.

2012.08.07.

3 év

Nyersanyagpiac (Dow Jones UBS Commodity Index)

MKB Európa Csillagai Forint Tôkevédett Származtatott Alap

2009.10.15.

2012.10.16.

3 év

Európai Monetáris Unió (DJ Euro Stoxx 50 Index)

MKB Zártvégû Alapok Alap neve

Alap indulásának idôpontja

Alap lejáratának idôpontja

Futamidô

Befektetési terület

MKB Európa Csillagai Euro Tôkevédett Származtatott Alap

2009.11.06.

2012.11.06.

3 év

Európai Monetáris Unió (DJ Euro Stoxx 50 Index)

MKB Természeti Kincsek II 2009.12.18. Tôke- és Hozamvédett Származtatott Alap

2013.06.28.

3,5 év


MKB BRIC Tôkevédett Származtatott alap

2010.02.26

2013.09.05.

3,5 év

Brazília, Oroszország, India és Kína részvénypiacai (S&P BRIC 40 Index)

MKB Iránytû Tôkevédett Származtatott Alap

2010.04.29.

2013.10.31.

3,5 év

Brazília, Oroszország, India és Kína részvénypiacai (S&P BRIC 40 euró index)

MKB Pagoda V. Tôkevédett 2010.04.29. Származtatott Alap

2013.10.31.

3,5 év

Kína, Honkong, Japán részvénypiacai (FTSE Xinhua China 50, Hang Seng, Nikkei 225)

MKB Természeti Kincsek Euró Tôkevédett Származtatott Alap

2010.07.08.

2014.01.09.

3,5 év


MKB Természeti Kincsek Hozam Plusz Tôke- és Hozamvédett Származtatott Alap

2010.07.08.

2015.12.15.

5,5 év


MKB Energia Tôke- és Hozamvédett Származtatott Alap

2010.09.15.

2015.12.15.

5 év 3 hónap

Energia-nyersanyagpiaci befektetés (S&P GSCI nyersolaj, földgáz és fûtôolaj indexek)

MKB Triász Tôke- és Hozamvédett Származtatott Alap

2010.11.04.

2015.12.15.

5 év 1,5 hónap Német részvénypiac, Eurózóna állampapír piaca és nyersanyagpiac

MKB GOLD Private Banking Származtatott Alap

2010.11.04.

2012.11.05.

2 év

Részesedés a londoni aranyfixing 2 éves árfolyam-alakulásából

MKB Primátus Tôke- és Hozamvédett Származtatott Alap

2010.12.20.

2015.12.15.

5 év

Az eurózóna és USA részvénypiaca (15 részvénybôl álló kosár)

23

Tisztelt Ügyfelünk! A múltbeli hozamok teljesítménye nem jelent garanciát az alapok jövôbeli teljesítményére. Az alapok hírlevelében az Alapkezelô saját véleménye is megtalálható, amely újabb információk megjelenése esetén természetesen változhat. A hírlevélben szereplô információk hitelesnek tartott információkon alapulnak, de azok valódiságáért az Alapkezelô nem vállal felelôsséget. Az Alapkezelô nem vállal felelôsséget a hírlevelek alapján hozott befektetési döntésekért, valamint ezek következményeiért. A befektetési alapokkal felmerülô költségekrôl (forgalmazással kapcsolatos díjak, alapkezelési-, felügyeleti-, letétkezelési-, stb. díjak), a kockázatáról és a befektetési politikájáról, az alapok tájékoztatójában, kezelési szabályzatában, valamint a forgalmazási helyeken tájékozódjon.

Fogalomtár 3 hónapos EURIBOR, az Euró-zóna irányadó bankközi kamatlába, olyan átlagos kamatláb, amely mellett Európa elsô osztályú bankjai 3 hónapos euró hitelt nyújtanak egymásnak.Az EURIBOR értékét a 64 legfontosabb európai bank hitelkínálatának kamatlábaiból az Európai Központi Bank szabályai alapján állapítják meg és teszik közzé naponta. Átlagos hátralévô futamidô, azaz a duration megmutatja, hogy a piaci kötvényhozamok változására milyen érzékenyen reagál az adott kötvényportfólió árfolyama. Minél nagyobb az átlagos hátralévô futamidô, annál érzékenyebben reagál a piaci hozamingadozásokra a portfólió árfolyama. Mértékegysége: év. Az alap 1 éves hozamingadozása Egy olyan statisztikai mérôszám, ami egyetlen számként fejezi ki az árfolyamok ingadozását. Azaz egy olyan érték ami egy minta átlagától való átlagos eltérés mértékét mutatja meg. CETOP20 Index Az indexet Közép-európai Blue Chip indexnek is nevezik. A kosarába 20 meghatározó cég részvényei kerülnek be a budapesti, prágai, varsói, zágrábi, ljubljanai és pozsonyi tôzsdékrôl. Dow Jones EURO Stoxx 50 Az Európai Monetáris Unió 50 meghatározó tôzsdére bevezetett cégének teljesítményét jeleníti meg. Dow Jones UBS Commodity Index, nyersanyagok határidôs kontraktusaiból áll. A részvényindexektôl eltérôen a határidôs kontraktusok általában egy meghatározott idôpontra történô szállításra szólnak. Emiatt a kontraktus kifutása elôtt a rövid határidôs kontraktus eladása és a távoli kontraktus megvétele történik. EUR Performance Index OECD tagországok által kibocsátott kötvényekbôl összeállított értékpapírportfólióindex. Hang Seng Index a hong kong-i tôzsde 33 legnagyobb vállalatának részvényét tartalmazza. Hang Seng China Enterprise Index reprezentálja a kínai részvénypiacot. Az index a 43 legnagyobb kínai vállalat részvényeit tartalmazza. IBOXX EURO Liquid Corporates Total Return Index, amely 40 tôzsdén jegyzett vállalat euróban denominált kötvényének árfolyamát követi. Ezek fele pénzügyi és fele nem pénzügyi kibocsátó kötvénye. A kötvények hitelminôsítése AAA és BBB kategória közé esik. MAX Index Az egy év feletti hátralévô futamidejû, fix kamatozású Magyar Államkötvények találhatók. Az index a kosarában található egy évnél hosszabb futamidejû állampapírok árfolyamváltozásait mutatja meg. Nikkei 225 Index a Tokiói Részvénytôzsde mutatója. Az indexben 225 vezetô japán vállalat részvénye szerepel. RAX Index A hazai részvényekbe fektetô „elméleti” befektetési alap törvényi korlátok figyelembe vételével kialakított portfóliójának teljesítményét mutató index. RMAX Index A három hónapnál hosszabb, de egy évet meg nem haladó futamidejû fix kamatozású államkötvények és diszkontkincstárjegyek találhatók az index kosárban. Ennek az elméleti portfóliónak az árfolyamváltozását mutatja meg. S&P 100 Index tömöríti a 100 legnagyobb kapitalizációjú részvényt, melyeket az S&P 500 Indexnek is tagjai. T nap A vételi/visszaváltási megbízás adásának napja. (Pl. a T+2 nap esetében a megbízás felvételét követô 2. banki munkanapon érvényes árfolyamon kerül elszámolásra a tranzakció.) * Alap árfolyama = egy jegyre jutó nettó eszközérték ** Forgalmazási költségek levonása elôtti egy jegyre jutó nettó eszközértékbôl számított nettó hozamok, továbbá ezen hozamokat 2006. szeptember 1. napjától 20%-os kamatadó terheli. Az éven belüli hozamok nem évesített adatok.

Információ MKB Alapkezelô zRt. 1056 Budapest, Váci utca 38. Tel.: 268-7834, 268-8492, 268-8284, 268-8184 Fax: 268-7509, 268-8331 E-mail: [email protected] MKB Bank Zrt. 1056 Budapest, Váci utca 38. MKB TeleBANKár: 06 40 333 666 www.mkb.hu www.mkbalapkezelo.hu

MKB Alapkezelô Zrt. Havi portfóliójelentés

Recommend Documents