DAILY REPORT 01 February 2017

DAILY REPORT 01 February 2017

NEWS HEADLINES                    

JAKARTA COMPOSITE INDEX CHART

Produksi batubara ADRO meningkat 2% pada 2016 Rugi bersih SUGI naik 136,18% YoY hingga kuartal III-2016 BWPT siapkan calex Rp400 miliar Produksi TBS 2016 DSNG turun 27% ADHI bukukan kontrak baru Rp16,5 triliun tahun 2016 WIKA peroleh kontrak baru Rp5,1 triliun WIKA incar kontrak Rp1,8 triliun WSBP optimis realisasi kontrak hingga 1Q17 Rp3 triliun WSBP incar pendapatan tumbuh 64% tahun ini Laba bersih PPRO naik 21,7% pada 2016 PPRO segera buka dua mal NIRO naikkan tarif sewa 15%-20% Laba bersih BBRI tumbuh 2,4% YoY pada 2016 BNLI targetkan FBI meningkat 20% HEXA bukukan laba bersih 2016 US$11,23 juta Pabrik biosimilar KLBF diharapkan selesai pertengahan 2018 JTB Group akuisisi 40% saham Panorama Tours SOCI tambah dua armada SIAP anggarkan capex Rp200 miliar SQMI bukukan laba USD759,61 ribu pada 2016

Konfirmasi dari bolinger band kenaikan dalam pekan lalu Support Level 5285/5276/5258 memposisikan IHSG berada di upper band, potensial upside bagi Resistance 5312/5330/5340 indeks masihLevel berpeluang. Disamping itu, IHSG breakout fractal up line, Major Trend Up untuk IHSG. Konfirmasi positif IHSG mengindikasikan potensial uptrend Minor Trend dari lagging indicator Downbaik MA5 maupun MA20. juga tercermin

JAKARTA INDICES STATISTICS IHSG LQ-45

CLOSE

CHANGE

VOLUME (Mn)

VALUE (Rp Bn)

5294.103 877.354

-8.559 -5.385

22,668.36 3,982.29

6,799.83 3,48.33

MARKET REVIEW Pada perdagangan hari Selasa (31/01) IHSG ditutup melemah 0,16% ke level 5.294,10 seiring dengan bursa-bursa global. Pasar saham dunia sebagian besar jatuh setelah pembatasan imigran baru Amerika memicu kekhawatiran tentang dampak kebijakan Presiden Donald Trump itu terhadap perdagangan dan ekonomi global. Saham-saham di Wall Street membukukan hari terburuk mereka sepanjang tahun ini setelah perintah eksekutif Trump, Jumat (27/1), melarang pengungsi Suriah dan menangguhkan perjalanan ke Amerika Serikat dari tujuh negara Islam, menyoroti kembali tentang kebijakan proteksionismenya. Reaksi negatif terhadap perintah eksekutif Trump mendinginkan reli yang telah mengangkat ekuitas Amerika ke serangkaian rekor tertinggi setelah pemilihan presiden pada November, didorong oleh janji-janji pemotongan pajak dan peraturan yang lebih sederhana. Namun, risiko potensial dari beberapa kebijakan Trump telah mengurangi antusiasme. Diatas itu, langkah proteksionisme yang dilakukan Presiden Trump dikhawatirkan menurunkan potensi investasi Indonesia. Penurunan potensi investasi terjadi karena perusahaan di Amerika Serikat (AS) akan terkena tekanan pemerintahan Trump, untuk lebih banyak melakukan kegiatan investasi di AS sendiri. Dengan kondisi itu, perusahaanperusahaan akan mengalihkan investasi yang tadinya di negara lain kembali ke AS. Dari Jepang, indeks Nikkei 225 melemah 327.51 poin (1,69%) ke level 19.041,34 mengikuti penurunan indeks AS. Namun, Bank of Japan mendongkrak prediksi pertumbuhan ekonominya. Kendati demikian, bank sentral Negeri Sakura ini tak mengubah kebijakannya, seperti yang diprediksi banyak analis. Dalam keterangan resminya, BOJ mendongkrak prediksi PDB untuk tahun fiskal ini menjadi 1,4% dari prediksi Oktober 2016 sebesar 1,0%. Untuk tahun fiskal 2017, BOJ juga menaikkan outlook pertumbuhan ekonomi menjadi 1,5% dari posisi 1,3%. Adapun untuk tahun fiskal 2018, bank sentral Jepang menaikkan outlook-nya menjadi 1,1% dari sebelumnya 0,9%. Dari Eropa, indeks-indeks besar Eropa dibuka tentative melemah didorong oleh keputusan Trump untuk menolak imigran dan juga keluarnya laporan keuangan dari beberapa perusahaan besar. Perusahaan-perusahaan besar Eropa terbukti mengalami 2016 yang sangat lemah seiring dari laporan keungan yang baru diumumkan.

MARKET VIEW

Kekhawatiran tentang langkah kontroversial Donald Trump terkait keimigrasian, mendapat penolakan dari sejumlah pemimpin dunia dan protes global. Trump menandatangani sebuah perintah eksekutif yang melarang masuknya pengungsi dari beberapa negara mayoritas Muslim. Namun secara terpisah Trump mengatakan AS menginginkan untuk memberikan prioritas masuk kepada orang-orang Kristen Suriah untuk melarikan diri dari perang di negara itu dan memberlakukan larangan sementara bagi pengungsi. Meskipun sementara, tetapi mulai berlaku segera, hal ini dipandangan dapat menyebabkan malapetaka dan kebingungan bagi calon wisatawan dengan paspor dari Iran, Irak, Libya, Somalia, Sudan, Suriah dan Yaman. Pelaku pasar menilai bahwa apa yang dilakukan Trump sudah terlalu jauh dan akan menimbulkan permasalahan baru di dunia. Hal ini dapat memicu kekhawatiran pasar. Trump juga mengeluarkan perintah khusus pelaksanaan proyek pembangunan tembok perbatasan negaranya dengan Meksiko. serta menandatangani aturan baru untuk mencegah masuknya imigran. Pembangunan tembok pembatas antara Amerika dan Meksiko yang dilakukan untuk mencegah masuknya para imigran, merupakan salah satu janji utama Trump selama masa kampanyenya. Trump mengklaim bisa memenuhi biaya pembangunan tembok tersebut dalam transaksi keuangan dengan Meksiko. Meski kemungkinan transaksi tersebut rumit, menurut Trump optimistis pasti bisa direalisasikan. Trump mengatakan akan membangun tembok dengan memakan biaya sebesar US$ 8 miliar hingga US$ 10 miliar atau berkisar Rp 133,3 triliun. Namun, para ahli konstruksi berpendapat bahwa biaya pembangunan jauh lebih tinggi dari estimasi Trump, diperkirakan lebih dari US$ 30 miliar. Tindakan Trump ini juga membuat pelaku pasar cemas akan kondisi AS yang penuh ketidakpastian kedepannya Dari dalam negeri pelaku pasar akan menyikapi rilis data ekonomi Indonesia Januari, salah satunya inflasi. Bank Indonesia (BI) memprediksi inflasi indeks harga konsumen (IHK) bulan Januari 2017 mencapai 0,69%. Inflasi pada Januari 2017 lebih disebabkan komponen harga yang diatur pemerintah atau administered prices. Hal ini terkait dengan kenaikan tarif dasar listrik (TDL) yang diberlakukan pemerintah. Pemerintah berencana melakukan penyesuaian tarif dasar listrik pada bulan Januari, Maret, dan Mei 2017. BI memantau sumbangan kenaikan TDL terhadap inflasi bulan Januari 2017 hanya sebesar 0,1%. Faktor lain dalam komponen administered prices yang mempengaruhi capaian inflasi pada bulan Januari 2017 adalah kenaikan biaya administrasi surat tanda nomor kendaraan (STNK). Bobot kenaikan biaya administered prices terhadap inflasi mencapai 0,22%. Sentimen eksternal dan estimasi peningkatan inflasi Januari, kembali mempersulit bagi IHSG untuk bisa melaju ke teritorial positif pada perdagangan saham hari ini.

DISCLAIMER This report is compiled and contained from sources believed to be reliable, but its accuracy and completeness are not guaranteed. This is not a solicitation to buy or sell of any securities. None of PT. Valbury Asia Securities or their respective employees and agents makes any representation or warranty or accepts any responsibility or liability as to, or in relation to, the accuracy or completeness of the information and opinions contained in the report or opinions remaining unchanged after the issue thereof.

1

DAILY NEWS 1 February 2017

Adaro Energy (ADRO) membukukan produksi batubara sebesar 52,64 juta ton pada 2016 atau meningkat 2% YoY. Volume penjualan mencapai 54,09 juta ton atau naik 2% YoY pada 2016. Untuk tahun ini, perseroan masih menargetkan produksi batubara di kisaran 52-54 juta ton dengan EBITDA operasi sekitar USD900 juta hingga USD1,1 miliar dengan belanja modal dalam kisaran USD200-250 juta. Rugi bersih Sugih Energy (SUGI) meningkat hingga 136,18% YoY dari USD1,99 juta menjadi USD4,71 juta hingga kuartal III-2016. Sementara itu, perseroan membukukan pendapatan sebesar USD2,81 juta atau naik 62,43% YoY dibandingkan dengan perolehan 2015 sebesar USD1,73 juta. Pada periode ini, SUGI menanggung beban keuangan yang cukup tinggi hingga USD5,49 juta, naik 254,19% YoY dari USD1,55 juta pada periode sebelumnya. Eagle High Plantation (BWPT) menyiapkan belanja modal (capex) pada tahun ini yang relatif sama seperti tahun lalu, sekitar Rp 400 miliar. Perseroan masih fokusnya pada penyelesaian pabrik saja. BWPT tengah dalam program mengurangi pengembangan cadangan lahan sebagai upaya menghemat modal sehingga bisa dialihkan kepada proyek peningkatan kapasitas pabrik. Adapun pabrik yang sedang dibangun berlokasi di Jayapura. Selain itu, perseroan juga tengah melakukan kajian dan visibilitas untuk area tanam dan pabrik di Sorong. Sepanjang periode 2016, produksi tandan buah segar (TBS) Dharma Satya Nusantara (DSNG) tercatat sebesar 1,92 juta ton, turun sekitar 27% dibandingkan periode yang sama tahun sebelumnya. Sejalan dengan turunnya TBS, produksi CPO perseroan di sepanjang 2016 juga mengalami penurunan 23% dibandingkan tahun sebelumnya menjadi 311.952 ton. Volume penjualan CPO tercatat sebesar 348.391 ton, turun 15% YoY. Namun, penurunan ini membuat rata-rata harga penjualan atau average selling proce (ASP) CPO perseroan naik 10% menjadi Rp7,5 juta pada 2016. Dengan demikian, sepanjang 2016 perseroan membukukan penjualan CPO sekitar Rp2,6 triliun, naik 22% dibandingkan periode yang sama tahun 2015 sekitar Rp 2,2 triliun. Hingga akhir Desember 2016, Adhi Karya (ADHI) mencatat perolehan kontrak baru sebesar Rp16,5 triliun, meningkat 17,8% YoY. Kontribusi per lini bisnis masih didominasi oleh lini bisnis konstruksi & EPC sebesar 94,3% dan sisanya merupakan lini bisnis lainnya. Berdasarkan segmentasi sumber dana, realisasi kontrak baru terdiri dari APBN/APBD sebesar 36,7%, BUMN 35,7%, dan swasta atau lainnya 27,6%. Sedangkan berdasarkan tipe pekerjaan, perolehan kontrak baru terdiri dari proyek gedung sebesar 45,8%, jalan dan jembatan 24,9%, dermaga 3,9%, dan lainnya 25,5%. Wijaya Karya (WIKA) memperoleh kontrak baru Rp5,1 triliun pada Januari 2017, atau sekitar 11,76% dari target kontrak baru Rp43 triliun sepanjang tahun ini. Di sisi lain, WIKA tengah membahas kontrak baru proyek pembangkit listrik senilai Rp1,7 triliun. Namun, kontrak baru itu belum dicatatkan dalam perolehan kontrak Januari. Wijaya Karya (WIKA) mengincar perolehan kontark baru hasil ekspansi bisnis di luar negeri senilai Rp1,8 triliun sepanjang tahun ini. Sepanjang tahun lalu perseroan memperoleh kontrak baru untuk proyek infrastruktur di luar negeri mencapai Rp2 triliun. Waskita Beton Precast (WSBP), optimistis dapat merealisasikan kontrak hingga Rp3 triliun pada kuartal I/2017. Nilai tersebut hampir

seperempat dari target perolehan kontrak di sepanjang tahun ini sebesar Rp12,3 triliun. Secara terinci, perseroan menargetkan Januari dapat merealisasikan kontrak sebesar Rp1,4 triliun, Februari Rp800 miliar sehingga hingga 1Q17 diharapkan dapat mencapai Rp3 triliun. WSBP sendiri masih memiliki kontrak tahun lalu yang dialihkan ke tahun ini sebesar Rp10,3 triliun. Waskita Beton Precast (WSBP) mengincar pendapatan sepanjang 2017 akan mencapai Rp7,7 triliun, naik 63,82% dari estimasi pendapatan 2016 sekitar Rp 4,7 triliun. Perseroan menargetkan laba bersih sebesar Rp1,1 triliun, naik 77,41% dari target laba bersih tahun 2016 sebesar Rp620 miliar. Proyeksi tersebut didukung oleh peningkatan bisnis dan efisiensi perusahaan di tahun ini. Untuk itu, WSBP akan mengalokasikan belanja modal sebesar Rp1,9 triliun. PP Property (PPRO) membukukan kenaikan laba bersih sebesar 21,7% menjadi Rp365,38 miliar pada 2016. Penjualan dan pendapatan usaha mencapai Rp2,15 triliun, meningkat dari periode sama tahun sebelumnya Rp1,5 triliun. PP Properti (PPRO) berencnaa membuka dua pusat ritel di Bekasi dan Balikpapan pada tahun ini sehingga dapat meningkatkan pendapatan berulang. Dua pusat perbelanjaan tersebut yakni Lagoon Avenue Mall di Grand Kamala Lagoon, Bekasi, Jawa Barat senilai Rp140 miliar dan pusat ritel yang berada dalam proyek kawasan terpadu Balikpapan Ocean Square (BOS) di Kalimanta Timur. Nirvana Development (NIRO) akan menaikkan tarif sewa mal di kisaran 15%-25%. Perseroan juga menargetkan akuisisi sejumlah mal guna menambah portofolio aset. Hingga saat ini perseroan memiliki 13 mal dengan luas sewa bersih atau net leasable area (NLA) mencapai 180.000 meter persegi. Bank Rakyat Indonesia (BBRI) membukukan laba bersih sebesar Rp25,8 triliun pada 2016, tumbuh 2,4% YoY dibandingkan periode sama tahun 2015 senilai Rp25,2 triliun. Pendapatan bunga bersih tumbuh 16,3% YoY menjadi Rp65,7 triliun dan pendapatan non bunga tumbuh 25,3% YoY menjadi Rp9,2 triliun pada 2016. Pertumbuhan kredit perseroan mencapai Rp635,3 triliun pada 2016, tumbuh 13,8% YoY dibanding periode yang sama tahun lalu yang mencapai Rp558,4 triliun. Pertumbuhan kredit tersebut ditopang kredit mikro yang tumbuh 18,2% YoY menjadi Rp211,5 triliun pada 2016 dan memiliki porsi 33,3% dari total penyaluran kredit perseroan. Rasio kredit bermasalah (NPL) BBRI mencapai kisaran 2% pada tahun 2016. Tahun ini, BBRI menargetkan laba bersih tumbuh 3-5% YoY. Bank Permata (BNLI) menargetkan pada tahun ini pendapatan berbasis komisi atau fee based income (FBI) naik sebesar 20% dibandingkan dengan tahun lalu. Adapun strategi yang akan diterapkan perseroan untuk mendorong pendapatan komisi adalah dengan mengeluarkan diskon dan promosi pada kartu kredit/debit dan tarik tunai dari semua ATM di BNLI secara grats. Selain itu, perseroan akan meningkatkan fasilitas mobile banking untuk mendorong FBI. Dana repatriasi dari hasil amnesti pajak yang masuk di Bank OCBC NISP (NISP) mulai berpindah dari deposito ke instrumen investasi lain seperti reksadana dan surat-surat berharga. Dana hasil amnesti pajak yang masuk di awal tahun ini tidak bertambah signifikan. Per Januari, repatriasi tercatat sekitar Rp7 triliun.


2

DAILY NEWS 1 February 2017

Laba bersih Hexindo Perkasa (HEXA) meningkat menjadi US$11,23 juta hingga Desember 2016, dibandingkan pencapaian laba pada periode yang sama tahun lalu sebesar US$5,1 juta. Penghasilan perseroan turun menjadi US$201,2 juta dari penghasilan pada periode yang sama tahun sebelumnya sebesar US$206,69 juta. Pabrik biosimilar milik Kalbe Farma (KLBF) saat ini berada pada tahap penyelesaian sertifikat praktik manufaktur yang baik untuk obat. Pabrik ini diharapkan dapat secara komersial menghasilkan erythropoietin sebagai produk pertama di pertengahan 2018, dengan produksi awal 1 juta unit per tahun. Pabrik biosimilar memiliki kapasitas 10-11 juta unit per tahun. Pabrik ini diproduksi dan dikelola di bawah perusahaan patungan yang didirikan pada Oktober 2015, dengan nama KalGen antara KLBF (60%) dan Genexine Inc (40%) dari Korea Selatan. JTB Pte Ltd, anak usaha JTB Group, jaringan agen perjalanan terbesar di Jepang, mengakuisisi 40% saham Panorama Tours Indonesia, unit usaha Panorama Group. Nilai akuisisi mencapai Rp491,3 miliar. Panorama Sentrawisata (PANR) melepas 30,1% saham Panorama Tours senilai Rp369,7 miliar, sedangkan Weha Transportasi (WEHA) menjual seluruh saham Panorama Tours atau sebanyak 9,9%. Pelaksanaan penjualan saham Panorama Tours belum berlaku efektif karena masih terdapat berbagai persyaratan pendahuluan terlebih dahulu. Selain melalui kemitraan, PANR berencana memperkuat struktur permodalannya melalui revaluasi aset dan menjajaki peluang rights issue, sehingga berpotensi mendapatkan tambahan ekuitas hingga Rp700 miliar. Perseroan akan menggunakan dana rights issue untuk melakukan ekspansi dan membayar sebagian utang. Soechi Lines (SOCI) membeli dua armada baru dari kelas medium range pada Desember 2016. Tambahan dua kapal tersebut menyebabkan total armada perseroan saat ini mencapai 37 kapal. Kapal yamg baru dibeli itu memiliki berat sekitar 30 deadweight (DWT) yang akan diguankan untuk mengerjakan kontrak-kontrak baru. Sekawan Intipratama (SIAP) menganggarkan capex sekitar Rp200 miliar pada tahun ini. Dana tersebut akan digunakan untuk menunjang bisnis perusahaan dan entitas usahanya. Sumber pendanaan akan berasal dari hasil kerjasama strategis dengan kontraktor yang akan melakukan investasi di lokasi pertambangan. Selain itu, dana juga berasal dari pemegang saham SIAP saat ini, ditambah dengan kas internal perseroan. Renuka Coalindo (SQMI) membukukan laba sebesar USD759,61 ribu pada 2016, setelah membukukan rugi sebesar USD1,46 juta pada 2015. Penjualan turun menjadi USD3,38 juta dari penjualan 2015 sebesar USD4,95 juta.


3

MARKET DATA 1 February 2017

COMMODITIES

DUAL LISTING

Description Crude Oil (US$)/Barrel Natural Gas (US$)/mmBtu Gold (US$)/Ounce Nickel (US$)/MT Tin (US$)/MT Coal (NEWC) (US$)/MT* Coal (RB) (US$)/MT* CPO (ROTH) (US$)/MT CPO (MYR)/MT Rubber (MYR/Kg) Pulp (BHKP) (US$)/per ton

Price (USD)

Change

52.78 3.12 1212.01 9680.00 19650.00 83.00 87.20 692.50 3300.00 1170.50 658.40

-0.03 0.01 1.36 205.00 -285.00 20.60 23.84 -7.50 -4.00 9.50 0.68

Description TLKM (US) ANTM (GR)

Price (USD) 29 0.05

Price (IDR) 9,833 650

Change (IDR) 37 58

*weekly

GLOBAL INDICES VALUATION Country USA USA ENGLAND CHINA CHINA HONG KONG INDONESIA JAPAN MALAYSIA SINGAPORE

Indices DOW JONES INDUS. NASDAQ COMPOSITE FTSE 100 INDEX SHANGHAI SE A SH SHENZHEN SE A SH HANG SENG INDEX JAKARTA COMPOSITE NIKKEI 225 KLCI STRAITS TIMES INDEX

Change %Day %YTD -0.54 0.51 0.02 4.30 -0.27 -0.61 0.31 1.80 0.70 -2.64 -0.06 6.18 -0.16 -0.05 -1.69 -0.38 -0.88 1.82 -0.59 5.76

Price 19864.09 5614.79 7099.15 3308.06 2005.61 23360.78 5294.10 19041.34 1671.54 3046.80

FOREIGN EXCHANGE Description USD/IDR EUR/IDR JPY/IDR SGD/IDR AUD/IDR GBP/IDR CNY/IDR MYR/IDR KRW/IDR

Rate (IDR) 13,369.00 14,440.26 118.57 9,483.38 10,133.19 16,826.89 1,942.05 3,018.86 11.51

Change 20.00 150.81 1.22 67.88 50.35 130.46 1.79 5.43 0.16

Market Cap (USD Bn) 5,694.5 8,749.4 1,775.9 4,241.9 3,228.9 1,901.2 432.3 3,038.3 228.6 346.3

Description 1000 IDR/ USD EUR / USD JPY / USD SGD / USD AUD / USD GBP / USD CNY / USD MYR / USD 100 KRW / USD

Rate (USD) 0.07 1.08 0.01 0.71 0.76 1.26 0.15 0.23 0.09

Change -0.0001 0.0003 0.0000 0.0000 -0.0005 0.0008 0.0000 0.0001 0.0011

INTERBANK LENDING RATE Country US Indonesia Euro Japan England China

Rate (%) 0.75 4.75 0.00 0.10 0.25 4.35

INDONESIAN ECONOMIC INDICATORS Description Inflation YTD % Inflation YOY % Inflation MOM % Foreign Reserve (USD) GDP (IDR Bn)

PBV (X) 2016E 2017F 3.24 3.06 3.47 3.14 1.78 1.71 1.44 1.31 1.97 1.74 1.13 1.06 2.13 1.94 1.69 1.59 1.59 1.51 1.13 1.08

FOREIGN EXCHANGE

CENTRAL BANK RATE Description FED Rate (%) BI 7-Day Repo Rate (%) ECB Rate (%) BOJ Rate (%) BOE Rate (%) PBOC Rate (%)

PER (X) 2016E 2017F 16.65 15.07 21.21 18.20 14.41 13.34 13.40 11.94 22.83 15.06 11.72 10.71 14.75 12.81 18.88 16.96 15.79 14.78 14.09 13.22

December-16 3.02 3.02 0.42 116.36 Bn 3,216,799.00

Description JIBOR (IDR) LIBOR (GBP) SIBOR (USD) D TIBOR (YEN) Z TIBOR (YEN) SHIBOR (RENMINBI)

Country Indonesia England Singapore Japan Japan China

Rate (%) 5.81 0.26 0.17 0.03 0.03 3.85

IDR AVERAGE DEPOSIT November-16 2.59 3.58 0.47 111.47 Bn 3,084,775.50

Description 1M 3M 6M 12M

Rate (%) 6.16 6.33 6.28 6.26174


4

MARKET DATA 1 February 2017

BUSINESS & ECONOMIC CALENDAR Date 01 Feb 01 Feb 01 Feb 01 Feb 01 Feb 01 Feb 01 Feb 02 Feb 02 Feb

Agenda Indonesia CPI YoY Indonesia CPI MoM US ISM Manufacturing US ISM Prices Paid US ISM New Orders US ISM Employment US Construction Spending MoM US Total Vehicle Sales US Domestic Vehicle Sales

Expectation --Turun menjadi 54.5 dari 54.7 Naik menjadi 66.0 dari 65.5 Naik menjadi 60.3 dari 60.2 Turun menjadi 52.8 dari 53.1 Turun menjadi 0.3% dari 0.9% Turun menjadi 17.50 juta dari 18.29 juta Turun menjadi 14.00 juta dari 14.19 juta

Ket: (*) US Time (^) Tentative

LEADING MOVERS Stock

LAGGING MOVERS Price

MAYA IJ ASII IJ BTEK IJ IIKP IJ INDF IJ TLKM IJ BNGA IJ WIKA IJ SMBR IJ RODA IJ

Change (%) 3000 7950 1550 3200 7925 3870 980 2570 2400 520

Index pt

25.00 0.63 24.50 12.28 1.60 0.26 4.26 4.47 4.35 16.07

Stock

2.70 1.87 1.68 1.09 1.01 0.93 0.92 0.91 0.91 0.90

Price

HMSP IJ BBCA IJ INTP IJ BMRI IJ GGRM IJ UNTR IJ CPIN IJ AISA IJ BDMN IJ UNVR IJ

Change (%)

3850 15300 15025 10900 61750 21850 3100 1575 4160 41200

Index pt

-1.28 -0.97 -5.35 -1.13 -1.67 -2.35 -3.43 -19.02 -2.80 -0.30

-5.37 -3.38 -2.89 -2.67 -1.87 -1.81 -1.67 -1.10 -1.05 -0.88

UPCOMING IPO'S Company PT Forza Land Indonesia PT Anugerah Berkah Mandiri PT Buyung Poetra Sembada

Business Property & Real Estate Property & Real Estate Consumer

IPO Price (IDR) 300-350

Issued Shares (Mn) 312.50

800-1250 420-500

Offering Date

Listing

Underwriter

TBA

TBA

Sinarmas Sekuritas

3,333.33

TBA

TBA

710.00

TBA

TBA

RHB Securities, Mandiri, CIMB Securities Bahana Securities


5

CORPORATE INFO

1 February 2017

1 February 2017

DIVIDEND Stock

DPS (IDR) 9:2

CMNP

Status Stock Dividend

CUM Date 10 Jan’17

Ratio 1000:1075 1:1 5:3 613:100 5:597 1:20 1:4 1:2 10:1 --

EXC. Price (IDR) 240.00 100.00 100.00 284.00 101.00 550.00 ---4250.00

EX Date 11 Jan’17

Recording 13 Jan’17

Payment 16 Jan’17

CORPORATE ACTIONS Stock BINA BULL PSKT BPFI RIMO GREN PPRO KICI UNSP SOBI

Action Rights Issue Rights Issue Rights Issue Rights Issue Rights Issue Rights Issue Stock Split Stock Split Reverse Stock Tender offfer

CUM Date 20 Jan’17 06 Feb’17 09 Feb’17 02 Mar’17 06 Mar’17 TBA TBA TBA TBA --

EX Date 23 Jan’17 07 Feb’17 10 Feb’17 03 Mar’17 07 Mar’17 TBA TBA TBA TBA --

Trading Period 27 Jan – 02 Feb’17 13 Feb – 21 Feb’17 16 Feb – 22 Feb’17 09 Mar – 15 Mar’17 13 Mar - 17 Mar’17 TBA TBA TBA TBA 06 Apr – 05 May’17

GENERAL MEETING Emiten HADE BRPT RIMO BUMI BKSL BCIP KBLV BPFI CNTX CNTB FPNI BYAN SOBI BKSW

AGM/EGM RUPSLB RUPSLB RUPSLB RUPST/LB RUPSLB RUPSLB RUPSLB RUPSLB RUPSLB RUPSLB RUPSLB RUPSLB RUPSLB RUPST

Date 02-Feb-17 03-Feb-17 03-Feb-17 07-Feb-17 07-Feb-17 09-Feb-17 10-Feb-17 16-Feb-17 21-Feb-17 21-Feb-17 28-Feb-17 28-Feb-17 28-Feb-17 28-Feb-17

Agenda


6

TECHNICAL ANALYSIS

1 1February February2017 2017

WIKA

TRADING BUY

S1

R1

2490

2620

Trend Grafik

Major

Down

Minor

Up

WIKA Downward Sloping Channel

S2

2360

Closing Price

R2

3,400

2750

3,200

2570

3,000 2,579.2 2,579.2 2,800 2,570 2,570 2,570 2,600 2,560 2,500 2,487.5 2,400 2,480.5 2,450 2,320.74 2,200

 MACD line dan signal line indikasi positif  Stochastics fast line & slow indikasi positif  Candle chart indikasi sinyal positif

Ulasan

 RSI berada dalam area netral  Harga berada dalam area upper band Prediksi

 Trading range Rp 2490-Rp 2620

2,000

 Entry Rp 2570, take Profit Rp 2620

Indikator Stochastics MACD True Strength Index (TSI) Bollinger Band (Mid) MA5

Posisi 37.35 10.07 15.53 2481 2500

PTPP

TRADING BUY

S1

R1

3540

Sinyal Positif Positif Positif Positif Positif

3610

Jul August September October November WIKA -Stochastic %D(6,3,3)= 29.44, Stochastic %K = 34.63,OverboughtLevel=80.00,Oversold Level= 20.00

December

2017

WIKA -MACD(5,3) = -13.10,Signal()= -4.71 WIKA -TSI(3,5,3) = 15.53, Volume()= 71,645,296.00

Created AmiBroker - advanced andVolume()= technical analysis software. http://www.amibroker.com WIKAwith -William's% R(14)=charting -12.50, 71,645,296.00

Trend Grafik

Major

Down

Minor

1,800 1,770 80 1,770 34.632 90.0 80.0 34.632 70.0 60.0 50.0 40.0 30.0 29.4372 20.0 10.0 0.0 29.4372 100.0 80.0 -4.70775 60.0 40.0 20 20.0 0.0 -20.0 -13.0985 71,645,296 -40.0 15.5259 80.0 60.0 40.0 20.0 2.87999 0.0 71,645,296 -20.0 -40.0 -60.0 -80.0 0.00000 -12.5

Down

PTPPDownward Sloping Channel

S2

3470

Closing Price

R2

3680

4,800

3590

4,600

4,400

 MACD line dan signal line indikasi positif

Ulasan

 Stochastics fast line & slow indikasi positif

4,200

 Candle chart indikasi sinyal positif

4,000 3,901.15 3,840 3,800 3,611.5 3,590 3,590 3,600 3,590 3,520 3,512 3,400 3,471.05 3,471.05 3,440 3,200 80 3,203.79 52.8655 3,203.79 90.0 80.0 52.8655 70.0 60.0 50.0 40.0 30.0 30.2729 20.0 10.0 0.0 0.163543 30.2729 60.0 40.0 20.0 0.0 -11.1507 -20.0 20 -40.0 -60.0 -80.0 -100.0 18,398,600 -120.0 80.0 0.00000 60.0 40.0 20.0 18,398,600 -0.35343 0.0 -20.0 -40.0 -60.0 -50 -20.1745

 RSI berada dalam area netral  Harga berada dalam area lower band Prediksi

 Trading range Rp 3540-Rp 3680  Entry Rp 3590, take Profit Rp 3680


Posisi 9.79 -8.69 -0.35 3612 3512

Sinyal Positif Positif Positif Negatif Positif

Jul August September October November PTPP-Stochastic %D(6,3,3)= 30.27, Stochastic %K = 52.87,OverboughtLevel=80.00,Oversold Level= 20.00 PTPP -MACD(5,3) = -11.15,Signal()= 0.16 PTPP -TSI(3,5,3) = -0.35,Volume()= 18,398,600.00 -William's% R(14)=charting -50.00, 18,398,600.00 Created AmiBroker - advanced andVolume()= technical analysis software. http://www.amibroker.com PTPPwith

December

2017


TECHNICAL ANALYSIS


KLBF

TRADING BUY

S1

1440

R1

1470

S2

1410

R2

1500

Closing Price

Trend Grafik

Major

Down

Minor

Up

KLBF Wedge 1,800.0

1450

1,740.0

 MACD line dan signal line indikasi negatif

1,680.0

 Stochastics fast line & slow indikasi negatif

1,620.0 1,558.42 1,558.42 1,560.0 1,533.84 1,511.75 1,510 1,500.0 1,483.13 1,480

 Candle chart indikasi sinyal positif

Ulasan

 RSI berada dalam area oversold  Harga berada dalam area lower band Prediksi



Posisi

AISA

TRADING BUY

S1

R1

1435

S2

1020

Closing Price

Sinyal Negatif Negatif Positif Negatif Negatif

35.68 -7.52 -35.59 1512 1480

R2

1850

Jul August September October November KLBF -Stochastic %D(6,3,3)= 42.08, Stochastic %K = 23.08,OverboughtLevel=80.00,Oversold Level= 20.00

2017

KLBF -MACD(5,3) = 8.64, Signal()= 6.27 KLBF -TSI(3,5,3) = -35.59,Volume()= 13,919,800.00 % R(14)= -100.00, Volume()= 13,919,800.00

Created -William's AmiBroker - advanced charting and technical analysis software. http://www.amibroker.com KLBFwith

Trend Grafik AISA Upward Sloping Bearish Breakout

2270

December

Major

Up

Minor

Down

Channel

2,091.25 2,200 2,091.25 2,080 2,080 1,973.5 2,000 1,965

1575  MACD line dan signal line indikasi negatif

1,938.75 1,921.67 1,921.67 1,800 1,892

 Stochastics fast line & slow indikasi negatif Ulasan

1,450 1,440.0 1,450 1,450 1,450 1,380.0 1,448.24 1,448.24 80 42.0814 90.0 80.0 70.0 42.0814 60.0 50.0 40.0 30.0 23.0769 20.0 10.0 8.64376 23.0769 40.0 30.0 20.0 10.0 6.26616 20 0.0 -10.0 -20.0 -30.0 13,919,800 80.0 60.0 0.00000 40.0 20.0 0.0 13,919,800 -20.0 -26.4176 -40.0 -60.0 -80.0 -100 -35.5904

 Candle chart indikasi potensi rebound  RSI berada dalam area oversold

1,600 1,575 1,575 1,575

 Harga berada dalam area lower band Prediksi

 Trading range Rp 1435-Rp 1850

1,400

 Entry Rp 1575, take Profit Rp 1850


Posisi 17.03 -40.11 -77.75 1974 1892

Sinyal Negatif Negatif Negatif Negatif Negatif

Jul August September October November AISA - Stochastic %D(6,3,3)= 4.31, Stochastic %K = 2.30,OverboughtLevel= 80.00,Oversold Level= 20.00 AISA - MACD

(5,3) = 72.27, Signal()= 40.43

AISA - TSI(3,5,3) = -77.75,Volume()= 3,304,100.00 R(14)=charting -100.00, Volume()= Created - William's% AmiBroker - advanced and technical analysis3,304,100.00 software. http://www.amibroker.com AISA with

December

2017

80 20 100.0 80.0 60.0 4.31034 40.0 20.0 4.31034 0.0 72.2705 60.0 2.29885 40.0 40.4285 20.0 0.0 -20.0 2.29885 -40.0 -60.0 3,304,100 100.0 80.0 60.0 40.0 0.00000 20.0 3,304,100 0.0 -20.0 -40.0 -51.0376 -60.0 -80.0 -100 -77.7458


TECHNICAL ANALYSIS


HRUM

TRADING BUY

S1

2090

R1

2290

S2

1895

R2

2490

Closing Price

Trend Grafik

Major

Up

Minor

Down

HRUM Wedge Bullish Breakout 2,515.29 2,200 2,200 2,400 2,200 2,150 2,094.62 2,094.62 2,054.75 2,000 2,038 2,018.75 1,953.33 1,953.33 1,600 1,950

2200  MACD line dan signal line indikasi positif  Stochastics fast line & slow indikasi positif  Candle chart indikasi sinyal positif

Ulasan

 RSI berada dalam area netral  Harga berada dalam area upper band

1,200

Prediksi



Posisi 24.56 12.39 41.92 2055 2038

BEST

TRADING BUY

S1

324

R1

350

S2

308

R2

366

Closing Price


Jul August September October November HRUM - Stochastic %D(6,3,3)= 38.70, Stochastic %K = 63.18,OverboughtLevel=80.00,Oversold Level= 20.00

December

HRUM - MACD(5,3) = -36.10,Signal()= -18.06 HRUM - TSI(3,5,3) = 41.92, Volume()= 22,835,400.00 Created AmiBroker - advanced R(14)= charting -23.19, and technical Volume()= analysis22,835,400.00 software. http://www.amibroker.com HRUMwith- William's%

Trend Grafik

Major

Down

Minor

Up

BESTUpward Sloping Channel

400.0 378.4 378.4

334

360.0 334 334 334 332 322.25 320.0 321.6 318.571 318.571 306 280.0 294.6

 MACD line dan signal line indikasi positif  Stochastics fast line & slow indikasi positif Ulasan

 Candle chart indikasi sinyal positif  RSI mendekati area overbought

255.51

 Harga berada dalam area upper band

Prediksi

800 80 63.1799 90.0 63.1799 80.0 70.0 60.0 50.0 40.0 38.6975 30.0 20.0 10.0 38.6975 40.0 -18.0627 20.0 0.0 20 -20.0 -40.0 -36.1007 -60.0 22,835,400 -80.0 41.9191 100.0 80.0 60.0 40.0 20.0 13.8906 22,835,400 0.0 -20.0 -40.0 -60.0 0.00000 -23.1884

2017

240.0



Posisi 79.80 5.20 43.85 295 321.6

200.0


Jul August September October November BEST-Stochastic %D(6,3,3)= 56.70, Stochastic %K = 71.30,OverboughtLevel=80.00,Oversold Level= 20.00 BEST -MACD(5,3) = -3.63,Signal()= -2.95 BEST-TSI(3,5,3) = 43.85, Volume()= 26,340,200.00

Created with AmiBroker - advanced technical analysis software. http://www.amibroker.com BEST-William's% R(14)=charting -9.76,andVolume()= 26,340,200.00

December

2017

80 71.2963 71.2963 90.0 80.0 70.0 60.0 56.7016 50.0 40.0 30.0 20.0 10.0 56.7016 0.0 -2.94757 8.0 20 4.0 0.0 26,340,200 -4.0 -3.62543 -8.0 43.8537 80.0 60.0 40.0 39.0357 20.0 26,340,200 0.0 -20.0 -40.0 0.00000 -60.0 -80.0 -9.7561


TRADING VIEW

1 February 2017

1 February 2017

THESE RECOMMENDATIONS ARE BASED ON TECHNICAL AND ONLY INTENDED FOR ONE DAY TRADING Ticker

Rec

31-01-17

Price Entry

Exit

Support S2 S1

Resistance R1 R2

MACD

Indicators Stoc*

MA5*

1 Month High Low

Agriculture Trading Buy AALI Trading Buy LSIP SGRO Trading Sell

15775 1550 1995

15775 1550 1995

16025 1585 1980

15575 1475 1980

15725 1530 1990

15875 1585 2000

16025 1640 2010

Positif Negatif Positif

Positif Negatif Positif

Negatif Negatif Positif

17400 1840 2000

15725 1580 1850

Mining PTBA ADRO MEDC INCO ANTM TINS

11600 1695 1390 2370 800 970

11600 1695 1390 2370 800 970

11975 1685 1415 2340 790 960

11150 1650 1325 2290 765 935

11425 1685 1370 2340 790 960

11700 1720 1415 2390 815 985

11975 1755 1460 2440 840 1010

Positif Negatif Positif Negatif Negatif Negatif

Positif Negatif Positif Negatif Negatif Negatif

Positif Negatif Positif Positif Negatif Negatif

12950 1760 1600 3270 930 1250

10675 1650 1220 2230 795 970

Basic Industry and Chemicals 825 WTON Trading Sell 9025 SMGR Trading Sell Trading Sell 15025 INTP 900 SMCB Trading Sell

825 9025 15025 900

805 8800 14750 895

805 8800 13900 895

820 8975 14750 900

835 9150 15600 905

850 9325 16450 910

Positif Negatif Negatif Negatif

Positif Negatif Negatif Negatif

Negatif Negatif Negatif Negatif

870 9500 16700 940

810 8575 14600 870

7950 1150

7950 1150

7825 1170

7825 1040

7925 1105

8025 1170

8125 1235

Negatif Positif

Negatif Positif

Negatif Positif

8275 1200

7325 980

7925 61750 41200 1450

7925 61750 41200 1450

7850 61225 40500 1500

7700 59675 40500 1410

7850 61225 41000 1440

8000 62775 41500 1470

8150 64325 42000 1500




8150 66325 42000 1575

7200 60025 37825 1410

Property, Real Estate and Building Construction Trading Sell 1830 1830 BSDE Trading Buy 3590 3590 PTPP Trading Buy 2570 2570 WIKA Trading Buy 2100 2100 ADHI Trading Buy 2560 2560 WSKT

1805 3680 2620 2140 2590

1805 3470 2360 2000 2490

1825 3540 2490 2070 2540

1845 3610 2620 2140 2590

1865 3680 2750 2210 2640

Negatif Positif Positif Positif Positif

Negatif Positif Positif Positif Positif

Negatif Positif Positif Negatif Negatif

1900 3920 2590 2260 2680

1550 3440 2270 1975 2290

Infrastructure, Utilities and Transportation Trading Sell 2880 2880 PGAS Trading Sell 4220 4220 JSMR Trading Sell 6450 6450 ISAT Trading Buy 3870 3870 TLKM

2850 4190 6300 3910

2800 4120 6075 3790

2850 4190 6300 3850

2900 4260 6525 3910

2950 4330 6750 3970

Negatif Negatif Negatif Positif

Negatif Negatif Negatif Positif

Positif Positif Positif Negatif

2900 4520 6550 4030

2460 4110 5975 3670

Trading Buy Trading Sell Trading Buy Trading Sell Trading Sell Trading Sell

Miscellaneous Industry Trading Sell ASII Trading Buy GJTL Consumer Goods Industry Trading Sell INDF GGRM Trading Sell Trading Sell UNVR Trading Buy KLBF

Finance BMRI BBRI BBNI BBCA BBTN

Trading Sell Trading Sell Trading Sell Trading Sell Trading Sell

10900 11725 5700 15300 1905

10900 11725 5700 15300 1905

10725 11550 5650 15175 1880

10725 11550 5550 14875 1880

10850 11675 5650 15175 1895

10975 11800 5750 15475 1910

11100 11925 5850 15775 1925

Negatif Negatif Negatif Negatif Negatif

Negatif Negatif Negatif Negatif Negatif

Negatif Negatif Positif Positif Negatif

11725 12325 5800 15875 1930

10700 10775 5200 14125 1610

Trade, Services and Investment Trading Buy 21850 UNTR Trading Sell 1225 MPPA

21850 1225

22375 1210

20825 1165

21600 1210

22375 1255

23150 1300

Positif Negatif

Positif Negatif

Negatif Negatif

22975 1665

19200 1205


DAILY REPORT 01 February 2017

Recommend Documents