BIRD Daily (MNC Research Division)
Kamis, 04 Desember 2014 MARKET COMMENT Setelah naik selama 5 hari berturut-turut sebesar +56,84 poin (+1,2%) akhirnya IHSG dilanda aksi minor profit taking sebesar –9,75 poin (+0,19%) ditengah kejatuhan Bursa Regional seperti HIS –0,88% dan STI –0,46%.
INDONESIA STOCK EXCHANGE
IHSG
5.166,04
Volume
6,7
Value
5,7 5.156
Market Cap.
- 9,75 (-0,19%)
Average PE
MNC36
High—Low (Yearly)
17,4 2,1
Average PBV
279,81 -1,13 (-0,40%)
5.246—4.126 12.334
USD/IDR
+63(+0,51%)
Support— Resistance
5.145-5.200
GLOBAL MARKET (03/12)
Indices DJIA NASDAQ
Point
+/-
TODAY RECOMMENDATION Kombinasi membaiknya sektor jasa tercemin dalam laporan ADP Research Institute atas Private Payroll bulan November yang bertambah 208.000 pekerja dan kenaikan ini seiring membaiknya revisi data Oktober yang tumbuh 233.000 tenaga kerja yang kemudian pada gilirannya mendorong kenaikan saham di sektor cyclical: industrials, materials dan energy rata-rata menguat 1% sehingga DJIA menguat +33,07 poin (+0,18%) ditengah relatif sepinya perdagangan Rabu 3 Desember tercermin dalam volume perdagangan berjumlah 6,1 miliar saham (dibawah ratarata perdagangan sepanjang November berjumlah 6,17 miliar saham) sambil pelaku pasar di Wall Street menunggu released data Unemployment di hari Jumat yang diperkirakan tetap dilevel 5,8% serta terjadi penambahan 230.000 orang atas non-farm payrolls. Kembali bergejolaknya nilai tukar Rupiah atas US Dollar yang kemarin sempat menyentuh level IDR 12.335 di pasar spot akan menjadi perhatian para pelaku pasar akibat kombinasi adanya repatriasi keuntungan foreign company, pembayaran cicilan pokok dan hutang, impor bahan baku, serta kebutuhan lainnya ditengah kembali mahalnya valuasi IHSG serta minimnya sentimen positif dari dalam negeri akan mempengaruhi pergerakan IHSG yang di perkirakan akan bergerak terbatas dalam rentang sempit.
%
17.912,62
+33,07
+0,18%
4.774,47
+18,66
+0,39%
BUY: ADHI, BBCA, TOTL, CTRA, ICBP, WTON, INCO, MAPI, TBIG, SMGR, LSIP, UNVR, JSMR
NIKKEI
17.720,43
+57,21
+0,32
HSEI
23.446,41
-207,89
-0,88
MARKET MOVERS (04/12) Kamis Rupiah melemah di level Rp 12.301 (08.00 AM)
3.307,16
-15,16
-0,46
Indeks Nikkei Kamis naik +130 poin (08.00 AM)
STI
Dow Jones Futures Kamis turun –3 poin (08.00 AM)
COMMODITIES PRICE (03/12)
Komoditas
Price
+/-
%
Nymex/barrel
67,36
+0,48
+0,72%
Batubara US/ton
62,65
+0,56
+0,90%
Emas US/oz
1.210,20
+10,80
+0,90%
Nikel US/ton
16.595
+265
+1,62%
Timah US/ton
20.415
+35
+0,17%
2.172
+30
+1,4%
CPO RM/ Mton
Follow us on:
BIRDMsec Bird Msec
www.mncsecurities.com
BIRD Daily COMPANY LATEST PT CIMB Niaga Tbk (BNGA). Perseroan memperkirakan laba bersih tahun ini akan turun disebabkan faktor perlambatan ekonomi. Perseroan memperkirakan laba bersih akhir tahun 2015 akan mencapai Rp3 triliun. Biarpun laba bersih turun, masih ada profit. Melongok laba tahu 2013, CIMB Niaga mencatat Laba bersih konsolidasi (Audited) Rp4,28 triliun. Selain itu, perseroan mengatakan perolehan laba bersih konsolidasi (tidak diaudit) sebesar Rp2,30 triliun pada sembilan bulan pertama 2014. Perolehan laba bersih ini, kata dia, menghasilkan earning per share (EPS) Rp91,4 dan return on equity shareholders’ fund (ROE) sebesar 11,2%. Tercatat, hingga akhir September 2014, ia melanjutkan, total kredit CIMB Niaga tercatat sebesar Rp166,84 triliun. Ia memaparkan, adapun dana pihak ketiga (DPK) yang berhasil dihimpun, mencapai Rp166,79 triliun dan CIMB Niaga mampu menjaga Capital Adequacy Ratio (CAR) pada level 16,0% per 30 September 2014. Proyeksi akhir tahun, ia memperkirakan kredit akan tumbuh 10% dan dana pihak ketiga akan seiring kredit dengan tingkat loan to deposit rasio atau rasio kredit terhadap dana simpanan 94,5% dengan rasio kredit macet secara gross 3%. PT Soechi Lines Tbk (SOCI). Perseroan masih berambisi menebar sahamnya ke publik, setelah hari ini perseroan baru bisa melepas saham perdana (Initial Public Offering/IPO) sejumlah 1,05 miliar saham seharga Rp550, atau sekitar 15% dari modal dan disetor penuh setelah IPO. Padahal sebelumnya perseroan bertekad melepas 2,57 miliar saham seharga Rp600-800 per saham atau sebanyak 30% dengan target perolehan dana sebesar Rp2,05 triliun. Tidak tercapainya rencana perseroan melepas 30% sahamnya melalui IPO tersebut, lantaran tidak sesuai dengan ekspektasi manajemen Perseroan. Perseroan menjelaskan, tadinya perseroan berharap investor tidak memandang sebelah mata perusahaan pelayaran. Namun sayangnya, pasar memiliki pandangan yang kurang baik terhadap bisnis pelayaran di Tanah Air. PT Waskita Karya Tbk (WSKT). Proses divestasi kepemilikan saham di proyek jalan tol Depok-Antasari oleh PT Waskita Karya Tbk (WSKT) molor dari target sebelumnya. Awalnya, manajemen emiten BUMN konstruksi ini berharap, merampungkan proses pelepasan saham akhir November 2014. Perseroan memperkirakan, proses negosiasi dan divestasi bisa kelar sebelum tutup tahun ini.Hingga kini, total modal yang telah disetor WSKT sekitar Rp 50 miliar. Waskita ingin nilai penjualan bisa beberapa kali lipat dari modal yang telah disetor tersebut. Manajemen WSKT juga masih enggan menjelaskan identitas para calon pembeli. Namun, perseroan mengaku, tidak banyak yang memasukkan penawaran beli. Ini lantaran porsi saham yang dimiliki perseroan ini kecil. Perseroan ini bersama dengan BUMN konstruksi lain, yakni PT PP Tbk (PTPP), dan PT Hutama Karya masing-masing memiliki 12,5% saham. Sedangkan, kepemilikan mayoritas dikuasai PT Citra Marga Nusaphala Tbk (CMNP). Konsorsium ini membentuk perusahaan bernama PT Citra Waspphutowa sebagai pengelola ruas Depok-Antasari. PT Benakat Integra Tbk (BIPI) dan Grup Saratoga. Transaksi BIPI dan Grup Saratoga Penyelesaian transaksi jualbeli saham antara PT Benakat Integra Tbk (BIPI) dan unit usaha Grup Saratoga, Goldwater Indonesia Inc, kembali tertunda. Perseroan menuturkan, kedua pihak sepakat memperpanjang jangka waktu perjanjian jual beli bersyarat (CSPA) hingga 10 Desember 2014. Perpanjangan waktu disepakati untuk memberikan waktu kepada para pihak dalam bernegosiasi," kata dia, Rabu (3/12). Ini adalah penundaan kesekian kalinya sejak CSPA diteken 3 September 2013. Kala itu, BIPI meneken CSPA penjualan Benakat Oil dan Indelberg Indonesia kepada Goldwater. PT Bakrieland Development Tbk (ELTY). Kesulitan keuangan tak membuat ELTY menahan ekspansinya. Tahun depan, ELTY akan menggarap lima proyek yang terdiri dari superblok, townships, hotel & resorts, dan theme park. Pertama, ELTY akan mengembangkan apartemen Tower House Bintaro. Ini merupakan 1.565 unit strata apartemen dengan harga jual per unit sekitar Rp 460 juta sampai Rp 1 miliar. Kedua, ELTY akan membangun kawasan superblok Sentra Timur yang terdiri dari hypermarket, kondotel, taman komersial, dan Sentra Timur Walk. Hypermarket memiliki luas lahan 8.040 meter persegi, kondotel akan terdiri dari 10 lantai di atas lahan 1.502 meter persegi, taman komersial seluas 3.008 meter persegi, dan Sentra Timur Walk 5.231 meter persegi. Proyek ini ditargetkan rampung di 2018. Ketiga, emiten Grup Bakrie ini akan mengembangkan Bogor Nirwana Residence tahap I dengan luas lahan 250 hektare. ELTY memperkirakan pembangunan tahap satu tersebut dapat selesai di 2017. Keempat, ELTY mengerjakan superblok Kahuripan Nirwana di Sidoarjo, Jawa Timur. Pada sektor 1 tahap pertama, ELTY bekerja sama dengan PT Wijaya Karya (Persero) untuk membangun apartemen Tamansari Prospero Kahuripan. Selain itu, ELTY juga mendirikan City Nirwana Hotel & Ballroom. Lalu untuk sektor 1 tahap kedua, ELTY akan membuat area komersial, residensial, waterpark, edu complex, serta fasilitas dan infrastruktur pendukung lainnya. Dus, proyek ini ditargetkan rampung 2017. Kelima, ELTY akan membangun Jungle Theme Park di Malang, Jawa Timur. Tak hanya waterpark, proyek tersebut juga akan dilengkapi dengan hotel dan villa. PT Bank Rakyat Indonesia (Persero) Tbk (BBRI). Perseroan memilih untuk mengakuisisi perusahaan asuransi jiwa swasta ketimbang mencaplok PT Asuransi Jiwasraya (Persero). Perseroan menegaskan akan mengakuisisi peruahaan asuransi dengan aset sekitar Rp13 triliun. Proses akuisisi akan rampung pada awal 2015 mendatang. Perseroan memang sebelumnya santer dikabarkan akan mengakuisisi sesama BUMN, Jiwasraya. Namun, manajemen Jiwasraya lebih memilih opsi untuk go public ketimbang diakuisisi. Perseroan menuturkan, pihaknya telah menyiapkan dana Rp3 triliun untuk mendukung aksi korporasi tersebut. Perseroan ingin mengakuisisi perusahaan yang bergerak dalam bidang perbankan, asuransi, dan sekuritas.
2
www.mncsecurities.com
BIRD Daily COMPANY LATEST PT Indofood Sukses Makmur Tbk (INDF). Perseroan telah menuntaskan pelepasan kepemilikan (divestasi) 11,7 juta saham atau setara 49% atas total modal ditempatkan dan disetor PT Nissinmas pada 1 Desember 2014. Perseroan menjual seluruh kepemilikan sahamnya kepada Nissin Foods Holdings Co, Ltd. Perseroan mengungkapkan, melalui divestasi tersebut membuat Nissinmas saat ini bukan anak usaha perseroan. Melalui divestasi tersebut perseroan meraih dana sebesar US$ 5,4 juta. Pada kuartal III tahun ini, Perseroan berhasil membukukan laba bersih sebesar Rp 3 triliun atau melonjak 57,6% dibandingkan periode sama tahun lalu Rp 1,9 triliun. Sementara itu, penjualan bersih tumbuh sebesar 22,1% menjadi Rp 50,39 triliun, dibandingkan kuartal III – 2013 senilai Rp 41,28 triliun. Pertumbuhan ditopang oleh kinerja kelompok usaha strategis, terutama penjualan kelompok budidaya dan pengolahan sayuran. PT Citra Marga Nusaphala Tbk (CMNP). Perseroan bersedia membeli saham proyek ruas tol Depok-Antasari yang rencananya akan dijual PT Waskita Karya Tbk (WSKT). Adapun, jumlah saham yang akan dilepas sebesar 12,5%. Manajemen Perseroan menilai, ruas Depok-Antasari ini memiliki prospek yang bagus bagi perseroan. Saat ini, Perseroan menguasai 62,5% ruas tol Depok-Antasari melalui perusahaan patungan bernama PT Citra Waspphutowa. Anggota konsorsium lainnya adalah Waskita, PT PP Tbk (PTPP), dan PT Hutama Karya. Masing-masing BUMN konstruksi ini mengempit sebesar 12,5% saham Citra Waspphutowa. Dengan demikian, jika Perseroan mencaplok saham milik Waskita, maka porsi kepemilikan perseroan akan bertambah menjadi 75%. Seperti diketahui, WSKT berniat melepas kepemilikan sahamnya di ruas tol Depok-Antasari. Emiten pelat merah ini masih melakukan perundingan mengenai harga jual.
3
www.mncsecurities.com
BIRD Daily World Indices Comparison 2014 Year-to-Date Growth (Miliar Rp)
-0.76% Australia UK
-6.54% -1.43%
USA India
25.60%
China -9.13%
10.57%
Japan
-4.78% S. Korea
03/12/2014 IDX Foreign Net Trading
-0.93% Hong Kong Singapore
1.11%
-3.79% Malaysia Indonesia
Year 2014 IDX Foreign Net Trading
17.67%
ECONOMIC CALENDER
• • • •
China : Manufacturing PMI USA : ISM Manufacturing USA : ISM Prices Paid Japan : Monetary Base End of Period
• •
Japan : Labor Cash Earnings USA : Construction Spending
China : Non Manufacturing PMI Japan : Markit/ JMMA Japan Composite PMI Japan : Markit Japan Services PMI China : HSBC China Composite PMI USA : MBA Mortgage Applications Eurozone : Retail Sales
•
Eurozone : European Central Bank Rate Decision USA : Initial Jobless Claims
•
Monday
01
Japan : Coincident Index Japan : Leading Index Eurozone : GDP USA : Change in Non-farm Payrolls USA : Unemployment Rate USA : Trade Balance
Net Buy 50365,24
• •
BPFI : RUPS SRTG : RUPS
• • •
BHIT : Cum Dividen @Rp 3 LPKR : Cum Dividen @Rp 14,05 UNVR : Cum Dividen @Rp 336
•
KBRI : RUPS
• • • •
BBCA : Cum Dividen @Rp 50 HMSP : Cum Dividen @Rp 1.143 BWPT : Right Issue (1 : 6) BLTA : RUPS
• •
BNII : Right Issue (9 : 1) BSWD : Right Issue (5 : 1)
Desember
Tuesday
02
Wednesday
03 Desember
Thursday
04 Desember
• • • • • •
- 298,86
CORPORATE ACTION
Desember
• • • • • •
Net Sell
Friday
05 Desember
4
www.mncsecurities.com
BIRD Daily TRADING SUMMARY
TOP TRADING VALUE
TOP TRADING VOLUME (Mill.Sh)
%
ELTY
651
9,7%
CPRO
531
SIAP
TOP LOSERS Change
%
SKLT
-131
-24,72
+24,84
BKDP
-16
-14,04
+43
+15,09
INDR
-135
-11,25
INAI
+42
+13,73
SMDM
-16
-10,81
SOCI
+70
+12,72
NELY
-17
-10,70
S
R
REC
%
HITS
+130
+25,00
5,1%
TRAM
+77
240
4,2%
LAMI
SOCI
205
3,6%
BBCA
185
3,2%
%
ADHI
354
6,2%
7,9%
BBRI
292
448
6,7%
ASII
KBRI
430
6,4%
SOCI
335
5,0%
Code
Code
Code
Change
(Bill.Rp)
Code
TOP GAINERS
DAILY TECHNICAL RECOMMENDATION CODE
CLOSE
CHG
S
R
REC
INDUSTRI DASAR DAN KIMIA
CODE
CLOSE
CHG
PROPERTI DAN REAL ESTATE
ARNA
920
0
928
913
BUY
ADHI
2980
135
2628
3198
BUY
INTP
25200
-475
24688
26188
BOW
BSDE
1820
-15
1738
1918
BOW
SMGR
16575
75
16088
16988
BUY
CTRA
1355
0
1303
1408
BUY
LPKR
1145
-30
1093
1228
BOW
PTPP
3225
-25
3088
3388
BOW
PWON
515
-5
488
548
BOW
SMRA
1580
20
1540
1600
BUY
WIKA
3195
-20
3085
3325
BOW
ANEKA INDUSTRI
ASII
6900
-100
6613
7288
BOW
BARANG KONSUMSI
AISA
2210
GGRM 60500
-60
2083
2398
BOW
-625
59350
62275
BOW
ICBP
11400
0
11250
11550
BUY
KLBF
1830
35
1753
1873
BUY
INDF
6600
-75
6525
6750
BOW
31838
BOW
UNVR
31275
0
30713
PERDAGANGAN, JASA DAN INVESTASI
ACES
800
-5
788
818
BOW
AKRA
4435
-165
4248
4788
BOW
SCMA
3390
-45
3278
3548
BOW
PERTAMBANGAN INFRASTRUKTUR
PGAS
6000
-50
5913
6138
BOW
TBIG
9700
325
8488
10588
BUY
TLKM
2850
-25
2803
2923
BOW
ADRO
1095
10
1045
1135
BUY
INCO
3925
25
3823
4003
BUY
PTBA
12900
75
12413
13313
BUY
COMPANY GROUP KEUANGAN
BBNI
6200
-25
6100
6325
BOW
BBRI
11600
-50
11400
11850
BOW
BMRI
10700
-50
10575
10875
BOW
BBCA
13250
50
12850
13600
BUY
PLANTATION
BHIT
305
-1
301
310
BOW
BMTR
1520
-55
1450
1645
BOW
MNCN
2410
-40
2355
2505
BOW
BABP
91
0
88
94
BOW
BCAP
1015
5
990
1035
BUY
IATA
79
0
76
82
BUY
AALI
23125
-75
22563
23763
BOW
KPIG
1240
-20
1235
1265
BOW
LSIP
1930
20
1883
1958
BUY
MSKY
1800
0
1785
1815
BUY
SSMS
1450
-10
1403
1508
BOW
5
www.mncsecurities.com
BIRD Daily
Research Edwin J. Sebayang
Head of research
[email protected]
ext.52233
mining, energy, company groups Reza Nugraha
[email protected]
ext.52235
cement, consumer, construction, property ext.52234
Dian Agustina
[email protected] plantation, pharmacy
ext.52236
Victoria Venny
[email protected] telecomunication
ext.52237
Zabrina Raissa
[email protected] banking
MNC Securities MNC Financial Center Lt 14—16 Jl. Kebon Sirih No.21—27 Jakarta 10340 P. 021-29803111 F. 021-39836857
Disclaimer This research report has been issued by PT MNC Securities It may not be reproduced or further distributed or published, in whole or in part, for any purpose. PT MNC Securities has based this document on information obtained from sources it believes to be reliable but which it has not independently verified; PT MNC Securities makes no guarantee, representation or warranty and accepts no responsibility to liability as to its accuracy or completeness. Expression of opinion herein are those of the research department only and are subject to change without notice. This document is not and should not be construed as an offer or the solicitation of an offer to purchase or subscribe or sell any investment. PT MNC Securities and its affiliates and/or their offices, directors and employees may own or have positions in any investment mentioned herein or any investment related thereto and may from time to time add to or dispose of any such investment. PT MNC Securities and its affiliates may act as market maker or have assumed an underwriting position in the securities of companies discusses herein (or investment related thereto) and may sell them to or buy them from customers on a principal basis and may also perform or seek to perform investment banking or underwriting services for or relating to those companies.
6
www.mncsecurities.com
BIRD Daily MNC Tower - Jakarta Jl. Kebon Sirih No 17-19 Jakarta 10340 Telp. 021- 3928333 Fax. 021-3919930 HP. 0888 800 9138 Yelly Syofita
[email protected]
MANGGA DUA - Jakarta Arkade Belanja Mangga Dua Ruko No. 2 Jl Arteri Mangga Dua Raya Jakarta 10620 Telp. 021-6127668 Fax. 021-6127701 HP. 0812 910 0807 Yenny Mintarjo
[email protected] [email protected]
SURYO - Jakarta Jl. Suryo No. 20 Senopati Jakarta Selatan Telp. ( 021 ) 72799989 Fax. (021 ) 72799977 Suta Vanda Syafril
[email protected]
INDOVISION - Jakarta Wisma Indovision Lantai Dasar Jl Raya Panjang Z / III Jakarta 11520 Telp. 021-5813378 / 79 Fax. 021-5813380 HP. 0815 1650 107 Denny Kurniawan
[email protected] [email protected]
GAJAH MADA - Jakarta Mediterania Gajah Mada Residence Unit Ruko TUD 12 Jl. Gajah Mada 174 Telp. ( 021 ) 63875567 '( 021 ) 63875568 Anggraeni
[email protected]
TAMAN PERMATA BUANA - Jakarta Ruko Taman Permata Buana Jalan Pulau Bira D1 No. 26 Jakarta 11610 Telp. 021-5803735 Fax . 021-58358063 Kie Henny Roosiana
[email protected] [email protected]
KEMAYORAN - Jakarta Jl. Landasan Pacu Utara Selatan Blok A1, Kav 2 Apartemen Mediterania Palace, Ruko C/OR/M Kemayoran, Jakarta 10630 Telp. (021) 30044599 Ponirin Johan
[email protected]
KELAPA GADING - Jakarta Komplek Bukit Gading Mediterania Jl. Boulevard BGR Blok A/12 Kelapa Gading Barat Jakarta Utara 14240 Telp. 021-45842111 Fax . 021-45842110 Andri Muharizal Putra
[email protected] [email protected]
GANDARIA - Jakarta Jl. Iskandar Muda No. 9 A Arteri Pondok Indah (depan Gandaria City) Jakarta 12240 Telp. (021) 7294243, 7294230 Fax. (021) 7294245 A. Dwi Supriyanto
[email protected]
OTISTA - Jakarta Jl. Otista Raya No.31A Jakarta Timur Telp. (021) 29360105 FAX. (021) 29360106 Fauziah/Nadia Otista
[email protected]
SURABAYA GEDUNG ICBC CENTER JL. BASUKI RAHMAT 16-18 SURABAYA TELP. 031-5317929 HP. 0888 303 7338 ANDRIANTO WIJAYA
[email protected] [email protected]
Sby-Sulawesi Jl. Sulawesi No. 60 Surabaya 60281 Telp. 031-5041690 Fax. 031-5041694 HP. 0812 325 2868 Lius Andy H.
[email protected] [email protected]
MEDAN Jl. Karantina No 46 Kel. Durian, Kec Medan Timur Medan 20235 Telp. 061-6641905
MALANG Jl. Pahlawan TRIP No. 9 Malang 65112 Telp. 0341-567555 Fax. 0341-586086 HP. 0888 330 0000 Lanny Tjahjadi
[email protected] [email protected]
SOLO Jl. Dr. Rajiman 64 / 226 Solo Telp. (0271) 642722, 631662, 633707 Fax. (0271) 637726 Tindawati LY. Lennywati
[email protected]
Bandung Jl. Gatot Subroto No. 2 Bandung - 40262 Telp No. 022- 733 1916-17 Fax No. 022- 733 1915 Bismar / Dimas Panji
[email protected] [email protected]
MAGELANG Jl. Cempaka No. 8 B Komp. Kyai Langgeng Kel. Jurang Ombo, Magelang 56123 Telp. 0293-313338 0293-313468 Fax. 0293-313438 HP. 0888 282 6180 Deddy Irianto
[email protected]
SEMARANG Rukan Mutiara Marina No. 36 Lt. 2 Kav. 35 - 36 Semarang Telp. 024-76631623 Fax. 024-76631627 Widyastuti
[email protected]
DENPASAR Gedung Bhakti Group ( Koran Seputar Indonesia ) Jl. Diponegoro No. 109 Denpasar - 80114 Telp. 0361-264569 Fax. 0361-264563
MAKASSAR Jl. Lanto Dg Pasewang No. 28 C Makassar - Sulawesi Selatan Kompleks Rukan Ratulangi Blok. C12-C13 Jl. DR. Sam Ratulangi No. 7 Makassar - 90113 Telp. 0411-858516 Fax. 0411-858526 Fax. 0411 - 850913 Daniel R. Marsan email:
[email protected]
BATAM Hotel Nagoya Plaza Jl. Imam Bonjol No. 3-4 Lubuk Baja, Batam 29432 Telp. 0778-459997 Fax. 0778-456787 HP. 0812 701 7917 Manan
[email protected] [email protected]
Sentul - Bogor Jl. Ir. H. Djuanda No. 78 Sentul City, Bogor – 16810 Telp. 6221- 87962291 – 93 Fax. 6221- 87962294 Hari Retnowati
[email protected]
TEGAL Ahmad Yani No 237 Tegal Telp. 0283 - 335 7768 Fax. 0283 - 340 520 Tubagus Anditra/ Aprilia
[email protected]
PATI Jalan HOS Cokroaminoto Gang 2 No. 1 Pati – Jawa Tengah Telp (0295) 382722 Faks (0295) 385093 Arie Santoso
[email protected]
Semarang_Pojok BEI Univ Dian Nuswantoro Telp . (024) 356 7010 Gustav Iskandar
Semarang_Pojok BEI Universitas Stikubank Telp . (024) 841 4970 Gustav Iskandar
Balikpapan Jl. Jend Sudirman No.33 Balikpapan – Kaltim Tel. (0542) 736259
[email protected]
Bandar Lampung Jl. Brigjen Katamso No. 12 Tanjung Karang, Bandar Lampung 35111 Tel. (0721) 251238 DEALING Tel. (0721) 264569 CSO
[email protected]
Menado Jl. Pierre Tendean Komp Mega Mas Blok 1 D No.19 Tel. (0431) 877888 Fax. (0431) 876222
[email protected]
Jambi Jl. GR. Djamin Datuk Bagindo No.7 Jambi Telp : 0741-7554595/7075309 Jasman
Jl.
7
www.mncsecurities.com
